BZ WBK Leasing S.A. ul. Chlebowa 4/8 61 003 POZNAŃ

Stowarzyszenie InŜynierów i Techników Mechaników Polskich Zespól Ośrodków Rzeczoznawstwa i Postępu Technicznego SIMP - ZORPOT Ośrodek w Poznaniu E- 047/2015 Symbol KRS 0000152811; REGON 000671540 00166; NIP 526-000 -11-05 6 1-8 7 4 Poznań, Al. Niepodległości 2 tel./fax. 061 852 16 86, 853 78 05 w.238, 244 e- mail: zorpot-poz@inc.pl Zamawiający: BZ WBK Leasing S.A. ul. Chlebowa 4/8 61 003 POZNAŃ NIP 521 12 95-779 Zlecenie z dnia: 26.03.2015 roku Temat: Opis stanu technicznego i ustalenie wartości rynkowej ciągnika rolniczego KUBOTA model M108S, nr rej. ZSL U439 nr fabryczny: M108S71732 ; rok produkcji: 2011 Nr umowy leasingu: SA7/00008/2013 Ekspertyza wykonana w wersji elektronicznej nie wymaga pieczątek i podpisów Data: Podpis: Kierownik Zespołu 31.03.2015 roku mgr inŝ. Andrzej Czarnecki Weryfikator 01.04.2015 roku mgr inŝ. Marian Grochowina Dyrektor Ośrodka 01.04.2015 roku mgr inŝ. Andrzej Czarnecki

2 1. Podstawa formalna. Podstawą formalną wyceny jest zlecenie BZWBK Leasing S.A., ul. Chlebowa 4/8 61-003 Poznań, z dnia 26.03.2015 roku 2.0 Podstawa merytoryczna. - Standardy Zawodowe Rzeczoznawców Majątkowych standard VI.1 - Standardy Zawodowe Rzeczoznawców Majątkowych SIMP - Ustawa z dnia 29 sierpnia 1997r. Prawo bankowe Dz.U. Nr140 poz. 939, z późniejszymi zmianami - Ustawa z dnia 23 sierpnia 2001r. o zmianie ustawy Prawo bankowe oraz o zmianie innych ustaw. Dz. U. Nr 111 z 2001 r., poz. 1195. - Ustawa z dnia 29 sierpnia 1997r. o listach zastawnych i bankach hipotecznych, tekst jednolity Dz. U. nr 99 z 2003r. poz. 919. - Ustawa z dn. 23.04.1964r Kodeks Cywilny Dz. U. nr 16 poz. 93 z 1964r z późniejszymi zmianami, - informacje z rynku wtórnego dotyczące ciągników rolniczych - własne doświadczenia i baza danych. MATERIAŁY POMOCNICZE : - Cenniki WACETOB, BISTYP Maszyny i urządzenia, informacje od producentów, oraz informatory branŝowe, - Oferty kupna sprzedaŝy z firm specjalistycznych zajmującymi się zbytem nowych i uŝywanych maszyn do będących przedmiotem oszacowania o zbliŝonych parametrach, - Informacje uzyskane z Internetu: www.polsad.net, www.traktorykubota.pl, www.farmer.pl, www.traktorpool.pl, www.tractorhouse.com www.mascus.pl, www.autoline.com.pl, www.ask.com, www.tabor24.pl, www.allegro.pl www.ciagniki.jachowicz.net, www.agriaffaires.pl/traktory, - Dokumentacja księgowa oraz ofertowa uzyskana od Zleceniodawcy dotycząca środków technicznych będących przedmiotem oszacowania, - Słownik terminologiczny Wycena wartości maszyn i urządzeń dla rzeczoznawców - autor dr inŝ. Tadeusz KLIMEK, - Stowarzyszenie InŜynierów i Techników Mechaników Polskich materiały z konferencji nt. SZACOWANIE WARTOŚCI TECHNICZNEGO MAJĄTKU RUCHOMEGO Łódź Arturówek 5-6 czerwca 2001 - J. Napiórkowski R. Źróbek Metody wyceny maszyn i urządzeń wydanie Zachodnie Wydawnictwo Organizacji Zielona Góra2001

