www.arcus.pl JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 01 STYCZNIA DO 31 GRUDNIA 2014 S PORZĄD Z O N E Z G O D NI E Z MIĘDZYN AR O DOWYMI S T AN D AR D AM I S P R AW O Z D AW C Z O Ś CI FI N AN S O W E J JESTEŚMY Z WAMI JUŻ 28 LAT!
WYBRANE JEDNOSTKOWE DANE FINANSOWE Spis treści 1. Informacja dodatkowa o przyjetych zasadach (polityce) rachunkowości oraz inne informacje objaśniające... 8 1.1 informacje podstawowe... 8 1.2 oświadczenie zarządu... 10 2. Zasady rachunkowości... 11 2.1 podstawa sporządzenia informacji finansowych... 11 2.2 oświadczenie o zgodności... 11 2.3 nowe zasady rachunkowości oraz interpretacje komitetu ds. Interpretacji międzynarodowych standardów sprawozdawczości finansowej.... 11 2.4 Szacunki i osądy......13 2.5 opis ważniejszych zastosowanych zasad rachunkowości... 14 3. Segmenty operacyjne... 24 4. Struktura przychodów... 26 5. Koszty według rodzajów... 26 6. Pozostałe przychody operacyjne... 27 7. Pozostałe koszty operacyjne... 28 8. Przychody finansowe... 28 9. Koszty finansowe... 29 10. Podatek dochodowy... 29 11. Zysk przypadający na jedną akcję... 31 12. Środki trwałe... 31 13. Wartości niematerialne... 33 14. Udziały w jednostkach zależnych... 35 15. Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży... 36 16. Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności... 36 17. Należności długoterminowe... 36 18. Zapasy... 37 19. Udzielone pożyczki firmie powiązanej... 37 20. Należności handlowe i pozostałe należności, należności z tytułu podatku dochodowego. 38 21. Środki pieniężne... 38 22. Kapitał własny... 39 23. Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej... 40 24. Zyski zatrzymane... 40 25. Rezerwy na zobowiązania... 41 26. Zobowiązania długoterminowe... 41 27. Zobowiązania krótkoterminowe... 42 28. Zobowiązania i należności w walutach obcych... 42 29. Zobowiązania warunkowe 31.12.2014... 43 30. Umowy leasingowe... 43 31. Transakcje z podmiotami powiązanymi... 44 32. Wynagrodzenie wyższej kadry zarządzającej... 45 33. Zatrudnienie... 45 34. Zestawienie oraz objaśnienie różnic pomiędzy danymi ujawnionymi w sprawozdaniu finansowym i danych porównywalnych, a uprzednio sporządzonymi i opublikowanymi sprawozdaniami finansowymi... 46 35. Pozycje pozabilansowe... 47 36. Zdarzenia po dniu bilansowym... 47 37. Zarządzanie ryzykiem... 47 38. Zarządzanie kapitałem....48 39. Klasy instrumentów finansowych...49 2
WYBRANE JEDNOSTKOWE DANE FINANSOWE Dane dotyczące rocznego sprawozdania finansowego ARCUS S.A. Lp WYBRANE DANE FINANSOWE w tys. zł w tys. EUR rok zakończony 31.12.2014 rok zakończony 31.12.2013 rok zakończony 31.12.2012 rok zakończony 31.12.2014 rok zakończony 31.12.2013 rok zakończony 31.12.2012 I Przychody ze sprzedaży 126 325 291 594 180 408 30 154 69 246 43 226 II Zysk (strata) z działalności operacyjnej -6 788 2 926 3 253-1 620 695 779 III Zysk (strata) przed opodatkowaniem -7 116 3 316 5 286-1 699 787 1 267 IV Zysk (strata) netto -3 958 2 298 4 011-945 546 961 V EBITDA -4 639 4 647 4 842-1 107 1 104 1 160 VI Całkowite dochody ogółem -3 767 2 021 3 842-899 480 921 VII Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 9 328 903 9 758 2 227 214 2 338 VIII Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej -5 042-5 758 198-1 204-1 367 47 IX Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej -3 504-388 -4 753-836 -92-1 139 Zmiana stanu środków X XI pieniężnych 782-5243 5 203 187-1 245 1 247 Zysk (strata) netto i rozwodniony zysk (strata) netto na jedna akcję -0,54 0,31 0,54-0,13 0,07 0,13 w tys. zł w tys. EUR stan na 31.12.2014 stan na 31.12.2013 stan na 31.12.2012 stan na 31.12.2014 stan na 31.12.2013 stan na 31.12.2012 XII Aktywa razem 105 374 119 767 100 245 24 722 28 879 24 521 XIII Zobowiązania długoterminowe 16 057 3 926 4 883 3 767 947 1 194 XIV Zobowiązania krótkoterminowe 26 497 48 890 30 073 6 217 11 789 7 356 XV Kapitał własny 62 819 66 951 65 289 14 738 16 144 15 970 XVI Kapitał zakładowy 732 740 740 172 178 181 XVII Średnia ważona liczba akcji 7 320 000 7 395 157 7 395 157 7 320 000 7 395 157 7 395 157 XVIII Wartość księgowa i rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję 8,58 9,05 8,83 2,01 2,18 2,16 Zasady przyjęte do przeliczania danych finansowych Dane finansowe w EUR zostały przeliczone według następujących zasad: - poszczególne pozycje aktywów i pasywów według kursu na dzień 31.12.2014-4,2623 zł/eur 31.12.2013-4,1472 zł/eur, 31.12.2012 4.0882 zł/eur, - poszczególne pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych po kursie stanowiącym średnią arytmetyczną kursów określonych przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień każdego miesiąca roku za okres od 01 stycznia 2014 do 31 grudnia 2014 4,1893 zł/eur za okres od 01 stycznia 2013 do 31 grudnia 2013 4,2110 zł/eur za okres od 01 stycznia 2012 do 31 grudnia 2012 4,1736 zł/eur 3
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2014 Aktywa Nota Stan na 31.12.2014 Stan na 31.12.2013 Stan na 31.12.2012 AKTYWA TRWAŁE Rzeczowe aktywa trwałe 12 4 093 3 162 2 642 Wartości niematerialne 13 2 051 1 841 2 132 Udziały w jednostkach podporządkowanych 14 16 685 7 955 5 975 Udzielone pożyczki 19 0 1 013 0 Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży 15 1 751 1 515 1 647 Aktywa finansowe utrzymywane do terminu 16 4 650 wymagalności Należności długoterminowe 17 9 988 8 062 8 366 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 10 4 561 1 322 1 602 Razem 43 779 24 870 22 364 AKTYWA OBROTOWE Zapasy 18 13 649 13 265 14 898 Udzielone pożyczki 19 4 050 1 553 1 695 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 20,28 24 041 70 956 46 922 należności Aktywa finansowe utrzymywane do terminu 16 9 950 wymagalności Środki pieniężne 21 9 905 9 123 14 366 Razem 61 595 94 897 77 881 AKTYWA RAZEM 105 374 119 767 100 245 Pasywa Nota Stan na 31.12.2014 Stan na 31.12.2013 Stan na 31.12.2012 Kapitał własny Kapitał akcyjny 22 732 740 740 Kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej 23 38 024 38 024 38 024 Akcje własne (nabyte w celu umorzenia) 22 0-273 -92 Kapitał zapasowy z aktualizacji wyceny -267-458 -735 Zyski zatrzymane 24 24 329 28 918 27 352 62 818 66 951 65 289 Zobowiązania długoterminowe Rezerwa na podatek odroczony 10 2 826 1 890 1 473 Rezerwy na zobowiązania 25 429 494 228 Pozostałe zobowiązania finansowe kredyty 26 6 673 Pozostałe zobowiązania długoterminowe 26 6 130 1 542 3 182 Razem 16 058 3 926 4 883 Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 27,28 25 685 40 854 24 088 zobowiązania Pozostałe zobowiązania finansowe kredyty 26 0 6 476 4 000 Zobowiązanie z tytułu podatku dochodowego 0 324 224 Rezerwy na zobowiązania 25 813 1 236 1 761 Razem 26 498 48 890 30 073 PASYWA RAZEM 105 374 119 767 100 245 4
