Ogłoszenie 17/2013 z dnia 09/04/2013

Ogłoszenie 17/2013 z dnia 09/04/2013 W załączeniu przekazuje się do publicznej wiadomości Raport roczny Investor Central and Eastern Europe Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego zawierający sprawozdanie finansowe Funduszu za 2012 r. Zbigniew Wójtowicz Prezes Zarządu Beata Sax Wiceprezes Zarządu

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 skorygowany KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO Raport roczny FIZ-R-E za rok obrotowy 2012 obejmujący okres od 2012-01-01 do 2012-12-31 oraz poprzedni rok obrotowy 2011 obejmujący okres od 2011-01-01 do 2011-12-31 Podstawa prawna: 82 ust. 1 pkt 3 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. Nr 33 poz. 259) Data przekazania: 2013-04-09 INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FUNDUSZ INWESTYCYJNY ZAMKNIĘTY (pełna nazwa funduszu) INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ INVESTORS TFI S.A. (skrócona nazwa funduszu) 00-640 WARSZAWA (nazwa towarzystwa) (kod pocztowy) (miejscowość) MOKOTOWSKA 1 (ulica) ( numer) 22 378 91 00 22 378 91 01 office@investors.pl (telefon) (fax) (e-mail) 107-000-77-00 141018278 www.investors.pl (NIP) (REGON) (WWW) Ernst & Young Audit sp. z o.o. 2013-04-03 (podmiot uprawniony do badania) (data wydania opinii) Raport roczny zawiera: Pismo Prezesa Zarządu towarzystwa Roczne sprawozdanie finansowe Wprowadzenie Rachunek wyniku z operacji Noty objaśniające Zestawienie lokat Zestawienie zmian w aktywach netto Informacja dodatkowa Bilans Rachunek przepływów pieniężnych Wybrane dane finansowe Sprawozdanie zarządu towarzystwa (sprawozdanie z działalności funduszu) Oświadczenie o poprawności rocznego sprawozdania finansowego Oświadczenie depozytariusza Opinia podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO Informacje o funduszu Konstrukcja funduszu: Subfundusz: Fundusz podstawowy: Fundusz powiązany: Typ funduszu: Fundusz sekurytyzacyjny: Fundusz portfelowy: Fundusz aktywów niepublicznych: Waluta sprawozdania finansowego: zł Komisja Nadzoru Finansowego 1

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ Fundusze powiązane: Fundusz z wydzielonymi subfunduszami: FIZ-R-E_20120101 2012 (nazwa funduszu podstawowego) (nazwy funduszy powiązanych) (nazwa funduszu) Plik Opis WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Wprowadzenie do sprawozdania finansowego przekazuje się w załączeniu. Plik Wprowadzenie.pdf Opis PISMO PREZESA ZARZĄDU TOWARZYSTWA Pismo Prezesa Zarządu Towarzystwa przekazuje się w załączeniu. Komisja Nadzoru Finansowego 2

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 Plik Pismo Prezesa.pdf Opis SPRAWOZDANIE ZARZĄDU (SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI FUNDUSZU) Sprawozdanie Zarządu z działalności Funduszu przekazuje się w załączeniu. Plik Sprawozdanie z dzialalnosci.pdf Opis WYBRANE DANE FINANSOWE 2012-12-31 Równowartość w EUR I. Przychody z lokat 332 80 II. Koszty funduszu netto 959 230 Komisja Nadzoru Finansowego 3

