Skonsolidowany raport półroczny PSr 2007 (rok)

Transkrypt

1 TPSA - skorygowany PSr KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO Skonsolidowany raport półroczny PSr 2007 (rok) (zgodnie z 86 ust. 2 i 87 ust. 4 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. - Dz.U. Nr 209, poz. 1744) dla emitentów papierów wartościowych prowadzących działalność wytwórczą, budowlaną, handlową lub usługową za półrocze roku obrotowego 2007 obejmujące okres od dnia 1 stycznia 2007r. do dnia 30 czerwca 2007r. zawierający śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe według: Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej w walucie: zł oraz skrócone śródroczne sprawozdanie finansowe według: Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej w walucie: zł data przekazania: 2 sierpnia 2007 TELEKOMUNIKACJA POLSKA S. A.... (pełna nazwa emitenta) TP S.A. Telekomunikacja (tel) (skrócona nazwa emitenta) (sektor wg klasyfikacji GPW w Warszawie) Warszawa (kod pocztowy) (miejscowość) Twarda (ulica) (numer) (telefon) (fax). investor.relations@telekomunikacja.pl ( ) (www) (NIP) (REGON) ERNST & YOUNG AUDIT Sp. z o.o. (podmiot uprawniony do badania) w tys. zł w tys. EURO WYBRANE DANE FINANSOWE półrocze / 2007 półrocze / 2006 półrocze / 2007 półrocze / 2006 dane dotyczące śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego I. Przychody ze sprzedaży II. Zysk (strata) operacyjny III. Zysk (strata) przed opodatkowaniem IV. Zysk (strata) netto V. Zysk (strata) netto udziałowców jednostki dominującej Grupy VI. Zysk (strata) netto udziałowców jednostki dominującej Grupy na akcję (w zł / EUR) 0,72 0,75 0,19 0,19 VII. Średnia ważona liczba akcji (w milionach) VIII. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej IX. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej ( ) ( ) ( ) ( ) X. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej ( ) ( ) ( ) ( ) XI. Zmiana stanu środków pieniężnych netto ( ) ( ) stan na stan na stan na stan na XII. Aktywa obrotowe XIII. Aktywa trwałe XIV. Aktywa przeznaczone do sprzedaży XV. Aktywa razem XVI. Zobowiązania krótkoterminowe XVII. Zobowiązania długoterminowe XVIII. Kapitały własne XIX. Kapitały własne udziałowców jednostki dominującej Grupy XX. Kapitał akcyjny dane dotyczące skróconego śródrocznego sprawozdania finansowego półrocze / 2007 półrocze / 2006 półrocze / 2007 półrocze / 2006 I. Przychody ze sprzedaży II. Zysk (strata) operacyjny III. Zysk (strata) przed opodatkowaniem IV. Zysk (strata) netto V. Zysk (strata) netto na akcję (w zł / EUR) 0,23 0,47 0,06 0,12 VI. Średnia ważona liczba akcji (w milionach) VII. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej VIII. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej ( ) ( ) ( ) ( ) IX. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej ( ) ( ) ( ) ( ) X. Zmiana stanu środków pieniężnych netto ( ) ( ) stan na stan na stan na stan na XI. Aktywa obrotowe XII. Aktywa trwałe XIII. Aktywa przeznaczone do sprzedaży XIV. Aktywa razem XV. Zobowiązania krótkoterminowe XVI. Zobowiązania długoterminowe XVII. Kapitały własne XVIII. Kapitał akcyjny Komisja Nadzoru Finansowego 1

2 Raport niezależnego biegłego rewidenta z przeglądu śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za okres sześciu miesięcy zakończony w dniu 30 czerwca 2007 roku Dla Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Telekomunikacji Polskiej S.A. 1. Przeprowadziliśmy przegląd załączonego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Telekomunikacji Polskiej ( Grupa ), w której jednostką dominującą jest Telekomunikacja Polska S.A. ( Spółka ) z siedzibą w Warszawie, ul. Twarda 18, obejmującego: śródroczny skonsolidowany rachunek zysków i strat za okres od dnia 1 stycznia 2007 roku do dnia 30 czerwca 2007 roku wykazujący zysk netto w wysokości milionów złotych, śródroczny skonsolidowany bilans sporządzony na dzień 30 czerwca 2007 roku, który po stronie aktywów wykazuje sumę milionów złotych, śródroczne skonsolidowane zestawienie zmian w kapitale własnym za okres od dnia 1 stycznia 2007 roku do dnia 30 czerwca 2007 roku wykazujące zmniejszenie stanu kapitału własnego o kwotę 998 milionów złotych, śródroczny skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych za okres od dnia 1 stycznia 2007 roku do dnia 30 czerwca 2007 roku wykazujący zwiększenie stanu środków pieniężnych netto o kwotę 445 milionów złotych oraz śródroczną informację dodatkową ( załączone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe ). 2. Za rzetelność, prawidłowość i jasność załączonego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego sporządzonego zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, mającymi zastosowanie do sprawozdawczości śródrocznej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską ( MSR 34 ), jak również za prawidłowość dokumentacji konsolidacyjnej odpowiada Zarząd Spółki. Naszym zadaniem było wydanie, na podstawie przeglądu tego sprawozdania, raportu z przeglądu. 3. Przegląd przeprowadziliśmy stosownie do obowiązujących w Polsce przepisów prawa, norm wykonywania zawodu biegłego rewidenta wydanych przez Krajową Radę Biegłych Rewidentów ( Normy ) oraz Międzynarodowego Standardu Usług Przeglądu 2400 Przegląd Sprawozdań Finansowych ( Standard ). Normy oraz Standard nakładają na nas obowiązek zaplanowania i przeprowadzenia przeglądu w taki sposób, aby uzyskać umiarkowaną pewność, że sprawozdanie finansowe nie zawiera istotnych nieprawidłowości. Przeglądu dokonaliśmy głównie drogą analizy danych finansowych, wglądu w księgi rachunkowe oraz wykorzystania informacji uzyskanych od kierownictwa oraz personelu Spółki. Zakres i metoda przeglądu sprawozdania finansowego istotnie różnią się od badań leżących u podstaw opinii wydawanej o rzetelności, prawidłowości i jasności sprawozdania finansowego. Przegląd daje mniej pewności niż badanie. Nie przeprowadziliśmy badania załączonego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, w związku z czym nie wydajemy opinii z badania. 4. Przeprowadzony przez nas przegląd nie wykazał potrzeby dokonania istotnych zmian w załączonym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, aby przedstawiało ono prawidłowo, rzetelnie i jasno, we wszystkich istotnych aspektach, sytuację majątkową i finansową Grupy na dzień 30 czerwca 2007 roku oraz jej wynik finansowy za okres 6 miesięcy zakończony dnia 30 czerwca 2007 roku zgodnie z MSR 34.

