INCANA Spółka Akcyjna Raport kwartalny za 4 kwartał 2011 roku Ścinawa, dn. 14. lutego 2012 r.
SPIS TREŚCI 1. INFORMACJE OGÓLNE... 3 1.1 Podstawowe dane o Spółce... 3 1.2 Organy Emitenta... 3 1.3 Struktura akcjonariatu... 4 2. DANE FINANSOWE... 5 2.1 Wybrane dane finansowe z bilansu... 5 2.2 Wybrane dane finansowe z rachunku zysków i strat... 5 3. KOMENTARZ ZARZĄDU NA TEMAT CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, KTÓRE MIAŁY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI FINANSOWE... 6 4. INFORMACJE ZARZĄDU NA TEMAT AKTYWNOŚCI, JAKĄ W OKRESIE OBJĘTYM RAPORTEM EMITENT PODEJMOWAŁ W OBSZARZE ROZWOJU PROWADZONEJ DZIAŁALNOŚCI... 8 5. STANOWISKO ZARZĄDU ODNOŚNIE MOŻLIWOŚCI ZREALIZOWANIA PUBLIKOWANYCH PROGNOZ WYNIKÓW NA 2011 ROK W ŚWIETLE WYNIKÓW ZAPREZENTOWANYCH W RAPORCIE ZA IV KWARTAŁ 2011... 8 6. OŚWIADCZENIE ZARZĄDU... 9 2 S t r o n a
1. INFORMACJE OGÓLNE 1.1 Podstawowe dane o Spółce Pełna nazwa INCANA Spółka Akcyjna Siedziba ul. Witosa 10 59-330 Ścinawa woj. dolnośląskie Telefon: +48 76 84 37 080 Faks: +48 76 84 37 317 Adres poczty elektronicznej: Adres strony internetowej: Podstawowy przedmiot działalności Kapitał zakładowy Organ prowadzący rejestr, numer KRS incana@incana.com.pl www.incana.pl 23.61Z Produkcja wyrobów budowlanych z betonu Kapitał zakładowy wynosi 1.097.680,00 zł i dzieli sie na: 3.650.000 akcji imiennych serii A 3.650.000 akcji na okaziciela serii B 2.306.800 akcji na okaziciela serii C 1.370.000 akcji na okaziciela serii D Sad Rejonowy dla Wrocławia-Fabrycznej we Wrocławiu, IX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sadowego, numer KRS: 0000311708 NIP: 547-200-74-43 REGON: 072917202 Czas trwania jednostki Nieograniczony 1.2 Organy Emitenta W skład Zarządu INCANA S.A. na dzień 31 grudnia 2011 r. oraz na dzień sporządzenia niniejszego raportu wchodzi: Dariusz Suchy Prezes Zarządu W skład Rady Nadzorczej INCANA S.A. na dzień 31 grudnia 2011 r. oraz na dzień sporządzenia niniejszego raportu wchodzą: Ryszard Bartosik Przewodniczący Rady Nadzorczej Krystyna Bartosik Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej Klaudiusz Bartosik Członek Rady Nadzorczej Marek Bartosik Członek Rady Nadzorczej Sabina Nalborczyk Członek Rady Nadzorczej Roberto Grosso Członek Rady Nadzorczej 3 S t r o n a
W dniu 10 października 2011 r. miały miejsce następujące zmiany w składzie Rady Nadzorczej: - odwołana ze składu Rady Nadzorczej została Pani Katarzyna Dębowską, - powołany do składu Rady Nadzorczej został Pan Marek Bartosik. 1.3 Struktura akcjonariatu Poniższa tabela przedstawia strukturę akcjonariatu ze szczegółowym wykazem akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% udziału w głosach na Walnym Zgromadzeniu Spółki. (zgodnie z zawiadomieniami akcjonariuszy z art. 69 Ustawy o Ofercie Publicznej) Tabela 1 Struktura akcjonariatu (według stanu na dzień 14.02.2012 r.) Akcjonariusz Liczba akcji Udział w KZ Liczba głosów Udział w ogólnej liczbie głosów Ryszard Bartosik 2 641 870 24,07% 2 641 870 18,06% Krystyna Bartosik 2 007 500 18,29% 4 015 000 27,45% Roberto Grosso 1 825 000 16,63% 2 737 500 18,72% Dariusz Suchy 1 690 680 15,40% 2 420 680 16,55% WDM Capital S.A.* 747 900 6,81% 747 900 5,11% Pozostali 2 063 850 18,80% 2 063 850 14,11% Suma 10 976 800 100,00% 14 626 800 100,00% *z podmiotami zależnymi 4 S t r o n a
