Raport poranny GPW. czwartek, 18 lutego 2016, 08:56

Transkrypt

1 GPW czwartek, 18 lutego 2016, 08:56 Dziś na rynkach Wczorajsza sesja przyniosła bardzo silne, w takiej skali nie widziane od dawna, wzrosty na warszawskiej giełdzie, którym pomagała kontynuacja odbicia na globalnych rynkach. Wciąż dużą zmiennością charakteryzują się ceny ropy naftowej, które swoją mocną zwyżką wsparły wczoraj rynki akcji. W ostatnich dniach, także po wczorajszych minutkach FED, wzrosło prawdopodobieństwo podwyżki stóp przez FED w tym roku, szacowane przez rynek terminowy(obecnie wynosi ok. 41%, gdy jeszcze kilka dni temu było to tylko ok. 11%). Z istotnych informacji dotyczących spółek: 1) nasila się spór pomiędzy związkowcami a zarządem Kompanii Węglowej. Ci pierwsi dali zarządowi czas do piątku na potwierdzenie, że przeciętne wynagrodzenie w KW w 2016 r. będzie nie niższe od tego w 2015 r., a niezrealizowanie tego żądania ma skutkować sporem zbiorowym. Jak informuje Rzeczpospolita, dotychczasowe rozmowy z potencjalnymi inwestorami, mogącymi objąć akcje PGG (gazeta wymienia, ENERGĘ, PGNIG Termikę, PIR i banki) były bardzo trudne, a obecny spór zapewne jeszcze bardziej oddala strony od porozumienia. Jest to informacja negatywna dla sektora energetycznego mało prawdopodobne wydaje się, aby rząd pozwolił upaść KW i zamknąć kopalnie, a póki co nie widać, aby obciążenia projektu pt. PGG, wynikające z kosztów pracy, miały się istotnie zmniejszyć; 2) dobre wyniki za IV kw. zeszłego roku pokazała AGORA, która pochwaliła się lepszymi od oczekiwań rynkowych wynikami na poziomie netto, co może wesprzeć dzisiejsze notowania spółki (więcej w Wybranych komunikatach). Kontrakty terminowe na indeksy zachodnioeuropejskie póki co są na ok. 0,3 0,4% plusach. Mocno rosną także rynki azjatyckie, co jest zapewne pokłosiem wczorajszej mocnej sesji na rynkach rozwiniętych. Ceny ropy naftowej lekko zniżkują. Potencjalne pogłębienie spadków mogłoby być zagrożeniem dla dalszej zwyżki na rynkach akcji w dniu dzisiejszym, tym bardziej, że obecne odbicie jest dynamiczne. (Paweł Szewczyk) WIG w układzie dziennym WIG - RSI(14) = WIG - Stochastic %K(14,14) = 73.09, Stochastic %D(14,14,7) = WIG - MACD(12,26) = 22.47, Signal(12,26,9) = ,000 WIG - Daily Open , Hi , Lo , Close (3.1%) Vol 1,061,691 MA(Close,15) = 44,180.33, MA1(Close,30) = 43, ,000 53,000 52,000 51,000 50,000 Główne indeksy światowe Dane z ostatnich notowań (kursy zamknięcia) S&P ,82 1,65% NASDAQ 4 534,07 2,21% BOVESPA ,82 1,67% DAX 9 377,21 2,65% CAC ,47 2,99% FTSE ,32 2,87% BUX ,82-0,73% NIKKEI ,49 2,83% SHANGHAI 2 879,95 0,44% HANG SENG ,84 2,13% XU ,12 2,62% RTS 738,32 4,19% Indeksy Polska WIG ,62 3,05% WIG ,95 3,59% MWIG ,53 2,89% SWIG ,97 0,80% NCINDEX 269,32-1,06% Waluty USD/PLN 3,9573 EUR/PLN 4,3972 EUR/USD 1,1138 Obligacje PL Bonds10 3,020 US Bonds10 1,809 Surowce Ropa 31,25 1,92% Złoto 1 209,18 0,06% Miedź 4 564,00-0,36% 49,000 48,000 47,000 46,000 45, ,000 44, ,000 43, ,000 42,000 Sep Oct Nov Dec 2016 Feb WIG - Volume = 1,061,690.75, Open Interest = 0.00 WIG - ATR(15) = M 1,061,691 1M 500,