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 III. Przychody z lokat netto -627-150 IV. Zrealizowane zyski (straty) ze zbycia lokat -13 430-3 218 V. Niezrealizowane zyski (straty) z wyceny lokat 13 703 3 283 VI. Wynik z operacji -354-85 VII. Zobowiązania 590 144 VIII. Aktywa 15 252 3 731 IX. Aktywa netto 14 662 3 586 X. Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych 36 487 XI. Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 401,85 98,30 XII. Wynik z operacji na certyfikat inwestycyjny -9,70-2,32 ZESTAWIENIE LOKAT SKŁADNIKI LOKAT 2012 rok 2011 rok Wartość w edług Wartość w yceny na według ceny dzień nabycia w tys. bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem Wartość według Wartość wyceny na według ceny dzień nabycia w tys. bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem 1. Akcje 8 757 5 802 38,04 28 931 13 155 54,60 2. Warranty subskrypcyjne 0 0 0,00 5 17 0,07 3. Praw a do akcji 443 497 3,26 0 0 0,00 4. Praw a poboru 0 0 0,00 0 0 0,00 5. Kw ity depozytow e 1 563 1 525 10,00 1 628 794 3,30 6. Listy zastaw ne 0 0 0,00 0 0 0,00 7. Dłużne papiery w artościow e 0 0 0,00 0 0 0,00 8. Instrumenty pochodne 0-18 -0,12 0 15 0,06 9. Udziały w spółkach z ograniczoną odpow iedzialnością 0 0 0,00 0 0 0,00 10. Jednostki uczestnictw a 0 0 0,00 0 0 0,00 11. Certyfikaty inw estycyjne 0 0 0,00 0 0 0,00 12. Tytuły uczestnictw a emitow ane przez instytucje w spólnego inw estow ania 1 694 1 770 11,61 0 0 0,00 mające siedzibę za granicą 13. Wierzytelności 0 0 0,00 0 0 0,00 14. Weksle 0 0 0,00 0 0 0,00 15. Depozyty 0 0 0,00 0 0 0,00 16. Waluty 0 0 0,00 0 0 0,00 17. Nieruchomości 0 0 0,00 0 0 0,00 18. Statki morskie 0 0 0,00 0 0 0,00 19. Inne 0 0 0,00 0 0 0,00 TABELE UZUPEŁNIAJĄCE AKCJE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. 1. BYTOM S.A. (PLBYTOM00010) Aktywny rynek - rynek regulowany 2. INTEGER.PL S.A. (PLINTEG00011) Aktywny rynek - rynek regulowany 3. ENEMONA AD-KOZLODUY (BG1100042073) Aktywny rynek - rynek regulowany EXCLUSIVE PROPERTY REIT 4. (BG1100083069) Aktywny rynek - rynek regulowany GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWY CH W WARSZAWIE GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWY CH W WARSZAWIE BULGARIAN STOCK EXCHANGE BULGARIAN STOCK EXCHANGE 2 348 447 Polska 2 315 587 12 003 Polska 1 002 2 214 21 985 Bułgaria 700 131 285 757 Bułgaria 799 284 Komisja Nadzoru Finansowego 4

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 Procentowy udział w aktywach ogółem 3,85 14,52 0,86 1,86 Komisja Nadzoru Finansowego 5

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ 5. IMPEL S.A. (PLIMPEL00011) Aktywny rynek - rynek regulowany 6. KOPEX S.A. (PLKOPEX00018) Aktywny rynek - rynek regulowany 7. FAST FINANCE S.A. (PLFSTFC00012) Aktywny rynek - rynek regulowany 8. MIRBUD S.A. (PLMRBUD00015) Aktywny rynek - rynek regulowany ZAKŁADY PRZEMYSŁU CUKIERNICZEGO 9. OTMUCHÓW S.A. (PLZPCOT00018) Aktywny rynek - rynek regulowany FIZ-R-E_20120101 2012 GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWY CH W WARSZAWIE GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWY CH W WARSZAWIE GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWY CH W WARSZAWIE GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWY CH W WARSZAWIE GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWY CH W WARSZAWIE 10. MORIZON S.A. (PLMORZN00016) Aktywny rynek - alternatywny system NEWCONNECT ASO KOZA ANADOLU METAL MADENCILI A.S. 11. (TREKOZA00014) Inny aktywny rynek 12. ALIOR BANK S.A. (PLALIOR00045) Aktywny rynek - rynek regulowany ISTANBUL STOCK EXCHANGE GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWY CH W WARSZAWIE 4 620 Polska 78 142 12 365 Polska 258 219 1 123 194 Polska 1 254 427 154 950 Polska 178 191 31 651 Polska 427 339 483 711 Polska 967 392 15 000 Turc ja 115 147 11 640 Polska 664 729 PRAWA DO AKCJI Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. 1. ALIOR BANK S.A. PDA (PLALIOR00052) Aktywny rynek - rynek regulowany GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWY CH W WARSZAWIE 7 760 Polska 443 497 KWITY DEPOZYTOWE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. 1. SBERBANK OF RUSSIA ADR (US80585Y3080) Aktywny rynek - rynek regulowany LONDON STOCK EXCHANGE 40 000 Rosja 1 563 1 525 LISTY ZASTAWNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent Kraj siedziby emitenta Termin wykupu Warunki oprocentowania DŁUŻNE PAPIERY WARTOŚCIOWE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent Kraj siedziby emitenta Termin wykupu Warunki oproc entowania 1. O terminie wykupu do 1 roku: a) Obligacje b) Bony skarbow e c) Bony pieniężne d) Inne 2. O terminie wykupu powyżej 1 roku: a) Obligacje b) Bony skarbow e Komisja Nadzoru Finansowego 6

