Sprawozdanie finansowe Investor FIZ za I półrocze 2007
skorygowany KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO za 1 półrocze 2007 roku obejmujące okres od 2007-01-01 do 2007-06-30 oraz poprzedni rok obrotowy 2006 obejmujący okres od 2006-01-01 do 2006-12-31 Podstawa prawna: Podstawa prawna: Data przekazania: 2007-08-31 INVESTOR FUNDUSZ INWESTYCYJNY ZAMKNIĘTY INVESTOR FIZ (pełna nazwa funduszu) INVESTORS TFI (skrócona nazwa funduszu) 00-582 Warszawa (nazwa towarzystwa) (kod pocztowy) (miejscowość) SZUCHA 8 (ulica) ( numer) 375 74 47 375 74 48 office@investors.pl (telefon) (fax) (e-mail) 1070002766 140242602 www.investors.pl (NIP) (REGON) (WWW) BDO Numerica Sp. z o.o. 2007-08-30 (podmiot uprawniony do badania) (data sporządzenia raportu) Raport półroczny zawiera: Pismo Prezesa Zarządu towarzystwa Półroczne sprawozdanie finansowe Wprowadzenie Rachunek wyniku z operacji Noty objaśniające Zestawienie lokat Zestawienie zmian w aktywach netto Informacja dodatkowa Bilans Rachunek przepływów pieniężnych Wybrane dane finansowe Sprawozdanie zarządu towarzystwa (sprawozdanie z działalności funduszu) Oświadczenie o poprawności półrocznego sprawozdania finansowego Oświadczenie depozytariusza Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO I nformacje o funduszu Konstrukcja funduszu: Subfundusz: Fundusz podstawowy: Fundusz powiązany: Typ funduszu: Fundusz sekurytyzacyjny: Fundusz portfelowy: Fundusz aktywów niepublicznych: Waluta sprawozdania finansowego: zł Fundusz podstawowy: Fundusze powiązane: (nazwa funduszu podstawowego) 1
2
Fundusz z wydzielonymi subfunduszami: (nazwy funduszy powiązanych) (nazwa funduszu) 1. W uzupełnieniu Tabeli Uzupełniającej Akcje: * emisje akcji posiadanych przez Fundusz zostały zatwierdzone przez giełdę TSX-V akcje posiadane przez Fundusz zostały zarejestrowane przez agenta transferowego, którym jest: Pacific Corporate Trust Company z siedzibą w British Columbia w Kanadzie dla Cabo Drilling, Huldra Silver i International Millenium Mining akcje posiadane przez Fundusz są imienne i obrót nimi na rynku TSX- V wymaga dokonania ich konwersji u agenta transferowego na akcje na okaziciela ** w dniu 06.06.2007 spółka Savant Explorations została wydzielona ze spółki Pacifica akcje spółki Savant Explorations zostały przyznane dotychczasowym akcjonariuszom spółki Pacifica ze względu na koszty sporządzenia wyceny oraz małą wartość otrzymanych akcji odstąpiono od oszacowania ceny ich nabycia i przyjęto wartość zero. 2. W uzupełnieniu Tabeli Uzupełniającej Warranty Subskrybcyjne: * emisje warrantów posiadanych przez Fundusz zostały zatwierdzone przez giełdę TSX-V warranty posiadane przez Fundusz zostały zarejestrowane przez agenta transferowego, którym jest: Pacific Corporate Trust Company z siedzibą w British Columbia w Kanadzie dla Cabo Drilling, Huldra Silver i International Millenium Mining warranty posiadane przez Fundusz są imienne i nie podlegają obrotowi, w odpowiednim trybie mogą zostać skonwertowane na akcje. 3. W uzupełnieniu Tabeli Bilans: * Od dnia 01.01.2007r. do dnia 30.06.2007r. Investor FIZ wyemitował 2 serie certyfikatów inwestycyjnych E oraz F. Wszystkie wyemitowane serie certyfikatów od początku działalności Funduszu to jest od dnia 22.09.2005r. do 30.06.2007r. są przedmiotem obrotu na GPW od 22.01.2007r. jako jedna linia emisyjna o numerze ISIN PLINVST00010 4. W uzupełnieniu Noty-6 Instrumenty Pochodne: * Wartość i terminy przyszłych strumieni pieniężnych oraz kwoty będące podstawą przyszłych płatności zależą od przyszłych cen, rodzaju, liczby i terminu zamknięcia poszczególnych instrumentów pochodnych oraz regulaminów izb rozliczeniowych i brokerów za pośrednictwem których transakcje na danych instrumentach pochodnych są zawierane i rozliczane. ** Termin wykonania instrumentów pochodnych rozumiany jest jako termin rozliczenia pieniężnego instrumentów pochodnych lub termin fizycznej dostawy instrumentów bazowych (FC$U7, FPLN$ U7, FGOLD Q7, FSILVER U7, FNIK U7, FDAX U7, FBOVESPA Q7). Fundusz każdorazowo zamyka pozycje w instrumentach pochodnych przed terminem wygaśnięcia tak aby uniknąć fizycznej dostawy instrumentów bazowych. 3
Plik Opis WPROWADZENI E DO SPRAWOZDANI A FI NANSOWEGO Wprowadzenie do sprawozdania znajduje się w załączeniu. Plik Wprowadzenie.pdf Opis 4
Plik Opis PI SMO PREZESA ZARZĄDU TOWARZYSTWA Pismo Prezesa Zarządu znajduje się w załączeniu. Plik Opis 5
PismoPrezesa.pdf SPRAWOZDANI E ZARZĄDU (SPRAWOZDANI E Z DZI AŁALNOŚCI FUNDUSZU) Sprawozdanie Zarządu znajduje się w załaczeniu. Plik SprawozdanieZarzadu.pdf Opis WYBRANE DANE FINANSOWE 30/06/2007 EUR-3,7658 I. Przychody z lokat 2 115 561 II. Koszty funduszu netto 28 999 7 700 III. Przychody z lokat netto -26 883-7 138 IV. Zrealizowane zyski (straty) ze zbycia lokat 36 096 9 585 V. Niezrealizowane zyski (straty) z wyceny lokat 81 344 21 600 VI. Wynik z operacji 90 558 24 047 VII. Zobowiązania 32 471 8 622 VIII. Aktywa 544 035 144 467 IX. Aktywa netto 511 564 135 844 X. Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych 194 418 194 418 XI. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 2 631,26 698,73 XII. Wynik z operacji na certyfikat inwestycyjny 465,79 123,69 1 półrocze 2007 roku 2006 Wartość według Procentowy Wartość w edług Procentow y 6
