HYDROBUDOWA POLSKA W SPÓŁKA AKCYJNA W UPADŁOŚCI UKŁADOWEJ

Transkrypt

1 HYDROBUDOWA POLSKA W SPÓŁKA AKCYJNA W UPADŁOŚCI UKŁADOWEJ SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2012 ROKU DO 30 CZERWCA 2012 ROKU WYSOGOTOWO, DN r.

2

3 SPIS TREŚCI SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ... 1 RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT... 3 ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM... 5 RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH... 8 DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA DO ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Informacje ogólne Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości Znaczące zdarzenia i transakcje Zysk na akcję Segmenty operacyjne Wartości niematerialne Rzeczowe aktywa trwałe Inwestycje w jednostkach zależnych Nieruchomość inwestycyjne Aktywa trwałe, do których tytuł prawny podlega ograniczeniu oraz stanowiące zabezpieczenie zobowiązań Poczynione zobowiązania na rzecz dokonania zakupu aktywów Nie dotyczy Środki wykazywane pozabilansowo Nie dotyczy Wartość godziwa instrumentów finansowych Odpisy aktualizujące wartość aktywów Zapasy i inne stanowiące zabezpieczenie zobowiązań Kapitał podstawowy Programy płatności akcjami Dywidendy Emisja i wykup papierów dłużnych Naruszenie postanowień umów (kredyty, pożyczki) Rezerwy Zobowiązania warunkowe Działalność zaniechana Transakcje z jednostkami powiązanymi Zdarzenia po dniu bilansowym Inne znaczące zmiany aktywów, zobowiązań, przychodów i kosztów Inne informacje wymagane przepisami (wybrane dane finansowe przeliczone na euro) Zatwierdzenie do publikacji... 38

4 SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ Aktywa MSSF na dzień MSSF na dzień MSSF na dzień Aktywa trwałe Wartość firmy Wartości niematerialne Rzeczowe aktywa trwałe Nieodnawialne zasoby naturalne Nieruchomości inwestycyjne Inwestycje w jednostkach zależnych Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych Inwestycje we wspólnych przedsięwzięciach Należności Pożyczki udzielone Pochodne instrumenty finansowe Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe Aktywa obrotowe Zapasy Należności z tytułu umów o usługę budowlaną Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego Pożyczki udzielone Pochodne instrumenty finansowe Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży Aktywa razem

5 SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (CD.) Pasywa MSSF na dzień MSSF na dzień MSSF na dzień Kapitał własny ( ) Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej ( ) Kapitał podstawowy Akcje / udziały własne Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał z wyceny transakcji zabezpieczających oraz różnice kursowe z konsolidacji - (1 854) (3 051) Pozostałe kapitały Zyski zatrzymane ( ) ( ) ( ) - zysk (strata) z lat ubiegłych ( ) ( ) ( ) - zysk (strata) netto bieżącego roku przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej ( ) Udziały niedające kontroli - Zobowiązania Zobowiązania długoterminowe Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne Leasing finansowy Pochodne instrumenty finansowe Pozostałe zobowiązania Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych Pozostałe rezerwy długoterminowe Dotacje rządowe Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe Zobowiązania krótkoterminowe Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne Leasing finansowy Pochodne instrumenty finansowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Zobowiązania z tytułu umowy o usługę budowlaną Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych Pozostałe rezerwy krótkoterminowe Dotacje rządowe Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe Zobowiązania związane z aktywami trwałymi przeznaczonymi do sprzedaży Pasywa razem

6 RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT MSSF za okres MSSF za okres MSSF za okres Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaży od jednostek powiązanych Przychody ze sprzedaży produktów Przychody ze sprzedaży usług Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów Koszt własny sprzedaży ( ) ( ) ( ) - od jednostek powiązanych - (45 542) (71 472) Koszt sprzedanych produktów Koszt sprzedanych usług ( ) ( ) ( ) Koszt sprzedanych towarów i materiałów (1 451) (817) (2 987) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży ( ) Koszty sprzedaży Koszty ogólnego zarządu (17 554) (17 554) (39 885) Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe koszty operacyjne ( ) (4 327) (14 736) Koszty restrukturyzacji Zysk (strata) z działalności operacyjnej ( ) Przychody finansowe Koszty finansowe (76 890) (13 033) (25 815) Udział w zyskach jednostek rozliczanych metodą praw własności Zysk (strata) przed opodatkowaniem ( ) Podatek dochodowy 252 (2 981) (10 410) Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej ( ) Działalność zaniechana Strata netto z działalności zaniechanej - Zysk (strata) netto ( ) Zysk (strata) netto przypadający: ( ) akcjonariuszom podmiotu dominującego ( ) akcjonariuszom mniejszościowym ZYSK (STRATA) NETTO NA JEDNĄ AKCJĘ ZWYKŁĄ (PLN) MSSF za okres MSSF za okres MSSF za okres PLN / akcję PLN / akcję PLN / akcję Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej ( ) Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej i zaniechanej ( ) Średnia ważona liczba akcji zwykłych (w tys. szt) Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych (w tys. szt) z działalności kontynuowanej - podstawowy -3,65 0,13 0,04 - rozwodniony -3,65 0,13 0,04 z działalności kontynuowanej i zaniechanej - podstawowy -3,65 0,13 0,04 - rozwodniony -3,65 0,13 0,04 3

7 SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW MSSF MSSF MSSF Zysk (strata) netto ( ) Inne całkowite dochody Przeszacowanie rzeczowych aktywów trwałych - (1 204) 331 Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży: dochody (straty) ujęte w okresie w innych dochodach całkowitych - kwoty przeniesione do wyniku finansowego Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pieniężnych: dochody (straty) ujęte w okresie w innych dochodach (1 920) całkowitych - kwoty przeniesione do wyniku finansowego (1 406) 44 - kwoty ujęte w wartości początkowej pozycji zabezpieczanych Różnice kursowe z wyceny jednostek działających za granicą Różnice kursowe przeniesione do wyniku finansowego sprzedaż jednostek zagranicznych Udział w innych dochodach całkowitych jednostek wycenianych metodą praw własności Podatek dochodowy odnoszący się do składników innych (124) dochodów całkowitych Inne całkowite dochody po opodatkowaniu (740) (1 669) Całkowite dochody ( ) Całkowite dochody przypadające: - akcjonariuszom podmiotu dominującego ( ) akcjonariuszom mniejszościowym 4