3 3. Przedmiot opracowania. Opis ciągnika: Ciągnik rolniczy KUBOTA model M108S Ciągnik rolniczy Kubota M108S to idealny wybór dla gospodarstw o róŝnorodnym charakterze pracy. Jest to uniwersalna jednostka, która z pewnością podoła wszelkim zadaniom, z jakimi spotyka się polski rolnik. Przy projektowaniu tego modelu konstruktorzy postawili na jakość i nowoczesność, co sprawia, Ŝe ciągnik jest komfortowy, prosty w obsłudze, wszechstronny oszczędny. Silnik o mocy 108,5 KM z elektronicznie sterowanym systemem wtrysku typu Common Rail spełnia najnowsze normy emisji spalin EURO IIIA. Jest to czterocylindrowa jednostka, 16-to zaworowa ze wspomnianym juŝ bardzo nowoczesnym systemem wtrysku paliwa, z turbospręŝarką i chłodnicą międzystopniową Intercooler. Dzięki zastosowaniu tej technologii uzyskano większą moc oraz moment obrotowy w porównaniu z modelem poprzednim, czyli M105S. Łatwość obsługi zapewnia uŝytkownikowi ergonomiczna kabina oraz doskonały układ dźwigni sterujących pracą ciągnika. Przy kierownicy znajduje się dźwignia rewersu hydraulicznego, czyli funkcji przełączania jazdy przód/tył bez potrzeby wciskania sprzęgła. Na dźwigni zmiany biegów znajduje się przycisk włączający półbiegi, co pozwala na bardzo szybką reakcję, w momencie nagłych wzrostów obciąŝenia. Ciągnik wyposaŝony jest w funkcję elektrohydraulicznego załączania/rozłączania przedniego napędu podczas jazdy. Funkcja hamowania na cztery koła realizowana jest przez automatyczne załączenie przedniego napędu. Ciekłokrystaliczny wyświetlacz wskazuje aktualną prędkość jazdy, ilość przepracowanych motogodzin jak równieŝ obroty wałka odbioru mocy.

4 Wałek odbioru mocy wyposaŝony jest w tryb ekonomiczny, który przy pracy z maszynami o małym zapotrzebowaniu mocy pozwala na bardzo ekonomiczną pracę. Jako opcję ciągnik moŝe być wyposaŝony w WOM o prędkościach 540/1 000 obr/min. W pełni synchronizowana mechaniczna skrzynia biegów o 32 przełoŝeniach w kaŝdym kierunku zapewni odpowiednią prędkość jazdy dla kaŝdej pracy. Opcjonalnie ciągnik wyposaŝony moŝe być w dodatkowe biegi pełzające o prędkości od 300 m/h i w tej wersji będzie dysponować 48 biegami w kaŝdym kierunku.. Przy produkcji tego ciągnika zastosowano najbardziej trwałe rozwiązania takie jak hamulce wielotarczowe mokre sterowane hydraulicznie, sprzęgło główne oraz sprzęgło WOM w wykonaniu mokrym równieŝ sterowanym hydraulicznie, przekładnie stoŝkowe do napędu przednich kół umoŝliwiające pełne przekazanie mocy przy maksymalnym kącie skrętu. Dzięki tym rozwiązaniom z pewnością zaoszczędzicie Państwo na eksploatacji ciągnika w dłuŝszym okresie czasu. Dane techniczne: SILNIK Typ Rzędowy, chłodzony cieczą, 4-suwowy, 16- zaworowy, turbodoładowany, wysokopręŝny Rodzaj wtrysku Bezpośredni z common rail Liczba cylindrów 4 Całkowita pojemność 3 769 cm 3 Moc Moc na WOM Maks. moment obrotowy Skrzynia przekładniowa Biegi pełzające Prędkość maks. Prędkość min. Zmiana kierunku jazdy (rewers) Sprzęgło główne Załączanie napędu 4WD Blokady mech. róŝnicowych Rodzaj Prędkość (obr/min) UKŁAD JEZDNY 108 KM 94,4 KM 366 /1400 do 1600 Nm / obr/min F32/R32 opcja 38,6 km/h (zaleŝnie od ogumienia) 0,30 km/h (z biegami pełzającymi - opcja) Bezsprzęgłowa, płynna zmiana kierunku jazdy (rewers hydrauliczny) Wielotarczowe mokre, sterowane hydraulicznie Elektrohydraulicznie Przód: mechaniczna Tył: mechaniczna WOM UKŁAD HYDRAULICZNY NiezaleŜny, załączany hydraulicznie 540 / 540E

