Raport dzienny 24 lipca 2018

Transkrypt

1 3/4/18 7/5/18 1/5/18 15/5/ /6/18 6/6/18 11/6/ /6/18 22/6/18 2 2/7/18 5/7/18 1/7/ /7/18 2 Raport dzienny 24 lipca 218 Główne indeksy WIG2 Indeks Zmiana 1D Zmiana 1M Zmiana 1Y obroty PLN/USDm WIG % 1.9% -5.6% 467/126 WIG % 1.8% -6.7% 517/139 mwig % -.7% -13.5% 99/26 swig % -2.4% -18.8% 26/7 WIG % 2.1% -6.5% 62/167 WIGBANKI %.8% -.6% 153/ Główne indeksy światowe 1D 1M 3M 1Y Dow Jones % 1.89% 4.25% 16.41% S&P % 1.89% 6.54% 13.65% NASDAQ % 1.94% 11.91% 22.32% DAX % -.25% -.2% 2.78% RTSI$ %.4% -2.7% 11.47% XU % -.57% % -1.69% Surowce Rentowność skarbowych papierów dłużnych 1D 1M 3M 1Y 3M 1Y 2Y 5Y 1Y Miedź (USD/t) % -9.7% -11.7% 2.1% Polska 1.6% 1.4% 1.63% 2.53% 3.18% Ropa (USD/bbl) % -3.2% 1.3% 43.4% Węgry.12%.49% 1.6% 2.76% 3.36% Węgiel koks.(usd/t) % -14.% -5.9% -.7% Niemcy -.56% -.66% -.6% -.25%.41% Złoto (USD/OZ) % -3.9% -8.5% -2.9% USA 1.96% 2.41% 2.63% 2.82% 2.95% Waluty 1D 1M 3M 1Y USD/PLN % -.2% 7.9% 1.4% EUR/PLN % -.4% 2.9% 1.7% EUR/USD % -.2% -4.6%.3% USD/HUF %.2% 9.4% 6.6% Najbardziej aktywne akcje 1D 1M % obrotów obroty (PLN/USD) PZU % 3.6% 12.% 56/15 PKN Orlen % 8.2% 7.% 32/8 PKO BP % 4.2% 6.4% 29/8 Pekao % -8.1% 5.7% 26/7 Informacje ze spółek Banki Prognozy wyników PCC Exol KNF zatwierdziła prospekt emisyjny obligacji KGHM Spadek produkcji miedzi w czerwcu ABC Data Zakończenie kontroli w zakresie VAT za II kw. 214 r. Arena.pl Zgoda akcjonariuszy na zmianę rynku notowań Instal Kraków Umowa z Tauron Polska Energia Benefit Systems Nowy członek zarządu Medinice List intencyjny dot. współpracy z Ensense Medical Technology Qumak Euvic chce przesunięcia głosowania akcjonariuszy uchwał połączeniowych Ultimate Games Umowa licencyjna na wydanie gry Phantaruk Wygrani/Przegrani 1D 1D Orange % Cy f rowy Polsat % PKN Orlen % Mbank % Wydarzenia w spółkach Spółka Wydarzenie PLAYWAY Dzień wy płaty dy widendy 2.38 PLN na akcję POLICE Dzień wy płaty dy widendy.53 PLN na akcję QUMAK ZWZA c.d. WISTIL Przy musowy wy kup akcji spółki po PLN za akcję Prognozy makro Godz. Wydarzenie Będzie Ostatnio 9:3 Indeks PMI dla przemy słu, wst. GER :3 Indeks PMI dla usług, wst. GER : Stopa bezrobocia PL 5.9% 6.1% 1: Indeks PMI dla przemy słu, wst. EU :45 Indeks PMI dla przemy słu, wst. US Informacje dotyczące powiązań Millennium DM ze spółką, będącą przedmiotem niniejszego raportu oraz pozostałe informacje, wymagane przez Rozporządzenie RM z dnia 19.X.25 roku umieszczone zostały na ostatniej stronie raprtu.