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 0,93 1,43 2,80 1,25 2,22 2,57 0,97 4,78 Procentowy udział w aktywach ogółem 3,26 Procentowy udział w aktywach ogółem 10,00 Rodzaj listu Podstawa emisji Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyc eny na dzień bilansowy w tys. Proc entowy udział w aktywach ogółem Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyc eny na dzień bilansowy w tys. Proc entowy udział w aktywach ogółem 0 0 0 0,00 0 0 0 0,00 0 0 0 0,00 0 0 0 0,00 0 0 0 0,00 0 0 0 0,00 0 0 0 0,00 0 0 0 0,00 Komisja Nadzoru Finansowego 7

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ c) Bony pieniężne d) Inne FIZ-R-E_20120101 2012 INSTRUMENTY POCHODNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent (wystawca) Kraj siedziby emitenta (wystawcy) Instrument bazowy I. Wystandaryzow ane instrumenty pochodne: Kontrakt Futures indeks gieldowy WIG20 FW20H13 1. 2013-03-15 (PL0GF0003327) Niewystandaryzowane instrumenty II. pochodne Kontrakt Forward Waluta PLN FWD EUR/PLN 1. 20121220 Kontrakt Forward Waluta PLN FWD USD/PLN 2. 20121220 Aktywny rynek - rynek regulowany Nienotowane na rynku aktywnym Nienotowane na rynku aktywnym GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWY CH W WARSZAWIE Nie dotyczy Nie dotyczy GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWY CH W WARSZAWIE S.A. ING BANK ŚLĄSKI S.A. ING BANK ŚLĄSKI S.A. Polska Polska Polska Instrument: WIG20 INDEX Waluta: EUR Waluta: USD TYTUŁY UCZESTNICTWA EMITOWANE PRZEZ INSTYTUCJE WSPÓLNEGO INWESTOWANIA MAJĄCE SIEDZIBĘ ZA GRANICĄ Rodzaj rynku 1. LYXOR ETF RUSSIA ETF (FR0010326140) Aktywny rynek - rynek regulowany 2. LYXOR ETF TURKEY ETF (FR0010326256) Aktywny rynek - rynek regulowany Nazwa rynku EURONEXT PARIS EURONEXT PARIS Nazwa emitenta LYXOR ETF RUSSIA LYXOR ETF TURKEY Kraj siedziby emitenta Liczba Niemc y 7 500 Niemc y 3 500 WIERZYTELNOŚCI Nazwa i rodzaj podmiotu Kraj siedziby podmiotu Termin Rodzaj wymagalności świadczenia Wartość świadc zenia w Liczba tys. Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. WEKSLE Wystawca Data płatności Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywac h ogółem WALUTY Państwo Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość na dzień bilansowy w danej walucie Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywac h ogółem I. W walutach państw należących do OECD 0 0 0,00 II. W walutach państw nienależących do OECD 0 0 0,00 NIERUCHOM OŚCI Rok oddania do użytku Data nabycia Numer księgi wiec zystej Kraj położenia Adres Powierzchnia I. Praw a własności nieruchomości: 1. Budynki 2. Lokale 3. Grunty 4. Inne II. Prawa współwłasności nieruchomości: 1. Budynki Komisja Nadzoru Finansowego 8

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 0 0 0 0,00 0 0 0 0,00 Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywac h ogółem 150 0,00 0 0,00 150 0 0 0,00 920 000 0-18 -0,12 470 000 0-7 -0,05 450 000 0-11 -0,07 Wartość według ceny nabyc ia w tys. Wartość według wyc eny na dzień bilansowy w tys. Proc entowy udział w aktywach ogółem 985 965 6,33 709 805 5,28 Procentowy udział w aktywach ogółem Obciążenia Służebności Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Proc entowy udział w aktywach ogółem 0 0 0,00 0 0 0,00 0 0 0,00 0 0 0,00 0 0 0,00 0 0 0,00 0 0 0,00 Komisja Nadzoru Finansowego 9