3 5. Nie zgłaszając zastrzeżeń do naszego raportu, zwracamy uwagę na następującą kwestię: Jak szerzej opisano w nocie 32 do załączonego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Spółka jest stroną postępowań sądowych oraz administracyjnych. W zakresie, w jakim było możliwe wiarygodne oszacowanie zobowiązań Spółka utworzyła rezerwy z tego tytułu, które stanowią najlepszy szacunek Spółki dotyczący kwot, których zapłata jest zdaniem Zarządu Spółki prawdopodobna. Kwota potencjalnych zobowiązań uzależniona jest od szeregu przyszłych zdarzeń, których wynik nie może być określony. W rezultacie ostateczna kwota rezerw może w przyszłości ulec zmianie. Biegły rewident Nr ewidencyjny 10477/7677 w imieniu Ernst & Young Audit Sp. z o.o. Rondo ONZ 1, Warszawa Nr ewidencyjny 130 Wojciech Pułkownik Jacek Hryniuk Biegły rewident Nr ewidencyjny 9262/6958 Warszawa, dnia 30 lipca 2007 roku 2/2

4 GRUPA KAPITAŁOWA TELEKOMUNIKACJA POLSKA ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA SZEŚĆ MIESIĘCY ZAKOŃCZONYCH 30 CZERWCA 2007 ROKU SPORZĄDZONE WEDŁUG MIEDZYNARODOWYCH STANDARDÓW SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ

5 SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT (w milionach złotych, za wyjątkiem danych dotyczących akcji) Nota 6 miesięcy 6 miesięcy do 30 czerwca 2007 do 30 czerwca 2006 (niezbadane) (przekształcone, niezbadane) Przychody Koszty usług obcych 7 (3.476) (3.616) Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe koszty operacyjne 7 (652) (480) Koszty wynagrodzeń pracowniczych 7 (1.230) (1.219) Marża operacyjna brutto Podział zysku między pracowników 7 (12) (11) Amortyzacja (2.248) (2.307) Odpisy aktualizujące wartość aktywów trwałych 8 (7) (29) Zyski (straty) z tytułu sprzedaży aktywów Koszty restrukturyzacji 10 5 (36) Zysk operacyjny Przychody z tytułu odsetek Koszty odsetkowe i inne koszty finansowe 11 (190) (352) Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych 11 (12) (8) Koszty z tytułu dyskonta 11 (35) (51) Koszty finansowe, netto (216) (387) Podatek dochodowy 12 (242) (232) Skonsolidowany zysk netto po opodatkowaniu (Zyski) straty mniejszości (1) (1) Zysk netto przypisany akcjonariuszom TP S.A Zysk na jedną akcję (w złotych) (podstawowy i rozwodniony) 3.4 0,72 0,75 Średnia ważona liczba akcji (w milionach)

6 SKONSOLIDOWANY BILANS (w milionach złotych) AKTYWA Nota 30 czerwca 31 grudnia (niezbadane) (przekształcone, niezbadane) Wartość firmy netto Inne wartości niematerialne i prawne netto Środki trwałe netto Udziały w jednostkach stowarzyszonych 3 3 Aktywa dostępne do sprzedaży Inne finansowe aktywa trwałe i instrumenty pochodne Inne aktywa trwałe 4 5 Aktywa z tytułu podatku odroczonego Aktywa trwałe razem Zapasy netto Należności handlowe netto Inne aktywa obrotowe Zaliczki na podatek dochodowy 24 6 Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów Inne finansowe aktywa obrotowe i instrumenty pochodne Środki pieniężne Aktywa obrotowe razem Aktywa przeznaczone do sprzedaży AKTYWA RAZEM PASYWA Kapitał akcyjny Kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej Akcje własne 30 (73) - Pozostałe kapitały rezerwowe (53) (77) Zyski zatrzymane Różnice kursowe z przeliczenia jednostek podporządkowanych (8) (8) Kapitał własny przypisany akcjonariuszom TP S.A Kapitał własny przypisany udziałowcom mniejszościowym Kapitały własne razem Obligacje Kredyty bankowe, pożyczki i inne zobowiązania finansowe Instrumenty pochodne Długoterminowe programy świadczeń pracowniczych Pozostałe rezerwy długoterminowe Pozostałe zobowiązania długoterminowe Rezerwa na podatek odroczony Przychody przyszłych okresów Zobowiązania długoterminowe razem Obligacje Kredyty bankowe, pożyczki i inne zobowiązania finansowe Pożyczki od jednostek powiązanych Instrumenty pochodne Naliczone odsetki od obligacji, kredytów i pożyczek Rezerwy krótkoterminowe Zobowiązania handlowe Krótkoterminowe programy świadczeń pracowniczych Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego Przychody przyszłych okresów Zobowiązania krótkoterminowe razem PASYWA RAZEM

7 SKONSOLIDOWANE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM (w milionach złotych) Liczba wyemitowanych akcji (nie w milionach) Kapitał akcyjny Kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej Akcje własne Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Pozostałe kapitały rezerwowe Instrumenty zabezpieczające (Nota 23) Podatek odroczony (Nota 23) Różnice kursowe z przeliczenia jednostek podporządkowanych Zyski zatrzymane Razem Kapitały mniejszości Saldo na 1 stycznia 2006 roku (zbadane) (113) 21 (8) Zmiana polityk rachunkowości (596) (596) - (596) Saldo na 1 stycznia 2006 roku, (przekształcone) (113) 21 (8) Zyski z wyceny instrumentów zabezpieczających - przepływy pieniężne odniesione na kapitał własny Podatek z tytułu pozycji odniesionych - bezpośrednio na kapitał własny (4) - - (4) - (4) Razem przychody i koszty ujęte w kapitale własnym (4) Kapitały własne razem Zysk netto za 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca Razem przychody i koszty za okres (4) Dywidendy (1.400) (1.400) (2) (1.402) Saldo na 30 czerwca 2006 roku (przekształcone) (88) 17 (8) Saldo na 1 stycznia 2007 roku (zbadane) (95) 18 (8) Zyski z wyceny aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży odniesione na kapitał własny Zyski z wyceny instrumentów zabezpieczających przepływy pieniężne odniesione na kapitał własny Podatek z tytułu pozycji odniesionych bezpośrednio na kapitał własny (6) - - (6) - (6) Razem przychody i koszty ujęte w kapitale własnym (6) Zysk netto za 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca Razem przychody i koszty za okres (6) Wykup akcji własnych ( ) - - (73) (73) - (73) Koszty wykupu akcji własnych (2) (2) - (2) Dywidendy (1.960) (1.960) (1) (1.961) Saldo na 30 czerwca 2007 roku (niezbadane) (73) 1 (66) 12 (8)

