RAPORT KWARTALNY ZA III KWARTAŁ 2014 roku (Od 1 lipca 2014 roku do 30 września 2014 roku) Spółki MODECOM S.A. Ołtarzew, 14 listopada 2014 roku
Spis treści 1) Wprowadzenie 3 1.1. Podstawa sporządzenia raportu okresowego za III kwartał 2014 r. 3 1.2 Podstawowe informacje o Spółce MODECOM S.A.: 3 1.2.1 Dane Spółki 3 1.2.2 Zarząd 3 1.2.3 Rada Nadzorcza 3 2) Skrócone kwartalne sprawozdanie finansowe za III kwartał 2014 roku 4 2.1 Wybrane dane finansowe z bilansu 4 2.2 Dane finansowe z rachunku zysków i strat 5 2.3 Zestawienie zmian w kapitale własnym 6 2.4 Rachunek przepływów pieniężnych 6 2.5 Informacja dotycząca prognoz 7 3) Informacje o zasadach przyjętych przy sporządzaniu raportu kwartalnego. 7 4) Opis stanu realizacji działań i inwestycji Emitenta oraz harmonogram ich realizacji. 9 5) Opis organizacji grupy kapitałowej, ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji. 10 6) W przypadku gdy emitent tworzy grupę kapitałową i nie sporządza skonsolidowanych sprawozdań finansowych - wskazanie przyczyn niesporządzania skonsolidowanych sprawozdań finansowych 10 7) Istotne dokonania lub niepowodzenia, czynniki i zdarzenia mające wpływ na osiągnięte wyniki. 10 8) Informacje na temat aktywności, jaką w okresie objętym raportem Emitent obejmował w obszarze rozwoju prowadzonej działalności. 11 9) Struktura akcjonariatu 14 10) Informacje dotyczące liczby osób zatrudnionych przez Spółkę MODECOM SA w przeliczeniu na pełne etaty. 15 11) Oświadczenie Zarządu Spółki MODECOM SA w sprawie rzetelności sprawozdania finansowego. 15 2
1) Wprowadzenie 1.1. Podstawa sporządzenia raportu okresowego za III kwartał 2014 r. Niniejszy raport został sporządzony na podstawie 5 ust. 1., 3., oraz zgodnie z ust. 4.1. i 4.2. Załącznika nr 3 do Regulaminu Alternatywnego Systemu Obrotu Informacje bieżące i okresowe przekazane w alternatywnym systemie obrotu na rynku NewConnect. Sprawozdanie finansowe zawiera dane Spółki MODECOM S.A. za III kwartał 2014 roku i obejmuje okres od 1 lipca do 30 września 2014 roku oraz dane porównawcze za okres od 1 lipca do 30 września 2013 roku, a także dane finansowe narastająco w bieżącym roku obrotowym oraz w roku poprzednim. Elementy sprawozdania finansowego zaprezentowane w niniejszym raporcie okresowym zostały sporządzone zgodnie z ustawą z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (Dz. U. z 2013 r. poz. 330). Dane finansowe, o ile nie wskazano inaczej, wyrażone zostały w złotych (PLN). 1.2 Podstawowe informacje o Spółce MODECOM S.A.: 1.2.1 Dane Spółki Nazwa Spółki MODECOM S.A. Siedziba: Ołtarzew, Ceramiczna 7, 05-850 Ożarów Maz. Telefon: (+ 48 22) 597 48 48 Fax: (+ 48 22) 597 48 49 Strona internetowa: www.modecom.pl NIP: 113-21-15-893 REGON: 014933904 Nr KRS: 0000323967 Zarząd: Prezes Zarządu Waldemar Giersz 1.2.2 Zarząd Zarząd Spółki MODECOM S.A. jest jednoosobowy. Funkcję Prezesa Zarządu w Spółce pełni Waldemar Giersz. 1.2.3 Rada Nadzorcza Skład Rady Nadzorczej na dzień 30 września 2014 r. Jakub Łozowski - Przewodniczący Rady Nadzorczej Agnieszka Książek - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej Krystyna Łozowska-Klenk - Sekretarz Rady Nadzorczej Małgorzata Giersz - Członek Rady Nadzorczej Agnieszka Lesiakowska Członek Rady Nadzorczej 3
2) Skrócone kwartalne sprawozdanie finansowe za III kwartał 2014 roku 2.1 Wybrane dane finansowe z bilansu Tabela 1 Wybrane dane finansowe z bilansu Spółki AKTYWA Stan na 30.09.2013 r. Stan na 30.09.2014 r. A AKTYWA TRWAŁE 614 988,46 3 352 885,25 I WARTOŚCI NIEMATERIALNE I PRAWNE 0,00 0,00 II RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE 570 989,46 169 870,25 III NALEŻNOŚCI DŁUGOTERMINOWE 0,00 3 100 000,00 IV INWESTYCJE DŁUGOTERMINOWE 0,00 0,00 V DŁUGOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE 43 999,00 83 015,00 B AKTYWA OBROTOWE 50 105 024,77 68 659 907,24 I ZAPASY 23 942 335,29 40 229 885,51 II NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE 23 293 316,14 25 089 474,29 III INWESTYCJE KRÓTKOTERMINOWE 1 240 961,81 688 981,07 IV KRÓTKOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE 1 628 411,53 2 651 566,37 AKTYWA RAZEM 50 720 013,23 72 012 792,49 PASYWA Stan na 30.09.2013 r. Stan na 30.09.2014 r. A KAPITAŁ (FUNDUSZ) WŁASNY 19 222 721,17 20 063 196,01 I KAPITAŁ (FUNDUSZ) PODSTAWOWY 11 802 840,00 11 802 840,00 II NALEŻNE WPŁATY NA KAPITAŁ PODSTAWOWY (WIELKOŚĆ UJEMNA) 0,00 0,00 III UDZIAŁY (AKCJE) WŁASNE (WIELKOŚĆ UJEMNA) 0,00 0,00 IV KAPITAŁ (FUNDUSZ) ZAPASOWY 5 063 061,65 6 648 003,15 V KAPITAŁ (FUNDUSZ) Z AKTUALIZACJI WYCENY 0,00 0,00 VI POZOSTAŁE KAPITAŁY (FUNDUSZE) REZERWOWE 0,00 0,00 VII ZYSK (STRATA) Z LAT UBIEGŁYCH 0,00 0,00 VIII ZYSK (STRATA) NETTO 2 356 819,52 1 612 352,86 IX ODPISY Z ZYSKU NETTO W CIĄGU ROKU OBROTOWEGO (WIELKOŚĆ 0,00 0,00 UJEMNA) B ZOBOWIĄZANIA I REZERWY NA ZOBOWIĄZANIA 31 497 292,06 51 949 596,48 I REZERWY NA ZOBOWIĄZANIA 0,00 0,00 II ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE 0,00 0,00 III ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE 31 341 320,08 51 713 289,80 IV ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE 155 971,98 236 306,68 PASYWA RAZEM 50 720 013,23 72 012 792,49 4
2.2 Dane finansowe z rachunku zysków i strat Tabela 2 Wybrane dane z rachunku zysków i strat wariant porównawczy A TREŚĆ Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, w tym: 01.01.2013 r. 30.09.2013 r. 01.01.2014 r. 30.09.2014 r. 01.07.2013 r. 30.09.2013 r. 01.07.2014 r. 30.09.2014 r. 111 685 524,97 112 808 018,41 41 122 057,75 41 628 212,94 I Przychody netto ze sprzedaży produktów 111 540,64 1 191 510,25 34 298,73 63 255,01 II Zmiana stanu produktów(zwiększenie wartość dodatnia, zmniejszenie wartość 0,00 0,00 0,00 0,00 ujemna III Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki 0,00 0,00 0,00 0,00 IV Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów 111 573 984,33 111 616 508,16 41 087 759,02 41 564 957,93 B Koszty działalności operacyjnej 107 458 592,50 109 554 500,85 39 939 645,55 40 734 497,82 I Amortyzacja 495 028,23 320 496,15 165 995,63 24 043,49 II Zużycie materiałów i energii 2 344 041,22 1 579 436,00 836 393,08 348 351,68 III Usługi obce 2 847 337,48 3 542 148,75 1 044 060,80 1 045 062,30 IV Podatki i opłaty, w tym: 55 967,27 81 400,20-18 948,70 23 039,63 Podatek akcyzowy 0,00 0,00 0,00 0,00 V Wynagrodzenia 3 041 539,81 3 826 195,51 1 119 872,80 1 209 922,30 VI Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 525 707,33 661 660,11 185 255,08 190 205,41 VII Pozostałe koszty rodzajowe 2 993 555,04 2 258 316,54 332 915,76 521 326,65 Wartość sprzedanych towarów i VIII 95 155 416,12 97 284 847,59 36 274 101,10 37 372 546,36 materiałów C Zysk (strata) ze sprzedaży [A-B] 4 226 932,47 3 253 517,56 1 182 412,20 893 715,12 D Pozostałe przychody operacyjne 499 618,33 1 020 621,72 277 380,58 380 569,33 I Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 0,00 0,00 0,00 0,00 II Dotacje 0,00 0,00 0,00 0,00 III Inne przychody operacyjne 499 618,33 1 020 621,72 277 380,58 380 569,33 E Pozostałe koszty operacyjne 518 642,95 857 478,07 166 184,02 362 079,64 I II Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 III Inne koszty operacyjne 518 642,95 857 478,07 166 184,02 362 079,64 F Zysk (strata) z działalności operacyjnej [C+D-E] 4 207 9007,85 3 416 661,21 1 293 608,76 912 204,81 G Przychody finansowe 25 377,94 490,31 3 263,27 0,00 I Dywidendy i udziały w zyskach, w tym: 0,00 0,00 0,00 0,00 - od jednostek powiązanych 0,00 0,00 0,00 0,00 II Odsetki, w tym: 24 608,70 490,31 2 494,03 0,00 - od jednostek powiązanych 0,00 0,00 0,00 0,00 III Zysk ze zbycia inwestycji 769,24 0,00 769,24 0,00 IV Aktualizacja wartości inwestycji 0,00 0,00 0,00 0,00 5