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ 2. Lokale 3. Grunty 4. Inne III. Użytkowanie wieczyste: 1. Budynki 2. Lokale 3. Grunty 4. Inne FIZ-R-E_20120101 2012 TABELE DODATKOWE INSTRUMENTY RYNKU PIENIĘŻNEGO Emitent Termin wykupu Warunki Wartość oprocentowania nominalna Liczba Wartość według ceny nabyc ia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. SKŁADNIKI LOKAT NABYTE OD PODMIOTÓW, O KTÓRYCH MOWA W ART. 107 USTAWY Kontrakt Forward Waluta PLN FWD USD/PLN 1. 20121220 Kontrakt Forward Waluta PLN FWD EUR/PLN 2. 20121220 Wartość według wyc eny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem 11 0,07 7 0,05 3. ALIOR BANK S.A. PDA (PLALIOR00052) 497 3,26 BILANS 2012 rok 2011 rok I. Aktywa 15 252 24 093 1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 5 631 9 701 2. Należnośc i 27 388 3. Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu 0 0 4. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: 9 594 13 966 - dłużne papiery wartościowe 0 0 5. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: 0 38 - dłużne papiery wartościowe 0 0 6. Nieruchomości 0 0 7. Pozostałe aktywa 0 0 II. Zobowiązania 590 7 243 III. Aktywa netto (I-II) 14 662 16 850 IV. Kapitał funduszu 58 314 60 148 1. Kapitał wpłacony 100 000 100 000 2. Kapitał wypłacony (wielkość ujemna) -41 686-39 852 V. Dochody zatrzymane -40 771-26 742 1. Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto -755-156 2. Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat VI. Wzrost (spadek) wartości lokat w odniesieniu do ceny nabycia VII. Kapitał funduszu i zakumulowany wynik z operacji (IV+V+/-VI) -40 016-26 586-2 881-16 556 14 662 16 850 Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych 36 487 41 056 Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 401,85 410,43 Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych 36 487 Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 401,85 Liczba certyfikatów inwestycyjnych w podziale na serie certyfikatów: PLIBURU00017-36 487 Komisja Nadzoru Finansowego 10

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 0 0 0,00 0 0 0,00 0 0 0,00 0 0 0,00 0 0 0,00 0 0 0,00 0 0 0,00 0 0 0,00 Procentowy udział w aktywach ogółem Komisja Nadzoru Finansowego 11

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 Wartość aktywów netto na poszczególne serie certyfikatów inwestycyjnych: PLIBURU00017-14 662 RACHUNEK WYNIKU Z OPERACJI od 2012-01-01 od 2011-01-01 do 2012-12-31 do 2011-12-31 I. Przychody z lokat 332 636 1. Dywidendy i inne udziały w zyskach 97 391 2. Przychody odsetkowe 235 107 3. Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 0 0 4. Dodatnie saldo różnic kursowych 0 138 5. Pozostałe 0 0 II. Koszty funduszu 959 1 716 1. Wynagrodzenie dla towarzystwa 485 1 157 2. Wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0 3. Opłaty dla depozytariusza 198 328 4. Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 9 36 5. Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 0 0 6. Usługi w zakresie rachunkowości 140 135 7. Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0 8. Usługi prawne 2 0 9. Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne 35 32 10. Koszty odsetkowe 0 0 11. Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 0 0 12. Ujemne saldo różnic kursowych 71 0 13. Pozostałe 19 28 III. Koszty pokrywane przez towarzystwo 0 0 IV. Koszty funduszu netto (II-III) 959 1 716 V. Przychody z lokat netto (I-IV) -627-1 080 VI. Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) 273-19 305 1. Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat, w tym: -13 430-27 787 - z tytułu różnic kursowych 1 481 3 895 2. Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat, w tym: 13 703 8 482 - z tytułu różnic kursowych -2 763-83 VII. Wynik z operacji -354-20 385 Wynik z operacji na przypadający na certyfikat inwestycyjny -9,70-496,51 Rozwodniony wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestyc yjny -9,70-496,51 ZESTAWIENIE ZMIAN W AKTYWACH NETTO od 2012-01-01 od 2011-01-01 do 2012-12-31 do 2011-12-31 1. Wartość aktywów netto na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 16 850 48 671 2. Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym: -354-20 385 a) przychody z lokat netto -627-1 080 b) zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat -13 430-27 787 c) wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat 13 703 8 482 3. Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji -354-20 385 4. Dystrybucja dochodów (przychodów) funduszu (razem) 0 0 a) z przychodów z lokat netto 0 0 b) ze zrealizowanego zysku ze zbycia lokat 0 0 Komisja Nadzoru Finansowego 12