8 SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH (w milionach złotych) 6 miesięcy 6 miesięcy do 30 czerwca 2007 do 30 czerwca 2006 (przekształcone, (niezbadane) niezbadane) PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ Zysk netto przypisany akcjonariuszom TP SA Korekty uzgadniające zysk netto do środków wygenerowanych z działalności operacyjnej Amortyzacja Zysk z tytułu sprzedaży aktywów (19) (3) Odpisy aktualizujące wartość aktywów trwałych 7 29 Zmiana stanu pozostałych rezerw 66 (113) Podatek dochodowy Przychody i koszty odsetkowe Zyski/(straty) mniejszości 1 1 Straty z tytułu różnic kursowych, netto (55) 179 Instrumenty pochodne Zmiana kapitału obrotowego (działalność operacyjna) Zmniejszenie zapasów (netto) Zmiana stanu należności handlowych Zmiana stanu zobowiązań handlowych 135 (116) Zmiana kapitału obrotowego (działalność pozostała) Zmiana stanu pozostałych należności (137) (28) Zmiana stanu biernych rozliczeń międzyokresowych kosztów, pozostałych zobowiązań i przychodów przyszłych okresów Otrzymane przychody odsetkowe Odsetki i odsetki od instrumentów finansowych zapłacone, netto (267) (453) Podatek dochodowy zapłacony (716) (166) Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ Zakup / sprzedaż środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych Zakup środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych (1.277) (1.168) Zwiększenie/(zmniejszenie) stanu zobowiązań wobec dostawców środków trwałych (254) (500) Przychody ze sprzedaży środków trwałych i wartości niematerialnych i prawnych 32 4 Przychody ze sprzedaży inwestycyjnych papierów wartościowych i spółek, pomniejszone o wartość środków pieniężnych w sprzedanych spółkach - - Zwiększenie stanu zbywalnych papierów wartościowych (2) (1) Wycena instrumentów pochodnych o charakterze handlowym, netto (46) (136) Pozostałe - (3) Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (1.547) (1.804) PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ Wykupy i spłaty Wykup obligacji (1.885) (1.930) Wydatki z tytułu spłaty kredytów i pożyczek (131) (161) Zwiększenie/(zmniejszenie) zobowiązań z tytułu kredytów w rachunkach bieżących oraz innych kredytów i pożyczek krótkoterminowych Zmniejszenie/(zwiększenie) depozytów związanych z długiem (depozyty zabezpieczające) 36 2 Wykup akcji własnych (73) - Wypłacone dywidendy (1.860) (1.332) Różnice kursowe z wyceny zabezpieczających instrumentów pochodnych netto (175) (90) Środki pieniężne netto z działalności finansowej (988) (2.711) Zmiana stanu środków pieniężnych netto 445 (1.001) Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych (4) 1 Środki pieniężne na początek okresu Środki pieniężne na koniec okresu

9 1. Informacje ogólne 1.1. Grupa Kapitałowa Telekomunikacja Polska Telekomunikacja Polska S.A. ( Telekomunikacja Polska, Spółka, TP S.A. ), spółka akcyjna, powstała i rozpoczęła działalność 4 grudnia 1991 roku. Grupa Kapitałowa Telekomunikacja Polska ( Grupa ) składa się z Telekomunikacji Polskiej i jej spółek zależnych. Grupa jest wiodącym dostawcą usług telekomunikacyjnych w Polsce. Telekomunikacja Polska dostarcza usługi obejmujące usługi telefonii stacjonarnej (rozmowy lokalne, krajowe i międzynarodowe), linię cyfrową ( ISDN ), pocztę głosową, modemowy i stały dostęp do Internetu oraz usługi transmisji głosu przez Internet ( VoIP ). Poprzez udziały w spółce zależnej Polska Telefonia Komórkowa-Centertel Sp. z o.o. ( PTK- Centertel ) Grupa jest jednym z trzech operatorów w Polsce świadczących usługi telekomunikacyjne w standardzie DCS 1800 i GSM 900. PTK-Centertel świadczy również usługi w standardzie UMTS. Ponadto Grupa świadczy usługi w zakresie dzierżawy łączy, radiokomunikacji oraz innych usług telekomunikacyjnych o wartości dodanej, prowadzi sprzedaż sprzętu telekomunikacyjnego, produkuje elektroniczne karty telefoniczne, świadczy usługi w zakresie transmisji danych, wydawnictwa książek telefonicznych, multimediów oraz różnych usług internetowych. Siedziba Telekomunikacji Polskiej mieści się w Warszawie przy ulicy Twardej 18. Działalność Grupy podlega regulacji i kontroli przez Urząd Komunikacji Elektronicznej ( UKE ), który jest rządowym organem regulacyjnym w zakresie rynku usług telekomunikacyjnych. Zgodnie z Prawem Telekomunikacyjnym UKE może nakładać pewne obowiązki na operatorów telekomunikacyjnych o znaczącej pozycji rynkowej. 5