V Inne 0,00 0,00 0,00 0,00 H Koszty finansowe 1 232 335,27 1 384 489,66 414 791,71 545 730,97 I Odsetki, w tym: 1 056 844,38 1 030 625,56 325 573,76 314 627,98 - dla jednostek powiązanych 0,00 0,00 0,00 0,00 II Strata ze zbycia inwestycji 0,00 0,00 0,00 0,00 III Aktualizacja wartości inwestycji 0,00 0,00 0,00 0,00 IV Inne 175 490,89 353 864,10 89 217,95 231 102,99 I Zysk (strata) z działalności gospodarczej [F+G-H] 3 000 950,52 2 032 661,86 882 080,32 366 473,84 J Wynik zdarzeń nadzwyczajnych [J.I-J.II] 0,00 0,00 0,00 0,00 I Zyski nadzwyczajne 0,00 0,00 0,00 0,00 II Straty nadzwyczajne 0,00 0,00 0,00 0,00 K Zysk (strata) brutto [I+/-J] 3 000 950,52 2 032 661,86 882 080,32 366 473,84 L Podatek dochodowy 644 131,00 420 309,00 147 742,00 72 591,00 M Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty) 0,00 0,00 0,00 0,00 N Zysk (strata) netto [K-L-M] 2 356 819,52 1 612 352,86 734 338,32 293 882,84 2.3 Zestawienie zmian w kapitale własnym Tabela 3 - Wybrane dane z zestawienia zmian w kapitale własnym Treść 01.01.2013 r. 30.09.2013 r. 01.01.2014 r. 30.09.2014 r. 01.07.2013 r. 30.09.2013 r. 01.07.2014 r. 30.09.2014 r. I. Kapitał (fundusz) własny na początek okresu (BO) I.a. Kapitał (fundusz) własny na początek okresu (BO), po korektach II. Kapitał (fundusz) własny na koniec okresu (BZ) III. Kapitał (fundusz) własny, po uwzględnieniu proponowanego podziału zysku (pokrycia straty) 16 865 901,65 20 941 242,39 18 488 382,85 19 769 313,17 16 865 901,65 20 941 242,39 18 488 382,85 19 769 313,17 19 222 721,17 20 063 196,01 19 222 721,17 20 063 196,01 19 222 721,17 20 063 196,01 19 222 721,17 20 063 196,01 2.4 Rachunek przepływów pieniężnych Tabela 4 - Wybrane dane z rachunku przepływów pieniężnych A B Treść pozycji Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej 01.01.2013 r. 30.09.2013 r. 01.01.2014 r. 30.09.2014 r. 01.07.2013 r. 30.09.2013 r. 01.07.2014 r. 30.09.2014 r. 4 491 786,42-11 884 850,90-2 423 502,91-10 649 611,48 I. Zysk (strat) netto 2 356 819,52 1 612 352,86 734 638,52 293 882,84 II. Korekty razem 2 134 966,90-13 497 203,76-3 158 141,43-10 943 494,32 III. Przepływy pieniężne netto z dzielności operacyjnej (I+=/-II) Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej 4 491 786,42-11 884 850,90-2 423 502,91-10 649 611,48-25 408,85 32 402,58-18 308,85 22 839,87 6
C D E I. Wpływy 0,00 95 300,85 0,00 24 390,25 II. Wydatki 25 408,85 62 898,27 18 308,85 1 550,38 III. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I-II) Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej -25 408,85 32 402,58-18 308,85 22 839,87-4 329 961,33 11 648 371,10 1 875 504,52 9 203 788,28 I. Wpływy 22 345 290,97 37 056 036,15 2 199 078,28 37 056 036,15 II. Wydatki 26 675 252,30 25 407 665,05 325 573,76 27 852 247,87 III. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I-II) Przepływy pieniężne netto razem (A.III+/- B.IIII+/- C.III) Bilansowa zmiana środków pieniężnych, w tym: -4 329 961,33 11 648 371,10 1 873 504,52 9 203 788,28 136 416,24-204 077,22-568 307,24-1 422 983,33 136 416,24-204 077,22-568 307,24-1 422 983,33 F Środki pieniężne na początek okresu 1 095 125,57 883 498,29 0,00 2 102 404,40 G Środki pieniężne na koniec okresu (F+/-D), w tym: 2.5 Informacja dotycząca prognoz 1 231 541,81 678 421,07-568 307,24 679 421,07 Spółka MODECOM S.A. nie publikowała prognoz finansowych na rok 2014. 3) Informacje o zasadach przyjętych przy sporządzaniu raportu kwartalnego. Przyjęte zasady rachunkowości przy sporządzaniu raportu kwartalnego spełniają wymogi zasady ustawy o rachunkowości z dnia 29 września 1994 roku z późniejszymi zmianami, która określa między innymi zasady rachunkowości dla jednostek mających siedzibę lub miejsce sprawowania zarządu na terytorium Rzeczpospolitej Polskiej. W okresie sprawozdawczym nie nastąpiły zmiany stosowanych zasad rachunkowości. Rachunek Zysków i Strat sporządza się w wariancie porównawczym. Bilans sporządza się metodą pełną. Rachunek przepływów pieniężnych sporządza się metodą pośrednią. Środki trwałe Za środki trwałe uznaje się składniki majątku o okresie użytkowania ponad jeden rok, stanowiące własność firmy, służące prowadzonej działalności gospodarczej i zdatne do użytku. Cena nabycia środka trwałego jest ceną obejmującą kwotę należną sprzedającemu pomniejszoną o podlegający odliczeniu podatek Vat. Środki trwałe oraz wartości niematerialne i prawne o niskiej wartości