Instrukcja wypełniania modelu finansowego dla działania 4.5 POIG

Transkrypt

1 1 Informacje ogólne Dane Firmy Dane_Makro Model_Sprzeday Koszty_Operacyjne Koszty_Produkcji Zatrudnienie_Płace_Szkolenia Pozostałe_Przychody/Koszty_Operacyjne Plan_Inwestycyjny Kapitał_Pracujcy Pozostałe_Pozycje_Bilansowe Finansowanie Sprawozdania_Finansowe NPV_Kalkulacja Podatek_Dochodowy Dodatkowe_Kalkulacje

2 1 Informacje ogólne Model finansowy (dalej zwany model) jest integralnym elementem II czci wniosku o dofinansowanie BIZNES PLAN i zawiera niezbdne składniki prognozy finansowej projektu przygotowywanego przez Wnioskodawców. Otwieranie modelu Plik naley zapisa na dysku twardy. Przy otwarciu naley zaznaczy opcj Włcz makra. W przeciwnym razie nie bdzie moliwe przeprowadzenie prawidłowych wylicze w modelu. Rysunek 1 Otwieranie modelu ostrzeenie o makrach Zmiana poziomu zabezpiecze arkusza Excel W przypadku pojawienia si komunikatu Makra s wyłczone jak na rysunku 2 naley przej do aplikacji Excel, a nastpnie zgodnie z podan ciek Narzdzia Makro Zabezpieczenia wybra Zabezpieczenia i pojawi si okno Zabezpieczenia, a nastpnie wybra w zakładce Poziom zabezpiecze poziom zabezpieczenia rednie jak na rysunku 3. Rysunek 2 Komunikat Makra s wyłczone 2

3 Rysunek 3 Okno Zabezpieczenia Instrukcja wypełniania modelu finansowego Nastpnie naley zatwierdzi dokonany wybór przyciskiem OK. Od tego momentu moemy korzysta z pełnej funkcjonalnoci Modelu. Struktura modelu finansowego Model finansowy zawiera nastpujce tabele (w poszczególnych arkuszach): 1. Dane Firmy 2. Dane_Makro 3. Model_Sprzeday 4. Koszty_Operacyjne 5. Koszty_Produkcji 6. Zatrudnienie_Płace_Szkolenia 7. Pozostałe_Przychody/Koszty_Operacyjne 8. Plan_Inwestycyjny 9. Kapitał_Pracujcy 10. Pozostałe_Pozycje_Bilansowe 11. Finansowanie 12. Sprawozdania_Finansowe 13. NPV_Kalkulacja 14. Podatek_Dochodowy 15. Dodatkowe_Kalkulacje 3

4 Rysunek 4 Struktura modelu finansowego Instrukcja wypełniania modelu finansowego Model obejmuje lata , z czego okres stanowi podstaw do oceny sytuacji ekonomiczno-finansowej Wnioskodawcy, natomiast okres jest prognoz sytuacji finansowej Wnioskodawcy z uwzgldnieniem realizacji planowanego projektu. W roku 2009 wystpuje miesiczny przekrój projekcji, a pozostałe lata przedstawiane s w ujciu rocznym. Z poziomu kadego arkusza mona przechodzi do 4 arkuszy modelu tj. Dane Firmy, Dane Makro, Finansowanie i Sprawozdania Finansowe za pomoc zamieszczonych przycisków nawigacyjnych. Parametry modelu okrelone jako wielkoci wynikowe arkusza nie podlegaj ingerencji Wnioskodawcy. Nie wolno w modelu przesuwa wierszy. Dane do modelu naley wpisywa zgodnie z opisem w tabelach oraz zgodnie z niniejsz instrukcj wyłcznie na polach zaznaczonych na ółto. Wprowadzenie wartoci tekstowych w polach ółtych przeznaczonych do wpisywania wartoci liczbowych bd procentowych powoduje nieprawidłowe przeliczanie modelu. Dane finansowe naley planowa w tysicach złotych. W kadym arkuszu jest umieszczone pole tekstowe Komentarz, w którym naley opisa przyjte załoenia do prognozowanych danych. Drukowanie i zabezpieczanie danych Po wypełnieniu modelu naley przej do arkusza Dane Firmy i uruchomi przycisk Drukuj wszystko w celu przygotowania wersji papierowej. Przed rozpoczciem drukowania uytkownik powinien si upewni, e ma zainstalowan drukark. W celu udokumentowania 4

5 wersji drukowanej Wnioskodawca musi zarchiwizowa przynajmniej jeden egzemplarz datowany automatycznie dat wydruku. W celu ochrony danych zawartych w modelu naley przed zapisaniem modelu uruchomi w arkuszu Dane Firmy przycisk Zabezpiecz / zapisz Arkusz, który ma dwie opcje: Zabezpiecz bez zapisu - od momentu uruchomienia tego przycisku wszystkie dane w modelu bd zabezpieczone przed niepodanymi zmianami, Zabezpiecz i zapisz daje moliwo zapisania pliku z modelem. Nie naley zmienia nazwy modelu przy zapisywaniu. Rysunek 5 Arkusz Dane Firmy Rysunek 6 Opcje zapisu i zabezpieczania danych 5

