Grupa LPP S.A. ródroczne skrócone sprawozdanie finansowe za I kwartał 2006 roku. Gdask Maj Strona 1 z 25. Grupa LPP S.A.

Transkrypt

1 Grupa LPP S.A. Gdask Maj 2006 Strona 1 z 25

2 1. Wybrane skonsolidowane dane finansowe Wybrane skonsolidowane dane finansowe Przychody netto ze sprzeday produktów, towarów i I kw 2006 I kw 2005 I kw 2006 I kw /01/ /01/ /01/ /01/ /03/ /03/ /03/ /03/2005 w tys. zł w tys. EUR materiałów Zysk (strata) z działalnoci operacyjnej Zysk (strata) brutto Zysk (strata) netto Przepływy pienine netto z działalnoci operacyjnej Przepływy pienine netto z działalnoci inwestycyjnej Przepływy pienine netto z działalnoci finansowej Przepływy pienine netto, razem I kw 2006 I kw 2005 I kw 2006 I kw 2005 Wybrane skonsolidowane dane finansowe 01/01/ /01/ /01/ /01/ /03/ /03/ /03/ /03/2005 w tys. zł w tys. EUR Aktywa razem Zobowizania długoterminowe Zobowizania krótkoterminowe Kapitał własny Kapitał podstawowy Liczba akcji Zysk (strata) na jedn akcj zwykł (w zł / EUR) -7,88 1,35-2,05 0,34 Warto ksigowa na jedn akcj (w zł / EUR) 128,44 113,44 32,64 27,78 Strona 2 z 25

3 1. Skonsolidowany bilans AKTYWA Bilans stan na koniec: I kw 2006 I kw 2005 poprzedniego kw. 31/03/ /03/ /12/2005 Aktywa trwałe (długoterminowe) Rzeczowe aktywa trwałe Wartoci niematerialne Inwestycje Nalenoci Aktywa z tytułu podatku odroczonego Rozliczenia midzyokresowe Aktywa obrotowe (krótkoterminowe) Zapasy Nalenoci z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe nalenoci Rozliczenia midzyokresowe Inwestycje rodki pienine i ich ekwiwalenty Aktywa RAZEM Strona 3 z 25

4 PASYWA Kapitał własny Kapitał podstawowy Kapitał zapasowy Kapitał rezerwowy Niepodzielony wynik finansowy z lat ubiegłych Zysk/strata netto okresu sprawozdawczego Kapitał z aktualizacji wyceny Rónice kursowe z przeliczenia jednostek podporzdkowanych Zobowizania długoterminowe Kredyty bankowe i poyczki Rezerwy Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Pozostałe zobowizania długoterminowe Zobowiazania krótkoterminowe Zobowiazania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowizania Kredyty bankowe i poyczki Podatek dochodowy Rezerwy Fundusze specjalne Rozliczenia midzyokresowe Pasywa RAZEM Warto ksigowa Liczba akcji Warto ksigowa na jedn akcj (w zł) ,44 136,45 Strona 4 z 25

5 2. Skonsolidowany rachunek zysków i strat Rachunek zysków i strat I kw 2006 I kw /01/ /03/ /01/ /03/2005 Przychody ze sprzeday Koszt własny sprzeday Zysk/Strata brutto na sprzeday Pozostałe przychody operacyjne Koszty sprzeday Koszty ogólnego zarzdu Pozostałe koszty operacyjne Zysk/Strata z działalnoci operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Zysk/Strata brutto Obcienia podatkowe Zysk/Strata netto rednia waona liczba akcji zwykłych Zysk (strata) na jedn akcj zwykł (w zł) -7,88 1,35 Zysk na 1 akcj dla kadego okresu liczony jest poprzez podzielenie zysku netto za dany okres poprzez redni waon liczb akcji w danym okresie. Strona 5 z 25

6 3. Zestawienie zmian w kapitale własnym Kapitał podstawowy Kapitał zapasowy Kapitał rezerwowy Niepodzielony wynik finansowy z lat ubiegłych Zysk/strata netto okresu sprawozdawczego Kapitał z aktualizacji wyceny Rónice kursowe z przeliczenia jednostek Stan na 1 stycznia 2005r korekty błdów z lat poprzednich Stan na 1 stycznia 2005 r. po korektach Naliczenie rónic kursowych po przeliczeniu jednostek Wycena inwestycji długoterminowych Podział zysku netto za 2004 r Zysk netto za I kwartał 2005r Stan na 31 marca 2005 r Kapitał własny RAZEM Stan na 1 stycznia 2006r korekty błdów z lat poprzednich Stan na 1 stycznia 2006 r.po korektach Naliczenie rónic kursowych po przeliczeniu jednostek Podział zysku z lat poprzednich Strata netto za I kwartał 2006r Stan na 31 marca 2006 r Strona 6 z 25