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2014 Rachunek Zysków i Strat Tytuł Nota 01.01.- 31.12.2014 Wykonanie za okres 01.01.- 31.12.2013 01.01.- 31.12.2012 Przychody ze sprzedaży 4 126 325 291 594 180 408 Koszt własny sprzedaży 5-98 154-259 076-150 510 Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 28 171 32 518 29 898 Pozostałe przychody operacyjne 6 4 392 380 755 Koszty sprzedaży 5-28 336-24 647-21 344 Koszty ogólnego zarządu 5-6 356-5 118-5 638 Pozostałe koszty operacyjne 7-4 658-207 -418 Zysk (strata) z działalności operacyjnej -6 788 2 926 3 253 Przychody finansowe 8 465 1 408 2 202 Koszty finansowe 9-792 -1 018-169 Wynik na działalności finansowej -328 390 2 033 Zysk (strata) przed opodatkowaniem -7 116 3 316 5 286 Podatek dochodowy: 10 3 158-1 018-1 275 Podatek dochodowy bieżący 810-386 -380 Podatek dochodowy odroczony 2 348-632 -895 Zysk (strata) netto -3 958 2 298 4 011 Zysk (strata) na jedną akcję Zwykły i rozwodniony 11-0,54 0,31 0,54 Sprawozdanie z całkowitych dochodów 01.01.- 31.12.2014 01.01.- 31.12.2013 01.01.- 31.12.2012 Zysk (strata) netto za okres -3 958 2 298 4 011 Pozycje, które w przyszłości mogą zostać zaklasyfikowane do wyniku: Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży 15 236-342 -209 Podatek odroczony od składników innych całkowitych dochodów - 45 65 40 Suma składników innych całkowitych dochodów 191-277 -169 Pozycje, które w przyszłości nie zostaną zaklasyfikowane do wyniku: 0 0 0 Całkowity dochód za okres -3 767 2 021 3 842 Całkowity dochód (strata) na jedna akcję zwykły i rozwodniony -0,51 0,27 0,52 5
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2014 Sprawozdanie z przepływów pieniężnych Za okres 01.01-31.12.2014 Za okres 01.01-31.12.2013 Za okres 01.01-31.12.2012 Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej Zysk przed opodatkowaniem -7 116 3 316 5 286 Korekty 16 444-2 413 4 472 Amortyzacja 2 149 1 721 1 589 Odsetki -196 100-405 Dywidendy otrzymane -66-69 -107 Wynik na działalności inwestycyjnej -28-17 -73 Zmiana stanu zapasów -421 1 632 19 343 Zmiana stanu należności 28 293-20 895 14 452 Zmiana stanu zobowiązań i rezerw -10 068 14 867-30 196 Podatek dochodowy zapłacony 485-286 -226 Inne -3 705 534 95 Razem 9 328 903 9 758 Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej Wpływy 1 395 86 5 048 Zbycie wartości niematerialnych i rzeczowych aktywów trwałych 129 17 73 Spłata pożyczek 1 200 0 4 868 Dywidendy otrzymane 66 69 107 Wydatki -6 438-5 844-4 850 Wydatki na zakup wartości niematerialnych i rzeczowych aktywów trwałych -3 818-4 844-3 350 Pożyczki udzielone -2 620-1 000-1 500 Inne Razem -5 042-5 758 198 Przepływy pieniężne z działalności finansowej Wpływy 357 7 047 5 085 Kredyty 198 6 476 4 000 Odsetki otrzymane 160 571 1 085 Wydatki -3 861-7 435-9 838 Nabycie udziałów -3 103 0 0 Wypłata dywidendy -366-732 0 Podwyższenie kapitału w firmie powiązanej -200-1 980 0 Nabycie akcji własnych -181-92 Spłaty kredytów i pożyczek -4 000-9 707 Odsetki zapłacone -192-542 -39 Razem -3 504-388 -4 753 Zmiana stanu środków pieniężnych 782-5 243 5 203 Środki pieniężne na początek okresu 9 123 14 366 9 163 Środki pieniężne na koniec okresu 9 905 9 123 14 366 Środki o ograniczonej możliwości dysponowania 0 0 0 6
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2014 Za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2014 roku Kapitał podstaw owy Kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej Zyski zatrzymane Kapitał z aktualizacji wyceny Akcje własne nabyte w celu umorzeni a Razem Stan na 1 stycznia 2014 740 38 024 28 918-458 -273 66 951 W tym: Zyski zatrzymane z lat ub. 28 918 28 918 Zysk/strata netto -3 958 0-3 958 Część zysku 2013 roku przekazana na dywidendę Akcje własne - umorzenie akcji i obniżenie kapitału podstawowego Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży skorygowane o podatek odroczony -366-366 -8-265 273 0 191 191 Stan na 31 grudnia 2014 732 38 024 24 329-267 0 62 818 Za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2013 roku Kapitał podstaw owy Kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej Zyski zatrzymane Kapitał z aktualizacji wyceny Akcje własne nabyte w celu umorzeni a Razem Stan na 1 stycznia 2013 740 38 024 27 352-735 -92 65 289 W tym: Zyski zatrzymane z lat ub. 27 352 Zysk netto 2 298 0 2 298 Część zysku 2012 roku przekazana na dywidendę Akcje kupione celem umorzenia Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży skorygowane o podatek odroczony -732-732 -181-181 277 277 Stan na 31grudnia 2013 740 38 024 28 918-458 -273 66 951 7
JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2014 Za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2012 roku Kapitał podstaw owy Kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej Zyski zatrzymane Kapitał z aktualizacji wyceny Akcje własne nabyte w celu umorzeni a Razem Stan na 1 stycznia 2012 740 38 024 23 341-566 0 61 539 W tym: Zyski zatrzymane z lat ub. 23 341 Zysk netto 4 011 0 4 011 Akcje kupione celem umorzenia Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży skorygowane o podatek odroczony -92-92 -169-169 Stan na 31grudnia 2012 740 38 024 27 352-735 -92 65 289 1. INFORMACJA DODATKOWA O PRZYJETYCH ZASADACH (POLITYCE) RACHUNKOWOŚCI ORAZ INNE INFORMACJE OBJAŚNIAJĄCE 1.1 Informacje podstawowe ARCUS SA działa już od 28 lat, według statutu Spółki jej czas trwania jest nieograniczony. Jednostka jako Spółka Akcyjna powstała w dniu 06.11.2006 z przekształcenia wcześniej istniejącej spółki z ograniczoną odpowiedzialnością o nazwie ARCUS Sp. z o.o.. ARCUS S.A. została zarejestrowana przez Sąd w dniu 02.01.2007. Siedziba Spółki i miejsce prowadzenia działalności gospodarczej to ul. Kolejowa 5/7 w Warszawie. Spółka jest zarejestrowana pod numerem KRS 0000271167 przez Sąd Rejonowy dla M. St. Warszawy, XII Wydział Gospodarczy KRS. Akcje ARCUS SA są notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie od dnia 19 czerwca 2008 roku. W sierpniu 2008 roku przeprowadzona została nowa emisja akcji serii B w ilości 2.296.681 szt. W 2009 roku miała miejsce bonusowa emisja akcji serii C. Objęto 98.476 akcji serii C. W roku 2014 umorzono 75.157 akcji własnych, a pozostałe oznaczono jako serię D. ARCUS SA prowadzi działalność w oparciu o przepisy Kodeksu Spółek Handlowych oraz podlega przepisom ustawy z dnia 29 lipca 2005 o obrocie instrumentami finansowymi oraz ustawy z dnia 29 lipca 2005 o ofercie publicznej i warunkach wprowadzenia instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych. 8
