RAPORT GRUPY ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE ZA I KWARTAŁ 2018 ROKU

RAPORT GRUPY ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE ZA I KWARTAŁ ROKU ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE ZA I KWARTAŁ ROKU Rzeszów, dnia 7 maja roku

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE ZA I KWARTAŁ ROKU Spis treści Strona WYBRANE DANE FINANSOWE GRUPY ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE... 4 ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT... 5 ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW... 5 ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY BILANS... 6 ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYM KAPITALE WŁASNYM... 7 ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH... 8 DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA... 9 I. INFORMACJE OGÓLNE... 9 II. ZNACZĄCY AKCJONARIUSZE... 9 III. SKŁAD ORGANÓW ZARZĄDZAJĄCYCH I NADZORUJĄCYCH EMITENTA... 9 IV. AKCJE EMITENTA ORAZ PRAWA DO AKCJI BĘDĄCE W POSIADANIU ZARZĄDU ORAZ RADY NADZORCZEJ... 10 V. ORGANIZACJA GRUPY KAPITAŁOWEJ ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE... 10 VI. SKUTKI ZMIAN W STRUKTURZE EMITENTA I GRUPY EMITENTA... 11 VII. ZASADY RACHUNKOWOŚCI ZASTOSOWANE PRZY SPORZĄDZANIU SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO... 11 1. Podstawa sporządzenia śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego... 11 2. Oświadczenie o zgodności... 11 3. Istotne zasady rachunkowości... 11 4. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdań finansowych... 13 5. Profesjonalny osąd i szacunki... 13 6. Sezonowość działalności... 14 7. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości... 14 8. Korekta błędu... 14 VIII. INFORMACJE DOTYCZĄCE SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI... 14 IX. INFORMACJE DOTYCZĄCE STRUKTURY GEOGRAFICZNEJ WYNIKÓW... 16 X. PODSUMOWANIE I ANALIZA WYNIKÓW GRUPY KAPITAŁOWEJ ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE... 17 XI. CZYNNIKI, KTÓRE W OCENIE ZARZĄDU BĘDĄ MIAŁY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE PRZEZ GRUPĘ WYNIKI W PERSPEKTYWIE CO NAJMNIEJ DO KOŃCA KOLEJNEGO KWARTAŁU... 21 XII. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SKRÓCONEGO ŚRÓDROCZNEGO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO... 22 1. Struktura przychodów ze sprzedaży... 22 2. Struktura kosztów działalności... 22 3. Przychody i koszty finansowe... 22 4. Zysk przypadający na jedną akcję... 22 5. Informacje dotyczące wypłaconej/zadeklarowanej dywidendy... 22 6. Rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne... 23 7. Wartość firmy... 23 8. Należności krótkoterminowe... 23 9. Aktywa finansowe... 24 10. Środki pieniężne i depozyty krótkoterminowe... 24 11. Czynne rozliczenia międzyokresowe... 24 12. Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki... 24 13. Długoterminowe i krótkoterminowe zobowiązania finansowe... 25 14. Zobowiązania krótkoterminowe... 25 15. Bierne rozliczenia międzyokresowe kosztów, rozliczenia międzyokresowe przychodów... 25 16. Zmiana wartości odpisów aktualizujących składniki aktywów... 25 17. Emisja, wykup i spłata nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych... 25 18. Zatrudnienie... 26 19. Umowy outsourcingowe - Grupa jako leasingodawca... 26 20. Zobowiązania warunkowe... 26 XIII. TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI... 26 XIV. INFORMACJE O TOCZĄCYCH SIĘ POSTĘPOWANIACH DOTYCZĄCYCH ZOBOWIĄZAŃ ALBO WIERZYTELNOŚCI ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE S.A. LUB JEDNOSTEK OD NIEJ ZALEŻNYCH... 26 XV. STANOWISKO ZARZĄDU ODNOŚNIE MOŻLIWOŚCI ZREALIZOWANIA WCZEŚNIEJ PUBLIKOWANYCH PROGNOZ WYNIKÓW... 27 XVI. INFORMACJE O UDZIELENIU PRZEZ EMITENTA PORĘCZEŃ KREDYTU LUB POŻYCZKI LUB UDZIELENIU GWARANCJI... 27 XVII. INFORMACJE O INNYCH ISTOTNYCH CZYNNIKACH MOGĄCYCH WPŁYNĄĆ NA OCENĘ SYTUACJI KADROWEJ, MAJĄTKOWEJ ORAZ FINANSOWEJ... 27 XVIII. ZNACZĄCE ZDARZENIA PO DNIU BILANSOWYM... 27 XIX. ZNACZĄCE ZDARZENIA DOTYCZĄCE LAT UBIEGŁYCH... 27 ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE S.A. PODSTAWOWE DANE FINANSOWE ZA I KWARTAŁ ROKU... 28 Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 2

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE ZA I KWARTAŁ ROKU Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Asseco South Eastern Europe S.A. Zarząd Asseco South Eastern Europe S.A.: Piotr Jeleński Prezes Zarządu Miljan Mališ Członek Zarządu Miodrag Mirčetić Członek Zarządu Marcin Rulnicki Członek Zarządu Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 3

WYBRANE DANE FINANSOWE GRUPY ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE tys. PLN tys. PLN tys. EUR tys. EUR I. Przychody ze sprzedaży 138 604 133 205 33 172 31 057 II. Zysk z działalności operacyjnej 13 093 12 844 3 134 2 995 III. Zysk brutto 14 133 12 969 3 382 3 024 IV. Zysk za okres sprawozdawczy 11 257 10 152 2 694 2 367 V. Zysk za okres sprawozdawczy przypadający Akcjonariuszom Jednostki Dominującej 11 166 10 082 2 672 2 351 VI. Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 5 993 3 036 1 434 708 VII. Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (7 104) (16 304) (1 700) (3 801) VIII. Środki pieniężne netto z działalności finansowej 34 (5 420) 8 (1 264) IX. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 113 797 95 673 27 040 22 672 X. XI. Zysk za okres sprawozdawczy na jedną akcję zwykłą przypisany Akcjonariuszom Jednostki Dominującej (w PLN/EUR) 0,22 0,19 0,05 0,05 Rozwodniony zysk za okres sprawozdawczy na jedną akcję zwykłą przypisany Akcjonariuszom Jednostki Dominującej (w PLN/EUR) 0,22 0,19 0,05 0,05 Wybrane dane finansowe prezentowane w śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym przeliczono na walutę EUR w następujący sposób: pozycje dotyczące śródrocznego skróconego skonsolidowanego rachunku zysków i strat oraz śródrocznego skróconego skonsolidowanego rachunku przepływów pieniężnych przeliczono według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ogłaszanych przez NBP obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca. Kurs ten wyniósł: o o w okresie od 1 stycznia roku do roku 1 EUR = 4,1784 PLN w okresie od 1 stycznia roku do roku 1 EUR = 4,2891 PLN stan środków pieniężnych Grupy na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego i analogicznego w okresie poprzednim przeliczono według średnich kursów ogłoszonych przez NBP. Kurs ten wyniósł: o kurs obowiązujący w dniu roku 1 EUR = 4,2085 PLN o kurs obowiązujący w dniu roku 1 EUR = 4,2198 PLN Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 4

ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Nota ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW Przychody ze sprzedaży 1 138 604 133 205 Koszt własny sprzedaży (-) 2 (106 381) (102 647) Zysk brutto ze sprzedaży 32 223 30 558 Koszty sprzedaży (-) 2 (10 542) (8 084) Koszty ogólnego zarządu (-) 2 (8 683) (9 533) Zysk netto ze sprzedaży 12 998 12 941 Pozostałe przychody operacyjne 315 453 Pozostałe koszty operacyjne (-) (220) (550) Zysk z działalności operacyjnej 13 093 12 844 Zysk za okres sprawozdawczy 11 257 10 152 Pozostałe dochody całkowite, w tym: 1 002 (32 000) Mogące podlegać przeklasyfikowaniu na zyski lub straty: 1 002 (32 000) Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zależnych 1 002 (32 000) SUMA DOCHODÓW CAŁKOWITYCH ZA OKRES 12 259 (21 848) Przypadająca: Akcjonariuszom Jednostki Dominującej 12 155 (21 824) Akcjonariuszom niekontrolującym 104 (24) Przychody finansowe 3 1 535 2 160 Koszty finansowe (-) 3 (495) (2 035) Zysk brutto 14 133 12 969 Podatek dochodowy (bieżące i odroczone obciążenie podatkowe) (+/-) (2 876) (2 817) Zysk za okres sprawozdawczy 11 257 10 152 Przypadający: Akcjonariuszom Jednostki Dominującej 11 166 10 082 Akcjonariuszom niekontrolującym 91 70 Skonsolidowany zysk za okres sprawozdawczy (w złotych) przypisany Akcjonariuszom ASEE S.A. przypadający na jedną akcję: Podstawowy ze skonsolidowanego zysku za okres sprawozdawczy Rozwodniony ze skonsolidowanego zysku za okres sprawozdawczy 4 0,22 0,19 4 0,22 0,19 Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 5

ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY BILANS ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY BILANS AKTYWA Nota roku roku roku PASYWA Nota roku roku roku (badane) (badane) Aktywa trwałe 629 257 630 553 615 381 Rzeczowe aktywa trwałe 6 130 597 131 958 100 522 Nieruchomości inwestycyjne 644 650 679 Wartości niematerialne 6 17 124 17 946 27 745 Wartość firmy 7 476 872 475 360 482 520 Zaliczki na udziały w jednostkach zależnych - 84 - Długoterminowe aktywa finansowe 9 254 279 257 Należności długoterminowe 305 345 287 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 2 957 3 190 2 253 Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 11 504 741 1 118 Aktywa obrotowe 269 248 287 762 243 973 Zapasy 25 821 24 792 18 780 Rozliczenia międzyokresowe 11 14 679 10 047 15 286 Należności handlowe 8 92 540 120 154 82 647 Należności z tytułu podatku dochodowego od osób prawych 182 132 1 083 Pozostałe należności budżetowe 1 923 770 1 357 Należności z tytułu wyceny kontraktów IT 13 855 12 025 15 290 Inne należności 8 4 881 3 338 3 763 Krótkoterminowe aktywa finansowe 9 1 570 792 10 094 Środki pieniężne i depozyty krótkoterminowe 10 113 797 115 712 95 673 SUMA AKTYWÓW 898 505 918 315 859 354 Kapitał własny (przypisany akcjonariuszom Jednostki Dominującej) 730 484 717 740 683 468 Kapitał podstawowy 518 942 518 942 518 942 Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej 38 825 38 825 38 825 Pozostałe kapitały 1 249 660 - Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zależnych (108 281) (109 270) (98 332) Zyski (straty) z lat ubiegłych i wynik okresu bieżącego 279 749 268 583 224 033 Udziały niekontrolujące 1 319 1 572 2 186 Kapitał własny ogółem 731 803 719 312 685 654 Zobowiązania długoterminowe 27 857 29 418 25 352 Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki 12 22 146 22 281 17 971 Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego 1 456 1 462 1 821 Długoterminowe zobowiązania handlowe i pozostałe 334 529 605 Długoterminowe rezerwy 1 627 1 823 1 234 Długoterminowe zobowiązania finansowe 13 1 399 1 568 1 888 Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe przychodów 15 895 1 755 1 833 Zobowiązania krótkoterminowe 138 845 169 585 148 348 Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki 12 24 142 22 710 19 661 Zobowiązania handlowe 14 46 013 57 585 43 640 Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych 14 2 517 2 696 2 422 Pozostałe zobowiązania budżetowe 14 9 406 20 400 8 270 Zobowiązania finansowe 13 1 017 998 25 846 Zobowiązania i rezerwy z tytułu wyceny kontraktów IT 3 939 4 105 5 055 Pozostałe zobowiązania 14 13 330 26 666 11 391 Krótkoterminowe rezerwy 2 068 1 937 889 Rozliczenia międzyokresowe przychodów 15 21 851 20 373 16 922 Rozliczenia międzyokresowe kosztów 15 14 562 12 115 14 252 SUMA ZOBOWIĄZAŃ 166 702 199 003 173 700 SUMA PASYWÓW 898 505 918 315 859 354 Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 6

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYM KAPITALE WŁASNYM za okres 3 miesięcy do dnia roku Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zależnych Pozostałe kapitały Zyski (straty) z lat ubiegłych i wynik okresu bieżącego Kapitał własny dla Akcjonariuszy Jednostki Dominującej Udziały niekontrolujące Kapitał własny ogółem Na dzień 1 stycznia roku 518 942 38 825 (109 270) 660 268 583 717 740 1 572 719 312 Zysk (strata) za okres sprawozdawczy - - - - 11 166 11 166 91 11 257 Pozostałe dochody całkowite - - 989 - - 989 13 1 002 Suma dochodów całkowitych za okres sprawozdawczy - - 989-11 166 12 155 104 12 259 Wycena programu płatności na bazie akcji - - - 589-589 - 589 Dywidenda - - - - - - (357) (357) Na dzień roku 518 942 38 825 (108 281) 1 249 279 749 730 484 1 319 731 803 za rok zakończony dnia roku Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zależnych Pozostałe kapitały Zyski (straty) z lat ubiegłych i wynik okresu bieżącego Kapitał własny dla Akcjonariuszy Jednostki Dominującej Udziały niekontro lujące Kapitał własny ogółem Na dzień 1 stycznia roku 518 942 38 825 (66 426) - 238 860 730 201 2 210 732 411 Zysk (strata) za okres sprawozdawczy - - - - 54 648 54 648 361 55 009 Pozostałe dochody całkowite - - (42 844) - - (42 844) (42) (42 886) Suma dochodów całkowitych za okres sprawozdawczy Zmiany w składzie Grupy Kapitałowej, w tym: - - (42 844) - 54 648 11 804 319 12 123 - - - - (16) (16) (686) (702) Nabycie udziałów niekontrolujących - - - - (16) (16) (686) (702) Wycena programu płatności na bazie akcji Zmiana założeń aktuarialnych programu określonych świadczeń - - - 1 170-1 170-1 170 - - - (510) - (510) - (510) Dywidenda - - - - (24 909) (24 909) (271) (25 180) Na dzień roku (badane) 518 942 38 825 (109 270) 660 268 583 717 740 1 572 719 312 za okres 3 miesięcy do dnia roku Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zależnych Pozostałe kapitały Zyski (straty) z lat ubiegłych i wynik okresu bieżącego Kapitał własny dla Akcjonariuszy Jednostki Dominującej Udziały niekontrolujące Kapitał własny ogółem Na dzień 1 stycznia roku 518 942 38 825 (66 426) - 238 860 730 201 2 210 732 411 Zysk (strata) za okres sprawozdawczy - - - - 10 082 10 082 70 10 152 Pozostałe dochody całkowite - - (31 906) - - (31 906) (94) (32 000) Suma dochodów całkowitych za okres sprawozdawczy - - (31 906) - 10 082 (21 824) (24) (21 848) Dywidenda - - - - (24 909) (24 909) - (24 909) Na dzień roku 518 942 38 825 (98 332) - 224 033 683 468 2 186 685 654 Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 7

ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Nota 3 miesiące do 3 miesiące do Nota 3 miesiące do Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej Zysk brutto 14 133 12 969 Korekty o pozycje: (5 257) (7 011) Amortyzacja 10 802 9 439 Zmiana stanu zapasów (1 478) 1 472 Zmiana stanu należności 23 008 32 702 Zmiana stanu zobowiązań, rozliczeń międzyokresowych i rezerw (38 510) (51 328) Przychody i koszty odsetkowe 312 167 Zyski / Straty z różnic kursowych 135 1 409 Zyski / Straty z działalności inwestycyjnej (110) (875) Koszty programu płatności na bazie akcji 589 - Inne (5) 3 Środki pieniężne netto wygenerowane z działalności operacyjnej 8 876 5 958 Zapłacony podatek dochodowy (2 883) (2 922) Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 5 993 3 036 Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych 546 130 Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych (6 549) (8 759) Wydatki z tytułu projektów rozwojowych (476) (633) Wpływy ze sprzedaży instrumentów finansowych w wartości godziwej przez wynik finansowy 75 2 097 Nabycie aktywów finansowych w wartości godziwej przez wynik finansowy (5) (9 412) Wydatki na założenie lokat (763) - Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej Wpływy / (Spłata) pożyczek/kredytów krótkoterminowych (9) - Wpływy z pozostałych pożyczek/kredytów 3 889 1 347 Spłata pozostałych pożyczek/kredytów (2 832) (6 138) Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego (253) (263) Dywidendy wypłacone udziałowcom niekontrolującym (357) - Zapłacone odsetki (404) (366) Środki pieniężne netto z działalności finansowej 34 (5 420) Zwiększenie/(Zmniejszenie) netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (1 077) (18 688) Różnice kursowe netto (768) (4 780) Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na dzień 1 stycznia 115 562 118 058 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na dzień 10 113 717 94 590 Pożyczki spłacone - 13 Otrzymane odsetki 68 260 Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (7 104) (16 304) Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 8

DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA I. INFORMACJE OGÓLNE ( Grupa, Grupa ASEE, ASEE ) to grupa kapitałowa, której Jednostką Dominującą jest Asseco South Eastern Europe Spółka Akcyjna ( Jednostka Dominująca, ASEE S.A., Spółka, Emitent ) z siedzibą w Rzeszowie, przy ul. Olchowej 14. Jednostka Dominująca Asseco South Eastern Europe S.A. została utworzona 10 kwietnia 2007 roku. Od dnia 28 października 2009 roku Spółka jest notowana na rynku podstawowym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. ASEE S.A. jest jednostką dominującą Grupy Asseco South Eastern Europe. Jednostka Dominująca może działać na obszarze Rzeczypospolitej Polskiej oraz poza jej granicami. Czas trwania Jednostki Dominującej oraz jednostek wchodzących w skład Grupy jest nieograniczony. prowadzi działalność w zakresie sprzedaży oprogramowania własnego i obcego, jak również świadczenia usług wdrożeniowych, integracyjnych i outsourcingowych. Grupa dostarcza rozwiązania IT, rozwiązania z obszaru uwierzytelniania, systemy do rozliczania płatności internetowych, jak również prowadzi sprzedaż, outsourcing oraz obsługę bankomatów i terminali płatniczych oraz świadczy usługi integracyjne i wdrożeniowe systemów i sprzętu informatycznego. Grupa prowadzi działalność na terenie Polski, krajów Europy Południowo-Wschodniej oraz Turcji. Dokładny opis działalności z wyszczególnieniem oferty produktowej został zamieszczony w sprawozdaniu finansowym Grupy za rok, dostępnym na stronie internetowej Emitenta www.asseco.com/see. Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje okres śródroczny zakończony dnia roku oraz zawiera dane porównywalne dla rachunku zysków i strat, sprawozdania z całkowitych dochodów, zestawienia zmian w kapitale własnym oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych za okres śródroczny zakończony dnia roku i dla danych bilansowych na dzień roku oraz na dzień roku. Grupa sporządza sprawozdania finansowe zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) zatwierdzonymi przez Unię Europejską. Niniejsze śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało przez Zarząd ASEE S.A. zatwierdzone do publikacji w dniu 7 maja roku. II. ZNACZĄCY AKCJONARIUSZE Według najlepszej wiedzy Zarządu ASEE S.A. stan akcjonariuszy posiadających bezpośrednio bądź przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy przedstawiała się następująco: Na dzień 7 maja roku: Akcjonariusz Liczba posiadanych akcji i głosów na WZA Udział w kapitale zakładowym i w ogólnej liczbie głosów na WZA Asseco International a.s. 26 494 676 51,06% Aviva OFE 9 455 000 18,22% Pozostali akcjonariusze 15 944 575 30,72% 51 894 251 100,00% Na dzień roku /19 lutego roku / roku: Akcjonariusz Liczba posiadanych akcji i głosów na WZA Udział w kapitale zakładowym i w ogólnej liczbie głosów na WZA Asseco International a.s. 26 494 676 51,06% Aviva OFE 8 809 000 16,97% Pozostali akcjonariusze 16 590 575 31,97% 51 894 251 100,00% Na dzień roku, na dzień publikacji niniejszego sprawozdania tj. na dzień 7 maja roku oraz na dzień roku kapitał zakładowy ASEE S.A. wynosił 518 942 510 PLN i dzielił się na 51 894 251 sztuk akcji zwykłych o wartości nominalnej 10,00 PLN każda, dających łącznie 51 894 251 głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy ASEE S.A. III. SKŁAD ORGANÓW ZARZĄDZAJĄCYCH I NADZORUJĄCYCH EMITENTA Na dzień roku oraz na dzień publikacji niniejszego sprawozdania tj. na dzień 7 maja roku skład Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki przedstawiał się następująco: Rada Nadzorcza Jozef Klein Adam Góral Jacek Duch Artur Kucharski Adam Pawłowicz Zarząd Piotr Jeleński Miljan Mališ Miodrag Mirčetić Marcin Rulnicki W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły zmiany w składzie organów zarządzających i nadzorujących Emitenta. Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 9

IV. AKCJE EMITENTA ORAZ PRAWA DO AKCJI BĘDĄCE W POSIADANIU ZARZĄDU ORAZ RADY NADZORCZEJ Członkowie Rady liczba akcji stan na dzień 7 31 19 Nadzorczej maja marca lutego Jozef Klein - - - - Adam Góral - - - - Jacek Duch - - - - Artur Kucharski - - - - Adam Pawłowicz - - - - 1) Miljan Mališ, członek Zarządu ASEE S.A. jest udziałowcem spółki Mini Invest d.o.o., akcjonariusza ASEE S.A. Na dzień roku oraz na dzień 7 maja roku Mini Invest d.o.o. posiada 300 000 szt. akcji ASEE S.A., które objęła w dniu 23 czerwca roku zgodnie z umową zawartą z Asseco Poland S.A. 2) Miodrag Mirčetić, członek Zarządu ASEE S.A. jest udziałowcem spółki I4 INVENTION d.o.o., akcjonariusza ASEE S.A. Na dzień roku oraz na dzień 7 maja roku spółka I4 INVENTION d.o.o. posiada 275 482 szt. akcji ASEE S.A., które objęła w dniu 23 czerwca roku zgodnie z umową zawartą z Asseco Poland S.A. Członkowie Zarządu liczba akcji stan na dzień 7 maja 19 lutego Piotr Jeleński 967 492 967 492 967 492 967 492 Miljan Mališ 1) 300 000 300 000 300 000 300 000 Miodrag Mirčetić 2) 275 482 275 482 275 482 275 482 Marcin Rulnicki 30 000 30 000 30 000 30 000 V. ORGANIZACJA GRUPY KAPITAŁOWEJ ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE Powyżej przedstawiono strukturę Grupy ASEE wraz z udziałem procentowym w kapitale i głosach na zgromadzeniach akcjonariuszy/wspólników na dzień roku. Jednostką dominującą w stosunku do Asseco South Eastern Europe S.A. jest Asseco International a.s. (jednostka dominująca wyższego szczebla). Asseco International a.s. posiadała na dzień roku 51,06% udziałów w kapitale własnym ASEE S.A. Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 10

