Wzrost przychodów z działalności telekomunikacyjnej o 81,5% w 2000 roku,

Transkrypt

1 Wskaźnik EBITDA za rok 2000 wzrósł do 23,2 milionów PLN w porównaniu do straty w wysokości 15,4 milionów PLN za rok 1999; Marża wskaźnika EBITDA osiągnęła 5,2% za rok 2000 oraz 6,4% za IV kwartał, Wzrost przychodów z działalności telekomunikacyjnej o 81,5% w 2000 roku, Udział klientów instytucjonalnych osiągnął 43% nowych podłączeń w 2000 roku oraz 63% podłączeń w IV kwartale, Sieć szkieletowa łącząca dziesięć największych miast w Polsce uruchomiona. Warszawa, Polska - 28 lutego 2001 r. - Netia Holdings S.A. (NASDAQ: NTIA, GPW: NET), największy prywatny operator telefonii stacjonarnej w Polsce, ogłosiła dziś zbadane skonsolidowane wyniki finansowe według Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (IAS) za rok Dane finansowe Wskaźnik EBITDA za 2000 r. wzrósł do 23,2 milionów PLN (5,6 milionów USD), z poziomu straty w wysokości 15,4 milionów PLN w roku ubiegłym. EBITDA za czwarty kwartał 2000 r. wzrósł do 8,3 milionów PLN (2,0 miliony USD) z poziomu 3,7 milionów PLN za czwarty kwartał 1999 r. oraz 1,8 miliona PLN za trzeci kwartał 2000 r. Marża wskaźnika EBITDA wyniosła 5,2% za rok 2000 oraz 6,4% za czwarty kwartał 2000 r. Przychody ogółem za 2000 r. wzrosły o 77,7% do 442,7 milionów PLN (106,9 milionów USD) z kwoty 249,1 milionów PLN za rok Przychody ogółem za czwarty kwartał 2000 r. wyniosły 128,8 milionów PLN (31,1 milionów USD), co stanowi wzrost o 47,5% w porównaniu z czwartym kwartałem 1999 r. (87,3 milionów PLN) oraz o 13,1% w porównaniu z trzecim kwartałem 2000 r. (113,9 milionów PLN). Przychody z działalności telekomunikacyjnej za 2000 r. wzrosły o 81,5% do kwoty 395,2 milionów PLN (95,4 milionów USD) z poziomu 217,7 milionów PLN za rok Przychody z działalności telekomunikacyjnej za czwarty kwartał 2000 r. wyniosły 116,8 milionów PLN (28,2 milionów USD), co stanowi wzrost o 59,1% w porównaniu z czwartym kwartałem 1999 r. (73,4 milionów PLN) oraz o 15,6% w porównaniu z trzecim kwartałem 2000 r. (101,0 milionów PLN). Środki trwałe i oprogramowanie komputerowe brutto na dzień 31 grudnia 2000 r. wzrosły o 38,0% do kwoty 2.677,4 milionów PLN (646,2 milionów USD) z kwoty 1.939,9 milionów PLN na dzień 31 grudnia 1999 r. oraz o 13,3% z kwoty 2.362,6 milionów PLN na dzień 30 września 2000, odzwierciedlając stały postęp w budowie sieci telekomunikacyjnej Netii. Na dzień 31 grudnia 2000 r. Netia posiadała środki pieniężne w wysokości 1.142,9 milionów PLN (275,8 milionów USD) oraz dodatkowo środki na rachunkach typu "escrow" w wysokości 205,5 milionów PLN (49,6 milionów USD). W dniu 18 stycznia 2001 r. Netia zawarła drugą z kolei umowę dotyczącą zabezpieczenia ryzyka kursowego. Dotychczas na polską walutę zostały zamienione płatności odsetkowe od obligacji o łącznej wartości blisko 400 milionów USD, stanowiących ok. 47% długoterminowego zadłużenia Netii. W lutym 2001 r. kilka spółek operatoskich z grupy Netia uzyskało odroczenie do końca 2010 roku opłat koncesyjnych o łącznej wartości ok. 44 milionów EUR (41 milionów USD).

