Grupa Kapitałowa COMPLEX SKONSOLIDOWANY RAPORT KWARTALNY ZA I KWARTAŁ 2011 ROKU, ZAKOŃCZONY DNIA 31 MARCA 2011 ROKU SPORZĄDZONY ZGODNIE Z MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ Łódź, 16 maja 2011 roku
Spis treści: Wybrane dane finansowe... 3 Skonsolidowane Sprawozdanie z Całkowitych Dochodów... 4 Skonsolidowane Sprawozdanie z Sytuacji Finansowej... 6 Zmiany w Skonsolidowanym Kapitale Własnym... 8 Rachunek przepływów pienięŝnych... 9 Skrócone kwartalne sprawozdanie finansowe COMPLEX S.A.... 10 Sprawozdanie z Całkowitych Dochodów COMPLEX S.A... 10 Sprawozdanie z Sytuacji Finansowej COMPLEX S.A.... 11 Zmiany w Kapitale Własnym Complex S.A... 12 Rachunek przepływów pienięŝnych COMPLEX S.A.... 13 Informacja Dodatkowa do sprawozdania finansowego... 14 Zgodność z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowe... 14 ZałoŜenie kontynuacji działalności gospodarczej... 14 Zasady konsolidacji... 14 Opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości... 15 Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji... 22 Zmiany stosowanych zasad rachunkowości... 22 Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego... 22 Istotne zmiany wielkości szacunkowych... 22 Opis istotnych dokonań i niepowodzeń w okresie którego dotyczy raport... 23 Opis czynników i zdarzeń mających znaczący wpływ na osiągnięte wyniki finansowe... 27 Objaśnienia dotyczące sezonowości (cykliczności) działalności... 27 Informacje dotyczące emisji, wykupu i spłaty dłuŝnych i kapitałowych papierów wartościowych... 27 Wskazanie zdarzeń, które wystąpiły po dniu bilansowym a mogące wpłynąć na przyszłe wyniki... 28 Zmiany zobowiązań warunkowych... 28 Opis Grupy Kapitałowej COMPLEX... 28 Wskazanie skutków zmian w strukturze Grupy... 33 Stanowisko Zarządu odnośnie moŝliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz... 34 Akcjonariusze posiadający co najmniej 5% ogólnej liczby głosów... 34 Akcje Emitenta w posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących... 34 Postępowania toczące się przed sądem, arbitraŝem lub organem administracji... 34 Informacje o udzielonych poręczeniach, gwarancjach... 35 Inne informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej i wyniku finansowym... 35 Czynniki, które będą miały wpływ na osiągnięte wyniki finansowe w perspektywie co najmniej kwartału... 36 2
1. Wybrane dane finansowe, zawierające podstawowe pozycje skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz skróconego sprawozdania finansowego (równieŝ w przeliczeniu na euro). w tys. PLN w tys. EUR Wybrane dane finansowe I. Przychody netto ze sprzedaŝy produktów, towarów i materiałów 1 kwartał 2011 za okres 01.01.2011 31.03.2011 1 kwartał 2010 za okres 01.01.2010 31.03.2010 1 kwartał 2011 za okres 01.01.2011 31.03.2011 dane dotyczące skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 1 kwartał 2010 za okres 01.01.2010 31.03.2010 39 809 24 649 10 017 6 214 II. Koszt własny sprzedaŝy 27 498 18 158 6 919 4 577 III. Zysk (strata) na działalności operacyjnej 1 423 (268) 358 (68) IV. Zysk (strata) brutto 1 618 (1 565) 407 (395) V. Zysk (strata) netto 1 283 (1 287) 323 (324) VI. Aktywa razem 171 485 125 665 42 744 32 537 VII. Zobowiązania razem 94 056 54 711 23 444 14 166 VIII. Zobowiązania krótkoterminowe 77 393 42 640 19 291 11 040 IX. Kapitał własny 77 429 70 954 19 300 18 371 X. Kapitał podstawowy 51 000 51 000 12 712 13 205 XI. Liczba akcji w sztukach 25 500 000 25 500 000 25 500 000 25 500 000 XII. Wartość księgowa na akcję (zł/euro) XIII. Zysk (strata) netto na akcję zwykłą (zł/euro) XIV. Przepływy pienięŝne netto z działalności operacyjnej XV. Przepływy pienięŝne netto z działalności inwestycyjnej XVI. Przepływy pienięŝne netto z działalności finansowej XVII. Przychody netto ze sprzedaŝy produktów, towarów i materiałów 2,89 2,65 0,72 0,69 0,05-0,05 0,01-0,01 9 209 (2 719) 2 317 (685) (11 938) (2 319) (3 004) (585) 1 403 791 353 199 dane dotyczące skróconego sprawozdania finansowego 26 344 19 039 6 629 4 799 XVIII. Koszt własny sprzedaŝy 18 346 12 364 4 616 3 117 XIX. Zysk (strata) na działalności operacyjnej 1 532 1 562 385 394 XX. Zysk (strata) brutto 1 931 490 486 124 XXI. Zysk (strata) netto 1 759 469 443 118 XXII. Aktywa razem 140 630 105 040 35 053 27 197 XXIII. Zobowiązania razem 65 785 38 368 16 397 9 934 XXIV. Zobowiązania krótkoterminowe 56 346 32 089 14 045 8 308 XXV. Kapitał własny 74 845 66 672 18 656 17 263 XXVI. Kapitał podstawowy 51 000 51 000 12 712 13 205 XXVII. Liczba akcji w sztukach 25 500 000 25 500 000 25 500 000 25 500 000 XXVIII. Wartość księgowa na akcję (zł/euro) XXIX. Zysk (strata) netto na akcję zwykłą (zł/euro) XXX. Przepływy pienięŝne netto z działalności operacyjnej XXXI. Przepływy pienięŝne netto z działalności inwestycyjnej XXXII. Przepływy pienięŝne netto z działalności finansowej 2,94 2,61 0,73 0,68 0,07 0,02 0,02 0,00 2 060 (1 366) 518 (344) (9 812) (3 650) (2 469) (920) 6 440 1 302 1 620 328 3
Zasady przeliczania danych finansowych na EUR: a) wybrane pozycje bilansu przeliczono według kursu średniego EUR odpowiednio wg tabeli NBP 63/A z dnia 31.03.2011 kurs 4,0119 zł/eur oraz tabeli 63/A z dnia 31.03.2010 kurs 3,8622 zł./eur b) pozycje rachunku zysków i strat oraz przepływów pienięŝnych przeliczono według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną kursów obowiązujących na ostatni dzień kaŝdego miesiąca okresu obrotowego odpowiednio 3,9742 zł/eur za okres 01.01.-31.03.2011 rok i 3,9669 zł/eur za okres od 01.01.-31.03.2010 roku. 2. SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW za okres od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku ( układ kalkulacyjny) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW Działalność kontynuowana za okres 01.01.2011-31.03.2011 za okres 01.01.2010-31.03.2010 Przychody ze sprzedaŝy 39 809 24 649 Przychody ze sprzedaŝy produktów 7 023 4 317 Przychody ze sprzedaŝy usług 395 485 Przychody ze sprzedaŝy towarów i materiałów 32 391 19 847 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów, w tym: 27 498 18 158 Koszty wytworzenia sprzedanych produktów i usług 5 169 4 580 Wartość sprzedanych towarów i materiałów 22 329 13 578 Zysk (strata) brutto na sprzedaŝy 12 311 6 491 Pozostałe przychody operacyjne 813 164 Koszty sprzedaŝy 5 159 2 383 Koszty ogólnego zarządu 6 332 4 338 Pozostałe koszty operacyjne 210 202 Zysk (strata) na działalności operacyjnej 1 423 (268) Przychody finansowe 1 652 439 Koszty finansowe 1 457 1 736 Zysk (strata) przed opodatkowaniem 1 618 (1 565) Podatek dochodowy 366 (7) Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 1 252 (1 558) Zysk (strata) z działalności zaniechanej - - Zysk (strata) netto 1 252 (1 558) Zysk (strata) przypisana akcjonariuszom mniejszościowym (31) (271) Zysk (strata) netto podmiotu dominującego 1 283 (1 287) Zysk (strata) netto na jedną akcję (w zł) Podstawowy za okres obrotowy 0,05-0,05 Rozwodniony za okres obrotowy 0,05-0,05 Zysk (strata) netto na jedną akcję z działalności kontynuowanej (w zł) Podstawowy 0,05-0,05 Rozwodniony 0,05-0,05 Zysk (strata) netto na jedną akcję z działalności zaniechanej (w zł) 0,00 0,00 za okres 01.01.2011-31.03.2011 za okres 01.01.2010-31.03.2010 Zysk/(strata) netto podmiotu dominującego za okres 1 283 (1 287) Inne całkowite dochody RóŜnice kursowe z przeliczenia sprawozdań finansowych jednostek działających za granicą (77) - Podatek dochodowy dotyczący innych całkowitych dochodów - - Inne całkowite dochody netto podmiotu dominującego (77) - CAŁKOWITY DOCHÓD PODMIOTU DOMINUJĄCEGO ZA OKRES 1 206 (1 287) CAŁKOWITY DOCHÓD PRZYPISANY UDZIAŁOM NIEKONTROLUJĄCYM ZA OKRES (31) (271) 4
