1 3/4/18 6/4/18 11/4/18 16/4/18 19/4/18 24/4/18 27/4/18 1 Raport dzienny 25 maja 218 Główne indeksy WIG2 Indeks Zmiana 1D Zmiana 1M Zmiana 1Y obroty PLN/USDm WIG2 2 213.18% -1.9% -6.2% 48/13 WIG3 2 559.44% -1.8% -5.6% 534/145 mwig4 4 467.74% -2.3% -8.2% 145/39 swig8 13 737 -.58% -2.3% -15.6% 4/11 WIG 58 189.27% -1.8% -5.4% 713/193 WIGBANKI 7 581-1.9% -3.%.7% 212/57 7 6 5 4 245 24 235 23 225 Główne indeksy światowe 1D 1M 3M 1Y Dow Jones 24 812 -.3% 3.2% -1.97% 17.69% S&P5 2 728 -.2% 3.35% -.71% 12.95% NASDAQ 7 424 -.2% 6.1% 1.19% 19.65% DAX 12 855 -.94% 3.48% 2.97% 1.85% RTSI$ 1 174 -.9% 3.17% -9.79% 8.32% XU1 11 138 -.74% -5.83% -13.94% 3.51% 3 2 1 22 215 21 25 Surowce Rentowność skarbowych papierów dłużnych 1D 1M 3M 1Y 3M 1Y 2Y 5Y 1Y Miedź (USD/t) 6 88..19% -1.9% -3.% 21.1% Polska 1.6% 1.37% 1.6% 2.51% 3.24% Ropa (USD/bbl) 78.7 -.18% 7.4% 18.4% 5.7% Węgry.13%.26%.65% 1.83% 3.22% Węgiel koks.(usd/t) 184.9.71% 6.1% -2.7% 2.5% Niemcy -.6% -.66% -.58% -.13%.51% Złoto (USD/OZ) 1 32.9 -.15% -1.5% -2.1% 3.7% USA 1.89% 2.29% 2.51% 2.81% 2.98% Waluty 1D 1M 3M 1Y USD/PLN 3.6815.17% 6.% 8.7% -1.1% EUR/PLN 4.314 -.3% 1.9% 3.4% 3.2% EUR/USD 1.178 -.2% -3.9% -4.9% 4.4% USD/HUF 272.81.8% 6.2% 7.1% -.4% Najbardziej aktywne akcje 1D 1M % obrotów obroty (PLN/USD) PKO BP 38.93-3.28% -4.8% 9.% 43/11 Pekao 113.8 -.9% -2.9% 8.2% 39/1 PKN Orlen 84.64 2.37% -2.4% 6.9% 33/9 KGHM 93.5.99% 2.7% 6.2% 29/8 Informacje ze spółek Dekpol PKP Cargo Selena FM Stalprofil Forte Mostostal Zabrze Cyfrowy Polsat Nabycie większościowego pakietu Eleven Sports Network Berling Propozycja wypłaty.1 PLN dywidendy na akcję Sanok Propozycja wypłaty 3 PLN dywidendy na akcję Ferro Zarząd proponuje.35 PLN dywidendy na akcję Archicom Inwestycja w grunt we Wrocławiu Trakcja Opinia Rady Nadzorczej odnośnie podziału zysku Wygrani/Przegrani 1D 1D LPP 936. 2.91% PKO BP 38.93-3.28% PKN Orlen 84.64 2.37% Energa 8.86-2.96% Wydarzenia w spółkach Spółka Wydarzenie GTC Dzień dy widendy.33 PLN na akcję LPP ZWZA m.in. ws. zatwierdzenia 4. PLN dy widendy SNIEZKA ZWZA m.in. ws. zatwierdzenia 2. PLN dy widendy ACAUTOGAZ ZWZA m.in. ws. zatwierdzenia 2.5 PLN dy widendy POZBUD ZWZA Prognozy makro Godz. Wydarzenie Będzie Ostatnio 1: Stopa bezrobocia PL 6.3% 6.6% 1: Indeks insty tutu If o GER 11.9 12.1 14:3 Zamówienia na dobra bez śr. trans., wst. (m/m) US.5% -.1% 14:3 Zamówienia na dobra trwał. uży tku, wst. (m/m) US -1.4% 2.6% 16: Indeks Uniwersy tetu Michigan, f in. US 98.8 98.8 Informacje dotyczące powiązań Millennium DM ze spółką, będącą przedmiotem niniejszego raportu oraz pozostałe informacje, wymagane przez Rozporządzenie RM z dnia 19.X.25 roku umieszczone zostały na ostatniej stronie raprtu.