2. DANE FINANSOWE Spółka prezentuje wybrane dane finansowe za IV kwartał 2011 roku wraz z danymi porównywalnymi za IV kwartał 2010 r. oraz dane narastające za okres od 1 stycznia 2011 r. do 31 grudnia 2011 r. wraz z danymi porównywalnymi za analogiczny okres roku poprzedniego. 2.1 Wybrane dane finansowe z bilansu Tabela 2 Wybrane dane z bilansu Spółki (w zł) Wyszczególnienie 31.12.2011 r. 31.12.2010 r. 30.09.2011 r. 30.09.2010 r. Kapitał własny 4 771 904,26 3 428 898,77 4 717 764,58 3 098 101,48 Kapitał podstawowy 1 097 680,00 960 680,00 1 097 680,00 730 000,00 Należności długoterminowe Należności krótkoterminowe Inwestycje długoterminowe Inwestycje krótkoterminowe Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe 0,00 0,00 0,00 0,00 1 981 588,78 1 522 051,16 2 162 600,20 1 809 738,33 0,00 0,00 0,00 0,00 227 476,62 413 295,85 291 778,75 148 910,77 227 476,62 413 295,85 291 778,75 148 910,77 0,00 164 971,94 57 934,50 424 273,14 2 831 274,22 3 133 293,01 2 742 015,44 2 961 829,80 2.2 Wybrane dane finansowe z rachunku zysków i strat 31.12.2011 r. Tabela 3 Wybrane dane z rachunku zysków i strat Spółki (w zł) 01.10.2011-01.10.2010- Wyszczególnienie 31.12.2011 r. 31.12.2010 r. 01.01.2011-01.01.2010-31.12.2010 r. Przychody netto 2 219 285,52 1 556 211,72 9 350 850,51 6 532 843,25 5 S t r o n a
ze sprzedaży Koszty działalności operacyjnej 1 971 421,24 1 727 951,11 8 437 032,25 6 330 135,29 Amortyzacja 127 266,53 49 230,81 391 429,74 187 384,49 Zysk(strata) na sprzedaży 247 864,28 (171 739,39) 913 818,26 202 707,96 Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe koszty operacyjne 31 058,48 541 942,31 78 532,98 545 322,54 177 440,15 176 021,02 198 404,86 185 453,67 Zysk(strata) na działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Zysk/strata brutto Zysk/strata netto 101 482,61 194 181,90 793 946,38 562 576,83 24 158,82 111,38 24 308,39 247,52 16 264,01 32 826,99 204 929,74 224 965,77 109 377,52 161 466,29 613 325,03 337 858,58 36 888,51 102 117,29 440 295,02 230 237,58 2. KOMENTARZ ZARZĄDU NA TEMAT CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, KTÓRE MIAŁY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI FINANSOWE W IV kwartale 2011 roku Spółka wypracowała 2.219.285,52 zł przychodów ze sprzedaży oraz osiągnęła 36.888,51 zł zysku netto. W porównaniu do analogicznego okresu roku poprzedniego, Spółka zanotowała wzrost przychodów ze sprzedaży o 42,61%. Wartość EBIT wyniosła 101.482,61 zł, w porównaniu do 194.181,90 w tym samym okresie 2010 roku. 6 S t r o n a
300,00 zł 250,00 zł 200,00 zł 150,00 zł 100,00 zł 50,00 zł 0,00 zł 4Q 2011 4Q 2010 Zysk netto EBIT EBITDA Wykres 1 Wartość zysku netto, EBIT oraz EBITDA w IV kwartale 2011 oraz 2010 roku [dane w tys. PLN] Zysk netto osiągnięty w IV kw. 2011 roku był niższy od wyniku z tego samego okresu w roku poprzednim o ok. 65 tys. złotych. Jednakże należy zauważyć, że w IV kw. 2011r. Emitent zanotował istotny wzrost wyniku ze sprzedaży tj. osiągnął 247 864,28 zł zysku ze sprzedaży wobec 171 739,39 zł straty ze sprzedaży w IV kwartale 2010 r. Na wyższy wynik finansowy netto uzyskany w IV kw. 2010 r. wpływ miały przede wszystkim dodatkowe przychody uzyskane z tytułu sprzedaży nieruchomości. Narastająco, w okresie od 1.01.2011 do 31.12.2011 roku INCANA S.A. zanotowała 9.350.850,51 zł przychodów ze sprzedaży oraz 440.295,02 zł zysku netto. W odniesieniu do analogicznego okresu roku poprzedniego, przychody Spółki wzrosły o 43,14%., a zysk netto o 91,23%. W minionym okresie istotnie wzrosła także rentowność sprzedaży Spółki (wzrost o 33,63%). 