W strukturze Grupy spółka E-Mon Czarnogóra od dnia 1 października 2016 roku traktowana jest jako spółka zależna i konsolidowana metodą pełną. Do dnia objęcia kontroli przez ASEE Serbia spółka traktowana była jako spółka współzależna oraz ujmowana metodą praw własności zgodnie z MSSF 11. Multicard Serbia jest jednostką stowarzyszoną, ujmowaną metodą praw własności. Do dnia 30 września 2013 roku Multicard Serbia była traktowana jako jednostka zależna i konsolidowana metodą pełną. Pozostałe spółki z Grupy są traktowane jako podmioty zależne i konsolidowane metodą pełną. Na dzień roku oraz na dzień roku udział w ogólnej liczbie głosów posiadanych przez Grupę w podmiotach zależnych jest równy udziałowi Grupy w kapitałach tych jednostek. VI. SKUTKI ZMIAN W STRUKTURZE EMITENTA I GRUPY EMITENTA W okresie 3 miesięcy zakończonym dnia roku wystąpiły następujące zmiany w strukturze Grupy Emitenta: Wydzielenie Payten d.o.o., Novi Beograd (Payten Serbia) W dniu 3 stycznia roku zarejestrowane zostało wydzielenie z ASEE Serbia nowej spółki Payten Serbia. W wyniku podziału powstały dwa odrębne podmioty prowadzące działalność w obszarze płatności oraz pozostałe operacje. Wydzielenie nowej spółki w Serbii jest elementem szerszego procesu formalnego wyodrębnienia usług płatniczych do niezależnej struktury organizacyjnej. Plan wydzielenia usług płatniczych został opisany w Sprawozdaniu Zarządu z działalności Spółki i Grupy za rok zakończony dnia roku. Zmiana nazwy spółki Asseco SEE d.o.o. Podgorica (ASEE Czarnogóra) na Payten d o.o., Podgorica (Payten Czarnogóra) W związku z procesem wyodrębniania usług płatniczych do oddzielnej struktury w dniu 10 stycznia roku zarejestrowana została zmiana nazwy spółki ASEE Czarnogóra na Payten Czarnogóra. W związku z tym, że Payten Czarnogóra prowadzi głównie działalność w obszarze usług płatniczych, zostanie w całości włączona do nowej struktury. Utworzenie spółki Payten DOOEL Skopje (Payten Macedonia) W dniu 8 lutego roku została zarejestrowana w Macedonii nowa spółka pod nazwą Payten DOOEL Skopje (Payten Macedonia). Do nowej spółki wniesiona zostanie działalność w zakresie usług płatniczych prowadzona dotychczas w ramach ASEE Macedonia. Spółka została utworzona w ramach procesu wyodrębniania usług płatniczych do niezależnej struktury organizacyjnej. VII. ZASADY RACHUNKOWOŚCI ZASTOSOWANE PRZY SPORZĄDZANIU SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. Podstawa sporządzenia śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, z wyjątkiem instrumentów pochodnych i aktywów wycenianych w wartości godziwej. Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe jest prezentowane w polskich złotych ( PLN ), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach PLN. Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności w dającej się przewidzieć przyszłości przez Grupę, jak również przez Jednostkę Dominującą oraz jednostki podporządkowane. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania nie stwierdza się okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółkę oraz spółki Grupy w okresie co najmniej 12 miesięcy po dacie bilansowej. 2. Oświadczenie o zgodności Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 34 Śródroczna Sprawozdawczość Finansowa, zatwierdzonym przez UE ( MSR 34 ). Niektóre jednostki Grupy prowadzą swoje księgi rachunkowe zgodnie z polityką (zasadami) rachunkowości określonymi przez przepisy lokalne. Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zawiera korekty niezawarte w księgach rachunkowych jednostek Grupy, wprowadzone w celu doprowadzenia sprawozdań finansowych tych jednostek do zgodności z MSSF. 3. Istotne zasady rachunkowości Opis istotnych zasad rachunkowości stosowanych przez Grupę ASEE znajduje się w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok zakończony dnia roku, przekazanym do publicznej wiadomości w dniu 19 lutego roku, dostępnym na stronie internetowej Emitenta: www.asseco.com/see. Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 11

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe nie obejmuje wszystkich informacji oraz ujawnień wymaganych w rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym i należy je czytać łącznie ze skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy za rok zakończony dnia roku. Zasady (polityka) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego raportu są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok zakończony w dniu roku, z wyjątkiem zastosowania zmian standardów oraz nowych interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia roku: MSSF 15 Przychody z tytułu umów z klientami Międzynarodowy Standard Sprawozdawczości Finansowej 15 Przychody z umów z klientami ( MSSF 15 ), który został wydany w maju 2014 roku, a następnie zmieniony w kwietniu 2016 roku ustanawia tzw. Model Pięciu Kroków rozpoznawania przychodów wynikających z umów z klientami. Zgodnie z MSSF 15 przychody ujmuje się w kwocie wynagrodzenia, które zgodnie z oczekiwaniem jednostki przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi. Nowy standard zastąpił wszystkie dotychczasowe wymogi dotyczące ujmowania przychodów zgodnie z MSSF. Standard ma zastosowanie w odniesieniu do rocznych okresów sprawozdawczych rozpoczynających się dnia 1 stycznia roku i później. Grupa ASEE wdrożyła nowy standard zgodnie z wymaganą datą wejścia w życie, dlatego po raz pierwszy standard został zastosowany w sprawozdaniu skonsolidowanym za okres sprawozdawczy rozpoczynający się 1 stycznia roku. Grupa zastosowała zmodyfikowane podejście retrospektywne, które polega na ujęciu w sprawozdaniu finansowym za okresy sprawozdawcze rozpoczynające się po 1 stycznia korekty salda początkowego zysków zatrzymanych. W ramach tego podejścia zasady wynikające z nowego standardu stosowane są wyłącznie do umów, które w rozumieniu MSSF 15 spełniają definicję umów niezakończonych na dzień pierwszego zastosowania tj. na 1 stycznia roku. W związku z oszacowanym nieistotnym wpływem MSFF 15 na rozpoznanie przychodów Grupy z umów niezakończonych na dzień 1 stycznia roku, saldo początkowe zysków zatrzymanych nie podlegało korekcie. Wycena kontraktów IT dostawy dóbr i usług Grupa rozpoznaje przychody z usług wdrożenia i modyfikacji oraz licencji własnych dostarczanych w ramach kompleksowych umów, zgodnie z metodą stopnia zaawansowania kosztowego. Z umów o takim charakterze wynika z reguły odrębne zobowiązanie do wykonania świadczenia polegające na dostarczeniu klientowi funkcjonalnego systemu IT. Zgodnie z MSSF 15 przychód z takiego obowiązku świadczenia może być rozpoznawany w okresie przekazywania kontroli nad świadczonymi dobrami i usługami, o ile w wyniku wykonywania świadczeń nie powstają składniki o alternatywnym zastosowaniu z punktu widzenia dostarczającej go spółki oraz spełnione jest kryterium przysługiwania egzekwowalnego prawa do zapłaty za wykonane świadczenie przez cały okres trwania umowy. Każda z umów poddawana jest indywidualnej ocenie pod kątem spełniania powyższych kryteriów. W ocenie Grupy w większości przypadków kompleksowe umowy będą spełniać powyższe kryteria, w związku z czym wynikające z nich przychody będą rozpoznawane według metody stopnia zaawansowania kosztowego. Do dnia roku tego typu umowy znajdowały się w zakresie regulacji MSR 11 Umowy o usługę budowlaną i były ujmowane w analogiczny sposób. Licencje W sytuacjach, gdy przyrzeczenie udzielenia licencji jest odrębne od usług towarzyszących sprzedaży licencji (odrębne zobowiązanie do wykonania świadczenia), przychody są rozpoznawane zgodnie z tym, jakiego rodzaju licencja została sprzedana. W tym celu przeprowadzana jest każdorazowo analiza natury sprzedawanych przez Grupę licencji w rozróżnieniu na prawo do korzystania oraz prawo do dostępu. Rozróżnienie to determinuje sposób rozpoznania przychodu z licencji, które spełniają kryteria odrębności. Dotyczy to zarówno licencji własnych jak i obcych. Licencje z prawem do korzystania to licencje, w przypadku których klient może rozporządzać możliwością korzystania z licencji i uzyskiwać zasadniczo wszelkie korzyści z niej wynikające. Udzielenie licencji ma na celu zapewnienie klientowi korzystania z własności intelektualnej w formie, w jakiej istnieje ona w momencie udzielenia licencji. Licencje z prawem do dostępu to zaś takie licencje, które wymagają od ich dostawcy podejmowania działań mających znaczący wpływ na własność intelektualną, do której klient na mocy umowy licencyjnej uzyskał prawo, wystawiają klienta na pozytywne i negatywne skutki podejmowanych przez dostawcę działań, a działania te nie prowadzą do przekazania klientowi dóbr lub usług. Udzielenie licencji ma na celu zapewnienie klientowi dostępu do własności intelektualnej w formie, w jakiej istnieje ona przez okres ważności licencji. Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 12