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 c) z przychodów ze zbycia lokat 0 0 5. Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawczym (razem), w tym: -1 835-11 436 a) zmiana kapitału wpłaconego (powiększenie kapitału z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych) b) zmiana kapitału wypłaconego (zmniejszenie kapitału z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych) 0 0-1 835-11 436 6. Łączna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawczym -2 189-31 821 7. Wartość aktywów netto na koniec okresu sprawozdawczego 14 662 16 850 8. Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym 16 206 37 233 a) liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 0 0 b) liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 4 569 24 392 c) saldo zmian -4 569-24 392 d) liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 100 000 100 000 e) liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 63 513 58 944 f) saldo zmian 36 487 41 056 9. Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych 36 487,00 41 056,00 10. wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 11. wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego 12. procentowa zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 13. minimalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 410,43 743,66 401,85 410,43-2,09-44,81 378,70 410,43 - data wyceny 2012-09-30 2011-12-31 14. maksymalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 453,79 729,55 - data wyceny 2012-03-31 2011-02-28 15. wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny według ostatniej wyceny w okresie sprawozdawczym 401,85 410,43 - data wyceny 2012-12-31 2011-12-31 16. Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 401,85 410,43 I. Procentowy udział kosztów funduszu w średniej wartości aktywów netto, w tym: 5,92 4,61 1. procentowy udział wynagrodzenia dla towarzystwa 2,99 3,11 2. procentowy udział wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0,00 0,00 3. procentowy udział opłat dla depozytariusza 1,22 0,88 4. procentowy udział opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0,06 0,10 5. procentowy udział opłat za usługi w zakresie rachunkowości 0,86 0,36 6. procentowy udział opłat za usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0,00 0,00 RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH od 2012-01-01 od 2011-01-01 do 2012-12-31 do 2011-12-31 A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej 4 373 525 I. Wpływy 96 835 74 847 1. Z tytułu posiadanych lokat 264 686 2. Z tytułu zbycia składników lokat 96 571 74 160 3. Pozostałe 0 1 II. Wydatki 92 462 74 322 1. Z tytułu posiadanych lokat 70 0 2. Z tytułu nabycia składników lokat 91 476 72 382 3. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla towarzystwa 513 1 326 4. Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0 5. Z tytułu opłat dla depozytariusza 199 335 6. Z tytułu opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 9 63 7. Z tytułu opłat za zezwolenia oraz opłat rejestracyjnych 0 0 8. Z tytułu usług w zakresie rachunkowości 139 153 9. Z tytułu usług w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0 10. Z tytułu usług prawnych 2 0 11. Z tytułu posiadania nieruchomości 0 0 12. Pozostałe 54 62 B. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej -8 443-6 267 Komisja Nadzoru Finansowego 13

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 I. Wpływy 0 0 1. Z tytułu wydania certyfikatów inwestycyjnych 0 0 2. Z tytułu zaciągniętych kredytów 0 0 3. Z tytułu zaciągniętych pożyczek 0 0 4. Z tytułu spłaty udzielonych pożyczek 0 0 5. Odsetki 0 0 6. Pozostałe 0 0 II. Wydatki 8 443 6 267 1. Z tytułu wykupienia certyfikatów inwestycyjnych 8 443 6 267 2. Z tytułu spłat zaciągniętych kredytów 0 0 3. Z tytułu spłat zaciągniętych pożyczek 0 0 4. Z tytułu wyemitowanych obligacji 0 0 5. Z tytułu wypłaty przychodów 0 0 6. Z tytułu udzielonych pożyczek 0 0 7. Odsetki 0 0 8. Pozostałe 0 0 C. Skutki zmian kursów wymiany środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych -70 176 D. Zmiana stanu środków pieniężnych netto (A+/-B) -4 070-5 742 E. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu sprawozdawczego 9 701 15 443 F. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego (E+/-D) 5 631 9 701 NOTY NOTA-1 POLITYKA RACHUNKOWOŚCI Notę 1 - Politykę rachunkowości przekazuje się w załączeniu. Plik Nota1.pdf Opis Komisja Nadzoru Finansowego 14