5 Wydatek pompy Udźwig podnośnika Kategoria TUZ 65 L/min 4 000 kg I / II Liczba rozdzielaczy 2 (opcja 3) Dł. / szer. / wys. Rozstaw osi Rozstaw kół przód Rozstaw kół tył Minimalny prześwit Masa ciągnika (bez obciąŝników) ObciąŜniki przednie Pojemność zbiornika paliwa Promień skrętu (bez hamulców) Ogumienie - przód Ogumienie - tył WYMIARY I MASY KABINA 4145 / 2230 / 2680 mm 2435 mm 1565, 1675 mm 1755 do 1860 mm 435 mm 3890 kg 564 kg (standard) 175 L 4,7 m Michelin OMNIBIB 380/70 R24 Michelin OMNIBIB 520/70 R34 Oryginalna, bezpieczna, klimatyzowana, z przednią szybą zachodzącą na dach dla lepszej widoczności podniesionego ładowacza 4. Cel wyceny. Celem wyceny jest oszacowanie wartości rynkowej dla sprzedaŝy na rynku wtórnym. 5. Zakres opracowania. Wizja lokalna, Identyfikacja maszyny, Opis i ocena stanu technicznego, Wycena wartości rynkowej, Wykonanie dokumentacji fotograficznej.

6 6. Ocena sytuacji rynkowej. W aktualnej sytuacji rynkowej jest wiele firm zajmujących się sprzedaŝą krajowych lub zagranicznych producentów nowych i uŝywanych ciągników róŝnych typów i wielkości. Ciągnik produkcji firmy japońskiej, o stosunkowo wysokiej cenie zarówno nowego, jak i uŝywanego, nie cieszy się tak duŝym zainteresowaniem wśród klientów, jak ciągniki europejskich, w tym nawet polskich producentów, prawdopodobnie z powodu obawy na dostawy części zamiennych, czy napraw serwisowych. Obawy te są jednak nieuzasadnione. Klienci wolą jednak kupić ciągniki produkowane przez renomowane firmy zachodnie, równieŝ polskie. Na rynku wtórnym jest wiele ofert takich ciągników jak: MASSEJ FERGUSSON, JCB, NEW HOLLAND, PONAR, DEUTZ, JOHN DEERE, CASE, cieszą się większym powodzenie i zaufaniem. Mimo duŝej podaŝy ciągników na rynku wtórnym, specjalnego ruchu nie widać. Wydaje się, Ŝe rynek przez ostatnie lata został nasycony, 7. Wizja lokalna Wizja lokalna miała miejsce na placu magazynowym firmy Centa Sp. z o.o. 62-081 Wysogotowie, ul. Kamienna 23 w dniu 30.03.2015r. Podczas wizji lokalnej obecni byli: Arkadiusz Cenkier przedstawiciel firmy Centa Sp. z o.o. Andrzej Czarnecki rzeczoznawca SIMP ZORPOT Poznań. 8. Ustalenia wizji lokalnej i identyfikacja ciągnika IDENTYFIKACJA: W trakcie wizji lokalnej przedstawiciel CENTY okazał, ciągnik, który znajdował się na placu magazynowym: IDENTYFIKACJA Producent: KUBOTA CORPORATION - JAPONIA Nazwa: Ciągnik rolniczy KUBOTA MODEL: M108S Rok produkcji: 2011 Nr fabryczny: M108S71732 Nr silnika: BL3769 Ilość motogodzin pracy: 1 798,2 mth Nr rejestracyjny: ZSL U439 Nr dowodu rejestracyjnego: SERIA DR/BAJ 1225404 Znak bezpieczeństwa: CE Nr homologacji WE e9 * 2003/37 * 00003 9. Opis i ocena stanu technicznego. Stan techniczny ciągnika oceniono na podstawie oględzin zewnętrznych, nie moŝna było uruchomić silnika, z uwagi na brak pompy podającej paliwo. W trakcie oględzin nie stwierdzono Ŝadnych wycieków oleju, czy nieszczelności w układzie paliwowym, czy hydraulicznym. Stwierdzono lekkie pocenie się oleju w obrębie silnika i skrzyni biegów. Ogólnie wygląd zewnętrzny świadczy o naturalnym zuŝyciu urządzenia wynikającego z okresu eksploatacji. Nie stwierdzono korozji na Ŝadnym elemencie ciągnika, ani Ŝadnych uszkodzeń zarówno