6 2 Dane Firmy W arkuszu Dane Firmy naley wypełni formularz danymi teleadresowymi firmy, poda rodzaj działania Programu Operacyjnego Innowacyjna Gospodarka , do którego aplikuje Wnioskodawca. 3 Dane_Makro Arkusz Dane_Makro obejmuje załoenia do prognozy finansowej w odniesieniu do: o o o o o o o o o Lat projekcji Danych Operacyjnych, Kosztów / nakładów inwestycyjnych, Kapitału Pracujcego, VAT dla rodzajów przychodów (naleny), VAT dla rodzajów kosztów (naliczony) VAT Nakłady Inwestycyjne (naliczony) Stawek Amortyzacji, Finansowania. Lata projekcji Lata projekcji naley wskaza kocowy rok projekcji finansowej (komórka I 14). Wybór powinien zawsze si odbywa poprzez uywanie suwaków i nie powinien by rcznie wpisywany. Domylnie model jest ustawiony do roku Lata projekcji obejmuj okres prognozy finansowej, który okrela Wnioskodawca zgodnie z właciwymi wytycznymi 1 dla zapewnienia trwałoci i utrzymania własnoci rezultatów projektu przez okres minimum 5 lat od zakoczenia realizacji projektu (3 lata w przypadku MSP). 1 Okres odniesienia powinien odzwierciedla okres ycia ekonomicznego projektu planowanego do dofinansowania z funduszy UE, Narodowe Strategiczne Ramy Odniesienia , Wytyczne w zakresie wybranych zagadnie zwizanych z przygotowaniem projektów inwestycyjnych, w tym projektów generujcych dochód, Warszawa 15 stycznia 2009 r., s.24 6

7 Rysunek 7 Okrelenie lat projekcji Dane Operacyjne Liczba dni w okresie wielko załoona w modelu Liczba miesicy wielko załoona w modelu Stopa Dyskonta wielko załoona w modelu Współczynnik dyskonta wielko wynikowa arkusza Stopa podatku dochodowego wielko załoona w modelu Wzrost płac naley poda planowany realny redni % wzrost płac w kolejnych okresach Wzrost płac kumulatywnie wielko wynikowa arkusza Premie naley poda planowan premi jako redni % płac ZUS jako % płac naley poda redni planowany ZUS jako % płac, domylnie w modelu przyjto 20,41% Koszty / nakłady inwestycyjne Wzrost kosztów Remontów - naley poda planowany redni % wzrostu kosztów remontów Kumulatywnie wielko wynikowa arkusza Wzrost kosztów Materiałów i Energii - naley poda planowany redni % wzrostu kosztów materiałów i energii Kumulatywnie wielko wynikowa arkusza Wzrost kosztów Usług Obcych - naley poda planowany redni % wzrostu kosztów usług obcych Kumulatywnie wielko wynikowa arkusza Wzrost kosztów Pozostałych - naley poda planowany redni % wzrostu kosztów pozostałych Kumulatywnie wielko wynikowa arkusza 7

8 Zmiana cen Nakładów Inwestycyjnych naley poda planowany redni % wzrostu cen nakładów inwestycyjnych Kumulatywnie wielko wynikowa arkusza Kapitał pracujcy 2 Ilo dni spływu nalenoci naley poda redni okres spływu nalenoci z tyt. sprzeday produktów, towarów i materiałów w kolejnych okresach Rotacja zapasów - naley poda redni okres rotacji zapasów ogółem w kolejnych okresach Okres rozliczeniowy zobowiza Koszty - naley poda redni okres dla zakupów kredytowanych biecych Okres rozliczeniowy zobowiza Nakłady inwestycyjne - naley poda redni okres dla zakupów inwestycyjnych Rozliczenie podatku VAT - naley poda redni okres rozliczeniowy dla podatku VAT VAT dla rodzajów przychodów (naleny) Naley poda rednie stawki podatku VAT w kolejnych okresach dla pozycji sprzedaowych: Przychody netto ze sprzeday produktów, Przychody netto ze sprzeday towarów i materiałów W modelu przyjto domylnie stawk 22%. VAT dla rodzajów kosztów (naliczony) Naley poda rednie stawki podatku VAT w kolejnych okresach dla pozycji kosztowych: Zuycie materiałów i energii, Usługi obce, Pozostałe koszty rodzajowe, Wartoci sprzedanych towarów i materiałów, Pozostałe koszty operacyjne. W modelu przyjto domylnie stawk 22%. 2 W przypadku Kapitału Pracujcego w odniesieniu do poszczególnych miesicy okresy rozliczeniowe nie mog by wiksze ni liczba dni w miesicu. Gdy istniej takie przypadki naley wykorzystywa kalkulacj własn do wylicze w zakładce "Kapitał_Pracujcy 8