8 ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM Kapitał przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej Kapitał podstawowy Akcje własne (-) Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał z wyceny transakcji zabezpieczają cych przepływy Różnice kursowe z przeliczeni a jednostek zależnych Pozostałe kapitały Zyski zatrzyman e Razem Kapitał własny razem Saldo na dzień roku (3 051) ( ) Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekta błędu podstawowego Saldo po zmianach (3 051) ( ) Zmiany w kapitale własnym w okresie roku Emisja akcji Wycena opcji (program płatności akcjami) Zmiana struktury grupy kapitałowej (transakcje z podmiotami niekontrolującymi) Inne korekty (1) Dywidendy Przekazanie wyniku finansowego na kapitał (18 541) Razem transakcje z właścicielami (17 520) Zysk netto za okres roku ( ) ( ) ( ) Inne całkowite dochody po opodatkowaniu za okres roku Razem całkowite dochody ( ) ( ) ( ) Przeniesienie do zysków zatrzymanych (sprzedaż przeszacowanych środków trwałych) - - Saldo na dzień roku ( ) ( ) ( ) 5

9 ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM (CD.) Kapitał przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej Kapitał podstawowy Akcje własne (-) Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał z wyceny transakcji zabezpieczają cych przepływy Różnice kursowe z przeliczeni a jednostek zależnych Pozostałe kapitały Zyski zatrzyman e Razem Kapitał własny razem Saldo na dzień roku (22 188) ( ) Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekta błędu podstawowego (28 587) (7 513) (7 513) Saldo po zmianach (1 114) ( ) Zmiany w kapitale własnym w okresie roku Emisja akcji Wycena opcji (program płatności akcjami) (1 020) 1 (1 019) (1 019) Zmiana struktury grupy kapitałowej (transakcje z podmiotami niekontrolującymi) Inne korekty (976) 675 (301) (301) Dywidendy Przekazanie wyniku finansowego na kapitał (3 265) - - Razem transakcje z właścicielami (2 589) (1 320) (1 320) Zysk netto za okres roku Inne całkowite dochody po opodatkowaniu za okres roku (740) (740) (740) Razem całkowite dochody (740) Przeniesienie do zysków zatrzymanych (sprzedaż przeszacowanych środków trwałych) - - Saldo na dzień roku (1 854) ( )

10 ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM (CD.) Kapitał przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej Kapitał podstawow y Akcje własne (-) Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał z wyceny transakcji zabezpieczają cych przepływy Różnice kursowe z przeliczeni a jednostek zależnych Pozostałe kapitały Zyski zatrzyman e Razem Kapitał własny razem Saldo na dzień roku (22 188) (95 168) Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekta błędu podstawowego (28 587) (7 513) (7 513) Saldo po zmianach (1 114) ( ) Zmiany w kapitale własnym w okresie roku Emisja akcji Wycena opcji (program płatności akcjami) (5 557) Zmiana struktury grupy kapitałowej (transakcje z podmiotami niekontrolującymi) Inne korekty (653) Dywidendy Przekazanie wyniku finansowego na kapitał (3 265) - - Razem transakcje z właścicielami (9 475) Zysk netto za okres roku Inne całkowite dochody po opodatkowaniu za okres roku (1 937) (1 669) (1 669) Razem całkowite dochody (1 937) Przeniesienie do zysków zatrzymanych (sprzedaż przeszacowanych środków trwałych) (975) (975) (975) Saldo na dzień roku (3 051) ( )

11 RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH MSSF za okres MSSF za okres MSSF za okres Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej Zysk netto przed opodatkowaniem ( ) Korekty: Amortyzacja i odpisy aktualizujące rzeczowe aktywa trwałe Amortyzacja i odpisy aktualizujące wartości niematerialne Zmiana wartości godziwej nieruchomości inwestycyjnych (797) 39 Zmiana wartości godziwej aktywów (zobowiązań) finansowych wycenianych przez rachunek zysków i strat (1 366) Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pieniężnych przeniesione z kapitału (1 406) 44 Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości aktywów finansowych (Zysk) strata ze sprzedaży niefinansowych aktywów trwałych (783) (Zysk) strata ze sprzedaży aktywów finansowych (innych niż instrumenty pochodne) (4 000) Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych (66) Koszty odsetek Przychody z odsetek (2 607) (2 210) (5 027) Odsetki od lokat (z otrzymanych zaliczek) - - Otrzymane dywidendy Udział w zyskach (stratach) jednostek stowarzyszonych Inne korekty (749) Korekty razem: Zmiana stanu zapasów (368) (831) Zmiana stanu należności Zmiana stanu zobowiązań (22 197) ( ) Zmiana stanu rezerw i rozliczeń międzyokresowych (10 302) (6 510) Zmiana stanu z tytułu umów budowlanych ( ) ( ) Inne korekty Zmiany w kapitale obrotowym ( ) ( ) Wpływy (wydatki) z rozliczenia instrumentów pochodnych (2 376) 76 (5 784) Zapłacone odsetki z działalności operacyjnej (392) (191) 53 Zapłacony podatek dochodowy (1 209) (2 844) (5 603) Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej ( ) ( ) (84 836) Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Wydatki na nabycie wartości niematerialnych (82) (14 953) (23 813) Wpływy ze sprzedaży wartości niematerialnych Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych (360) (14 704) (8 674) Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych Wydatki na nabycie nieruchomości inwestycyjnych - (9 750) (10 208) Wpływy ze sprzedaży nieruchomości inwestycyjnych Wydatki netto na nabycie jednostek zależnych (2 052) - - Wpływy netto na nabycie jednostek zależnych Otrzymane spłaty pożyczek udzielonych Pożyczki udzielone (3 938) (10 830) (33 830) Wydatki na nabycie pozostałych aktywów finansowych (30) - (163) Wpływy ze sprzedaży pozostałych aktywów finansowych Wpływy z otrzymanych dotacji rządowych