Akcjonariuszami ARCUS SA, zgodnie z naszą najlepszą wiedzą, na dzień bilansowy byli: Akcjonariusz Liczba akcji = Liczba głosów Wartość nominalna posiadanych akcji (zł.) Udział w kapitale zakładowym = udział w ogólnej liczbie głosów MMR Invest S.A. 4 800 000 480 000,00 65,57% Pozostali 2 520 000 252 000,00 34,43% RAZEM 7 320 000 732 000,00 100,00% Podmiotami kontrolującymi w MMR Invest S.A. są Marek Czeredys i Michał Czeredys. Dane finansowe w sprawozdaniu finansowym wykazane zostały w tysiącach złotych, chyba, że w konkretnych sytuacjach podane zostały z większą szczegółowością. Walutą funkcjonalną i sprawozdawczą Spółki jest złoty polski (PLN). Podstawowa działalność ARCUS SA obejmuje następujące obszary: Sprzedaż, dzierżawa i serwisowanie urządzeń drukujących i kopiujących japońskiej firmy Kyocera Document Sollutions, systemy zarządzania dokumentem i korespondencją, integracja rozwiązań ICT (technologie informacyjno-telekomunikacyjne), rozwiązania z zakresu telematyki (zintegrowane systemy do zarządzania i monitorowania floty) i telemetrii (smart grid i smart mittering). Na dzień 1 stycznia 2014 roku, podobnie jak 31 grudnia 2014 i na dzień publikacji niniejszego raportu w skład Zarządu Spółki wchodzili: Michał Czeredys Prezes Zarządu Marek Multan Wiceprezes Zarządu Rada Nadzorcza Zgodnie ze Statutem ARCUS S.A. Rada Nadzorcza Spółki składa się od 5 do 10 członków. Na dzień 1 stycznia 2014 roku, podobnie jak 31 grudnia 2014 i na dzień publikacji niniejszego raportu w skład Rady Nadzorczej wchodziły następujące osoby: Marek Czeredys Przewodniczący Rady Nadzorczej, Jolanta Grus - Członek Rady Nadzorczej, Tomasz Pelc Członek Rady Nadzorczej, Michał Słoniewski Członek Rady Nadzorczej, Sławomir Jakszuk Członek Rady Nadzorczej. 9
1.2 Oświadczenie Zarządu W sprawie rzetelności sporządzenia jednostkowego sprawozdania finansowego Na podstawie Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009, w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim, z późniejszymi zmianami Zarząd ARCUS S.A. oświadcza, że zgodnie z jego najlepszą wiedzą niniejsze roczne jednostkowe sprawozdanie finansowe i dane porównywalne sporządzone zostały zgodnie z obowiązującymi zasadami rachunkowości oraz odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową ARCUS S.A. oraz jej wynik finansowy oraz, że roczne sprawozdanie Zarządu ARCUS S.A. zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć oraz sytuacji ARCUS S.A., w tym opis podstawowych zagrożeń i ryzyka. W sprawie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych Zarząd ARCUS S.A. niniejszym oświadcza, że firma Mazars Audyt Sp. z o.o. jest uprawniona do przeprowadzenia badania sprawozdania finansowego i została wybrana zgodnie z przepisami prawa. Spółka Mazars Audyt Sp. z o.o. oraz jej biegli rewidenci dokonujący badania sprawozdania spełnili warunki wydania bezstronnej i niezależnej opinii z badania, zgodnie z obowiązującymi przepisami i normami zawodowymi. Biegły rewident został wybrany uchwałą Rady Nadzorczej z dnia 28 lipca 2014 roku (RB 21/2014) do zbadania i przeglądu sprawozdań jednostkowych i skonsolidowanych ARCUS S.A. Michał Czeredys Prezes Zarządu Marek Multan Wiceprezes Zarządu 10
2. ZASADY RACHUNKOWOŚCI 2.1 Podstawa sporządzenia informacji finansowych Prezentowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone za rok zakończony 31 grudnia 2014. Dane porównywalne obejmują rok zakończony 31 grudnia 2013 oraz rok zakończony 31 grudnia 2012. Rokiem obrotowym Spółki jest rok kalendarzowy. W przedstawionym okresie nie było zmian stosowanych zasad rachunkowości. Spółka nie posiada działalności zaniechanej. Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności Spółki w dającej się przewidzieć przyszłości. W dniu sporządzenia sprawozdania finansowego nie istnieją żadne okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuacji działalności gospodarczej. Spółka jako podmiot dominujący grupy kapitałowej sporządza również skonsolidowane sprawozdanie finansowe. W skład grupy kapitałowej Spółki wchodzi spółka zależna T-matic Systems SA, Arcus Systemy Informatyczne Sp. z o.o., Docusoft Sp. z o.o., Durau Sp. z o.o. i Arcus Kazachstan Sp. z o.o. 2.2 Oświadczenie o zgodności Prezentowane sprawozdanie finansowe obejmujące okres od 01.01.2014 do 31.12.2014 oraz dane porównywalne za okres od 01.01.2013 do 31.12.2013 i od 01.01.2012 do 31.12.2012 zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF), w kształcie zatwierdzonym przez Unię Europejską oraz obejmuje dane wymagane przez Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych. 2.3 Nowe zasady rachunkowości oraz interpretacje Komitetu ds. Interpretacji Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej. W 2014 roku weszły w życie następujące zmiany do istniejących standardów opublikowanych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), zatwierdzone przez UE: MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe - mający zastosowanie najpóźniej dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2014 roku lub później; MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne - mający zastosowanie najpóźniej dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2014 roku lub później; MSSF 12 Ujawnianie informacji na temat udziałów w innych jednostkach - mający zastosowanie najpóźniej dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2014 roku lub później; Zmiany do MSSF 10, MSSF 11 i MSSF 12 Przepisy przejściowe - mający zastosowanie najpóźniej dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2014 roku lub później; MSR 27 Jednostkowe sprawozdania finansowe - mający zastosowanie najpóźniej dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2014 roku lub później; 11
MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach - mający zastosowanie najpóźniej dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2014 roku lub później; Zmiany do MSR 32 Kompensowanie aktywów finansowych i zobowiązań finansowych - mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2014 roku lub później Zmiany do MSSF 10, MSSF 12 oraz MSR 27 Jednostki inwestycyjne - mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2014 roku lub później; Zmiany do MSR 36 Ujawnienia dotyczące wartości odzyskiwalnej aktywów niefinansowych - mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2014 roku lub później; Zmiany do MSR 39 Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena: Nowacja instrumentów pochodnych i dalsze stosowanie rachunkowości zabezpieczeń - mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2014 roku lub później. Zmiany do MSR 19 Świadczenia pracownicze - Programy określonych świadczeń: składki pracownicze opublikowane w dniu 21 listopada 2013 roku, obowiązujący dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 lipca 2014 roku lub później; Zmiany do standardów Poprawki do MSSF (cykl 2010-2012) - opublikowane przez RMSR w dniu 12 grudnia 2013 roku, obowiązujące dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 lipca 2014 roku lub później; Zmiany do standardów Poprawki do MSSF (cykl 2011-2013) - opublikowane w dniu 12 grudnia 2013 roku, obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 lipca 2014 roku lub później. W ocenie Zarządu przyjęcie wyżej wymienionych standardów nie spowodowało znaczących zmian w polityce rachunkowości obowiązującej w Spółce ani w prezentacji danych w sprawozdaniu finansowym. Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania zostały opublikowane i zatwierdzone przez UE, ale jeszcze nie weszły w życie, następujące standardy i interpretacje: MSSF 9 Instrumenty finansowe opublikowany w dniu 24 lipca 2014 roku, obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2018 roku lub później. Standard zajmuje się klasyfikacją i wyceną aktywów finansowych. W ramach standardu został wprowadzony nowy model oceny utraty wartości a także jednolite zasady podejścia do oceny utraty wartości stosowanych do wszystkich instrumentów finansowych. Ponadto, MSSF 9 wprowadza ulepszony model rachunkowości zabezpieczeń. Wprowadzone zmiany mają na celu dostosowanie zasad ujmowania w sprawozdaniach finansowych kwestii z zakresu zarządzania ryzykiem, umożliwiając podmiotom lepsze odzwierciedlenie podejmowanych działań w ich sprawozdaniach finansowych; MSSF 14 Odroczone salda z regulowanej działalności został opublikowany w dniu 30 stycznia 2014 roku, obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 12
1 stycznia 2016 roku lub później. MSSF 14 został wprowadzony jako przejściowy standard dla jednostek stosujących MSSF po raz pierwszy; MSSF 15 Przychody z umów z klientami został opublikowany w dniu 28 maja 2014 roku, obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2017 roku lub później. Standard określa sposób i termin ujmowania przychodów oraz zakres wymaganych. Standard zastępuje MSR 18 Przychody, MSR11 Umowy o usługę budowlaną oraz inne interpretacje związane z ujmowaniem przychodów; Zmiany do MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne: Rozliczanie nabycia udziałów we wspólnych operacjach opublikowane w dniu 6 maja 2014 roku, obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2016 roku lub później. Zmiany zawierają wskazania w zakresie sposobu rozliczania nabycia udziałów we wspólnych przedsięwzięciach; Zmiany do MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe oraz MSR 38 Aktywa niematerialne: W yjaśnienia na temat akceptowalnych metod amortyzacyjnych zostały opublikowane w dniu 12 maja 2014 roku, obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2016 roku lub później; Zmiany do MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe oraz MSR 41 Rolnictwo: uprawy roślinne, opublikowane w dniu 30 czerwca 2014 roku, obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2016 roku lub później; Spółka analizuje wpływ powyższych zmian na jej sprawozdanie finansowe. 2.4 Szacunki i osądy Niektóre informacje podane w niniejszym sprawozdaniu finansowym oparte są na szacunkach i profesjonalnym osądzie Zarządu Spółki. W związku z powyższym oczekiwane przepływy pieniężne zależą od realizacji zdarzeń przyszłych, które nie zawsze są pewne i pod kontrolą Zarządu Spółki. Stawki amortyzacyjne Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków. Odpisy aktualizujące wartość aktywów trwałych Spółka dokonuje przeglądów aktywów pod kątem ewentualnej utraty wartości co najmniej raz w roku. Jednocześnie w przypadku pojawienia się przesłanek utraty wartości w ciągu roku obrotowego wykonywany jest test i odpisy aktualizujące wartość dokonywane są w momencie ich stwierdzenia. Szacunki dotyczące utraty wartości w jednostkach podporządkowanych zostały oparte o pięcioletnie prognozy finansowe przyjęte przez Zarząd. Odpisy aktualizujące wartość zapasów Zapasy wyceniane są po cenie nabycia lub koszcie wytworzenia, nie wyższym niż wartość netto możliwa do uzyskania. W zależności od oceny przydatności zapasów oraz warunków rynkowych pod kątem ich sprzedaży, wartość tych aktywów dla Spółki może ulec zmianie. 13