9 VAT Nakłady inwestycyjne (naliczony) Instrukcja wypełniania modelu finansowego Naley poda rednie stawki podatku VAT w kolejnych okresach dla pozycji nakładów inwestycyjnych: Grunty, Budynki i budowle, Obiekty inynierii ldowej i wodnej, Kotły i maszyny energetyczne, Maszyny, urzdzenia i aparaty ogólnego zastosowania, Specjalistyczne maszyny, urzdzenia i aparaty, Urzdzenia techniczne, rodki transportu, Narzdzia, przyrzdy, ruchomoci i wyposaenie, Wartoci niematerialne i prawne. W modelu przyjto domylnie stawk 22%. Stawki Amortyzacji Naley poda rednie stawki amortyzacji w kolejnych okresach dla poszczególnych rodzajów rodków trwałych oraz dla wartoci niematerialnych i prawnych. W modelu przyjto domylnie nastpujce stawki amortyzacji: Budynki i budowle 10%, Obiekty inynierii ldowej i wodnej 20%, Kotły i maszyny energetyczne 20%, Maszyny, urzdzenia i aparaty ogólnego zastosowania 20%, Specjalistyczne maszyny, urzdzenia i aparaty 20%, Urzdzenia techniczne 20%, rodki transportu 20%, Narzdzia, przyrzdy, ruchomoci i wyposaenie 20%, Wartoci niematerialne i prawne 30%. Finansowanie Koszt poyczek od udziałowców naley poda redni koszt kapitału (w %) pochodzcego z poyczek od udziałowców Koszt poyczek krótkoterminowych naley poda redni koszt kapitału (w %) pochodzcego z poyczek krótkoterminowych 9

10 Koszt kredytów długoterminowych naley poda redni koszt kapitału (w %) pochodzcego z kredytów długoterminowych Oprocentowanie rodków pieninych - naley poda rednie oprocentowanie rodków pieninych na rachunku bankowym Oprocentowanie depozytów - naley poda rednie oprocentowanie depozytów Oprocentowanie pozostałe - naley poda rednie oprocentowanie pozostałych inwestycji pieninych 4 Model_Sprzeday Arkusz Model_Sprzeday obejmuje prognoz sprzeday produktów i/lub towarów/materiałów dla całego podmiotu Wnioskodawcy w ujciu ilociowym i wartociowym. W modelu sprzeday Wnioskodawca przedstawia prognoz produktów agregujc poszczególne produkty w grupy asortymentowe z uwzgldnieniem potrzeb niniejszej prognozy jak i specyfiki swojej działalnoci. Przychody netto ze sprzeday produktów naley poda dla poszczególnych okresów prognozowane iloci i ceny w podziale na grupy asortymentowe. W załoeniach naley uzasadni podstaw prognozy ilociowej sprzeday w oparciu o analiz rynkow i podstaw kalkulacji cen sprzeday. Przychody netto ze sprzeday towarów i materiałów naley poda dla poszczególnych okresów prognozowane iloci i ceny w podziale na grupy asortymentowe. W załoeniach naley uzasadni podstaw prognozy ilociowej sprzeday w oparciu o analiz rynkow i podstaw kalkulacji cen sprzeday. Warto sprzedanych towarów i materiałów naley poda dla poszczególnych okresów prognozowane iloci i ceny w podziale na grupy asortymentowe. W załoeniach naley uzasadni podstaw prognozy ilociowej zakupów w oparciu o analiz rynkow i podstaw kalkulacji cen zakupu. 10

11 Rysunek 8 Arkusz Model_Sprzeday Instrukcja wypełniania modelu finansowego 5 Koszty_Operacyjne Arkusz Koszty_Operacyjne obejmuje prognoz kosztów podstawowej działalnoci operacyjnej Wnioskodawcy w ujciu rodzajowym. Koszty operacyjne s definiowane wyłcznie przez Wnioskodawców. Naley zdefiniowa te pozycje kosztowe, które s niezbdne do planowania i wynikaj ze specyfiki działalnoci Wnioskodawcy. Zaproponowane w modelu rodzaje kosztów maj jedynie charakter pomocniczy. W załoeniach naley opisa przyjte metody kalkulacji poszczególnych rodzajów kosztów, podstaw przyjtych szacunków i/lub istotne czynniki kształtujce ich poziom. 11

12 Rysunek 9 Arkusz Koszty_Operacyjne 6 Koszty_Produkcji W przypadku tych Wnioskodawców, których profil działania dotyczy produkcji, wszystkie koszty zwizane z kalkulacj kosztów produkcji naley przedstawi w arkuszu Koszty_Produkcji. Kalkulacja kosztów produkcji odbywa w cenach nominalnych. Urealnienie kosztów nastpuje w arkuszu Koszty_Operacyjne, gdzie suma kosztów produkcji przenosi si w cenach nominalnych. 12

