Raport dzienny. 7 września GłÅwne indeksy światowe. Rentowność skarbowych papieråw dłużnych. Surowce. Najbardziej aktywne akcje.

Transkrypt

1 Raport dzienny 7 września 215 GłÅwne indeksy WIG2 Indeks Zmiana 1D Zmiana 1M Zmiana 1Y obroty PLN/USDm WIG % -2.3% -15.5% 645/17 WIG % -3.% -12.7% 679/179 mwig % -5.2% 2.% 117/3 swig % -4.% 8.2% 29/7 WIG % -3.1% -6.7% 796/21 WIGBANKI % 4.1% -21.3% 26/ GłÅwne indeksy światowe 1D 1M 3M 1Y Dow Jones % -7.32% -9.79% -6.4% S&P % -7.53% -8.2% -4.31% NASDAQ % -7.13% -7.59% 2.2% DAX % % -1.35% 2.99% RTSI$ % -4.66% % % XU % -6.98% -1.98% % /7/15 9/7/15 14/7/ /7/15 2 3/7/15 4/8/15 7/8/15 12/8/15 17/8/15 2/8/ /8/15 2/9/ Surowce Rentowność skarbowych papieråw dłużnych 1D 1M 3M 1Y 3M 1Y 2Y 5Y 1Y Miedź (USD/t) % -1.5% -13.6% -25.9% Polska 1.62% 1.71% 1.82% 2.5% 2.98% Ropa (USD/bbl) % -.1% -24.5% -51.9% Węgry.56%.69% 1.18% 2.66% 3.67% Aluminium (USD/t) %.6% -6.5% -22.9% Niemcy -.33% -.26% -.24%.7%.72% Złoto (USD/OZ) % 2.6% -3.9% -11.2% USA.3%.36%.71% 1.47% 2.12% Waluty 1D 1M 3M 1Y USD/PLN % -.7% 2.% 17.3% EUR/PLN %.9% 1.2% 1.1% EUR/USD % 1.6% -.8% -13.8% USD/HUF % -.6%.8% 15.8% Informacje ze spåłek GTC Ustalenie ceny emisyjnej i liczby akcji serii K Polimex-Mostostal Oddalenie powçdztwa PA Nova Sprzedaż marketu za 26 mln PLN netto Dekpol Emisja obligacji Budimex WybÇr oferty drogowej spçłki za 53 mln PLN netto Hawe W planach nowa emisja do 1.5 mld akcji serii I The Farm 51 WspÇłpraca z Polską Grupą Zbrojeniową Newag Wniosek o ogłoszenie upadłości likwidacyjnej Najbardziej aktywne akcje 1D 1M % obrotäw obroty (PLN/USD) PKN Orlen % -11.5% 9.8% 63/16 PKO BP % 8.9% 5.7% 36/9 PZU % -1.5% 4.% 25/6 KGHM % -17.2% 3.9% 25/6 Wygrani/Przegrani 1D 1D PKN Orlen % KGHM % LPP % Enea % Wydarzenia w spåłkach SpÄłka Wydarzenie Mercor Dzień wypłaty 1,2 zł dywidendy na akcję CI Games NWZ spçłki ws. zmian w radzie nadzorczej Prognozy makro Godz. Wydarzenie Będzie Ostatnio 1:3 Indeks Sentix EU Informacje dotyczące powiązań Millennium DM ze spçłką, będącą przedmiotem niniejszego raportu oraz pozostałe informacje, wymagane przez Rozporządzenie RM z dnia 19.X.25 roku umieszczone zostały na ostatniej stronie raportu.