10 1.2. Skład Grupy W skład Grupy wchodzi Telekomunikacja Polska oraz następujące spółki zależne: Jednostka Siedziba Zakres działalności Procentowy udział Grupy w kapitale 30 czerwca grudnia 2006 PTK-Centertel Warszawa, Budowa i eksploatacja ruchomych sieci 100,00% 100,00% Sp. z o.o. Polska telekomunikacyjnych. TP EmiTel Sp. z o.o. Kraków, Radiodyfuzja, radiokomunikacja, transmisja danych, 100,00% 100,00% Polska teleinformatyka i wynajem infrastruktury technicznej. - Paytel Sp. z o.o. Warszawa, Obsługa elektronicznej sprzedaży produktów i usług 100,00% 100,00% Polska elektronicznych, w tym usług przedpłacanych telefonii GSM, pobieranie opłat za rachunki oraz przetwarzanie elektronicznych transakcji płatniczych. DITEL S.A. Warszawa, Utrzymywanie bazy danych abonentów, wytwarzanie 100,00% 100,00% Polska i dystrybucja książek telefonicznych. OPCO Sp. z o.o. (dawniej Lublin, Polska Świadczenie usług w zakresie obsługi klientów. 100,00% 100,00% OTO Lublin Sp. z o.o.) (1) Otwarty Rynek Warszawa, Transmisja danych, obsługa platformy e-commerce, 100,00% 100,00% Elektroniczny S.A. Polska teleinformatyka, przetwarzanie danych. TP Edukacja i Wypoczynek Sp. z o.o. Warszawa, Polska Prowadzenie hoteli, obsługa szkoleń. 100,00% 100,00% TP Invest Sp. z o.o. Warszawa, Polska Usługi doradcze i konsultingowe świadczone na rzecz jednostek Grupy, nadzór właścicielski nad portfelem inwestycyjnym. 100,00% 100,00% Projektowanie i budowa systemów 95,38% 95,38% telekomunikacyjnych. Lokalny operator telefonii stacjonarnej. 55,11% 55,11% - Telefon 2000 Sp. z o.o. Warszawa, Polska - Telefony Podlaskie S.A. Sokołów Podlaski, Polska - TP TelTech Sp. z o.o. Łódź, Polska Monitorowanie sygnałów alarmowych, obsługa sieci 100,00% 100,00% miejscowych. - TP Internet Sp. z o.o. ( TP Warszawa, Świadczenie usług telemarketingowych. 100,00% 100,00% Internet ) Polska TP MED Sp. z o.o. Warszawa, Działalność usługowa w zakresie ochrony zdrowia i 100,00% 100,00% Polska innych usług medycznych. Pracownicze Towarzystwo Warszawa, Tworzenie i zarządzanie pracowniczym funduszem 100,00% 100,00% Emerytalne Telekomunikacji Polska emerytalnym. Polskiej S.A. Fundacja Grupy TP Warszawa, Działalność charytatywna. 100,00% 100,00% Polska Virgo Sp. z o.o. Warszawa, Polska Usługi doradcze, działalność finansowa, zarządzanie inwestycjami w nieruchomości. 100,00% 100,00% - Wirtualna Polska S.A. ( WP ) Gdańsk, Polska Świadczenie usług w zakresie portalu internetowego i baz danych oraz oprogramowania i reklamy. 100,00% 100,00% - Sklep Wirtualnej Polski S.A. Gdańsk, Brak działalności operacyjnej. 100,00% 100,00% w likwidacji Polska TPSA Finance B.V. Amsterdam, Inwestowanie i zarządzanie inwestycjami. 100,00% 100,00% Holandia TPSA Eurofinance B.V. Amsterdam, Inwestowanie i zarządzanie inwestycjami. 100,00% 100,00% Holandia - TPSA Eurofinace France S.A. Paryż, Francja Inwestowanie i zarządzanie inwestycjami. 99,96% 99,96% (1) dnia 16 lutego 2007 roku została zarejestrowana zmiana nazwy spółki W okresie 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2007 roku i 2006 roku udział w ogólnej liczbie głosów posiadany przez Grupę w podmiotach zależnych był równy udziałowi Grupy w kapitałach tych jednostek. Główne zmiany w strukturze Grupy oraz w zakresie konsolidacji w okresie 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2007 roku i 2006 roku przedstawiono w Nocie 5. Na dzień 30 czerwca 2007 roku oraz 31 grudnia 2006 roku TP S.A. posiadała 25% udziałów w kapitale akcyjnym Telefonów Opalenickich S.A., lokalnego operatora telefonii stacjonarnej. Udział w ogólnej liczbie głosów był równy udziałowi Spółki w kapitale tej jednostki. Inwestycja w tę spółkę stowarzyszoną jest wyceniana metodą praw własności. 6

11 1.3. Skład Zarządu Spółki Skład Zarządu Spółki na dzień sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego był następujący: Maciej Witucki Prezes Zarządu, Benoit Merel Członek Zarządu ds. Finansów, Pierre Hamon Członek Zarządu ds. Strategii, Rozwoju i Segmentu Klientów Biznesowych, Iwona Kossmann Członek Zarządu ds. Marketingu, Jacek Kałłaur Członek Zarządu ds. Zasobów Ludzkich. Skład Rady Nadzorczej Spółki na dzień sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego był następujący: Prof. Andrzej K. Koźmiński Przewodniczący Rady Nadzorczej Olivier Barberot Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej Michel Monzani Sekretarz Rady Nadzorczej Philippe Andres Członek Rady Nadzorczej Antonio Anguita Członek Rady Nadzorczej Vivek Badrinath Członek Rady Nadzorczej Timothy Boatman Niezależny członek Rady Nadzorczej Jacques Champeaux Członek Rady Nadzorczej Stephane Pallez Członek Rady Nadzorczej Georges Penalver Członek Rady Nadzorczej Prof. Jerzy Rajski Niezależny członek Rady Nadzorczej Dr Wiesław Rozłucki Niezależny członek Rady Nadzorczej Andrew Seton Niezależny członek Rady Nadzorczej Zmiany w składzie Zarządu Spółki oraz Rady Nadzorczej Spółki w okresie 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2007 roku: - w dniu 29 marca 2007 roku Pani Iwona Kossmann została powołana na Członka Zarządu TP S.A.; - w dniu 29 marca 2007 roku Panowie Jean-Marc Vignolles i Konrad Kobylecki złożyli rezygnacje z funkcji Członków Zarządu TP S.A.; - w dniu 6 kwietnia 2007 roku Pan Julien Billot złożył rezygnację z funkcji Członka Rady Nadzorczej TP S.A.; - w dniu 6 kwietnia 2007 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy powołało Pana Antonio Anguita w skład Rady Nadzorczej TP S.A.; - w dniu 7 maja 2007 roku Pan Tadeusz Han złożył rezygnację z funkcji Członka Rady Nadzorczej TP S.A.; - w dniu 10 maja 2007 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy powołało Pana Phillipe Andresa w skład Rady Nadzorczej TP S.A. 2. Oświadczenie o zgodności oraz format sprawozdania finansowego Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej ( MSSF ) oraz zgodnie z odpowiednimi MSSF przyjętymi przez Unię Europejską. MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości ( RMSR ) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej ( KIMSF ). Porównywalne dane finansowe za okres 6 miesięcy kończących się 30 czerwca 2006 roku oraz na dzień 31 grudnia 2006 roku zostały przygotowane w oparciu o te same podstawy sporządzenia sprawozdania finansowego. Zasady rachunkowości zastosowane do sporządzenia sprawozdania finansowego za okres 6 miesięcy kończących się 30 czerwca 2007 roku są przedstawione w Nocie 3 oraz są oparte na: 7