2 Informacje ze spółek Banki Prognozy wyników Wyniki kwartalne banków - II kwartał 218 Wy nik odsetkowy Wy nik prowizy jny BH BZ WBK mbank ING BSK Pekao PKO BP Alior Bank Noble Bank WNB Koszty Wy nik operacy jny Rezerwy Zysk netto P/E kwartalne % zmiana ZN r/r 4% -3% 5% 7% % 1% 93% -36% Wyniki banków w II kwartale będą lepsze zarówno w stosunku do I kwartału (+19%, głównie skutek niższej opłaty na BFG) jak i analogicznego okresu ubiegłego roku (+7%). Pod względem przychodów będzie to nieznacznie lepszy kwartał niż pierwsze trzy miesiące roku spodziewamy się 2.5% wzrostu wyniku odsetkowego (+7.8% r/r) i 2.% zwiększenia dochodów prowizyjnych (+3.5% r/r). Przychody powinny być wyższe niż w I kwartale o 2.6% (+7.9% r/r). W dalszym ciągu poprawia się efektywność kosztowa sektora wydatki będą wyższe niż w 217 roku o 4.%, co pozwoli na wypracowanie lepszego o prawie 8% wyniku operacyjnego. Część ze wzrostu skonsumują wyższe o 1% odpisy na rezerwy. Generalnie II kwartał był udany dla większości banków, pozytywnie na tle średniej wypadną Alior Bank oraz PKO BP. Pewnym rozczarowaniem będą obarczone jednorazowymi kosztami rezultaty Pekao oraz mbanku. Kwartału do udanych nie zaliczy GNB. PCC Exol KNF zatwierdziła prospekt emisyjny obligacji Komisja Nadzoru Finansowego zatwierdziła prospekt emisyjny PCC Exol, sporządzony w związku z ofertą publiczną oraz zamiarem ubiegania się o dopuszczenie do obrotu obligacji emitowanych w ramach trzeciego programu emisji obligacji o łącznej wartości nominalnej do 2 mln PLN. KGHM Spadek produkcji miedzi w czerwcu Produkcja miedzi płatnej wyniosła w czerwcu 5.6 tys. ton, tj. 5.9 tys. ton (-1%) mniej niż w analogicznym miesiącu 217 r. Spadek jest skutkiem przede wszystkim postoju remontowego instalacji do przetopu koncentratów w Hucie Miedzi Głogów II, o którym spółka informowała w komunikatach dotyczących wstępnych wyników produkcyjnych i sprzedażowych za kwiecień i maj br. Remont został zakończony 25 czerwca, 8 dni szybciej niż założono w harmonogramie, co pozwoliło na przekroczenie wielkości produkcji założonej w budżecie na czerwiec 218 r. KGHM podał, że produkcja miedzi z kopalni zagranicznych kształtowała się na poziomie 1.1 tys. ton, czyli 9% poniżej wielkości zrealizowanej w czerwcu 217 r., głównie na skutek niższej zawartości Cu oraz wolumenu wydobytej rudy w kopalni Robinson. Niższy był również wolumen przerobionej rudy i uzysk miedzi w kopalni Sierra Gorda. W polskiej spółce grupy, KGHM Polska Miedź, produkcja miedzi elektrolitycznej wyniosła w czerwcu 39.4 tys. ton i była o 11% niższa niż w czerwcu 217 roku. Sprzedaż miedzi wzrosła o 12% do 49 tys. ton. W KGHM International produkcja miedzi płatnej spadła o 7% do 6.9 tys. ton, a sprzedaż wzrosła o 4% do 8.8 tys. ton. Sierra Gorda wyprodukowała 4.3 tys. ton miedzi płatnej (12% mniej niż przed rokiem), a sprzedała 2.5 tys. ton (spadek o 42% r/r). Produkcja srebra w grupie KGHM wyniosła w czerwcu 52.8 ton ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22)

