Dziennik Prywatnego Maklera poniedziałek, 5 września 2011 WIG 40 544-2,43% WIG20 2 353-2,27% DJIA 11 240-2,20% NASDAQ 2 480-2,58% S&P500 1 174-2,53% Niniejsza publikacja jest publikacją handlową, prosimy o zapoznanie się z oświadczeniem umieszczonym na jej końcu. Wydarzenia dnia NIEMCY 09:53 Indeks PMI dla usług (sierpień) STREFA EURO 09:58 Indeks PMI dla usług (sierpień) STREFA EURO 11:00 Sprzedaż detaliczna (lipiec) Wiadomości z rynku AMBRA Ambra chce w 2-3 lata zwiększyć udział alkoholi mocnych w sprzedaży do 10 proc. z obecnych 6,6 proc. Sprzedaż tego segmentu wzrośnie tym samym o 15-20 mln zł. Ambra cały czas rozgląda się za akwizycjami i może wydać na ten cel 80-100 mln zł. AMBRA Ambra liczy na utrzymanie lub wzrost dynamiki sprzedaży i zysków w roku 2011/12 Grupa przewiduje, że w Polsce będzie ponownie rosła szybciej niż rynek, który zwiększy się o 5-7 proc. AMBRA Ambra chce wypłacić 0,40 zł dywidendy na akcję z zysku netto za rok obrotowy 2010/11. BANKI KNF: Zysk netto sektora bankowego po VII '11 wyniósł 9,06 mld zł, wzrost 37 proc. r/r 2010-07 2011-07 ---------------------------------------------------------------------- Rachunek zysków i strat Wynik z tytułu odsetek 17 403 869 615 19 826 859 250 14% Wynik z tytułu prowizji 7 944 958 050 8 146 442 458 3% Wynik dział. bankowej 30 517 592 903 32 940 488 436 8% Koszty działania banku 14 494 571 267 15 414 517 643 6% Odpisy 6 351 543 791 4 288 238 714-32% Wynik z działalności operacyjnej 7 857 214 744 11 192 901 177 42% Zysk netto 6 594 721 331 9 057 351 126 37% 2010-07 2011-07 --------------------------------------------------------------------------- Kredyty ogółem 673 274 444 932 755 528 360 979 12% w tym gospodarstwa domowe 449 760 153 799 511 533 372 959 14% -Mieszkaniowe 243 355 618 503 299 956 296 772 23% -PLN 87 313 156 090 111 804 208 429 28% -Waluta 156 042 462 413 188 152 088 343 21% -Konsumpcyjne (osoby prywatne) 134 157 762 097 130 086 289 655-3% w tym przedsiębiorstwa 220 590 242 824 240 371 684 665 9% 2010-07 2011-07 --------------------------------------------------------------------- Depozyty sektora niefinansowego 581 588 109 562 627 905 279 525 8% - Depozyty przedsiebiorstw 163 244 567 934 172 069 704 507 5% - Depozyty gospodarstw domowych 402 786 595 063 440 224 384 158 9% BANKI KNF: Wartość kredytów wzrosła o 11% r/r do 755,53 mld zł na koniec lipca Wartość kredytów ogółem sektora bankowego wraz z oddziałami zagranicznymi wzrosła o 11% w skali roku do 755.528,36 mln zł Wartość depozytów wzrosła w tym czasie o 7% do 627.905,28 mln zł. Wartość kredytów dla przedsiębiorstw sięgnęła 240.371,68 mln zł w porównaniu z lipcem 2010 r. wzrosła o 8%, zaś wartość kredytów dla gospodarstw domowych wzrosła w skali roku o 12% do 511.533,37 mln zł na koniec lipca 2011 r. Portfel kredytów mieszkaniowych gospodarstw domowych zwiększył się o 19% rok do roku do 299.956,29 mln zł. Wartość kredytów konsumpcyjnych spadła o 3% w skali roku do 130.086,29 mln zł na koniec lipca. BUDIMEX Budimex wybuduje stadion w Lublinie za 110,7 mln zł netto Opracowanie: Daniel Cegiełka Dominik Murlak Dziennik Prywatnego Maklera powstaje przy współpracy z Polską Agencją Prasową Strona 1