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 NOTA-2 NALEŻNOŚCI FUNDUSZU 2012 rok 1. Z tytułu zbytych lokat 24 2. Z tytułu instrumentów pochodnych 0 3. Z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych 0 4. Z tytułu dywidendy 0 5. Z tytułu odsetek 3 6. Z tytułu posiadanych nieruchomości, w tym czynszów 0 7. Z tytułu udzielonych pożyczek 0 8. Pozostałe 0 NOTA-3 ZOBOWIĄZANIA FUNDUSZU 2012 rok 1. Z tytułu nabytych aktywów 0 2. Z tytułu transakcji przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu 0 3. Z tytułu instrumentów pochodnych 35 4. Z tytułu wpłat na certyfikaty inwestycyjne 0 5. Z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 476 6. Z tytułu wypłaty dochodów funduszu 0 7. Z tytułu wypłaty przychodów funduszu 0 8. Z tytułu wyemitowanych obligacji 0 9. Z tytułu krótkoterminowych pożyczek i kredytów 0 10. Z tytułu długoterminowych pożyczek i kredytów 0 11. Z tytułu gwarancji lub poręczeń 0 12. Z tytułu rezerw 79 13. Pozostałe zobowiązania 0 NOTA-4 ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY I. STRUKTURA ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH NA RACHUNKACH BANKOWYCH Waluta Wartość na dzień Wartość na dzień bilansowy w bilansowy w walucie danej waluc ie w sprawozdania tys. finansowego w tys. I. Banki: 5 631 1. ALIOR BANK S.A. zł 1 300 1 300 2. ING BANK ŚLĄSKI S.A. zł 2 831 2 831 3. RAIFFEISEN BANK POLSKA S.A. zł 1 500 1 500 II. ŚREDNI W OKRESIE SPRAWOZDAWCZYM POZIOM ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH UTRZYMYWANYCH W CELU ZASPOKOJENIA BIEŻĄCYCH ZOBOWIĄZAŃ Waluta Wartość na dzień Wartość na dzień bilansowy w bilansowy w walucie danej waluc ie w sprawozdania tys. finansowego w tys. II. Średni w okresie sprawozdawczym poziom środków pieniężnych: 5 200 1. BGN BGN 28 61 2. EUR 16 68 3. GBP 0 0 4. zł 4 059 4 059 5. RUB RUB 6 867 733 6. TRY 1 1 7. USD 85 278 Komisja Nadzoru Finansowego 15

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ III. EKWIWALENTY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH FIZ-R-E_20120101 2012 Wartość na dzień bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w tys. III. Ekwiwalenty środków pieniężnych w podziale na ich rodzaje: 0 NOTA-5 RYZYKA Notę 5 - Ryzyka przekazuje się w załączeniu. Plik Nota5.pdf Opis NOTA-6 INSTRUMENTY POCHODNE Typ zajętej pozycji Rodzaj instrumenty pochodnego Cel otwarcia pozycji Wartość otwartej pozycji Kontrakt Forward Waluta PLN FWD EUR/PLN 1. 20121220 Krótka Forward OGRANICZENIE RYZYKA INWESTYCYJNEGO -7 Kontrakt Forward Waluta PLN FWD USD/PLN 2. 20121220 Krótka Forward OGRANICZENIE RYZYKA INWESTYCYJNEGO -11 Kontrakt Futures indeks gieldowy WIG20 3. FW20H13 2013-03-15 (PL0GF0003327) Długa Futures OGRANICZENIE RYZYKA INWESTYCYJNEGO 0 NOTA-7 TRANSAKCJE PRZY ZOBOWIĄZANIU SIĘ FUNDUSZU LUB DRUGIEJ STRONY DO ODKUPU Wartość na dzień bilansowy w tys. zł I. Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu, w tym: 0 1. Transakc je, w wyniku któryc h następuje przeniesienie na fundusz praw własności i ryzyk Komisja Nadzoru Finansowego 0 16

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 Wartość przyszłyc h strumieni pieniężnyc h Terminy przyszłyc h strumieni pieniężnyc h Kwota będąca podstawą przyszłyc h płatności Termin zapadalnośc i (wygasnięcia) instrumentu pochodnego Termin wykonania instrumentu pochodnego -470 000,00 2013-01-03-470 000,00 2013-01-03 2013-01-03-450 000,00 2013-01-03-450 000,00 2013-01-03 2013-01-03 0,00 0,00 2013-03-15 2013-03-15 Komisja Nadzoru Finansowego 17