Odpisy aktualizujące wartość należności Spółka dokonuje odpisów na należności przeterminowane lub których ściągalność jest zagrożona, w tym na roszczenia odszkodowawcze z tytułu bezpodstawnej realizacji gwarancji. W zależności od oceny ściągalności powyższych należności, wartość tych aktywów może ulec zmianie. Rezerwy na zobowiązania Spółka zawiązuje rezerwy na pewne lub o dużym stopniu prawdopodobieństwa zobowiązania, których kwotę można wiarygodnie oszacować. W związku z roszczeniem Energa Operator S.A. opisanym w punkcie 29, Zarząd Arcus S.A. uważa na podstawie zgromadzonej dokumentacji oraz opinii zewnętrznej kancelarii prawnej, że roszczenie jest niezasadne, a ewentualny wypływ środków pieniężnych w związku z tym roszczeniem jest mało prawdopodobny. Mając powyższe na uwadze nie tworzono rezerw dotyczących w/w sporu na dzień bilansowy. Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego. Szacunek dotyczący kalkulacji podatku odroczonego odnosi się głównie do ujęcia aktywów z tytułu podatku odroczonego wynikającego z poniesionych strat podatkowych, utworzonych rezerw oraz należności i zobowiązań leasingowych. Szacunki dotyczące możliwości realizacji strat podatkowych zostały oparte o pięcioletnie prognozy zaakceptowane przez Zarząd. 2.5 Opis ważniejszych zastosowanych zasad rachunkowości 2.5.1 Wartości niematerialne Wartości niematerialne obejmują aktywa firmy, które nie posiadają postaci fizycznej, są identyfikowalne, można je wiarygodnie wycenić i w przyszłości spowodują wpływ korzyści ekonomicznych do Spółki. Wartości niematerialne ujmuje się w księgach według cen ich nabycia i umarza metodą liniową przez okres ich ekonomicznej użyteczności. Spółka umarza posiadane wartości niematerialne w okresach: nabyte oprogramowanie komputerowe 5 lat, licencje i podobne wartości 5 lat. Wydatki dotyczące wartości niematerialnych, które nie powodują ulepszenia lub przedłużenia okresu użytkowania wartości niematerialnych zaliczane są do kosztów w momencie ich poniesienia. Na dzień bilansowy wartości niematerialne wyceniane są według kosztu po pomniejszeniu o dokonane odpisy aktualizujące oraz ewentualne odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. ARCUS S.A. nie posiada wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania. Metody amortyzacji i okresy użyteczności wartości niematerialnych podlegają weryfikacji na każdy dzień bilansowy. 14
ARCUS S.A. nie posiada wartości niematerialnych sklasyfikowanych jako przeznaczonych do sprzedaży. W badanym okresie nie zaistniała konieczność dokonania odpisów z tytułu trwałej utraty wartości niematerialnych. 2.5.2 Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe obejmują środki trwałe i nakłady na środki trwałe w budowie, które Spółka zamierza wykorzystywać w swojej działalności oraz na potrzeby administracyjne w okresie dłuższym niż rok, które w przyszłości spowodują wpływ korzyści ekonomicznych do jednostki. Wartość początkową rzeczowych aktywów trwałych ustala się według cen nabycia lub kosztów wytworzenia i umarza metodą liniową przez okres ich ekonomicznej użyteczności. W sprawozdaniu z sytuacji finansowej wartość rzeczowych aktywów trwałych prezentowana jest po pomniejszeniu o dotychczas dokonane odpisy amortyzacyjne lub odpisy z tytułu utraty ich wartości. Spółka amortyzuje posiadane środki trwałe w ciągu następujących okresów: Grupa 1 Budynki 10 lat Grupa 4 Maszyny i urządzenia Od 6 do 10 lat Z wyjątkiem: zespoły komputerowe 3 lata Grupa 6 Urządzenia techniczne 5 lat Grupa 7 Środki transportowe 5 lat Grupa 8 Narzędzia, przyrządy, ruchomości i wyposażenie Od 5 do 7 lat Koszty poniesione na remont, które nie powodują ulepszenia czy wydłużenia okresu użytkowania środka trwałego są kosztem w momencie ich poniesienia. Na dzień bilansowy środki trwałe oraz środki trwałe w budowie wyceniane są według kosztu po pomniejszeniu o dokonane odpisy aktualizujące oraz ewentualne odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. W przypadku wymiany rzeczowych aktywów trwałych cenę ich nabycia ustala się w wartości godziwej, jeśli transakcja wymiany ma treść ekonomiczną. ARCUS S.A. nie posiada rzeczowych aktywów trwałych o nieokreślonym okresie użytkowania. Metody amortyzacji i okresy użyteczności rzeczowych aktywów trwałych podlegają weryfikacji na każdy dzień bilansowy. ARCUS S.A. nie posiada rzeczowych aktywów trwałych sklasyfikowanych jako przeznaczonych do sprzedaży. W badanym okresie nie zaistniała konieczność dokonania odpisów z tytułu trwałej utraty wartości rzeczowych środków trwałych. W badanym okresie nie zaistniały ograniczenia dotyczące tytułu prawnego do rzeczowych środków trwałych. 15
2.5.3 Aktywa finansowe Instrumenty finansowe klasyfikowane są do następujących kategorii: Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Udzielone pożyczki i należności Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności to aktywa finansowe inne niż instrumenty pochodne, o określonych lub możliwych do określenia płatnościach oraz ustalonym terminie wymagalności, które Spółka zamierza i ma możliwość utrzymać w posiadaniu do tego czasu. Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności wyceniane są według zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy procentowej. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy to aktywa nabyte w celu odsprzedaży i osiągnięcia ta drogą korzyści ekonomicznych wynikających z krótkoterminowych zmian cen oraz wahań innych czynników rynkowych albo krótkiego czasu trwania nabytego instrumentu, a także inne aktywa finansowe, bez względu na zamiary jakimi kierowano się przy zawieraniu kontraktu, jeżeli stanowią składnik portfela podobnych aktywów finansowych, co do którego jest duże prawdopodobieństwo realizacji w krótkim terminie zakładanych korzyści ekonomicznych. Za wartość godziwą uznaje się cenę, jaką jednostka otrzymałaby za sprzedaż składnika aktywów lub zapłaciłaby za przekazane zobowiązania w rutynowej transakcji dokonanej między uczestnikami rynku na dzień wyceny. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy są wyceniane w wartości godziwej uwzględniając ich wartość rynkową na dzień bilansowy bez uwzględnienia kosztów transakcji sprzedaży. Zmiany wartości tych instrumentów finansowych ujmowane są w rachunku zysków i strat jako przychody lub koszty finansowe. ARCUS S.A. nie posiada aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy. Pożyczki udzielone i należności to aktywa finansowe o ustalonych lub możliwych do ustalenia płatnościach, nienotowane na aktywnym rynku. Udzielony pożyczki i należności zaliczane są do aktywów obrotowych, gdy termin ich wymagalności nie przekracza 12 miesięcy od dnia bilansowego. Udzielone pożyczki i należności o terminie wymagalności przekraczającym 12 miesięcy od dnia bilansowego zalicza się do aktywów trwałych. ARCUS S.A. udzieliła pożyczek spółce zależnej T-matic Systems SA, Docusoft Sp. z o.o. i Durau Sp. z o.o. Pożyczki i należności wycenia się w wysokości zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży są to aktywa finansowe nie będące instrumentami pochodnymi, które nie należą do żadnej z wcześniej wymienionych trzech kategorii aktywów. Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży ujmowane są w wartości godziwej, bez ujmowania kosztów nabycia, z uwzględnieniem wartości rynkowej na dzień bilansowy. Gdy posiadane aktywa finansowe nie są notowane na GPW i nie można określić ich wartości w inny sposób aktywa finansowe dostępne do sprzedaży wyceniane są w cenie nabycia skorygowanej o 16