CITY INTERACTIVE City Interactive ma umowę w sprawie produkcji mobilnej wersji gry 'Sniper' City Interactive podpisało umowę z Vivid Games umowę, której przedmiotem jest produkcja gry "Sniper: Ghost Warrior" w wersji mobilnej na platformy z systemami ios, tj. ipad, iphone i ipod Touch. COMARCH Spółka Comarch liczy, że w II połowie roku zanotuje lepszy wynik finansowy niż w pierwszej wiceprezes COMARCH Comarch wstrzymał budowę Data Center w Lille, kontynuuje inwestycję w Niemczech Spółka Comarch wstrzymała inwestycję w Data Center we francuskim Lille z uwagi na sytuację na francuskim rynku. Spółka kontynuuje budowę swojego niemieckiego Data Center w Dreźnie. COMARCH Comarch ma portfel zamówień na 2011 r. o wartości 561,20 mln zł Wartość portfela zamówień grupy Comarch na 2011 r. (bez uwzględnienia niemieckiego Comarch SuB) wynosi 561,20 mln zł. Przed rokiem spółka miała backlog na rok bieżący o wartości 538,45 mln zł. DOM DEVELOPMENT Dom Development nabył nieruchomość przy ul. Powązkowskiej za 209,4 mln zł brutto Dom Development wraz z Wojskowym Towarzystwem Budownictwa Społecznego "Kwatera" zawarły umowę sprzedaży prawa własności niezabudowanej nieruchomości położonej w Warszawie przy ul. Powązkowskiej, o powierzchni 98.879 m kw. Kontrakt ma wartość 209,4 mln zł brutto. EUROCASH, EMPERIA Sąd postanowił o zabezpieczeniu roszczenia Eurocash w sprawie realizacji umowy z Emperią Sąd Okręgowy w Lublinie postanowił o zabezpieczeniu roszczenia Eurocash, w sprawie realizacji umowy z Emperia Holding, dotyczącej przejęcia grupy Tradis. Postanowienie sądu oznacza m.in., że udziały w spółkach: Tradis, Detal Koncept, Lewiatan Zachód, Lewiatan Północ, Drogerie Koliber, Euro Sklep oraz Partnerski Serwis Detaliczny nie mogą być sprzedawane, czy obciążane do zakończenia postępowania arbitrażowego w tej sprawie. KGHM Rzeczpospolita: KGHM i producenci maszyn górniczych pracują nad nową technologią wydobycia miedzi Gazeta podaje, że nowa technologia może zwiększyć produkcję KGHM o kilkanaście procent. (RZECZPOSPOLITA s.b13). ORZEŁ BIAŁY Orzeł Biały podpisał z Ministerstwem Gospodarki umowę dotacji w wysokości 14,4 mln zł Orzeł Biały podpisał umowę z Ministerstwem Gospodarki w sprawie przyznania dotacji unijnej w wysokości 14,4 mln zł. Środki pozyskane z dotacji spółka przeznaczy na współfinansowanie planu inwestycyjnego na lata 2011-2013, którego głównym celem jest utworzenie Ośrodka Badawczo-Rozwojowego (OBR). Wartość całej inwestycji szacowana jest na 63 mln zł. PGNIG PGNiG zbada zapotrzebowanie rynku na gazociąg w rejonie północno-zachodniej Polski Chodzi o magistralę Boernike-Police. Badanie określi popyt na usługi przesyłu gazu tym połączeniem. Bezpośrednio inwestycją zajęłaby się spółka InterTransGaz, jaką kilka lat temu