W przypadku licencji z prawem do korzystania sprzedawanych bez istotnych usług towarzyszących na czas nieokreślony momentem rozpoznania przychodu jest moment przekazania ryzyka i korzyści (kontroli) nad licencją do klienta. W przypadku zaś licencji z prawem do dostępu sprzedawanych na czas określony przychód będzie rozpoznawany przez okres, na który udzielono licencji. W przypadku jednak, gdyby okazało się, że licencje udzielone na czas określony są licencjami z prawem do korzystania, wówczas przychód będzie ujmowany w momencie przekazania licencji do użytkowania klientowi. Gwarancje W przypadkach, w których jednocześnie z gwarancją świadczona jest usługa utrzymania, która co do zasady stanowi kategorię szerszą niż gwarancja, gwarancja będzie traktowana jako odrębne zobowiązanie do wykonania świadczenia i część przychodu będzie odraczana do momentu realizacji usługi gwarancyjnej. W przypadkach, w których usługa gwarancyjna świadczona jest po zakończeniu projektu, któremu nie towarzyszy usługa utrzymania, analizowana jest natura gwarancji, tj. czy gwarancja ma charakter gwarancji rozszerzonej czy też stanowi zobowiązanie dostawcy do zapewnienia, że produkt działa zgodnie z ustaleniami. W pierwszym przypadku będzie traktowana jako odrębne zobowiązanie do wykonania świadczenia i część przychodu będzie odraczana do momentu realizacji usługi gwarancyjnej natomiast w drugim będzie tworzona rezerwa z tytułu gwarancji. Do dnia roku stosowane były oba powyższe podejścia do rozpoznawania przychodów z tytułu gwarancji. Sprzedaż sprzętu Przychody ze sprzedaży sprzętu i usług z nim związanych, stanowiące łącznie jedno zobowiązanie do dostarczenia kompleksowego systemu, w ramach którego sprawnie działająca infrastruktura jest jednym z kluczowych elementów projektu, ujmowane są zgodnie z metodą zaawansowania kosztowego. Przychody ze sprzedaży sprzętu i usług związanych ze sprzętem, które nie są elementem kompleksowego projektu infrastrukturalnego rozpoznawane są w momencie przekazania kontroli nad sprzętem do klienta, a w odniesieniu do usług dodanych związanych ze sprzętem według metody stopnia zaawansowania kosztowego. MSSF 9 Instrumenty finansowe W lipcu 2014 roku Rada Międzynarodowych Standardów Rachunkowości opublikowała Międzynarodowy Standard Sprawozdawczości Finansowej 9 Instrumenty finansowe ( MSSF 9 ). MSSF 9 obejmuje trzy aspekty związane z instrumentami finansowymi: klasyfikację i wycenę, utratę wartości oraz rachunkowość zabezpieczeń. MSSF 9 obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia roku i później, z możliwością wcześniejszego zastosowania. Standard wprowadza następujące kategorie aktywów finansowych: wyceniane według zamortyzowanego kosztu, wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe dochody całkowite. Klasyfikacja jest dokonywana na moment początkowego ujęcia i uzależniona od przyjętego przez jednostkę modelu zarządzania instrumentami finansowymi oraz charakterystyki przepływów pieniężnych z tych instrumentów. MSSF 9 wprowadza nowy model w zakresie ustalania odpisów aktualizujących model oczekiwanych strat kredytowych. W związku z zastosowaniem MSSF 9 nie uległa zmianie metoda klasyfikacji i wyceny aktywów oraz zobowiązań finansowych. Aktywa finansowe wyceniane dotychczas w zamortyzowanym koszcie oraz w wartości godziwej przez wynik finansowy lub przez pozostałe dochody całkowite od dnia 1 stycznia roku ujmowane są w analogiczny sposób. 4. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdań finansowych Walutą funkcjonalną Jednostki Dominującej oraz walutą sprawozdawczą niniejszego skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest polski złoty (PLN). Jednostkowe i skonsolidowane sprawozdania spółek z Grupy sporządzane są w walutach podstawowych środowisk gospodarczych, w których działają (w walutach funkcjonalnych). Walutami funkcjonalnymi jednostek bezpośrednio zależnych od ASEE S.A. są lej rumuński, kuna chorwacka, dinar serbski, denar macedoński, euro, lira turecka, lewa bułgarska, wymienialna marka (Bośnia i Hercegowina) oraz polski złoty. 5. Profesjonalny osąd i szacunki Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga dokonania szacunków i założeń, które wpływają na wielkości wykazane w sprawozdaniu finansowym. Mimo że przyjęte założenia i szacunki opierają się na Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 13