2 Z dniem 15 listopada 2000 r. akcje Netii zostały włączone do portfelu indeksu WIG20 na warszawskiej GPW. Dane operacyjne Liczba linii abonenckich wzrosła o 27,5% do na dzień 31 grudnia 2000 r. z poziomu linii abonenckich na dzień 31 grudnia 1999 r. i o 4,5% w porównaniu z liniami abonenckimi na dzień 30 września 2000 r. Powyższy przyrost linii abonenckich uwzględnia rezygnacje i wyłączenia abonentów, które w 2000 roku wyniosły odpowiednio i linii, a w czwartym kwartale i Liczba linii instytucjonalnych, jako udział we wszystkich liniach abonenckich, wzrosła do poziomu 25,3% z 20,5% na dzień 31 grudnia 1999 r. oraz 23,6% na dzień 30 września 2000 r. Udział linii instytucjonalnych w stosunku do linii nowo uruchomionych w czwartym kwartale wynosi 62,9% oraz 42,7% w ciągu 2000 roku. Przychody od abonentów instytucjonalnych stanowiły w grudniu 2000 r. 49,6% przychodów z działalności telekomunikacyjnej ogółem. Liczba linii instytucjonalnych wzrosła o 57,4% do na dzień 31 grudnia 2000 r. z poziomu linii instytucjonalnych na dzień 31 grudnia 1999 r. oraz o 12,1% w porównaniu z liniami instytucjonalnymi na dzień 30 września 2000 roku. Średni miesięczny przychód z jednej linii wzrósł o 23,9% do kwoty 114 PLN (27,5 USD) w czwartym kwartale 2000 r. z kwoty 92 PLN osiągniętej w czwartym kwartale 1999 r. i o 4,6 % w porównaniu do kwoty 109 PLN osiągniętej w trzecim kwartale 2000 roku. W styczniu i lipcu 2000 r. Netia podniosła opłaty za rozmowy lokalne oraz abonament. Krajowa sieć szkieletowa pomiędzy dziesięcioma największymi miastami Polski została w pełni uruchomiona w czwartym kwartale 2000 roku. Dalsza rozbudowa infrastruktury, która umożliwi świadczenie hurtowych usług sieciowych postępuje zgodnie z harmonogramem, a jej ukończenie zaplanowano do końca 2001 roku. Na dzień 31 grudnia 2000 r. z płatnych usług Internetii korzystało zarejestrowanych użytkowników, dzięki czemu Internetia stała się drugim co do wielkości dostawcą usług wdzwanianego dostępu do Internetu w Polsce. W styczniu 2001 r. Netia podpisała umowę o współpracy z TP S.A. dotyczącą warszawskiej strefy numeracyjnej. W styczniu 2001 r. Ministerstwo Łączności wydało korzystną dla Netii decyzję arbitrażową dotyczącą stawek rozliczeniowych za rozmowy międzystrefowe. Ostateczna umowa o współpracę została wynegocjowana z TP S.A. i jest gotowa do podpisania. Najważniejsze dane PLN' Q00 3Q00 2Q00 1Q00 4Q99 Przychody ze sprzedaży EBITDA (wynik operacyjny przed amortyzacją) (15.379)

