6 sierpnia 2002 r. Dane finansowe Przychody Marża EBITDA EBITDA Środki pieniężne Kapitał własny Grupy Netia Umowa Restrukturyzacyjna

Transkrypt

1 Warszawa, Polska - 6 sierpnia 2002 r. - Netia Holdings S.A. (NASDAQ: NTIAQ/NTIDQ, GPW: NET), największy niezależny operator telefonii stacjonarnej w Polsce, ogłosiła dziś nie podlegające badaniu skonsolidowane wyniki finansowe według Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (IAS) za pierwsze półrocze i drugi kwartał 2002 roku. Dane finansowe Przychody za I półrocze 2002 r. wyniosły 298,0 mln PLN (73,7 mln USD), wykazując wzrost o 16% w porównaniu do I półrocza 2001 r. Przychody za II kw r. wyniosły 151,4 mln PLN (37,5 mln USD) co stanowi wzrost o 13% w stosunku do II kw r. Marża EBITDA za I półrocze 2002 r. osiągnęła 24,3%. Marża EBITDA za II kw r. wyniosła 27,9%. EBITDA za I półrocze 2002 r. wyniosła 72,3 mln PLN (17,9 mln USD) i wzrosła o 132% w stosunku do I półrocza 2001 r. EBITDA za II kw r. wyniosła 42,2 mln PLN (10,5 mln USD), wykazując wzrost o 165% w porównaniu do II kw r. Środki pieniężne dostępne na dzień 30 czerwca 2002 r. wynosiły 364,9 mln PLN (90,3 mln USD), zaś dodatkowe środki zdeponowane na rachunkach o ograniczonej zbywalności wynosiły 55,3 mln PLN (13,7 mln USD). Kapitał własny Grupy Netia na koniec I półrocza 2002 r. osiągnął wartość ujemną 838,7 mln PLN tj. ok. (207,5 mln) USD. Umowa Restrukturyzacyjna w sprawie ekonomicznych warunków restrukturyzacji zadłużenia Netii została podpisana przez Netię, Telię AB, podmioty z grupy Warburg Pincus, inwestorów finansowych i Komitet Obligatariuszy w dn. 5 marca 2002 r. Warunki restrukturyzacji przewidują zamianę istniejącego zadłużenia Netii z tytułu wyemitowanych obligacji i zobowiązań z tytułu transakcji swap na nowe obligacje o łącznej wartości nominalnej 50 mln EUR oraz akcje Spółki stanowiące 91% kapitału zakładowego po restrukturyzacji. Dotychczasowi Akcjonariusze Netii będą posiadali 9% udział w kapitale zakładowym i otrzymają warranty subskrypcyjne uprawniające do nabycia akcji Spółki reprezentujących dodatkowe 15% kapitału zakładowego Netii po restrukturyzacji. Ponadto, Netia wyemituje akcje stanowiące do 5% kapitału zakładowego po restrukturyzacji, wyłączając warranty subskrypcyjne przeznaczone dla dotychczasowych Akcjonariuszy, w ramach planu motywacyjnego dla kluczowych pracowników. Wszystkie niezbędne emisje akcji i warrantów związane z restrukturyzacją zostały uchwalone przez Akcjonariuszy Netii. W kwietniu 2002 r. Netia złożyła w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd prospekt dotyczący emisji i rejestracji akcji, których emisja jest planowana w związku z Umową Restrukturyzacyjną. Prospekt ten jest obecnie rozpatrywany przez KPWiG. Postępowania układowe w Polsce zostały otwarte dla Netii Holdings S.A. i jej dwóch spółek zależnych: Netia Telekom S.A. i Netia South Sp. z o.o. Większość wierzycieli Netii Holdings S.A. i Netii Telekom S.A., reprezentująca odpowiednio ponad 95% i 98% ogólnej wartości wierzytelności objętych układem, głosowała za przyjęciem propozycji układowych. Sąd wydał w dn. 25 czerwca 2002 r. postanowienie o zatwierdzeniu układu dla Netii Telekom. Grupa mniejszościowych wierzycieli Netii Holdings zaskarżyła postanowienie sądu dotyczące zatwierdzenia układu dla Netii Telekom. Rozprawa w przedmiocie zatwierdzenia układu Netii Holdings odbędzie się w dniu 8 sierpnia 2002; sąd wyraził zamiar ogłoszenia w tym dniu ostatecznej decyzji. Netia oczekuje, że ta sama grupa mniejszościowych wierzycieli może złożyć odwołanie od decyzji sądu, o ile sąd zatwierdzi układ Netii