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ 2. Transakc je, w wyniku któryc h nie następuje przeniesienie na fundusz praw własności i ryzyk FIZ-R-E_20120101 2012 II. Transakcje przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu, w tym: 0 1. Transakc je, w wyniku któryc h następuje przeniesienie na drugą stronę praw własności i ryzyk 2. Transakc je, w wyniku któryc h nie następuje przeniesienie na drugą stronę praw własności i ryzyk III. Należności z tytułu papierów wartościowych pożyczonych od funduszu w trybie przepisów rozporządzenia o pożyczkach papierów wartościowych IV. Zobowiązania z tytułu papierów wartościowych pożyczonych przez fundusz w trybie przepisów rozporządzenia o pożyczkach papierów wartościowych 0 0 0 0 0 NOTA-8 KREDYTY I POŻYCZKI I. ZACIĄGNIĘTE I WYKORZYSTANE PRZEZ FUNDUSZ KREDYTY I POŻYCZKI PIENIĘŻNE W KWOCIE STANOWIĄCEJ, NA DZIEŃ ICH WYKORZYS FUNDUSZU Nazwa podmiotu udzielającego kredytu (pożyczki) Siedziba Kwota kredytu/pożyczki w chwili zaciągnięcia tys. kwota w walucie jednostka waluta proc entowy udział w aktywach Kwota kredytu/pożyczki pozostała do spłaty tys. kwota w waluc ie jednostka II. UDZIELONE PRZEZ FUNDUSZ POŻYCZKI PIENIĘŻNE W KWOCIE STANOWIĄCEJ, NA DZIEŃ ICH UDZIELENIA, WIĘCEJ NIŻ 1 % WARTOŚCI AKTYWÓW FUNDUSZU Nazwa podmiotu Siedziba Kwota kredytu/pożyczki w chwili udzielenia tys. kwota w walucie jednostka waluta proc entowy udział w aktywach Warunki Termin spłaty Zabezpieczenia oprocentowania NOTA-9 WALUTY I RÓŻNICE KURSOWE I. WALUTOWA STRUKTURA POZYCJI BILANSU jednostka waluta 2012 rok I. 1) Środki pieniężne i ich ekwiwalenty w tys. zł 5 631 A) w walucie sprawozdania finansowego w tys. zł 5 631 II. 2) Należności w tys. 27 A) w walucie sprawozdania finansowego w tys. zł 27 III. 4) Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: w tys. zł 9 594 A) w walucie sprawozdania finansowego w tys. zł 5 737 B) w walutach obcych po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego w tys. zł 3 857 a) w walucie obc ej w tys. BGN 199 a)1. w walucie sprawozdania finansowego w tys. zł 415 b) w walucie obc ej w tys. EUR 433 b)1. w walucie sprawozdania finansowego w tys. zł 1 770 c) w walucie obcej w tys. TRY 85 c)1. w walucie sprawozdania finansowego w tys. zł 147 d) w walucie obc ej w tys. USD 492 d)1. w walucie sprawozdania finansowego w tys. zł 1 525 IV. II. Zobowiązania w tys. 590 A) w walucie sprawozdania finansowego w tys. zł 572 B) w walutach obcych po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego w tys. zł 18 a) w walucie obc ej w tys. EUR 2 a)1. w walucie sprawozdania finansowego w tys. zł 7 b) w walucie obc ej w tys. USD 3 b)1. w walucie sprawozdania finansowego w tys. zł 11 Komisja Nadzoru Finansowego 18

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 STANIA, WIĘCEJ NIŻ 1 % WARTOŚCI AKTYWÓW waluta Warunki Termin spłaty Zabezpieczenia oprocentowania Komisja Nadzoru Finansowego 19

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ Razem FIZ-R-E_20120101 2012 w tys. 14 662 II. DODATNIE I UJEM NE RÓŻNICE KURSOWE W PRZEKROJU LOKAT FUNDUSZU Składniki lokat Dodatnie różnice kursowe Ujemne różnice kursowe Zrealizowane Niezrealizowane Zrealizowane Niezrealizowane 1. Akcje 1 428 0 0-2 537 2. Warranty subskrypcyjne 0 0 0 0 3. Prawa do akcji 0,00 4. Prawa poboru 0,00 5. Kwity depozytowe 0,00 0 0-25 6. Listy zastawne 0,00 7. Dłużne papiery wartościowe 53 0 0-166 8. Instrumenty pochodne 0,00 0 0-18 9. Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością 0,00 10. Jednostki uczestnictwa 0,00 11. Certyfikaty inwestycyjne 0,00 12. Tytuły uc zestnictwa emitowane przez instytuc je wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą 13. Wierzytelności 0,00 14. Weksle 0,00 15. Depozyty 0,00 16. Waluty 0,00 17. Nieruchomośc i 0,00 18. Statki morskie 0,00 19. Inne 0,00 0,00 0 0-17 III. ŚREDNI KURS WALUTY SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO WYLICZANY PRZEZ NBP, Z DNIA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. (nazwa) kurs w stosunku do zł w aluta NOTA-10 DOCHODY I ICH DYSTRYBUCJA ZREALIZOWANY I NIEZREALIZOWANY ZYSK (STRATA) ZE ZBYCIA LOKAT Wartość Wzrost (spadek) zrealizowanego niezrealizowanego zysku (straty) ze zysku z wyceny zbycia lokat w tys. aktywów w tys. 1. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku -91 585 2. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku -13 337 13 118 3. Nieruchomości 0 0 4. Pozostałe 0 0 WYPŁACONE DOCHODY FUNDUSZU Wartość w okresie sprawozdawczym w tys. I. Wypłacone przychody z lokat: 0 1. Dywidendy i inne udziały w zyskach 0 2. Przychody odsetkowe 0 3. Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 0 4. Dodatnie saldo różnic kursowych 0 5. Pozostałe: 0 a) 0 II. Wypłacony zrealizowany zysk ze zbycia lokat 0 Komisja Nadzoru Finansowego 20