7
według Wartość wyceny na według ceny dzień nabycia w bilansowy w Procentowy udział w aktywach ogółem w edług Wartość w yceny na według ceny dzień nabycia w bilansowy w Procentow y udział w aktywach ogółem 1. Akcje 350 186 445 308 81,90 41 070 57 192 75,52 2. Warranty subskrypcyjne 662 1 406 0,30 0 577 0,76 3. Praw a do akcji 0 0 0,00 4 159 6 966 9,20 4. Praw a poboru 0 4 984 0,90 0 0 0,00 Kw ity depozytow e Listy zastaw ne 5. Dłużne papiery w artościow e 0 0 0,00 0 0 0,00 6. Instrumenty pochodne 0 0 0,00 0 0 0,00 Udziały w spółkach z ograniczoną odpow iedzialnością Jednostki uczestnictw a Certyfikaty inw estycyjne Tytuły uczestnictw a emitow ane przez instytucje w spólnego inw estow ania mające siedzibę za granicą Wierzytelności Weksle 7. Depozyty 36 410 36 410 6,70 5 522 5 522 7,29 Waluty Nieruchomości Statki morskie Inne AKCJE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w 1. ARTMAN Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 113 277 Polska 5 506 9 062 2. BBIDEVNFI Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 062 939 Polska 1 683 2 540 3. BYTOM Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 3 020 800 Polska 7 443 15 436 4. CAPITAL Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 821 349 Polska 12 492 13 593 5. CCIINT Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 415 116 Holandia 11 332 14 633 6. EFEKT Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 66 585 Polska 2 372 2 770 7. HUTMEN Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 109 953 Polska 3 426 2 771 8. IGROUP Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 860 047 Polska 8 674 7 809 9. ITG 449 160 Polska 2 023 2 403 10. KRUK Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 111 925 Polska 721 4 018 11. MISPOL Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 51 251 Polska 757 1 292 12. MONNARI Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 166 629 Polska 5 478 6 115 13. MOSTALPLC Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 41 857 Polska 1 257 3 893 14. MOSTALWAR Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 813 364 Polska 32 794 37 415 15. NFIEMF Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 255 Polska 13 31 16. ONE2ONE Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 356 265 Polska 4 712 5 486 17. OPOCZNO Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 659 590 Polska 34 796 34 958 18. PUE Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 10 509 Polska 3 711 6 305 19. TRAVELPL Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 373 363 Polska 17 220 31 736 20. ULMA Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 76 402 Polska 13 291 28 185 21. ADMIRAL BAY Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 580 700 Kanada 1 131 693 22. Agnico-Eagle Mines Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 50 000 Kanada 4 882 5 108 23. Amarillo Gold Corporation Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 180 000 Kanada 185 549 24. ANHUI CONCH Aktywny rynek - rynek regulowany HKSE 1 014 000 Hong Kong 12 489 19 955 25. ARCELIK Aktywny rynek - rynek regulowany ISE 704 350 Turcja 17 214 16 947 26. ASYA Aktywny rynek - rynek regulowany ISE 270 000 Turcja 4 470 4 628 27. AZTECH Aktywny rynek - rynek regulowany SGX 2 097 000 Singapore 2 150 2 222 28. BGI 49 500 Bułgaria 24 24 29. CABO DRILLING* Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 1 356 000 Kanada 1 422 2 302 30. ENDEAVOUR SILVER Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 110 000 Kanada 1 357 1 401 31. EUROPEAN MINERALS Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 1 153 800 Wielka Brytania 2 693 4 805 32. EQUINOX MINERALS Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 1 851 000 Kanada 8 950 16 842 33. First Investment Bank Aktywny rynek - rynek regulowany BSE 1 014 531 Bułgaria 21 989 24 827 34. GOLDCORP Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 68 000 Kanada 4 658 4 562 8
Procentowy udział w aktywach ogółem 1,67 0,47 2,84 2,50 2,69 0,51 0,51 1,44 0,44 0,74 0,24 1,12 0,72 6,88 0,01 1,01 6,43 1,16 5,83 5,18 0,13 0,94 0,10 3,67 3,12 0,85 0,41 0,00 0,42 0,26 0,88 3,10 4,56 0,84 9