PGNiG założyło z niemieckim dystrybutorem gazu VNG (PULS BIZNESU s.6). PKM DUDA Grupa PKM Duda sprzedała spółkę Agrohop za 3,76 mln euro Transakcja wpisuje się w program restrukturyzacyjny Duda 2012, zakładający sprzedaż aktywów nie związanych z działalnością operacyjną grupy. PKO BP Grad: na przełomie października i listopada decyzja ws. PKO BP TPSA Holenderski sąd zawiesił postępowanie w sprawie DPTG przeciw TPSA Sąd w Amsterdamie zawiesił postępowanie o nadanie klauzuli wykonalności dla decyzji sądu arbitrażowego z Wiednia, który nakazał TPSA wypłatę 1.568 mln zł na rzecz firmy DPTG. Postępowanie będzie zawieszone do czasu prawomocnego zakończenia postępowania o anulowanie tej decyzji, toczącego się aktualnie w Austrii. Wcześniej podobną decyzję wydał polski sąd. TVN, CYFROWY POLSAT Oglądalność TVN w sierpniu '11 spadła r/r do 12,9 proc. z 13 proc. Całodobowy udział Polsatu w sierpniu zwiększył się do 13,9 proc. z 13,4 proc., udział TVP1 spadł do 15,5 proc. z 17,5 proc., a TVP2 spadł do 11,6 proc. z 12,6 proc. WILBO NWZA Wilbo wydało zgodę na emisję obligacji o wartości do 12 mln zł Pozostałe wiadomości ABC DATA ABC Data planuje skup akcji własnych w celu umorzenia lub odsprzedaży Wg projektu uchwały WZA akcje będą mogły być nabywane w trakcie sesji giełdowych i w transakcjach pozasesyjnych. BENEFIT SYSTEMS Benefit Systems planuje zainwestować max. 55 mln zł do końca 2012 roku Benefit Systems planuje do końca 2012 przeznaczyć na swoje plany inwestycyjne 43-55 mln zł, podała spółka. BORYSZEW Boryszew złożył ofertę w procesie prywatyzacji WM Dziedzice Walcownia Metali Dziedzice wchodzi w skład grupy kapitałowej Impexmetalu. ENERGETYKA Nakłady na budowę nowych elektrowni w Polsce wyniosą ponad 70 mld zł do 2020 roku. (RZECZPOSPOLITA s. B3). Opracowanie: Daniel Cegiełka Dominik Murlak Dziennik Prywatnego Maklera powstaje przy współpracy z Polską Agencją Prasową Strona 2
GÓRNICTWO Prawie 1 mld zł zysku kopalń w pierwszym półroczu 2011 r. - Pawlak Zysk netto spółek węglowych w pierwszym półroczu 2011 r. wyniósł 992,7 mln zł i był prawie 2,5-krotnie wyższy od uzyskanego rok wcześniej - poinformował Waldemar Pawlak. GPW Obroty akcjami na GPW wyniosły 173,8 mld zł w I-VIII 2011, wzrost o 34,6% r/r W sierpniu obroty sesyjne na Głównym Rynku warszawskiej giełdy wyniosły 26,8 mld zł i były o 90,6% wyższe niż w tym samym miesiącu 2010 r. Narastająco od początku roku obroty sesyjne na Głównym Rynku zwiększyły się o 34,6% r/r do 173,8 mld zł. KREDYT INKASO Kredyt Inkaso planuje wypłatę 0,32 zł dywidendy na akcję Planowanym dniem dywidendy jest 12 października, a dniem jej wypłaty 31 października 2011 roku. MILLENNIUM BCP rozważa fuzję z portugalskim bankiem - media Władze Banco Comercial Portugues (BCP) rozważają fuzję z którymś z portugalskich banków prywatnych: Banco Espirito Santo (BES) lub Banco Portugues de Investimento (BPI). Transakcje funduszy i osób powiązanych EFICOM Osoba powiązana z członkiem zarządu nabyła 20 tys. akcji