KOSZTY DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ za okres 01.01.2011-31.03.2011 za okres 01.01.2010-31.03.2010 Amortyzacja 1 425 1 222 ZuŜycie materiałów i energii 5 377 2 615 Usługi obce 3 368 2 226 Podatki i opłaty 502 219 Wynagrodzenia 5 788 4 269 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 1 010 890 Pozostałe koszty rodzajowe 468 363 Wynik aktualizacji naleŝności 90 323 Koszty według rodzajów ogółem, w tym: 18 028 12 127 Zmiana stanu produktów (1 274) 167 Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki (wielkość ujemna) (94) - Koszty sprzedaŝy (wielkość ujemna) (5 159) (2 334) Koszty ogólnego zarządu (wielkość ujemna) (6 332) (5 297) Koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług 5 169 4 663 POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE za okres 01.01.2011-31.03.2011 za okres 01.01.2010-31.03.2010 Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 192 9 Rozwiązanie rezerw - - Uzyskane kary, grzywny i odszkodowania 106 21 Dotacje 25 26 Przychody z tytułu refakturowania kosztów 20 93 Zwrot kosztów sądowych 17 10 Zysk z okazjonalnego nabycia jednostki podporządkowanej 438 - Pozostałe 15 5 Razem 813 164 POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE za okres 01.01.2011-31.03.2011 za okres 01.01.2010-31.03.2010 Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych - 1 Darowizny 11 3 Koszty napraw pokryte odszkodowaniami 15 11 Opłaty sądowe i komornicze 18 67 Koszty do refakturowania 20 93 Koszty nabycia jednostki zaleŝnej 60 - Kary i odszkodowania 16 - Niedobory niezawinione 8 - Pozostałe 62 27 Razem 210 202 PRZYCHODY FINANSOWE za okres 01.01.2011-31.03.2011 za okres 01.01.2010-31.03.2010 Przychody z tytułu odsetek 60 17 Rozwiązanie odpisów aktualizujących 21 32 Dodatnie róŝnice kursowe 1 571 390 Razem 1 652 439 KOSZTY FINANSOWE za okres 01.01.2011-31.03.2011 za okres 01.01.2010-31.03.2010 Koszty z tytułu odsetek 515 452 Ujemne róŝnice kursowe 806 1 232 5
Prowizje od cesji wierzytelności i faktoringu 132 52 Pozostałe 4 - Razem 1 457 1 736 3. SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ na dzień 31 marca 2011 roku. AKTYWA 31.03.2011 31.12.2010 31.03.2010 Aktywa trwałe 85 098 80 492 55 869 Rzeczowe aktywa trwałe 50 521 49 706 35 986 Wartości niematerialne 24 169 23 451 13 877 Wartość firmy z konsolidacji - - Nieruchomości inwestycyjne 114 114 164 Inwestycje w jednostkach podporządkowanych 5 523 2 911 2 820 Aktywa finansowe dostępne do sprzedaŝy 184 182 Pozostałe aktywa finansowe 791 330 6 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 3 796 3 798 3 016 Pozostałe aktywa trwałe - - - Aktywa obrotowe 86 387 84 088 69 796 Zapasy 47 808 50 184 43 184 NaleŜności handlowe 23 592 19 678 19 959 NaleŜności z tytułu bieŝącego podatku dochodowego 74 74 343 Pozostałe naleŝności 8 753 6 900 3 007 Aktywa finansowe dostępne do sprzedaŝy 12 12 12 Pozostałe aktywa finansowe 1 560 2 053 558 Rozliczenia międzyokresowe 1 791 1 052 992 Środki pienięŝne i ich ekwiwalenty 2 797 4 135 1 741 Aktywa zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaŝy - 48 - AKTYWA RAZEM 171 485 164 628 125 665 PASYWA 31.03.2011 31.12.2010 31.03.2010 Kapitały własne 77 429 76 199 70 954 Kapitały własne akcjonariuszy jednostki dominującej 73 573 72 333 67 496 Kapitał zakładowy 51 000 51 000 51 000 Kapitał zapasowy ze sprzedaŝy akcji powyŝej ceny nominalnej 9 476 9 476 9 476 Akcje własne (358) (358) (815) Pozostałe kapitały 6 963 6 963 6 939 Niepodzielony wynik finansowy 5 286 2 183 2 183 RóŜnice kursowe z przeliczenia sprawozdań finansowych jednostek działających za granicą (77) (34) - Wynik finansowy bieŝącego okresu 1 283 3 103 (1 287) Kapitał akcjonariuszy mniejszościowych 3 856 3 866 3 458 Zobowiązania długoterminowe 16 663 20 054 12 071 Kredyty i poŝyczki 1 062 3 441 2 937 Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego 6 270 5 981 3 671 Zobowiązania długoterminowe inne 8 640 9 484 5 111 Rozliczenia międzyokresowe przychodów - 458 18 Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne 691 690 334 Pozostałe rezerwy - - - Zobowiązania krótkoterminowe 77 393 68 375 42 640 Kredyty i poŝyczki 24 498 19 614 19 810 6
Zobowiązania finansowe 2 110 1 737 3 800 Zobowiązania handlowe 25 304 24 954 13 258 Zobowiązania z tytułu bieŝącego podatku dochodowego 53-54 Pozostałe zobowiązania 24 579 21 055 4 673 Rozliczenia międzyokresowe przychodów 91 314 521 Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne 741 693 524 Pozostałe rezerwy 17 8 - Zobowiązania bezpośrednio związane z aktywami klasyfikowanymi jako przeznaczone do sprzedaŝy - - - PASYWA RAZEM 171 485 164 628 125 665 Wartość księgowa na akcję w zł. 2,89 2,84 2,65 POZYCJE POZABILANSOWE w tys. zł. 31.03.2011 r. 31.12.2010 r. 31.03.2010 r. 1. NaleŜności warunkowe - - 135 1.1. Od jednostek powiązanych (z tytułu) - - - - otrzymanych gwarancji i poręczeń - - - 1.2. Od pozostałych jednostek (z tytułu) - - 135 - otrzymanych gwarancji i poręczeń - - 135 2. Zobowiązania warunkowe 11 632 11 560 3 112 2.1. Na rzecz jednostek powiązanych (z tytułu) - - - - udzielonych gwarancji i poręczeń - - - 2.2. Na rzecz pozostałych jednostek (z tytułu) 11 632 11 560 3 112 - udzielonych gwarancji i poręczeń 11 632 11 560 3 112 Pozycje pozabilansowe, razem 11 632 11 560 3 247 7
4. ZESTAWIENIE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYM KAPITALE WŁASNYM Zestawienie zmian w skonsolidowanym kapitale własnym Kapitał zakładowy Kapitał zapasowy ze sprzedaŝy akcji powyŝej ceny nominalnej Akcje własne Kapitał rezerwowy na nabycie akcji własnych Pozostałe kapitały RóŜnice kursowe z przeliczenia sprawozdań finansowych jednostek działających za granicą Niepodzielony wynik finansowy Wynik finansowy bieŝącego okresu Kapitał własny akcjonariuszy jednostki dominującej Kapitały przypadające udziałom niesprawującym kontroli Razem kapitały własne trzy miesiące zakończone 31.03.2011 Kapitał własny na dzień 01.01.2011 51 000 9 476 (358) 3 100 3 863 (34) 2 183 3 103 72 333 3 866 76 199 Zyska/strata za rok obrotowy - - - - - - 1 283 1 283 (31) 1 252 RóŜnice kursowe z przeliczenia sprawozdań finansowych jednostek - - - - - (43) - - (43) - (43) działających za granicą Całkowity dochód za okres od 01.01 do 31.03.2011 roku - - - - - (43) - 1 283 1 240 (31) 1 209 Utworzenie kapitału rezerwowego - - - - - - - - - - Akcje własne - - - - - - - - - - Niepodzielony wynik finansowy - - - - - (1 287) 1 287 - - - Kapitały przypadające udziałom niesprawującym kontroli - - - - - - - - 21 21 Kapitał własny na dzień 31.03.2011 51 000 9 476 (358) 3 100 3 863 (77) 896 5 673 73 573 3 856 77 429 trzy miesiące zakończone 31.03.2010 Kapitał własny na dzień 01.01.2010 51 000 9 476 (697) 3 100 3 839-2 117 66 68 901 3 729 72 630 Zyska/strata za rok obrotowy - - - - - - - (1 287) (1 287) (271) (1 558) Inne całkowite dochody - - - - - - - - - - - Całkowity dochód za okres od 01.01 do 31.03.2010 roku - - - - - - - (1 287) (1 287) (271) (1 558) Utworzenie kapitału rezerwowego - - - - - - - - - - - Akcje własne - - (118) - - - - - (118) - (118) Niepodzielony wynik finansowy - - - - - - 66 (66) - - - Kapitał własny na dzień 31.03.2010 51 000 9 476 (815) 3 100 3 839-2 183 (1 287) 67 496 3 458 70 954 8
5. RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘśNYCH (metoda pośrednia) DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA za okres 01.01.2011-31.03.2011 za okres 01.01.2010-31.03.2010 Zysk / Strata przed opodatkowaniem 1 618 (1 565) Korekty razem: 7 657 (1 096) Amortyzacja 1 430 1 157 Zyski (straty) z tytułu róŝnic kursowych 12 (20) Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) 293 447 Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej (194) (8) Zmiana stanu rezerw 58 (15) Zmiana stanu zapasów 2 376 984 Zmiana stanu naleŝności (6 228) (5 158) Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem poŝyczek i kredytów 11 308 1 504 Zmiana stanu pozostałych aktywów (1 420) 13 Inne korekty 22 - Gotówka z działalności operacyjnej 9 275 (2 661) Podatek dochodowy (zapłacony) / zwrócony (66) (58) A. Przepływy pienięŝne netto z działalności operacyjnej 9 209 (2 719) DZIAŁALNOŚĆ INWESTYCYJNA Wpływy 1 265 20 Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych 575 20 Inne wpływy inwestycyjne 690 - Spłata udzielonych poŝyczek długoterminowych - - Wydatki 13 203 2 339 Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych 3 823 1 177 Nabycie inwestycji w nieruchomości - - Wydatki na aktywa finansowe 9 204 1 162 Inne wydatki inwestycyjne 176 - B. Przepływy pienięŝne netto z działalności inwestycyjnej (11 938) (2 319) DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA Wpływy 9 971 2 242 Wpływy netto z wydania udziałów (emisji akcji) i innych instrumentów kapitałowych oraz dopłat do kapitału - Kredyty i poŝyczki 9 971 2 242 Inne wpływy finansowe - Wydatki 8 568 1 451 Nabycie udziałów (akcji) własnych 118 Spłaty kredytów i poŝyczek 7 466 386 Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego 788 473 Odsetki 314 474 Inne wydatki finansowe - - C. Przepływy pienięŝne netto z działalności finansowej 1 403 791 D. Przepływy pienięŝne netto razem (1 326) (4 247) E. Bilansowa zmiana stanu środków pienięŝnych, w tym (1 338) 1 355 - zmiana stanu środków pienięŝnych z tytułu róŝnic kursowych (12) 20 F. Środki pienięŝne na początek okresu 4 135 5 968 G. Środki pienięŝne na koniec okresu 2 809 1 721 9
6. SKRÓCONE KWARTALNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE COMPLEX S.A. ZA I KWARTAŁ 2011 ROKU SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW COMPLEX S.A. za okres od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku ( układ kalkulacyjny) za okres 01.01.2011-31.03.2011 za okres 01.01.2010-31.03.2010 Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaŝy 26 344 19 039 Przychody ze sprzedaŝy produktów 18 317 Przychody ze sprzedaŝy usług 1 090 984 Przychody ze sprzedaŝy towarów i materiałów 25 236 17 738 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów 18 346 12 364 Koszty wytworzenia sprzedanych produktów i usług 8 166 Wartość sprzedanych towarów i materiałów 18 338 12 198 Zysk (strata) brutto na sprzedaŝy 7 998 6 675 Pozostałe przychody operacyjne 242 153 Koszty sprzedaŝy 2 249 1 612 Koszty ogólnego zarządu 4 395 3 471 Pozostałe koszty operacyjne 64 183 Zysk (strata) na działalności operacyjnej 1 532 1 562 Przychody finansowe 1 483 283 Koszty finansowe 1 084 1 355 Zysk (strata) przed opodatkowaniem 1 931 490 Podatek dochodowy 172 21 Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 1 759 469 Zysk (strata) z działalności zaniechanej - - Zysk (strata) netto 1 759 469 Zysk (strata) netto na jedną akcję (w zł) Podstawowy za okres obrotowy 0,07 0,02 Rozwodniony za okres obrotowy 0,07 0,02 Zysk (strata) netto na jedną akcję z działalności kontynuowanej (w zł) Podstawowy za okres obrotowy 0,07 0,02 Rozwodniony za okres obrotowy 0,07 0,02 Zysk (strata) netto na jedną akcję z działalności zaniechanej (w zł) - - za okres 01.01.2011-31.03.2011 za okres 01.01.2010-31.03.2010 Zysk/(strata) netto za okres 1 759 469 Inne całkowite dochody Wycena instrumentów zabezpieczających - - Podatek dochodowy dotyczący innych całkowitych dochodów - - Inne całkowite dochody netto - - CAŁKOWITY DOCHÓD ZA OKRES 1 759 469 10
SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ COMPLEX S.A. na dzień 31 marca 2011 roku 31.03.2011 r. 31.12.2010 r. 31.03.2010 r. Aktywa trwałe 72 344 68 865 42 970 Rzeczowe aktywa trwałe 16 823 16 478 10 618 Wartości niematerialne 18 490 17 179 12 717 Nieruchomości inwestycyjne - - - Inwestycje w jednostkach podporządkowanych 33 559 28 866 18 117 Aktywa finansowe dostępne do sprzedaŝy - - - Pozostałe aktywa finansowe 2 288 5 189 - Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 1 184 1 153 1 518 Aktywa obrotowe 68 286 66 408 62 070 Zapasy 29 396 32 157 30 211 NaleŜności handlowe 22 148 18 676 22 488 NaleŜności z tytułu bieŝącego podatku dochodowego - - 235 Pozostałe naleŝności 7 062 7 911 2 215 Aktywa finansowe dostępne do sprzedaŝy 12 12 12 Pozostałe aktywa finansowe 6 320 3 474 5 801 Rozliczenia międzyokresowe 1 319 828 481 Środki pienięŝne i ich ekwiwalenty 2 029 3 350 627 Aktywa zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaŝy - 48 - AKTYWA RAZEM 140 630 135 321 105 040 31.03.2011 r. 31.12.2010 r. 31.03.2010 r. Kapitał własny 74 845 73 086 66 672 Kapitał podstawowy 51 000 51 000 51 000 Kapitał zapasowy ze sprzedaŝy akcji powyŝej ceny nominalnej 9 476 9 476 9 476 Akcje własne (358) (358) (815) Pozostałe kapitały 8 205 8 205 8 181 Niepodzielony wynik finansowy 4 763 (1 640) (1 639) Wynik finansowy bieŝącego okresu 1 759 6 403 469 Zobowiązanie długoterminowe 9 439 9 777 6 279 Kredyty i poŝyczki 1 775 2 055 2 894 Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego 2 339 2 135 1 736 Zobowiązania długoterminowe finansowe 2 085 2 347 1 631 Pozostałe zobowiązania długoterminowe 3 240 3 240 - Rozliczenia międzyokresowe przychodów - - 18 Zobowiązania krótkoterminowe 56 346 52 458 32 089 Kredyty i poŝyczki 24 881 17 418 17 896 Zobowiązania finansowe 897 722 2 792 Zobowiązania handlowe 15 854 16 887 10 089 Zobowiązania z tytułu bieŝącego podatku dochodowego - 1 - Pozostałe zobowiązania 14 554 16 983 1 077 Rozliczenia międzyokresowe przychodów 22 309 106 Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne 138 138 129 Pozostałe rezerwy - - - Zobowiązania bezpośrednio związane z aktywami klasyfikowanymi jako przeznaczone do sprzedaŝy - - - PASYWA RAZEM 140 630 135 321 105 040 11
ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM COMPLEX S.A. Kapitał zakładowy Kapitały zapasowy ze sprzedaŝy akcji powyŝej ceny nominalnej Akcje własne Kapitał rezerwowy - na nabycie akcji własnych trzy miesiące zakończone 31.03.2011 Pozostałe kapitały Niepodzielo ny wynik finansowy Wynik finansowy bieŝącego okresu Kapitał własny ogółem Kapitał własny na dzień 01.01.2011 r. 51 000 9 476 (358) 3 100 5 105 (1 640) 6 403 73 086 Zmiany zasad (polityki) rachunkowości - - - - - - - - Korekty z tyt. błędów podstawowych - - - - - - - - Kapitał własny po korektach 51 000 9 476 (358) 3 100 5 105 (1 640) 6 403 73 086 Podatek odroczony (-) - - - - - - - - Zysk/Strata netto prezentowany bezpośrednio w kapitale własnym - - - - - - - - Zyska/strata za rok obrotowy - - - - - - 1 759 1 759 Całkowity przychód i koszt za okres od 01.01.2011 do 31.03.2011 r. - - - - - - 1 759 1 759 Utworzenie kapitału rezerwowego - - - - - - - - Akcje własne - - - - - - - - Podział zysku z lat ubiegłych - - - - - 469 (469) - Kapitał własny na dzień 31.03.2011 r. 51 000 9 476 (358) 3 100 5 105 (1 171) 7 693 74 845 trzy miesiące zakończone 31.03.2010 Kapitał własny na dzień 01.01.2010 r. 51 000 9 476 (697) 3 100 5 081 (1 045) (594) 66 321 Zmiany zasad (polityki) rachunkowości - - - - - - - - Korekty z tyt. błędów podstawowych - - - - - - - - Kapitał własny po korektach 51 000 9 476 (697) 3 100 5 081 (1 045) (594) 66 321 Podatek odroczony (-) - - - - - - - - Zysk/Strata netto prezentowany bezpośrednio w kapitale własnym - - - - - - - - Zyska/strata za rok obrotowy - - - - - - 469 469 Całkowity przychód i koszt za okres od 01.01.2010 do 31.03.2010 r. - - - - - - 469 469 Akcje własne - - (118) - - - - (118) Podział zysku z lat ubiegłych - - - - - (594) 594 - Kapitał własny na dzień 31.03.2010 r. 51 000 9 476 (815) 3 100 5 081 (1 639) 469 66 72 12
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘśNYCH COMPLEX S.A. ( metoda pośrednia ) DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA za okres 01.01.2011-31.03.2011 za okres 01.01.2010-31.03.2010 Zysk / Strata przed opodatkowaniem 1 931 490 Korekty razem: 128 (1 856) Amortyzacja 603 391 Zyski (straty) z tytułu róŝnic kursowych 9 (15) Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) 176 281 Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej (192) (11) Zmiana stanu rezerw - - Zmiana stanu zapasów 2 761 2 212 Zmiana stanu naleŝności (4 422) (6 524) Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem poŝyczek i kredytów 3 973 1 534 Zmiana stanu pozostałych aktywów (779) 276 Gotówka z działalności operacyjnej 4 060 (1 366) Podatek dochodowy (zapłacony) / zwrócony (1) - A. Przepływy pienięŝne netto z działalności operacyjnej 4 059 (1 366) DZIAŁALNOŚĆ INWESTYCYJNA Wpływy 808 75 Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych 487 22 Zbycie inwestycji w nieruchomości - - Zbycie aktywów finansowych - 25 Inne wpływy inwestycyjne 321 28 Wydatki 10 620 3 725 Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych 3 155 1 014 Wydatki na aktywa finansowe 8 825 1 861 Inne wydatki inwestycyjne 640 850 B. Przepływy pienięŝne netto z działalności inwestycyjnej (11 812) (3 650) DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA Wpływy 9 530 2 238 Kredyty i poŝyczki 9 530 2 238 Emisja dłuŝnych papierów wartościowych - - Inne wpływy finansowe - - Wydatki 3 090 936 Nabycie udziałów (akcji) własnych - 118 Spłaty kredytów i poŝyczek 2 347 280 Wykup dłuŝnych papierów wartościowych - - Z tytułu innych zobowiązań finansowych - - Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego 279 197 Odsetki 463 341 Inne wydatki finansowe - - C. Przepływy pienięŝne netto z działalności finansowej 6 441 1 302 D. Przepływy pienięŝne netto razem (1 312) (3 714) E. Bilansowa zmiana stanu środków pienięŝnych, w tym (3 700) (3 700) - zmiana stanu środków pienięŝnych z tytułu róŝnic kursowych (9) 15 F. Środki pienięŝne na początek okresu 3 350 4 327 G. Środki pienięŝne na koniec okresu 2 038 613 13
NFORMACJA DODATKOWA do sprawozdania finansowego za I kwartał 2011 roku zakończony 31 marca 2011 roku 1. Zgodność z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej. Niniejsze śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej ( MSSF ) oraz MSSF zatwierdzonymi przez UE. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Grupę działalność, w zakresie stosowanych przez Grupę zasad rachunkowości nie ma róŝnicy między standardami MSSF, które weszły w Ŝycie, a standardami MSSF zatwierdzonymi przez UEMSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości ( RMSR ) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej ( KIMSF ). 2. ZałoŜenie kontynuacji działalności gospodarczej i porównywalność sprawozdań finansowych Skonsolidowane śródroczne sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy załoŝeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Grupę w okresie 12 miesięcy po ostatnim dniu bilansowym, czyli po 31.03.2011 roku. Zarząd Spółki dominującej nie stwierdza na dzień podpisania sprawozdania istnienia faktów i okoliczności, które wskazywałyby na zagroŝenia dla moŝliwości kontynuowania działalności w okresie 12 miesięcy po dniu bilansowym na skutek zamierzonego lub przymusowego zaniechania bądź istotnego ograniczenia dotychczasowej działalności. 3. Zasady konsolidacji a) Jednostki zaleŝne Jednostki zaleŝne to wszelkie jednostki, w odniesieniu, do których Grupa ma zdolność kierowania ich polityką finansową i operacyjną, co zwykle towarzyszy posiadaniu większości ogólnej liczby głosów w organach stanowiących. Przy dokonywaniu oceny, czy Grupa kontroluje daną jednostkę, uwzględnia się istnienie i wpływ potencjalnych praw głosu, które w danej chwili moŝna zrealizować lub zamienić. Zarząd Spółki dominującej ustalił próg istotności dla konsolidacji sprawozdania finansowego spółki zaleŝnej na poziomie: - udział sumy bilansowej spółki zaleŝnej w sumie bilansowej spółki dominującej powyŝej 3% - udział przychodów ze sprzedaŝy spółki zaleŝnej w przychodach spółki dominującej powyŝej 3% - udział kapitału własnego spółki zaleŝnej w kapitale własnym spółki dominującej powyŝej 3% - udział zysku netto spółki zaleŝnej w zysku netto spółki dominującej powyŝej 3% Przekroczenie trzech z czterech określonych powyŝej progów istotności powoduje konieczność konsolidacji spółki zaleŝnej w danym roku obrotowym. Jednostki zaleŝne podlegają pełnej konsolidacji od dnia przejęcia nad nimi kontroli przez Grupę. Przestaje się je konsolidować z dniem ustania kontroli. Przejęcie jednostek zaleŝnych przez Grupę rozlicza się metodą nabycia. Koszt przejęcia ustala się, jako wartość godziwą przekazanych aktywów, wyemitowanych instrumentów kapitałowych oraz zobowiązań zaciągniętych lub przejętych na dzień wymiany, powiększoną o koszty bezpośrednio związane z przejęciem. MoŜliwe do zidentyfikowania aktywa nabyte oraz zobowiązania i zobowiązania warunkowe przejęte w ramach połączenia jednostek gospodarczych wycenia się początkowo według ich wartości godziwej na dzień przejęcia, niezaleŝnie od wielkości ewentualnych udziałów mniejszości. NadwyŜkę kosztu przejęcia nad wartością godziwą udziału Grupy w moŝliwych do zidentyfikowania przejętych aktywach netto ujmuje się, jako wartość firmy. JeŜeli koszt przejęcia jest niŝszy od wartości godziwej aktywów netto przejętej jednostki zaleŝnej, róŝnicę ujmuje się bezpośrednio w rachunku zysków i strat. Przychody i koszty, rozrachunki i niezrealizowane zyski na transakcjach pomiędzy spółkami Grupy są eliminowane. Niezrealizowane straty równieŝ podlegają eliminacji, chyba, Ŝe transakcja dostarcza dowodów na utratę wartości przez przekazany składnik aktywów. Zasady rachunkowości stosowane przez jednostki zaleŝne zostały zmienione, tam gdzie było to konieczne, dla zapewnienia zgodności z zasadami rachunkowości stosowanymi przez Grupę. b) Udziały niekontrolujące oraz transakcje z udziałowcami niekontrolującymi Udziały niekontrolujące obejmują nienaleŝące do Grupy udziały w spółkach objętych konsolidacją. Udziały niekontrolujące ustala się jako wartość aktywów netto jednostki powiązanej, przypadających na dzień nabycia, akcjonariuszom spoza grupy kapitałowej. Wartość tą zmniejsza/zwiększa się o przypadające na kapitał udziałowców niekontrolujących zwiększenia/zmniejszenia, z tym, Ŝe straty mogą być przyporządkowane kapitałowi mniejszości tylko do wysokości kwot gwarantujących ich pokrycie przez udziałowców niekontrolujących. NadwyŜka strat podlega rozliczeniu z kapitałem własnym grupy kapitałowej. Grupa zastosowała zasadę traktowania transakcji z udziałowcami niekontrolującymi, jako transakcje z podmiotami trzecimi niepowiązanymi z Grupą. 14