najlepszej wiedzy kierownictwa Grupy na temat bieżących działań i zdarzeń, rzeczywiste wyniki mogą się różnić od przewidywanych. Główne obszary, w których w procesie zastosowania zasad (polityki) rachunkowości, miał duże znaczenie profesjonalny osąd kierownictwa nie uległy zmianie w stosunku do tego co zostało opisane w rocznym sprawozdaniu finansowym za rok. 6. Sezonowość działalności Działalność Grupy podlega sezonowości, jeżeli chodzi o rozkład przychodów w poszczególnych kwartałach roku. Ponieważ duża część przychodów generowana jest przez kontrakty na usługi IT z dużymi przedsiębiorstwami i instytucjami państwowymi, przychody w IV kwartale roku są zwykle wyższe niż w pozostałych kwartałach. Jest to spowodowane faktem zamykania budżetów rocznych na realizację projektów informatycznych w wyżej wymienionych podmiotach i realizacją zakupów inwestycyjnych sprzętu i licencji. 7. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły zmiany stosowanych zasad rachunkowości, z wyjątkiem zastosowania zmian standardów oraz nowych interpretacji obowiązujących dla okresów rozpoczynających się w dniu lub po dniu 1 stycznia roku. 8. Korekta błędu W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły zdarzenia skutkujące koniecznością dokonania korekty błędu. VIII. INFORMACJE DOTYCZĄCE SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI wyodrębnia następujące segmenty sprawozdawcze, stanowiące odzwierciedlenie struktury prowadzonej działalności: a) Rozwiązania w sektorze bankowym, b) Rozwiązania w obszarze płatności, c) Integracja systemów. Rozwiązania w sektorze bankowym Oferta Grupy ASEE w segmencie Rozwiązania w sektorze bankowym obejmuje rozwiązanie omnikanałowe pod marką Digital Edge, zaprojektowane do dystrybucji produktów i usług bankowych za pomocą nowych, alternatywnych kanałów oraz w celu poprawy relacji i komunikacji z klientem, a także zintegrowane centralne systemy bankowe oparte na platformie Oracle i Microsoft, rozwiązania uwierzytelniające, informatyczne systemy raportujące do sprawozdawczości obligatoryjnej i informacji zarządczej, jak również systemy służące do zarządzania ryzykiem i przeciwdziałania oszustwom transakcyjnym. Ponadto Grupa oferuje swoim klientom usługi on-line 24x7 oraz doradztwo w obszarze bankowości elektronicznej i cyfrowej transformacji. Rozwiązania w obszarze płatności ASEE oferuje kompletne rozwiązania obsługujące płatności dokonywane przy użyciu lub bez użycia kart, przeznaczone zarówno dla instytucji finansowych, jak i niefinansowych. Oferta obejmuje rozwiązania dla handlu elektronicznego (NestPay, MSU, Paratika), płatności mobilnych (mpos, HCE), przetwarzania kart płatniczych oraz usługi związane z bankomatami i terminalami płatniczymi POS. Grupa dostarcza oprogramowanie oraz usługi, a także bankomaty i terminale płatnicze oferowane również w modelu outsourcingowym umożliwiającym klientom wynajęcie urządzeń oraz skorzystanie z usług serwisowych i usług zarządzania infrastrukturą. Integracja systemów Grupa świadczy usługi na rzecz sektorów finansowego, przemysłowego i publicznego w ramach następujących linii biznesowych: rozwój infrastruktury IT, wdrożenia i usługi wsparcia, zapewnienie ciągłości procesów biznesowych, automatyzacja działalności oraz rozwój oprogramowania dostosowanego do indywidualnych potrzeb klienta. W segmencie tym prezentowana jest również grupa własnych rozwiązań ASEE. Dotyczy to między innymi rozwiązania contact center LIVE, rozwiązania służącego zarządzaniu treścią BPS oraz rozwiązania służącego do zarządzania cyklem życia aktywów Fidelity. Ponadto, w ramach segmentu Integracja systemów, oferowane jest rozwiązanie LeaseFlex, służące do kompleksowego zarządzania cyklem życia produktów leasingowych i aktywów. Dokładny opis działalności z wyszczególnieniem oferty produktowej został zamieszczony w sprawozdaniu finansowym Grupy za rok. Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 14

Za okres 3 miesięcy zakończony dnia roku i na dzień roku w tys. PLN Rozwiązania w bankowości Rozwiązania w obszarze płatności Integracja systemów Nieprzypisane Eliminacje/ Uzgodnienia Razem Przychody ze sprzedaży: 34 962 68 095 41 209 - (5 662) 138 604 Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych 32 166 65 802 40 636 - - 138 604 Sprzedaż między lub/i wewnątrz segmentu 2 796 2 293 573 - (5 662) - Zysk brutto ze sprzedaży 7 389 17 417 7 417 - - 32 223 Koszty sprzedaży (-) (2 837) (3 392) (4 313) - - (10 542) Koszty zarządu (-) (3 172) (3 490) (2 021) - - (8 683) Zysk netto ze sprzedaży 1 380 10 535 1 083 - - 12 998 Pozostała działalność operacyjna 53 61 (19) - - 95 Zysk z działalności operacyjnej 1 433 10 596 1 064 - - 13 093 Wartość firmy 195 624 106 398 174 850 - - 476 872 Za okres 3 miesięcy zakończony dnia roku w tys. EUR Rozwiązania w bankowości Rozwiązania w obszarze płatności Integracja systemów Nieprzypisane Eliminacje/ Uzgodnienia Razem Przychody ze sprzedaży: 8 367 16 298 9 862 - (1 355) 33 172 Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych 7 698 15 749 9 725 - - 33 172 Sprzedaż między lub/i wewnątrz segmentu 669 549 137 - (1 355) - Zysk brutto ze sprzedaży 1 768 4 169 1 775 - - 7 712 Koszty sprzedaży (-) (679) (812) (1 032) - - (2 523) Koszty zarządu (-) (759) (835) (484) - - (2 078) Zysk netto ze sprzedaży 330 2 522 259 - - 3 111 Pozostała działalność operacyjna 13 15 (5) - - 23 Zysk z działalności operacyjnej 343 2 537 254 - - 3 134 Powyższe dane zostały przeliczone według kursu średniego wynoszącego w okresie od 1 stycznia do roku 1 EUR = 4,1784 Za okres 3 miesięcy zakończony dnia roku i na dzień roku w tys. PLN (przekształcone) Rozwiązania w bankowości Rozwiązania w obszarze płatności Integracja systemów Nieprzypisane Eliminacje/ Uzgodnienia Razem Przychody ze sprzedaży: 36 154 54 912 48 591 61 (6 513) 133 205 Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych 32 370 53 047 47 788 - - 133 205 Sprzedaż między lub/i wewnątrz segmentu 3 784 1 865 803 61 (6 513) - Zysk brutto ze sprzedaży 9 338 12 651 8 569 - - 30 558 Koszty sprzedaży (-) (2 355) (2 429) (3 300) - - (8 084) Koszty zarządu (-) (3 346) (3 916) (2 271) - - (9 533) Zysk netto ze sprzedaży 3 637 6 306 2 998 - - 12 941 Pozostała działalność operacyjna (213) 100 16 - - (97) Zysk z działalności operacyjnej 3 424 6 406 3 014 - - 12 844 wartość firmy 196 502 106 683 179 335 - - 482 520 Za okres 3 miesięcy zakończony dnia roku w tys. EUR (przekształcone) Rozwiązania w bankowości Rozwiązania w obszarze płatności Integracja systemów Nieprzypisane Eliminacje/ Uzgodnienia Razem Przychody ze sprzedaży: 8 430 12 803 11 329 14 (1 519) 31 057 Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych 7 547 12 368 11 142 - - 31 057 Sprzedaż między lub/i wewnątrz segmentu 883 435 187 14 (1 519) - Zysk brutto ze sprzedaży 2 177 2 950 1 998 - - 7 125 Koszty sprzedaży (-) (549) (566) (770) - - (1 885) Koszty zarządu (-) (780) (914) (529) - - (2 223) Zysk netto ze sprzedaży 848 1 470 699 - - 3 017 Pozostała działalność operacyjna (49) 23 4 - - (22) Zysk z działalności operacyjnej 799 1 493 703 - - 2 995 Powyższe dane zostały przeliczone według kursu średniego wynoszącego w okresie od 1 stycznia do roku 1 EUR = 4,2891 Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 15