odpis z tytułu trwałej utraty wartości. Zmniejszenie wartości aktywów dostępnych do sprzedaży spowodowane trwałą utratą wartości ujmuje się jako koszt finansowy, zwiększenie zaś w kapitale z aktualizacji wyceny. Jednostki zależne. W sprawozdaniu finansowym inwestycje w jednostkach zależnych niezaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży, zgodnie z MSSF 5, ujmuje się w cenie nabycia zgodnie z MSR 27 Jednostkowe sprawozdanie finansowe, pomniejszonej o odpisy z tytułu utraty wartości zgodnie z MSR 36 Utrata wartości aktywów, gdzie utratę wartości ocenia się poprzez porównanie wartości bilansowej z wyższą z dwóch kwot: wartością godziwą i wartością użytkową. Utrata wartości aktywów finansowych dotyczy udziałów w spółkach zależnych. W zależności od oceny perspektyw spółek zależnych, wartość tych aktywów dla Spółki może ulec zmianie. W ocenie Zarządu wg stanu na koniec 2014 r. nie zachodziły przesłanki do aktualizacji wartości udziałów w spółkach zależnych, tj. Arcus Systemy Informatyczne Sp. z o.o., Docusoft Sp. z o. o., T-matic Systems SA, Durau Sp. z o.o. i Arcus Kazachstan Sp. z o.o. W czterech przypadkach dokonano corocznych wycen podmiotów i testów ich wartości godziwej, które nie wykazały konieczności przeszacowania wartości, oraz wykazały, że przyszłe przepływy pieniężne będą co najmniej równe wartości udziałów na dzień bilansowy. W przypadku Arcus Kazachstan Sp. z o.o. nie dokonywano testu na utratę wartości, gdyż spółka jest jeszcze w organizacji. Pochodne instrumenty finansowe Spośród pochodnych instrumentów finansowych ARCUS S.A. wykorzystywała w roku 2014 transakcje walutowe typu forward. Na dzień 31.12.2014 Spółka nie posiadała pochodnych instrumentów finansowych. 2.5.4 Zapasy Zapasy są aktywami, przeznaczonymi do sprzedaży w toku zwykłej działalności gospodarczej, będące w trakcie produkcji przeznaczonej na sprzedaż oraz mające postać materiałów lub surowców zużywanych w procesie produkcyjnym lub w trakcie świadczenia usług. Zapasy obejmują materiały i towary. Materiały i towary wycenia się poczatkowo w cenach nabycia. Na dzień bilansowy wycena materiałów i towarów odbywa się z zachowaniem zasad ostrożnej wyceny, tzn. kategorie te wyceniane są według nabycia lub ceny możliwej do uzyskania w zależności od tego, która z nich jest niższa. Zapasy towarów i materiałów obejmowane są odpisem aktualizującym. Rozchód zapasów odbywa się według metody FIFO i odnoszony jest w koszt własny sprzedaży. Odpisy aktualizujące dotyczące zapasów, wynikające z ostrożnej wyceny oraz odpisy aktualizujące dla pozycji zalegających, jak i ich odwrócenia, odnoszone są w koszt własny sprzedaży. 17
2.5.5 Należności handlowe i pozostałe Należności ujmowane są pierwotnie w wartościach godziwych. W przypadku stosowania normalnych terminów płatności, uznanych w praktyce na rynku w transakcjach o podobnym charakterze, za wartość godziwą uznaje się ich wartość nominalną powstałą w dniu rozpoznania przychodu. Na dzień bilansowy należności handlowe wycenia się z zachowaniem zasad ostrożności. Wartość należności aktualizuje się uwzględniając stopień prawdopodobieństwa ich zapłaty poprzez dokonanie odpisu aktualizującego. Pozycje analizowane są indywidualnie w celu stwierdzenia konieczności utworzenia odpisu. Odpisy aktualizujące wartość należności zalicza się do pozostałych kosztów operacyjnych. Należności wyrażone w walutach obcych ujmuje się w księgach i wycenia na dzień bilansowy zgodnie z zasadami opisanymi w punkcie Transakcje w walutach obcych. 2.5.6. Utrata wartości aktywów Na każdy dzień bilansowy Spółka dokonuje przeglądu wartości bilansowej składników aktywów w celu stwierdzenia, czy nie występują przesłanki wskazujące na możliwość utraty ich wartości. W przypadku, gdy stwierdzono istnienie takich przesłanek, szacowana jest wartość odzyskiwana danego składnika aktywów, w celu ustalenia potencjalnego odpisu z tego tytułu. W sytuacji, gdy składnik aktywów nie generuje przepływów pieniężnych, które są w znacznym stopniu niezależnymi od przepływów generowanych przez inne aktywa, analizę przeprowadza się dla grupy aktywów generujących przepływy pieniężne, do której należy dany składnik aktywów. Wartość odzyskiwana ustalana jest jako kwota wyższa z dwóch wartości, a mianowicie: wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży lub wartości użytkowej, która odpowiada wartości bieżącej szacunku przyszłych przepływów pieniężnych zdyskontowanych przy użyciu stopy dyskonta uwzględniającej aktualną rynkową wartość pieniądza w czasie oraz ryzyko specyficzne, jeśli występuje, dla danego aktywa. Jeżeli wartość odzyskiwana jest niższa od wartości księgowej netto składnika aktywów lub ich grupy, wartość księgowa jest pomniejszana do wartości odzyskiwanej. Strata z tego tytułu jest ujmowana jako koszt w okresie, w którym nastąpiła utrata wartości. W sytuacji odwrócenia utraty wartości, wartość netto składnika aktywów zwiększana jest do nowej oszacowanej wartości odzyskiwanej, nie wyższej jednak od wartości netto tego składnika aktywów jaka byłaby ustalona, gdyby utrata wartości nie została rozpoznana w poprzednich okresach. Odwrócenie utraty wartości ujmowane jest jako korekta kosztów okresu w którym ustały przesłanki powodujące trwałą utratę wartości. 2.5.7 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne obejmują gotówkę w kasie oraz środki pieniężne na rachunkach bankowych, w tym utrzymywane w ramach lokat bankowych. Ekwiwalenty środków pieniężnych obejmują krótkoterminowe inwestycje o dużej płynności, łatwo wymienialne na określone kwoty oraz narażone na nieznaczne ryzyko zmiany wartości, w tym należne odsetki od lokat bankowych. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wyceniane są według wartości nominalnych. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wyrażone w walutach obcych ujmuje się w księgach i wycenia na 18