c) Jednostki stowarzyszone Jednostki stowarzyszone to jednostki, na które Grupa wywiera znaczący wpływ, lecz których nie kontroluje, co zwykle towarzyszy posiadaniu od 20 do 50% ogólnej liczby głosów w organach stanowiących. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych są rozliczana metodą praw własności, a ujęcie początkowe następuje według kosztu. Udział Grupy w wyniku finansowym jednostki stowarzyszonej od dnia nabycia ujmuje się w rachunku zysków i strat, zaś jej udział w zmianach stanu innych kapitałów od dnia nabycia w pozostałych kapitałach. O łączne zmiany stanu od dnia nabycia koryguje się wartość bilansową inwestycji. d) Spółki objęte skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Niniejsze śródroczne skonsolidowane sprawozdania finansowe za okres kończący się 31 marca 2011 roku obejmuje następujące jednostki wchodzące w skład Grupy: COMPLEX S.A. w Łodzi Wyszczególnienie Udział w ogólnej liczbie głosów (w %) 31.03.2011 31.03.2010 Jednostka dominująca QUINTO Sp. z o.o. w Radzionkowie 94% 70% COMPLEX Logistic Sp. z o.o. w Łodzi 100% 100% COMPLEX Automotive Bearings Sp. z o.o. w Łodzi 100% 100% Premium Technik Polska Sp. z o.o. w Łodzi 100% 100% Zakłady Elektromaszynowe - Elektronarzędzia CELMA S.A. w Goleszowie 92,917% 86,987% CELMA Power Tools Sp. z o.o. w Goleszowie 92,917% - CELMA Motors Sp. z o.o. w Goleszowie 92,917% - CELMA Metal Sp. z o.o. w Goleszowie 92,917% - OSTRANA HandelsGmbH w Wiedniu 100% - Przedsiębiorstwo Handlowo-Usługowe METALZBYT Sp. z o.o. w Będzinie 85% - Zakłady Hydrauliki Siłowej Sp. z o.o. w Łodzi 95,448% - 4. Opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości, w tym metod wyceny aktywów i pasywów oraz przychodów i kosztów Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego, za wyjątkiem, instrumentów finansowych według wartości godziwej, której zmiana ujmowana jest w rachunku zysków i strat, aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŝy, inwestycji w nieruchomości, które zostały wycenione według wartości godziwej. Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych ( PLN ), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach PLN. Prezentacja sprawozdań z uwzględnieniem segmentów działalności Informacje dotyczące segmentów działalności Grupa prezentuje w podziale na segmenty branŝowe: - Produkcja i dystrybucja części do maszyn - Produkcja maszyn do obróbki blachy - Produkcja urządzeń przemysłowych i konstrukcji stalowych - Dystrybucja samochodowych zestawów naprawczych - Produkcja elektronarzędzi - Dystrybucja elektronarzędzi - Usługi logistyczne oraz segmenty geograficzne: - Kraj - Unia Europejska - Pozostałe kraje Wynik finansowy danego segmentu zawiera przychody i koszty bezpośrednio przypisane do danego segmentu. Pozostałe koszty ogólne, nieprzypisane do Ŝadnego segmentu zawierają koszty ogólnego zarządu, koszty prac badawczych oraz amortyzacje wartości niematerialnych itp. Grupa ujawnia wynik segmentu w przypadku kaŝdego segmentu objętego obowiązkiem sprawozdawczym, prezentując odrębnie wyniki dla działalności kontynuowanej i działalności zaniechanej 15
Przychody i koszty działalności operacyjnej Przychody są wpływami korzyści ekonomicznych brutto danego okresu, powstałymi w wyniku (zwykłej) działalności gospodarczej Spółki, skutkującymi zwiększeniem kapitału własnego, innymi niŝ zwiększenie kapitału wynikającego z wpłat akcjonariuszy. Do przychodów naleŝą jedynie otrzymane lub naleŝne wpływy korzyści ekonomicznych, jakie przypadają Grupie. Wysokość przychodów ustala się według wartości godziwej zapłaty otrzymanej bądź naleŝnej, uwzględniając kwoty rabatów handlowych oraz rabatów hurtowych przyznanych przez Grupę. Koszty zuŝytych materiałów, towarów i wyrobów gotowych Grupa ujmuje w tym samym okresie, w jakim są ujmowane przychody ze sprzedaŝy tych składników zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów. Pozostałe przychody, koszty, zyski i straty Pozostałe przychody i koszty są pozycjami ujmowanymi oddzielnie, jeŝeli ich kwota jest istotna. Dotyczą one głównie: - sprzedaŝy rzeczowych aktywów trwałych - działalności zaniechanej - rozliczeń z tytułu spraw sądowych - skutki zdarzeń losowych Dotacje państwowe Dotacja ujmowana jest w wartości godziwej z chwilą jej otrzymania. JeŜeli dotacja dotyczy danej pozycji kosztowej, wówczas jest ujmowana, jako przychód w sposób współmierny do kosztów, które dotacja ta ma w zamierzeniu kompensować. JeŜeli dotacja dotyczy składnika aktywów, wówczas jej wartość godziwa jest ujmowana na koncie przychodów przyszłych okresów, a następnie stopniowo, drogą równych odpisów rocznych, odpisywana do rachunku zysków i strat przez szacowany okres uŝytkowania związanego z nią składnika aktywów. Podatki Wynik finansowy brutto korygują bieŝące zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych oraz zmiana stanów aktywów i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Podatek odroczony Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego są to kwoty przewidziane w przyszłych okresach do odliczenia od podatku dochodowego ze względu na: ujemne róŝnice przejściowe, przeniesienie na kolejny okres nierozliczonych strat podatkowych oraz przeniesienie na kolejny okres niewykorzystanych ulg podatkowych. Aktywa z tytułu podatku odroczonego ustala się w wysokości kwoty przewidzianej w przyszłości do odliczenia od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi róŝnicami przejściowymi, które spowodują w przyszłości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego. Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego jest weryfikowana na kaŝdy dzień bilansowy i podlega odpisowi w przypadku, kiedy zachodzi wątpliwość osiągnięcia przez Grupę korzyści ekonomicznych związanych z wykorzystaniem aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego są to kwoty podatku dochodowego wymagające zapłaty w przyszłych okresach w związku z występowaniem dodatnich róŝnic przejściowych. Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się w wysokości kwoty przewidzianej do zapłacenia w przyszłości w związku z dodatnimi róŝnicami przejściowych. Wartość bilansowa rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego jest weryfikowana na kaŝdy dzień bilansowy Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego wycenia się z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą stosowane, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe), które obowiązywały prawnie lub obowiązywały faktycznie na dzień bilansowy. Aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku odnoszone są bezpośrednio w kapitał własny, jeśli podatek odroczony dotyczy pozycji, które w tym samym lub innym okresie zmniejszyły lub zwiększyły bezpośrednio kapitały własne. Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowy majątek trwały stanowią zasoby kontrolowane przez Grupę w wyniku zdarzeń z przeszłości, z których według oczekiwań Grupy osiągnie korzyści ekonomiczne i które są utrzymywane w celu wykorzystania ich w procesie produkcyjnym lub w dostawach towarów i świadczenia usług, w celu oddania ich do uŝywania innym podmiotom na podstawie umowy najmu lub w celach administracyjnych 16