12 RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH (CD.) Otrzymane odsetki Inne wpływy Inne wydatki inwestycyjne Otrzymane dywidendy Środki pieniężne netto wykorzystane w działalności inwestycyjnej (18 457) (32 750) Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej Wpływy netto z tytułu emisji akcji Nabycie akcji własnych Wpływy z tytułu emisji dłużnych papierów wartościowych Wykup dłużnych papierów wartościowych Odsetki zapłacone od dłużnych papierów wartościowych Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i pożyczek Spłaty kredytów i pożyczek ( ) ( ) ( ) Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego (2 955) (5 594) (15 584) Odsetki zapłacone (15 596) (12 676) (27 999) Odsetki od lokat Inne wpływy/wydatki Dywidendy wypłacone Środki pieniężne netto z działalności finansowej Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (76 280) (52 072) Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu Zmiana stanu z tytułu różnic kursowych - (124) (34) Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu

13 DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA DO ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. Informacje ogólne Hydrobudowa Polska S.A. w upadłości układowej z siedzibą w Wysogotowie, ul. Skórzewska 35; Przeźmierowo jest spółką działającą w sektorze budowlanym specjalizującym się w budowie obiektów inżynierii wodnej i lądowej, wykonawstwie robót inżynieryjnych i hydrotechnicznych budownictwa ogólnego. Spółka została zarejestrowana w dniu roku przez Sąd Rejonowy we Włocławku pod numerem RHB 794 w rejestrze handlowym, a następnie została wpisana przez Sąd Rejonowy w Toruniu ul. Młodzieżowa 31, VII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod Nr KRS w dniu roku. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy w dniu roku Uchwałą nr 1 zmieniło siedzibę Spółki na Wysogotowo koło Poznania ul. Skórzewska 35. W dniu roku Sąd Rejonowy w Toruniu dokonał wpisu zmiany siedziby i adresu podmiotu, oraz dokonał przekazania Aktu Rejestrowego Spółki według właściwości miejscowej do Sądu Rejonowego w Poznaniu XXI Wydziału Gospodarczego Krajowego Rejestru Sądowego. W dniu 27 sierpnia 2007 roku Sąd Rejonowy w Poznaniu zarejestrował połączenie Spółki ze Spółką Hydrobudowa Śląsk S.A. natomiast w dniu 07 stycznia 2008 roku zarejestrowana została zmiana nazwy Spółki z HYDROBUDOWA Włocławek S.A. na HYDROBUDOWA POLSKA S.A. W dniu 11 czerwca 2012 r. Sąd Rejonowy Poznań - Stare Miasto w Poznaniu, XI Wydział Gospodarczy do Spraw Upadłościowych i Naprawczych wydał postanowienie o ogłoszeniu upadłości Spółki z możliwością zawarcia układu. Sąd postanowił o utrzymaniu zarządu własnego Spółki, wyznaczył sędziego komisarza w osobie SSR Anny Hrycaj oraz nadzorcę sądowego w osobie spółki Syndycy Wielkopolscy Bojarski, Sender-Kałat, Gnatowski spółka komandytowa. Obecnie akta rejestrowe prowadzi Sąd Rejonowy Poznań Nowe Miasto i Wilda, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Spółce nadano numer statystyczny REGON Podstawowym przedmiotem działalności Spółki jest wg PKD 4524B Budowa pozostałych obiektów inżynierii wodnej. Szerszy opis działalności prowadzonej przez Spółkę został przedstawiony w nocie nr 6 dotyczącej segmentów operacyjnych. Czas trwania Spółki jest nieoznaczony. Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Spółki dnia 31 sierpnia 2012 r. 2. Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości 2.1. Podstawa sporządzenia Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe obejmuje okres 6 miesięcy zakończony roku oraz zostało sporządzone zgodnie z MSR 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa. Dla pełniejszego zrozumienia sytuacji finansowej oraz majątkowej zamieszczono dodatkowo jako dane za okresy porównywalne bilans sporządzony na dzień oraz sprawozdanie z całkowitych dochodów, zestawienie zmian w kapitale własnym, rachunek przepływów pieniężnych za 2011 rok, pomimo braku takich wymogów w MSR 34. Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe nie zawiera wszystkich informacji, które ujawniane są w rocznym sprawozdaniu finansowym sporządzonym zgodnie z MSSF. Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe należy czytać łącznie ze sprawozdaniem finansowym Spółki za rok Walutą sprawozdawczą niniejszego śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego jest złoty polski, a. 10