2 Informacje ze spåłek GTC Ustalenie ceny emisyjnej i liczby akcji serii K Cena emisyjna akcji serii K została ustalona na poziomie 5.47 PLN, zaś liczba akcji serii K, ktçre mają być przedmiotem emisji wyniesie (emisja brutto: mln PLN). Dzień prawa poboru akcji nowej emisji został ustalony na 1 września br. Polimex-Mostostal Oddalenie powädztwa Sąd Okręgowy w Warszawie wyrokiem z dnia 3 września br. oddalił powçdztwo z dnia 3 czerwca 212 roku skierowane przez konsorcjum firm: Mostostal Warszawa S.A., Acciona Infraestructuras S.A. oraz Polimex-Mostostal S.A. przeciwko Skarbowi Państwa - Generalnemu Dyrektorowi DrÇg Krajowych i Autostrad. PowÇdztwo dotyczyło ustalenia stosunku prawnego i zapłaty kwoty mln PLN wraz z odsetkami z tytułu wzrostu cen paliw i asfaltçw w ramach umowy zawartej dnia 28 września 29 r. na projekt i budowę 17 km odcinka autostrady A2 StrykÇw- Konotopa. PA Nova Sprzedaż marketu za 26 mln PLN netto SpÇłka zawarła umowę dotyczącą sprzedaży zabudowanej nieruchomości w dniu r., a następnie jej przyjęcia przez KAUFLAND Polska Markety SpÇłka z o.o. Sp. k. w dniu r. Zawarcie umowy jest następstwem wykonania przedwstępnej umowy sprzedaży złożonej przez spçłkę, przyjętej przez kupującego w grudniu ub.r. Przedmiotem umowy jest sprzedaż prawa własności nieruchomości wraz z prawem własności wzniesionego na niej "pod klucz" samoobsługowego obiektu handlowego i urządzeń zewnętrznych za cenę 26. mln PLN netto Dekpol Emisja obligacji SpÇłka przydzieliła obligacje na okaziciela o wartości nominalnej 12 mln PLN. Obligacje są zabezpieczone, oprocentowane w oparciu o WIBOR3M plus marża z terminem wykupu w połowie 219 roku. Wpływy mają zostać przeznaczone na realizację bloku mieszkalnego w Gdańsku. Budimex WybÄr oferty drogowej späłki za 53 mln PLN netto GDDKiA w Opolu poinformowała o wyborze oferty spçłki na obwodnicę Kępna jako najkorzystniejszej. Zlecenie obejmuje budowę obwodnicy Kępna w ciągu drogi ekspresowej nr S11 - Odcinek I za kwotę mln PLN netto, z terminem zakończenia robçt: 28 miesięcy od daty zawarcia umowy. Hawe W planach nowa emisja do 1.5 mld akcji serii I Hawe, ktçre przygotowuje wniosek o ogłoszenie upadłości układowej, planuje emisję do 1.5 mld akcji serii I, wynika z projektçw uchwał na walne zgromadzenie zwołane na 2 października. Emisja odbędzie się z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowym akcjonariuszom. Akcje zostaną zaoferowane wybranym przez zarząd inwestorom w drodze subskrypcji prywatnej. OprÇcz wyrażenia zgody na emisję nowych akcji (od mln do 1.5 mld sztuk) walne zgromadzenie Hawe ma zdecydować o obniżeniu wartości nominalnej akcji z 1 PLN do.1 PLN. The Farm 51 WspÄłpraca z Polską Grupą Zbrojeniową The Farm 51 Group podjął wspçłpracę z Polską Grupą Zbrojeniową. Zakres wspçłpracy z PGZ dotyczy plançw modernizacji Wojska Polskiego w latach RÇwnocześnie spçłki prowadzą rozmowy dotyczące wspçlnych projektçw z kilku dziedzin techniki wojskowej. Pierwsze rezultaty prac na rzecz PGZ zaprezentowane zostały podczas tegorocznego Międzynarodowego Salonu Przemysłu Obronnego w Kielcach. Zarząd emitenta szacuje, że wartość kontraktçw realizowanych dla PGZ w najbliższym roku wyniesie ponad 1 proc. przychodçw netto ze sprzedaży produktçw. Ponadto w ocenie zarządu emitenta m.in. przebieg rozmçw z PGZ oraz harmonogramu działań modernizacyjnych Wojska Polskiego w ramach działań technologicznych pozwala założyć, że wspçłpraca ta będzie intensyfikowana w kolejnych latach, zdecydowanie pozytywnie wpływając na rozwçj emitenta. ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22)

3 Newag Wniosek o ogłoszenie upadłości likwidacyjnej SpÇłka Leo Production złożyła wniosek o ogłoszenie upadłości likwidacyjnej Newagu. W ocenie Newagu złożony wniosek jest oczywiście bezzasadny i został złożony w złej wierze, wyłącznie dla szykany. Z wiedzy posiadanej przez spçłkę wynika, że Leo Production w Mielcu jest powiązana z byłym dostawcą spçłki, z ktçrym spçłka rozwiązała umowę z powodu nienależytego wykonania zobowiązań umownych. Wedle wiedzy spçłki, spçłka nie posiada i nigdy nie posiadała jakichkolwiek zobowiązań cywilnoprawnych wobec Leo Production w Mielcu. Poza tym, spçłka jest w pełni wypłacalna i wykonuje wszelkie istniejące i wymagalne zobowiązania. Newag podał też, że podejmie przewidziane prawem środki związane ze złożeniem wniosku o upadłość w złej wierze, w szczegçlności wystąpi o publikację odpowiedniego oświadczenia przez wnioskodawcę oraz zapłatę odszkodowania w razie poniesienia przez spçłkę szkody majątkowej. Kalendarium dywidend Data ustalenia prawa SpÄłka Dywidenda Data wypłaty Poniedziałek Wtorek Środa Czwartek Piątek HYDROTOR Poniedziałek NTTSYSTEM Wtorek STALPROD Środa Czwartek BOGDANKA EFEKT Piątek ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22)