Pozycje rzeczowego majątku trwałego są ujmowane, jako składnik aktywów, jeŝeli istnieje prawdopodobieństwo, Ŝe Grupa uzyska przyszłe korzyści ekonomicznie związane ze składnikiem aktywów oraz którym towarzyszy oczekiwanie, iŝ będą wykorzystywane przez czas dłuŝszy niŝ rok a cenę nabycia lub koszt wytworzenia składnika aktywów moŝna wycenić w wiarygodny sposób. Pozycję rzeczowego majątku trwałego, która kwalifikuje się do ujęcia, jako składnik aktywów, wycenia się początkowo według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia. Na cenę nabycia składa się cena zakupu, łącznie z cłami importowymi i bezpowrotnymi podatkami od zakupu i wszystkimi innymi pozwalającymi się bezpośrednio przyporządkować kosztami poniesionymi w celu doprowadzenia składników aktywów do stanu zdolności uŝytkowej, który jest zgodny z jego zamierzonym wykorzystaniem. NiezaleŜnie od tego czy dany składnik stanowi jedną pozycję rzeczowych aktywów trwałych, niektóre jego części składowe mogą cechować róŝne okresy uŝytkowania. W przypadku spełnienia kryteriów ujmowania składnika rzeczowych aktywów trwałych, całkowite koszty takiego składnika są dzielone na poszczególne jego części, a kaŝda wydzieloną część jest ujmowana oddzielnie. Takie ujęcie wiąŝe się z zastosowaniem stawek amortyzacyjnych odpowiednich do okresu uŝywania kaŝdej wydzielonej części, z uwzględnieniem okresów ich ekonomicznej uŝyteczności. Koszty wymiany wyodrębnionej części składowej zwiększają jej wartość. Na dzień bilansowy rzeczowy majątek trwały jest wyceniany według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonych o umorzenie oraz skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Rzeczowe składniki majątku trwałego są amortyzowane metodą liniową w sposób systematyczny na przestrzeni okresu uŝytkowania. Ustalając stawki amortyzacyjne Grupa bierze pod uwagę: okres i tryb konsumpcji korzyści ekonomicznych, uwzględniających warunki technologiczne, komercyjne i ekonomiczne, powiązanie lub zaleŝność danego składnika z innymi składnikami o krótszym okresie uŝytkowania, wartość końcową po jego uŝytkowaniu, ograniczenia prawne. Dla poszczególnych grup składników trwałych przyjęto następujące okresy uŝytkowani: budynki i budowle od 10 lat do 40 lat urządzenia techniczne i maszyny od 2 lat do 10 lat środki transportu od 2 lat do 5 lat pozostałe środki trwałe od 2 lat do 10 lat Wartością podlegającą amortyzacji jest cena nabycia lub koszt wytworzenia danego składnika aktywów, pomniejszone o wartość końcową tego składnika. Grupa rozpoczyna amortyzację środka trwałego wówczas, gdy jest on dostępny do uŝytkowania, to znaczy w momencie dostosowania składnika aktywów do miejsca i warunków potrzebnych do rozpoczęcia jego funkcjonowania zgodnie z zamierzeniami kierownictwa. Naliczanie odpisów amortyzacyjnych powinno być zakończone w dniu usunięcia środka trwałego z bilansu (lub zakwalifikowania go do aktywów trwałych przeznaczonych do sprzedaŝy zgodnie z MSSF 5). Nie zaprzestaje się naliczania odpisów amortyzacyjnych w okresach, w których składnik majątkowy jest bezczynny lub wycofany z aktywnego uŝytkowania. Odpisy amortyzacyjne za kaŝdy okres, o ile nie stanowią wartości bilansowej innego składnika aktywów, są ujmowane jako koszty danego okresu. Nie podlegają amortyzacji grunty ze względu na nieograniczony okres uŝytkowania. Grupa nie amortyzuje takŝe zakwalifikowanego do gruntów prawa wieczystego uŝytkowania gruntów. Weryfikacja okresu uŝytkowania, wartości końcowej i metody amortyzacji są przeprowadzane przynajmniej na koniec kaŝdego okresu obrotowego. Wszelkie wynikające z weryfikacji zmiany są uznawane, jako zmiana wartości szacunkowych, która podlega rozliczeniu po jej dokonaniu, a skutki ujmuje się w wyniku bieŝącego i przyszłych okresów sprawozdawczych. Przeszłe okresy sprawozdawcze nie podlegają Ŝadnym korektom z tego tytułu. Na kaŝdy dzień bilansowy Grupa dokonuje oceny, czy występują przesłanki wskazujące na to, Ŝe odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości, który był ujęty w okresach ubiegłych, w odniesieniu do danego składnika aktywów jest zbędny, albo powinien być zmniejszony Wartości niematerialne Wartości niematerialne stanowią niepienięŝne składniki majątku nieposiadające postaci fizycznej, są kontrolowane przez Grupę, z których jednostka gospodarcza spodziewa się czerpać przyszłe korzyści ekonomiczne. Składnik wartości niematerialnych wycenia się początkowo w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. 17
Cena nabycia wartości niematerialnych przejętych w transakcji połączenia jednostek gospodarczych w formie przejęcia oparta jest na jego wartości godziwej ustalonej na dzień przejęcia. Wartości niematerialne otrzymane w drodze wymiany za niepienięŝny składnik lub składniki aktywów lub połączenie pienięŝnych i niepienięŝnych składników aktywów są wyceniane w cenie nabycia ustalanej w wysokości wartości godziwej otrzymanego składnika aktywów chyba, Ŝe transakcja wymiany nie ma znaczenia handlowego lub nie moŝna wycenić wartości godziwej zarówno otrzymanego jak i oddanego składnika aktywów. Jeśli przejęty składnik aktywów nie jest wyceniany w wysokości wartości godziwej, jego cenę wycenia się w wysokości wartości bilansowej oddanego składnika. Po początkowym ujęciu składnik wartości niematerialnych wykazuje się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia, pomniejszonych o umorzenie i łączną kwotę odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości. Określając długość okresu uŝytkowania składnika wartości niematerialnych Grupa bierze pod uwagę czy okres uŝytkowania jest ograniczony czy nieokreślony. Okres uŝytkowania składnika wartości niematerialnych, który wynika z tytułów umownych lub innych tytułów prawnych nie przekracza okresu tych tytułów. Okres moŝe być krótszy, zaleŝnie od okresu, w którym Grupa spodziewa się korzystać z tego składnika aktywów. Przewidywany okres ekonomicznej uŝyteczności kształtuje się następująco: - oprogramowanie komputerowe od 2 lat do 5 lat - znak towarowy 40 lat - inne wartości niematerialne i prawne od 2 lat do 5 lat Amortyzację rozpoczyna się w momencie, gdy składnik