2 Holdings. Głosowanie wierzycieli nad układem Netii South Sp. z o.o. odbędzie się w dn. 13 sierpnia 2002 r. Postępowania układowe w Holandii zostały otwarte w dniu 12 lipca 2002 r. dla trzech spółek zależnych Netii: Netii Holdings B.V., Netii Holdings II B.V. oraz Netii Holdings III B.V. Celem tych postępowań jest restrukturyzacja zobowiązań z tytułu obligacji wyemitowanych przez Netię Holdings B.V. oraz Netię Holdings II B.V. oraz zobowiązań z umów zabezpieczenia ryzyka kursowego (tzw. umowy swap) zawartych przez Netię Holdings III B.V. Zgodnie z treścią podań, Sąd Rejonowy w Amsterdamie udzielił moratorium na spłatę zobowiązań tych spółek. Dalsze odroczenie płatności rat opłat koncesyjnych na łączną kwotę ok. 33 mln EUR zostało uzyskane przez niektóre spółki operatorskie z grupy Netia do dn. 31 grudnia 2002 r. Pierwotnie, data płatności opłat koncesyjnych przypadała w listopadzie i grudniu 2001 r. Zmiany w strukturze kapitałowej Netii 1, spółki z grupy Netia świadczącej usługi międzystrefowe. Stoen S.A. nabędzie akcje Netii Holdings S.A. w zamian za udziały w Netii 1. Po wykonaniu transakcji, spółki grupy Netia będą dysponować łącznie 89% udziałem w kapitale zakładowym Netii 1, pozostałe 11% kapitału zakładowego pozostanie własnością Telii AB. Umowa z Telią w sprawie dzierżawy infrastruktury. W styczniu 2002 r. Netia i Telia AB podpisały umowę, na której podstawie Netia miała wydzierżawić Telii dwa trakty kanalizacji teletechnicznej na odcinku Warszawa-Kołbaskowo (okolice Szczecina) za łączną kwotę ok. 16 mln USD. W liście od Telii otrzymanym w dn. 16 maja 2002 r., Telia wyraziła stanowisko, że wspomniana umowa wygasła na skutek niespełnienia w terminie 15 kwietnia 2002 roku wszystkich warunków określonych w umowie. Jednocześnie, Telia podtrzymała wolę kontynuowania rozmów w sprawie wykorzystania kanalizacji teletechnicznej na sieci szkieletowej Netii. Netia jest zdania, że warunki na które powołuje się Telia były zastrzeżone na rzecz Netii, zatem istniejąca umowa pozostaje ważna i nie wymaga zawierania dodatkowych porozumień w celu jej wykonania. Intencją Netii jest podjęcie koniecznych działań, zmierzających do wykonania tej umowy. Dane operacyjne Krajowa sieć szkieletowa Netii miała km długości na dzień 30 czerwca 2002 r. Liczba linii dzwoniących (po uwzględnieniu rezygnacji i wyłączeń abonentów) wyniosła , co stanowi wzrost o 1% w porównaniu z II kw r. Liczba linii biznesowych wyniosła , co stanowi wzrost o 16% w porównaniu z II kw r. Udział biznesowych linii dzwoniących w stosunku do wszystkich linii dzwoniących wyniósł 29,8%, a przychody od klientów biznesowych wynosiły w I półroczu 2002 r. 57,0% przychodów z działalności telekomunikacyjnej. Średni miesięczny przychód na linię wzrósł o 2% do kwoty 123 PLN w czerwcu 2002 r. z kwoty 121 PLN w czerwcu 2001 r. Nowe pakiety taryfowe dla niebezpośrednich usług międzystrefowych (klienci Netii 1) i usług ISDN, w których opłaty za rozmowy naliczane są za każdą rozpoczętą sekundę, zostały wprowadzone z dniem 1 czerwca 2002 r. Zatrudnienie zostało zmniejszone do poziomu osób na dzień 30 czerwca 2002 r. z poziomu osób na dzień 30 czerwca 2001 r., w ramach programu redukcji kosztów rozpoczętego w sierpniu 2001 r.