IX. INFORMACJE DOTYCZĄCE STRUKTURY GEOGRAFICZNEJ WYNIKÓW Za okres 3 miesięcy zakończony dnia roku w tys. PLN Albania Bośnia Bułgaria Chorwacja Czarnogóra Kosowo Macedonia Polska Rumunia Serbia Słowenia Turcja Eliminacje Razem Przychody ze sprzedaży 373 5 858 1 020 36 353 2 616 4 092 12 173 2 033 25 978 37 949 3 324 12 497 (5 662) 138 604 Koszt własny sprzedaży (-) (270) (3 974) (726) (28 289) (1 706) (3 552) (9 479) (942) (22 408) (29 721) (2 645) (7 851) 5 182 (106 381) Zysk brutto ze sprzedaży 103 1 884 294 8 064 910 540 2 694 1 091 3 570 8 228 679 4 646 (480) 32 223 Koszty sprzedaży (-) (15) (352) (99) (1 586) (188) (150) (968) (439) (2 276) (3 207) (80) (1 547) 367 (10 542) Koszty ogólnego zarządu (-) (70) (381) (117) (1 729) (93) (195) (732) (27) (1 201) (2 133) (199) (1 709) (96) (8 683) Zysk /(strata) netto ze sprzedaży 18 1 151 78 4 749 629 195 994 625 92 2 888 400 1 390 (210) 12 998 Pozostałe przychody operacyjne - 5 6 25 24 70 50-26 112 - (4) - 315 Pozostałe koszty operacyjne (1) - (1) (12) (7) - (22) - (16) (147) - (14) - (220) Zysk /(strata) z działalności operacyjnej 18 1 156 82 4 763 646 265 1 022 625 102 2 853 400 1 372 (210) 13 093 Za okres 3 miesięcy zakończony dnia roku w tys. EUR Albania Bośnia Bułgaria Chorwacja Czarnogóra Kosowo Macedonia Polska Rumunia Serbia Słowenia Turcja Eliminacje Razem Przychody ze sprzedaży 89 1 402 244 8 700 626 979 2 913 487 6 217 9 082 796 2 991 (1 354) 33 172 Koszt własny sprzedaży (-) (65) (951) (174) (6 770) (408) (850) (2 269) (225) (5 363) (7 113) (633) (1 879) 1 240 (25 460) Zysk brutto ze sprzedaży 24 451 70 1 930 218 129 644 262 854 1 969 163 1 112 (114) 7 712 Koszty sprzedaży (-) (4) (84) (24) (380) (45) (36) (232) (105) (545) (768) (19) (370) 89 (2 523) Koszty ogólnego zarządu (-) (17) (91) (28) (414) (22) (47) (175) (7) (288) (511) (48) (409) (21) (2 078) Zysk /(strata) netto ze sprzedaży 3 276 18 1 136 151 46 237 150 21 690 96 333 (46) 3 111 Pozostałe przychody operacyjne - 1 1 6 6 17 12-6 27 - (1) - 75 Pozostałe koszty operacyjne - - - (3) (2) - (5) - (4) (35) - (3) - (52) Zysk /(strata) z działalności operacyjnej 3 277 19 1 139 155 63 244 150 23 682 96 329 (46) 3 134 Za okres 3 miesięcy zakończony dnia roku w tys. PLN /przekształcone/ Albania Bośnia Bułgaria Chorwacja Czarnogóra Kosowo Macedonia Polska Rumunia Serbia Słowenia Turcja Eliminacje Razem Przychody ze sprzedaży 329 5 096 1 266 23 749 2 745 3 085 12 376 1 619 38 829 33 484 4 016 13 126 (6 513) 133 205 Koszt własny sprzedaży (-) (232) (3 709) (1 223) (18 724) (1 924) (2 550) (8 577) (1 236) (34 200) (25 530) (3 276) (7 879) 6 413 (102 647) Zysk brutto ze sprzedaży 97 1 386 43 5 024 821 534 3 799 383 4 629 7 954 740 5 247 (100) 30 558 Koszty sprzedaży (-) (14) (161) (74) (1 318) (42) (160) (703) (210) (1 635) (2 379) (53) (1 522) 187 (8 084) Koszty ogólnego zarządu (-) (60) (363) (266) (1 848) (191) (254) (789) (11) (1 636) (2 309) (184) (1 721) 99 (9 533) Zysk /(strata) netto ze sprzedaży 23 862 (298) 1 858 588 121 2 307 163 1 358 3 266 503 2 004 186 12 941 Pozostałe przychody operacyjne 2 21 12 27-24 62 213 35 20-37 - 453 Pozostałe koszty operacyjne (2) (2) (12) (15) - (2) (31) (183) (22) (275) - (6) - (550) Zysk /(strata) z działalności operacyjnej 23 881 (299) 1 871 588 143 2 338 193 1 371 3 011 503 2 035 186 12 844 Za okres 3 miesięcy zakończony dnia roku w tys. EUR /przekształcone/ Albania Bośnia Bułgaria Chorwacja Czarnogóra Kosowo Macedonia Polska Rumunia Serbia Słowenia Turcja Eliminacje Razem Przychody ze sprzedaży 77 1 188 295 5 537 640 719 2 885 378 9 053 7 807 936 3 060 (1 518) 31 057 Koszt własny sprzedaży (-) (54) (865) (285) (4 366) (449) (595) (2 000) (288) (7 974) (5 952) (764) (1 837) 1 497 (23 932) Zysk brutto ze sprzedaży 23 323 10 1 171 191 124 885 90 1 079 1 855 172 1 223 (21) 7 125 Koszty sprzedaży (-) (3) (38) (17) (307) (10) (37) (164) (49) (381) (555) (12) (355) 43 (1 885) Koszty ogólnego zarządu (-) (14) (85) (62) (431) (45) (59) (184) (2) (381) (538) (43) (401) 22 (2 223) Zysk /(strata) netto ze sprzedaży 6 200 (69) 433 136 28 537 39 317 762 117 467 44 3 017 Pozostałe przychody operacyjne 1 5 3 6-6 15 50 8 3-9 - 106 Pozostałe koszty operacyjne (1) - (3) (3) - - (7) (43) (5) (65) - (1) - (128) Zysk /(strata) z działalności operacyjnej 6 205 (69) 436 136 34 545 46 320 700 117 475 44 2 995 Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 16