7 4. Skonsolidowany rachunek przepływów pieninych I kw 2006 I kw 2005 Rachunek przepływów pieninych 01/01/ /03/ /01/ /03/2005 I. Zysk (strata) netto II. Korekty razem Amortyzacja (Zyski) straty z tytułu rónic kursowych Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) (Zysk) strata z działalnoci inwestycyjnej Zapłacony podatek dochodowy Podatek dochodowy obciajcy wynik brutto Zmiana stanu rezerw Zmiana stanu zapasów Zmiana stanu nalenoci Zmiana stanu zobowiza krótkoterminowych, z wyjtkiem poyczek i kredytów Zmiana stanu rozlicze midzyokresowych Inne korekty III. Przepływy pienine netto z działalnoci operacyjnej (I+/-II) B. Przepływy rodków pieninych z działalnoci inwestycyjnej I. Wpływy Zbycie wartoci niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Z aktywów finansowych, w tym: 4 26 a) w jednostkach powizanych zbycie aktywów finansowych b) w pozostałych jednostkach zbycie aktywów finansowych - spłata udzielonych poyczek długoterminowych 22 - odsetki Inne wpływy inwestycyjne Strona 7 z 25

8 II. Wydatki Nabycie wartoci niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Na aktywa finansowe, w tym: a) w jednostkach powizanych nabycie aktywów finansowych 76 b) w pozostałych jednostkach nabycie aktywów finansowych Inne wydatki inwestycyjne 93 III. Przepływy pienine netto z działalnoci inwestycyjnej (I-II) C. Przepływy rodków pieninych z działalnoci finansowej I. Wpływy Kredyty i poyczki Inne wpływy finansowe II. Wydatki Spłaty kredytów i poyczek Płatnoci zobowiza z tytułu leasingu finansowego Odsetki Inne wydatki finansowe 198 III. Przepływy pienine netto z działalnoci finansowej (I-II) D. Przepływy pienine netto, razem (A.III+/-B.III+/-C.III) E. Bilansowa zmiana stanu rodków pieninych, w tym: zmiana stanu rodków pieninych z tytułu rónic kursowych F. rodki pienine na pocztek okresu G. rodki pienine na koniec okresu (F+/- D), w tym: o ograniczonej moliwoci dysponowania Strona 8 z 25

9 5. Wybrane dane finansowe sprawozdanie jednostkowe Wybrane dane finansowe Przychody netto ze sprzeday produktów, towarów I kw 2006 I kw 2005 I kw 2006 I kw /01/ /01/ /01/ /01/ /03/ /03/ /03/ /03/2005 w tys. zł w tys. EUR i materiałów Zysk (strata) z działalnoci operacyjnej Zysk (strata) brutto Zysk (strata) netto Przepływy pienine netto z działalnoci operacyjnej Przepływy pienine netto z działalnoci inwestycyjnej Przepływy pienine netto z działalnoci finansowej Przepływy pienine netto, razem I kw 2006 I kw 2005 I kw 2006 I kw 2005 Wybrane dane finansowe 01/01/ /01/ /01/ /01/ /03/ /03/ /03/ /03/2005 Aktywa razem Zobowizania długoterminowe Zobowizania krótkoterminowe Kapitał własny Kapitał podstawowy Liczba akcji Zysk (strata) na jedn akcj zwykł (w zł / EUR) -6,82 4,65-1,77 1,16 Warto ksigowa na jedn akcj (w zł / EUR) 131,19 123,36 33,33 30,21 Zadeklarowana lub wypłacona dywidenda na jedn akcj (w zł / EUR) - Strona 9 z 25

10 6. Bilans stan na koniec: Bilans I kw 2006 I kw 2005 poprzedniego roku 31/03/ /03/ /12/2005 AKTYWA Aktywa trwałe (długoterminowe) Rzeczowe aktywa trwałe Wartoci niematerialne Inwestycje Nalenoci Aktywa z tytułu podatku odroczonego Rozliczenia midzyokresowe Aktywa obrotowe (krótkoterminowe) Zapasy Nalenoci z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe nalenoci Rozliczenia midzyokresowe Inwestycje rodki pienine i ich ekwiwalenty Aktywa RAZEM Strona 10 z 25

11 PASYWA Kapitał własny Kapitał podstawowy Kapitał zapasowy Niepodzielony wynik finansowy z lat ubiegłych Zysk/strata netto okresu sprawozdawczego Kapitał z aktualizacji wyceny 48 Zobowizania długoterminowe Kredyty bankowe i poyczki Rezerwy Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Zobowiazania krótkoterminowe Zobowiazania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowizania Kredyty bankowe i poyczki Podatek dochodowy Rezerwy Fundusze specjalne Rozliczenia midzyokresowe Pasywa RAZEM Warto ksigowa Liczba akcji Warto ksigowa na jedn akcj (w zł) 131,19 123,36 138,03 Strona 11 z 25