4 ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22) S&P5 DOW JONES NASDAQ DAX RTSI$ XU /7/15 3 1/8/ /7/15 3 1/8/ /7/15 3 1/8/ /7/15 9/7/15 14/7/ /7/15 2 3/7/15 4/8/15 7/8/15 12/8/15 17/8/15 2/8/ /8/15 2/9/ /6/15 19/6/15 24/6/15 29/6/15 2/7/15 2/7/15 3 1/8/ /7/15 9/7/15 14/7/15 2/7/15 3 1/8/

5 Kalendarium Poniedziałek Wtorek Środa Czwartek Piątek 7 września '15 8 września '15 9 września '15 1 września '15 11 września '15 Dane makro Produkcja przemysłowa (GER), Indeks Sentix (EU) PKB (JP) Inflacja CPI (CN), Produkcja przemysłowa (UK), Zmiana zapasçw paliw wg API (US) Wnioski o zasiłek dla bezrobotnych (US), Zmiana zapasçw paliw (US) Inflacja CPI (GER), Inflacja PPI (US), Indeks Uniwersytetu Michigan, wst. (US) Wyniki spçłek Dzień dywidendy HYDROTOR Inne Poniedziałek Wtorek Środa Czwartek Piątek 14 września '15 15 września '15 16 września '15 17 września '15 18 września '15 Dane makro Produkcja przemysłowa (JP), Produkcja przemysłowa (EU), Bilans płatniczy (PL) Komunikat po posiedzeniu BoJ (JP), Indeks instytutu Stopa bezrobocia (UK), ZEW (GER), Inflacja CPI Inflacja konsumencka (EU), (PL), Sprzedaż detaliczna Wnioski o kredyt hipoteczny (US), Indeks NY Empire State (US), Inflacja konsumencka (US), Produkcja przemysłowa (US), (US), Wykorzystanie mocy produkcyjnych (US) Handel zagraniczny (JP), Sprzedaż detaliczna (UK), Sprzedaż detaliczna (PL), Produkcja przemysłowa (PL), ProtokÇł z posiedzenia BoJ Pozwolenia na budowę (JP), Bilans płatniczy (EU), domçw (US), Rozpoczęte Indeks wskaźnikçw budowy domçw (US), Wnioski wyprzedzających - o zasiłek dla bezrobotnych Conference Board (US) (US), Projekcje makroekonomiczne FOMC (US), Decyzja FOMC ws. stçp procentowych (US) Wyniki spçłek IZOBLOK AMBRA Dzień dywidendy NTTSYSTEM STALPROD BOGDANKA, EFEKT Inne ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22)

6 Aktualne wskaźniki Banki Potencjał M. cap Zmiana ceny P/E EV/EBITDA lub ROE DY % P/BV-banki, deweloperzy Rekomendacja Cena Wycena +/- (PLNm) 1 M 1 Y p 216p p 216p * 3 214* 2 Alior akumuluj % % 3% %.% Bank Handlowy akumuluj % % -27% % 8.6% ING BŚK neutralnie % % -12% % 3.3% mbank kupuj % % -27% %.% Getin Noble neutralnie % % -69% %.% Pekao neutralnie % % -16% % 6.3% BZ WBK kupuj % % -23% % 3.1% PKO BP akumuluj % % -27% %.% Ubezpieczenia PZU akumuluj % % -13% % 7.% Deweloperzy Echo neutralnie % % % bd %.% GTC akumuluj 5.76 * * % -6% bd %.% Dom Development akumuluj % % 1% % 4.7% Robyg akumuluj % % 8% % 4.5% Branża spożywcza OtmuchÇw kupuj % % -27% %.% Ambra kupuj % % -6% %.% Tarczynski akumuluj % % 39% %.% Duda akumuluj % % -19% %.% Handel CCC neutralnie % % 27% % 1.8% LPP redukuj % % -21% %.4% Redan akumuluj % % 4% %.% IT, dystrybutorzy IT AB kupuj % % 35% %.% ABC Data akumuluj % % -17% % 1.8% Action neutralnie % % -45% % 3.8% Branża gårnicza Kopex akumuluj % % -46% % 6.5% Famur neutralnie % % -54% %.% Przemysł elektromaszynowy Amica kupuj % % 47% %.% Relpol kupuj % 6.5 1% -6% % 6.% Aplisens redukuj % % -5% % 2.3% Apator neutralnie % % -13% % 1.6% Zetkama akumuluj % % 4% %.% Pozostałe spåłki Elemental Holding kupuj % % 63% %.% Ferro kupuj % % 2% % 9.5% Lentex kupuj % % 1% % 5.% Benefit Systems akumuluj % % 61% % 2.% Work Service neutralnie % % -2% %.% Impel akumuluj % % -3% % 5.2% ŹrÇdło: Bloomberg, Millennium DM; p-prognozy skonsolidowane Millennium DM, *-wycena w trakcie aktualizacji, * 2 -na podstawie ogłoszonej decyzji WZA lub propozycji Zarzadu dot. podziału zysku za rok 214 do ceny obecnej, * 3 -iloraz zysku netto za cztery ostatnie kwartały i sredniego poziomu kapitałçw własnych z pięciu ostatnich kwartałçw ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22)