7 blaszanych osłon, błotników czy szyb. Kabina wewnątrz jest w dobrym stanie technicznym, choć zabrudzona i zakurzona, fotel kierowcy tapicerka mocno zabrudzona. Stwierdzono równieŝ uszkodzenie dźwigni zmiany biegów (złamanie), wydaje się, Ŝe uszkodzenie nastąpiło przypadkowo, przy wysiadaniu kierowcy z kabiny W trakcie oględzin stwierdzono następujące usterki: -brak radioodtwarzacza w kabinie kierowcy - brak pompy podającej paliwo - uszkodzona dźwignia zmiany biegów - zuŝycie opon: Tylne: MICHELIN OMNIBIB 520/70 R34 - zuzycie 15% Przednie: MICHELIN OMNIBIB 380/70 R24 - zuzycie 15% Oceniam zuŝycie ciągnika jako małe, wynikające z normalnego uŝytkowania, ale braki w w wyposaŝeniu i uszkodzenia są faktem. Mimo to uwaŝam, Ŝe jest on w dobrym stanie technicznym.jednak z uwagi na ujawnione braki i uszkodzenia mają wpływ na współczynnik zuŝycia technicznego. Po uzupełnieniu braków i naprawach będzie go moŝna dalej uzytkować. Ustalam współczynnik zuŝycia technicznego S= 20% 10. Metoda wyceny. Wartość rynkowa - jest to wartość, za którą oczekuje się, iŝ chętny kupujący nabędzie od chętnego sprzedającego w normalnej transakcji a obie strony są niezaleŝne od siebie, po przeprowadzeniu marketingu i gdy obie strony są świadome okoliczności i nie działają pod przymusem. W niniejszym opracowaniu, do oszacowania wartości rynkowej ciągnika wykorzystane będzie podejście kosztowo-mieszane tzw. metoda odtworzeniowa z elementami metody rynkowej, która nazwana jest metodą mieszaną. Wykorzystano tu: - metodę odtworzeniową "blok" dotyczącą opisu i formalizmu przy ocenie stanu technicznego wycenianego ciągnika a - z metody porównawczej metodykę dochodzeniu do ceny rynkowej ciągnika z wykorzystaniem wskaźników kształtujących popyt na rynku, o których jest mowa w dalszej części operatu. Oszacowanie wartości rynkowej ciągnika ze względu na utrudniony dostęp do rzeczywistych cen transakcji a jedynie do cen ofertowych przekazywanych ustnie, przez firmy sprzedające, których informacje zostaną wykorzystane do określenia współczynnika rynkowego wykonano przy wykorzystaniu następującego algorytmu: gdzie: W R wartość rynkowa, W R = W p ( 1 S/100) K E W p wartość początkowa, S Współczynnik zuŝycia technicznego S= t e /T 100%; t e ilość lat eksploatacji; T- trwałość maszyny, K współczynnik nowoczesności konstrukcji: K = 1 α ( t e 1); α współczynnik ekspercki = 0,01-0,03 E współczynnik podatności rynkowej 0,3 0,9