12 7. Rachunek zysków i strat Rachunek zysków i strat I kw 2006 I kw /01/ /03/ /01/ /03/2005 Przychody ze sprzeday Koszt własny sprzeday Zysk/Strata brutto na sprzeday Pozostałe przychody operacyjne Koszty sprzeday Koszty ogólnego zarzdu Pozostałe koszty operacyjne Zysk/Strata z działalnoci operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Zysk/Strata brutto Obcienia podatkowe Zysk/Strata netto rednia waona liczba akcji zwykłych Zysk (strata) na jedn akcj zwykł (w zł) -6,82 4,65 Zysk na 1 akcj dla kadego okresu liczony jest poprzez podzielenie zysku netto za dany okres poprzez redni waon liczb akcji w danym okresie Strona 12 z 25

13 8. Zestawienie zmian w kapitale własnym Niepodzielony wynik Kapitał z Kapitał Kapitał finansowy z lat Zysk/strata netto okresu aktualizacji Kapitał własny podstawowy zapasowy ubiegłych sprawozdawczego wyceny RAZEM Stan na 1 stycznia 2005r korekty błdów z lat poprzednich Stan na 1 stycznia 2005r. po korektach Wycena inwestycji długoterminowych Zysk netto za I kwartał Stana na 31 marca 2005r Stan na 1 stycznia 2006r korekty błdów z lat poprzednich Stan na 1 stycznia 2006r. po korektach Strata netto za I kwartał 2006r Stana na 31 marca 2006 r Strona 13 z 25

14 9. Rachunek przepływów pieninych Rachunek przepływów pieninych I kw 2006 I kw /01/ /03/ /01/ /03/2005 A. Przepływy rodków pieninych z działalnoci operacyjnej - metoda porednia I. Zysk (strata) netto II. Korekty razem Amortyzacja (Zyski) straty z tytułu rónic kursowych Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) (Zysk) strata z działalnoci inwestycyjnej Zapłacony podatek dochodowy Podatek dochodowy obciajcy wynik brutto Zmiana stanu rezerw Zmiana stanu zapasów Zmiana stanu nalenoci Zmiana stanu zobowiza krótkoterminowych, z wyjtkiem poyczek i kredytów Zmiana stanu rozlicze midzyokresowych Inne korekty 0 0 III. Przepływy pienine netto z działalnoci operacyjnej (I+/-II) B. Przepływy rodków pieninych z działalnoci inwestycyjnej I. Wpływy Zbycie wartoci niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Z aktywów finansowych, w tym: 5 3 a) w jednostkach powizanych 1 0 odsetki 1 b) w pozostałych jednostkach odsetki Inne wpływy inwestycyjne Strona 14 z 25

15 II. Wydatki Nabycie wartoci niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Na aktywa finansowe, w tym: a) w jednostkach powizanych nabycie aktywów finansowych oraz udzielenie poyczek krótkoterminowych 75 - udzielone poyczki długoterminowe b) w pozostałych jednostkach Inne wydatki inwestycyjne 728 III. Przepływy pienine netto z działalnoci inwestycyjnej (I-II) C. Przepływy rodków pieninych z działalnoci finansowej I. Wpływy Kredyty i poyczki Inne wpływy finansowe II. Wydatki Spłaty kredytów i poyczek Odsetki Inne wydatki finansowe 0 III. Przepływy pienine netto z działalnoci finansowej (I-II) D. Przepływy pienine netto, razem (A.III+/-B.III+/- C.III) E. Bilansowa zmiana stanu rodków pieninych, w tym: zmiana stanu rodków pieninych z tytułu rónic kursowych F. rodki pienine na pocztek okresu G. rodki pienine na koniec okresu (F+/- D), w tym: o ograniczonej moliwoci dysponowania Strona 15 z 25

16 Informacja dodatkowa do skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego sporzdzonego za I kwartał 2006 roku 1. Charakterystyka Grupy Kapitałowej LPP W skład Grupy Kapitałowej LPP (GK) wchodz: - LPP S.A. bdca jednostk dominujc, - 19 zalenych spółek krajowych, oraz - 7 zalenych spółek zagranicznych. Nie istnieje jednostka dominujca wzgldem LPP S.A. List spółek wchodzcych w skład GK przedstawiono poniej. Lp Nazwa spółki Siedziba Data objcia kontroli 1. G&M Sp. z o.o. Gdask, Polska M&G Sp. z o.o. Gdask, Polska AKME Sp. z o.o. Gdask, Polska TORA Sp. z o.o. Gdask, Polska P&G Sp. z o.o. Gdask, Polska SL&DP Sp. z o.o. Gdask, Polska DP&SL Sp. z o.o. Gdask, Polska IL&DL Sp. z o.o. Gdask, Polska PL&GM Sp. z o.o. Gdask, Polska GM&PL Sp. z o.o. Gdask, Polska AMA Sp. z o.o. Gdask, Polska LIMA Sp. z o.o. Gdask, Polska LUMA Sp. z o.o. Gdask, Polska KAMA Sp. z o.o. Gdask, Polska KUMA Sp. z o.o. Gdask, Polska AMUL Sp. z o.o. Gdask, Polska AMUK Sp. z o.o. Gdask, Polska AMUR Sp. z o.o. Gdask, Polska MM&MR Sp. z o.o. Gdask, Polska LPP Retail Estonia OU Talin. Estonia LPP Czech Republic s.r.o. Praga, Czechy LPP Hungary Kft Budapeszt, Wgry LPP Retail Latvia Ltd Ryga, Łotwa UAB LPP Wilno, Litwa LPP Ukraina Przemylany, Ukraina RE Trading Zamknita Spółka Akcyjna Moskwa, Rosja Dominacja LPP SA w podmiotach zalenych, z uwagi na jej 100% udział w kapitale spółek zalenych oraz w całkowitej liczbie głosów, ma charakter bezporedni. Strona 16 z 25

