Raport kwartalny z działalności II kwartał obrachunkowy, za okres 1 lipiec 2011 30 wrzesieo 2011
Spis Treści 1. Akcjonariat... 3 2. Wykaz członków zarządu i rady nadzorczej... 3 3. Wybrane dane finansowe za I kwartał 2011... 3 4. Komentarz zarządu na temat czynników i zdarzeo, które miały wpływ na osiągnięte wyniki finansowe 5 5. Informacja zarządu na temat aktywności w obszarze rozwoju prowadzonej działalności... 5 6. Stanowisko na temat prognoz... 6 7. Bilans i rachunek wyników... 7 2 S t r o n a
1. AKCJONARIAT Akcjonariusz Liczba akcji % akcji Liczba głosów % głosów (szt.) (%) (szt.) (%) Jurczak Jarosław 5 016 100 41% 10 016 100 45% Jurczak Andrzej 5 006 591 41% 10 006 591 45% Pozostali 2 277 309 19% 2 277 309 10% Ogółem 12 300 000 100% 22 300 000 100% 2. WYKAZ CZŁONKÓW ZARZĄDU I RADY NADZORCZEJ ZARZĄD Andrzej Jurczak Prezes Zarządu, Dyrektor Zarządzający Jarosław Jurczak Wiceprezes Zarządu, Dyrektor Handlowy Monika Jurczak Członek Zarządu, Dyrektor Finansowy RADA NADZORCZA Mirosława Jurczak Przewodnicząca Rady Nadzorczej Alicja Jurczak Członek Rady Nadzorczej Włodzimierz Jurczak - Członek Rady Nadzorczej Mariusz Winglarek - Członek Rady Nadzorczej Marcin Woźniak Członek Rady Nadzorczej 3. WYBRANE DANE FINANSOWE ZA II KWARTAŁ 2011 Rok obrotowy spółki rozpoczyna się 1 kwietnia i kooczy 31 marca. Tabela: Wybrane dane finansowe z rachunku wyników. Dane w ujęciu kwartalnym. Waluta PLN PLN 2010.07.01 2011.07.01 Okres obrachunkowy 2010.09.30 2011.09.30 II kw. obrachunkowy roku 2010/ 2011 II kw. obrachunkowy roku 2011/2012 Dynamika zmian Przychody netto ze sprzedaży 31 224 846 46 105 356 148% Amortyzacja 286 818 1 006 959 351% Zysk/strata na sprzedaży 1 141 762 1 465 289 128% Zysk/strata na działalności operacyjnej 1 277 136 1 584 470 124% Zysk/strata brutto 1 188 093 1 166 611 98% Zysk/strata netto 869 597 928 877 107% - - 3 S t r o n a
Tabela: Wybrane dane finansowe z rachunku wyników w ujęciu narastającym. Waluta PLN PLN Okres obrachunkowy 2010.04.01 2010.09.30 Dane narastająco od początku roku obrotowego 2010/2011 Dynamika zmian 2011.04.01 2011.09.30 - Dane narastająco od początku roku obrotowego 2011/2012 - Przychody netto ze sprzedaży 57 012 575 84 036 875 147% Amortyzacja 616 373 1 736 138 282% Zysk/strata na sprzedaży 1 529 451 2 197 913 144% Zysk/strata na działalności operacyjnej 1 755 321 2 419 005 138% Zysk/strata brutto 1 502 340 1 787 744 119% Zysk/strata netto 1 183 844 1 423 436 120% Tabela: Wybrane dane finansowe z rachunku wyników w EUR w ujęciu kwartalnym i narastającym. Waluta EUR EUR EUR EUR 2010.07.01 2011.07.01 2010.04.01 2011.04.01 Okres obrachunkowy 2010.09.30 2011.09.30 2010.09.30 2011.09.30 II kw. obrachunkowy roku 2010/ 2011 II kw. obrachunkowy roku 2011/2012 Dane narastająco od początku roku obrotowego 2010/2011 Dane narastająco od początku roku obrotowego 2011/2012 Przychody netto ze sprzedaży 7 078 538 10 451 885 12 924 505 19 050 797 Amortyzacja 65 020 228 273 139 729 393 575 Zysk/strata na sprzedaży 258 833 332 175 346 720 498 257 Zysk/strata na działalności operacyjnej 289 521 359 193 397 924 548 378 Zysk/strata brutto 269 336 264 466 340 574 405 274 Zysk/strata netto 197 134 210 572 268 372 322 687 Euro podano wg średniego kursu