3 Marża % 5,2% -6,2% 6,4% 1,6% 3,1% 10,3% 4,2% Wynik netto bez efektu różnic kursowych ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) (90.550) (48.115) Wynik netto ( ) ( ) ( ) ( ) (64.370) Zobowiązania długoterminowe netto** Wynik operacyjny ( ) ( ) (43.827) (45.620) (38.348) (28.736) (26.561) USD'000 * Q00 3Q00 2Q00 1Q00 4Q99 Przychody ze sprzedaży EBITDA (wynik operacyjny przed amortyzacją) (3.712) Marża % 5,2% -6,2% 6,4% 1,6% 3,1% 10,3% 4,2% Wynik netto bez efektu różnic kursowych ( ) (70,234) (36.896) (31.258) (25.938) (21.855) (11.613) Wynik netto (87.383) ( ) (28.347) (51.691) (15.536) 705 Zobowiązania długoterminowe netto ** Wynik operacyjny (37.780) (32.473) (10.577) (11.011) (9.255) (6.936) (6.411) * Kwoty w USD zostały przeliczone po 4,1432 PLN = 1,00 USD, średnim kursie ogłoszonym przez NBP w dniu 31 grudnia 2000 r. Przeliczenie zostało dokonane jedynie dla wygody odbiorców tych danych. ** Zobowiązania długoterminowe netto są zdefiniowane jako zobowiązania długoterminowe pomniejszone o środki pieniężne oraz o długoterminową i krótkoterminową część rachunków typu "Escrow". Mattias Gadd, nowy Prezes Netii od 1 stycznia 2001 r., stwierdził: - Netia wchodzi w nowy rok na doskonałej pozycji, aby korzystać ze wzrostu rynku telekomunikacyjnego w Polsce. Sieć szkieletowa łącząca dziesięć największych polskich miast została uruchomiona, liczba klientów sieci dostępowych przekroczyła , a marka Netii umacnia się wśród klientów generujących wysokie przychody. Głównym priorytetem Netii w 2001 r. będzie skuteczne wygenerowanie i zabezpieczenie

4 przychodów z obecnie oferowanych i wybranych nowych usług. W bieżącym roku rozpoczniemy świadczenie usług międzystrefowych i transmisji danych, wejdziemy na lukratywny rynek warszawski, rozszerzymy ofertę usług internetowych oraz wprowadzimy sieciowe usługi hurtowe. Będziemy także jeszcze silniej koncentrować się na działalności operacyjnej, przygotowując się do wyzwań dynamicznie rozwijającego się rynku i przyszłej konkurencji, aby jak najlepiej pozycjonować Netię do dalszego sukcesu w następnych latach. Komentując wyniki finansowe, Avi Hochman, Członek Zarządu i Dyrektor Finansowy Netii, powiedział: - Przychody z działalności telekomunikacyjnej wzrosły o 81,5% w porównaniu z rokiem ubiegłym i po raz pierwszy Netia uzyskała dodatni wynik operacyjny na poziomie EBITDA przez cały rok. Dzięki ofercie adresowanej w szczególności do klientów generujących wysokie przychody średni miesięczny przychód z linii dzwoniącej (ARPU) wzrósł o 23,9% w skali roku, pomimo kampanii promocyjnych dla klientów z segmentu małych i średnich przedsiębiorstw prowadzonych w trzecim i czwartym kwartale. Spodziewamy się, że marże wskaźnika EBITDA będą nadal wzrastać w ciągu 2001 roku, dzięki uruchomieniu nowych usług, pozyskaniu kolejnych klientów oraz kontroli kosztów. Informacje Finansowe Porównanie 2000 r. z 1999 r. Przychody za 2000 r. wzrosły o 77,7% do kwoty 442,7 milionów PLN (106,9 milionów USD) z kwoty 249,1 milionów PLN za 1999 r. Przychody z usług telekomunikacyjnych wzrosły o 81,5% do kwoty 395,2 milionów PLN (95,4 milionów USD) z kwoty 217,7 milionów PLN za 1999 rok. Główną przyczyną tego wzrostu było zwiększenie się o 27,5% liczby abonentów do poziomu na dzień 31 grudnia 2000 r. w porównaniu z abonentami na dzień 31 grudnia Pozostałymi przyczynami tego wzrostu były: ogólne zwiększenie się przeciętnego dochodu za obsługę linii (114 PLN (27,5 USD) w czwartym kwartale 2000 r. w porównaniu do 92 PLN w czwartym kwartale 1999 r.), podwyższenie opłat za rozmowy lokalne i abonament miesięczny w styczniu (odpowiednio o 13% i 33%) i lipcu 2000 r. (7% i 25%), a także większy ruch w sieci. Zysk operacyjny przez amortyzacją (EBITDA) wyniósł 23,2 miliony PLN (5,6 milionów USD), w porównaniu do straty w wysokości 15,4 milionów PLN za rok Opłaty międzoperatorskie wzrosły o 81,1% do 112,3 milionów PLN (27,1 milionów USD) z poziomu 62,0 milionów PLN. Opłaty międzyoperatorskie liczone w stosunku do wpływów z tytułu opłat za połączenia spadły do 39,5% z poziomu 40,6%, odzwierciedlając rezultat bezpośredniego podłączenia sieci Netii do sieci operatorów komórkowych. "Pozostałe koszty operacyjne" wyniosły 286,9 PLN (69,3 milionów USD), wśród których główną pozycję zajmowały wynagrodzenia oraz ubezpieczenia społeczne. Zatrudnienie na dzień 31 grudnia 2000 r. wyniosło osób w porównaniu do na dzień 31 grudnia Wyżej wymienione "pozostałe koszty operacyjne" stanowiły 64,8% przychodów ogółem na dzień 31 grudnia 2000 r. w porównaniu do 76,5% na dzień 31 grudnia W dalszym ciągu wzrasta wydajność; liczba linii znajdujących się w eksploatacji przypadających na jednego zatrudnionego zwiększyła się o 12% do przeciętnego poziomu 208 za 2000 r. z poziomu 186 za Miesięczny przychód z działalności telekomunikacyjnej przypadający na jednego zatrudnionego zwiększył się pomiędzy tymi okresami o 34,2% do kwoty PLN (5.682 USD) z kwoty PLN w 1999 roku. Amortyzacja środków trwałych oraz koncesji wzrosła o 56,8% do kwoty 153,8 milionów PLN (37,1 milionów USD) z kwoty 98,1 milionów PLN ze względu na oddanie do ekploatacji kolejnych fragmentów sieci. Koszty finansowe netto zmniejszyły się w skutek umocnienia się złotego wobec euro.