1 400,00 zł 1 200,00 zł 1 000,00 zł 800,00 zł 600,00 zł 400,00 zł 200,00 zł 0,00 zł +58,06% +41,13% +91,24% Zysk netto EBIT EBITDA 2011 2010 Wykres 2 Wartość zysku netto, EBIT oraz EBITDA na koniec 2011 oraz 2010 roku [dane w tys. PLN] Wzrost wartości osiąganych przychodów ze sprzedaży (zarówno w IV jak i poprzednich kwartałach 2011 roku) jest rezultatem konsekwentnie realizowanej przez Spółkę strategii rozwoju obejmującej m.in. rozbudowę kanałów dystrybucji oraz wprowadzenia do aktualnej oferty Emitenta nowych produktów. Ponadto, na wzrost sprzedaży wpływ miał także organiczny wzrost obrotów u dystrybutorów regionalnych oraz udoskonalenie logistyki dostaw, dzięki czemu produkty marki INCANA stały się bardziej dostępne. 7 S t r o n a
Na wzrost osiągniętego zysku netto w 2011 r. w porównaniu do roku poprzedniego, istotny wpływ poza wzrostem wartości sprzedaży produktów Emitenta miał wzrost rentowności sprzedaży spowodowany m.in. skuteczną optymalizacją ponoszonych kosztów operacyjnych oraz położeniu nacisku na sprzedaż produktów wysokomarżowych. Jednocześnie należy mieć na uwadze, iż w branży Emitenta panuje sezonowość, która powoduje, iż ostatni kwartał roku jest zwykle najtrudniejszy pod względem osiąganych wyników finansowych. Tym bardziej warto zauważyć, iż Spółka w IV kw. 2011 r. zwiększyła przychody ze sprzedaży w porównaniu do IV kw. 2010 r. oraz zanotowała dodatni wynik na sprzedaży wobec ujemnego w IV kw. 2010 r. W IV kwartale 2011 r. wartość należności krótkoterminowych wzrosła o 30,19% w stosunku do IV kwartału 2010 r. co ma bezpośredni związek z dynamicznym wzrostem przychodów Spółki. W IV kwartale 2011 r. obniżyła się wartość zobowiązań krótkoterminowych o 9,64% w stosunku do IV kwartału 2010 r., a także całkowicie wyeliminowano zobowiązania długoterminowe. 3. INFORMACJE ZARZĄDU NA TEMAT AKTYWNOŚCI, JAKĄ W OKRESIE OBJĘTYM RAPORTEM EMITENT PODEJMOWAŁ W OBSZARZE ROZWOJU PROWADZONEJ DZIAŁALNOŚCI Spółka w IV kwartale 2011 r. konsekwentnie kontynuowała dalszą rozbudowę sieci dystrybucyjnej opartej na salonach wyposażenia wnętrz oraz ceramiki łazienkowej, co w bezpośrednim stopniu przełożyło się na wzrost przychodów ze sprzedaży. Zarząd Spółki w okresie objętym niniejszym raportem prowadził negocjacje handlowe z potencjalnymi nowymi kontrahentami oraz podejmował działania mające na celu wzrost sprzedaży w dotychczasowych kanałach sprzedaży. Prowadzone działania przyczyniły się do rozszerzenia sieci sprzedaży produktów Emitenta o kolejne detaliczne punkty sprzedaży. Równocześnie Spółka prowadziła prace nad nowymi produktami w celu poszerzenia oferty asortymentowej produktów marki INCANA. Produkty te zostaną wprowadzone do oferty w II połowie 2012 roku. 4. STANOWISKO ZARZĄDU ODNOŚNIE MOŻLIWOŚCI ZREALIZOWANIA PUBLIKOWANYCH PROGNOZ WYNIKÓW NA 2011 ROK W ŚWIETLE WYNIKÓW ZAPREZENTOWANYCH W RAPORCIE ZA IV KWARTAŁ 2011 Zarząd Spółki INCANA S.A. nie publikował prognoz finansowych. 8 S t r o n a
5. OŚWIADCZENIE ZARZĄDU Zarząd INCANA S.A. oświadcza, że według jego najlepszej wiedzy wybrane informacje finansowe za IV kwartał 2011r. sporządzone zostały zgodnie z przepisami obowiązującymi Emitenta oraz, że kwartalny raport z działalności INCANA S.A. zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć oraz sytuacji Spółki. Ścinawa, 14 luty 2012 r. Prezes Zarządu Dariusz Suchy 9 S t r o n a