14 2.2. Kontynuacja działalności Śródroczne skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości, obejmującej okres co najmniej 12 kolejnych miesięcy od daty zakończenia okresu śródrocznego. Jednakże na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania Zarząd zidentyfikował szereg okoliczności, wymienionych poniżej, wskazujących na zagrożenie kontynuacji działalności przez Spółkę. Na przełomie roku w Grupie PBG, której Spółka jest częścią, pojawiły się problemy z zapewnieniem finansowania prowadzonych projektów budowlanych. W ocenie Zarządu bezpośrednią przyczyną zaistniałej sytuacji było: niezawinione przez Spółki, opóźnienia w realizacji zleceń, powodujące wydłużony okres fakturowania i otrzymywania wpływów z działalności; realizacją kontraktów drogowych, w tym budowy odcinków autostrad A1 i A4. Kontrakty drogowe charakteryzują się dużym zapotrzebowaniem na kapitał obrotowy. Dodatkowo ze względu na zmianę warunków rynkowych, zwłaszcza rosnący poziom cen materiałów i usług, (przykładowo: wzrost cen asfaltu o około 50%, wzrost cen paliw o około 40% od momentu złożenia ofert na realizację głównych kontraktów) kontrakty te okazały się nierentowne; udziału w budowie Stadionu Narodowego w Warszawie, w przypadku którego całkowite rozliczenie poniesionych kosztów związanych z zakończeniem budowy jest przedmiotem sporu z zamawiającym; wycofania się banku z finansowania akwizycji RAFAKO i koniecznością sfinansowania tej transakcji ze środków własnych i posiadanych limitów kredytowych; nadmiernie przedłużające się negocjacje z podmiotami finansującymi. Przedłużające się negocjacje z instytucjami finansowymi, skutkujące brakiem możliwości terminowego regulowania zobowiązań Spółki spowodowały, że w dniu 4 czerwca 2012 roku Zarząd Spółki HYDROBUDOWA POLSKA SA złożył do Sądu Rejonowego Poznań Stare Miasto w Poznaniu, XI Wydział Gospodarczy do Spraw Upadłościowych i Naprawczych, wniosek o ogłoszenie upadłości z możliwością zawarcia układu, dającego wierzycielom możliwość optymalnego zaspokojenia ich wierzytelności w wyniku przyjęcia i realizacji układu. W dniu 11 czerwca 2012 roku Sądu Rejonowego Poznań Stare Miasto w Poznaniu, XI Wydział Gospodarczy do Spraw Upadłościowych i Naprawczych wydał postanowienie o ogłoszeniu upadłości Spółki z możliwością zawarcia układu z wierzycielami, pozostawiając Spółce (upadłemu) zarząd własny nad majątkiem. Zgodnie z art. 51 prawa upadłościowego i naprawczego, z dniem 11 czerwca 2012 roku, nadzór nad majątkiem upadłego sprawuje nadzorca sądowy w osobie: Spółki Syndycy Wielkopolscy Bojarski, Senger-Kałat, Gnatowski, spółka komandytowa, a Sędzią Komisarzem wyznaczona została SSR Anna Hrycaj. W dniu 21 czerwca 2012 roku nastąpiło uprawomocnienie Postanowienia z dnia 11 czerwca 2012 roku o ogłoszeniu upadłości Spółki z możliwością zawarcia układu wydane przez Sąd Rejonowy Poznań Stare Miasto w Poznaniu, XI Wydział Gospodarczy do Spraw Upadłościowych i Naprawczych. We wniosku o ogłoszenie upadłości Spółki z możliwością zawarcia układu Zarząd Spółki przedstawił dwa warianty propozycji układowych, które obejmują m.in. spłatę wierzycieli w ratach, redukcję części zadłużenia oraz konwersję wierzytelności na akcje HYDROBUDOWY POLSKA S.A. Celem wariantu A jest: 1) spłata wierzytelności w kwocie do ,00 zł (bez odsetek od kwoty należności głównej) w wysokości 100%; 2) spłata wierzytelności w kwocie przekraczającej ,00 zł (bez odsetek od kwoty należności głównej) jednak nie większej niż 1 mln zł w wysokości 80%; 3) spłata wierzytelności w kwocie powyżej 1 mln zł w wysokości 44%. Celem wariantu B jest zaspokojenie wierzycieli według wariantu A z uzupełnieniem zamiany długu na kapitał dla wierzytelności powyżej 1 mln zł o akcje spółki po cenie 1 zł za akcję do wartości 5% wykazanego zadłużenia. Konwersja zadłużenia na akcje nastąpi w ciągu roku od dnia uprawomocnienia się postanowienia o zatwierdzeniu układu. 11

15 Sąd wezwał wierzycieli Spółki do zgłaszania swoich wierzytelności w terminie 3 miesięcy od dnia podania w/w postanowienia do publicznej wiadomości. Termin zgłaszania wierzytelności upływa 21 września 2012 roku. Zdaniem Zarządu Spółki gwarancją realizacji układu jest: restrukturyzacja nieoperacyjnego majątku trwałego Spółki, którego sprzedaż miałaby stanowić jedno ze źródeł spłaty układu; restrukturyzacja zatrudnienia; koncentracja działalności operacyjnej na obszarach specjalistycznych takich, jak hydrotechnika i budownictwo energetyczne; realizacja zadań z zakresu ogólnobudowlanego w zakresie kontraktów w sektorze energetycznym, realizowanych przez Rafako S.A. w Raciborzu; Ponadto Zarząd podejmuje działania w zakresie restrukturyzacji kosztowej i operacyjnej Spółki, co pozwoli ograniczyć koszty działalności i zrealizować układ w możliwie najszybszym terminie. W ocenie Zarządu istnieje nadal szansa na zawarcie układu, który umożliwiłby kontynuowanie bieżącej działalności, co z kolei przełoży się na ochronę interesów wierzycieli (w szczególności posiadających mniejsze wierzytelności), a także znaczących interesów społecznych: zarówno w zakresie ochrony miejsc pracy, ochrony podwykonawców, zamawiających (oczekujących na realizację strategicznych kontraktów), jak i lokalnych społeczności. Tym niemniej jednak, w świetle zdarzeń, które miały miejsce od momentu ogłoszenia upadłości, sytuacja spółki uległa znacznemu pogorszeniu i Zarząd bierze pod uwagę zmianę kwalifikacji upadłości z układowej na likwidacyjną. Na dzień 30 czerwca 2012 roku skrócone śródroczne sprawozdanie finansowe Spółki przedstawia stratę netto w wysokości tysięcy złotych przy poziomie ujemnych kapitałów własnych w wysokości tysiące złotych po uwzględnieniu tej straty. Przychody ze sprzedaży za okres od 1 stycznia 2012 do 30 czerwca 2012 roku wyniosły tysiące złotych i były o 97% niższe od przychodów osiągniętych przez Spółkę za okres porównywalny roku Przyczyną istotnego spadku obrotu była trudna sytuacja finansowa, która spowodowała brak finansowania działalności operacyjnej i możliwości realizowania umów o usługę budowlaną. Jednostką dominującą wobec Spółki jest PBG Spółka Akcyjna w upadłości układowej. W czerwcu 2012 roku banki wypowiedziały Spółkom Grupy Kapitałowej PBG Spółka Akcyjna w upadłości układowej (Grupa PBG) umowy kredytowe, których poręczycielem jest Spółka. Na dzień 30 czerwca 2012 roku wartość zadłużenia Spółki z tytułu umów kredytowych wypowiedzianych do dnia wydania niniejszego Stanowiska wynosiła tysięcy złotych. Biorąc pod uwagę utratę zewnętrznych źródeł finansowania oraz brak możliwości pozyskania nowych źródeł, istnieje znaczna niepewność co do zdolności Spółki do prowadzenia działalności operacyjnej, która generowałaby dodatnie przepływy pieniężne. Bank Nordea Polska Spółka Akcyjna, Bank Zachodni WBK Spółka Akcyjna, Bank Polska Kasa Opieki Spółka Akcyjna wezwały Spółkę (dłużnik solidarny) i inne Spółki należące do Grupy PBG do spłaty łącznego zadłużenia z tytułu umów kredytowych zawartych pomiędzy tymi bankami a Spółkami należącymi do Grupy PBG w wysokości tysięcy złotych. Spółki należące do Grupy PBG objęte umowami kredytowymi, zadłużone w wyżej wymienionych bankach złożyły wnioski do sądu o ogłoszenie upadłości. Zarząd Spółki nie uwzględnił w śródrocznym sprawozdaniu finansowym skutków możliwej odpowiedzialności Spółki jako poręczyciela wskazanych wierzytelności. Na dzień wydania niniejszego Stanowiska nie ma możliwości określenia, jaka część zadłużenia, wynikającego z kredytów bankowych zaciągniętych przez Spółki należące do Grupy PBG przypadnie do spłaty przez Spółkę jako współkredytobiorcę lub poręczyciela. Po dniu wystąpiły następujące zdarzenia: Odstąpienie od kontraktu pn. Budowa Autostrady A4 na odcinku od węzła Tarnów Krzyż do Węzła Dębica Pustynia Wykonawca: Konsorcjum HYDROBUDOWA POLSKA (lider), SIAC Construction, PBG, APRIVIA Kwota kontraktowa: ,80 zł netto Zaawansowanie finansowe kontraktu: 59% Kontrakt wypowiedziany przez Wykonawcę. 12