5 Wydatki pieniężne z tytułu działalności inwestycyjnej wzrosły o 39,9% do kwoty 1.357,5 milionów PLN (327,6 milionów USD) z kwoty 970,5 milionów PLN za rok Strata netto wyniosła 362,0 milionów PLN (87,4 milionów USD) w porównaniu do straty netto w wysokości 418,9 milionów PLN za rok ubiegły. Zmniejszenie się straty wynika głównie ze spadku poziomu kosztów finansowych związanego z korzystnymi zmianami kursów walutowych i poprawy wyniku operacyjnego na poziomie EBITDA. Środki pieniężne netto wydatkowane na zakup środków trwałych oraz oprogramowania komputerowego wyniosły 756,7 milionów PLN (182,6 milionów USD). Środki trwałe netto i oprogramowanie komputerowe wzrosły o 33,9% do kwoty 2.406,1 milionów PLN (580,7 milionów USD) z kwoty 1.796,4 milionów PLN na dzień 31 grudnia 1999 r. oraz o 12,8% z kwoty 2.133,5 milionów PLN na dzień 30 września 2000, odzwierciedlając stały postęp w budowie sieci telekomunikacyjnej Netii. Na dzień 31 grudnia 2000 r. Netia posiadała środki pieniężne w wysokości 1.142,9 milionów PLN (275,8 milionów USD), gotowe do zainwestowania w działalność handlową/operacyjną oraz budowę infrastruktury. Dodatkowo Netia posiadała środki na rachunkach typu "escrow" w wysokości 205,5 milionów PLN (49,6 milionów USD) przeznaczone na wypłaty odsetek za obligacje typu "Senior Notes" wyemitowane w 1999 roku (do czerwca 2001 r.) oraz 2000 roku (do czerwca 2002 r.). Porównanie czwartego kwartału 2000 r. z trzecim kwartałem 2000 r. Przychody ogółem za czwarty kwartał 2000 r. wzrosły o 13,1% do kwoty 128,8 milionów PLN (31,1 milionów USD) z kwoty 113,9 milionów PLN za trzeci kwartał 2000 roku. Wzrost ten był spowodowany zwiększeniem się o 15,6% przychodów z działalności telekomunikacyjnej do kwoty 116,8 milionów PLN (28,2 milionów USD) z kwoty 101,0 milionów PLN za trzeci kwartał 2000 r. Średni miesięczny przychód na linię wzrósł o 4,6% do kwoty 114 PLN (27,5 USD) w porównaniu do 109 PLN w trzecim kwartale 2000 roku. W rezultacie kampanii promocyjnych adresowanych do klientów z segmentu małych i średnich przedsiębiorstw średni miesięczny przychód na linię abonenta instytucjonalnego zmniejszył się o 5,1% do kwoty 224 PLN (54,1 USD) z poziomu 236 PLN w trzecim kwartale 2000 r. Średni miesięczny przychód na linię abonenta mieszkaniowego wzrósł o 11,6% do 77 PLN (18,6 USD) z kwoty 69 PLN w trzecim kwartale 2000 roku. Zysk operacyjny przez amortyzacją (EBITDA) za kwartał wyniósł 8,3 milionów PLN (2,0 miliony USD) w porównaniu do 1,8 milionów PLN za trzeci kwartał 2000 r., marża wskaźnika EBITDA za kwartał wyniosła 6,4%. Jak informowano uprzednio, powyższy wynik EBITDA został osiągnięty pomimo opóźnień w negocjacjach umów o współpracy z TP S.A. dotyczących usług międzystrefowych i lokalnego rynku, skutkujących mniejszymi od zakładanych przychodami, a także dodatkowymi kosztami wdrażania i przygotowywania nowych usług. Podsumowanie działalności operacyjnej Spółka zwiększyła liczbę linii przyłączonych do central o 27,2% do poziomu linii na koniec czwartego kwartału 2000 r. z poziomu linii na dzień 31 grudnia 1999 r. oraz o 11,5% w stosunku do linii na dzień 30 września 2000 roku. Liczba linii założonych u klientów instytucjonalnych, w odniesieniu do wszystkich linii abonenckich, zwiększyła się do 25,3 % z poziomu 20,5% na dzień 31 grudnia 1999 roku, odzwierciedlając strategię adresowania oferty do generujących wysokie przychody klientów korporacyjnych oraz małych i średnich przedsiębiorstw. Netia uruchomiła usługi internetowe pod marką Internetia. Obecnie Internetia jest w Polsce drugim