13 W arkuszu Koszty_Produkcji wszystkie operacje obliczeniowe zwizane z prawidłowym wyliczeniem kosztów produkcji s dozwolone. Liczba wierszy podana do edycji jest ograniczona. W załoeniach naley opisa przyjte metody kalkulacji poszczególnych rodzajów kosztów, podstaw przyjtych szacunków i/lub istotne czynniki kształtujce ich poziom. Rysunek 10 Arkusz Koszty_produkcji 7 Zatrudnienie_Płace_Szkolenia Arkusz Zatrudnienie_Płace_Szkolenia obejmuje prognoz zatrudnienia, kosztów wynagrodze i kosztów szkolenia pracowników. Wnioskodawca przedstawia prognoz zatrudnienia agregujc poszczególne stanowiska w grupy zdefiniowanych przez Wnioskodawc z uwzgldnieniem potrzeb niniejszej prognozy jak i specyfiki swojej działalnoci. Zaproponowane w modelu rodzaje grup zatrudnienia 3 maj jedynie charakter pomocniczy. W tabeli Zatrudnienie / Zwolnienie - naley poda liczb dotychczasowych pracowników oraz rednie wynagrodzenie brutto dla kadej z grup zdefiniowanych przez Wnioskodawc. W tej tabeli nie naley pokazywa przyrostów/zmniejszenia liczby pracowników w poszczególnych grupach, a stan rzeczywisty w odniesieniu jedynie do dotychczasowo zatrudnionych pracowników, gdy zatrudnienie nowych pracowników zwizanych 3 np. Kadra Kierownicza, Ksigowi, Rekruterzy, Marketing, Sprzedawcy 13

14 z planowanym projektem jest wykazywane w tabeli poniej Zatrudnienie Nowych Pracowników. Dane w tej tabeli naley wypełni we wszystkich okresach, poczwszy od okresu n-2. W tych przypadkach kiedy działalno wnioskodawcy rozpoczyna si w okresie póniejszym np. n-1, naley zatrudnienie wpisa do tego okresu. W tabeli Zatrudnienie Nowych Pracowników Wnioskodawca planuje zatrudnienie nowych pracowników. Wnioskodawca ma równie moliwo zmniejszania liczby zatrudnionych. Nazwy Grup oraz Opisy przenosz si automatycznie z tabeli Zatrudnienie / Zwolnienie. W tej tabeli naley równie poda rednie wynagrodzenie brutto dla kadej z grup definiowanych dla danego podmiotu. Tabele Pracownicy SUMA oraz Koszty Wynagrodze Wszystkich Pracowników bez Podwyek s tabelami wynikowymi arkusza. W tabeli Podwyki Wynagrodze Wnioskodawca ma moliwo rewaloryzacji płac, przypisujc procentowo podwyk wynagrodze dla poszczególnych Grup i dla poszczególnych okresów. Tabele Podwyki Wynagrodze Wskanik Wzrostu oraz Koszty Wynagrodze Wszystkich Pracowników z Podwykami s to tabele wynikowe zawierajce przeliczenie wskanika wzrostu kumulatywnie oraz przeliczenie wynagrodze wszystkich pracowników z uwzgldnieniem podwyek. Tabela Premie jest tabel, w której Wnioskodawca ma moliwo wpisania wysokoci premii wartociowo. Tabela Całkowite Koszty Wynagrodze jest to tabela wynikowa zawierajca podział wynagrodze z podwykami oraz premiami na poszczególne grupy. W wierszu Bezosobowy Fundusz Płac naley wpisa wartoci za poszczególne okresy (w przypadku gdy taka kategoria kosztów istnieje u Wnioskodawcy) W wiersz Wynagrodzenia Pozostałe naley pokaza koszty zwizane z umowami zlecenia i umowami o dzieło oraz inne wartociowo. W wierszu Zakładowy Fundusz wiadcze Socjalnych naley poda koszty wartociowo. W wierszu Pozostałe wiadczenia na rzecz pracowników naley poda koszty wartociowo. W wierszu Pozostałe (BHP ) naley poda koszty wartociowo. Tabela Szkolenia w przypadku zaistnienia kosztów zwizanych ze szkoleniami naley koszty pokazywa jako procent całkowitych kosztów wynagrodze. W tabeli 14

15 Szkolenia w przypadku zaistnienia kosztów np. zwizanych z zakupem/przygotowaniem materiałów szkoleniowych naley wybra pozycj Inne W komentarzu naley opisa załoenia dotyczce zatrudnienia, poziomu wynagrodze oraz szkole, a w szczególnoci uzasadnienie do planów zatrudnienia, przyjt metod kalkulacji kosztów wynagrodze, podstaw przyjtych szacunków i/lub istotne czynniki kształtujce poziom zatrudnienia i kosztów pracy. Rysunek 11 Arkusz Zatrudnienie_Płace_Szkolenia 15