16 Uzasadnienie: Wykonawca uznał, że był uprawniony do wypowiedzenia kontraktu, ze względu na niewywiązywanie się Zamawiającego ze swoich zobowiązań według kontraktu. Konsorcjum ponadto złożyło pozew o sądową zmianę umowy. Wartość przedmiotu sporu to ,85 zł. Odstąpienie od kontraktu pn. Budowa zbiorników żelbetowych na Terminalu LNG w Świnoujściu Wykonawca: HYDROBUDOWA POLSKA Kwota kontraktowa: ,00 zł netto Zaawansowanie finansowe kontraktu: 75% Kontrakt wypowiedziany przez Zamawiającego. Uzasadnienie: Zamawiający uznał, że Wykonawca nie podjął odpowiednich działań naprawczych, do których został zawezwany. Na dzień wypowiedzenia umowy nie naliczono kar umownych. Odstąpienie od kontraktu pn. Budowa infrastruktury towarzyszącej na Terminalu LNG w Świnoujściu Wykonawca: HYDROBUDOWA POLSKA Kwota kontraktowa: ,28 zł netto Zaawansowanie finansowe kontraktu: 7% Kontrakt wypowiedziany przez Zamawiającego. Uzasadnienie: Zamawiający uznał, że Wykonawca nie podjął odpowiednich działań naprawczych, do których został zawezwany. Na dzień wypowiedzenia umowy nie naliczono kar umownych. Wezwanie od Pioneer Pekao TFI do wykupu obligacji PBG W dniu 4 lipca Spółka otrzymała wezwanie od Pioneer Pekao Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A., w którym Pioneer Pekao TFI wzywa Spółkę jako poręczyciela do natychmiastowego wykupu obligacji serii C i D wyemitowanych przez PBG S.A. o łącznej wartości nominalnej zł, wraz z odsetkami, w związku z bezskutecznym upływem terminu wezwania PBG S.A. do wykupu obligacji serii C i D o łącznej wartości nominalnej zł. Wezwanie od Amplico PTE do wykupu obligacji PBG W dniu 6 lipca Spółka otrzymała wezwanie od Amplico Powszechne Towarzystwo Emerytalne S.A., reprezentującego Amplico Otwarty Fundusz Emerytalny, w którym Amplico wzywa Spółkę jako poręczyciela do natychmiastowego wykupu obligacji serii C wyemitowanych przez PBG S.A. o łącznej wartości nominalnej zł, wraz z odsetkami, w związku z bezskutecznym upływem terminu wezwania PBG S.A. do wykupu obligacji serii C o łącznej wartości nominalnej zł. Złożenie pozwu o sądową zmianę umowy na budowę autostrady A4 W dniu 26 lipca konsorcjum w składzie: HYDROBUDOWA POLSKA S.A. w upadłości układowej - Lider Konsorcjum, SIAC Construction Ltd. z siedzibą w Irlandii Partner Konsorcjum, PBG S.A. w upadłości układowej Partner Konsorcjum, APRIVIA S.A. (obecnie w upadłości likwidacyjnej) Partner Konsorcjum, realizujące zadanie pn. Budowa Autostrady A4 na odcinku od węzła Tarnów Krzyż do Węzła Dębica Pustynia złożyło w Sądzie Okręgowym Wydział I Cywilny w Rzeszowie pozew przeciw Skarbowi Państwa Generalnemu Dyrektorowi Dróg Krajowych i Autostrad reprezentowanemu przez Generalną Dyrekcję Dróg Krajowych i Autostrad Oddział Rzeszów o sądową zmianę umowy. W złożonym pozwie konsorcjum wnioskuje o zmianę treści umowy, m.in. poprzez dodanie kwoty ,85 zł, stanowiącej wartość przedmiotu sporu, do wartości wynagrodzenia netto należnego konsorcjum. W uzasadnieniu pozwu powód wskazuje m.in. na nieprzewidywalny wzrost poziomu cen materiałów oraz usług w sektorze budowlanym. Złożenie pozwu w sprawie budowy Stadionu Narodowego w Warszawie W dniu 31 lipca konsorcjum w składzie: HYDROBUDOWA POLSKA S.A. (obecnie w upadłości układowej) lider konsorcjum PBG S.A. (obecnie w upadłości układowej) partner konsorcjum, ALPINE Bau Deutschland AG partner konsorcjum ALPINE Bau GmbH partner konsorcjum, ALPINE Construction Polska sp. z o.o. partner konsorcjum. 13