3 (spadek o 53% r/r), produkcja metali szlachetnych (TPM) w grupie wyniosła 12.5 tys. troz i jest niższa o 2% r/r, a produkcja molibdenu w wyniosła 1.3 mln funtów, co oznacza spadek o 55% r/r. Sprzedaż srebra wyniosła ton i była większa o 9% w porównaniu do czerwca 217r. Sprzedaż TPM wyniosła 11.1 tys. troz i była mniejsza o 42% r/r. Sprzedaż molibdenu spadła o 1% r/r do 1.3 mln funtów. ABC Data Zakończenie kontroli w zakresie VAT za II kw. 214 r. ABC Data powzięła informację, że kontrola Naczelnika Mazowieckiego Urzędu Celno-Skarbowego w Warszawie w zakresie rzetelności deklarowanych podstaw opodatkowania oraz prawidłowości obliczania i wpłacania podatku od towarów i usług za II kw. 214 r. została zakończona pozytywnie. W wyniku czynności przeprowadzonych w ramach ww. postępowania kontrolnego w oparciu o zgromadzoną dokumentację nieprawidłowości nie stwierdzono, a ponadto kontrolujący nie sformułowali żadnych wniosków i zaleceń dla spółki. Wynik kontroli nie rodzi konsekwencji podatkowych dla spółki. Obecnie w ABC Data nie jest prowadzone żadne postępowanie kontrolne w zakresie podatku VAT. Arena.pl Zgoda akcjonariuszy na zmianę rynku notowań Walne zgromadzenie akcjonariuszy Arena.pl jednomyślnie podjęło uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego spółki w drodze emisji 2 tys. akcji zwykłych na okaziciela serii H z wyłączeniem prawa poboru, w drodze subskrypcji prywatnej. Proponowana cena nominalna wynosi.5 PLN za akcję. Decyzją zgromadzenia wspólników podjęto również uchwały decydujące o przeniesieniu notowań akcji spółki na rynek alternatywny lub regulowany warszawskiej Giełdy Papierów Wartościowych. Podwyższenie kapitału poprzez emisję akcji z wyłączeniem prawa poboru dla dotychczasowych akcjonariuszy oraz emisja akcji w formie subskrypcji prywatnej skierowanej do wybranych inwestorów umożliwi spółce sprawne pozyskanie środków finansowych wspierających procesy inwestycyjne. Z planowanej emisji spółka zamierza zwiększyć kapitały grupy Arena. Instal Kraków Umowa z Tauron Polska Energia Tauron Polska Energia podpisał umowę z Instal Kraków na odtworzenie stacji przygotowania wody zdemineralizowanej SDW w Tauron Wytwarzanie - Oddział Elektrownia Łagisza w Będzinie. Wartość umowy to 49 mln PLN brutto. Termin realizacji umowy określony został na 24 stycznia 22 r. Benefit Systems Nowy członek zarządu Rada nadzorcza Benefit Systems podjęła uchwałę w sprawie powołania Wojciecha Szwarca do zarządu spółki. Szwarc będzie odpowiedzialny za relacje z partnerami. Wzmocnienie zarządu Benefit Systems o nową osobę wpłynie na poprawę efektywności zarządzania spółką. Pan Wojciech Szwarc został powołany do zarządu spółki w ramach awansu wewnętrznego, jest w spółce od 4 lat. Obecnie zarząd spółki składa się z następujących osób: Izabeli Walczewskiej-Schneyder, Emilii Rogalewicz, Adama Radzkiego, Grzegorza Haftarczyka, Arkadiusza Hanszke, Wojciecha Szwarca. Medinice List intencyjny dot. współpracy z Ensense Medical Technology Medinice podpisało list intencyjny z firmą Ensense Medical Technology z siedzibą w Szanghaju (Chiny), którego celem jest nawiązanie współpracy w zakresie prowadzenia prac badawczych i rozwojowych oraz komercjalizacji innowacyjnych rozwiązań z dziedziny kardiologii. Współpraca koncentrować się będzie w szczególności na: wymianie doświadczeń i wiedzy w zakresie przeprowadzania zabiegów kardiologicznych, kreowaniu nowych rozwiązań w dziedzinie kardiologii, weryfikacji i ocenie innowacyjnych koncepcji projektów badawczych oraz prototypów, definiowaniu nowych obszarów badawczych odpowiadających na aktualne problemy w skutecznym leczeniu chorób serca, promocji produktów i rozwiązań wypracowanych przez strony. Medinice podało, że jednym z projektów Ensense Medical Technology jest mobilne EKG serca, które może przez długi czas nagrywać i analizować parametry elektrokardiologiczne pacjenta. Mobilne EKG serca EMT posiada certyfikat CE, uprawniający do sprzedaży na rynkach Unii Europejskiej. ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22)