początkowej, których wartość nie przekracza 3.500 PLN zostają w miesiącu oddania ich do użytkowania odpisane w koszty materiałów i nie ujmuje się w ewidencji pozabilansowej. Pozostałe środki trwałe oraz wartości niematerialne i prawne amortyzowane są metodą liniową za pomocą stawek przewidzianych w wykazie rocznych stawek amortyzacyjnych stanowiący załącznik do ustawy podatkowej w pełnej wysokości z uwzględnieniem ograniczeń ich wysokości dla celów podatkowych. Środki trwałe i wartości niematerialne i prawne prezentowane w bilansie wyceniane są według cen nabycia pomniejszonych o dokonane odpisy umorzeniowe. 7
Inwestycje długoterminowe - Nabyte udziały i akcje ujmowane są w księgach rachunkowych na dzień ich nabycia lub powstania według ceny nabycia. Na dzień bilansowy udziały i akcje w innych jednostkach są wycenione według ceny nabycia pomniejszonej o odpisy z tytułu utraty wartości. Odpisy z tytułu utraty wartości obciążają koszty finansowe. W przypadku ustania przyczyny, dla której dokonano odpisu, równowartość całości lub części uprzednio dokonanych odpisów z tytułu utraty wartości zwiększa wartość danego składnika aktywów i podlega zaliczeniu do przychodów finansowych. Inwestycje krótkoterminowe - Inne aktywa krótkoterminowe ujmuje się w księgach rachunkowych na dzień ich powstania według ceny nabycia. Na dzień bilansowy aktywa zaliczone do inwestycji krótkoterminowych są wycenione według ceny nabycia pomniejszonej o odpisy z tytułu utraty wartości. Skutki zmian wartości inwestycji krótkoterminowych wpływają w pełnej wysokości odpowiednio na przychody lub koszty finansowe. Zapasy - Materiały i towary nabyte w ciągu roku obrotowego ujmowane są według ceny zakupu dla nabytych w kraju, cen nabycia dla importowanych z zagranicy. Cena nabycia składa się z sumy ceny zakupu powiększonej o koszt transportu oraz koszty związane z odprawą celną. Wartość rozchodu materiałów i towarów jest ustalana przy zastosowaniu metody pierwsze weszło pierwsze wyszło. Wyroby gotowe na koniec roku wycenione są w cenie wytworzenia nie wyższych od ceny sprzedaży netto danego wyrobu gotowego. Należności i zobowiązania - Należności i zobowiązania (w tym z tytułu kredytów i pożyczek) w walucie polskiej wykazywane są według wartości podlegającej zapłacie z zachowaniem zasady ostrożnej wyceny. Należności i zobowiązania w walutach obcych w momencie powstania ujmowane są według średniego kursu ustalonego przez Prezesa NBP dla danej waluty obcej z dnia poprzedzającego dzień wystawienia faktury. Dodatnie lub ujemne różnice kursowe powstające w dniu płatności wynikające z różnicy pomiędzy kursem waluty na ten dzień, a kursem waluty w dniu powstania należności lub zobowiązania, odnoszone są odpowiednio na przychody lub koszty operacji finansowych. Nierozliczone na dzień bilansowy należności i zobowiązania w walucie obcej wycenia się według średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez Prezesa NBP na ten dzień. Wartość należności aktualizuje się uwzględniając stopień prawdopodobieństwa ich zapłaty poprzez dokonanie odpisu aktualizującego. Zobowiązania z tytułu umów leasingu finansowego wycenia się według zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy. Środki pieniężne - Krajowe środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych wycenia się według wartości nominalnej. Na dzień bilansowy środki pieniężne wyrażone w walucie obcej wycenia się według średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez Prezesa NBP na ten dzień. Ustalone na koniec roku obrotowego różnice kursowe wpływają na wynik finansowy będąc odnoszone odpowiednio na przychody lub koszty operacji finansowych. Kapitały - Kapitał zakładowy wykazuje się w wysokości określonej statucie i wpisanej w rejestrze sądowym. Kapitał zapasowy tworzony jest z odpisów z czystego zysku rocznego Spółki. Rozliczenia międzyokresowe kosztów oraz rezerwy na zobowiązania - W przypadku ponoszenia wydatków dotyczących przyszłych okresów sprawozdawczych dokonuje się czynnych rozliczeń międzyokresowych. Do kosztów rozliczanych w czasie zalicza się przede wszystkim: koszty najmu, koszty wstępnej opłaty leasingowej, koszty ubezpieczeń. Rezerwy tworzy się na zobowiązania 8