17 realizujące zadanie pn. Budowa wielofunkcyjnego Stadionu Narodowego w Warszawie wraz z infrastrukturą towarzyszącą złożyło w Sądzie Okręgowym Warszawa Praga w Warszawie II Wydział Cywilny pozew przeciw Skarbowi Państwa - Ministerstwu Sportu i Turystyki oraz Narodowemu Centrum Sportu sp. z o.o.. W złożonym pozwie konsorcjum wnioskuje m.in. o: 1. ustalenie, na podstawie art. 189 Kodeksu postępowania cywilnego, że Zamawiającemu nie przysługuje roszczenie o zapłatę kar umownych z tytułu zwłoki w osiągnięciu Całkowitego Zakończenia Wykonania Umowy; oraz 2. zobowiązanie Zamawiającego do zaniechania bezprawnego skorzystania z Gwarancji Zabezpieczenia Należytego Wykonania Umowy (Gwarancja), ustanowionej na zlecenie Spółki, jako lidera konsorcjum, przez zakład ubezpieczeń Zurich Insurance plc, Niederlassung für Deutschland z siedzibą we Frankfurcie nad Menem w Niemczech. Na łączną wartość przedmiotu sporu w kwocie zł składają się: roszczenie o zapłatę kar umownych z tytułu zwłoki oraz żądanie wypłaty środków z Gwarancji Zasady rachunkowości Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadami rachunkowości, które zostały zaprezentowane w ostatnim sprawozdaniu finansowym Spółki za rok zakończony 31 grudnia 2011 roku. Standardy i interpretacje zastosowane po raz pierwszy W bieżącym półroczu Spółka przyjęła wszystkie nowe i zaktualizowane standardy oraz interpretacje przedstawione poniżej, wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości i Komitet do spraw Interpretacji Międzynarodowych Standardów Rachunkowości oraz zatwierdzenia do stosowania w Unii Europejskiej, mające zastosowanie do prowadzonej przez nią działalności i obowiązujące w rocznych sprawozdaniach od 1 stycznia 2012 roku. Zmiany do MSSF 7 Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji przeniesienie aktywów finansowych, zatwierdzone w UE w dniu 22 listopada 2011 roku. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 lipca 2011 roku lub po dacie. Zmiany do MSR 12 Podatek dochodowy podatek odroczony: realizacja aktywów. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2012 roku lub po dacie. Zastosowanie powyższych zmian nie miało wpływu na sytuacje finansową ani na wyniki działalności Grupy. Standardy i Interpretacje przyjęte przez RMSR, ale nie mające jeszcze zastosowania Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego Spółka nie zastosowała następujących standardów, zmian standardów i interpretacji, które zostały opublikowane i zatwierdzone do stosowania w UE, ale nie weszły jeszcze w życie: Zmiany do MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych prezentacja składników innych całkowitych dochodów. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 lipca 2012 roku lub po dacie. Zmiany do MSR 19 Świadczenia pracownicze poprawki do rachunkowości świadczeń po okresie zatrudnienia. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2013 roku lub po dacie. Grupa postanowiła nie skorzystać z możliwości wcześniejszego zastosowania powyższych zmian do standardów. Standardy i Interpretacje przyjęte przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone przez UE 14

18 MSSF w kształcie zatwierdzonym przez Unię Europejską nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji przyjętych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, z wyjątkiem poniższych standardów, zmian do standardów i interpretacji, które według stanu na dzień 30 czerwca 2012 roku nie zostały jeszcze zatwierdzone do stosowania przez Unię Europejską: MSSF 9 Instrumenty finansowe. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2015 roku lub po dacie. MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2013 roku lub po dacie. MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2013 roku lub po dacie. MSSF 12 Ujawnienia na temat zaangażowania w inne jednostki. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2013 roku lub po dacie. MSSF 13 Wycena wartości godziwej. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2013 roku lub po dacie. MSR 27 Jednostkowe sprawozdania finansowe. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2013 roku lub po dacie. MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych oraz wspólne przedsięwzięcia. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2013 roku lub po dacie. Zmiany do MSSF 1 Zastosowanie MSSF po raz pierwszy ciężka hiperinflacja i usunięcie sztywnych terminów dla stosujących MSSF po raz pierwszy. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 lipca 2011 roku lub po dacie. Zmiany do MSSF 1 Zastosowanie MSSF po raz pierwszy pożyczki rządowe. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2013 roku lub po dacie. Zmiany do MSSF 7 Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji kompensowanie aktywów i zobowiązań finansowych. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2013 roku lub po dacie. Zmiany do MSR 32 Instrumenty finansowe - prezentacja kompensowanie aktywów i zobowiązań finansowych. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2014 roku lub po dacie. Zmiany do różnych standardów Poprawki do MSSF (2012) Interpretacja KIMSF 20 Rozliczanie kosztów usuwania odpadów na etapie produkcji w kopalniach odkrywkowych. Standard będzie obowiązywał dla sprawozdań za okresy rozpoczynające się 1 stycznia 2013 roku lub po dacie. Według szacunków Spółki, wymienione powyżej standardy, interpretacje i zmiany do standardów nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Spółkę na dzień bilansowy 2.4. Niepewność szacunków Przy sporządzaniu śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego Zarząd Spółki kieruje się osądem przy dokonywaniu licznych szacunków i założeń, które mają wpływ na stosowane zasady rachunkowości oraz prezentowane wartości aktywów, zobowiązań, przychodów oraz kosztów. Faktycznie zrealizowane wartości mogą różnić się od szacowanych przez Zarząd. Informacje o szacunkach i założeniach, które są znaczące dla sprawozdania finansowego, zostały zaprezentowane w sprawozdaniu finansowym za 2011 rok. Ponadto Spółka zaprezentowała w niniejszym skróconym śródrocznym sprawozdaniu finansowym wpływ dokonanych założeń Zarządu na szacunek przychodów z umów o usługę budowlaną (patrz nota nr 21) oraz rezerw (patrz nota nr 16) Korekty błędów oraz zmiana zasad rachunkowości W skróconym sprawozdaniu finansowym nie dokonano zamian zasad rachunkowości, zmian zasad prezentacyjnych ani korekt błędów lat ubiegłych. 3. Znaczące zdarzenia i transakcje Znaczące zdarzenia i transakcje opisano w sprawozdaniu Zarządu z działalności Spółki, które jest elementem raportu za I półrocze 2012 r. i jest publikowane łącznie z niniejszym sprawozdaniem. 15