16 8 Pozostałe_Przychody/Koszty_Operacyjne Arkusz Pozostałe_Przychody/Koszty_Operacyjne obejmuje prognoz przychodów/kosztów pozostałej działalnoci operacyjnej Wnioskodawcy w ujciu rodzajowym. Wnioskodawcy sami definiuj poszczególne kategorie Pozostałych przychodów operacyjnych 4 i Pozostałych kosztów operacyjnych 5 z uwzgldnieniem potrzeb niniejszej 4 Pozostałe przychody operacyjne - Wnioskodawca moe uj nastpujce kategorie przychodów operacyjnych: przychody ze sprzeday rodków trwałych i wartoci niematerialnych i prawnych, przychody z tytułu likwidacji rodków trwałych, odpisy ujemnej wartoci firmy, przychody zwizane z działalnoci socjaln, przedawnione i umorzone zobowizania, warto rozwizanych rezerw, otrzymane odszkodowania, kary i grzywny nie zwizane z nieterminow regulacj nalenoci, otrzymane darowizny. W tej pozycji wykazujemy równie dotacj unijn. W przypadku rónych ródeł dotacji unijnej naley wskaza je w odrbnych pozycjach. 5 Pozostałe koszty operacyjne Wnioskodawca moe wykaza warto netto sprzedanych oraz likwidowanych rodków trwałych, rodków trwałych w budowie oraz wartoci niematerialnych i prawnych, odpisy aktualizujce warto aktywów obrotowych (nalenoci, zapasów), warto tworzonych rezerw na przewidywane straty, przekazane darowizny, koszty postpowania sdowego, zapłacone odszkodowania, kary, grzywny, niezawonione 16

17 prognozy jak i specyfiki swojej działalnoci, a zaproponowane w modelu rodzaje pozostałych przychodów i pozostałych kosztów operacyjnych maj jedynie charakter pomocniczy. W załoeniach naley opisa przyjte metody kalkulacji poszczególnych rodzajów przychodów i kosztów, podstaw przyjtych szacunków i/lub istotne czynniki kształtujce ich poziom. Rysunek 12 Arkusz Pozostałe_Przychody/Koszty_Operacyjne 9 Plan_Inwestycyjny Arkusz Plan_Inwestycyjny obejmuje prognoz zakupu rzeczowych aktywów trwałych oraz wartoci niematerialnych i prawnych Wnioskodawcy w podziale na grupy rodzajowe. W poszczególnych grupach rodzajowych rodków trwałych od Grupy 0 do Grupy 9 w kolumnie C Nazwa rodka trwałego naley wpisa krótk nazw, a w kolumnie D Skrócony opis wpisujemy opis czego dotyczy inwestycja. Nastpnie wypełniamy pola ółte od Kolumny L wstawiajc odpowiednie wartoci nakładów inwestycyjnych dla poszczególnych grup. Wnioskodawca ma równie moliwo zaplanowania w poszczególnych grupach rodzajowych rodków trwałych rodki trwałe w budowie. Stawki amortyzacji dla poszczególnych grup naley zdefiniowa w arkuszu Dane_Makro podajc rednie stawki dla danej grupy rodzajowej rodków trwałych. niedobory inwentaryzacyjne, nieplanowane odpisy amortyzacyjne, nie podlegajce zwrotowi kaucje i wadia, przedawnione, umorzone lub niecigalne nalenoci i inne. 17

18 Wartoci bilansowe istniejcych aktywów trwałych przenosz si automatycznie z arkusza Sprawozdania_Finansowe do kolumny K. Do istniejcych rzeczowych aktywów trwałych oraz wartoci niematerialnych prawnych w modelu przewidziana jest amortyzacja liniowa. Pozostały okres umorzenia naley poda redni dla danej grupy rodzajowej liczb lat pozostał do całkowitego umorzenia w danej grupie. W modelu przyjto nastpujc agregacj poszczególnych grup rodzajowych rodków trwałych do Bilansu (Arkusz Sprawozdania_Finansowe): Grupa rodzajowa Nazwa Grupy Pozycja w Bilansie Grupa 0 Grunty 1. grunty (w tym prawo uytkowania wieczystego gruntu) Grupa 1 Budynki i lokale 2. budynki i budowle Grupa 2 Grupa 3 Grupa 4 Grupa 5 Grupa 6 Obiekty inynierii ldowej i wodnej Kotły i maszyny energetyczne Maszyny, urzdzenia i aparaty ogólnego zastosowania Specjalistyczne maszyny, urzdzenia i aparaty Urzdzenia techniczne 3. urzdzenia techniczne i maszyny Grupa 7 rodki transportu 4. rodki transportu Grupa 8 Narzdzia, przyrzdy, ruchomoci i wyposaenie 5. pozostałe rodki trwałe Grupa 9 Wartoci niematerialne i prawne I. Wartoci niematerialne i prawne Z powyszej tabeli wynika, e Grupy rodzajowe 3, 4, 5, 6 agreguj si do jednej pozycji bilansowej Urzdzenia techniczne i maszyny. Wobec powyszego Bilans otwarcia pozycji bilansowej Urzdzenia techniczne i maszyny w modelu jest wykazany w Grupie 6 Urzdzenia techniczne, dlatego te w kolumnie K przy tej grupie wykazywana jest warto łczna dla grup 3-6. Pozostały okres umorzenia naley poda tutaj jako redni liczb lat pozostał do całkowitego umorzenia dla grup 3-6. Tabele Nakłady inwestycyjne, Warto ksigowa netto, Amortyzacja s tabelami wynikowymi arkusza. 18