6 co do wielkości operatorem wdzwanianego dostępu do Internetu i jednym z czterech najczęściej odwiedzanych portali. Netia przygotowuje się również do uruchomienia wybranych usług transmisji danych dla klientów biznesowych. Oferta tradycyjnych usług głosowych, które generują dziś 87% przychodów ogółem, została rozszerzona o usługi telefonii interenetowej, wprowadzone w grudniu 2000 roku. W czwartym kwartale 2000 r. Netia uruchomiła krajową sieć szkieletową, która łączy dziesięć największych miast w Polsce. Sieć ta, o długości km, składa się obecnie z km własnych światłowodów oraz 900 km linii dzierżawionych. Ponadto, przygotowując się do świadczenia hurtowych usług w całym kraju, Netia buduje dodatkową infrastrukturę, której ukończenie zaplanowano do końca 2001 roku. Infrastruktura ta będzie składać się z kilometrowego systemu 7-8 rur, z możliwością rozbudowy o dalsze 900 km w 2002 roku. Na dzień 31 grudnia 2000 r. Zakończono budowę 900-kilometrowego odcinka tego systemu. Dodatkowo, budowa pierścieni światłowodowych w lokalnych miejskich sieciach dostępowych we wszystkich głównych miastach, objętych koncesjami udzielonymi Netii, została znacznie rozszerzona, włączając rozpoczęcie prac w Warszawie. Na dzień 31 grudnia 2000 r. lokalne sieci dostępowe liczyły km. W styczniu 2001 r. Netia podpisała umowę o współpracy z TP S.A. dotyczącą warszawskiej strefy numeracyjnej. Podpisanie umowy umożliwiło Netii rozpoczęcie świadczenia lokalnych usług telekomunikacyjnych z momentem uruchomienia punktów styku. Netia przyłączy pierwszych abonentów w Warszawie w marcu 2001 r. W styczniu 2001 r. Netia otrzymała korzystną dla siebie decyzję arbitrażową Ministra Łączności dotyczącą stawek rozliczeniowych z TP S.A. za usługi międzystrefowe. Netia jest przygotowana do świadczenia usług międzystrefowych od drugiej połowy ubiegłego roku i zakończyła negocjacje treści umowy o współpracy z TP S.A., która jest obecnie w fazie podpisywania. Transakcja z Millennium Communications S.A. nie została sfinalizowana z uwagi na spór co do wdrożenia umowy podpisanej w dniu 8 sierpnia 2000 roku. Niniejszy dokument zawiera niektóre stwierdzenia odnoszące się do planów oraz projektów przyszłych działań Netii, których realizacja jest uzależniona od pewnego ryzyka i przyszłych niepewnych zdarzeń, włączając w to m. in. ryzyko akceptacji produktów na rynku oraz wpływ kalkulacji cen przez innych operatorów, a także opracowywanie nowych produktów, rozwój komercjalizacji i technologii. Inwestorzy winni zapoznać się z raportami i dokumentami Netii przekazywanymi okresowo do Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (Securities and Exchange Commission) (SEC) Stanów Zjednoczonych Ameryki, w tym m.in. z Raportem Rocznym Netii złożonym na formularzu 20-F za rok finansowy kończący się 31 grudnia 1999 roku, zawierającym dodatkowe czynniki, które należy uwzględnić przed podjęciem decyzji o zainwestowaniu w papiery wartościowe Netii. Główne dane operacyjne 4Q00 3Q00 2Q00 1Q00 4Q99 Dane dotyczące sieci telefonicznej Ilość linii podłączonych na koniec okresu