12 wszystkich standardach i interpretacjach przyjętych przez Unię Europejską i mających zastosowanie od 1 stycznia 2007 roku; standardach i interpretacjach przyjętych przez Unię Europejską i mających zastosowanie po 1 stycznia 2007 roku, dla których Grupa zdecydowała o wcześniejszym ich zastosowaniu; podejściu przyjętym w Grupie zgodnie z paragrafami 10 i 12 zawartymi w MSR 8. Szacunki Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego wymaga od Zarządu Spółki dokonania szacunków, jako że wiele informacji zawartych w sprawozdaniu finansowym nie może zostać wycenione w sposób precyzyjny. Zarząd weryfikuje przyjęte szacunki w oparciu o zmiany czynników branych pod uwagę przy ich dokonywaniu, nowe informacje lub doświadczenia z przeszłości. Dlatego też szacunki dokonane na 30 czerwca 2007 roku mogą zostać w przyszłości zmienione. Główne szacunki zostały opisane w następujących notach: Nota 8 Utrata wartości jednostek wypracowujących środki pieniężne oraz pojedynczych składników środków trwałych i wartości niematerialnych Odpisy aktualizujące wartość należności handlowych , 12 Podatek dochodowy Rodzaj ujawnionej informacji Główne założenia przyjęte w celu ustalenia wartości odzyskiwalnej: przesłanki wskazujące na utratę wartości, modele, stopy dyskontowe, stopa wzrostu. Główne założenia przyjęte w celu ustalenia wartości odzyskiwalnej. Założenia przyjęte w celu rozpoznania aktywów z tytułu podatku odroczonego. 26 Świadczenia pracownicze Stopy dyskontowe, inflacja, wzrost płac, oczekiwany przeciętny okres zatrudnienia , 25 Wartość godziwa instrumentów pochodnych oraz innych instrumentów finansowych Model i założenia przyjęte dla wyceny wartości godziwej. 28, 32 Rezerwy Rezerwy dotyczące świadczeń z tytułu rozwiązania stosunku pracy oraz restrukturyzacji: stopy dyskontowe i inne założenia. Założenia przyjęte dla wyceny rezerw na roszczenia i sprawy sądowe zostały ujawnione w Nocie , Okres ekonomicznej użyteczności środków trwałych oraz wartości niematerialnych Okres ekonomicznej użyteczności oraz metodę amortyzacji aktywów weryfikuje się co najmniej na koniec każdego roku finansowego. 28 Koszty likwidacji środków trwałych Założenia przyjęte do wyceny rezerw na szacunkowe koszty demontażu i usunięcia składnika aktywów oraz koszty przeprowadzenia renowacji miejsca, w którym się znajdował. Subiektywna ocena W przypadku, gdy dana transakcja nie jest uregulowana w żadnym standardzie bądź interpretacji, Zarząd, kierując się subiektywną oceną, określa i stosuje polityki rachunkowości, które zapewnią, iż sprawozdanie finansowe będzie zawierać właściwe i wiarygodne informacje oraz będzie: prawidłowo, jasno i rzetelnie przestawiać sytuację majątkową i finansową Grupy, wyniki jej działalności i przepływy pieniężne, odzwierciedlać treść ekonomiczną transakcji, obiektywne, sporządzone zgodnie z zasadą ostrożnej wyceny, kompletne we wszystkich istotnych aspektach. Subiektywna ocena dokonana na dzień 30 czerwca 2007 roku dotyczy rezerw na roszczenia i sprawy sądowe oraz zobowiązań warunkowych. Szczegóły zostały przedstawione w nocie 32. Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego, z wyjątkiem wycenianych w wartości godziwej pochodnych instrumentów finansowych, aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży, aktywów przeznaczonych do sprzedaży oraz zadłużenia zabezpieczonego przed zagrożeniem zmiany wartości godziwej. 8

13 Dane finansowe wszystkich jednostek wchodzących w skład Grupy będące podstawą przygotowania niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego zostały przygotowane przy zastosowaniu jednolitych polityk rachunkowości. Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w milionach polskich złotych oraz zostało zatwierdzone przez Zarząd w dniu 30 lipca 2007 roku. 3. Opis przyjętych zasad rachunkowości Niniejsza nota opisuje zasady rachunkowości zastosowane przy sporządzeniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego za okres 6 miesięcy kończących się 30 czerwca 2007 roku Zastosowanie nowych standardów, zmian do standardów lub interpretacji Uwzględnienie standardów, zmian w standardach rachunkowości oraz interpretacji obowiązujących na dzień 1 stycznia 2007 roku. Następujące standardy, zmiany w obowiązujących standardach lub interpretacje (przyjęte lub będące w trakcie przyjmowania przez Unię Europejską) są obowiązujące na dzień 1 stycznia 2007 roku: KIMSF 8 Zakres MSSF 2 Płatności w formie akcji własnych, KIMSF 9 Powtórna wycena instrumentów wbudowanych, MSSF 7 Instrumenty finansowe: ujawnienia, Zmiany w MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych ujawnienia dotyczące kapitałów, KIMSF 10 Śródroczna sprawozdawczość finansowa i utrata wartości. Przyjęcie powyższych nowelizacji standardów rachunkowości, nowych standardów oraz interpretacji nie spowodowało znaczących zmian w polityce rachunkowości Grupy. Zastosowanie MSSF 7 oraz zmiana w MSR 1 wpływa wyłącznie na format oraz zakres ujawnień w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Następujące standardy, zmiany w obowiązujących standardach oraz interpretacje są obowiązujące na dzień 1 stycznia 2007 roku, ale nie mają zastosowania do działalności Grupy: KIMSF 7 Zastosowanie metody przekształcenia w ramach MSR 29 Sprawozdawczość finansowa w warunkach hiperinflacji. Na dzień bilansowy żadna ze spółek wchodzących w zakres konsolidacji Grupy nie wykorzystywała waluty stosowanej w warunkach hiperinflacji jako swojej waluty funkcjonalnej. Standardy oraz interpretacje opublikowane, ale jeszcze nie przyjęte Grupa nie wybrała opcji wcześniejszego zastosowania następujących standardów oraz interpretacji (już przyjętych lub będących w trakcie przyjmowania przez Unię Europejską): KIMSF 11 MSSF 2 Wydanie akcji w ramach grupy i transakcje w nabytych akcjach własnych, ma zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się po 1 marca 2007 roku, KIMSF 12 Umowy na usługi koncesjonowane, ma zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się po 1 stycznia 2008 roku. Niniejsza interpretacja nie została zaakceptowana przez Unię Europejską, MSSF 8 Segmenty operacyjne, ma zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się po 1 stycznia 2009 roku. Niniejszy standard nie został zaakceptowany przez Unię Europejską, Zmiana do MSR 23 Koszty finansowania zewnętrznego, ma zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się po 1 stycznia 2009 roku. Niniejszy standard nie został zaakceptowany przez Unię Europejską, 9