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 Komisja Nadzoru Finansowego 21

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ WYPŁACONE PRZYCHODY ZE ZBYCIA LOKAT FIZ-R-E_20120101 2012 Wartość w okresie sprawozdawczym w tys. Procentowy udział w aktywac h w dniu wypłaty Procentowy udział w aktywach netto w dniu wypłaty Wpływ na wartość aktywów w tys. NOTA-11 KOSZTY FUNDUSZU I. KOSZTY POKRYWANE PRZEZ TOWARZYSTWO Wartość w okresie sprawozdawczym w tys. 1. Wynagrodzenie dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 2. Opłaty dla depozytariusza 0 3. Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0 4. Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 0 5. Usługi w zakresie rachunkowości 0 6. Usługi w zakresie zarzadzania aktywami funduszy 0 7. Usługi prawne 0 8. Usługi wydawnicze w tym poligraficzne 0 9. Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 0 10. Pozostałe: 0 II. WYNAGRODZENIE DLA TOWARZYSTWA Wartość w okresie sprawozdawczym w tys. 1. Część stała wynagrodzenia 485 2. Część wynagrodzenia uzależniona od wyników funduszu 0 III. KOSZTY FUNDUSZU AKTYWÓW NIEPUBLICZNYCH ZWIĄZANE BEZPOŚREDNIO ZE ZBYTYMI LOKATAMI Wartość w okresie sprawozdawczym w tys. 1. (zbyty składnik lokat) a) (koszty związane ze zbytym składnikiem lokat) INFORMACJA DODATKOWA Informację dodatkową przekazuje się w załączeniu. Komisja Nadzoru Finansowego 22

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 Wpływ na wartość aktywów netto w tys. Komisja Nadzoru Finansowego 23

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 Plik Informacja Dodatkowa.pdf Opis OŚWIADCZENIE O POPRAWNOŚCI ROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Oświadczenie Zarządu o poprawności rocznego sprawozdania finansowego przekazuje się w załączeniu. Plik Oswiadczenie Zarządu.pdf Opis OŚWIADCZENIE DEPOZYTARIUSZA Oświadczenie Depozytariusza przekazuje się w załączeniu. Komisja Nadzoru Finansowego 24

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 Plik 2013.04.03_OswDepoINGBS_InvCEE.pdf Opis OPINIA PODMIOTU UPRAWNIONEGO DO BADANIA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH Opinię podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych przekazuje się w załączeniu. Plik Investor CEE FIZ opinia.pdf Opis RAPORT PODMIOTU UPRAWNIONEGO DO BADANIA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH Komisja Nadzoru Finansowego 25

INVESTOR CENTRAL AND EASTERN EUROPE FIZ FIZ-R-E_20120101 2012 Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych przekazuje się w załączeniu. Plik Investor CEE FIZ_raport.pdf Opis PODPISY PODPISY WSZYSTKICH CZŁONKÓW ZARZĄDU TOWARZYSTWA Data Imię i nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis 2013-04-09 Zbigniew Wójtowicz Prezes Zarządu 2013-04-09 Beata Sax Wiceprezes Zarządu 2013-04-09 Piotr Dziadek Wic eprezes Zarządu 2013-04-09 Andrzej Kac zorowski Wic eprezes Zarządu 2013-04-09 Wojc iech Napiórkowski Wic eprezes Zarządu PODPIS OSOBY, KTÓREJ POWIERZONO PROWADZENIE KSIĄG RACHUNKOWYCH Data Imię i nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis 2013-04-09 Adam Chabior Prezes Zarządu Komplementariusza OFIZ Sp. z o.o. Komisja Nadzoru Finansowego 26