7 Dane o ilości abonentów Ilość abonentów na koniec okresu Przyrost abonentów w okresie Przyrost abonentów instytucjonalnych w okresie Ilość abonentów instytucjoanlnych na koniec okresu Udział abonentów instytucjonalnych w całkowitej ilości klientów ,3% 23,6% 22,1% 21,0% 20,5% Średni przychód na linię (PLN) Średni przychód na linię abonenta instytucjonalnego (PLN) Średni przychód na linię abonenta mieszkaniowego (PLN) Rachunek wyników (według Międzynarodowych Standardów Rachunkowości) (w tysiącach PLN) kwartał kwartał 2000 Przychody z działalności telekomunikacyjnej badane badane nie badane nie badane Przychody z pozostałej działalności Razem przychody Rozliczenia międzyoperatorskie ( ) (61.994) (29.098) (29.772) Wartość sprzedanych towarów i materiałów (20.359) (11.924) (1.577) (8.012) Pozostałe koszty operacyjne ( ) ( ) (89.850) (74.329) EBITDA (15.379) Marża (%) 5,2% -6,2% 6,4% 1,6%

8 Amortyzacja środków trwałych i koncesji telekomunikacyjnych ( ) (98.096) (45.814) (40.472) Odpis wartości firmy z konsolidacji (25.927) (21.067) (6.301) (6.933) Wynik operacyjny ( ) ( ) (43.827) (45.620) Marża (%) -35,4% -54,0% -34,0% -40,1% Koszty finansowe netto ( ) ( ) (71.099) Pozostałe koszty (339) (550) (339) 0 Wynik brutto przed opodatkowaniem ( ) ( ) ( ) Podatek dochodowy (2.514) (90) (1.262) Udział udziałowców mniejszościowych w wyniku (3.981) (911) (3.849) 535 Wynik netto ( ) ( ) ( ) Marża (%) -81,7% -168,2% 26,3% -103,1% Wynik netto na akcję (PLN) (12,60) (22,48) 1,10 (3,82) Średnia ważona ilość akcji w ciągu okresu Nota do kosztów finansowych Odsetki netto ( ) ( ) ( ) (79.995) Różnice kursowe netto ( ) Odpis kosztów uzyskania kredytu (12.932) (6.803) (8.550) (2.950) Pozostałe koszty finansowe (3.945) (217) Bilans