14 KIMSF 13 Programy lojalnościowe, ma zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się po 1 stycznia 2009 roku. Niniejsza interpretacja nie została zaakceptowana przez Unię Europejską, KIMSF 14 MSR 19 Ograniczenie aktywów w ramach programów określonych świadczeń a minimalne wymogi finansowania, ma zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się po 1 stycznia 2008 roku. Niniejsza interpretacja nie została zaakceptowana przez Unię Europejską. Obecnie Grupa analizuje konsekwencje oraz wpływ zastosowania powyższych nowych standardów oraz interpretacji na sprawozdania finansowe Podejście przyjęte w Grupie zgodnie z paragrafami 10 i 12 zawartymi w MSR 8 Zasady rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów Podejścia księgowe opisane poniżej nie są (lub tylko częściowo) opisane w żadnym ze standardów lub interpretacji przyjętych przez Unię Europejską. Grupa przyjęła polityki rachunkowości, które najlepiej odzwierciedlają istotę tych transakcji. Nabycie udziałów mniejszościowych w spółkach zależnych już kontrolowanych przez Grupę Transakcje te nie są opisane w żadnym z MSSF. Wartość firmy jest rozpoznawana jako różnica pomiędzy ceną nabycia udziałów mniejszościowych oraz odpowiednim udziałem mniejszościowym w wartości księgowej aktywów netto, bez jakichkolwiek korekt wartości godziwej nabywanych aktywów i zobowiązań. Umowy wieloelementowe Opracowując politykę ujmowania przychodów z umów wieloelementowych (ofert wiązanych), Grupa przyjęła rozwiązania amerykańskich standardów rachunkowości, Emerging Issue Task Force Nr Ujmowanie przychodów z umów wieloelementowych (patrz Nota Oferty pakietowe i oferty wiązane) Stosowane przez Grupę dopuszczone podejścia alternatywne zgodnie z MSSF Niektóre MSSF dopuszczają alternatywne metody wyceny oraz rozpoznawania aktywów i zobowiązań. W związku z tym, Grupa wybrała: Standardy Stosowane podejście alternatywne MSR 2 Zapasy Zapasy wycenia się według ceny nabycia ustalanej metodą średniej ceny ważonej. MSR 16 MSR 19 MSR 23 MSR 38 Rzeczowy majątek trwały Świadczenia pracownicze Koszty finansowania zewnętrznego Wartości niematerialne Rzeczowy majątek trwały wykazuje się według ceny nabycia pomniejszonej o zakumulowaną amortyzację a nie według wartości przeszacowanej. Zyski i straty aktuarialne dotyczące świadczeń pracowniczych oraz świadczeń po okresie zatrudnienia ujmuje się z zastosowaniem korytarza. Zgodnie z tą metodą nadwyżkę wartości netto skumulowanych nie ujętych zysków i strat aktuarialnych nad wyższą z następujących dwóch wielkości (i) 10% wartości bieżącej zobowiązania z tytułu określonych świadczeń i (ii) 10% wartości godziwej aktywów programu ujmuje się w rachunku wyników przez średni prognozowany okres zatrudnienia uczestników programu. Koszty finansowania zewnętrznego poniesione w okresie budowy lub wytworzenia rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych nie są kapitalizowane. Wartości niematerialne wykazuje się według ceny nabycia pomniejszonej o zakumulowaną amortyzację a nie według wartości przeszacowanej Prezentacja sprawozdań finansowych Prezentacja bilansu Zgodnie z MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych aktywa oraz zobowiązania są prezentowane w bilansie jako krótkoterminowe i długoterminowe. 10

15 Zgodnie z MSSF 5 aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży są prezentowane oddzielnie w skonsolidowanym bilansie. Prezentacja rachunku zysków i strat Zgodnie z MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych w skonsolidowanym rachunku zysków i strat koszty są prezentowane w układzie rodzajowym. Marża operacyjna brutto prezentowana w rachunku wyników stanowi zysk operacyjny (będący zyskiem netto bez uwzględnienia przychodów i kosztów finansowych oraz podatku dochodowego) bez uwzględnienia: podziału zysku pomiędzy pracowników, amortyzacji, odpisów z tytułu utraty wartości dla wartości firmy i innych aktywów trwałych, zysków i strat z tytułu zbycia aktywów, kosztów restrukturyzacji. Marża operacyjna brutto jest jedną z kluczowych miar stosowanych wewnętrznie przez Grupę do (i) zarządzania oraz oceny wyników segmentów działalności, (ii) podejmowania decyzji inwestycyjnych oraz alokacji zasobów, (iii) oceny kadry zarządzającej Grupy. Zdaniem zarządu Grupy marża operacyjna brutto jest istotna dla inwestorów ponieważ jest wskaźnikiem wykorzystywanym przez zarząd do analizy działalności operacyjnej oraz zyskowności segmentów działalności. Marża operacyjna brutto nie jest formalną miarą stosowaną do oceny wyników zgodnie z MSSF i nie powinna być porównywalna z podobnymi wskaźnikami wykorzystywanymi przez inne spółki. Marża operacyjna brutto nie powinna być traktowana jako alternatywa dla zysku operacyjnego do oceny wyniku na działalności operacyjnej Grupy, lub alternatywa dla przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej do oceny płynności Grupy. Zysk przypadający na jedną akcję Zysk netto przypadający na jedną akcję za każdy okres ustalany jest jako iloraz zysku netto za dany okres przypadającego na akcjonariuszy Spółki i średniej ważonej liczby akcji występujących w tym okresie wyłączając akcje zwykłe nabyte przez Spółkę w 2007 roku i utrzymane jako akcje własne (patrz Nota 30). 6 miesięcy 6 miesięcy do 30 czerwca 2007 do 30 czerwca 2006 Zysk netto przypadający na akcjonariuszy Spółki (w milionach złotych) Średnia ważona liczba akcji występujących (w milionach złotych) Zysk przypadający na jedną akcję podstawowy i rozwodniony (w milionach złotych) 0,72 0,75 Zmiany w prezentacji sprawozdań finansowych Depozyty zabezpieczające Grupa dokonała reklasyfikacji ulokowanych na rachunkach bankowych depozytów będących zabezpieczeniem pochodnych instrumentów finansowych oraz depozytów przeznaczonych na realizację niektórych zadań inwestycyjnych ze środków pieniężnych do obrotowych oraz trwałych innych finansowych aktywów i instrumentów pochodnych. Obecna prezentacja lepiej odzwierciedla charakter oraz okres wymagalności depozytów zabezpieczających. Instrumenty pochodne przeznaczone do obrotu Zgodnie z MSR 39 instrumenty pochodne, które nie podlegają zasadom rachunkowości zabezpieczeń są kwalifikowane jako przeznaczone do obrotu. MSR 1 wymaga aby daną pozycję aktywów lub zobowiązań zaliczano do aktywów lub zobowiązań krótkoterminowych jeżeli jednostka posiada ją przede wszystkim z przeznaczeniem do obrotu. Z zapisów MSR 39 i MSR 1 można wywnioskować, że instrumenty pochodne 11