NBP z dnia 30.09.2011: 1 EUR = 4,4112 PLN Tabela: Wybrane dane finansowe z bilansu w PLN i EUR. Waluta PLN PLN EUR EUR Pozycja bilansowa 2010.09.30 2011.09.30 2010.09.30 2011.09.30 Kapitał własny 11 129 512 21 454 920 2 523 012 4 863 738 Należności długoterminowe 1 647 200 396 662 373 413 89 922 Należności krótkoterminowe 24 492 286 38 073 476 5 552 296 8 631 093 Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne 103 607 87 824 23 487 19 909 Zobowiązania długoterminowe 7 479 774 12 702 417 1 695 632 2 879 583 Zobowiązania krótkoterminowe 39 124 499 59 802 268 8 869 355 13 556 916 4 S t r o n a
Euro podano wg średniego kursu NBP z dnia 30.09.2011: 1 EUR = 4,4112 PLN 4. KOMENTARZ ZARZĄDU NA TEMAT CZYNNIKÓW I ZDARZEO, KTÓRE MIAŁY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI FINANSOWE Przychody ze sprzedaży w okresie lipiec wrzesieo 2011, będącym drugim kwartałem roku obrotowego, wzrosły o 48% w stosunku do analogicznego okresu roku poprzedniego. Zysk netto w tym samym okresie wzrósł o 7%. Zysk na sprzedaży wzrósł o 28%, zysk z działalności operacyjnej o 24%. Narastająco za okres kwiecieo-wrzesieo 2011 przychody ze sprzedaż wzrosły o 47%, zysk netto o 20%, zysk z działalności operacyjnej o 38%. Spółka GRODNO S.A. to stabilny biznes z ponad 20 letnią historią, znajdujący się w fazie bardzo dynamicznego rozwoju. Od stycznia tego roku spółka uruchomiła 12 nowych punktów sprzedaży, 6 punktów poprzez akwizycję firmy OSTEL oraz 6 własnych punktów. Obecnie firma realizuje sprzedaż poprzez sied 34 punktów sprzedaży. W okresie bieżącego kwartału (październik 2011r.) nastąpiło również uruchomienie nowego centrum dystrybucji. Inwestycje te wpłynęły na mniejszą dynamikę wzrostu zysku w stosunku do przychodów poprzez m.in. znaczny wzrost amortyzacji, wynikający z inwestycji w środki trwałe (magazyn centralny, nowe punkty sprzedaży) i środki transportu (nowi pracownicy). Zadłużenie krótkoterminowe wzrasta proporcjonalnie do wzrostu przychodów. Większa dynamika wzrostu zadłużenia długoterminowego wynika z nowych kredytów długoterminowych: na budowę centrum dystrybucji w Małopolu oraz na zakup nieruchomości w Sandomierzu, w której spółka prowadzi działalnośd. Osiągnięte wyniki są zgodne z założeniami Zarządu. W kolejnych okresach spodziewany jest znaczący wzrost osiąganych przez Spółkę wyników dzięki poczynionym inwestycją. 5. INFORMACJA ZARZĄDU NA TEMAT AKTYWNOŚCI W OBSZARZE ROZWOJU PROWADZONEJ DZIAŁALNOŚCI Spółka prowadzi obecnie prace w następujących obszarach: 1) Centrum dystrybucji W lipcu 2011 rozpoczęli prace pierwsi pracownicy w nowym centrum dystrybucji zlokalizowanym 30km od Warszawy przy trasie S8 w miejscowości Małopole. W chwili obecnej uruchomiono już większośd procesów logistycznych zaplanowanych na początkowy okres działania. 3000m 2 powierzchni magazynowej, 900m 2 powierzchni biurowej i duży plac kablowy zapewni możliwośd dalszego rozwoju spółki i pozwoli ona na znaczną poprawa współpracy logistycznej z klientami i dostawcami, poprawę efektywności zakupów, usprawnienie wewnętrznych przepływów towarowych. Wszystko to w znacznym stopniu wpłynie na poprawę konkurencyjności Spółki. 5 S t r o n a