35. GARANTI BANKASI Aktywny rynek - rynek regulowany ISE 1 000 000 Turcja 14 081 15 650 36. GREAT PANTHER Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 537 700 Kanada 3 008 2 582 37. HULDRA SILVER* Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 1 212 000 Kanada 2 056 1 736 38. Hang Fung Gold Aktywny rynek - rynek regulowany SEHK-HK 8 958 000 Hong Kong 5 131 5 160 39. HL Asia Aktywny rynek - rynek regulowany SGX 3 089 000 Singapore 12 268 19 465 40. INTERCAPITAL Aktywny rynek - rynek regulowany BSE 233 083 Bułgaria 2 569 3 456 41. International Millennium Mining* Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 199 500 Kanada 0 138 42. KAPSCH TRAFFICCOM Aktywny rynek - rynek regulowany WB 120 000 Austria 15 952 16 901 43. MAANSHAN Aktywny rynek - rynek regulowany SEHK-HK 10 630 000 Hong Kong 22 036 23 201 44. METANOR Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 800 000 Kanada 1 669 1 677 45. Northern Orion Resources Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 600 000 Kanada 8 358 9 656 46. ORKO SILVER Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 344 500 Kanada 538 777 47. STARCORE INTERNATIONAL VENTURES Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 1 856 000 Kanada 3 945 4 382 48. Sim Technology Aktywny rynek - rynek regulowany SEHK-HK 3 000 000 Hong Kong 3 147 2 995 49. Savant Explorations** Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 133 202 Kanada 0 99 50. Selwyn Resources Aktywny rynek - rynek regulowany TSX-V 1 229 000 Kanada 2 113 2 119 WARRANTY SUBSKRYPCYJNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w 1. HULDRA SILVER INC.* Nienotowane na rynku aktywnym 250 000 Kanada 0 13 2. CABO DRILLING* Nienotowane na rynku aktywnym 400 000 Kanada 0 329 3. SFINKS Nienotowane na rynku aktywnym 23 631 Polska 662 1 063 4. International Millennium Mining* Nienotowane na rynku aktywnym 66 499 Kanada 0 0 PRAWA DO AKCJI Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba 1. Kraj siedziby emitenta ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w PRAWA POBORU Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w 1. BYTOM Nienotowane na rynku aktywnym 3 020 800 Polska 4 984 KWITY DEPOZYTOWE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba 1. Kraj siedziby emitenta ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w LISTY ZASTAWNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent Kraj siedziby emitenta Termin wykupu Warunki oprocentowania 1. DŁUŻNE PAPIERY WARTOŚCIOWE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent Kraj siedziby emitenta Termin wykupu Warunki oprocentowania O terminie wykupu do 1 roku: Obligacje - Bony skarbowe 10
2,88 0,48 0,32 0,95 3,58 0,64 0,03 3,11 4,27 0,31 1,78 0,14 0,81 0,55 0,02 0,39 Procentowy udział w aktywach ogółem 0,00 0,06 0,20 0,00 Procentowy udział w aktywach ogółem Procentowy udział w aktywach ogółem 0,92 Procentowy udział w aktywach ogółem Rodzaj listu Podstawa emisji Wartość nominalna Liczba ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w Procentowy udział w aktywach ogółem Wartość nominalna Liczba ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w Procentowy udział w aktywach ogółem 11
- Bony pieniężne - Inne - O terminie wykupu pow yżej 1 roku: Obligacje - Bony skarbowe - Bony pieniężne - Inne - INSTRUMENTY POCHODNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent (wystawca) Kraj siedziby emitenta (wystawcy) Instrument bazowy Wystandaryzowane instrumenty pochodne: 1. FC$U7 Aktywny rynek - rynek regulowany 2. FPLN$U7 Aktywny rynek - rynek regulowany 3. FGOLDQ7 Aktywny rynek - rynek regulowany 4. FSILVER U7 Aktywny rynek - rynek regulowany 5. FNIK U7 Aktywny rynek - rynek regulowany CME (Chicago Mercantile Exchange) CME (Chicago Mercantile Exchange) CBOT (Chicago Board of Trade) CBOT (Chicago Board of Trade) CME (Chicago Mercantile Exchange) CME (Chicago Mercantile Exchange) CME (Chicago Mercantile Exchange) CBOT (Chicago Board of Trade) CBOT (Chicago Board of Trade) CME (Chicago Mercantile Exchange) USA USA USA USA USA KURS CAD DO USD KURS PLN DO USD KURS ZŁOTA KURS SREBRA NIKKEI/INDEX 6. FDAX U7 Aktywny rynek - rynek regulowany EUREX EUREX GER DAX/INDEX 7. FBOVESPA Q7 Aktywny rynek - rynek regulowany BMF BMF BRL Niewystandaryzowane instrumenty pochodne BOVESPA/INDE X UDZIAŁY W SPÓŁKACH Z OGRANICZONĄ ODPOWIEDZIALNOŚCIĄ Nazwa spółki Siedziba spółki Kraj siedziby spółki Liczba ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w 1. JEDNOSTKI UCZESTNICTWA I CERTYFIKATY INWESTYCYJNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Nazwa i rodzaj funduszu Liczba ceny nabycia w I. Jednostki uczestnictwa 1. II. Certyfikaty inwestycyjne 1. 12
Liczba ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w Procentowy udział w aktywach ogółem -142 338 88 86 1 000 200 1 200 Procentowy udział w aktywach ogółem Procentowy udział wyceny na dzień w aktywach bilansowy w ogółem 13