3 Pozostałe Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Netii Holdings S.A. podjęło w dn. 18 czerwca 2002 r. uchwały dotyczące (i) zatwierdzenia sprawozdania Zarządu oraz jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego Spółki za rok finansowy 2001, (ii) udzieliło wszystkim członkom Rady Nadzorczej oraz Zarządu Netii Holdings absolutorium z wykonania przez nich obowiązków w roku finansowym 2001, (iii) powołania PricewaterhouseCoopers Sp. z o.o jako biegłego rewidenta do zbadania jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego Spółki za rok finansowy 2002, (iv) przyjęło informację Rady Nadzorczej w sprawie wynagrodzeń przyznanych członkom Rady Nadzorczej w 2001 r. i w 2002 r., oraz (v) dokonało ponownego przyjęcia Uchwał nr 2, 3, 4 i 5 podjętych uprzednio przez Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Spółki w dniu 12 marca 2002 roku. Zmiany w składzie Rady Nadzorczej. Z dniem 17 czerwca 2002 r. Hans Tuvehjelm zastąpił Larsa Rydina na stanowisku członka Rady Nadzorczej z ramienia Telii. Zmiany w składzie Zarządu. Z dniem 1 czerwca 2002 r. Stefan Albertsson został powołany na członka Zarządu odpowiedzialnego za Marketing i Zarządzanie Produktami. Jeden amerykański kwit depozytowy (ADS) reprezentuje cztery akcje zwykłe Netii w obrocie na Nasdaq począwszy od rozpoczęcia sesji w dniu 30 lipca 2002 r. Dotychczas jeden amerykański kwit depozytowy Netii reprezentował jedną akcję zwykłą Spółki. Powyższa zmiana została przeprowadzona bez konieczności ponoszenia opłat przez inwestorów. Przez kolejnych dwadzieścia dni roboczych obrót amerykańskimi kwitami depozytowymi Netii na Nasdaq będzie odbywał się pod symbolem "NTIDQ". Po upływie tego terminu, symbolem będzie powtórnie "NTIAQ". Informacje Finansowe Porównanie I półrocza 2002 r. do I półrocza 2001 r. Przychody za I półrocze 2002 r. wzrosły o 16% do kwoty 298,0 mln PLN (73,7 mln USD) z kwoty 257,2 mln PLN za I półrocze 2001 r. Przychody z usług telekomunikacyjnych wzrosły o 19% do kwoty 287,6 mln PLN (71,2 mln USD) z kwoty 241,9 mln PLN w I półroczu 2001 roku. Główną przyczyną tego wzrostu był wzrost liczby linii dzwoniących przy jednoczesnym wzroście średniego przychodu na linię związanego z wyższym udziałem linii biznesowych oraz wprowadzeniem nowych produktów. Liczba linii dzwoniących zwiększyła się o 1% do poziomu według stanu na dzień 30 czerwca 2002 r., w porównaniu z liniami na dzień 30 czerwca 2001 roku. Średni miesięczny przychód na linię wzrósł o 2% do kwoty 123 PLN (30 USD) w czerwcu 2002 r. w porównaniu do 121 PLN w czerwcu 2001 roku. Zysk operacyjny przed amortyzacją (EBITDA) wzrósł o 132% do 72,3 mln PLN (17,9 mln USD) w I półroczu 2002, w porównaniu do 31,1 mln PLN za I półrocze 2001 roku. Marża EBITDA wzrosła za I półrocze 2002 r. do 24,3% w porównaniu do 12,1% za I półrocze 2001 roku. Wzrost ten został osiągnięty dzięki skutecznemu wdrożeniu pod koniec 2001 roku programu redukcji kosztów, który stanowił jeden z elementów działań zmierzających do ograniczenia wydatkowania posiadanych zasobów pieniężnych. Inne koszty operacyjne wyniosły 161,9 mln PLN (40,1 mln USD) i stanowiły 54% przychodów ogółem za I półrocze 2002 r. w porównaniu do 63% za I półrocze 2001 r., z czego wynagrodzenia i