9 (według Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, zbadane) (w tysiącach PLN) 31 grudnia grudnia 1999 Środki pieniężne Krótkoterminowe papiery wartościowe Należności Należności handlowe netto Należności z tytułu podatków Pozostałe Zapasy Rozliczenia międzyokresowe czynne Razem aktywa bieżące Długoterminowe papiery wartościowe Inwestycje Środki trwałe netto Inwestycje w spółdzielniach mieszkaniowych Oprogramowanie komputerowe netto Koncesje telekomunikacyjne Odroczone koszty uzyskania kredytu Pozostałe aktywa długoterminowe Wartość firmy z konsolidacji Razem aktywa długoterminowe

10 Aktywa razem Krótkoterminowa część zobowiązań długoterminowych Krótkoterminowa część zobowiązań z tytułu koncesji telekomunikacyjnych Zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe bierne Zobowiązania handlowe Zobowiązania wobec stron powiązanych Rozliczenia międzyokresowe bierne i inne zobowiązania krótkoterminowe Przychody przyszłych okresów Razem zobowiązania bieżące Zobowiązania długoterminowe Długoterminowa część zobowiązań za koncesje telekomunikacyjne Zobowiązanie z tytułu podatku odroczonego 0 0 Udziały mniejszościowe Razem zobowiązania długoterminowe Kapitał akcyjny Kapitał zapasowy Akcje własne do zbycia (3.611) (1.401) Wynik lat ubiegłych i wynik bieżącego roku obrotowego ( ) ( ) Razem kapitał własny Pasywa razem

11 Rachunek przepływów pieniężnych (według Międzynarodowych Standardów Rachunkowości) (w tysiącach PLN) kwartał kwartał 2000 badane badane nie badane nie badane Wynik netto ( ) ( ) ( ) Amortyzacja i odpis wartości firmy z konsolidacji Odpis kosztów uzyskania kredytu Amortyzacja dyskonta od obligacji Udziały mniejszościowe w wyniku (535) Rezerwa na podatek odroczony 0 (10.974) 0 0 Inne koszty (3.823) 217 Zmiana aktywów długoterminowych (2.185) (11.745) (8.026) (3.436) Naliczone odsetki Odsetki naliczone na zobowiązaniach z tytułu koncesji (Zyski) / Straty z tytułu różnic kursowych ( ) ( ) (149) Zmiana kapitału obrotowego (40.170) Przepływy pieniężne z tytułu działalności operacyjnej (69.060) Zakup środków trwałych ( ) ( ) ( ) ( ) Przyrost inwestycji (20.990) 0 (19.874) (194) Przyrost długoterminowych papierów wartościowych przeznaczonych do obrotu ( ) ( ) 0 0 Zakup koncesji telekomunikacyjnych ( ) (67.625) ( ) 0

12 Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej ( ) ( ) ( ) ( ) Wpływy netto z emisji akcji (3.056) (3.847) Wpływy z emisji akcji jednostek zależnych Zaciągnięcie długoterminowych kredytów Spłata długoterminowych kredytów bankowych (61.481) 0 0 (10.970) Pożyczki od stron powiązanych 0 (2.478) 0 0 Odroczone koszty uzyskania kredytu (33.514) (22.331) (11.742) 0 Przepływy pieniężne z działalności finansowej (14.798) (14.817) Różnice kursowe na środkach pieniężnych (56.577) (61.844) (29.161) Zmiana stanu środków pieniężnych ( ) ( ) Środki pieniężne na początek okresu Środki pieniężne na koniec okresu