dzień bilansowy zgodnie z zasadami opisanymi w punkcie Transakcje w walutach obcych. Dla celów sprawozdania z przepływów pieniężnych środki pieniężne i ich ekwiwalenty zdefiniowane są w identyczny sposób jak dla celów ujmowania w bilansie. Środki pieniężne wycenia się w wartości nominalnej, depozyty bankowe wycenia się w kwocie wymaganej zapłaty. 2.5.8 Kapitał własny 2.5.8.1. Kapitał podstawowy Kapitał akcyjny Spółki to 7.320.000 akcji serii D o wartości nominalnej 0,10 zł. Kapitał akcyjny wykazywany jest w wartości nominalnej. 2.5.8.2. Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej W II półroczu 2007 ARCUS SA przeprowadziła emisję akcji serii B. Cena emisyjna 1 akcji wynosiła 17 zł. W wyniku emisji akcji objętych zostało 2.296.681 akcji. Wielkość kapitału zapasowego uzyskanego z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej to 38.024 tys. zł. 2.5.8.3. Zyski zatrzymane Zyski zatrzymane obejmują zyski zatrzymane w Spółce decyzją akcjonariuszy oraz wynik danego okresu 2.5.9. Kredyty i pożyczki Kredyty i pożyczki ujmowane są wraz z należnymi odsetkami. Wyjątkiem są kredyty udzielone w rachunku bieżącym, dla których nie są ustalone harmonogramy spłat. W przypadku tego rodzaju kredytów, koszty związane z jego uruchomieniem oraz inne opłaty obciążają koszty finansowe w okresie ich poniesienia. W pozostałych przypadkach koszty finansowe, łącznie z prowizjami płatnymi w momencie spłaty lub umorzenia oraz kosztami bezpośrednimi zaciągnięcia kredytów, ujmowane są w rachunku zysków i strat przy zastosowaniu zamortyzowanego kosztu i zwiększają wartość księgową instrumentu z uwzględnieniem spłat dokonanych w bieżącym okresie. 2.5.10 Zobowiązania handlowe i pozostałe Za zobowiązania uznaje się wynikający z przeszłych zdarzeń obowiązek wykonania świadczeń o wiarygodnie określonej wartości, które spowodują wykorzystanie już posiadanych lub przyszłych aktywów Spółki. Zobowiązania ujmowane są początkowo w wartościach godziwych. W przypadku stosowania normalnych terminów płatności, uznanych w praktyce na rynku w transakcjach o podobnym charakterze, za wartość godziwą uznaje się ich wartość nominalną powstałą w dniu rozpoznania zobowiązania. Na dzień bilansowy zobowiązania wycenia się w wartości zamortyzowanego kosztu, bądź jeżeli różnica nie jest istotna w wartości nominalnej z uwzględnieniem zasad opisanych powyżej. 19
Do pozostałych zobowiązań klasyfikowane są zobowiązania przypadające do zapłaty za towary lub usługi, które zostały otrzymane lub wykonane, ale nie zostały opłacone, zafakturowane lub formalnie uzgodnione z dostawca. Zobowiązania wyrażone w walutach obcych ujmuje się w księgach i wycenia na dzień bilansowy zgodnie z zasadami opisanymi w punkcie Transakcje w walutach obcych. 2.5.11 Rezerwy Rezerwy tworzone są w przypadku, kiedy na Spółce ciąży istniejący obowiązek, prawny lub zwyczajowo oczekiwany, wynikający ze zdarzeń przeszłych i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków uosabiających korzyści ekonomiczne oraz można dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego zobowiązania, przy czym kwoty tego zobowiązania lub termin jego wymagalności nie są pewne. W przypadku gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza oraz ryzyka związanego z danym zobowiązaniem. Zwiększenia rezerw, opartych na metodzie dyskontowania, w związku z upływem czasu są ujmowane jako koszty finansowania zewnętrznego. Jeżeli Spółka spodziewa się, że koszty objęte rezerwą zostaną w jakikolwiek sposób zwrócone, wówczas zwrot ten jest ujmowany jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wtedy gdy istnieje pewność, że zwrot ten nastąpi. Rezerwy na koszty napraw gwarancyjnych ujmowane są w momencie sprzedaży produktów zgodnie z najlepszym szacunkiem Zarządu co do przyszłych kosztów koniecznych do poniesienia przez Spółkę w okresie gwarancji. Okres gwarancji udzielanej przez Spółkę na swoje wyroby nie przekracza na ogół 12 miesięcy. Wartość rezerw szacowana jest na każdy dzień bilansowy na bazie historycznych danych o wysokości kosztów napraw gwarancyjnych. Rezerwy na ryzyka specyficzne tworzone są w przypadkach, kiedy prawdopodobny jest wypływ korzyści ekonomicznych z jednostki, a szacunek może zostać przeprowadzony w sposób wiarygodny. W zakresie świadczeń pracowniczych, Spółka nie jest stroną żadnych porozumień płacowych ani zbiorowych układów pracy. Spółka nie posiada także programów emerytalnych zarządzanych bezpośrednio przez spółkę lub przez fundusze zewnętrzne. Koszty świadczeń pracowniczych obejmują wynagrodzenia płatne zgodnie z warunkami zawartych umów o pracę z poszczególnymi pracownikami. Zobowiązania z tytułu krótkoterminowych świadczeń pracowniczych wyceniane są na zasadach ogólnych. Świadczenia długoterminowe i krótkoterminowe z tytułu odpraw emerytalnych, rentowych i odpraw pośmiertnych szacowane są na podstawie metod aktuarialnych. Zyski i straty aktuarialne nie zostały ujęte w kapitale z powodu ich nieistotności. 2.5.12 Transakcje w walutach obcych Wyrażone w walutach obcych operacje gospodarcze ujmuje się w księgach rachunkowych na dzień ich przeprowadzenia odpowiednio po kursie: 20