TYTUŁY UCZESTNICTWA EMITOWANE PRZEZ INSTYTUCJE WSPÓLNEGO INWESTOWANIA MAJĄCE SIEDZIBĘ ZA GRANICĄ 1. Rodzaj rynku Nazwa rynku Nazwa emitenta Kraj siedziby emitenta Liczba WIERZYTELNOŚCI Nazwa i rodzaj podmiotu Kraj siedziby podmiotu Termin Rodzaj wymagalności świadczenia Wartość świadczenia w Liczba ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w 1. WEKSLE Wystawca Data płatności ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w Procentowy udział w aktywach ogółem 1. DEPOZYTY Nazwa banku Kraj siedziby banku Waluta Warunki ceny nabycia w oprocentowania danej walucie ceny nabycia w I. W walutach państw należących do OECD 36 410 1. 2. 3. 4. 5. 6. W walutach państw nienależących do OECD ING Bank Śląski S.A. ING Bank Śląski S.A. ING Bank Śląski S.A. ING Bank Śląski S.A. ING Bank Śląski S.A. ING Bank Śląski S.A. Polska PLN 3,95% 6 000,00 6 000 Polska PLN 3,95% 5 668,00 5 668 Polska PLN over-night 30,00 30 Polska EUR over-night 86,00 322 Polska USD 5,3% 6 300,00 17 633 Polska CAD 4,15% 2 547,00 6 756 WALUTY Państwo ceny nabycia w Wartość na dzień bilansowy w danej walucie wyceny na dzień bilansowy w Procentowy udział w aktywach ogółem I. W walutach państw należących do OECD 1. II. W walutach państw nienależących do OECD 1. NIERUCHOMOŚCI Rok oddania do użytku Data nabycia Numer księgi wieczystej Kraj położenia Adres Powierzchnia Prawa własności nieruchomości: Budynki a) Lokale 14
ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w Procentowy udział w aktywach ogółem Procentowy udział w aktywach ogółem wyceny na dzień wyceny na dzień bilansowy w bilansowy w danej walucie Procentowy udział w aktywach ogółem 36 410 6,69 6 000,00 6 000 1,10 5 668,00 5 668 1,04 30,00 30 0,01 86,00 322 0,06 6 300,00 17 633 3,24 2 547,00 6 756 1,24 Obciążenia Służebności ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w Procentowy udział w aktywach ogółem 15
b) Grunty c) Inne d) Prawa współwłasności nieruchomości: Budynki e) Lokale f) Grunty g) Inne h) Użytkowanie wieczyste: Budynki i) Lokale j) Grunty k) Inne l) STATKI MORSKIE Kraj rejestracji statku Klasa statku ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w 1. INNE Emitent (wystawca) Kraj siedziby emitenta (wystawcy) Istotne parametryliczba ceny nabycia w Procentowy udział Wartość na dzień w aktywach bilansowy w ogółem 1. GWARANTOWANE SKŁADNIKI LOKAT Rodzaj Łączna liczba ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w Procentowy udział w aktywach ogółem 1. Papiery wartościowe gw arantowane przez Skarb Państwa 2. Papiery wartościowe gw arantowane przez NBP 3. Papiery wartościowe gw arantowane przez jednostki samorzadu terytorialnego 4. Papiery wartościowe gw arantowane przez państwa należące do OECD (z wyłączeniem Rzeczypospolitej Polskiej) 5. Papiery wartościowe gw arantowane przez międzynarodowe instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska lub przynajmniej jedno z państw należących do OECD INSTRUMENTY RYNKU PIENIĘŻNEGO Emitent Termin wykupu Warunki Wartość oprocentowania nominalna Liczba ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w 16
Procentowy udział w aktywach ogółem 17
1. GRUPY KAPITAŁOWE, O KTÓRYCH MOWA W ART. 98 USTAWY wyceny na dzień bilansowy w Procentowy udział w aktywach ogółem Grupa Kapitałowa Mostostalu Warszawa 1. obejmuje posiadane przez Fundusz Mostostal Warszawa S.A. oraz Mostostal Płock S.A. Grupa kapitałowa obejmująca Savant 2. Explorations (spółka córka) i Selwyn Resources (spółka matka) Grupa kapitałowa obejmująca International 3. Millenium Mining (spółka córka) i Cabo Drilling (spółka matka) 41 307 7,59 2 218 0,41 2 440 0,45 SKŁADNIKI LOKAT NABYTE OD PODMIOTÓW, O KTÓRYCH MOWA W ART. 107 USTAWY 1. wyceny na dzień bilansowy w Procentowy udział w aktywach ogółem PAPIERY WARTOŚCIOWE EMITOWANE PRZEZ MIĘDZYNARODOWE INSTYTUCJE FINANSOWE, KTÓRYCH CZŁONKIEM JEST RZECZPOSPOLITA POLSKA LUB PRZYNAJMNIEJ JEDNO Z PAŃSTW NALEŻĄCYCH DO OECD 1. Nazwa emitenta Kraj siedziby emitenta Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba 1 półrocze 2007 roku 2006 I. Aktywa 544 035 75 735 1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 71 937 9 202 2. Należności 20 392 1 799 3. Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu 0 0 4. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: 442 881 64 158 - dłużne papiery wartościowe 0 0 5. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: 8 817 577 - dłużne papiery wartościowe 0 0 6. Nieruchomości 0 0 7. Pozostałe aktywa 8 0 a) RMC Opłat dla GPW 8 II. Zobowiązania 32 471 6 504 III. Aktywa netto (I-II) 511 564 69 231 IV. Kapitał funduszu 399 248 47 474 1. Kapitał wpłacony 417 423 57 106 2. Kapitał wypłacony (wielkość ujemna) -18 175-9 632 V. Dochody zatrzymane 11 466 2 253 1. Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto -33 696-6 813 2. Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat VI. Wzrost (spadek) wartości lokat w odniesieniu do ceny nabycia VII. Kapitał funduszu i zakumulowany w ynik z operacji (IV+V+/-VI) 45 162 9 065 100 850 19 505 511 564 69 231 Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych 194 418 35 208 Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 2 631,26 1 966,35 18