17 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe GK za okres od 01 stycznia do 31 marca 2006 roku obejmuje wyniki jednostkowe LPP S.A. oraz wyniki niej wymienionych zagranicznych spółek zalenych: - LPP Retail Estonia OU - LPP Czech Republic s.r.o. - LPP Hungary Kft - LPP Retail Latvia Ltd - UAB LPP - LPP Ukraina AT - ZAO Re Trading. Jednostki krajowe zalene od LPP S.A. nie zostały objte konsolidacj ze wzgldu na nieistotno danych. Jest to zgodne z Polityk Rachunkowoci przyjt przez Grup. Zgodnie z ni, nie jest obejmowana konsolidacj jednostka zalena lub stowarzyszona, jeeli wielkoci wykazane w sprawozdaniu finansowym tej jednostki s nieznaczne w stosunku do danych sprawozdania finansowego jednostki dominujcej. W szczególnoci za nieznaczn uznawana jest suma bilansowa oraz przychody netto ze sprzeday towarów i usług oraz operacji finansowych jednostki, które za okres obrotowy s nisze od 10% sumy bilansowej i przychodu jednostki dominujcej. Łczna kwota sum bilansowych i przychodów jednostek nie objtych konsolidacj nie moe równie przekracza tego poziomu, lecz w odniesieniu do odpowiednich wielkoci skonsolidowanego sprawozdania finansowego, ustalonych przy załoeniu, e w jego zakres wchodz wszystkie jednostki zalene i stowarzyszone bez dokonywania wyłcze. Udział w wielkociach skonsolidowanych, wszystkich krajowych spółek zalenych nie objtych konsolidacj, przedstawia si nastpujco: - w sumie bilansowej Grupy Kapitałowej 0,70% - w przychodach ze sprzeday i przychodach finansowych Grupy Kapitałowej 6,68% Nie objcie konsolidacj sprawozda finansowych tych spółek nie wpłynło negatywnie na rzetelne przedstawienie sytuacji majtkowej, finansowej oraz wyniku finansowego GK. LPP S.A. jest firm zajmujc si projektowaniem i dystrybucj odziey w Polsce i krajach Europy Centralnej i Wschodniej. Spółki wchodzce w skład GK i podlegajce konsolidacji s podmiotami zajmujcymi si dystrybucj towarów pod mark Reserved i Cropp poza granicami Polski. Odzie jest zasadniczo jedynym towarem, sprzedawanym przez spółki z GK. Jako towar uzupełniajcy podstawow ofert spółek GK, sprzedawane jest obuwie, torby oraz akcesoria odzieowe. Projekty odziey s sporzdzane w biurze projektowym mieszczcym si w siedzibie LPP S.A. w Gdasku i nastpnie przekazywane do działu zakupów, który zleca produkcj poszczególnych wyrobów, nawizujc w tym celu współprac z zakładami w Polsce i poza jej granicami, midzy innymi w Chinach. Lokowanie produkcji w Chinach przebiega za porednictwem biura handlowego Spółki znajdujcego si w Szanghaju. GK osiga take niewielkie przychody ze sprzeday usług (s to w 100% przychody podmiotu dominujcego - głównie usługi dot. know-how w zakresie prowadzenia salonów firmowych przez kontrahentów krajowych oraz wynajmowanie rodków transportu). 19 zalenych spółek krajowych prowadzi działalno w zakresie wynajmu nieruchomoci, w których prowadzone s sklepy Cropp Town i Reserved. Strona 17 z 25