7 Departament Analiz Sprzedaż Marcin Materna, CFA Doradca inwestycyjny Dyrektor banki i ubezpieczenia Radosław Zawadzki radoslaw.zawadzki@millenniumdm.pl Dyrektor Marcin Palenik, CFA marcin.palenik@millenniumdm.pl Maciej Krefta maciej.krefta@millenniumdm.pl Sebastian Siemiątkowski sebastian.siemiatkowski@millenniumdm.pl Artur Topczewski artur.topczewski@millenniumdm.pl branża spożywcza, handel, energetyka deweloperzy, gçrnictwo, przemysł drzewny fundusze inwestycyjne fundusze inwestycyjne Arkadiusz Szumilak arkadiusz.szumilak@millenniumdm.pl Marek Przytuła marek.przytula@millenniumdm.pl Jarosław Ołdakowski jaroslaw.oldakowski@millenniumdm.pl Leszek Iwaniec leszek.iwaniec@millenniumdm.pl Marek PszczÄłkowski marek.pszczolkowski@millenniumdm.pl Marcin Czerwonka marcin.czerwonka@millenniumdm.pl Ul. Żaryna 2A, Millennium Park IIIp Warszawa Polska Fax: Tel pełni funkcję animatora emitenta dla spçłek: Ciech, Wielton, Selena FM, Skyline, Sygnity, od ktçrych otrzymał wynagrodzenie z tego tytułu. pełni funkcję animatora rynku dla spçłek: Ciech, Wielton, Selena FM, Skyline, Sygnity, KGHM, PZU, Kompap. w ciągu ostatnich 12 miesięcy pełnił funkcję oferującego w trakcie oferty publicznej dla akcji spçłek: MFO S.A., od ktçrej otrzymał wynagrodzenie z tego tytułu. SpÇłki będące przedmiotem raportu moga być klientami Grupy Kapitałowej Millennium Banku S.A., głçwnego akcjonariusza Millennium Domu Maklerskiego S.A. Pomiędzy, a spçłkami będącymi przedmiotem niniejszego raportu nie występują żadne inne powiązania, o ktçrych mowa w Rozporządzeniu Rady MinistrÇw z dnia 19 października 25 roku w sprawie Informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentçw finansowych lub ich emitentçw, ktçre byłyby znane sporządzającemu niniejszą rekomendację inwestycyjną. Millennium TFI S.A., spçłka zależna, posiada 6.45% akcji, Projprzem S.A., 5.79% akcji Bumech S.A. oraz 6.63% akcji Rainbow Tours S.A. Niniejsza publikacja została przygotowana przez wyłącznie na potrzeby klientçw, nie stanowi reklamy ani oferowania papierçw wartościowych, może być ona także dystrybuowana za pomocą środkçw masowego przekazu, na podstawie każdorazowej decyzji Dyrektora Departamentu Doradztwa i Analiz. Rozpowszechnianie lub powielanie niniejszego materiału w całości lub w części bez pisemnej zgody jest zabronione. Niniejsza publikacja została przygotowana z dochowaniem należytej staranności i rzetelności, w oparciu o fakty uznane za wiarygodne, jednak nie gwarantuje, że są one w pełni dokładne i kompletne. Podstawą przygotowania publikacji były informacje na temat spçłek, jakie były publicznie dostępne. Kwotowania zwarte w niniejszym dokumencie mają charakter informacyjny, nie są ofertami kupna lub sprzedaży wymienionych instrumentçw ani propozycjami dokonania transakcji czy inwestycji. nie ponosi odpowiedzialności za szkody poniesione w wyniku decyzji podjętych na podstawie informacji zawartych w niniejszym opracowaniu.