Informacje ze spółek Dekpol Dekpol I kwartał 218 I kwartał 217 zmiana Przychody 161.1 75. 114.7% EBITDA 15. 7.5 1.1% EBIT 13.4 6.5 17.8% Zysk netto 9. 4.4 - Marża EBITDA 9.3% 1.% Marża EBIT 8.3% 8.6% Marża netto 5.6% 5.9% PKP Cargo PKP Cargo I kwartał 218 I kwartał 217 zmiana Przychody 1 215.9 1 1. 1.5% EBITDA 2.3 147. 36.2% EBIT 63.3 3.2 1891.7% Zysk netto 4.8-18.5 - Marża EBITDA 16.5% 13.4% Marża EBIT 5.2%.3% Marża netto 3.4% -1.7% Selena FM Selena FM I kwartał 218 I kwartał 217 zmiana Przychody 248.2 22.1 12.8% EBITDA 7.6 3.7 13.2% EBIT.7-2.2-133.8% Zysk netto -4.2-8.6 - Marża EBITDA 3.1% 1.7% Marża EBIT.3% -1.% Marża netto -1.7% -3.9% ul. Żaryna 2A, 2-593 Warszawa Telefon: (22) 598 26 2
Stalprofil Stalprofil I kwartał 218 I kwartał 217 zmiana Przychody 348.6 336.4 3.6% EBITDA 15.5 1.9 41.8% EBIT 12.5 8. 56.9% Zysk netto 8.5 4.9 - Marża EBITDA 4.4% 3.2% Marża EBIT 3.6% 2.4% Marża netto 2.4% 1.5% Forte Forte I kwartał 218 I kwartał 217 zmiana Przychody 295.5 293.7.6% EBITDA 23.4 67.3-65.3% EBIT 15.9 4.4-6.6% Zysk netto 7.3 33.4 - Marża EBITDA 7.9% 22.9% Marża EBIT 5.4% 13.7% Marża netto 2.5% 11.4% Mostostal Zabrze Mostostal Zabrze I kwartał 218 I kwartał 217 zmiana Przychody 138.9 159.2-12.8% EBITDA 9.9 2.5 291.8% EBIT 7. -.8-974.% Zysk netto 3.3-2.2 - Marża EBITDA 7.1% 1.6% Marża EBIT 5.% -.5% Marża netto 2.4% -1.4% ul. Żaryna 2A, 2-593 Warszawa Telefon: (22) 598 26 3
Cyfrowy Polsat Nabycie większościowego pakietu Eleven Sports Network Spółka poinformowała, że telewizja Polsat, zawarła umowę nabycia 5 proc. plus jeden udziałów spółki Eleven Sports Network sp. z o.o., zajmującej się produkcją i dystrybucją programów sportowych na terytorium Polski. Cenę nabywanych udziałów ustalono na 38 mln EUR. Z komunikatu wynika, że płatność za udziały zostanie przeprowadzona w dwóch ratach. Berling Propozycja wypłaty.1 PLN dywidendy na akcję W projektach uchwał na ZWZ spółki zwołane na 19 czerwca zaproponowano przeznaczenie na dywidendę 1.8 mln PLN, czyli.1 PLN na akcję (DY~2.6%). Pozostałe.7 mln zł ma trafić na kapitał zapasowy. Proponowanym dniem dywidendy jest 11 lipca, a terminem jej wypłaty 27 lipca 218 r. Sanok Propozycja wypłaty 3 PLN dywidendy na akcję W projektach uchwał na ZWZ spółki zwołane na 27 czerwca zaproponowano przeznaczenie na dywidendę 8.6 mln PLN, czyli 3 PLN na akcję (DY~9.7%). Pozostałe.7 mln PLN ma trafić na kapitał zapasowy. Dniem dywidendy ma być 6 lipca, a jej wypłata nastąpić ma 26 lipca 218r. Ferro Zarząd proponuje.35 PLN dywidendy na akcję Zarząd spółki rekomenduje wypłatę dywidendy w wysokości 7.4 mln PLN, tj..35 PLN na akcję (DY~2.4%). Proponowany dzień dywidendy to 18 września, a dzień jej wypłaty to 2 października 218 r. Archicom Inwestycja w grunt we Wrocławiu Spółka poinformowała o nabyciu prawa użytkowania wieczystego nieruchomości o łącznej powierzchni użytkowej 2.6ha położonej we Wrocławiu (obręb Swojczyce) za cenę 18.55 mln PLN netto. Na nieruchomości deweloper zamierza zrealizować inwestycję mieszkaniową wielorodzinną, na ok. 36 mieszkań. Trakcja Opinia Rady Nadzorczej odnośnie podziału zysku Rada Nadzorcza Spółki pozytywnie zaopiniowała propozycję Zarządu Spółki odnośnie podziału zysku za rok 217, zakładającą przeznaczenie 26.9 mln PLN na kapitał zapasowy, a na wypłatę dywidendy: 5.1 mln PLN, tj..1 PLN na akcję (DY~3.2%). ul. Żaryna 2A, 2-593 Warszawa Telefon: (22) 598 26 4