18 2. Podstawa sporzdzenia skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz informacja o zmianach stosowanych zasad rachunkowoci Raport Grupy Kapitałowej LPP za I kwartał 2006 roku zawiera skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe i wybrane dane objaniajce, zawarte w niniejszej Informacji Dodatkowej oraz skrócone sprawozdanie finansowe jednostki dominujcej, zgodnie z MSR 34 ródroczna Sprawozdawczo Finansowa. Polityka ksigowa zastosowana do sporzdzenia niniejszego sprawozdania jest we wszystkich istotnych aspektach zgodna z polityk przyjt do sporzdzenia skonsolidowanego rocznego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej LPP za rok obrotowy 2005, zgodnego z Midzynarodowymi Standardami Sprawozdawczoci Finansowej. Skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe powinno by czytane wraz ze skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym za rok zakoczony 31 grudnia Dokonania Grupy Kapitałowej LPP S.A. w okresie objtym raportem Najwaniejsze dokonania GK LPP S.A. w I kwartale 2006 roku: 1. W I kwartale 2006 roku zrealizowano przychody ze sprzeday w wysokoci 152,6 mln zł. Były one wysze o 5,3% w porównaniu z osignitymi w I kwartale roku 2005 (144,9 mln zł). 2. Strata operacyjna w I kwartale wyniosła 14,5 mln zł. W analogicznym okresie roku ubiegłego GK wypracowała zysk operacyjny w wysokoci 5,5 mln zł. Strata netto I kwartału wyniosła 13,4 mln zł w porównaniu z zyskiem osignitym w I kwartale 2005 roku w wysokoci 2,3 mln zł. 3. Zapasy utrzymano na poziomie podobnym jak 12 miesicy wczeniej pomimo znaczcego rozwoju sieci handlowej, co jest szczególnie istotne uwzgldniajc fakt utrudnionej sprzeday kolekcji niespełniajcej oczekiwa rynku. 4. W I kwartale w salonach Reserved w zrealizowano sprzeda w wysokoci 109,5 mln zł, za w placówkach CroppTown w wysokoci 27,4 mln zł (odpowiednio w I kwartale 2005 roku 105 mln zł i 22 mln zł ). 5. Uruchomiono nowe placówki (ok. 4 tys. m kw.) zwikszajc łczn powierzchnie do ok. 99 tys. m kw. (211 sklepów) z czego 30 tys. m kw. (57 sklepów) poza granicami Polski. 4. Czynniki i zdarzenia, w szczególnoci o nietypowym charakterze, majce znaczcy wpływ na osignite skonsolidowane wyniki finansowe Na osignite wyniki wpływ miały przede wszystkim ponisze czynniki: 1. Podobnie jak w IV kwartale 2005 roku w sklepach Reserved sprzedawano wyroby wchodzce w skład niedopasowanej do potrzeb rynkowych kolekcji. Poniewa I kwartał obejmuje przynajmniej dwa miesice, w których osiga si najnisze mare brutto na sprzeday, dodatkowo pomniejszone ze wzgldu na wyprzeda nieudanej kolekcji, a nie Strona 18 z 25

19 ma moliwoci znacznego obnienia kosztów stałych wynikajcych głównie z faktu utrzymywania rozbudowanej sieci sprzeday, GK poniosła strat operacyjn i netto. 2. Intensywny rozwój sieci sprzeday szczególnie w Rosji, gdzie planowane jest uruchomienie ponad 20 sklepów, powoduje take konieczno rozbudowy struktury organizacyjnej realizujcej to zadanie. Wynikajce z tego tytułu koszty wraz z kosztami funkcjonowania otwartych w ostatnim czasie placówek, wpływaj negatywnie na wyniki z duym wyprzedzeniem w stosunku do przewidywanych korzyci. Przychody ze sprzeday produktów, towarów i materiałów ujawnione w sprawozdaniu skonsolidowanym, wypracowane zostały przez poszczególne spółki GK w nastpujcych wielkociach (po wyłczeniach sprzeday wewntrz grupy): dane w tys. zł Nazwa spółki kraj Przychody ze sprzeday I kwartał 2006 udział % (w okresie od do ) LPP S.A. Polska ,85 82,05% LPP Retail Estonia OU Estonia 3 713,43 2,43% LPP Retail Latvia Ltd Łotwa 3 607,41 2,36% LPP Retail Czech Republic s.r.o. Czechy 6 169,98 4,04% LPP Hungary Kft. Wgry 2 055,87 1,35% UAB"LPP" Litwa 4 417,84 2,89% LPP Ukraina AT Ukraina 3 386,78 2,22% ZAO "Re Trading" Rosja 4 041,32 2,65% Razem: ,48 100,00% 5. Objanienia dotyczce sezonowoci lub cyklicznoci działalnoci Grupy Kapitałowej LPP S.A. w okresie objtym raportem Sezonowo w sprzeday odziey jest zjawiskiem dotyczcym całoci rynku. Pierwszy kwartał roku kalendarzowego obejmuje dwa miesice (stycze i luty), w których realizuje si tradycyjnie wyprzeda kolekcji jesienno zimowej. Proces ten powoduje osignicie mniejszej ni rednioroczna mary brutto na sprzeday w całym kwartale. 6. Podział na segmenty działalnoci przychody i wyniki przypadajce na poszczególne segmenty Grupa Kapitałowa prowadzi jeden rodzaj działalnoci (jeden segment branowy, który uznano za podstawowy). Zastosowano podział na dwa segmenty geograficzne: działalno na terenie Unii Europejskiej i poza ni. Podział na segmenty geograficzne oparto o kryterium lokalizacji aktywów Grupy. Obecnie parametry charakteryzujce funkcjonowanie na terenie drugiego z ww. segmentów nie s istotne (jedynie 4,9% przychodów GK LPP zrealizowano poza Uni Europejsk) i w zwizku z tym nie prezentuje si wartoci odpowiadajcych poszczególnym segmentom. 7. Informacja dotyczca emisji, wykupu i spłaty dłunych i kapitałowych papierów wartociowych W Grupie Kapitałowej LPP opisana w tytule sytuacja nie wystpiła. Strona 19 z 25