ceny nabycia w wyceny na dzień bilansowy w Procentowy udział w aktywach ogółem 19
Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny Liczba certyfikatów inwestycyjnych w podziale na serie certyfikatów: PLINVST00010-194418 seria A* 10 050 seria B* 8 731 seria C* 9 845 seria D* 6 582 seria E* seria F* Wartość aktywów netto na poszczególne serie certyfikatów inwestycyjnych: PLINVST00010-511 564 seria A* - 19 761,8 seria B* - 17 168,2 seria C* - 19 358,7 seria D* - 12 942,5 seria E* seria F* od 2007-01-01 do 2007-06-30 od 2006-01-01 do 2006-12-31 od 2006-01-01 do 2006-06-30 I. Przychody z lokat 2 116 516 810 1. Dywidendy i inne udziały w zyskach 1 031 131 11 2. Przychody odsetkowe 1 084 385 157 3. Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 0 0 0 4. Dodatnie saldo różnic kursowych 0 0 642 5. Pozostałe 0 0 0 II. Koszty funduszu 29 033 6 942 3 808 1. Wynagrodzenie dla towarzystwa 25 395 6 349 3 554 2. Wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0 0 3. Opłaty dla depozytariusza 357 322 165 4. Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0 0 0 5. Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 0 0 0 6. Usługi w zakresie rachunkowości 75 101 44 7. Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0 0 8. Usługi prawne 0 0 0 9. Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne 0 0 0 10. Koszty odsetkowe 0 0 0 20
11. Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 0 0 0 12. Ujemne saldo różnic kursowych 2 795 45 0 13. Pozostałe 411 125 45 Opłaty dla GPW III. Koszty pokrywane przez tow arzystwo 34 47 0 IV. Koszty funduszu netto (II-III) 28 999 6 896 3 808 V. Przychody z lokat netto (I-IV) -26 883-6 380-2 998 VI. Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) 117 441 27 129 8 792 1. Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat, w tym: 36 097 8 776 7 392 - z tytułu różnic kursowych 136-569 -114 2. Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat, w tym: 81 345 18 354 1 400 - z tytułu różnic kursowych 1 098-571 -37 VII. Wynik z operacji 90 558 20 749 5 795 Wynik z operacji na przypadający na certyfikat inwestycyjny 465,79 589,33 145,27 Rozwodniony wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny od 2007-01-01 do 2007-06-30 od 2006-01-01 do 2006-12-31 Zmiana wartości aktywów netto 1. Wartość aktywów netto na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 69 231 11 478 2. Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym: 90 558 20 749 a) przychody z lokat netto -26 883-6 380 b) zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 36 097 8 776 c) wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat 81 345 18 354 3. Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji 90 558 20 749 Dystrybucja dochodów (przychodów) funduszu (razem) z przychodów z lokat netto ze zrealizowanego zysku ze zbycia lokat z przychodów ze zbycia lokat 4. Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawczym (razem), w tym: 351 775 37 004 a) zmiana kapitału wpłaconego (powiększenie kapitału z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych) 360 318 46 636 b) zmiana kapitału wypłaconego (zmniejszenie kapitału z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych) -8 543-9 632 5. Łączna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawczym 351 775 57 753 6. Wartość aktywów netto na koniec okresu sprawozdawczego 511 564 69 231 7. Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym 280 561 53 304 Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych 8. Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych w okresie sprawozdawczym: 162 544,00 30 243,00 a) liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 3 334,00 5 343,00 b) liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 159 210,00 24 900,00 saldo zmian 9. Liczba certyfikatów inwestycyjnych narastająco od początku działalności funduszu, w tym: 203 095,00 40 551,00 a) liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 8 677,00 5 343,00 b) liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 194 418,00 35 208,00 saldo zmian Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych Zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 10. wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 11. wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego 12. procentowa zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 13. minimalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 1 966,35 1 096,31 2 631,26 1 966,35 33,81 79,36 1 966,35 1 319,48 21