16 kwalifikowane jako przeznaczone do obrotu powinny być prezentowane w bilansie jako aktywa lub zobowiązania krótkoterminowe, nawet jeśli zabezpieczają długoterminowe zobowiązania. Do marca 2007 roku Grupa prezentowała instrumenty pochodne, które nie podlegają zasadom rachunkowości zabezpieczeń opisanym w MSR 39, ale mogą stanowić zabezpieczenie ekonomiczne, jako aktywa lub zobowiązania krótkoterminowe. W drugim kwartale 2007 roku Grupa zmieniła prezentację instrumentów pochodnych kwalifikowanych jako przeznaczone do obrotu tak, aby lepiej odzwierciedlić ich długoterminowy charakter. Na skutek zmiany w prezentacji Grupa traktuje instrument pochodny jako pojedynczy element księgowy, który jest prezentowany jako aktywo obrotowe lub trwałe, lub jako zobowiązanie krótkoterminowe lub długoterminowe, w zależności od daty ostatnich przepływów pieniężnych, które mogą nastąpić w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego lub w okresie powyżej 12 miesięcy od dnia bilansowego. Zmiana prezentacji depozytów zabezpieczających oraz instrumentów pochodnych przeznaczonych do obrotu wpłynęła na skonsolidowany bilans i skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych w następujący sposób: Skonsolidowany bilans na dzień 31 grudnia 2006 roku Wartości prezentowane poprzednio Reklasyfikacja depozytów zabezpieczających Zmiana polityki prezentacji instrumentów pochodnych przeznaczonych do obrotu Wartości skorygowane (w milionach złotych) Inne finansowe aktywa trwałe i instrumenty pochodne Aktywa trwałe razem Inne finansowe aktywa obrotowe i instrumenty pochodne (16) 33 Środki pieniężne 879 (201) Aktywa obrotowe razem (185) (16) Aktywa razem Instrumenty pochodne Zobowiązania długoterminowe razem Instrumenty pochodne (242) 144 Zobowiązania krótkoterminowe razem (242) Pasywa razem Skonsolidowany rachunek przepływu środków pieniężnych (w milionach złotych) Wartości prezentowane poprzednio Reklasyfikacja depozytów zabezpieczających Wartości skorygowane Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej - za okres 6 miesięcy zakończony 30 czerwca 2006 (1.801) (3) (1.804) Środki pieniężne netto z działalności finansowej - za okres 6 miesięcy zakończony 30 czerwca 2006 (2.713) 2 (2.711) Zmiana stanu środków pieniężnych netto - za okres 6 miesięcy zakończony 30 czerwca 2006 (1.000) (1) (1.001) Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych - za okres 6 miesięcy zakończony 30 czerwca Środki pieniężne na początek okresu - 6 miesięcy zakończone 30 czerwca (73) Środki pieniężne na koniec okresu - 6 miesięcy zakończone 30 czerwca (73)

17 Zobowiązanie z tytułu koncesji UMTS Grupa dokonała reklasyfikacji krótkoterminowej części zobowiązań z tytułu koncesji UMTS, z zobowiązań handlowych do pozostałych zobowiązań krótkoterminowych. Obecna prezentacja eliminuje niespójność pomiędzy prezentacją zobowiązań krótkoterminowych i długoterminowych z tytułu koncesji UMTS. Na dzień 31 grudnia 2006 roku, na skutek zmiany w prezentacji zobowiązania handlowe zmniejszono, a pozostałe zobowiązania krótkoterminowe zwiększono o 57 milionów złotych Zmiana polityk rachunkowości Rachunkowość zabezpieczeń Zgodnie z MSR 39 w przypadku zabezpieczeń wartości godziwej, zysk lub strata na zabezpieczanej pozycji, która dotyczy zabezpieczonego ryzyka, koryguje wartość bilansową zabezpieczanej pozycji oraz jest ujmowana w rachunku zysków i strat. Paragraf 92 MSR 39 przewiduje, że rozpoznanie opisanej powyżej korekty w rachunku zysków i strat (amortyzację) można rozpocząć w momencie zaistnienia korekty, ale nie później niż w momencie, gdy pozycja zabezpieczana przestaje być korygowana o zmianę jej wartości godziwej. Biorąc pod uwagę powyższe alternatywne podejścia Grupa zdecydowała o rozpoznaniu korekty wartości godziwej długu począwszy od najwcześniejszej możliwej daty, podczas gdy w poprzednich okresach była rozpoznawana w momencie, kiedy pozycja zabezpieczana przestawała być korygowana o zmianę jej wartości godziwej. Nowa metodologia wyeliminowała pewne niespójności w stosowaniu poprzedniego modelu i dostosowała rachunkowość Grupy do powszechnie obowiązujących interpretacji MSR. Zgodnie z MSR 8, zmiany polityki rachunkowości są stosowane retrospektywnie. Niniejsze Śródroczne Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe zawiera następujące korekty z tytułu zmian w politykach rachunkowości wprowadzonych z czwartym kwartale 2006 roku i opisanych w Nocie Skonsolidowanego Sprawozdania Finansowego sporządzonego według MSSF za lata zakończone 31 grudnia 2006 roku i 2005 roku: (w milionach złotych) Wartości prezentowane poprzednio Zmiana polityki ujmowanie zysków lub strat na zabezpieczanej pozycji Wartości skorygowane Skonsolidowany rachunek zysków i strat Koszty odsetkowe i inne koszty finansowe - za 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2006 roku (387) 35 (352) Podatek dochodowy - za 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2006 roku (225) (7) (232) Zysk netto przypisany akcjonariuszom TP S.A. - za 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2006 roku Skonsolidowany bilans Zyski zatrzymane - na dzień 1 stycznia 2006 roku (596) Aktywa netto - na dzień 1 stycznia 2006 roku (596) W rezultacie opisanych powyżej zmian w polityce rachunkowości zysk na jedną akcję za okres 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2006 roku zwiększył się o 0,02 złotego. 13