X. PODSUMOWANIE I ANALIZA WYNIKÓW GRUPY KAPITAŁOWEJ ASSECO SOUTH EASTERN EUROPE tys. PLN Zmiana % Przychody ze sprzedaży 138 604 133 205 4% Zysk brutto ze sprzedaży 32 223 30 558 5% Zysk netto ze sprzedaży 12 998 12 941 0% Zysk z działalności operacyjnej 13 093 12 844 2% EBITDA 23 895 22 283 7% Zysk za okres sprawozdawczy 11 257 10 152 11% Zysk za okres sprawozdawczy przypadający Akcjonariuszom Jednostki Dominującej 11 166 10 082 11% tys. EUR Zmiana % Przychody ze sprzedaży 33 172 31 057 7% Zysk brutto ze sprzedaży 7 712 7 125 8% Zysk netto ze sprzedaży 3 111 3 017 3% Zysk z działalności operacyjnej 3 134 2 995 5% EBITDA 5 719 5 195 10% Zysk za okres sprawozdawczy 2 694 2 367 14% Zysk za okres sprawozdawczy przypadający Akcjonariuszom Jednostki Dominującej 2 672 2 351 14% Wyniki finansowe Grupy ASEE osiągnięte w pierwszym kwartale roku po raz kolejny poprawiły się w stosunku do analogicznego okresu roku poprzedniego. Przychody ze sprzedaży wyrażone w PLN wyniosły 138,6 mln, co oznacza wzrost o 5,4 mln (4%) w stosunku do pierwszych trzech miesięcy roku. Przychody wyrażone w EUR wyniosły 33,2 mln, po wzroście o 2,1 mln (7%). Znacząco wyższe przychody odnotowano w segmencie Rozwiązania w obszarze płatności. Segment Rozwiązania w sektorze bankowym osiągnął sprzedaż porównywalną jak w roku poprzednim, natomiast przychody segmentu Integracja systemów spadły w stosunku do roku. Przychody ze sprzedaży w tys. PLN 3 miesiące do Zmiana Rozwiązania w sektorze bankowym 32 166 32 370-1% Rozwiązania w obszarze płatności 65 802 53 047 24% Integracja systemów 40 636 47 788-15% 138 604 133 205 4% Przychody ze sprzedaży w tys. EUR Zmiana Rozwiązania w sektorze bankowym 7 698 7 547 2% Rozwiązania w obszarze płatności 15 749 12 368 27% Integracja systemów 9 725 11 142-13% 33 172 31 057 7% operacyjnego segmentu Rozwiązania w obszarze płatności o 1 mln EUR został w dużym stopniu skompensowany spadkiem EBIT w pozostałych segmentach. Zysk z działalności operacyjnej w tys. PLN 3 miesiące do Zmiana Rozwiązania w sektorze bankowym 1 433 3 424-58% Rozwiązania w obszarze płatności 10 596 6 406 65% Integracja systemów 1 064 3 014-65% 13 093 12 844 2% Zysk z działalności operacyjnej w tys. EUR 3 miesiące do Zmiana Rozwiązania w sektorze bankowym 343 799-57% Rozwiązania w obszarze płatności 2 537 1 493 70% Integracja systemów 254 703-64% 3 134 2 995 5% Skonsolidowana wartość EBITDA Grupy ASEE po pierwszych trzech miesiącach roku wyniosła 23,9 mln PLN, co oznacza wzrost o 1,6 mln PLN (7%) w stosunku do roku poprzedniego. Wartość EBITDA wyrażona w EUR wzrosła o 0,5 mln (10%) i osiągnęła poziom 5,7 mln EUR. Wzrost EBITDA był efektem poprawy wyników w segmencie Rozwiązania w obszarze płatności przy jednoczesnym spadku EBITDA w pozostałych segmentach. Zysk z działalności operacyjnej Grupy ASEE po pierwszym kwartale roku wyniósł 13,1 mln PLN, po wzroście o 249 tys. PLN, czyli 2%. Zysk operacyjny wyrażony w EUR wzrósł o 139 tys. (5%) i osiągnął wartość ponad 3,1 mln EUR. Wzrost zysku Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 17

EBITDA w tys. PLN 3 miesiące do Zmiana Rozwiązania w sektorze bankowym 2 562 4 907-48% Rozwiązania w obszarze płatności 19 356 13 386 45% Integracja systemów 1 977 3 990-50% 23 895 22 283 7% EBITDA w tys. EUR 3 miesiące do Zmiana Rozwiązania w sektorze bankowym 613 1 144-46% Rozwiązania w obszarze płatności 4 633 3 121 48% Integracja systemów 473 930-49% 5 719 5 195 10% Wyniki segmentu Rozwiązania w obszarze płatności Przychody ze sprzedaży segmentu Rozwiązania w obszarze płatności w pierwszym kwartale roku wyniosły 15,7 mln EUR, co oznacza wzrost o 3,4 mln EUR (27%) w stosunku do analogicznego okresu poprzedniego roku. Największy wzrost sprzedaży (o ponad 3 mln EUR) zanotowała linia segmentu odpowiedzialna za usługi związane z utrzymaniem bankomatów. Było to głównie zasługą spółek w Chorwacji oraz w Rumunii, które w pierwszym kwartale roku przeprowadziły kilka dostaw infrastruktury w tradycyjnym modelu utrzymania bankomatów. Ponadto Payten Chorwacja realizuje nowe kontrakty na outsourcing usług płatniczych, które nie generowały jeszcze przychodów w pierwszym kwartale roku. Nieco wyższą sprzedaż zanotowały również pozostałe linie segmentu, odpowiedzialne odpowiednio za ecommerce, usługi związane z utrzymaniem terminali płatniczych oraz przetwarzanie transakcji płatniczych. Zysk z działalności operacyjnej segmentu Rozwiązania w obszarze płatności wzrósł o ponad 1 mln EUR (70%) i osiągnął wartość 2,5 mln EUR. Wyższe zyski zanotowały przede wszystkim linie segmentu odpowiedzialne za utrzymanie bankomatów oraz terminali płatniczych. Istotna część wzrostu zysku tej części segmentu przypada na Payten Chorwacja, gdzie w pierwszym kwartale roku realizowano nowe umowy outsourcingowe oraz dostawy bankomatów, a także rozszerzano zakres usług w linii odpowiedzialnej za utrzymanie terminali płatniczych. Zysk operacyjny z utrzymania terminali płatniczych i bankomatów wzrósł w stosunku do pierwszego kwartału roku również w Serbii, Słowenii, Bośni i Hercegowinie oraz w Bułgarii. Wyniki operacyjne poprawiały się także w linii odpowiedzialnej za ecommerce oraz za przetwarzanie transakcji płatniczych, przy czym miało to mniejszy wpływ na rezultat całego segmentu Rozwiązania w obszarze płatności. Wartość EBITDA segmentu Rozwiązania w obszarze płatności po pierwszym kwartale roku wyniosła ponad 4,6 mln EUR, co oznacza wzrost o ponad 1,5 mln EUR (48%) w stosunku do analogicznego okresu roku ubiegłego. Wyniki segmentu Rozwiązania w sektorze bankowym Segment Rozwiązania w sektorze bankowym zanotował w pierwszym kwartale roku sprzedaż na poziomie 7,7 mln EUR, co oznacza wzrost o 151 tys. EUR (2%). Wzrosła sprzedaż rozwiązań i usług w linii odpowiedzialnej za centralne systemy bankowe oraz w linii oferującej rozwiązania mobilne, co zostało częściowo skompensowane niższymi przychodami z rozwiązań uwierzytelniających. Niestety, wyższa sprzedaż segmentu nie przełożyła się na poprawę wyniku operacyjnego. EBIT spadł z 0,8 mln EUR w pierwszym kwartale roku do 0,3 mln EUR w analogicznym okresie bieżącego roku. Na niższy wynik operacyjny segmentu Rozwiązania w sektorze bankowym wpłynęło przede wszystkim rozwiązanie umowy sprzedaży centralnego systemu bankowego na rzecz Nova Kreditna Banka Maribor (NKBM), o czym Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 9/. W związku z rozwiązaniem umowy już po fazie analizy GAP, ASEE jest uprawniona do otrzymania jedynie nieznacznej części wynagrodzenia przewidzianego za cały projekt. W praktyce oznacza to, że Spółka zmuszona była odwrócić część przychodów z projektu rozpoznanych w czwartym kwartale roku, a także, że nie otrzyma wynagrodzenia za prace przeprowadzone na rzecz NKBM w trakcie pierwszego kwartału roku. Łączny negatywny wpływ konsekwencji wcześniejszego rozwiązania umowy z NKBM na wynik operacyjny ASEE w pierwszym kwartale roku wyniósł blisko 650 tys. EUR. Odpisy i niepokryte koszty w największym stopniu obciążyły wyniki segmentu w Serbii oraz w Słowenii. W ślad za niższym zyskiem operacyjnym segmentu Rozwiązania w sektorze bankowym spadła również wartość EBITDA. Po pierwszym kwartale roku wyniosła ona 0,6 mln EUR, co oznacza spadek o ponad 0,5 mln EUR w stosunku do analogicznego okresu poprzedniego roku. Wszystkie kwoty wyrażono w tysiącach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej 18