4 Qumak Euvic chce przesunięcia głosowania akcjonariuszy uchwał połączeniowych Euvic zgłosił wniosek o zwołanie na 4 września 218 r. kolejnego NWZ spółki Qumak z porządkiem obrad obejmującym przeprowadzenie zaplanowanego wcześniej głosowania uchwał połączeniowych obu grup. Wniosek został złożony ze względu na konieczność wyjaśnienia kwestii wezwania Qumaka do zapłaty kar, zgłoszonego przez T-Mobile Polska. Podwyższenie kapitału zakładowego Qumaka m.in. na potrzeby połączenia z Euvic, w drodze emisji akcji serii M i N, z wyłączeniem prawa poboru, było jednym z punktów porządku obrad NWZ spółki zwołanego na 29 czerwca. Walne zostało przerwane, a jego kontynuacja nastąpi 24 lipca. 18 lipca do Qumaka wpłynęło wezwanie do zapłaty od T-Mobile Polska na kwotę 2.69 mln PLN z powodu niezrealizowania w terminie zamówień, składanych na podstawie umowy ramowej z 215 r. Wezwanie dotyczy dwóch zamówień na dostawę sprzętu i akcesoriów, złożonych przez T-Mobile i zrealizowanych przez spółkę w 216 roku. Qumak poinformował, że analizuje podstawę podnoszonych roszczeń, ich zasadność oraz weryfikuje wysokość żądania wskazaną przez T-Mobile w wezwaniu. Jednocześnie spółka informowała, iż nadal współpracuje z T-Mobile i w związku z nieterminowym regulowaniem płatności przez T-Mobile, wynikających ze zrealizowanych zamówień, spółka 12 lipca skierowała do T-Mobile wezwanie do zapłaty na kwotę 2.16 mln PLN. Ultimate Games Umowa licencyjna na wydanie gry Phantaruk Spółka zależna UF Games S.A. zawarła w dniu 23 lipca 218 umowę licencyjną ze spółką Polyslash Sp. z o. o. z siedzibą w Krakowie. Na mocy ww. umowy UF GAMES otrzymała licencję do wydania gry PHANTARUK na konsoli Nintendo Switch. Planowany termin premiery gry na konsoli Nintendo Switch to czwarty kwartał 218. Gra zostanie przeportowana i wydana przy współpracy z Forever Entertainment S. A. ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22)

5 5 ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22) S&P5 DOW JONES NASDAQ DAX RTSI$ XU /4/18 11/5/18 16/5/18 21/5/18 24/5/18 2/6/18 2/7/ /4/18 11/5/18 16/5/18 21/5/18 24/5/18 2/6/18 2/7/ /4/18 11/5/18 16/5/18 21/5/18 24/5/18 2/6/18 2/7/ /4/18 4/5/18 9/5/18 14/5/18 17/5/ /5/18 5/6/18 8/6/18 13/6/18 18/6/18 21/6/18 26/6/18 29/6/18 4/7/18 2/7/ /4/18 14/5/18 17/5/18 22/5/18 25/5/18 11/6/18 2/6/18 6/7/18 11/7/18 16/7/ /4/18 4/5/18 9/5/18 14/5/18 17/5/18 22/5/18 25/5/18 18/6/18 21/6/18 26/6/18 29/6/18 4/7/18 2/7/18

6 Kalendarium Poniedziałek Wtorek Środa Czwartek Piątek 23 lipca '18 24 lipca '18 25 lipca '18 26 lipca '18 27 lipca '18 Dane makro Sprzedaż domów na ry nku wtórny m (US) Indeks PMI dla przemy słu, wst. (JP)(GER)(EU)(US), Indeks PMI dla usług, wst. (GER)(EU)(US), Stopa bezrobocia (PL) Indeks insty tutu If o (GER), Sprzedaż nowy ch domów (US) Zamówienia na dobra bez środków trans., wst. (US), Zamówienia na dobra trwałego uży tku, wst. (US), Wnioski o zasiłek dla bezrobotny ch (US) PKB (annualizowany ), wst. (US), Indeks Uniwersy tetu Michigan, f in. (US) Wy niki spółek GETBACK ORANGEPL BZWBK MILLENNIUM, ORBIS, GRODNO MERCOR Dzień dy widendy IZOSTAL, INSTALKRK, MANGATA, LCCORP TRANSPOL GRUPAAZOTY Inne Poniedziałek Wtorek Środa Czwartek Piątek 3 lipca '18 31 lipca '18 1 