4 świadczenia na rzecz pracowników stanowiły główny element tych kosztów. Opłaty międzoperatorskie wzrosły o 3% do 59,6 mln PLN (14,7 mln USD) za I półrocze 2002 r. z poziomu 58,1 mln PLN za I półrocze 2001 roku. Opłaty międzyoperatorskie liczone w stosunku do wpływów z tytułu opłat za połączenia spadły do 29% z poziomu 34%, co jest rezultatem wzrastającego udziału połączeń telekomunikacyjnych realizowanych za pośrednictwem sieci szkieletowej stanowiącej własność Netii. Amortyzacja środków trwałych wzrosła o 20% do kwoty 97,3 mln PLN (24,1 mln USD) za I półrocze 2002 r. z kwoty 81,9 mln PLN za I półrocze 2001 r. ze względu na oddanie do eksploatacji kolejnych fragmentów sieci. Amortyzacja wartości niematerialnych i prawnych spadła do 36,6 mln PLN (9,1 mln USD) za I półrocze 2002 r. z kwoty 36,9 mln PLN za I półrocze 2001 r. Koszty finansowe netto wzrosły do kwoty 432,3 mln PLN (107,0 mln USD) za I półrocze 2002 r. z poziomu 12,4 mln PLN za I półrocze 2001 r. w wyniku strat kursowych związanych z deprecjacją złotego wobec euro i dolara w I półroczu 2002 r. w porównaniu do aprecjacji złotego w I półroczu 2001 r. Ponadto, koszty odsetek związanych z obsługą obligacji wyemitowanych przez Netię dotyczące I półrocza 2002 r. zostały w pełni zawarte w kosztach finansowych, pomimo wstrzymania przez Grupę Netia płatności odsetek w grudniu 2001 roku. Strata netto wyniosła 495,4 mln PLN (122,6 mln USD) za I półrocze 2002 r. w porównaniu do straty netto w wysokości 101,8 mln PLN za I półrocze 2001 roku. Wzrost straty za I półrocze 2002 r. wynika ze wzrostu poziomu kosztów finansowych netto związanych głównie z niezrealizowanymi stratami kursowymi. Jednakże, większość kosztów finansowych nie znajduje odzwierciedlenia w sprawozdaniu z przepływu środków pieniężnych z powodów opisanych powyżej. Poziom wydatków z tytułu działalności inwestycyjnej za I półrocze 2002 r. spadł o 63% do kwoty 164,8 mln PLN (40,8 mln USD) w porównaniu z 444,2 mln PLN za I półrocze 2001 r., zgodnie z założeniami zweryfikowanego planu biznesowego zatwierdzonego pod koniec 2001 r. Środki pieniężne wykazane na dzień 30 czerwca 2002 r. wyniosły 364,9 mln PLN (90,3 mln USD). Dodatkowo, Netia posiadała na dzień 30 czerwca 2002 r. środki zdeponowane na rachunkach inwestycyjnych w wysokości 55,3 mln PLN (13,7 mln USD), przeznaczone na wypłaty odsetek w czerwcu 2002 r. z tytułu obligacji "Senior Notes" wyemitowanych w 2000 roku. Zgodnie z warunkami Umowy Restrukturyzacyjnej, depozyty te zostaną przekazane do Spółki z chwilą zakończenia restrukturyzacji. Porównanie II kwartału 2002 r. z I kwartałem 2002 r. Przychody ogółem za II kw r. wzrosły o 3% do kwoty 151,4 mln PLN (37,5 mln USD) z kwoty 146,6 mln PLN za I kw r. Wzrost ten był spowodowany zwiększeniem się o 4% przychodów z działalności telekomunikacyjnej do kwoty 146,9 mln PLN (36,3 mln USD) z kwoty 140,8 mln PLN za I kw roku. Na poziom przychodów miał też wpływ spadek przychodów z działalności prowadzonej przez spółkę Uni-Net, joint venture Netii i Motoroli oferującej radiowe usługi trunkingowe, o 22% do kwoty 4,5 mln PLN (1,1 mln USD), w porównaniu do 5,8 mln PLN za I kw r. Zysk operacyjny przed amortyzacją (EBITDA) za II kw r. wzrósł o 40% do kwoty 42,2 mln PLN (10,5 mln USD) w porównaniu do 30,1 mln PLN za I kw r. Marża wskaźnika EBITDA wzrosła do 27,9% za II kw r. w porównaniu do 20,5% za I kw r. Wzrost wyniku i marży EBITDA jest spowodowany głównie wprowadzeniem w końcu 2001 r. polityki znaczącej redukcji kosztów. Strata netto za II kw r. wyniosła 250,0 mln PLN (61,9 mln USD) w porównaniu do straty