19 4. Zysk na akcję Podstawowy zysk na akcję liczony jest według formuły zysk netto przypadający akcjonariuszom podmiotu dominującego podzielony przez średnią ważoną liczbę akcji zwykłych występujących w danym okresie. Przy kalkulacji rozwodnionego zysku na akcję uwzględniany jest rozwadniający wpływ opcji zamiennych na akcje Spółki dominującej, wyemitowanych w ramach programów motywacyjnych realizowanych przez Spółkę. Hydrobudowa Polska nie emitowała instrumentów rozwadniających. Kalkulacja zysku na akcję została zaprezentowana poniżej: Liczba akcji stosowana jako mianownik wzoru Średnia ważona liczba akcji zwykłych Rozwadniający wpływ opcji zamiennych na akcje Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych Działalność kontynuowana Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej ( ) Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) -3,65 0,13 0,04 Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) -3,65 0,13 0,04 Działalność zaniechana Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) Działalność kontynuowana i zaniechana Zysk (strata) netto ( ) Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) -3,65 0,13 0,04 Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) -3,65 0,13 0,04 5. Segmenty operacyjne Przy wyodrębnianiu segmentów operacyjnych Zarząd kieruje się liniami produktowymi, które reprezentują główne usługi oraz wyroby dostarczane przez Spółkę. Każdy z segmentów jest zarządzany odrębnie w ramach danej linii produktowej, z uwagi na specyfikę świadczonych usług wymagających odmiennych technologii, zasobów oraz podejścia do realizacji. W Spółce ustalono segment operacyjny jako podstawowy wzór sprawozdawczy. Wykaz segmentów jest zgodny z prezentacją segmentów operacyjnych w skonsolidowanym sprawozdaniu Grupy Kapitałowej Hydrobudowa Polska oraz jednostki dominującej wyższego szczebla, tj. Grupy Kapitałowej PBG. Wyróżnia się cztery główne segmenty, w ramach których Grupa prowadzi swoją działalność operacyjną: gaz ziemny, ropa naftowa i paliwa, woda, budownictwo przemysłowe i mieszkaniowe, drogi. W ramach poszczególnych segmentów wyróżnia się następujące zakresy usług: Gaz ziemny, ropa naftowa i paliwa to: - zbiorniki ropy naftowej i paliw, - instalacje naziemne do wydobycia, ropy naftowej i gazu ziemnego, - instalacje naziemne podziemnych magazynów gazu ziemnego 16

20 Woda to: - instalacje technologiczne i sanitarne dla systemów wodnych i kanalizacyjnych, takie jak: o wodociągi o kanalizacje o magistrale wodociągowe i kolektory o ujęcia wody o oczyszczalnie ścieków - obiekty hydrotechniczne, takie jak: o zapory wodne o zbiorniki retencyjne o wały przeciwpowodziowe - renowacje instalacji wodociągowych i kanalizacyjnych Budownictwo przemysłowe i mieszkaniowe to: - obiekty sportowe i rekreacyjne - obiekty administracyjne, socjalne i techniczne - obiekty przemysłowe - obiekty mieszkaniowe - obiekty handlowe, hotelowe i konferencyjne - tunele w tym o tunele metra o tunele kolejowe - przeciski, przewierty - mikrotuneling Drogi to: - budowa autostrad, dróg ekspresowych, - budowa mostów, wiaduktów, - budowa parkingów - budowa tuneli drogowych Ponadto, Spółka wyróżnia dodatkowy segment działalności nazwany inne, w którym ujmuje między innymi przychody ze sprzedaży towarów i materiałów oraz pozostałe usługi, które nie kwalifikują się do usług rozróżnianych w ramach czterech głównych segmentów. Spółka prezentuje przychody ze sprzedaży, koszty oraz wynik (marżę brutto) w podziale na wyżej wymienione segmenty, nie prezentuje natomiast aktywów i pasywów bilansu w podziale na segmenty z działalności z uwagi na to, że część środków trwałych jest wykorzystywana do produkcji zaliczanej do różnych segmentów i brak jest możliwości przypisania zapasów materiałów do poszczególnych segmentów oraz niemożliwe jest przypisanie do segmentów zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz przychodów i kosztów pozostałej działalności operacyjnej i finansowej. Informacje o poszczególnych segmentach operacyjnych zostały zaprezentowane w tabelach poniżej. W okresie sześciu miesięcy 2012 roku nie wystąpiły zmiany w polityce rachunkowości Spółki w zakresie wyodrębnienia segmentów operacyjnych oraz zasad wyceny przychodów, wyników oraz aktywów segmentów, które zostały zaprezentowane w ostatnim rocznym sprawozdaniu finansowym Spółki. 17

21 Przychody, wyniki oraz aktywa segmentów operacyjnych: Segmenty gaz ziemny, ropa naftowa i paliwa woda budownictwo mieszkaniowe i przemysłowe drogi Inne Razem Wyniki finansowe segmentów branżowych za okres roku Przychody ogółem (5 494) (9 164) Sprzedaż na zewnątrz (5 494) (9 164) Sprzedaż między segmentami - Koszty ogółem Wynik segmentu (20 086) ( ) ( ) ( ) ( ) Wyniki finansowe segmentów branżowych za okres roku Przychody ogółem Sprzedaż na zewnątrz Sprzedaż między segmentami - Koszty ogółem Wynik segmentu Wyniki finansowe segmentów branżowych za okres roku Przychody ogółem Sprzedaż na zewnątrz Sprzedaż między segmentami Koszty ogółem Wynik segmentu (9 292)