po średniej cenie 0,99 PLN za akcję. VOTUM Osoba blisko związana z członkiem RN nabył łącznie 33 607 akcji po średniej cenie 3,53 PLN za akcje. Transakcje pakietowe (spółki) Nazwa Kurs Wolumen -------------------------------------- ASSECOPOL 42,00 5953 BRE 258,00 969 BRE 255,00 3000 DORADCY24 0,03 3336666 DORADCY24 0,03 3336666 ENERGOPLD 3,20 312000 GETIN 8,60 29070 GTC 11,95 20921 HANDLOWY 64,50 3876 JSW 100,00 1000 KREDYTB 14,20 7043 PBG 91,50 2733 PEKAO 141,00 9030 PEKAO 140,00 1786 PEKAO 141,00 3401 PGE 19,60 12756 PKOBP 34,15 7321 PZU 347,00 721 TAURONPE 5,30 47170 TVN 13,90 50000 TVN 14,00 17858 Kalendarium rynku kapitałowego Poniedziałek, 5 września BLU PRE IPO Zawieszenie obrotu akcjami spółki CALATRAVA CAPITAL WZA ws. utworzenia kapitału rezerwowego na nabycie akcji własnych i upoważnienia do nabycia akcji własnych GPF CAUSA NWZA w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego spółki i zmiany statutu NORDEA BANK POLSKA NWZA sprawie zmian w składzie Rady Nadzorczej banku PRAGMA FAKTORING NWZA w sprawie przeniesienia z kapitału zapasowego i wypłacie w formie dywidendy 10,5 mln zł zysku spółki z lat 2006-2010. Wysokość dywidendy przypadająca na jedną akcję wynosić będzie 4,09 zł Opracowanie: Daniel Cegiełka Dominik Murlak Dziennik Prywatnego Maklera powstaje przy współpracy z Polską Agencją Prasową Strona 3
Wtorek, 6 września ASSECO POLAND NWZA w sprawie skupu akcji własnych w celu umorzenia FAMUR Wypłata 62 gr dywidendy na akcję w akcjach i gotówce IMPEL NWZA w sprawie podziału spółki MCI MANAGEMENT NWZA w sprawie zmiany uchwały o skupie akcji własnych RUBICON PARTNERS NFI NWZA w sprawie skupu akcji własnych TUP Wypłata 5 gr dywidendy na akcję Polityka, makroekonomia, rynki zagraniczne USA, WIELKA BRYTANIA Trzy brytyjskie banki na liście pozwanych przez rząd USA Trzy czołowe brytyjskie grupy bankowe znajdują się wśród 17 banków, przeciwko którym rządowa agencja USA przygotowuje pozew w związku z obrotem obligacjami wspartymi na długu hipotecznym wysokiego ryzyka (tzw. subprime). Są to RBS (Royal Bank of Scotland Group Plc), HSBC (HSBC North America Holdings Inc.) oraz Barclays Plc. Z powództwem przeciw nim występuje federalna agencja FHFA (Federal Housing Finance Agency), nadzorująca rządowe instytucje finansowe Fannie Mae i Fredddie Mac, gwarantujące pożyczki udzielane pod zastaw nieruchomości. IRLANDIA MFW odblokował dodatkowe 1,48 mld euro pomocy dla Irlandii. POLSKA MF przewiduje, że we IX nastąpi spadek zadłużenia w bonach w wysokości 1,2 mld zł. POLSKA Sytuacja finansowa Polski stabilna, jednak istnieją poważne ryzyka zewnętrzne Rostowski. PORTUGALIA Rząd Portugalii sprywatyzuje więcej państwowych spółek niż uzgodniono z MFW i UE. USA Stopa bezrobocia w USA w sierpniu wyniosła 9,1 proc. W sierpniu liczba miejsc pracy w sektorach pozarolniczych pozostała bez zmian, podczas gdy w lipcu wzrosła o 85 tys., po korekcie. Liczba miejsc pracy w amerykańskim sektorze prywatnym wzrosła natomiast w sierpniu