5 netto w wysokości 245,4 mln PLN w I kw r. Na wzrost straty netto miał wpływ wzrost poziomu kosztów finansowych netto i niezrealizowane różnice kursowe. Podsumowanie działalności operacyjnej Liczba linii podłączonych na dzień 30 czerwca 2002 r. wzrosła o 0,4% do poziomu linii z poziomu linii na dzień 31 marca 2002 roku. Liczba linii podłączonych zmniejszyła się w porównaniu z II kw r. ze względu na odpis linii dokonany w trzecim kwartale 2001 r. Liczba linii dzwoniących wzrosła o 1% do poziomu linii na dzień 30 czerwca 2002 r. z poziomu linii na dzień 30 czerwca 2001 r. oraz zmniejszyła się o 0,04% z poziomu na dzień 31 marca 2002 r. Powyższe zmiany w liczbie linii dzwoniących uwzględniają rezygnacje oraz wyłączenia abonentów nie płacących rachunków dokonane przez Spółkę, które wyniosły odpowiednio i w II kw r. oraz i w I półroczu 2002 r. Odnotowane rezygnacje były spowodowane w głównej mierze wpływem pogarszającej się sytuacji gospodarczej w Polsce oraz migracją klientów poza zasięg działalności naszej sieci. Liczba biznesowych linii dzwoniących, w odniesieniu do wszystkich linii dzwoniących, wzrosła do poziomu 29,8% z poziomu 26,0% na dzień 30 czerwca 2001 r. oraz 29,4% na dzień 31 marca 2002 r., co odzwierciedla strategię Netii polegającą na kierowaniu oferty świadczenia usług telekomunikacyjnych głównie do generujących wysokie przychody klientów korporacyjnych oraz małych i średnich przedsiębiorstw. Liczba klientów biznesowych wzrosła w II kwartale 2002 r., podczas gdy liczba klientów indywidualnych uległa zmniejszeniu. Przychody uzyskane od abonentów biznesowych stanowiły w I półroczu 2002 r. 57,0% przychodów z działalności telekomunikacyjnej ogółem. Liczba linii biznesowych wzrosła o 16% do poziomu na dzień 30 czerwca 2002 r. z poziomu linii na dzień 30 czerwca 2001 r. oraz o 1% w porównaniu z liniami biznesowymi na dzień 31 marca 2002 r. Średni miesięczny przychód na linię wzrósł o 2% do kwoty 123 PLN (30 USD) w czerwcu 2002 r. z kwoty 121 PLN w czerwcu 2001 r. i spadł o 5% w porównaniu do kwoty 130 PLN w marcu 2002 r. Średni miesięczny przychód na linię abonenta biznesowego zmniejszył się o 1% do kwoty 236 PLN (58 USD) w czerwcu 2002 r. z kwoty 239 PLN w czerwcu 2001 r. i o 6% z poziomu 251 PLN w marcu 2002 r. Średni miesięczny przychód na linię abonenta indywidualnego zmniejszył się o 8% do kwoty 74 PLN (18 USD) w porównaniu z kwotą 80 PLN w czerwcu 2001 r. i zmniejszył się o 6% w porównaniu z kwotą 79 PLN w marcu 2002 r. Zintegrowany system CRM (customer relationship management) został uruchomiony w kwietniu 2002 r. jako pierwszy zintegrowany system CRM wdrożony w Polsce przez operatora telekomunikacyjnego. Usługa ryczałtu internetowego została wprowadzona dla klientów korzystających z oferowanego przez Netię wdzwanianego dostępu do Internetu (abonenci Netii i innych operatorów) oraz klientów Netii będących użytkownikami linii ISDN Duo, odpowiednio z dniem 16 kwietnia, 17 czerwca i 5 lipca 2002 r. Usługa daje możliwość korzystania z Internetu przez określoną liczbę godzin miesięcznie za zryczałtowaną opłatą, przy naliczaniu opłaty za dostęp do Internetu za każdą minutę. Nowe pakiety taryfowe dla usług międzymiastowych (Netia 1055) oraz usług ISDN zostały wprowadzone z dniem 1 czerwca 2002 r. Nowe pakiety uzupełniają dotychczasową ofertę taryfową Netii, dając możliwość rozliczania opłat za rzeczywisty czas rozmów (billing naliczany co 1 sekundę od początku trwania połączenia).