5 ul. Żaryna 2A, 2-593 Warszawa Telefon: (22) 598 26 S&P5 DOW JONES NASDAQ DAX RTSI$ XU1 245 25 255 26 265 27 275 28 285 2 4 6 8 1 12 14 16 18 1 2/4/18 5/4/18 1/4/18 13/4/18 18/4/18 23/4/18 1/5/18 1 22 225 23 235 24 245 25 255 26 5 1 15 2 25 3 35 4 1 2/4/18 5/4/18 1/4/18 13/4/18 18/4/18 23/4/18 1/5/18 1 64 66 68 7 72 74 76 78 2 4 6 8 1 12 14 1 2/4/18 5/4/18 1/4/18 13/4/18 18/4/18 23/4/18 1/5/18 1 11 115 12 125 13 135 5 1 15 2 25 1 3/4/18 6/4/18 11/4/18 16/4/18 19/4/18 24/4/18 27/4/18 3/5/18 8/5/18 11/5/18 16/5/18 2 4 6 8 1 12 14 2 4 6 8 1 12 14 27/2/18 2/3/18 7/3/18 13/3/18 1 2 2 2 3/4/18 6/4/18 11/4/18 16/4/18 19/4/18 24/4/18 27/4/18 2/5/18 7/5/18 11/5/18 16/5/18 21/5/18 2 85 9 95 1 15 11 115 12 125 2 4 6 8 1 12 14 16 18 2 1 3/3/18 4/4/18 9/4/18 12/4/18 17/4/18 2/4/18 2/5/18 7/5/18 1/5/18 15/5/18 18/5/18 23/5/18
Kalendarium Poniedziałek Wtorek Środa Czwartek Piątek 21 maja '18 22 maja '18 23 maja '18 24 maja '18 25 maja '18 Dane makro Produkcja przemy słowa (PL), Produkcja budowlanomontażowa (PL), Ceny produkcji sprzedanej przemy słu (PL) Sprzedaż detaliczna (PL) Indeks PMI dla przemy słu, wst. (JP)(GER)(EU)(US), Indeks PMI dla przemy słu, wst. (GER)(EU)(US), Inf lacja CPI (UK), Sprzedaż nowy ch domów (US) PKB s.a., f in. (GER), Wnioski o zasiłek dla bezrobotny ch (US), Sprzedaż domów na ry nku wtórny m (US) Indeks insty tutu If o (GER), Zamówienia na dobra trwałego uży tku, wst. (US), Indeks Uniwersy tetu Michigan, f in. (US) Wy niki spółek GTC, UNIMA, INTROL, NTTSYSTEM, FON, RESBUD, ZAMET, NEWAG PKOBP, MONNARI, K2INTERNT, AUTOPARTN, ATAL, WIRTUALNA, COMP, PHN, WIELTON, SELVITA, ZUE, REDAN, SFINKS, JWCONSTR SARE, KOMPAP, ADIUVO, INPRO, MFO, PRAGMAFA, PGNIG, TORPOL, ALUMETAL, TIM, BIOMEDLUB, CDPROJEKT, ENEA, BOGDANKA, COMPERIA ENERGOINS, PEMUG, IPOPEMA, ESOTIQ, VOXEL, KONSSTALI, DEKPOL, ESSYSTEM, FORTE, KRKA PKPCARGO, DELKO, STALPROFI, FASING, CNT, PEKABEX, TARCZYNSKI, IDMSA, MAXCOM, MOSTALZAB, SONEL, PROCHEM, KBDOM, BBIDEV Dzień dy widendy ASSECOPOL MBANK Inne Poniedziałek Wtorek Środa Czwartek Piątek 28 maja '18 29 maja '18 3 maja '18 31 maja '18 1 czerwca '18 Dane makro Indeks zauf ania konsumentów - Conf erence Board (US), Indeks Dallas Fed dla przemy słu (US) PKB (PL), (US), Inf lacja CPI, wst. (PL)(GER), Raport ADP (US) Produkcja przemy słowa, wst. (JP), Indeks PMI dla przemy słu wg CFLP (CN), Inf lacja HICP - dane szacunkowe (EU), PCE core (US), Wnioski o zasiłek dla bezrobotny ch (US), Indeks Chicago PMI (US) Indeks PMI dla przemy słu, f in. (JP)(CN)(PL)(GER) (EU), Stopa bezrobocia (US), Płaca godzinowa (US), Indeks ISM dla przemy słu (US) Wy niki spółek NETMEDIA, MIRBUD, ASSSECOPOL, WISTIL, KCI, CIGAMES, EUCO, RAFAMENT, PLAYWAY, ELEMENTAL, PBG, SFINKS WADEX, ENELMED, QUMAK, ABCDAA, DROZAPOL, MEDIATEL, RANKPROGR, CIECH, GRUPAREC, PROCHNIK, ECHO, WOJAS MEDIATEL, ACTION, WORKSERV, FEERUM, FERRUM, INDYKPOL, ARCHICOM, BRDZIN, RESBUD, INTERBUD, ROBYG, POLNORD, AMICA, MOSTOSTALPLC, ZPUE, AATHOLD, HERKULES, WIKANA, PROTEKTOR, AWBUD, SANWIL, MARVIPOL, ZREMB, BYTOM, ENTER, VISTAL, EUROTEL, 4FUNMEDIA, BAHOLDING, ATMGRUPA, VANTAGE, VINDEXUS, LSISOFTWARE, CUBEITG CITYSERV, REINHOLD Dzień dy widendy BUDIMEX, VOXEL BZWBK, WIELTON, IFIRMA Inne ul. Żaryna 2A, 2-593 Warszawa Telefon: (22) 598 26 6