- data wyceny 2007-01-08 2006-01-31 14. maksymalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 2 631,26 1 966,35 - data wyceny 2007-06-30 2006-12-31 15. wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny według ostatniej wyceny w okresie sprawozdawczym 2 631,26 1 966,35 - data wyceny 2007-06-30 2006-12-31 Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny Procentowy udział kosztów funduszu w średniej wartości aktywów netto, w tym: 16. procentowy udział wynagrodzenia dla towarzystwa 9,05 11,91 17. procentowy udział wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0,00 0,00 18. procentowy udział opłat dla depozytariusza 0,13 0,60 19. procentowy udział opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0,00 0,00 20. procentowy udział opłat za usługi w zakresie rachunkowości 0,03 0,19 21. procentowy udział opłat za usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0,00 0,00 od 2007-01-01 do 2007-06-30 od 2006-01-01 do 2006-12-31 od 2006-01-06 do 2006-06-30 A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej -290 278-31 605-25 514 I. Wpływy 298 201 258 045 109 562 1. Z tytułu posiadanych lokat 134 245 78 169 45 237 2. Z tytułu zbycia składników lokat 163 956 179 876 64 325 Pozostałe II. Wydatki 588 479 289 650 135 076 1. Z tytułu posiadanych lokat 101 173 69 384 37 314 2. Z tytułu nabycia składników lokat 472 192 215 367 93 790 3. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla towarzystwa 14 421 4 371 3 733 Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 4. Z tytułu opłat dla depozytariusza 221 313 137 Z tytułu opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu Z tytułu opłat za zezwolenia oraz opłat rejestracyjnych 5. Z tytułu usług w zakresie rachunkowości 74 92 50 Z tytułu usług w zakresie zarządzania aktywami funduszu Z tytułu usług prawnych Z tytułu posiadania nieruchomości 6. Pozostałe 397 123 54 a) Opłaty dla audytora 24 67 24 B. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej 353 013 39 251 46 005 I. Wpływy 360 351 46 682 46 636 1. Z tytułu wydania certyfikatów inwestycyjnych 360 318 46 636 46 636 Z tytułu zaciągniętych kredytów Z tytułu zaciągniętych pożyczek Z tytułu spłaty udzielonych pożyczek Odsetki 2. Pozostałe 34 47 a) Koszty pokrywane przez TFI 34 II. Wydatki 7 338 7 431 630 1. Z tytułu wykupienia certyfikatów inwestycyjnych 7 338 7 431 630 Z tytułu spłat zaciągniętych kredytów Z tytułu spłat zaciągniętych pożyczek Z tytułu wyemitowanych obligacji Z tytułu wypłaty przychodów Z tytułu udzielonych pożyczek Odsetki 22
Pozostałe C. Skutki zmian kursów w ymiany środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych -1 764 62 468 D. Zmiana stanu środków pieniężnych netto (A+/-B) 62 735 7 646 20 491 E. Środki pieniężne i ekwiw alenty środków pieniężnych na początek okresu sprawozdawczego F. Środki pieniężne i ekwiw alenty środków pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego (E+/-D) 9 202 1 556 1 556 71 937 9 202 22 047 NOTA-1 POLI TYKA RACHUNKOWOŚCI Polityka rachunkowości znajduje się w załączeniu. Plik PolitykaRachunkowosci.pdf Opis NOTA-2 NALEŻNOŚCI FUNDUSZU 1 półrocze 2007 roku 1. Z tytułu zbytych lokat 14 109 2. Z tytułu instrumentów pochodnych 5 707 3. Z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych 0 4. Z tytułu dywidendy 538 5. Z tytułu odsetek 5 6. Z tytułu posiadanych nieruchomości, w tym czynszów 0 7. Z tytułu udzielonych pożyczek 0 23
8. Pozostałe 34 a) Należności od TFI 34 NOTA-3 ZOBOWI ĄZANI A FUNDUSZU kwartał roku 1. Z tytułu nabytych aktywów 12 070 2. Z tytułu transakcji przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu 0 3. Z tytułu instrumentów pochodnych 3 275 4. Z tytułu wpłat na certyfikaty inwestycyjne 3 405 5. Z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 0 6. Z tytułu wypłaty dochodów funduszu 0 7. Z tytułu wypłaty przychodów funduszu 0 8. Z tytułu wyemitowanych obligacji 0 9. Z tytułu krótkoterminowych pożyczek i kredytów 256 10. Z tytułu długoterminowych pożyczek i kredytów 0 11. Z tytułu gwarancji lub poręczeń 0 12. Z tytułu rezerw 13 364 13. Pozostałe zobowiązania 101 a) Wynagrodzenie dla TFI 82 NOTA-4 ŚRODKI PI ENIĘŻNE I I CH EKWI WALENTY Waluta Wartość na dzień Wartość na dzień bilansowy w bilansowy w walucie danej walucie w sprawozdania finansowego w I. Banki: 36 601 1. ING BANK ŚLĄSKI S.A. zł 11 699 11 699 2. ING BANK ŚLĄSKI S.A. EUR 86 322 3. ING BANK ŚLĄSKI S.A. USD 6 300 17 633 4. ING BANK ŚLĄSKI S.A. CAD 2 548 6 758 5. ING BANK ŚLĄSKI S.A. - waluta TRY 89 189 I I. ŚREDNI W OKRESI E SPRAWOZDAWCZYM POZI OM ŚRODKÓW PI ENIĘŻNYCH UTRZYMYWANYCH W CELU ZASPOKOJENI A BI EŻĄCYCH ZOBOWI ĄZAŃ Waluta Wartość na dzień Wartość na dzień bilansowy w bilansowy w walucie danej walucie w sprawozdania finansowego w II. Średni w okresie sprawozdawczym poziom środków pieniężnych: 643 1. ING BANK ŚLĄSKI S.A. - waluta TRY 89 190 2. ING BANK ŚLĄSKI S.A. - walut CAD CAD 181 453 24