sierpnia '18 2 sierpnia '18 3 sierpnia '18 Dane makro Sprzedaż detaliczna (JP), Inf lacja HICP, wst. (GER) Produkcja przemy słowa, wst. (JP), Indeks PMI dla przemy słu wg CFLP (CN), Inf lacja CPI, wst. (PL), PKB s.a., wst. (EU), PCE core (US), Indeks zauf ania konsumentów - Conf erence Board (US) Indeks PMI dla przemy słu, f in. (JP)(CN)(PL)(GER)(EU) (US), Raport ADP (US), Indeks ISM dla przemy słu (US) Zamówienia na dobra bez środków trans., f in. (US), Zamówienia na dobra trwałego uży tku, f in. (US), Wnioski o zasiłek dla bezrobotny ch (US) Indeks PMI dla usług (CN)(GER)(EU), Płaca godzinowa (US), Indeks ISM dla usług (US) Wy niki spółek ZYWIEC, KOMPUTRON GPW, MBANK, GRUPAAZOTY ASSECOBS, STALEXP, NOWAGALA, INGBSK MOL, SYNEKTIK, MENNICA Dzień dy widendy JHMDEV SIMPLE, ZEPAK Inne ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22)

7 Departament Analiz Departament Sprzedaży Marcin Materna, CFA Doradca inwestycyjny Marcin Palenik, CFA Dyrektor banki, ubezpieczenia branża spożywcza, handel Radosław Zawadzki Arkadiusz Szumilak, CFA Dyrektor Sebastian Siemiątkowski sebastian.siemiatkowski@millenniumdm.pl fundusze inwestycyjne Jarosław Ołdakowski jaroslaw.oldakowski@millenniumdm.pl Artur Topczewski Doradca inwestycyjny artur.topczewski@millenniumdm.pl Adam Zajler adam.zajler@millenniumdm.pl fundusze inwestycyjne akcje Leszek Iwaniec leszek.iwaniec@millenniumdm.pl Marek Pszczółkowski marek.pszczolkowski@millenniumdm.pl Marcin Czerwonka marcin.czerwonka@millenniumdm.pl ul. Żaryna 2A, Millennium Park IIIp Warszawa Polska pełni funkcję animatora emitenta dla spółek: Wielton, Selena FM, Skyline, Eurotel, Dekpol, Lokum Deweloper, Zamet Industry, IMS, GRMedia, od których otrzymał wynagrodzenie z tego tytułu. pełni funkcję animatora rynku dla spółek: Wielton, Selena FM, Skyline, KGHM, PZU, Eurotel, Dekpol, Lokum Deweloper, Zamet Industry, IMS, GRMedia. Spółki będące przedmiotem raportu mogą być klientami Grupy Kapitałowej Millennium Banku S.A., głównego akcjonariusza Millennium Domu Maklerskiego S.A. Pomiędzy Millennium Dom Maklerski S.A., a spółkami będącymi przedmiotem niniejszego raportu nie występują żadne inne powiązania, o których mowa w Rozporządzeniu Rady Ministrów z dnia 19 października 25 roku w sprawie Informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych lub ich emitentów, które byłyby znane sporządzającemu niniejszą rekomendację inwestycyjną. Niniejsza publikacja została przygotowana przez wyłącznie na potrzeby klientów, nie stanowi reklamy ani oferowania papierów wartościowych, może być ona także dystrybuowana za pomocą środków masowego przekazu, na podstawie każdorazowej decyzji Dyrektora Departamentu Doradztwa i Analiz. Rozpowszechnianie lub powielanie niniejszego materiału w całości lub w części bez pisemnej zgody jest zabronione. Niniejsza publikacja została przygotowana z dochowaniem należytej staranności i rzetelności, w oparciu o fakty uznane za wiarygodne, jednak nie gwarantuje, że są one w pełni dokładne i kompletne. Podstawą przygotowania publikacji były informacje na temat spółek, jakie były publicznie dostępne. Kwotowania zwarte w niniejszym dokumencie mają charakter informacyjny, nie są ofertami kupna lub sprzedaży wymienionych instrumentów ani propozycjami dokonania transakcji czy inwestycji. nie ponosi odpowiedzialności za szkody poniesione w wyniku decyzji podjętych na podstawie informacji zawartych w niniejszym opracowaniu.