w przypadku, gdy kwota lub termin zapłaty są niepewne, ich powstanie jest pewne lub o dużym stopniu prawdopodobieństwa oraz wynikają one z przeszłych zdarzeń i ich wiarygodny szacunek jest możliwy. Rozliczenia międzyokresowe przychodów - Rozliczenia międzyokresowe przychodów obejmują w szczególności: równowartość otrzymanych przychodów z tytułu świadczeń, których wykonanie nastąpi w przyszłych okresach sprawozdawczych, otrzymane dotacje dotyczące środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych. Rezerwa i aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego - W związku z przejściowymi różnicami między wykazywaną w księgach rachunkowych wartością aktywów i pasywów, a ich wartością podatkową oraz stratą podatkową możliwą do odliczenia w przyszłości, jednostka tworzy rezerwę i ustala aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się w wysokości kwoty przewidzianej w przyszłości do odliczenia od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi, które spowodują w przyszłości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego oraz straty podatkowej możliwej do odliczenia ustalonej przy zachowaniu zasady ostrożności. Rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego tworzy się w wysokości kwoty podatku dochodowego, wymagającej w przyszłości zapłaty, w związku z występowaniem dodatnich różnic przejściowych, to jest różnic, które spowodują zwiększenie podstawy obliczenia podatku dochodowego w przyszłości. Wysokość rezerwy i aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się przy uwzględnieniu stawek podatku dochodowego obowiązujących w roku powstania obowiązku podatkowego. Wynik finansowy - Na wynik finansowy składa się: wynik na sprzedaży, wynik na pozostałej działalności operacyjnej, wynik na działalności finansowej, wynik na operacjach nadzwyczajnych oraz obowiązkowe obciążenie wyniku. Spółka stosuje wariant porównawczy rachunku zysków i strat. Przychodem ze sprzedaży produktów, tj. wyrobów gotowych i usług jest kwota należna z tego tytułu od odbiorcy, pomniejszona o należny podatek od towarów i usług. Momentem sprzedaży jest przekazanie towarów odbiorcy lub odebranie przez niego usługi. Koszty sprzedanych wyrobów i usług są to koszty wytworzenia tych produktów i usług, które są współmierne do przychodów ze sprzedaży. Wartość sprzedanych towarów i materiałów jest to wartość sprzedanych towarów i materiałów w cenie zakupu współmierna do przychodów ze sprzedaży z tego tytułu. Pozostałe przychody i koszty operacyjne są to koszty i przychody niezwiązane bezpośrednio z normalną działalnością, wpływające na wynik finansowy. Przychody finansowe są to należne przychody z operacji finansowych, natomiast koszty finansowe są to poniesione koszty operacji finansowych: odsetki, prowizje oraz różnice kursowe. 4) Opis stanu realizacji działań i inwestycji Emitenta oraz harmonogram ich realizacji. Dokument informacyjny Emitenta nie zawierał informacji, o których mowa w 10 pkt. 13 a) Załącznika nr 1 do Regulaminu Alternatywnego Systemu Obrotu. 9
5) Opis organizacji grupy kapitałowej, ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji. Nie dotyczy, ponieważ Spółka nie tworzy grupy kapitałowej. 6) W przypadku gdy emitent tworzy grupę kapitałową i nie sporządza skonsolidowanych sprawozdań finansowych - wskazanie przyczyn niesporządzania skonsolidowanych sprawozdań finansowych Nie dotyczy, ponieważ Spółka nie tworzy grupy kapitałowej. 