6 Telefonia internetowa Netia 1055, usługa umożliwiająca tańsze połączenia międzynarodowe, została uruchomiona z dniem 1 lipca 2002 r. Usługa ta uzupełnia obecną ofertę Netii 1, spółki z Grupy Netia oferującej usługi międzymiastowe za pośrednictwem prefiksu Netii Usługa połączeń z sieciami telefonii komórkowej dla klientów Netii 1 została wprowadzona z dniem 1 sierpnia 2002 r. Jest to kolejna usługa zaoferowana użytkownikom niebezpośrednich usług międzymiastowych oferowanych przez Netię 1. Krajowa sieć szkieletowa Netii, obejmująca swoim zasięgiem największe polskie miasta, a której długość wynosi km, składa się obecnie z km światłowodów oraz 890 km linii dzierżawionych. Netia buduje dodatkową infrastrukturę o długości ok. 960 km, której ukończenie zaplanowano w 2002 r. Infrastruktura ta zastąpi większość obecnie dzierżawionych linii. Zatrudnienie na dzień 30 czerwca 2002 r. wyniosło osób w porównaniu do na dzień 30 czerwca 2001 r. oraz na dzień 31 marca 2002 roku. W 2001 r. Netia rozpoczęła proces redukcji zatrudnienia o ok. 20%, którego realizacja jest nadal kontynuowana. Liczba linii dzwoniących przypadających na jednego zatrudnionego zwiększyła się o 25% do przeciętnego poziomu 265 w II kw r. z poziomu 212 w II kw roku. Liczba linii dzwoniących przypadających na jednego zatrudnionego zwiększyła się o 22% z przeciętnego poziomu 256 w I półroczu 2002 r. z poziomu 209 w I półroczu 2001 r. Miesięczny przychód z działalności telekomunikacyjnej przypadający na jednego zatrudnionego zwiększył się o 45% do kwoty PLN w II kw r. z kwoty PLN w II kw r. Miesięczny przychód z działalności telekomunikacyjnej przypadający na jednego zatrudnionego zwiększył się również o 43% do kwoty PLN w I półroczu 2002 r. z kwoty PLN w I półroczu 2001 r. Płatności z tytułu koncesji telekomunikacyjnych. W dniu 28 czerwca 2002 r. Minister Infrastruktury podjął decyzje odraczające do dnia 31 grudnia 2002 roku płatność rat opłat koncesyjnych niektórych spółek operatorskich należących do Grupy Netia, przypadających pierwotnie do zapłaty w listopadzie i grudniu 2001 roku. Uprzednio, decyzjami Ministra Infrastruktury z dnia 30 listopada 2001 i 19 stycznia 2002 roku, termin płatności powyższych rat został prolongowany pierwotnie do dnia 20 stycznia 2002 roku, a następnie do dnia 30 czerwca 2002 roku. Łączna kwota odroczonych rat wynosi ok. 33 mln EUR. Decyzją z dnia 28 czerwca 2002 r. Minister Infrastruktury nie nałożył opłaty prolongacyjnej, której wysokość zostanie ustalona w terminie późniejszym. W związku ze zmianą uregulowań prawnych dotyczących działalności telekomunikacyjnej, która nastąpiła wraz z wejściem w życie z dniem 1 styczna 2001 r. nowej ustawy Prawo telekomunikacyjne, Netia złożyła do odpowiednich organów administracyjnych wnioski o potwierdzenie wygaśnięcia, umorzenia lub odroczenia płatności pozostałych rat z tytułu opłat koncesyjnych. Zmiany w strukturze kapitałowej Netii 1, spółki z grupy Netia świadczącej niebezpośrednie usługi międzymiastowe (prefix 1055). Netia Holdings S.A. i Stoen S.A. uzgodniły w dn. 2 lipca 2002 r., iż Stoen S.A. nabędzie akcje Netii Holdings w drodze zamiany za udziały w Netii 1. Umowa została zawarta w wykonaniu "Porozumienia obecnych i przyszłych wspólników oraz spółki Netia 1" z dnia 22 listopada 1999 roku oraz w następstwie zmian prawnych znoszących ograniczenia dla udziału kapitału zagranicznego wprowadzonych z dniem 1 stycznia 2001 r. przez nową ustawę Prawo telekomunikacyjne. W wyniku transakcji, spółki grupy Netia będą dysponować łącznie 89% udziałem w kapitale zakładowym Netii 1, zaś pozostałe 11% kapitału zakładowego pozostanie własnością Telii AB. Najważniejsze dane PLN'000 II kw. 02 I kw. 02 IV kw. 01 III kw. 01 II kw. 01 I kw. 01