Departament Analiz Departament Sprzedaży Marcin Materna, CFA Doradca inwestycyjny +48 22 598 26 82 marcin.materna@millenniumdm.pl Marcin Palenik, CFA +48 22 598 26 71 marcin.palenik@millenniumdm.pl Dyrektor banki, ubezpieczenia branża spożywcza, handel Radosław Zawadzki +48 22 598 26 34 radoslaw.zawadzki@millenniumdm.pl Arkadiusz Szumilak, CFA +48 22 598 26 75 arkadiusz.szumilak@millenniumdm.pl Dyrektor Maciej Krefta, CFA +48 22 598 26 88 maciej.krefta@millenniumdm.pl deweloperzy, górnictwo, budownictwo Jarosław Ołdakowski +48 22 598 26 11 jaroslaw.oldakowski@millenniumdm.pl Sebastian Siemiątkowski +48 22 598 26 5 sebastian.siemiatkowski@millenniumdm.pl fundusze inwestycyjne Leszek Iwaniec +48 22 598 26 9 leszek.iwaniec@millenniumdm.pl Artur Topczewski Doradca inwestycyjny +48 22 598 26 59 artur.topczewski@millenniumdm.pl fundusze inwestycyjne Marek Pszczółkowski +48 22 598 26 6 marek.pszczolkowski@millenniumdm.pl Marcin Czerwonka +48 22 598 26 7 marcin.czerwonka@millenniumdm.pl ul. Żaryna 2A, Millennium Park IIIp 2-593 Warszawa Polska pełni funkcję animatora emitenta dla spółek: Wielton, Selena FM, Skyline, Eurotel, Dekpol, Lokum Deweloper, Zamet Industry, IMS, GRMedia, od których otrzymał wynagrodzenie z tego tytułu. pełni funkcję animatora rynku dla spółek: Wielton, Selena FM, Skyline, KGHM, PZU, Eurotel, Dekpol, Lokum Deweloper, Zamet Industry, IMS, GRMedia. Spółki będące przedmiotem raportu mogą być klientami Grupy Kapitałowej Millennium Banku S.A., głównego akcjonariusza Millennium Domu Maklerskiego S.A. Pomiędzy Millennium Dom Maklerski S.A., a spółkami będącymi przedmiotem niniejszego raportu nie występują żadne inne powiązania, o których mowa w Rozporządzeniu Rady Ministrów z dnia 19 października 25 roku w sprawie Informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych lub ich emitentów, które byłyby znane sporządzającemu niniejszą rekomendację inwestycyjną. Niniejsza publikacja została przygotowana przez wyłącznie na potrzeby klientów, nie stanowi reklamy ani oferowania papierów wartościowych, może być ona także dystrybuowana za pomocą środków masowego przekazu, na podstawie każdorazowej decyzji Dyrektora Departamentu Doradztwa i Analiz. Rozpowszechnianie lub powielanie niniejszego materiału w całości lub w części bez pisemnej zgody jest zabronione. Niniejsza publikacja została przygotowana z dochowaniem należytej staranności i rzetelności, w oparciu o fakty uznane za wiarygodne, jednak nie gwarantuje, że są one w pełni dokładne i kompletne. Podstawą przygotowania publikacji były informacje na temat spółek, jakie były publicznie dostępne. Kwotowania zwarte w niniejszym dokumencie mają charakter informacyjny, nie są ofertami kupna lub sprzedaży wymienionych instrumentów ani propozycjami dokonania transakcji czy inwestycji. nie ponosi odpowiedzialności za szkody poniesione w wyniku decyzji podjętych na podstawie informacji zawartych w niniejszym opracowaniu.