18 3.6. Przyjęte zasady rachunkowości Zasady konsolidacji Spółki zależne, nad którymi Telekomunikacja Polska sprawuje kontrolę, w sposób bezpośredni lub pośredni, podlegają konsolidacji. Uznaje się, że sprawowanie kontroli występuje wtedy, gdy Grupa dysponuje więcej niż połową praw głosu w danej jednostce (chyba, że można w sposób oczywisty udowodnić, iż taka własność nie powoduje sprawowania kontroli), lub w przypadku, kiedy jedno z poniższych czterech kryteriów jest spełnione: dysponowanie więcej niż połową praw głosu na mocy umowy, posiadanie zdolności kierowania polityką finansową i operacyjną jednostki na mocy statutu lub umowy, posiadanie zdolności mianowania i usuwania większości członków zarządu lub członków odpowiadającego mu organu zarządzającego, dysponowanie większością głosów na posiedzeniach zarządu lub odpowiadającego mu organu zarządzającego. Spółki zależne są konsolidowane od daty uzyskania kontroli przez Spółkę, natomiast przestają być konsolidowane w chwili utraty nad nimi kontroli przez Spółkę. Salda i transakcje występujące pomiędzy jednostkami Grupy są dla celów konsolidacji eliminowane Skutki zmian kursów walut obcych Przeliczenie sprawozdań finansowych zagranicznych jednostek zależnych Dane wykazane w sprawozdaniach finansowych sporządzonych przez zagraniczne jednostki zależne, których walutą funkcjonalną nie jest polski złoty, są przeliczane na walutę prezentacji Grupy w sposób następujący: aktywa i pasywa są przeliczane przy zastosowaniu kursu ogłoszonego przez NBP na koniec okresu sprawozdawczego, pozycje z rachunku zysków i strat są przeliczane według średniego kursu NBP za dany okres, różnice wynikające z zastosowania tych różnych kursów ujmowane są jako oddzielna pozycja kapitału własnego. Przeliczanie transakcji w walutach obcych Zasady dotyczące ujmowania i wyceny transakcji wyrażonych w walutach obcych zostały określone w MSR 21 Skutki zmian kursów wymiany walut obcych. Transakcje wyrażone w walutach obcych są przeliczane przez spółki wchodzące w skład Grupy na walutę funkcjonalną według kursu wymiany obowiązującego na dzień transakcji. Aktywa i zobowiązania pieniężne wyrażone w walucie obcej są na dzień bilansowy przeszacowywane przy zastosowaniu kursu ogłoszonego przez Narodowy Bank Polski ( NBP ) na koniec okresu sprawozdawczego, a wszelkie zyski lub straty powstałe w wyniku przeszacowania są ujmowane w rachunku zysków i strat w pozycji: pozostałych przychodach i kosztach operacyjnych - w przypadku operacji handlowych; w przychodach lub kosztach finansowych - w przypadku operacji finansowych. Pochodne instrumenty finansowe są ujmowane i wyceniane zgodnie z ogólnymi zasadami przedstawionymi w Nocie Walutowe instrumenty pochodne są ujmowane w bilansie według wartości godziwej na koniec każdego okresu. Zyski lub straty wynikające z przeszacowania do wartości godziwej są ujmowane w następujący sposób: w pozostałych przychodach i kosztach operacyjnych w przypadku zabezpieczeń wartości godziwej dotyczących operacji handlowych; w przychodach lub kosztach finansowych w przypadku zabezpieczeń aktywów i zobowiązań finansowych oraz instrumentów pochodnych nie spełniających kryteriów ujmowania według zasad rachunkowości zabezpieczeń; w kapitale w przypadku zabezpieczenia przepływów pieniężnych, gdy zyski lub straty związane z instrumentem zabezpieczającym stanowią efektywne zabezpieczenie. 14

19 Przychody Przychody z działalności prowadzonej przez Grupę są ujmowane i prezentowane w następujący sposób, zgodnie z MSR 18 Przychody. Przychodem jest wartość godziwa otrzymanych lub należnych korzyści ekonomicznych ze sprzedaży usług lub towarów w ramach podstawowej działalności gospodarczej Grupy, pomniejszona o podatek VAT oraz rabaty. Oferty pakietowe i oferty wiązane Przychody ze sprzedaży pakietowych ofert na usługi komórkowe i internetowe składają się z możliwych do zidentyfikowania i wyodrębnienia części składowych, do których można oddzielnie zastosować ogólne kryteria ujmowania przychodów. Wiele ofert składa się z dwóch części składowych: produktu (np. telefon komórkowy/modem) oraz usługi. Po zidentyfikowaniu odrębnych części składowych oferty, kwota otrzymana lub należna od klienta zostaje alokowana na każdą z części składowych w oparciu o ich wartość godziwą. Kwota przychodów alokowana na pozycje, które zostały już dostarczone klientowi, jest ograniczona do kwoty, która nie jest uzależniona od dostarczenia innych pozycji. Na przykład, kwota przychodów alokowana na dostarczone klientowi urządzenia zazwyczaj odpowiada cenie płaconej za nie przez odbiorcę końcowego. Pozostała część otrzymanych lub należnych przychodów jest uzależniona od świadczenia w przyszłości usługi. Oferty, z których nie da się wyodrębnić oddzielnych części składowych, gdyż ich treść ekonomiczną można zrozumieć wyłącznie w odniesieniu do całej serii związanych z nimi transakcji, traktowane są jako oferty wiązane. Przychody z tytułu ofert wiązanych ujmowane są w całości przez okres obowiązywania umowy. Jako przykład może służyć opłata za podłączenie do sieci, której nie można oddzielić od płacenia abonamentu i wykonywania połączeń, i w związku z tym opłaty za przyłączenie do sieci ujmowane są przez średni przewidywany okres trwania umowy. Przychody ze sprzedaży towarów Przychody ze sprzedaży towarów ujmowane są w momencie przeniesienia na nabywcę wszystkich istotnych ryzyk i pożytków wynikających z prawa własności (patrz również paragraf Oferty pakietowe i oferty wiązane ). W telefonii komórkowej oraz usługach szerokopasmowego dostępu do Internetu oferowanych w segmencie telefonii stacjonarnej, gdy telefon komórkowy/modem jest sprzedawany jest przez dystrybutora będącego agentem, urządzenia oraz usługa są traktowane jako jedna oferta wiązana z dostarczeniem kilku elementów i przychód ze sprzedaży urządzeń ujmuje się gdy abonent zostaje aktywowany w sieci. Przychody z tytułu najmu i dzierżawy sprzętu telekomunikacyjnego Przychody z tytułu najmu i dzierżawy sprzętu telekomunikacyjnego ujmowane są w rachunku zysków i strat w sposób liniowy w okresie obowiązywania umowy, z wyjątkiem umów leasingu finansowego, które są ujmowane jak sprzedaż z odroczonym terminem płatności. Przychody ze sprzedaży treści (ang. content) i przychody ze wspólnie świadczonych usług Przychody ze sprzedaży lub dostarczania treści (muzyka, filmy, gry) poprzez różne systemy komunikacyjne Grupy (telefonia komórkowa, telefonia stacjonarna, itp.) są ujmowane w kwocie brutto, jeśli Grupę postrzega się jako podmiot zobowiązujący się dostarczyć usługę/produkt klientowi końcowemu, tj. kiedy Grupa ponosi ryzyko kredytowe, kiedy klient nie ma roszczenia zwrotnego wobec dostawcy treści oraz kiedy Grupa posiada uzasadnioną swobodę w wyborze dostawców treści, a także w ustalaniu cen płaconych przez klienta końcowego. Przychody ujmowane są netto tj. po pomniejszeniu o kwoty należne dostawcy treści, jeżeli dostawca jest odpowiedzialny za dostarczenie treści klientowi końcowemu oraz za ustalenie płaconych przez abonentów. Przychody ze wspólnie świadczonych usług (usługi audiotele, numer premium rate, specjalne internetowe numery dostępowe) ujmowane są w kwocie brutto, jeżeli Grupa posiada uzasadnioną swobodę w ustalaniu cen oraz w określaniu specyfiki treści (usługi lub produktu) sprzedawanej klientowi końcowemu. Przychody ujmowane są netto tj. po pomniejszeniu o kwoty należne dostawcy usług, jeżeli dostawca ponosi odpowiedzialność za świadczoną usługę oraz ustalenie ceny płaconej przez abonentów. 15