7 Przychody ze sprzedaży EBITDA przed uwzględnieniem rezerwy na Millennium Marża % 27,9% 20,5% 20,2% 13,0% 11,9% 12,3% EBITDA po uwzględnieniu rezerwy na Millennium Marża % 27,9% 20,5% 20,2% 0,6% 11,9% 12,3% Wynik netto bez efekt u różnic kursowych ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) Wynik netto ( ) ( ) ( ) ( ) (45.031) (56.757) Zobowiązania długoterminowe netto** Wynik operacyjny (24.567) (36.974) (57.940) ( ) (48.984) (38.714) USD'000 * II kw. 02 I kw. 02 IV kw. 01 III kw. 01 II kw. 01 I kw. 01 Przychody ze sprzedaży EBITDA przed uwzględnieniem rezerwy na Millennium Marża % 27,9% 20,5% 20,2% 13,0% 11,9% 12,3% EBITDA po uwzględnieniu rezerwy na Millennium Marża % 27,9% 20,5% 20,2% 0,6% 11,9% 12,3% Wynik netto bez efektu różnic kursowych (32.183) (35.152) ( ) ( ) (39.601) (32.913) Wynik netto (61.856) (60.717) (70.862) ( ) (11.141) (14.043)

8 Zobowiązania długoterminowe netto ** Wynik operacyjny (6.078) (9.148) (14.335) (94.824) (12.119) (9.578) * Kwoty w USD zostały przeliczone po 4,0418 PLN = 1,00 USD, średnim kursie ogłoszonym przez NBP w dniu 28 czerwca 2002 roku. Przeliczenie zostało dokonane jedynie dla wygody odbiorców tych danych. ** Zobowiązania długoterminowe netto są zdefiniowane jako zobowiązania długoterminowe wraz z częścią krótkoterminową pomniejszone o środki pieniężne, depozyty o ograniczonej zbywalności oraz o długoterminową i krótkoterminową część rachunków typu "Escrow". Podstawowe dane operacyjne Dane dotyczące sieci telefonicznej II kw. 02 I kw. 02 IV kw. 01 III kw. 01* II kw. 01 I kw. 01 Ilość linii podłączonych na koniec okresu 529, , , , , ,798 Dane o ilości abonentów Ilość linii dzwoniących na koniec okresu Przyrost netto linii dzwoniących w okresie Przyrost netto linii biznesowych w okresie Ilość linii dla abonentów biznesowych na koniec okresu Udział linii instytucjonalnych w całkowitej ilości linii 342, , , , , ,728 (143) (1,514) 168 5,296 9,610 7,655 1,434 2,569 4,281 5,721 5,847 1, , ,563 97,994 93,713 87,992 82, % 29.4% 28.5% 27.3% 26.0% 25.0% Średni przychód na linię (PLN) 123^ Średni przychód na linię abonenta biznesowego (PLN) 236^

9 Średni przychód na linię abonenta mieszkaniowego (PLN) * W związku z założeniami dziesięcioletniego biznes planu i strategią koncentrowania się na świadczeniu usług dla klientów biznesowych zatwierdzonymi pod koniec ubiegłego roku, liczba linii przyłączonych do central wykazana w komunikacie za III kwartał 2001 r. została zweryfikowana i pomniejszona o linii podłączonych, tak aby prezentowane dane były rzetelne i nie obejmowały tych fragmentów lokalnej sieci dostępowej Netii, które nie będą w pełni wykorzystywane. ^ Średni miesięczny przychód na linię i linię abonenta biznesowego nie uwzględnia przychodów z usług hurtowych. (w tysiącach PLN) Rachunek zysków i strat (według Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, nie badany) I półrocze 02 I półrocze 01 II kw. 02 I kw. 02 Przychody z działalności telekomunikacyjnej Przychody z pozostałej działalności Razem przychody Rozliczenia międzyoperatorskie (59.550) (58.072) (30.168) (29.382) Wartość sprzedanych towarów i materiałów (4.140) (6.197) (2.063) (2.077) Inne koszty operacyjne ( ) ( ) (76.936) (85.011) EBITDA Marża (%) 24,3% 12,1% 27,9% 20,5% Amortyzacja środków trwałych (97.286) (81.884) (48.513) (48.774)