20 8. Informacje dotyczce wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łcznie i w przeliczeniu na jedn akcj, z podziałem na akcje zwykłe i pozostałe akcje. W Grupie Kapitałowej LPP opisana w tytule sytuacja nie wystpiła. 9. Data zatwierdzenia sprawozdania finansowego do publikacji Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarzd Spółki dominujcej w dniu 15 maja 2006 roku. 11. Zdarzenia, które wystpiły po dniu bilansowym, nieujte w sprawozdaniu finansowym, a mogce w znaczcy sposób wpłyn na przyszłe wyniki finansowe Grupy Kapitałowej LPP Zgodnie z MSR 10, do zdarze nastpujcych po dniu bilansowym zalicza si wszystkie zdarzenia, jakie miały miejsce od dnia bilansowego do dnia zatwierdzenia sprawozdania finansowego do publikacji. Po dniu bilansowym nie miały miejsca zdarzenia, które mogłyby wpłyn w znaczcy sposób na przyszłe wyniki finansowe GK. 12. Skutki zmian w strukturze Grupy Kapitałowej LPP, w tym w wyniku połczenia jednostek gospodarczych, przejcia lub sprzeday jednostek grupy kapitałowej, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalnoci W okresie pierwszego kwartału 2006 roku nie wystpiły zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej LPP, w tym w wyniku połczenia jednostek gospodarczych, przejcia lub sprzeday jednostek grupy kapitałowej, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalnoci. 13. Zmiany zobowiza warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastpiły od czasu zakoczenia ostatniego roku obrotowego. W I kwartale 2006 roku LPP S.A. oraz spółki od niej zalene korzystały z gwarancji bankowych, na zabezpieczenie zapłaty czynszu z tytułu najmu powierzchni pod sklepy firmowe. Na dzie 31 marca 2006 roku łczna warto gwarancji bankowych wystawionych na zlecenie i odpowiedzialno LPP S.A. wyniosła: ,6 tys. zł., z czego: a) warto gwarancji wystawionych z tyt. zabezpieczenia umów zawartych przez LPP S.A. wyniosła 6 536,5 tys. zł b) warto gwarancji wystawionych z tyt. zabezpieczenia umów zawartych przez jednostki powizane objte konsolidacj wyniosła ,0 tys. zł c) warto gwarancji wystawionych z tyt. zabezpieczenia umów zawartych przez jednostki powizane nie objte konsolidacj wyniosła ,9 tys. zł d) warto gwarancji wystawionych z tytułu zabezpiecze umów spółek niepowizanych wyniosła 260,1 tys. zł W dniu 31 marca 2006 roku warto porcze udzielonych przez spółk dominujc wyniosła tys. zł i nie uległa zmianie w stosunku do stanu w dniu 31 grudnia 2005 roku. Strona 20 z 25

21 14. Szacunki dotyczce przyszłych zobowiza wynikajcych z zawartych umów najmu. Spółki wchodzce w skład Grupy Kapitałowej s stronami umów najmu, na mocy których korzystaj z powierzchni wykorzystywanych do prowadzenia sieci salonów firmowych Cropp i Reserved. Łczne przyszłe opłaty minimalne z tytułu umów najmu, oszacowane wg stanu na dzie 31 marca 2006 roku przedstawiaj si nastpujco: - kwoty wymagalne w okresie 12 miesicy od dnia bilansowego ,8 tys. zł - kwoty wymagalne w okresie od 12 miesicy do 5 lat od dnia bilansowego ,6 tys. zł - kwoty wymagalne w okresie powyej 5 lat od dnia bilansowego ,0 tys. zł 15. Stanowisko Zarzdu w sprawie realizacji prognozy rocznych wyników skonsolidowanych. Zarzd LPP S.A. podtrzymuje prognozy rocznych wyników skonsolidowanych. 16. Akcjonariusze posiadajcy bezporednio lub porednio przez podmioty zalene co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu LPP S.A. na dzie przekazania raportu kwartalnego oraz wskazanie zmian w strukturze własnoci znacznych pakietów akcji LPP S.A. w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego. Struktura własnoci kapitału zakładowego jednostki dominujcej, stan na dzie przekazania raportu kwartalnego za I kwartał 2006 roku: Akcjonariusz Liczba posiadanych akcji (w szt.) Liczba głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Udział w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Udział w kapitale zakładowym Marek Piechocki ,64% 16,55% Jerzy Lubianec ,46% 16,22% Grangefont Limited, z siedzib w Londynie, Wielka Brytania ,28% 20,55% W uprzednich raportach wskutek błdu rachunkowego omyłko podano zanion o 299 sztuk ilo akcji zwykłych i głosów bdcych w posiadaniu Pana Jerzego Lubiaca. Strona 21 z 25