2) Zintegrowany system ERP Zarząd w czerwcu 2011 roku podpisał umowę z firmą Asseco na wdrożenie zintegrowanego systemu AssecoBS ERP. W chwili pisania raportu trwają już zaawansowane prace testowe i pierwsze szkolenia dla pracowników. Termin uruchomienia systemu został przesunięty z 2 listopada 2011 na 2 styczeo 2012 w celu uniknięcia potencjalnych ryzyk wynikających z dużego zaangażowania organizacyjnego Spółki w szczecie sezonu sprzedaży. Wdrożenie obejmuje swoim zasięgiem wszystkie obszary przedsiębiorstwa, m.in. sprzedaż, zakupy, księgowośd, finanse, WMS (do zarządzania magazynem), Business Inteligence, B2B. Firma zdecydowała się również na wdrożenie elektronicznego systemu zarządzania dokumentami. W ocenie zarządu wdrożenie pozwoli na dostosowanie procesów biznesowych do wymagao dynamicznie rozwijającej się firmy oraz pozwoli na znaczne zwiększenie produktywności. 3) Nowe oddziały Zgodnie z zapowiedziami przedstawionymi w Dokumencie Informacyjnym Spółka realizuje strategię budowy ogólnopolskiej sieci sprzedaży. Od stycznia do września 2011 roku Spółka uruchomiła łącznie 11 nowych oddziałów, w tym 6 poprzez akwizycję firmy Ostel. Do kooca września br. przeprowadzono większośd prac związanych z uruchomieniem kolejnego oddziału w Warszawie. Spółka pracuje nad dalszym rozwojem sieci sprzedaży. 4) Rozwój rynku Spółka intensywnie pracuje nad rozwojem segmentowym sprzedaży. W kolejnych kwartałach planowane są dalsze uruchomienia dedykowanych działów skierowanych na wybrane segmenty rynku. 5) Akwizycje Spółka prowadzi rozmowy z kilkoma partnerami na terenie kraju. Zarząd nie wyklucza możliwości kolejnych akwizycji. 6. STANOWISKO NA TEMAT PROGNOZ Spółka w dokumencie informacyjnym opublikowanym w kwietniu 2011 roku zawarła następującą prognozę wyników finansowych na rok obrotowy 2011/2012: Tabela: Prognoza głównych wyników finansowych na okres 2011/2012. Waluta Mln PLN Okres obrachunkowy 2011/2012 Przychody 154,8 EBIT 7,1 EBITDA 9,6 Zysk netto 4,9 Zarząd po zakooczeniu II kwartału obrachunkowego nie widzi zagrożeo dla realizacji przedstawionej prognozy. 6 S t r o n a
7. BILANS I RACHUNEK WYNIKÓW Tabela: Bilans na dzieo 30.09.2011 AKTYWA Stan na 2011.09.30 Stan na 2010.09.30 A. AKTYWA TRWAŁE 31 387 879 17 894 343 I. Wartości niemat. i prawne 2 798 650 179 391 1. Koszty zakooczenia prac rozwojowych 0 0 2. Wartośd firmy 0 0 3. Inne wart. niemat. i prawne 2 798 650 179 391 4. Zaliczki na wart. niemat. i prawne 0 0 II. Rzeczowe aktywa trwałe 27 635 807 15 697 073 1.Środki trwałe 27 169 887 10 334 540 a) grunty (prawo wiecz.użytkow.) 7 431 684 5 459 795 b) budynki, lokale i budowle 14 509 880 2 391 358 c) urządzenia techniczne i maszyny 453 493 386 505 d) środki transportu 3 919 200 1 948 374 e) Inne środki trwałe 855 631 148 508 2. Środki trwałe w budowie 54 178 4 113 333 3. Zaliczki na środki trwałe w budowie 411 742 1 249 200 III. Należności długoterminowe 396 662 1 647 200 1. Od jednostek powiązanych 0 0 2. Od pozostałych jednostek 396 662 1 647 200 IV. Inwestycje długoterminowe 0 0 1.Nieruchomości 0 0 2.Wartości niemat. i prawne 0 0 3. Długoterm. aktywa finansowe 0 0 a) w jedn. powiązanych 0 0 - udziały lub akcje 0 0 - inne papiery wartościowe 0 0 - udzielone pożyczki 0 0 - inne długoterm.aktywa finans. 0 0 b) w pozostałych jedn. 0 0 - udziały lub akcje 0 0 - inne papiery wartościowe 0 0 - udzielone pożyczki 0 0 - inne długoterm.aktywa finans. 0 0 4. Inne inwestycje długoterm. 0 0 V. Długoterm. rozlicz. międzyokresowe 556 760 370 679 1. Aktywa z tyt. odroczonego podatku 556 760 370 679 2. Inne rozlicz. miedzyokresowe 0 0 B. AKTYWA OBROTOWE 63 669 385 40 279 984 I. Zapasy 25 312 282 15 532 447 7 S t r o n a