kupna lub sprzedaży walut stosowanych przez bank, z którego usług korzysta Spółka - w przypadku operacji sprzedaży lub kupna walut oraz operacji zapłaty należności lub zobowiązań, Średnim ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na dzień poprzedzający dzień transakcji. Pozycje aktywów i zobowiązań wyrażone w walutach obcych wycenia się na dzień bilansowy według kursu średniego publikowanego na dzień bilansowy przez NBP dla danej waluty. Różnice kursowe powstałe w wyniku rozliczenia transakcji wyrażonych w walutach obcych, jak również powstałe z wyceny bilansowej pozycji aktywów i zobowiązań wyrażonych w walutach obcych i dotyczących działalności podstawowej (operacyjnej) Spółki odnosi się odpowiednio w koszty lub przychody finansowe. 2.5.13 Leasing Spółka jako leasingobiorca Leasing jest klasyfikowany jako leasing finansowy, jeżeli umowy przenoszą zasadniczo całe potencjalne korzyści oraz ryzyko wynikające z użytkowania przedmiotu leasingu na leasingobiorcę. Pozostałe rodzaje leasingu są traktowane jako leasing operacyjny. Aktywa użytkowane na podstawie umowy leasingu finansowego są traktowane jak aktywa Spółki i są wyceniane w momencie ich nabycia w wartości bieżącej opłat leasingowych. Powstające z tego tytułu zobowiązanie wobec leasingodawcy jest prezentowane w bilansie w pozycji pozostałych zobowiązań. Płatności leasingowe są dzielone na część odsetkową oraz część kapitałową. Część odsetkowa raty leasingowej stanowi koszt finansowy. Spółka jako leasingodawca Aktywa przekazywane na podstawie umowy leasingu finansowego są wyksięgowywane ze środków trwałych Spółki. Powstające z tego tytułu należności od leasingobiorcy są prezentowane w bilansie w pozycji należności handlowe oraz należności długoterminowe. Otrzymywane płatności leasingowe są dzielone na część odsetkową i część kapitałową. Część odsetkowa raty leasingowej stanowi przychód wykazywany w grupie przychodów ze sprzedaży produktów towarów i materiałów. 2.5.14 Sprawozdanie z całkowitych dochodów Sprawozdanie z całkowitych dochodów obejmuje rachunek zysków i strat oraz inne całkowite dochody. 2.5.15 Rachunek zysków i strat Za podstawowy układ sprawozdawczy kosztów w rachunku zysków i strat przyjmuje się wariant kalkulacyjny. Zysk lub strata jest łączną kwotą wynikającą z odjęcia kosztów od przychodów, z wyłączeniem składników innych całkowitych dochodów. 21
2.5.16 Przychody Przychody ze sprzedaży ujmowane są w wartości zapłat otrzymanych lub należnych za dostarczone towary lub wykonane usługi ramach normalnej działalności gospodarczej. Przychody pomniejszają udzielone rabaty, przychodem nie są podatki na rzecz osób trzecich. Sprzedaż towarów rozpoznawana jest w momencie dostarczenia towarów i przekazania odbiorcy znaczącego ryzyka związanego z dostawą. Przychody z tytułu świadczonych usług określane są po wykonaniu usługi oraz uwzględniają koszty związane z wykonaniem usługi. Przychody z tytułu dywidend są ujmowane w momencie, kiedy zostaje ustanowione prawo akcjonariuszy do otrzymania płatności. Pozostałe przychody i koszty operacyjne Pozostałe przychody operacyjne to m. in. zyski z tytułu sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych, otrzymane odszkodowania związane ze stratami w ubezpieczonym majątku, czy dotacje otrzymane w ramach realizacji programów unijnych, tj. na szkolenie pracowników i wdrożenie systemu informatycznego. Pozostałe koszty operacyjne to m. in. straty ze sprzedaży składników rzeczowego majątku trwałego, przekazane darowizny, aktualizacje wartości aktywów niefinansowych czy inne koszty związane ze stratami w majątku firmy. 2.5.17 Przychody finansowe i koszty finansowania zewnętrznego Do przychodów finansowych klasyfikowane są przychody z tytułu otrzymanych dywidend, odsetki od lokat i pożyczek, dodatni wynik na różnicach kursowych itp. Do kosztów finansowych klasyfikowane są koszty z tytułu wykorzystywania zewnętrznych źródeł finansowania czyli odsetki od kredytów, odsetki płatne z tytułu zawartych umów leasingu finansowego, ujemny wynika na różnicach kursowych oraz odpisy z tytułu utraty wartości aktywów finansowych. Koszty finansowania zewnętrznego ujmuje się jako koszty w rachunku zysków i strat w okresie, w którym je poniesiono. Koszty finansowania zewnętrznego dające się bezpośrednio przyporządkować nabyciu, budowie lub wytworzeniu dostosowywanego składnika aktywów wpływają na jego wartość początkową jako część ceny nabycia lub kosztu wytworzenia. Koszty te podlegają kapitalizacji jeżeli jest prawdopodobne, że spowodują wpływ do jednostki przyszłych korzyści ekonomicznych a kwota tych kosztów może być ustalona w sposób wiarygodny. 2.5.18 Podatek dochodowy Na podatek dochodowy składają się: podatek bieżący oraz podatek odroczony. Bieżące obciążenie podatkowe jest obliczane na podstawie wyniku podatkowego (podstawy opodatkowania) danego roku obrotowego. Zysk (strata) podatkowa różni się od księgowego 22
zysku (straty) netto w związku z wyłączeniem przychodów podlegających opodatkowaniu i kosztów nie stanowiących kosztów uzyskania przychodów oraz pozycji kosztów i przychodów, które nigdy nie będą podlegały opodatkowaniu. Obciążenia podatkowe są wyliczane w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w danym roku obrotowym. Podatek odroczony jest wyliczany metodą bilansowa jako podatek podlegający zapłaceniu lub zwrotowi w przyszłości w oparciu o różnice pomiędzy wartościami bilansowymi aktywów i pasywów, a odpowiadającymi im wartościami podatkowymi wykorzystywanymi do wyliczenia podstawy opodatkowania. Rezerwa na podatek odroczony jest tworzona od wszystkich dodatnich różnic przejściowych podlegających opodatkowaniu, natomiast składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawany do wysokości w jakiej jest prawdopodobne, że będzie można pomniejszyć przyszłe zyski podatkowe o rozpoznane ujemne różnice przejściowe. Pozycja aktywów lub rezerwy z tytułu podatku odroczonego nie powstaje, jeśli różnica przejściowa powstaje z tytułu pierwotnego ujęcia wartości firmy lub z tytułu pierwotnego ujęcia innego składnika aktywów lub zobowiązania w transakcji, która nie ma wpływu ani na wynik podatkowy ani na wynik księgowy. Wartość składników aktywów z tytułu podatku odroczonego podlega analizie na każdy dzień bilansowy, a w przypadku gdy spodziewane przyszłe zyski podatkowe nie będą wystarczające dla realizacji składnika aktywów lub jego części, następuje jego odpis. Podatek odroczony jest wyliczany przy użyciu stawek podatkowych, które będą obowiązywać w momencie, gdy pozycja aktywów zostanie zrealizowana lub zobowiązanie stanie się wymagalne. Podatek odroczony jest ujmowany w rachunku zysków i strat, poza przypadkiem, gdy dotyczy on pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym. W tym ostatnim wypadku podatek odroczony jest również rozliczany bezpośrednio w kapitały własne. 23