22 17. Zestawienie stanu posiadania akcji LPP S.A. lub uprawnie do nich przez osoby zarzdzajce i nadzorujce emitenta, na dzie przekazania raportu kwartalnego, wraz ze wskazaniem zmian w stanie posiadania, w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego, odrbnie dla kadej z osób. Akcjonariusz Liczba posiadanych akcji (w szt.) Liczba głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Prezes Zarzdu Wiceprezes Zarzdu Wiceprezes Zarzdu Wiceprezes Zarzdu Przewodniczcy Rady Nadzorczej W okresie objtym raportem nie nastpiły zmiany w stanie posiadania akcji LPP S.A. przez osoby zarzdzajce i nadzorujce emitenta. 18. Informacje o postpowaniach sdowych W ramach Grupy Kapitałowej, jedynie LPP S.A. jest stron powodow w sprawach o zapłat nalenoci od kontrahentów. Łczna kwota przedmiotu sporu nie przekracza 10% kapitałów własnych Spółki. 19. Informacje o zawarciu przez emitenta transakcji przekraczajcych kwot EUR z podmiotami powizanymi W I kwartale 2006 roku spółka LPP S.A. zawarła dwie umowy poyczki na łczn kwot 3 200,0 tys. EUR. Zestawienie poyczek przedstawia ponisza tabela: Spółka Warto poyczki Data zawarcia umowy ZAO RE Trading 1 200,0 tys. EUR ZAO RE Trading 2 000,0 tys. EUR Transakcje z jednostkami powizanymi Kluczowy personel Za kluczowy personel kierowniczy Grupy Kapitałowej LPP uznano członków zarzdu oraz rady nadzorczej LPP S.A. Warto krótkoterminowych wiadcze pracowniczych kluczowego personelu kierowniczego, otrzymanych w okresie od 1 stycznia do 31 marca 2006 r. wyniosła 273 tys. zł, z czego 270 tys. zł dotyczyło zarzdu, a 3 tys. wynagrodzenia członka rady nadzorczej z tytułu innego ni praca w radzie nadzorczej. Strona 22 z 25

23 20.2. Transakcje z podmiotami powizanymi W okresie sprawozdawczym emitent nie zawierał z podmiotami powizanymi transakcji dotyczcych przeniesienia praw i zobowiza. Transakcje pomidzy jednostk dominujc a jej spółkami zalenymi zagranicznymi podlegały eliminacji w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym i nie zostały ujawnione w tabeli. Wielkoci podane poniej obrazuj tylko transakcje wzajemne pomidzy LPP S.A. a 19 polskimi spółkami zalenymi nie objtymi konsolidacj, i s prezentowane z punktu widzenia jednostki dominujcej. Dane w tabeli prezentowane s w tys. zł. jednostki powizane nalenoci na zobowizania na przychody za koszty za okres lp okres I-III 2006 r. I-III 2006 r. 1 Spółki krajowe Ogółem Dane, które wykazane s jako zobowizania LPP S.A. s nalenociami w spółkach powizanych, a koszty s przychodami w tych spółkach. Wszystkie transakcje z podmiotami powizanymi były zawierane na warunkach rynkowych. Przychody od spółek krajowych pochodz z wynajmu pomieszcze biurowych na potrzeby działalnoci tyche firm. Koszty zwizane z krajowymi spółkami zalenymi, dotycz wynajmu nieruchomoci, w których prowadzone s sklepy Cropp Town i Reserved. Terminy płatnoci ustalane dla spółek zalenych mieszcz si w przedziale od 45 do 120 dni. 21. Informacje o udzielonych porczeniach i gwarancjach W okresie objtym raportem, spółki z grupy kapitałowej emitenta nie udzielały porcze kredytu lub poyczki oraz nie udzielały gwarancji, których łczna warto stanowiłaby równowarto co najmniej 10% kapitałów własnych emitenta. 22. Dodatkowe informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majtkowej, finansowej, wyniku finansowego Grupy Kapitałowej LPP S.A. i ich zmian oraz informacje istotne dla oceny moliwoci realizacji zobowiza przez grup kapitałow emitenta. Raport zawiera podstawowe informacje, które s istotne dla oceny sytuacji grupy kapitałowej emitenta. W opinii zarzdu nie istniej obecnie adne zagroenia dla realizacji zobowiza GK. 23. Wskazanie czynników, które w ocenie LPP S.A. bd miały wpływ na wyniki osignite przez jego grup kapitałow w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału Podstawowe czynniki, które bd miały wpływ na wyniki osignite w najbliszym czasie, to: 1) w zwizku z przedstawianymi uprzednio zjawiskami dotyczcymi kolekcji Reserved oraz informacjami podanymi w raporcie za poprzedni kwartał, realizowana jest obecnie zmiana kształtu kolekcji odziey tej marki. Poniewa okres trwania całego procesu projektowania, produkcji i dostarczenia wyrobów do sklepów jest długi, niemoliwa jest natychmiastowa zmiana oferty. Zmiany wprowadzono do kolekcji letniej za najistotniejsze do jesienno - Strona 23 z 25