2 Dzisiejsze wydarzenia w spółkach DELKO SADOVAYA GROUP NWZA ws. zmian w składzie RN; wznowienie obrotu akcjami spółki; Kalendarium spółek: Wybrane komunikaty EMITENT / PAP AGORA Grupa Agora w IV kw r. odnotowała przychody w wys. 353,9 mln zł (wzrost r/r o 6,1%), powyżej konsensusu PAP zakładającego 342,6 mln zł. EBIT okazał się gorszy od średniej z prognoz analityków, zebranych przez PAP (17 mln vs. 18,3 mln konsensusu PAP), a zysk netto dużo lepszy (15,7 mln zł vs. 13,7 mln zł konsensusu PAP). W ujęciu rocznym, zysk netto grupy wzrósł w omawianym okresie o 91,5%. GETIN HOLDING MOSTOSTAL ZABRZE POLNORD UNIBEP UNIMA 2000 SYSTEMY TELEINFORMATYCZNE Bank Handlowy ocenia, że w 2016 roku tempo wzrostu kredytów dla klientów indywidualnych będzie wyższe niż dla klientów instytucjonalnych i może przekroczyć 6 proc. - poinformował Sławomir Sikora, prezes banku. Bank Handlowy spodziewa, że w 2016 roku jego powtarzalne koszty operacyjne będą niższe niż w 2015 roku - poinformował Sławomir Sikora, prezes banku. Koszty Banku Handlowego w 2015 roku wyniosły 1,28 mld zł, czyli pozostały na poziomie zbliżonym do 2014 roku. Koszty pracownicze spadły o 2,5 proc. w efekcie zmniejszenia zatrudnienia. Wskaźnik kosztów do dochodów za IV kwartał 2015 roku, po wyłączeniu kosztów na SK Bank i wyższych opłat na BFG, wyniósł 56 proc. Bank Handlowy, pomimo trudnych warunków rynkowych i rosnących obciążeń chce być konsekwentny w realizacji polityki dywidendowej - poinformował Sławomir Sikora, prezes banku. Getin Holding otrzymał od Siderock Trading and Investments Limited pismo wypowiadające warunkową umowę sprzedaży Carcade - podała spółka w komunikacie. Mostostal Zabrze podpisał z Kopeksem umowę na dostawę konstrukcji stalowej budynku kotłowni, LUVO oraz SCR z przeznaczeniem dla budowanego przez Tauron Wytwarzanie bloku o mocy 910 MW w Elektrowni Jaworzno. Szacunkowa wartość zlecenia to 52,4 mln zł netto - podała spółka w komunikacie. chce zakończyć prace nad przeglądem strategii w drugim kwartale - poinformował prezes Marek Woszczyk. Spółka chce położyć większy nacisk na poprawę efektywności. nie wyklucza akwizycji, ale ma konserwatywne podejście w tej sprawie - poinformował w środę prezes Marek Woszczyk. Nowy zarząd Polnordu przystąpił do prac nad strategią spółki, która miałaby obowiązywać do końca 2019 r. Efekty prac może przedstawić radzie nadzorczej w marcu. Spółka chciałaby m.in. poprawić rentowność i wrócić do wypłaty dywidendy - poinformował PAP prezes Dariusz Krawczyk. Konsorcjum Porr Polska Infrastructure i Unibepu podpisało z GDDKiA umowę na budowę drogi krajowej S8 na odcinku: węzeł Poręba - obwodnica Ostrowi Mazowieckiej. Wartość kontraktu to około 328,8 mln zł netto - podał Unibep w komunikacie. Udział Unibepu w konsorcjum został określony na 28,9 proc. wartości kontraktu, czyli około 95 mln zł netto. NWZ Unima 2000 Systemy Teleinformatyczne zdecydowało o wypłacie dywidendy z zysku za 2014 r. w wysokości 0,17 zł na akcję - podała spółka w komunikacie.