aktywów jest gotowy do uŝycia, tzn., kiedy składnik ten znajduje się w miejscu i stanie umoŝliwiającym uŝytkowanie go w sposób zamierzony przez kierownictwo. Amortyzację kończy się w dniu, w którym składnik aktywów został sklasyfikowany, jako przeznaczony do sprzedaŝy (lub włączono go w skład grupy do zbycia zaklasyfikowanej jako przeznaczona do sprzedaŝy, w zaleŝności od tego, co nastąpiło wcześniej) lub w dniu, w którym ten składnik przestaje być ujmowany, biorąc pod uwagę wcześniejszą z tych dat. Stosowana metoda amortyzacji odzwierciedla sposób konsumowania korzyści ekonomicznych osiąganych ze składnika aktywów przez Grupę. W przypadku braku moŝliwości wiarygodnego określenia sposobu konsumowania tych korzyści stosuje się metodę liniową. Odpisy amortyzacyjne za kaŝdy okres są ujmowane w cięŝar rachunku zysków i strat. W przypadku wykorzystywania składników wartości niematerialnych w procesie wytwarzania innych aktywów odpisy amortyzacyjne stanowią część kosztów wytworzenia innego składnika aktywów. Okres i metoda amortyzacji, a takŝe wartość końcowa składnika wartości niematerialnych z określonym okresem uŝytkowania podlegają weryfikacji na koniec kaŝdego roku obrotowego. Zmiany wynikające z weryfikacji są uznawane, jako zmiana wartości szacunkowych, która podlega rozliczeniu po jej dokonaniu, a skutki ujmuje się w wyniku bieŝącego i przyszłych okresów sprawozdawczych. Grupa dokonuje testów na utratę wartości składnika wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie uŝytkowania porównując jego wartość odzyskiwaną z jego wartością bilansową corocznie oraz za kaŝdym razem, kiedy istnieją przesłanki, Ŝe nastąpiła utrata wartości tego składnika. Utrata wartości aktywów Na kaŝdy dzień bilansowy Grupa ocenia, czy istnieją obiektywne dowody utraty wartości składnika aktywów finansowych lub grupy aktywów finansowych niepodlegających wycenie w wartości godziwej. W przypadku istnienia obiektywnych dowodów, Ŝe została poniesiona strata z tytułu utraty wartości poŝyczek i naleŝności lub inwestycji utrzymywanych do terminu wymagalności wycenianych w zamortyzowanym koszcie, kwota odpisu aktualizującego równa się róŝnicy pomiędzy wartością bilansową składnika aktywów a wartością bieŝącą oszacowanych przyszłych przepływów pienięŝnych (z wyłączeniem przyszłych strat kredytowych, które nie zostały poniesione) zdyskontowanych z zastosowaniem pierwotnej efektywnej stopy procentowej instrumentu finansowego (tj. efektywnej stopy procentowej ustalonej przy początkowym ujęciu). Wartość bilansową składnika aktywów obniŝa się bezpośrednio lub poprzez zastosowanie rachunku rezerw. Kwotę straty ujmuje się w rachunku zysków i strat. Odpisy aktualizujące wartość naleŝności handlowych oraz pozostałych naleŝności są tworzone w pełnej wysokości naleŝności w odniesieniu do naleŝności spornych, naleŝności komorniczych, naleŝności w postępowaniu układowym oraz naleŝnych odsetek od naleŝności przeterminowanych. NaleŜności przeterminowane podlegają indywidualnej analizie na podstawie, której jest podejmowana decyzja o wysokości odpisu aktualizującego. Odpisy aktualizujące wartość naleŝności handlowych oraz pozostałych naleŝności wycenione w kwocie wymaganej zapłaty stanowią róŝnicę między wartością bilansową naleŝności a wartością oszacowanych przyszłych przepływów pienięŝnych. Odpisy aktualizujące naleŝności handlowe odnoszone są w koszty sprzedaŝy. Jeśli w następnym okresie strata z tytułu utraty wartości uległa zmniejszeniu, a zmniejszenie to moŝna w obiektywny sposób powiązać ze zdarzeniem następującym po ujęciu utraty wartości, to uprzednio ujętą stratę z tego tytułu odwraca się bezpośrednio lub poprzez skorygowanie rachunku rezerw. Odwrócenie nie moŝe spowodować zwiększenia wartości bilansowej składnika aktywów finansowych ponad kwotę, która stanowiłaby zamortyzowany koszt tego składnika na dzień odwrócenia w sytuacji, gdyby ujęcie utraty 18
wartości w ogóle nie miało miejsca. Kwotę odwróconej straty ujmuje się w rachunku zysków i strat. Odwrócony odpis naleŝności handlowych koryguje koszty sprzedaŝy okresu, w którym następuje odwrócenie. Leasing Leasing finansowy jest umową, na mocy, której następuje przeniesienie zasadniczo całego ryzyka i poŝytków wynikających z tytułu posiadania aktywów. Ostateczne przeniesienie tytułu prawnego moŝe, lecz nie musi nastąpić. Na dzień rozpoczęcia okresu leasingu, Grupa, jako leasingobiorca ujmuje w bilansie, jako aktywa i zobowiązania w kwotach równych wartości godziwej przedmiotu leasingu ustalonej na dzień rozpoczęcia leasingu lub w kwotach równych wartości bieŝącej minimalnych opłat leasingowych ustalonej na dzień rozpoczęcia leasingu, jeŝeli jest ona niŝsza od wartości godziwej. Zobowiązania dotyczące przedmiotu leasingu są prezentowane w bilansie oddzielnie, z podziałem na zobowiązania krótkoterminowe i długoterminowe. Minimalne opłaty leasingowe zostają rozdzielone pomiędzy koszty finansowe i zmniejszenie niespłaconego salda zobowiązania. Koszty finansowe rozliczane są w taki sposób na poszczególne okresy objęte okresem leasingu, aby uzyskać stałą okresową stopę procentową w stosunku do niespłaconego salda zobowiązania. Leasing finansowy powoduje naliczanie amortyzacji aktywów podlegających amortyzacji, a takŝe kosztów finansowych w kaŝdym z okresów obrotowych. Zasady amortyzacji aktywów podlegających amortyzacji będących przedmiotem leasingu są spójne z zasadami stosowanymi przy amortyzacji własnych aktywów Grupy podlegających amortyzacji. W przypadku braku wystarczającej pewności, Ŝe Grupa uzyska tytuł własności przed końcem okresu leasingu, dany składnik aktywów umarzany jest przez krótszy z dwóch okresów: okres leasingu lub okres uŝytkowania. Aktywa i zobowiązania finansowe Aktywa finansowe stanowi kaŝdy składnik aktywów mający postać: - środków pienięŝnych, - instrumentu kapitałowego innej jednostki, - umownego prawa do otrzymania środków pienięŝnych lub innego składnika aktywów finansowych od innej jednostki lub wymiany aktywów finansowych lub zobowiązań finansowych z inną jednostką na potencjalnie korzystnych warunkach, - kontraktu, który będzie rozliczony lub moŝe być rozliczony przez Grupę we własnych instrumentach kapitałowych i jest instrumentem niepochodnym, z którego wynika lub moŝe wynikać obowiązek przyjęcia przez Grupę zmiennej liczby własnych instrumentów kapitałowych lub instrumentem pochodnym, który będzie rozliczony lub moŝe być rozliczony w inny sposób, niŝ przez wymianę ustalonej kwoty środków pienięŝnych lub innego składnika aktywów finansowych na ustaloną liczbę własnych instrumentów kapitałowych Grupy. Grupa na moment początkowego ujęcia klasyfikuje kaŝdy składnik aktywów finansowych, jako aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, inwestycje utrzymywane do terminu wymagalności, poŝyczki i naleŝności lub aktywa finansowe dostępne do sprzedaŝy. Do aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej i aktywów dostępnych do sprzedaŝy kwalifikują się w szczególności akcje, udziały i inne papiery wartościowe. Do inwestycji utrzymywanych do terminu wymagalności kwalifikują się w szczególności papiery wartościowe z określonym terminem zapadalności. W momencie