7) Istotne dokonania lub niepowodzenia, czynniki i zdarzenia mające wpływ na osiągnięte wyniki. Spółka MODECOM S.A. (dalej: Spółka MODECOM) w okresie poddanym analizie osiągnęła przychody ze sprzedaży na zbliżonym poziomie w stosunku do analogicznego okresu w 2013 r. Przychody w III kwartale 2014 roku wyniosły 41 628 212,94 PLN co stanowi 1,01% wzrost w stosunku do wartości osiągniętej w III kwartale 2013 roku tj. 41 122 057,75 PLN. Koszty działalności operacyjnej w analizowanym okresie wyniosły 40 734 497,82 PLN, co stanowi 1,99% wzrost w stosunku do kosztów poniesionych w analogicznym okresie 2013 roku, gdzie wartość ta wyniosła 39 939 645,55 PLN. Główne pozycje kosztów działalności operacyjnej mające wpływ na ww. wzrost kosztów to przede wszystkim wzrost pozostałych kosztów rodzajowych, wynagrodzeń oraz wzrost kosztu wartości sprzedanych towarów i materiałów pomniejszone o odnotowany spadek kosztów amortyzacji oraz zużycia materiałów i energii. Wzrost pozostałych kosztów rodzajowych wynika z szeroko prowadzonych w tym okresie akcji reklamowo-marketingowych. W analizowanym okresie w stosunku do III kwartału 2013 roku Spółka MODECOM odnotowała wzrost zatrudnienia z 70 do 79 osób co przełożyło się na wzrost wartości pozycji wynagrodzeń. Wzrost kosztu wartości sprzedanych towarów i materiałów w stosunku do III kwartału 2013 roku wynika z poniesionych nakładów mających na celu podwyższenie jakości oferowanych produktów przy zachowaniu optymalnej ceny sprzedaży jak również wahania kursowe. W III kwartale 2014 roku w stosunku do analogicznego okresu 2013 roku, pomimo tak znacznego wzrostu ww. pozycji rachunku wyników Spółka MODECOM odnotowała duże spadki wartości kosztów amortyzacji oraz zużycia materiałów i energii co miało bardzo istotny wpływ na zmniejszenie wzrostu 10
kosztów. Spadek ten wynika przede wszystkim ze sprzedaży części środków trwałych (środki transportu) oraz eksploatacją z nimi związaną. W wyniku powyższych działań Spółka MODECOM osiągnęła w III kwartale 2014 roku zysk ze sprzedaży w wysokości 893 715,12 PLN co stanowi 23,3 % spadek zysku ze sprzedaży w stosunku do analogicznego okresu 2013 roku gdzie wartość ta wyniosła 1 182 412,20 PLN. Spółka MODECOM zamknęła trzy kwartały 2014 roku zyskiem brutto w wysokości 2 032 661,86 PLN co stanowi spadek ponad 32% w stosunku do trzech kwartałów 2013 roku gdzie wartość ta osiągnęła poziom 3 000 950,52 PLN. Na wartość zysku brutto narastająco oprócz ww. zmian miały wpływ pozostałe przychody operacyjne, które w 2014 roku wyniosły 1 020 621,72 PLN co stanowi ponad 104% wzrost w stosunku do analogicznego okresu 2013 roku, gdzie wartość ta wyniosła 499 618,33 PLN oraz koszty finansowe, które w 2014 roku pomniejszają zysk o kwotę 1 384 489,66 PLN. Poddając analizie wybrane pozycje bilansu Spółki MODECOM sporządzonego na dzień 30 września 2014 roku oraz analogicznego okresu w 2013 roku obserwujemy następujące zmiany w strukturze aktywów i pasywów: Suma aktywów na dzień 30 września 2014 roku osiągnęła wartość 72 012 792,49 PLN, co stanowi wzrost o 41,98% w stosunku do analogicznego okresu w 2013 roku, w którym aktywa razem wyniosły 50 720 013,23 PLN. Na odnotowany wzrost sumy aktywów składają się zmiany stanu aktywów trwałych a przede wszystkim pozycja należności długoterminowe wynikająca z kaucji na wynajem nieruchomości. W związku z rozwojem Spółki i potrzebą większej powierzchni magazynowo-biurowej Spółka MODECOM podpisała umowę wynajmu nieruchomości i planuje w I kwartale 2015 roku zmianę siedziby Spółki. W aktywach obrotowych odnotowano wzrost wartości z 50 105 024,77 PLN na dzień 30 września 2013 roku do wartości 68 659 907,24 PLN na dzień 30 września 2014 roku co stanowi ponad 37% wzrost. Na wzrost aktywów obrotowych istotny wpływ mają dwie pozycje bilansu, stan zapasów na dzień 30 września 2014 roku w wysokości 40 229 885,51 PLN (wzrost 68,03% w stosunku do analogicznego okresu w 2013 roku) oraz krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe w wysokości 2 651 566,37 PLN (wzrost o 62,83% w stosunku do analogicznego okresu w 2013 roku). Wzrost stanu zapasów na dzień 30 września 2014 roku wynika z realizacji zamówionego u dostawcy towaru, który dotarł do magazynu Spółki w ostatnich dniach września. W pasywach saldo zobowiązań krótkoterminowych w III kwartale 2014 roku wzrosło do wartości 51 713 289,80 PLN co stanowi ponad 65 % wzrost w stosunku do analogicznego okresu w 2013 roku, gdzie wartość ta wyniosła 31 341 320,08 PLN. Na saldo zobowiązań krótkoterminowych składają się między innymi niewymagane na dzień 30 września 2014 roku zobowiązania z tytułu dostaw towarów handlowych, kredyty oraz pożyczki. 