19 Tabela Warto Ksigowa Netto Grupa 1 zawiera kalkulacj amortyzacji i umorzenia nowych rodków trwałych. Amortyzacja nowych rodków trwałych wraz z amortyzacj istniejcych rodków trwałych przechodzi do arkusza Sprawozdania_Finansowe do tabeli Rachunek zysków i strat. Warto ksigowa netto nowych rodków trwałych wraz z wartoci ksigow netto istniejcych rodków trwałych przechodzi do arkusza Sprawozdania_Finansowe do tabeli Bilans. Wnioskodawca ma moliwo wyboru metody liczenia amortyzacji dla nowo zakupionych rodków trwałych. W polach ółtych w przypadku wybory amortyzacji liniowej naley wpisa warto 1, a w przypadku wyboru metody amortyzacji degresywnej naley wybra warto 2 (Kolumna E). W przypadku wyboru metody amortyzacji degresywnej naley w kolumnie F wskaza odpowiedniej wielkoci współczynnik. Domylnie dla nowych rodków trwałych w modelu przyjta jest amortyzacja liniowa. W załoeniach naley opisa: przyjt metod amortyzacji dla nowych rodków trwałych, wskaza jakie zakupy inwestycyjne zwizane s z projektem, o współfinansowanie którego wystpuje Wnioskodawca, jakie zakupy wynikaj z przyjtej strategii inwestycyjnej Wnioskodawcy zwizanej z jego działalnoci, a jakie s nakładami odtworzeniowymi. Rysunek 13 Arkusz Plan_Inwestycyjny 19

20 20

21 10 Kapitał_Pracujcy Arkusz Kapitał_Pracujcy obejmuje prognoz zapasów, nalenoci krótkoterminowych, zobowiza krótkoterminowych oraz rozrachunku VAT. W modelu istnieje moliwo wyboru prognozy kapitału pracujcego w dwóch opcjach (poprzez zaznaczenie właciwej): Kalkulacja z Modelu jest to opcja automatycznego przeliczenia składników kapitału pracujcego w oparciu o wczeniej przyjte załoenia, Kalkulacja Własna jest to opcja kalkulacji własnej, gdzie Wnioskodawca ma moliwo prognozowania poziomu składników kapitału pracujcego. W przypadku prognozy poszczególnych składników kapitału pracujcego w odniesieniu do poszczególnych miesicy okresy rozliczeniowe nie mog by wiksze ni liczba dni w miesicu. Gdy istniej takie przypadki naley wykorzystywa kalkulacj własn do wylicze. 21

22 Rysunek 14 Arkusz Kapitał_Pracujcy Instrukcja wypełniania modelu finansowego 11 Pozostałe_Pozycje_Bilansowe Arkusz Pozostałe_Pozycje_Bilansowe obejmuje prognoz pozostałych aktywów trwałych, rezerw na zobowizania, rozlicze midzyokresowych czynnych i biernych. Wnioskodawca prognozuje pozostałe aktywa trwałe, rezerwy na zobowizania, rozliczenia midzyokresowe czynne i bierne z uwzgldnieniem potrzeb niniejszej prognozy jak i specyfiki swojej działalnoci. Zaproponowane w modelu rodzaje pozostałych pozycji bilansowych 6 maj jedynie charakter pomocniczy. 6 Rezerwy na zobowizania Wnioskodawca moe wykaza rezerwy na zobowizania z tytułu odroczonego podatku dochodowego, na wiadczenia emerytalne i inne. Rozliczenia midzyokresowe czynne Wnioskodawca moe wykaza aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego, ubezpieczenia (np. samochodów), prenumeraty i inne. 22

23 Naley opisa przyjte załoenia prognostyczne. Rysunek 15 Arkusz Pozostałe_Pozycje_Bilansowe Instrukcja wypełniania modelu finansowego 12 Finansowanie Arkusz Finansowanie obejmuje prognoz zapotrzebowania na finansowanie całej działalnoci Wnioskodawcy oraz koszt ródeł finansowania. rodki pienine wielko wynikowa arkusza z Rachunku przepływów rodków pieninych W przypadku wartoci ujemnej rodków pieninych naley wskaza ródło pokrycia deficytu tzn. zaplanowa ródło finansowania w pozycjach poniej. Kapitał wielko wynikowa arkusza z Bilansu Zysk / Strata netto - wielko wynikowa arkusza z Rachunku zysków i strat rodki pienine rednie saldo rodków pieninych w roku - naley poda redni stan rodków pieninych na rachunku bankowym w danym okresie Oprocentowanie rodków pieninych wielko wynikowa arkusza z Danych Makro Przychody finansowe wielko wynikowa arkusza Rozliczenia midzyokresowe bierne Wnioskodawca moe wykaza: badanie sprawozdania finansowego, dotacje unijne i inne. 23