24 zimowej. Przebudowa kolekcji jest decydujcym czynnikiem, który bdzie miał wpływ na wyniki osignite w przyszłych okresach. 2) kontynuacja procesu inwestycyjnego zwizanego przede wszystkim z rozbudow obu sieci sprzeday (Reserved i Cropp Town) w kraju i poza granicami (szczególnie w Rosji), 3) poziom kursu złotego w stosunku do USD i EUR, 24. Noty objaniajce do skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 24.1 Rzeczowe aktywa trwałe Warto rzeczowych aktywów trwałych zaprezentowana w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym sporzdzonym na dzie 31 marca 2006 roku, zawiera korekt o odpis aktualizujcy, w wysokoci tys. zł. Kwota zaliczek wpłaconych na poczet zakupu rzeczowych aktywów trwałych na dzie 31 marca 2006 roku wyniosła 130 tys. zł. Zmiany w wielkociach dotyczcych rzeczowych aktywów trwałych w okresie od 01 stycznia 2006 roku do 31 marca 2006 roku przedstawiały si nastpujco: w tys. zł Warto w dniu 31 grudnia 2005 roku Zwikszenia Zmniejszenia (3 175) Rónice kursowe Amortyzacja (9 526) Warto w dniu 31 marca 2006 roku Zapasy Warto zapasów zaprezentowana w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym sporzdzonym na dzie 31 marca 2006 roku, uwzgldnia dokonany odpis aktualizujcy w wysokoci tys. zł Nalenoci Warto nalenoci zaprezentowana w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym sporzdzonym na dzie 31 marca 2006 roku, zawiera korekt o odpis aktualizujcy, w wysokoci tys. zł. Na warto odpisu aktualizujcego składaj si : odpis aktualizujcy warto roszcze i nalenoci spornych od kontrahentów tys. zł odpis aktualizujcy warto nalenoci tzw. wtpliwych tys. zł odpis aktualizujcy warto nalenoci od pracowników i pozostałych 153 tys. zł odpis aktualizujcy warto nalenoci z tytułu rozlicze z budetem 59 tys. zł Zmiany wartoci odpisu aktualizujcego warto nalenoci w okresie sprawozdawczym przedstawiaj si nastpujco: warto w dniu r. odpisy dokonane w okresie r zmniejszenie odpisów dokonanych w latach ubiegłych zmniejszenie odpisów dokonanych w I kwartale 2006 warto w dniu r tys. zł 298 tys. zł 345 tys. zł 15 tys. zł tys. zł Strona 24 z 25

25 24.4 Rezerwy Kwota rezerw zaprezentowanych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, sporzdzonym na dzie 31 marca 2006 roku, wynoszca tys. zł, składa si z nastpujcych pozycji: - rezerwa na odprawy emerytalne w kwocie: 304 tys. zł - rezerwa na niewykorzystany urlop w kwocie: tys. zł - rezerwa na odroczony podatek dochodowy w kwocie: tys. zł 24.5 Podatek dochodowy Kwota podatku dochodowego, wykazana w skonsolidowanym rachunku zysków i strat za okres od r. do r., wynosi (378) tys. zł i obejmuje: - cz biec 23 tys. zł - cz odroczon (401) tys. zł 24.6 Rónice kursowe W skonsolidowanym rachunku zysków i strat sporzdzonym na dzie roku ujawniono przewag dodatnich rónic kursowych nad ujemnymi na kwot tys. zł. 25. Informacja do sprawozdania jednostkowego LPP S.A. W wyniku wprowadzonej w 2005 roku, opisanej w ostatnim raporcie rocznym zmiany sposobu szacowania wartoci bilansowej aktywów zaangaowanych w zagranicznych spółkach zalenych, w I kwartale 2006 roku dokonano w pozycjach aktywów jednostkowego bilansu: udziały, poyczki i nalenoci odpisów ujtych take w kosztach finansowych i operacyjnych jednostkowego rachunku zysków i strat na łczna kwot tys. zł. Zmiana ta odzwierciedlona w odpowiednich pozycjach sprawozdania jednostkowego LPP S.A. nie ma wpływu na wielkoci prezentowane w sprawozdaniu skonsolidowanym. Strona 25 z 25