o 17 tys. Analitycy spodziewali się w sierpniu stopy bezrobocia w USA na poziomie 9,1 proc. oraz że liczba miejsc pracy w sektorach pozarolniczych wzrośnie o 68 tys., a w sektorze prywatnym wzrośnie o 95 tys. Kalendarium makroekonomiczne Poniedziałek, 5 września Prognoza Poprzednio USA Święto Pracy NIEMCY 09:53 Indeks PMI dla usług (sierpień) 50,4 52,9 STREFA EURO 09:58 Indeks PMI dla usług (sierpień) 51,5 51,6 WIELKA BRYTANIA 10:28 Indeks PMI dla usług (sierpień) 55,4 STREFA EURO 11:00 Sprzedaż detaliczna (lipiec) 0,9% m/m i -0,4% r/r Poniedziałek, 5 września Prognoza Poprzednio AUSTRALIA 06:30 Decyzja RBA ws. stóp procentowych (wrzesień) 4,75 SZWAJCARIA 09:15 Inflacja CPI (sierpień) -0,8% m/m i 0,5% r/r STREFA EURO 11:00 PKB rew (II kw.) 0,2% k/k i 1,7% r/r 0,8% k/k i 2,5% r/r NIEMCY 12:00 Zamówienia w przemyśle (lipiec) 1,8% m/m USA 16:00 Raport ISM dla usług (sierpień) 51 52,7 Opracowanie: Daniel Cegiełka Dominik Murlak Dziennik Prywatnego Maklera powstaje przy współpracy z Polską Agencją Prasową Strona 4
Nowe emisje z prawem poboru Ostatnia aktualizacja: 23 sierpnia 2011 r. (zmiany zaznaczono kolorem czerwonym) Cena Ilość Stosunek Ost. dzień. not. Ustalenie Zapisy I termin Notowanie Zapisy II termin Przydział EUROSNACK 0,30 8 : 1 06.05.2011 29.08.-19.09.2011 3.10.2011 INWAZJA PC 0,31 5 : 2 06.07.2011 15.07-02.08.2011 11-28.07.2011 29.08.2011 WEALTH BAY 0,20 1 : 2 29.07.2011 1-23.08.2011 6.09.2011 FRESH24 0,10 1 : 3 29.07.2011 1.08.-16.09.2011 27.09.2011 STOPKLATKA 3,42 4 : 1 31.07.2011 16-29.08.2011 12.09.2011 CP ENERGIA 1,00 1,4.. : 1 5.08.2011 10-14.10.2011 25.10.2011 INWESTYCJE.PL 1.00 3,9.. : 1 8.08.2011 26.09-14.10.2011 28.10.2011 MOBILE PARTNER 0,10 1:2 17.08.2011 18.08.-29.09.2011 PROXY AD 2,25 10 : 1 15.08.2011 17.08.-30.09.2011 12.10.2011 VENO 0,03 1 : 1 19.08.2011 1.09.17.10.2011 26 PBS FINANSE 0,32 1 : 1 12.08.2011 DREWEX 1,00 1:1 15.04.2011 EMC 6 : 1 04.05.2011 FON ECOLOGY 18.03.2011 Najbliższe oferty z prawem poboru na http://www.dibre.com.pl/ Stan rynku (godz. 7:50) Indeks Zamknięcie Zmiana Surowce Zamknięcie Zmiana DJIA 11240.26-2.20% Miedź (3M, LME) 9076.00-0.75% S&P 500 1173.97-2.53% Ropa Brent 112.96-1.49% NASDAQ 2480.33-2.58% Złoto #N/A Sec #ARG! FTSE 100 5292.03-2.34% Waluty DAX 5538.33-3.36% EURUSD 1.4205-0.38% CAC 40 3148.53-3.32% USDPLN 2.9491 +1.39% BUX 18233.03-0.17% EURPLN 4.1893 +1.00% PX 1023.80-1.55% Obligacje HANG SENG 19658.87-2.74% Obligacje (10-latki) 5.62 +0.12% Opracowanie: Daniel Cegiełka Dominik Murlak Dziennik Prywatnego Maklera powstaje przy współpracy z Polską Agencją Prasową Strona 5