24 Depozyty Bankowe Instrukcja wypełniania modelu finansowego Bilans otwarcia - naley poda wielko depozytów bankowych na pocztku pierwszego okresu prognozy, w pozostałych okresach jest to wielko wynikowa arkusza Wpłaty naley poda wielko zwikszenia depozytów bankowych w danym okresie Wypłaty - naley poda wielko zmniejszenia depozytów bankowych w danym okresie Oprocentowanie wielko wynikowa arkusza z Danych Makro Saldo - wielko wynikowa arkusza Przychody finansowe - wielko wynikowa arkusza Poyczki od udziałowców Bilans otwarcia - naley poda wielko udzielonych poyczek od udziałowców na pocztku pierwszego okresu prognozy, w pozostałych okresach jest to wielko wynikowa arkusza Wpłaty naley poda wielko wpłat z tytułu udzielonych poyczek od udziałowców w danym okresie Spłaty - naley poda wielko spłat z tytułu udzielonych poyczek od udziałowców w danym okresie Oprocentowanie wielko wynikowa arkusza z Danych Makro Saldo - wielko wynikowa arkusza Koszty finansowe - wielko wynikowa arkusza Kredyty Długoterminowe Bilans otwarcia - naley poda wielko zacignitych kredytów długoterminowych na pocztku pierwszego okresu prognozy, w pozostałych okresach jest to wielko wynikowa arkusza Wpłaty naley poda wielko zwikszenia kredytów długoterminowych w danym okresie Spłaty - naley poda wielko spłat z tytułu zacignitych kredytów długoterminowych w danym okresie Oprocentowanie wielko wynikowa arkusza z Danych Makro Saldo - wielko wynikowa arkusza Koszty finansowe - wielko wynikowa arkusza 24

25 Poyczki Krótkoterminowe Instrukcja wypełniania modelu finansowego Bilans otwarcia - naley poda wielko udzielonych poyczek krótkoterminowych na pocztku pierwszego okresu prognozy, w pozostałych okresach jest to wielko wynikowa arkusza Wpłaty naley poda wielko zwikszenia poyczek krótkoterminowych w danym okresie Spłaty - naley poda wielko spłat z tytułu udzielonych poyczek krótkoterminowych w danym okresie Oprocentowanie wielko wynikowa arkusza z Danych Makro Saldo - wielko wynikowa arkusza Koszty finansowe - wielko wynikowa arkusza Pozostałe ródła finansowania Bilans otwarcia - naley poda wielko pozostałych ródeł finansowania na pocztku pierwszego okresu prognozy, w pozostałych okresach jest to wielko wynikowa arkusza Wpłaty naley poda wielko zwikszenia pozostałych ródeł finansowania w danym okresie Spłaty - naley poda wielko spłat pozostałych ródeł finansowania w danym okresie Oprocentowanie wielko wynikowa arkusza z Danych Makro Saldo - wielko wynikowa arkusza Koszty finansowe - wielko wynikowa arkusza Kapitał własny Bilans otwarcia - wielko wynikowa arkusza Wpłaty do kapitału naley poda wielko dopłat do kapitału własnego w danym okresie Bilans zamknicia - wielko wynikowa arkusza Wypłata dywidendy - naley poda wielko wypłat dywidendy w danym okresie. Warto wypłacanej dywidendy naley wpisa jako warto dodatni. Przychody finansowe - wielko wynikowa arkusza Koszty finansowe - wielko wynikowa arkusza 25

26 Rysunek 16 Arkusz Finansowanie Instrukcja wypełniania modelu finansowego 13 Sprawozdania_Finansowe Arkusz Sprawozdania_Finansowe obejmuje prognoz pro forma: rachunku zysków i strat, bilansu, przepływu rodków pieninych. Na podstawie prognozy sprawozda pro forma s wyliczanie: podstawowe wskaniki finansowe (płynnoci, struktury kapitałowej, rentownoci) majce podstawowe znaczenie przy ocenie projektu, wskaniki pozostałe majce pomocnicze znaczenie przy ocenie projektu. Wnioskodawca uzupełnia jedynie dane za rok 2006, 2007, 2008 oraz okres biecy tj. stycze-kwiecie 2009 w oparciu o dane finansowo-ksigowe. W załoeniach naley poda ródło danych finansowo-ksigowych. 26