8) Informacje na temat aktywności, jaką w okresie objętym raportem Emitent obejmował w obszarze rozwoju prowadzonej działalności. W branży IT, w związku z sezonowością sprzedaży, III kwartał jest zawsze okresem trudniejszym. Związane jest to przede wszystkim z okresem letnim, a co za tym idzie z wakacjami. Jednakże Spółka MODECOM w III kwartale 2014 roku, pomimo ogólnego wzrostu konkurencji w większości oferowanych 11
na rynku grup produktowych osiągnęła wyniki zadawalające. W tym okresie Spółka MODECOM skoncentrowała się głównie na szeroko prowadzonych akcjach reklamowo - marketingowych. Zgodnie z planami przeniesienia praw do znaku towarowego MODECOM na spółkę Modecom Hong Kong wynikającej z przyjętej polityki Spółki mającej na celu zwiększenie jego wartości, ochronę oraz optymalizację działań reklamowych akcjonariusz Spółki MODECOM został partnerem reprezentacji Polski w trakcie eliminacji do Euro 2016 oraz w czasie turnieju finałowego Mistrzostw Europy. Zgodnie z zawartym porozumieniem z PZPN Spółka MODECOM może posługiwać się tytułem Oficjalnego Partnera Reprezentacji Polski w Piłce Nożnej oraz wykorzystywać w działalności marketingowej oficjalny logotyp Reprezentacji Polski. Spółka MODECOM uzyskała również prawo zamieszczania reklam podczas meczów drużyny narodowej rozgrywanych w Polsce. W ocenie Zarządu Spółki MODECOM, podpisana umowa jest kolejną odsłoną wdrażanej przez firmę długofalowej strategii marketingowej. Strategia ta zakłada wspieranie dyscyplin sportowych opartych na regułach: fair-play, gry zespołowej, determinacji w dążeniu do celu oraz wzajemnego poszanowania. Te obowiązujące w sportach zespołowych zasady, tożsame są ze stosowaną przez Spółkę MODECOM filozofią (Umowa przeniesienia praw do znaku towarowego MODECOM została podpisana w dniu 29 października 2014 r. pomiędzy Emitentem a spółką Modecom Hong Kong Ltd (Emitent o ww. zdarzeniu poinformowała w raporcie bieżącym EBI nr 18/2014)). Spółka MODECOM w omawianym okresie dynamicznie zwiększała swój udział na rynkach krajowym i zagranicznym. Systematycznie nawiązujemy współpracę z kolejnymi partnerami w wielu krajach co świadczy o docenianiu naszych produktów przez klientów. Spółka MODECOM dynamicznie zarządza swoim portfolio produktowym, wprowadza nowe produkty do swojej oferty oraz wdraża innowacyjne rozwiązania produktowe. Jednocześnie intensyfikuje działania marketingowo - reklamowe na rynku polskim i na rynkach zagranicznych. W III kwartale 2014 roku Spółka MODECOM z sukcesem kontynuowała poszarzanie kanałów dystrybucyjnych w Europie. We Włoszech podpisaliśmy umowę ramową z jednym z największych dystrybutorów o zasięgu międzynarodowym. Dystrybutor do swojej oferty handlowej dołączył 10 modeli tabletów MODECOM oraz smartfony. Na rynku greckim intensywnie wspieraliśmy pozyskanych we wcześniejszych okresach partnerów handlowych. W sierpniu i we wrześniu prowadziliśmy intensywne kampanie promujące nasze produkty. Nasz partner dołączył do swojej aktualnej oferty handlowej nowe produkty naszej marki przede wszystkim tablety, torby, myszki, obudowy komputerowe, głośniki i słuchawki. W Hiszpanii nasz dystrybutor poszerzył swoją ofertę handlową o nowe produkty MODECOM między innymi nowości tabletowe oraz smartfony. W Czechach we wrześniu Spółka MODECOM przystąpiła do przetargu na tablety. Na rynku węgierskim dużą popularnością cieszą się tablety MODECOM co przełożyło się na zwiększenie naszego udziału w sprzedaży w tym rejonie. W sierpniu prowadziliśmy intensywną kampanię reklamową promującą tablety z systemem operacyjnym Windows, która zaowocowała zamówieniami, których realizacja rozpoczęła się w IV kwartale 2014 roku. W Bułgarii poprzez kanał dystrybucyjny Spółka MODECOM promowała swoje produkty (myszki, głośniki, tablety, smartfony, routery oraz torby na laptopy). Na rynkach pozaeuropejskich oprócz wspierania partnerów z którymi współpracujemy w sierpniu nawiązaliśmy współpracę z nowymi partnerami z Armenii i Rosji. We wrześniu wygraliśmy przetarg na dostawę tabletów do białoruskiego operatora sieci komórkowej. Jest to pierwszy tablet 12