1. Materiały 3 067 24 009 2. Półprodukty i prod. w toku 0 0 3. Produkty gotowe 0 0 4. Towary 25 309 215 15 508 439 5. Zaliczki na dostawy 0 0 II. Należności krótkoterminowe 38 073 476 24 492 286 1. Należn. od jedn. powiązanych 0 0 a) z tyt. dostaw i usł. o okr.spłaty 0 0 - do 12 m-cy 0 0 - powyżej 12 m-cy 0 0 b) inne 0 0 2. Należności od pozost. jednostek 38 073 476 24 492 286 a) z tyt. dostaw i usług o okr.spłaty 37 257 248 23 450 178 - do 12 m-cy 37 257 248 23 450 178 - powyżej 12 m-cy 0 0 b) z tyt. podatków, dotacji, ceł, ZUS i.t.p. 113 006 303 555 c) inne 703 222 738 554 d) dochodzone na drodze sądowej 0 0 III. Inwestycje krótkoterm. 87 824 103 607 1. Krótkoterm. aktywa finansowe 87 824 103 607 a) w jedn. powiązanych 0 0 - udziały lub akcje 0 0 - inne papiery wartościowe 0 0 - udzielone pożyczki 0 0 - inne krótkoterm. aktywa finans. 0 0 b) w pozost. jednostkach 0 0 - udziały lub akcje 0 0 - inne papiery wartościowe 0 0 - udzielone pożyczki 0 0 - inne krótkoterm.aktywa finans. 0 0 c) środki pieniężne i inne aktywa 87 824 103 607 - środki piniężne w kasie i na rach.bank. 84 234 90 257 - inne środki pieniężne 0 0 - inne aktywa pieniężne 3 590 13 350 2. Inne inwestycje krótkoterm. 0 0 IV. Krótkoterm. rozliczenia międzyokr. 195 804 151 643 SUMA AKTYWÓW 95 057 264 58 174 327 8 S t r o n a
PASYWA Stan na 2011.09.30 Stan na 2010.09.30 A. KAPITAŁ (FUNDUSZ) WŁASNY 21 454 920 11 129 512 I. Kapitał (fundusz) podstawowy 1 230 000 1 000 000 II. Należne wkłady na kapit.podst. 0 0 III. Udziały (akcje) własne 0 0 IV. Kapitał (fundusz) zapasowy 18 907 159 8 945 668 V. Kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny 0 0 VI. Pozostałe kapitały rezerwowe 0 0 VII. Zysk (strata) z lat ubiegłych -105 675 0 VIII. Zysk (strata) netto 1 423 436 1 183 844 IX. Odpisy z zysku netto w ciągu roku 0 0 B. ZOBOWIĄZANIA I REZERWY NA ZOBOWIĄZANIA 73 602 345 47 044 815 I. Rezerwy na zobowiązania 553 956 440 541 1. Rezerwa z tyt. odroczonego podatku dochodowego 309 810 373 606 2. Rezerwa na świadczenia emeryt. i.t.p. 112 463 0 - długoterminowe 112 463 0 - krótkoterminowe 0 0 3. Pozostałe rezerwy 131 683 66 935 - dlugoterminowe 0 0 - krótkoterminowe 131 683 66 935 II. Zobowiązania długoterm. 12 702 417 7 479 774 1. Wobec jedn. powiązanych 0 0 2. Wobec pozost. jedn. 12 702 417 7 479 774 a) kredyty i pożyczki 11 088 027 6 923 827 b) z tyt.emisji papierów wartościowych 0 0 c) inne zobowiązania długoterm. 1 614 390 555 947 d) inne 0 0 III. Zobowiązania krótkoterm. 59 802 268 39 124 499 1. Wobec jedn. powiązanych 0 0 a) z tyt. dostaw i usł.o okr.wym: 0 0 - do 12 m-cy 0 0 - powyżej 12 m-cy 0 0 b) inne 0 0 2. Wobec pozostałych jednostek 59 760 104 39 097 588 a) kredyty i pożyczki 8 728 052 6 102 636 b) z tyt.emisji papierów wart. 0 0 c) inne zobowiązania finansowe 3 915 265 2 333 849 d) z tyt. dostaw i usł.o okr.wym: 43 978 555 29 297 789 - do 12 m-cy 43 978 555 29 297 789 - powyzej 12 m-cy 0 0 e) zaliczki otrzymane na dostawy 46 498 35 887 9 S t r o n a