I I I. EKWI WALENTY ŚRODKÓW PI ENIĘŻNYCH Wartość na dzień bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w III. Ekwiwalenty środków pieniężnych w podziale na ich rodzaje: 35 336 1. Depozyty zabezpieczające i środki blokowane pod operacje na instrumentach pochodnych 35 336 Nota-5 Ryzyka znajduje się w załaczeniu. Plik Ryzyka.pdf Opis NOTA-6 INSTRUMENTY POCHODNE Typ zajętej pozycji Rodzaj instrumenty pochodnego Cel otwarcia pozycji Wartość otwartej pozycji 1. FC$U7 Krótka Kontrakt terminowy futures ZABEZPIECZAJĄCY -37 463 2. FPLN$U7 Długa Kontrakt terminowy futures ZABEZPIECZAJĄCY 170 276 3. FGOLDQ7 Długa Kontrakt terminowy futures INWESTYCYJNY 16 049 4. FSILVER U7 Długa Kontrakt terminowy futures INWESTYCYJNY 14 917 25
Wartość przyszłych strumieni pienięznych Terminy przyszłych strumieni pieniężnych Kwota będaca podstawą przyszłych płatności Termin zapadalności (wygasnięcia) instrumentu pochodnego Termin wykonania instrumentu pochodnego 2007-09-18 2007-09-19 2007-09-17 2007-09-19 2007-07-31 2007-08-01 2007-08-31 2007-09-04 26
5. FNIK U7 Długa Kontrakt terminowy futures INWESTYCYJNY 254 420 6. FDAX U7 Długa Kontrakt terminowy futures INWESTYCYJNY 152 110 7. FBOVESPA Q7 Długa Kontrakt terminowy futures INWESTYCYJNY 95 267 NOTA-7 TRANSAKCJE PRZY ZOBOWIĄZANIU SIĘ FUNDUSZU LUB DRUGIEJ STRONY DO ODKUPU Wartość na dzień bilansowy w zł I. Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu, w tym: 1. Transakcje, w wyniku których następuje przeniesienie na fundusz praw własności i ryzyk 2. Transakcje, w wyniku których nie następuje przeniesienie na fundusz praw własności i ryzyk II. Transakcje przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu, w tym: 1. Transakcje, w wyniku których następuje przeniesienie na drugą stronę praw własności i ryzyk 2. Transakcje, w wyniku których nie następuje przeniesienie na drugą stronę praw własności i ryzyk III. Należności z tytułu papierów w artościowych pożyczonych od funduszu w trybie przepisów rozporządzenia o pożyczkach papierów wartościowych IV. Zobowiązania z tytułu papierów wartosciowych pożyczonych przez fundusz w trybie przepisów rozporządzenia o pożyczkach papierów wartościow ych I. ZACIĄGNIĘTE I WYKORZYSTANE PRZEZ FUNDUSZ KREDYTY I POŻYCZKI PIENIĘŻNE W KWOCIE STANOWIĄCEJ, NA DZIEŃ ICH WYKORZYS FUNDUSZU Nazwa podmiotu udzielającego kredytu (pożyczki) Siedziba Kwota kredytu/pożyczki w chwili zaciągnięcia kwota w walucie jednostka waluta procentowy udział w aktywach Kwota kredytu/pożyczki pozostała do spłaty kwota w walucie jednostka 1. II. UDZIELONE PRZEZ FUNDUSZ POŻYCZKI PIENIĘŻNE W KWOCIE STANOWIĄCEJ, NA DZIEŃ ICH UDZIELENIA, WIĘCEJ NIŻ 1 % WARTOŚCI AKTYWÓW FUNDUSZU Nazwa podmiotu Siedziba Kwota kredytu/pożyczki w chwili udzielenia kwota w walucie jednostka waluta procentowy udział w aktywach Warunki Termin spłaty Zabezpieczenia oprocentowania 1. 27
2007-09-13 2007-09-14 2007-09-21 2007-09-21 2007-08-16 2007-08-16 STANIA, WIĘCEJ NIŻ 1 % WARTOŚCI AKTYWÓW waluta Warunki Termin spłaty Zabezpieczenia oprocentowania 28
I. WALUTOWA STRUKTURA POZYCJI BI LANSU jednostka waluta 1 półrocze 2007 roku I. I. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty w zł 71 937 A) w walucie sprawozdania finansowego w zł 11 699 B) w walutach obcych po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego w zł 60 238 a) w walucie obcej w EUR 2 476 a)1. w walucie sprawozdania finansowego w zł 9 323 b) w walucie obcej w USD 15 709 b)1. w walucie sprawozdania finansowego w zł 43 969 b)2. w walucie obcej w CAD 2 548 b)3. w walucie sprawozdania finansowego w zł 6 758 b)4. w walucie obcej - TRY w 89 b)5. w walucie sprawozdania finansowego w zł 189 b)6. II. Należności w zł 20 392 b)7. w walucie sprawozdania finansowego w zł 1 844 b)8. w walutach obcych po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego w zł 18 548 b)9. w walucie obcej w USD 1 418 b)10. w walucie sprawozdania finansowego w zł 3 968 b)11. w walucie obcej - CNY w 1 382 b)12. w walucie sprawozdania finansowego w zł 514 b)13. w walucie obcej w EUR 463 b)14. w walucie sprawozdania finansowego w zł 1 742 b)15. w walucie obcej w 6 689 b)16. w walucie sprawozdania finansowego w zł 12 325 b)17. III. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku w zł 442 881 b)18. w walucie sprawozdania finansowego w zł 228 049 b)19. w walutach obcych po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego w zł 214 832 b)20. w walucie obcej - SGD w 14 689 b)21. w walucie sprawozdania finansowego w zł 28 283 b)22. w walucie obcej w CAD 15 117 b)23. w walucie sprawozdania finansowego w zł 40 101 b)24. w walucie obcej w EUR 4 488 b)25. w walucie sprawozdania finansowego w zł 16 901 b)26. w walucie obcej - HKD w 143 405 b)27. w walucie sprawozdania finansowego w zł 51 310 b)28. w walucie obcej - SGD w 11 770 b)29. w walucie sprawozdania finansowego w zł 21 687 b)30. w walucie obcej - TRY w 17 483 b)31. w walucie sprawozdania finansowego w zł 37 224 b)32. w walucie obcej - w USD 6 905 b)33. w walucie sprawozdania finansowego w zł 19 326 b)34. IV. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku w zł 8 817 b)35. w walucie sprawozdania finansowego w zł 8 451 b)36. w walutach obcych po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego w zł 366 b)37. w walucie obcej w CAD 129 b)38. w walucie sprawozdania finansowego w zł 342 b)39. V. Pozostałe Aktywa w zł 8 b)40. w walucie sprawozdania finansowego w zł 8 b)41. w walutach obcych po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego w zł b)42. III. Zobowiązania w zł -32 471 b)43. w walucie sprawozdania finansowego w zł -25 696 b)44. w walutach obcych po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego w zł -6 775 b)45. w walucie obcej - BGN w -28 b)46. w walucie sprawozdania finansowego w zł -54 b)47. w walucie obcej - HKD w -5 975 29
30
b)48. w walucie sprawozdania finansowego w zł -2 138 b)49. w walucie obcej - SGD w -208 b)50. w walucie sprawozdania finansowego w zł -383 b)51. w walucie obcej w CAD -252 b)52. w walucie sprawozdania finansowego w zł -669 b)53. w walucie obcej w USD -91 b)54. w walucie sprawozdania finansowego w zł -256 b)55. w walucie obcej - BRL w -2 254 b)56. w walucie sprawozdania finansowego w zł -3 257 Razem w zł 511 564 w walucie sprawozdania finansowego II. DODATNIE I UJEMNE RÓŻNICE KURSOWE W PRZEKROJU LOKAT FUNDUSZU Składniki lokat Dodatnie różnice kursowe Ujemne różnice kursowe Zrealizowane Niezrealizowane Zrealizowane Niezrealizowane 1. Akcje 1 866,30 2 403,59 1 729,97 1 305,34 Warranty subskrypcyjne Prawa do akcji Prawa poboru Kwity depozytowe Listy zastawne Dłużne papiery wartościowe Instrumenty pochodne Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością Jednostki uczestnictwa Certyfikaty inwestycyjne Tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą Wierzytelności Weksle Depozyty 2. Waluty 921,90 308,90 2 686,20 1 047,40 Nieruchomości Statki morskie Inne w walucie obcej III. ŚREDNI KURS WALUTY SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO WYLICZANY PRZEZ NBP, Z DNIA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO kurs w stosunku do zł 1. w walucie sprawozdania finansowego zł waluta w walucie sprawozdania finansowego 31
32
NOTA-10 DOCHODY I I CH DYSTRYBUCJA ZREALI ZOWANY I NI EZREALI ZOWANY ZYSK (STRATA) ZE ZBYCI A LOKAT Wartość Wzrost (spadek) zrealizowanego niezrealizowanego zysku (straty) ze zysku z wyceny zbycia lokat w aktywów w 1. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku 36 097 75 813 2. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku 0 5 531 Nieruchomości Pozostałe WYPŁACONE DOCHODY FUNDUSZU Wartość w okresie sprawozdawczym w Wypłacone przychody z lokat: Dywidendy i inne udziały w zyskach Przychody odsetkowe Przychody związane z posiadaniem nieruchomości Dodatnie saldo różnic kursowych Pozostałe: Wypłacony zrealizowany zysk ze zbycia lokat WYPŁACONE PRZYCHODY ZE ZBYCI A LOKAT Wartość w okresie Udział w aktywach sprawozdawczym w dniu wypłaty w Udział w aktywach netto w dniu wypłaty Wpływ na wartość aktywów w Wpływ na wartość aktywów netto w Przychody ze zbycia lokat funduszu aktywów niepublicznych: NOTA-11 KOSZTY FUNDUSZU I. KOSZTY POKRYWANE PRZEZ TOWARZYSTWO Wynagrodzenie dla podmiotów prowadzących dystrybucję Wartość w okresie sprawozdawczym w 1. Opłaty dla depozytariusza 29 Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 2. Usługi w zakresie rachunkowości 5 Usługi w zakresie zarzadzania aktywami funduszy Usługi prawne Usługi wydawnicze w tym poligraficzne Koszty związane z posiadaniem nieruchomości Pozostałe: I I. WYNAGRODZENI E DLA TOWARZYSTWA Wartość w okresie sprawozdawczym w 1. Część stała wynagrodzenia 2 834 33
34
2. Część wynagrodzenia uzależniona od wyników funduszu 22 560 I I I. KOSZTY FUNDUSZU AKTYWÓW NI EPUBLI CZNYCH ZWIĄZANE BEZPOŚREDNI O ZE ZBYTYMI LOKATAMI Wartość w okresie sprawozdawczym w 1. (zbyty składnik lokat) a) (koszty związane ze zbytym składnikiem lokat) INFORMACJA DODATKOWA Plik InformacjeDodatkowe.pdf Opis OŚWI ADCZENI E O POPRAWNOŚCI PÓŁROCZNEGO SPRAWOZDANI A FI NANSOWEGO Oświadczenie o poprawności znajduje się w załączeniu. 35
Plik OswiadczenieZarzadu.pdf Opis OŚWI ADCZENI E DEPOZYTARI USZA Oświadczenie Depozytariusza znajduje się w załączeniu. Plik OswDepozytariusza.pdf Opis 36
RAPORT PODMI OTU UPRAWNI ONEGO DO BADANI A SPRAWOZDAŃ FI NANSOWYCH Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych. Plik RaportPrzeglad.pdf Opis Data Imię i nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis 2007-08-31 Maciej Wiśniewski Prezes Zarządu 2007-08-31 Janusz Siatkowski Członek Zarządu 2007-08-31 Michał Słysz Członek Zarządu 2007-08-31 Andrzej Kaczorowski Członek Zarządu 2007-08-31 Grzegorz Mielcarek Członek Zarządu 2007-08-31 Arnold Mardoń Członek Zarządu Data Imię i nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis 2007-08-31 Adam Chabior Główny Księgowy/ Właściciel Biura Rachunkowego 37
38