początkowego ujęcia składnik aktywów finansowych jest wyceniany w wartości godziwej, powiększonej, w przypadku składnika aktywów niekwalifikowanego, jako wycenianego w wartości godziwej przez wynik finansowy, o koszty transakcji, które mogą być bezpośrednio przypisane do nabycia lub emisji składnika aktywów finansowych. Zmiany wartości godziwej aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŝy odnoszone są na kapitał z aktualizacji wyceny. Wyjątek stanowią instrumenty w przypadku, których na kapitał odnoszone są jedynie róŝnice między wartością godziwą a zamortyzowanym kosztem instrumentu. Odsetki naliczone efektywną stopą procentową powiększają przychody finansowe okresu. Dywidendy wynikające z instrumentów kapitałowych dostępnych do sprzedaŝy ujmuje się w rachunku wyników w momencie, kiedy powstaje prawo Grupy do ich otrzymania. PoŜyczki i naleŝności oraz inwestycje utrzymywane do terminu wymagalności wycenia się według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej. NaleŜności handlowe oraz pozostałe naleŝności w przypadku mało istotnej róŝnicy między kwotą wymaganej zapłaty a ich wartością według zamortyzowanego kosztu są wyceniane w kwocie wymaganej zapłaty z zachowaniem zasady ostroŝności. Odsetki naliczone efektywną stopą procentową powiększają przychody finansowe. Na kaŝdy dzień bilansowy Grupa ocenia, czy istnieją obiektywne dowody utraty wartości składnika aktywów finansowych lub grupy aktywów finansowych niepodlegających wycenie w wartości godziwej. W przypadku istnienia obiektywnych dowodów, Ŝe została poniesiona strata z tytułu utraty wartości poŝyczek i naleŝności lub inwestycji utrzymywanych do terminu wymagalności wycenianych w zamortyzowanym koszcie, 19
kwota odpisu aktualizującego równa się róŝnicy pomiędzy wartością bilansową składnika aktywów a wartością bieŝącą oszacowanych przyszłych przepływów pienięŝnych (z wyłączeniem przyszłych strat kredytowych, które nie zostały poniesione) zdyskontowanych z zastosowaniem pierwotnej efektywnej stopy procentowej instrumentu finansowego (tj. efektywnej stopy procentowej ustalonej przy początkowym ujęciu). Wartość bilansową składnika aktywów obniŝa się bezpośrednio lub poprzez zastosowanie rachunku rezerw. Kwotę straty ujmuje się w rachunku zysków i strat. W przypadku wystąpienia obiektywnych dowodów utraty wartości nienotowanego instrumentu kapitałowego, który nie jest wyceniany według wartości godziwej, gdyŝ jego wartości godziwej nie moŝna wiarygodnie ustalić, albo instrumentu pochodnego, który jest powiązany i musi zostać rozliczany poprzez dostawę takiego nienotowanego instrumentu kapitałowego, kwotę straty z tytułu utraty wartości ustala się, jako róŝnicę pomiędzy wartością bilansową składnika aktywów finansowych oraz wartością bieŝącą oszacowanych przyszłych przepływów pienięŝnych zdyskontowanych przy zastosowaniu bieŝącej rynkowej stopy zwrotu dla podobnych aktywów finansowych. Tak ustalone straty z tytułu utraty wartości nie podlegają odwróceniu. W przypadku, gdy zmniejszenie wartości godziwej składnika aktywów finansowych dostępnego do sprzedaŝy było ujmowane bezpośrednio w kapitale własnym i występują obiektywne dowody, Ŝe nastąpiła utrata wartości tego składnika, skumulowane straty ujęte dotychczas bezpośrednio w kapitale własnym wyksięgowuje się z kapitału własnego i ujmuje w rachunku zysków i strat, nawet, chociaŝ składnik aktywów finansowych nie został wyłączony z bilansu. Kwota skumulowanych strat, która zostaje wyksięgowana z kapitału własnego i ujęta w rachunku zysków i strat stanowi róŝnicę pomiędzy kosztem nabycia (pomniejszonym o wszelkie spłaty kapitału i amortyzację) i bieŝącą wartością godziwą, pomniejszoną o wszelkie straty z tytułu utraty wartości tego składnika aktywów, uprzednio ujęte w rachunku zysków i strat. Straty z tytułu utraty wartości inwestycji w instrument kapitałowy kwalifikowany, jako dostępny do sprzedaŝy nie podlegają odwróceniu przez rachunek zysków i strat. Zapasy Zapasy to stanowiące własność jednostki rzeczowe aktywa obrotowe. Zalicza się do nich: - materiały nabyte w celu zuŝycia w procesie produkcyjnym lub na własne potrzeby jednostki, - towary zakupione w celu sprzedaŝy w stanie nieprzetworzonym, - produkty gotowe wytworzone przez jednostkę, zdatne do sprzedaŝy, oraz roboty w toku. Są to składniki majątku obrotowego jednostki, znajdujące się zarówno w jednostce, jak i poza nią. Zapasów jednostki nie stanowią zapasy materiałów przyjętych do przerobu uszlachetniającego. Zapasy wycenia się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia lub według wartości netto moŝliwej do uzyskania, w zaleŝności od tego, która z kwot jest niŝsza. Na koszty zakupu zapasów składają się ceny zakupu, cła importowe, pozostałe podatki (inne niŝ te moŝliwe do odzyskania w okresie późniejszym od urzędów skarbowych) oraz koszty transportu, załadunku i wyładunku oraz inne koszty dające się bezpośrednio przyporządkować do pozyskania wyrobów gotowych, materiałów i usług. Przy określaniu kosztów zakupu odejmuje się opusty, rabaty handlowe i inne podobne pozycje. Na koszty przetworzenia zapasów składają się koszty związane bezpośrednio z jednostką produkcji. Pozostałe koszty zalicza się do ceny nabycia lub kosztu wytworzenia zapasów tylko w takim zakresie, w jakim zostały poniesione w celu doprowadzenia zapasów do ich aktualnego stanu i miejsca. Grupa rozchody zapasów rozlicza stosując metodę FIFO przyjmując, Ŝe pozycje zapasów zakupione jako pierwsze, sprzedaje się w pierwszej kolejności i, w konsekwencji, pozycje pozostające w zapasach na koniec okresu są pozycjami zakupionymi bądź wyprodukowanymi najpóźniej. W przypadku braku moŝliwości odzyskania ceny nabycia lub kosztu wytworzenia zapasów, jeŝeli zapasy zostały uszkodzone utraciły całkowicie lub częściowo swoją przydatność lub, jeśli spadły ich ceny sprzedaŝy Grupa odpisuje wartość zapasów poniŝej ich ceny nabycia lub kosztu wytworzenia do poziomu wartości netto moŝliwej do uzyskania. Odpisy obciąŝają koszt własny sprzedaŝy. NaleŜności handlowe i pozostałe Odpisy aktualizujące wartość naleŝności handlowych oraz pozostałych naleŝności są tworzone w pełnej wysokości naleŝności w odniesieniu do naleŝności spornych, naleŝności komorniczych, naleŝności w postępowaniu układowym oraz naleŝnych odsetek od naleŝności przeterminowanych. NaleŜności przeterminowane podlegają indywidualnej analizie na podstawie, której jest podejmowana decyzja o wysokości odpisu aktualizującego. Odpisy aktualizujące wartość naleŝności handlowych oraz pozostałych naleŝności wycenione w kwocie wymaganej zapłaty stanowią róŝnicę między wartością bilansową naleŝności a wartością oszacowanych przyszłych przepływów pienięŝnych. Odpisy aktualizujące naleŝności handlowe odnoszone są w koszty sprzedaŝy. Odwrócenie nie moŝe spowodować zwiększenia wartości bilansowej składnika aktywów finansowych ponad kwotę, która stanowiłaby zamortyzowany koszt tego składnika na dzień odwrócenia w sytuacji, gdyby ujęcie utraty wartości w ogóle nie miało miejsca. Kwotę odwróconej straty ujmuje się w rachunku zysków i strat. Odwrócony odpis naleŝności handlowych koryguje koszty sprzedaŝy okresu, w którym następuje odwrócenie. 20