f) zobowiązania wekslowe 0 0 g) z tyt. podatków, ceł, ZUS i.t.p. 1 379 802 646 923 h) z tyt. wynagrodzeo 889 127 607 249 i) inne 822 804 73 255 3. Fundusze specjalne 42 164 26 912 IV. Rozliczenia międzyokresowe 543 703 0 1. Ujemna wartośd firmy 0 0 2. Inne rozliczenia międzyokresowe 543 703 0 - długoterminowe 462 856 0 - krótkoterminowe 80 847 0 SUMA PASYWÓW 95 057 264 58 174 327 10 S t r o n a
Tabela: Rachunek zysków i strat Wyszczególnienie II kw. obrachunkowy roku 2011/ 2012 II kw. obrachunkowy roku 2010/ 2011 Za okres 04.2011-09.2011 Za okres 04.2010-09.2010 A.Przych.ze sprzed.i zrównane z nimi 46 105 356 31 224 846 84 036 875 57 012 575 -w tym od jednostek powiązanych 0 0 0 0 I. Przychody netto ze sprzed. produktów 146 040 70 210 342 069 111 780 II.Zmiana stanu produktów 0 0 0 0 III.Koszt wytw. produktów na własne potrzeby jednostki 0 0 0 0 IV.Przych.netto ze sprzed.tow. i mat. 45 959 317 31 154 636 83 694 806 56 900 794 B.Koszty działalności operacyjnej 44 640 068 30 083 084 81 838 962 55 483 124 I. Amortyzacja 1 006 959 286 818 1 736 138 616 373 II. Zużycie mater. i energii 500 539 289 305 922 726 537 209 III.Usługi obce 1 869 069 1 255 011 3 661 301 2 475 963 VI. Podatki i opłaty 64 772 38 898 97 570 85 681 V. Wynagrodzenia 3 977 911 2 838 637 7 913 635 5 791 242 VI. Ubezp. społ. i inne świadczenia 807 144 573 092 1 839 332 1 373 882 VII.Pozostałe koszty rodzajowe 320 644 199 869 686 643 436 027 VIII. Wartośd sprzed. towarów i materiałów 36 093 028 24 601 453 64 981 617 44 166 746 C. Zysk (strata) ze sprzedaży 1 465 289 1 141 762 2 197 913 1 529 451 D. Pozostałe przychody operacyjne 318 334 176 222 539 755 338 417 I. Zysk ze zbycia niefinans. aktywów 0 0 0 0 II. Dotacje 0 0 0 0 III. Inne przychody operacyjne 318 334 176 222 539 755 338 417 E. Pozostałe koszty operacyjne 199 152 40 848 318 663 112 547 I. Strata ze zbycia niefinans. aktywów 93 450 0 96 779 0 II. Aktualizacja wart. aktywów niefinans. 0 0 0 0 III. Inne koszty operacyjne 105 702 40 848 221 884 112 547 F. Zysk (strata) z dział. operacyjnej 1 584 470 1 277 136 2 419 005 1 755 321 G. Przychody finansowe 39 814 20 887 75 305 76 940 I. Dywidendy i udzialy w zyskach w tym: 0 0 0 0 - w jednostkach powiązanych 0 0 0 0 II.Odsetki, w tym: 39 814 20 887 75 305 76 940 - od jednostek powiązanych 0 0 0 0 III. Zysk ze zbycia inwestycji 0 0 0 0 IV. Aktualizacja wartości inwestycji 0 0 0 0 V. Inne 0 0 0 0 H. Koszty finansowe 457 673 109 930 706 567 329 921 I. Odsetki, w tym: 457 673 109 930 706 567 329 921 - dla jednostek powiązanych 0 0 0 0 II. Strata ze zbycia inwestycji 0 0 0 0 III. Aktualizacja wartości inwestycji 0 0 0 0 11 S t r o n a
IV. Inne 0 0 0 0 I. Zysk (strata) z dział. gosp. 1 166 611 1 188 093 1 787 744 1 502 340 J. Wynik zdarzeo nadzwyczajnych 0 0 0 0 I. Zyski nadzwyczajne 0 0 0 0 II. Straty nadzwyczajne 0 0 0 0 K. Zysk (strata) brutto 1 166 611 1 188 093 1 787 744 1 502 340 L. Podatek dochodowy 237 734 318 496 364 308 318 496 M. Pozostałe obowiązkowe obciążenie 0 0 0 0 N. Zysk (strata) netto 928 877 869 597 1 423 436 1 183 844 12 S t r o n a