Biuro Aktywnej Sprzedaży ul. Wspólna 47/49, 00-684 Warszawa Jarosław Banasiak dyrektor tel: (+48) 22 697 4870 fax: (+48) 22 697 4726/4923 email: jaroslaw.banasiak@dibre.com.pl Zespół Prywatnego Maklera Joanna Gębal tel: (+48) 22 697 4762 email: joanna.gebal@dibre.com.pl Iwona Strzałkowska-Kominiak tel: (+48) 22 697 4853 email: iwona.strzalkowska@dibre.com.pl Marcin Bieguński tel: (+48) 22 697 4984 email: marcin.biegunski@dibre.com.pl Przemysław Miedziocha tel: (+48) 22 697 4768 email: przemyslaw.miedziocha@dibre.com.pl Mariusz Nowak tel: (+48) 22 697 4848 email: mariusz.nowak@dibre.com.pl Paweł Rudowski tel: (+48) 22 697 4852 email: pawel.rudowski@dibre.com.pl Tomasz Wojna tel: (+48) 22 697 4809 email: tomasz.wojna@dibre.com.pl Krzysztof Majorek analiza techniczna rynku futures tel: (+48) 22 697 4947 email: krzysztof.majorek@dibre.com.pl Zespół Wsparcia Sprzedaży Dominik Murlak kierownik tel: (+48) 22697 4703 email: dominik.murlak@dibre.com.pl Daniel Cegiełka infoserwis tel: (+48) 22697 4914 email: daniel.cegielka@dibre.com.pl Piotr Neidek analiza techniczna tel: (+48) 22697 4766 email: piotr.neidek@dibre.com.pl Niniejsza publikacja przygotowana przez Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A. z siedzibą w Warszawie, przy ul. Wspólnej 47/49, jest publikacją handlową, została przygotowana wyłącznie w celach informacyjnych, nie stanowi rekomendacji w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych lub ich emitentów lub wystawców (Dz. U. nr 206 z 2005 r.), nie stanowi porady inwestycyjnej, nie stanowi oferty zbycia lub nabycia wymienionych w niej instrumentów finansowych, nie stanowi podstawy do zawarcia jakiejkolwiek umowy lub powstania jakiegokolwiek zobowiązania. Informacje zawarte w niniejszej publikacji oparte są na danych uzyskanych ze źródeł, które Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A., działając w dobrej wierze, uważa za wiarygodne. Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A. nie gwarantuje jednak dokładności, kompletności ani trafności tych informacji. Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A., jego organy zarządcze, organy nadzorcze, ani pracownicy nie ponoszą odpowiedzialności za wszelkie skutki finansowe i niefinansowe powstałe w wyniku wykorzystania niniejszej publikacji lub zawartych w niej informacji. Wszelkie opinie, prognozy, kalkulacje i szacunki zawarte w niniejszej publikacji stanowią jedynie wyraz subiektywnej oceny autora na moment jej wydania i mogą być zmieniane bez uprzedzenia. Opinie wyrażone w niniejszej publikacji nie pozostają w jakiejkolwiek zależności od rekomendacji przygotowywanych przez Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A.. Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A. nie jest zobowiązany do aktualizowania ani modyfikowania niniejszej publikacji, ani do informowania jej odbiorców w przypadku, gdy jakakolwiek poruszona w niej kwestia lub zawarta w niej opinia, prognoza, kalkulacja lub szacunek ulegnie zmianie lub stanie się nieaktualne. Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A. udostępnia niniejszą publikację nieodpłatnie. Zabronione jest powielanie i rozpowszechnianie niniejszej publikacji bez pisemnej zgody Domu Inwestycyjnego BRE Banku S.A. Opracowanie: Daniel Cegiełka Dominik Murlak Dziennik Prywatnego Maklera powstaje przy współpracy z Polską Agencją Prasową Strona 6