8 11. Ustalenie wartości rynkowej ciągnika rolniczego KUBOTA model M108S 11.1 Wartość początkowa nowego ciągnika rolniczego KUBOTA model M108D Wartością początkową jest cena nowego ciągnika lub jego odpowiednika. Wartość początkową, ciągnika rolniczego KUBOTA model M108S, rok produkcji 2011 ustalono na podstawie faktury końcowej zakupu Faktura VAT nr 112 z 03.04.2013 roku przy uwzględnieniu faktu, Ŝe ciągnik był sprzedany i uŝytkowany od dnia sprzedaŝy. Podana wartość w/w fakturze wynosiła 199 000,00 zł netto Przy uwzględnieniu wskaźnika wzrostu cen dóbr inwestycyjnych wg GUS w okresie do II kw.2013 do IV kw. 2014, wartość ciągnika na koniec marca 2015 wynosi: 197 410,38 zł netto Tak więc wartość początkowa wyniesie W P = 197 410,38 zł netto Po zaokrągleniu przyjmuję wartość początkową W P : W P = 197 400,00 zł netto 11.2 Współczynnik nowoczesności konstrukcji K K współczynnik nowoczesności konstrukcji: K = 1 α ( t e 1); α współczynnik ekspercki Ustalam α = 0,01 K = 1 0,01( 2 1) = 0,98 Ustalam K = 0,98 11.3 Współczynnik podatności rynkowej. Uwzględniając cel wyceny, przy szacowaniu wartości rynkowej ciągnika analizuje się następujące składowe współczynniki z zakresu budowy, mające wpływ na wysokość zbiorczego współczynnika" E" takie jak: cena bazowa nowego ciągnika wysokość marŝy handlowych pośredników parametry techniczne wyposaŝenie standardowe i dodatkowe rok produkcji Oprócz ww. współczynników związanych z budową i eksploatacją, na wartość wycenianego ciągnika mają wpływ takŝe inne zjawiska rynku, do których naleŝą uwarunkowania ekonomiczne uwzględniające inflację, oprocentowanie kredytów inwestycyjnych, zmieniające się w czasie czynniki lokalne mikroregionu takie jak: popyt na rynku wtórnym, rozwój branŝy sposób zbycia ciągnika (odpowiednio długi okres oferty, reklama) kondycja finansowa zbywcy Wartość współczynnika " E" zainteresowania rynku wycenianym ciągnikiem przyjmuje się w wysokości E = 0, 3 - do 0,9 Uwzględniając aktualną sytuację na rynku przyjmuję współczynnik podatności rynkowej E = 0,85 Wartość rynkowa ciągnika rolniczego KUBOTA model M1083, rok prod.2011, nr fabryczny M108S71732 W R = W p ( 1 S/100) K E

9 W R = 197 400,00 ( 1 20/100) 0,98 0,85 = 131 547,36 zł netto Po zaokrągleniu wartość rynkowa ciągnika rolniczego KUBOTA model M108S, rok produkcji: 2011, nr fabryczny: M108S71732 wyniesie: W R = 131 500,00 zł netto słownie: sto trzydzieści jeden tysięcy pięćset zł netto Poznań, dnia 31.03.2015 r. Rzeczoznawca SIMP mgr inŝ. Andrzej Czarnecki Nr Cert. 9790 12. Uwarunkowania i zastrzeŝenia 1. Opracowanie nie jest ekspertyzą stanu technicznego, lecz charakterystyka i ogólny stan techniczny stanowiły czynniki wpływające w istotnym stopniu na określoną wartość urządzenia. 2. Rzeczoznawca nie bierze odpowiedzialności za stan fizyczny i wady, których nie moŝna było ustalić podczas oględzin oraz za skutki techniczne i prawne, jakie mogą powstać w czasie przenoszenia na nowe miejsce przeznaczenia. 3. Wartość rynkowa ciągnika rolniczego KUBOTA M108S, rok produkcji 2011,numer fabryczny M108S71732 została ustalona na dzień sporządzenia wyceny dla celu określonego w pkt. 4. 4. Ustalona wartość nie zawiera podatku VAT. 5. Opracowanie moŝe być wykorzystane wyłącznie zgodnie z celem określonym w pkt. 4, w okresie 6 miesięcy od daty wykonania i nie moŝe być publikowane bez zgody autorów Poznań, dnia 31.03.2015 Rzeczoznawca SIMP mgr inŝ. Andrzej Czarnecki leg. Nr 9790/11

10 13. Dokumentacja fotograficzna 10 zdjęć

11

12

13

14