27 Rysunek 17 Arkusz Sprawozdania_Finansowe Instrukcja wypełniania modelu finansowego 27

28 14 NPV_Kalkulacja Arkusz NPV_Kalkulacja obejmuje prognoz przychodów, kosztów operacyjnych, pozostałych kosztów i przychodów, nakładów inwestycyjnych, amortyzacji, zmiany w kapitale pracujcym oraz kalkulacj zdyskontowanych przepływów pieninych zgodnie z metodologi rachunku NPV oceny efektywnoci przedsiwzi. UWAGA!!! Prognoza finansowa odnosi si WYŁCZNIE DO REALIZOWANEGO PROJEKTU a nie całego podmiotu. Przychody Naley poda planowane przychody uzyskane z tytułu planowanego przedsiwzicia wg. ich rodzajów w kolejnych okresach. W załoeniach naley m.in.: uzasadni podstaw zmian przychodów w oparciu o analizy rynkowe, wiarygodn kalkulacj cen sprzeday produktów lub usług, przedstawi i uzasadni przyjt metod kalkulacji przychodów. Wiersz Suma jest wierszem wynikowym arkusza. Koszty operacyjne Naley poda planowane koszty operacyjne ponoszone z tytułu planowanego przedsiwzicia wg. ich rodzajów w kolejnych okresach. W załoeniach naley m.in.: 28

29 uzasadni podstaw zmian kosztów operacyjnych, przedstawi metod ich kalkulacji, Instrukcja wypełniania modelu finansowego przedstawi struktur ekonomiczn kosztów tj. w podziale na koszty stałe i koszty zmienne. Wiersz Suma jest wierszem wynikowym arkusza. Pozostałe koszty/przychody Naley poda planowane pozostałe koszty i przychody uzyskane z tytułu planowanego przedsiwzicia wg. ich rodzajów w kolejnych okresach. W załoeniach naley uzasadni podstaw zmian pozostałych kosztów i przychodów oraz metod ich kalkulacji. Wiersz Suma jest wierszem wynikowym arkusza. Nakłady inwestycyjne Naley uwzgldni wszystkie nakłady inwestycyjne oraz koszty tzn. wydatki kwalifikowane zwizane z planowanym przedsiwziciem wg. ich rodzajów w kolejnych okresach. W załoeniach naley opisa nakłady inwestycyjne kwalifikowane i niekwalifikowane zwizane z projektem, jak równie okreli nakłady odtworzeniowe. Wiersz Suma jest wierszem wynikowym arkusza. Amortyzacja Naley poda planowane koszty amortyzacji z tytułu nakładów inwestycyjnych planowanego przedsiwzicia wg. ich rodzajów w kolejnych okresach. W załoeniach naley okreli przyjte stawki amortyzacyjne oraz przyjta metod amortyzacji. Wiersz Suma jest wierszem wynikowym arkusza. Zmiana w kapitale pracujcym Kapitał pracujcy rozumiany jest jako rónica pomidzy aktywami obrotowymi zaangaowanymi przy realizacji przedsiwzicia oraz poziomem zobowiza krótkoterminowych zwizanych z realizowanym przedsiwziciem. Naley zatem zaprognozowa składniki aktywów obrotowych (zapasy wyrobów gotowych, zapasy produktów toku, zapasy towarów, nalenoci krótkoterminowe), które bd zaangaowane w realizacj planowanego przedsiwzicia oraz zobowizania krótkoterminowe jako ródło finansowania tych aktywów. W załoeniach naley uzasadni podstaw zmian w kapitale pracujcym oraz metod ich kalkulacji. Wiersz Suma jest wierszem wynikowym arkusza. 29

30 Rysunek 18 Arkusz NPV_Kalkulacja Prognoza finansowa projektu Instrukcja wypełniania modelu finansowego 15 Podatek_Dochodowy Arkusz Podatek_Dochodowy obejmuje prognoz podatku dochodowego. W modelu domylnie przyjta jest 19% stopa podatku dochodowego. Wnioskodawca ma moliwo korekty podstawy opodatkowania. Naley wówczas zdefiniowa rodzaje korekt i zaprognozowa ich warto w kolejnych okresach. W opisie naley poda przyjte załoenia. 30

31 Rysunek 19 Arkusz Podatek_Dochodowy Instrukcja wypełniania modelu finansowego 16 Dodatkowe_Kalkulacje W arkuszu Dodatkowe_Kalkulacje naley przedstawi wszystkie dodatkowe kalkulacje o ile istnieje taka potrzeba, które składaj si na wielkoci zagregowane w poszczególnych arkuszach modelu. Dodatkowo arkusz Dodatkowe_Kalkulacje słuy jako pomocniczy do oblicze w przypadku gdy zaistniej przypadki w pozostałych arkuszach, e bdzie niezbdne dodanie dodatkowych wierszy. Wszystkie kalkulacje i definicje w arkuszu Dodatkowe_Kalkulacje zale od Wnioskodawcy. Wszystkie operacje s zdefiniowane przez Wnioskodawc - wiersze wynikowe powinny by zgodne z odpowiednim polem w arkuszu modelu. 31