22 Uzgodnienie wyników segmentów operacyjnych z wynikiem z działalności operacyjnej Spółki, zaprezentowanym w rachunku zysków i strat, ujawnione zostało poniżej w tabeli: Wynik operacyjny segmentów ( ) Korekty: Pozostałe przychody nie przypisane do segmentów Pozostałe koszty nie przypisane do segmentów (-) ( ) (21 881) (54 621) Wyłączenie wyniku z transakcji pomiędzy segmentami Korekty razem ( ) (4 574) (23 761) Zysk (strata) z działalności operacyjnej ( ) Przychody finansowe Koszty finansowe (-) (76 890) (13 033) (25 815) Udział w wyniku finansowym jednostek wycenianych metodą praw własności (+/-) Zysk (strata) przed opodatkowaniem ( )

23 6. Wartości niematerialne Poniższa tabela przedstawia nabycia i zbycia oraz odpisy aktualizujące wartość wartości niematerialnych: Znaki towarowe Patenty i licencje Oprogramow anie komputerowe Koszty prac rozwojowyc h Pozostałe wartości niematerialn e Wartości niematerialn e w trakcie wytwarzania Zaliczki na wartości niematerialne Razem za okres roku Wartość bilansowa netto na dzień roku Zwiększenia stanu z tytułu nabycia Zmniejszenia stanu z tytułu zbycia (-) - (8) - (8) Zwiększenia lub zmniejszenia wynikające z przeszacowania do wartości godziwej Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości (-) - (2 490) - (2 490) Odwrócenie odpisów aktualizujących Amortyzacja (-) - (1 529) (139) - (1 668) Różnice kursowe netto z przeliczenia sprawozdania finansowego na walutę prezentacji Pozostałe zmiany Wartość bilansowa netto na dzień roku za okres roku Wartość bilansowa netto na dzień roku Zwiększenia stanu z tytułu nabycia (2 030) Zmniejszenia stanu z tytułu zbycia (-) (1) (1) Zwiększenia lub zmniejszenia wynikające z przeszacowania do wartości godziwej Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości (-) Odwrócenie odpisów aktualizujących Amortyzacja (-) (1 022) (158) (1 180) Różnice kursowe netto z przeliczenia sprawozdania finansowego na walutę prezentacji Pozostałe zmiany

24 Wartość bilansowa netto na dzień roku za okres roku Wartość bilansowa netto na dzień roku Zwiększenia stanu z tytułu nabycia (2 030) Zmniejszenia stanu z tytułu zbycia (-) (1) (1) Zwiększenia lub zmniejszenia wynikające z przeszacowania do wartości godziwej Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości (-) (494) (494) Odwrócenie odpisów aktualizujących Amortyzacja (-) (2 549) (285) (2 834) Różnice kursowe netto z przeliczenia sprawozdania finansowego na walutę prezentacji Pozostałe zmiany Wartość bilansowa netto na dzień roku

25 7. Rzeczowe aktywa trwałe Poniższa tabela przedstawia nabycia i zbycia oraz odpisy aktualizujące wartość rzeczowych aktywów trwałych: Grunty Budynki i budowle Maszyny i urządzenia Środki transportu Pozostałe środki trwałe Rzeczowe aktywa trwałe w trakcie wytwarzania Zaliczki na środki trwałe Razem za okres roku Wartość bilansowa netto na dzień roku Zwiększenia stanu z tytułu nabycia Zwiększenia stanu z tytułu wytworzenia - Zwiększenia z tytułu zawartych umów leasingu - Zwiększenie stanu z tytułu reklasyfikacji z innej kategorii aktywa - Zmniejszenia stanu z tytułu zbycia (-) (1 199) (136) (9) (1 344) Zmniejszenia stanu z tytułu likwidacji (-) (107) (11) (4) (122) Zmniejszenie stanu z tytułu reklasyfikacji do innej kategorii aktywa (-) - Zwiększenia lub zmniejszenia wynikające z przeszacowania do wartości godziwej - Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości (-) (12 572) (1 052) (510) (14 134) Odwrócenie odpisów aktualizujących - Amortyzacja (-) (778) (5 031) (1 745) (313) (7 867) Różnice kursowe netto z przeliczenia sprawozdania finansowego na walutę prezentacji Pozostałe zmiany Wartość bilansowa netto na dzień roku za okres roku Wartość bilansowa netto na dzień roku Zwiększenia stanu z tytułu nabycia (11 694) Zwiększenia stanu z tytułu wytworzenia - Zwiększenia z tytułu zawartych umów leasingu

26 Zwiększenie stanu z tytułu reklasyfikacji z innej kategorii aktywa - Zmniejszenia stanu z tytułu zbycia (-) (117) (505) (1 212) (99) (3) (1 936) Zmniejszenia stanu z tytułu likwidacji (-) (120) (11) (131) Zmniejszenie stanu z tytułu reklasyfikacji do innej kategorii aktywa (-) - Zwiększenia lub zmniejszenia wynikające z przeszacowania do wartości godziwej - Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości (-) - Odwrócenie odpisów aktualizujących - Amortyzacja (-) (372) (4 288) (1 422) (212) (6 294) Różnice kursowe netto z przeliczenia sprawozdania finansowego na walutę prezentacji Pozostałe zmiany Wartość bilansowa netto na dzień roku za okres roku Wartość bilansowa netto na dzień roku Zwiększenia stanu z tytułu nabycia (33 415) Zwiększenia stanu z tytułu wytworzenia - Zwiększenia z tytułu zawartych umów leasingu Zwiększenie stanu z tytułu reklasyfikacji z innej kategorii aktywa - Zmniejszenia stanu z tytułu zbycia (-) (117) (505) (1 346) (321) (34) (2 323) Zmniejszenia stanu z tytułu likwidacji (-) (274) (1) (38) (313) Zmniejszenie stanu z tytułu reklasyfikacji do innej kategorii aktywa (-) (6 145) (2 687) (8 832) Zwiększenia lub zmniejszenia wynikające z przeszacowania do wartości godziwej - Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości (-) - Odwrócenie odpisów aktualizujących - Amortyzacja (-) (978) (8 901) (3 099) (497) (13 475) Różnice kursowe netto z przeliczenia sprawozdania finansowego na walutę prezentacji (22) (33) (55) Pozostałe zmiany - Wartość bilansowa netto na dzień roku