MODECOM w ofercie tego operatora. We wrześniu nasz partner MODECOM Middle East dokonał kolejnych zakupów naszych produktów tablety, smartfony, głośniki, myszki, torby, słuchawki i zasilacze do laptopów. W III kwartale 2014 roku Spółka MODECOM wprowadziła do swojej oferty handlowej nowe tablety: - Tablet MODECOM FreeTab 8010 IPS IB to wydajny, kompaktowy 8-calowy tablet oparty na systemie operacyjnym Microsoft Windows 8.1. Ta najnowsza wersja systemu Microsoft Windows pozwala wykorzystywać tablet w celach biznesowych i domowych. Zastosowanie czterordzeniowego procesora Quad-core Intel Atom Z3735E z częstotliwością 1.8 GHz pozwala na uruchamianie wielu aplikacji bez obawy o płynność działania urządzenia. Tablet dzięki swym kompaktowym rozmiarom idealnie nadaje się do długich podróży, wygodnie leży w dłoniach, obudowa wykonana ze szczotkowanego aluminium nadaje wyjątkowy wygląd, a zastosowane w nim komponenty czynią z MODECOM FreeTAB 8010 IPS IB idealnym narzędziem do codziennej pracy. Tablet standardowo wyposażony jest w dedykowaną klawiaturę. - TABLET MODECOM FreeTAB 8025 IPS IB to zamknięty w smukłej oraz lekkiej obudowie 8-calowy tablet oferujący doskonałe parametry techniczne, które zapewniają niesamowitą wydajność urządzenia. Połączenie najwyższej jakości, najnowszej generacji podzespołów z atrakcyjnym i modnym wzornictwem czyni z tego produktu wielofunkcyjne urządzenie o wszechstronnym zastosowaniu i niespotykanych dotychczas możliwościach. Jednostką kontrolującą tablet jest zaawansowany technologicznie czterordzeniowy procesor Intel Atom Z3735G ze zintegrowanym układem graficznym Intel HD Graphics. Obrazy wyświetlane są na wyraźnym i jasnym 8 calowym ekranie z matrycą IPS w proporcji 16:10 i rozdzielczości 1280 x 800 pikseli. Dodatkowo tablet wyposażono w 1GB pamięci RAM oraz 16GB pamięci flash. W III kwartale 2014 roku produkty marki MODECOM otrzymały następujące recenzje i wyróżnienia: - We wrześniu 2014 roku obudowy komputerowe marki MODECOM uzyskały drugie miejsce w rankingu popularności obudów komputerowych oraz coolerów CPU. (źródło: dane statystyczne Skapiec.pl) - FreeTab 7001 HD IC zdobył nagrodę Dobra cena TabletManiak 13
9) Struktura akcjonariatu Struktura akcjonariatu Spółki MODECOM S.A. ze wskazaniem akcjonariuszy posiadających na dzień 14 listopada 2014 roku, co najmniej 5% głosów na walnym zgromadzeniu. Tabela 5 - Struktura akcjonariatu stan na dzień 14 listopada 2014 roku. Akcjonariusz Seria akcji Liczba akcji Liczba głosów Udział w kapitale zakładowym Udział w ogólnej liczbie głosów Modecom Cyprus A,B,C Ltd. uprzywilejowane 785 690 1 571 380 66,57% 70,54% 261 744 523 488 22,18% 23,50% Kong Ltd. uprzywilejowane D Pozostałe 132 850 132 850 11,25% 5,96% nieuprzywilejowane Modecom Hong A,C Razem 1 180 284 2 227 718 100,00 % 100,00 % 261 744; 22% 785 690; 67% 132 850; 11% Modecom Cyprus Ltd. A,B,C uprzywilejowane Modecom Hong Kong A,C uprzywilejowane Pozostałe nieuprzywilejowane 14
10) Informacje dotyczące liczby osób zatrudnionych przez Spółkę MODECOM SA w przeliczeniu na pełne etaty. Tabela 6 Struktura zatrudnienia w Spółce MODECOM S.A. Stan na dzień 30-09-2013r. 30-09-2014r. Ilość osób 70 79 11) Oświadczenie Zarządu Spółki MODECOM SA w sprawie rzetelności sprawozdania finansowego. Zarząd Spółki MODECOM S.A. oświadcza, że wedle jego najlepszej wiedzy kwartalne dane finansowe i dane porównawcze sporządzone zostały zgodnie z zasadami rachunkowości obowiązującymi Emitenta. Odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową Spółki MODECOM S.A. oraz jej wynik finansowy. Sprawozdanie z działalności Spółki MODECOM S.A. zawiera prawdziwy obraz sytuacji Emitenta. Prezes Zarządu Waldemar Giersz 15
16 www.modecom.pl