3 Sygnały analizy technicznej BZWBK PKOBP GPW Mocne wybicie przy wysokich obrotach, testowanie grudniowego szczytu Szansa wybicia z 2 miesięcznego trendu bocznego GRUPAAZOTY Mocny odwrót świecą marobuzu po spadkowej korekcie (zniesienie 61,8%) HANDLOWY KERNEL KGHM PGNIG MBANK SYNTHOS TRAKCJA Wybicie ponad ostatnie maksimum z luką cenową Wybicie z kanału spadkowego Wybicie z odwróconej formacji głowy i ramion Wybicie ponad ostatnie szczyty, dążenie do październikowego maksimum Testowanie styczniowego szczytu Wyłamanie z 3 miesięcznej konsolidacji Przegląd prasy BANKI INFORMATYKA ORANGEPL PANOVA POLNORD ZEPAK Według opinii prawnych, przygotowanych dla Związku Banków Polskich, zapisy projektu przewalutowania kredytów mieszkaniowych łamią podstawowe zasady Konstytucji RP. (Rzeczpospolita) 1) Cyfrowa przyszłość biznesu. Firmy szykują się na cyfrową rewolucję napędzaną przez internet rzeczy, chmurę obliczeniową i analitykę Big Data. Czekają je potężne wydatki. 2) Producenci gier ruszą po pół miliarda złotych. W NCBR trwają przygotowania do uruchomienia programu dotacji na badania w branży gier wideo. Wiodący gracze deklarują, że z niego skorzystają. (Rzeczpospolita) Orange czeka na wycenę z UKE. Kwestią ceny będzie, czy firma wystąpi o przedłużenie rezerwacji radiowego pasma, dzięki któremu nadal oferuje internet. (Rzeczpospolita) PA Nova spodziewa się sprzedaży pierwszego z trzech obiektów przemysłowych, które ma w portfelu, do końca I kwartału. List intencyjny w sprawie zbycia aktywów funduszowi Exeter został zawarty w listopadzie ub.r., ale transakcji nie udało się zamknąć ani w grudniu, ani styczniu. (Parkiet) pokaże zaktualizowaną strategię w drugim kwartale. Plan rozwoju spółki ma uwzględniać pogarszające się warunki rynkowe i potencjał związany z cięciem kosztów. Analitycy spodziewają się korekty założeń finansowych. Jeszcze w tym roku liczą na hojną dywidendę. (Parkiet) Celem zwiększenie wartości akcji - mówi Dariusz Krawczyk, prezes Polnordu. Poinformował, że chce by Polnord był docelowo spółka dywidendową. (Parkiet) Resort skarbu przygląda się prywatyzacji kopalń przejętych przez Zespół Elektrowni Pątnów Adamów Konin. To niejedyne przekształcenia, do których zastrzeżenia ma rząd. (Dziennik GP)

4 Sygnały analizy technicznej wykresy wybranych spółek PGNIG - Daily Open 5.04, Hi 5.27, Lo 5.02, Close 5.2 (3.0%) Vol 6,354,619 MA(Close,15) = 5.04, MA1(Close,30) = SYNTHOS - Daily Open 3.87, Hi 4.1, Lo 3.87, Close 4.09 (4.3%) Vol 1,709,240 MA(Close,15) = 3.89, MA1(Close,30) = % % % % % % % % % 4.45 Nov Jul Aug Sep Oct Dec 2016 Feb PGNIG - Volume = 6,354, M 0.0% 3.30 May Apr Jun Jul Aug Sep Oct Nov Dec 2016 Feb SYNTHOS - Volume = 1,709, M 5M 4M 10M 3M 6,354,619 5M 2M 1,709,240 1M PGNIG - Wybicie z odwróconej formacji głowy i ramion. Poziom docelowy jest określony w pobliżu 5,9 zł. Kalendarz wydarzeń makroekonomicznych SYNTHOS - Testowanie styczniowego szczytu, przy tym poziomie opór podkreśla zniesienie 50% z wcześniejszej fali spadkowej. Przebicie zwiększy szanse podejścia do ubiegłorocznych maksimów. Godz. Miejsce Dane Okres Oczek. Poprz. 14:00 Polska Protokół z posiedzenia RPP Luty :00 Polska Koniunktura konsumencka Luty - BWUK -7 WWUK -10,9 08:45 Francja Wskaźnik cen konsumpcyjnych Styczeń -1,0% m/m 0,2% r/r 0,2% m/m 0,2% r/r 10:00 EUR Bilans płatniczy saldo rachunku bieżącego Grudzień 22,3 mld EUR 26,4 mld EUR 13:30 EUR Protokół z posiedzenia ECB Styczeń :30 USA Wskaźnik Filadelfia FED Luty -2,9-3,5 14:30 USA Nowe wnioski o zasiłek dla bezrobotnych tys 269 tys 16:00 USA Wskaźniki wyprzedzającej koniunktury Styczeń -0,2% m/m -0,2% m/m 17:00 USA Zmiana zapasów paliw ,2 mln bbl -0,75 mln bbl Kalendarium makro:

5 Zespół Doradztwa Inwestycyjnego i Analiz Biura Maklerskiego Alior Bank: Zbigniew Obara Menedżer Zespołu Analiz, Makler Papierów Wartościowych Marcin Brendota Ekspert ds. analiz Paweł Szewczyk Ekspert ds. analiz, Doradca Inwestycyjny Powyższy materiał został przygotowany przez Biuro Maklerskie Alior Bank SA. Właścicielem niniejszego opracowania jest Alior Bank Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, ul. Łopuszańska 38D, Warszawa, Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy, KRS: , REGON: , NIP: , kapitał zakładowy: PLN (opłacony w całości). Powielanie bądź publikowanie niniejszego opracowania lub jego części bez pisemnej zgody Biura Maklerskiego Alior Bank S.A. jest zabronione. Niniejsze opracowanie jest wyrazem wiedzy oraz poglądów autorów i nie powinno być inaczej interpretowane. Informacje zawarte w niniejszym dokumencie nie stanowią porady ani usługi doradztwa inwestycyjnego. Usługa doradztwa inwestycyjnego jest świadczona na podstawie odrębnej umowy o doradztwo inwestycyjne. Biuro Maklerskie nie gwarantuje realizacji założonego celu inwestycyjnego ani uzyskania określonego wyniku inwestycyjnego. Prezentowane wyniki inwestycyjne nie stanowią gwarancji osiągnięcia podobnych wyników w przyszłości, są wynikiem inwestycyjnym osiągniętym w konkretnym okresie historycznym. W szczególności Biuro Maklerskie zwraca uwagę, iż na cenę instrumentów finansowych ma wpływ wiele różnych czynników, które są lub mogą być niezależne od emitenta i wyników jego działalności. Można do nich zaliczyć m. in. zmieniające się warunki ekonomiczne, prawne, polityczne i podatkowe, których niejednokrotnie nie można przewidzieć lub które mogą być trudne do przewidzenia. Inwestowanie w instrumenty finansowe wiąże się z ryzykiem utraty części lub całości zainwestowanych środków. Wykresy przygotowano za pomocą programu AMIBROKER. Dane do wykresów dostarcza firma STATICA, GPW. Źródłem pozostałych danych są PAP, prasa finansowa i internetowe serwisy finansowo-ekonomiczne. OBJAŚNIENIA UŻYTYCH SKRÓTÓW S&P 500 indeks Standard and Poor s grupujący 500 największych spółek notowanych na NEW YORK Stock Exchange NASDAQ - NASDAQ Composite Index, indeks spółek technologicznych notowanych na elektronicznym rynku giełdowym Nasdaq BOVESPA główny indeks giełdy w Sao Paolo, Brazylia DAX indeks 30 największych spółek, Frankfurt, Niemcy CAC 40 indeks 40 największych spółek, Paryż, Francja FTSE 100 indeks 100 największych spółek notowanych na giełdzie w Londynie BUX główny indeks giełdy w Budapeszcie NIKKEI indeks 225 największych spółek notowanych na giełdzie w Tokio SHANGHAI COMP główny indeks giełdy w Szanghaju HANG SENG główny indeks giełdy w Hong Kongu ISE 100 indeks 100 największych spółek notowanych na giełdzie w Istambule, Turcja RTS główny indeks giełdy w Moskwie Ropa ropa Brent Crude w dostawach natychmiastowych Złoto notowane na Londyńskiej Giełdzie Metali w dostawach natychmiastowych Miedź miedź notowana na londyńskiej giełdzie metali w dostawach 3-miesięcznych USBonds10 rentowność 10 letnich obligacji rządu USA PLBonds10 rentowność 10-letnich obligacji polskich