10 Amortyzacja wartości niematerialnych i prawnych (36.594) (24.858) (18.303) (18.290) Odpis wartości firmy z konsolidacji 0 (12.083) 0 0 Wynik na działalności operacyjnej (61.541) (87.698) (24.567) (36.974) Marża (%) -20,7% -34,1% -16,2% -25,2% Koszty finansowe netto ( ) (12.408) ( ) ( ) Wynik brutto przed opodatkowaniem ( ) ( ) ( ) ( ) Podatek dochodowy (1.325) (3.658) (676) (651) Udział udziałowców mniejszościowych w wyniku (267) (160) (105) Wynik netto ( ) ( ) ( ) ( ) Marża (%) -166,3% -39,6% -165,1% -167,4% Wynik netto na akcję (PLN) (16,08) (3,30) (8,11) (7,96) Średnia ważona ilość akcji w ciągu okresu Nota do kosztów finansowych Odsetki netto ( ) ( ) ( ) ( ) Różnice kursowe netto ( ) ( ) ( ) Odpis kosztów uzyskania kredytu 0 (17.223) 0 0 (w tysiącach PLN) Bilans (według Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, nie badany)

11 30 czerwca grudnia 2001 Środki pieniężne Depozyty o ograniczonej zbywalności Należności Należności handlowe netto Należności z tytułu podatków Pozostałe netto Zapasy Rozliczenia międzyokresowe czynne Razem aktywa bieżące Inwestycje Środki trwałe netto Oprogramowanie komputerowe netto Koncesje telekomunikacyjne netto Pozostałe aktywa długoterminowe Razem aktywa długoterminowe Aktywa razem Krótkoterminowa część zobowiązań długoterminowych Krótkoterminowa część zobowiązań za koncesje

12 telekomunikacyjne Zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe bierne Zobowiązania handlowe Zobowiązania z tytułu rozwiązania umów terminowych Rozliczenia międzyokresowe bierne i inne zobowiązania krótkoterminowe Przychody przyszłych okresów Razem zobowiązania bieżące Długoterminowa część zobowiązań za koncesje telekomunikacyjne Razem zobowiązania długoterminowe Udziały mniejszościowe Kapitał akcyjny Kapitał zapasowy Akcje własne do zbycia (3.611) (3.611) Wynik lat ubiegłych i wynik bieżącego roku obrotowego ( ) ( ) Razem kapitał własny ( ) ( ) Pasywa razem Sprawozdanie z przepływu środków pieniężnych (według Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, nie badane) (w tysiącach PLN) I półrocze I półrocze II kw. 02 I kw. 02

13 02 01 Wynik netto ( ) ( ) ( ) ( ) Amortyzacja i odpis wartości firmy z konsolidacji Odpis kosztów uzyskania kredytu Udziały mniejszościowe w wyniku 267 (1.976) Naliczone odsetki Odsetki naliczone na zobowiązaniach z tytułu koncesji Zmiana aktywów długoterminowych (32.891) (12.404) (20.487) (Zyski) / Straty z tytułu różnic kursowych ( ) Zmiana kapitału obrotowego (4.418) (928) (3.490) Przepływy pieniężne z tytułu działalności operacyjnej Zakup środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych ( ) ( ) (72.710) (92.062) Zmiana w finansowym majątku trwałym Zakup udziałów od udziałowców mniejszościowych 0 (60.652) 0 0 Zakup koncesji telekomunikacyjnych 0 (3.998) 0 0 Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej ( ) ( ) (72.710) (92.062) Spłata odsetek od zobowiązań długoterminowych 0 (55.220) 0 0 Zmiana stanu depozytów o ograniczonej

14 zbywalności Wpływy od udziałowców mniejszościowych (29.279) 0 0 (29.279) Przepływy pieniężne z działalności finansowej (29.907) (55.220) 0 (29.279) Różnice kursowe na środkach pieniężnych (82.475) Zmiana stanu środków pieniężnych ( ) ( ) (24.262) (97.747) Środki pieniężne na początek okresu Środki pieniężne na koniec okresu