Strategia COMARCH
POWSTANIE FIRMY COMARCH n Comarch jest globalną firmą IT, która została założona w 1993 r. przez profesora Janusza Filipiaka jako krakowska uczelniana spółka spin-off. n Comarch jest producentem zaawansowanych systemów informatycznych dla przedsiębiorstw. n Po 26 latach od powstania Comarch zatrudnia obecnie ponad 6000 osób na całym świecie i posiada przychody w kwocie niemal 400 mln USD. n W niniejszej prezentacji pokrótce przedstawiamy zasady zarządzania i strategii, które umożliwiły ten wzrost. 2 STRATEGIA COMARCH
ROZWÓJ FIRMY COMARCH W LATACH PRZYCHÓD 1369,6 1200 1000 1038,4 1131,6 1112,8 1125,1 800 600 701,0 729,4 761,4 785,7 883,9 939,0 400 200 0 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 mln PLN 198,5 168,0 190,1 189,8 211,8 223,0 247,9 270,4 254,3 265,1 321,7 mln EUR 290,7 233,5 250,4 264,7 273,5 296,6 326,7 298,3 280,4 300,5 382,7 mln USD 159,6 149,5 162,3 165,3 171,8 189,6 198,8 195,6 208,6 232,2 284,5 mln GBP STRATEGIA COMARCH 3
1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 4 9 33 52 155 449 695 734 788 826 1 126 1 551 1 857 2 464 2 853 3 316 3 260 3 462 3 446 3 759 4 222 4 211 5 037 5 490 ROZWÓJ FIRMY COMARCH W LATACH 1993-2019 LICZBA PRACOWNIKÓW W GRUPIE KAPITAŁOWEJ COMARCH 2017 5 541 2018 Q1 2019 6 040 6 141 0 1000 2000 3000 4000 5000 6000 4 STRATEGIA COMARCH
DŁUGOTERMINOWE ZARZĄDZENIE FIRMĄ FILARY STRATEGII FIRMY COMARCH Zasada zrównoważonego rozwoju: krótkoterminowe zyski a długoterminowe inwestycje Dywersyfikacja oferty firmy Comarch w odniesieniu do produktów, branż i regionów geograficznych Intensywne B+R oraz rozwijanie własnego oprogramowania Efektywna organizacja Corocznie dostosowujemy nasze działania strategiczne w oparciu o aktualny status firmy oraz zmiany zachodzące w otoczeniu biznesowym Sprawna realizacja produktów i projektów Trwałe inwestycje w zasoby ludzkie Konserwatywne zarządzanie finansami STRATEGIA COMARCH 5
ZRÓWNOWAŻONY ROZWÓJ n Podstawowym celem firmy Comarch jest zrównoważony wzrost n Wzrost uzyskuje się głównie w wyniku trwałego organicznego rozwoju aktywów spółki, ludzi, produktów, technologii i zasięgu rynkowego n Wzrost organiczny jest wspierany niewielkimi akwizycjami w celu pozyskania nowych innowacyjnych produktów, zwiększenia zasięgu rynkowego oraz opracowania nowych modeli biznesowych n Budżety roczne określają przewidywany poziom EBITDA n Uzyskiwana nadwyżka finansowa jest wykorzystywana do zwiększenia inwestycji na prace badawczo-rozwojowe oraz poszerzenia zasięgu oferty firmy Comarch Firma nie jest nastawiona na maksymalizację zysku kwartalnego czy rocznego 6 STRATEGIA COMARCH
EBITDA 200 150 152,9 166,5 179,9 152,7 100 50 66,0 56,2 66,2 80,8 84,1 98,9 122,7 0 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 mln PLN 18,7 13,0 16,5 19,5 20,1 23,5 36,5 39,8 41,1 28,9 35,9 mln EUR 27,4 18,0 21,8 27,2 26,0 31,3 48,1 43,9 45,3 32,8 42,7 mln USD 15,0 11,5 14,1 17,0 16,3 20,0 29,3 28,8 33,7 25,3 31,7 mln GBP STRATEGIA COMARCH 7
INTENSYWNE B+R ORAZ ROZWIJANIE WŁASNEGO OPROGRAMOWANIA n Od czasu powstania Comarch zawsze opierał się na intensywnych B+R oraz rozwoju własnych produktów n Obecnie portfel produktów obejmuje kilkanaście linii produktowych dla szerokiego spektrum branż n Wiele z tych produktów zostało omówionych w raportach analitycznych Gartnera, Forrestera, Frost&Sullivana i innych 8 STRATEGIA COMARCH
INTENSYWNE B+R ORAZ ROZWIJANIE WŁASNEGO OPROGRAMOWANIA PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY WŁASNEGO OPROGRAMOWANIA I SPRZĘTU 180 169,1 179,4 181,2 150 120 138,2 90 103,3 101,4 104,4 111,4 60 30 0 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 mln PLN 24,9 24,3 24,8 26,6 33,0 38,7 42,3 42,6 mln EUR 34,8 21,7 31,4 33,0 35,0 36,4 42,6 19,7 21,1 21,3 23,9 31,7 47,9 37,0 50,6 37,6 mln USD mln GBP STRATEGIA COMARCH 9
EFEKTYWNA ORGANIZACJA n Hierarchia podległości jest bardzo prosta i zakresy nie pokrywają się. n Odpowiedzialność i zaufanie są w pełni przekazane do szefów jednostek organizacyjnych procesy zarządcze są jasno określone. n Premie są oparte wyłącznie na indywidualnych mierzalnych wynikach. n Wszystkie procedury zarządcze są bardzo proste. 10 STRATEGIA COMARCH
KONSERWATYWNE ZARZĄDZANIE FINANSAMI n Firma Comarch zawsze posiadała nadwyżkę gotówki n Kredyty nigdy nie były zaciągane na potrzeby kapitału obrotowego n Kredyty zabezpieczone hipoteką są zaciągane w celu zwiększenia przestrzeni biurowej i infrastruktury w centrach przechowywania danych n Nawet po uwzględnieniu tych kredytów zabezpieczonych hipoteką, firma Comarch ma znacznie więcej gotówki niż długu COMARCH STRATEGY 11
KONSERWATYWNE ZARZĄDZANIE FINANSAMI ŚRODKI PIENIĘŻNE NA KONIEC OKRESU 331,7 300 200 100 203,7 199,8 192,9 142,3 167,6 232,4 221,8 235,8 207,9 245,9 0 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 Q1 2019 mln PLN 46,9 49,9 46,6 34,1 39,8 55,5 53,0 53,9 49,0 57,8 77,1 mln EUR 65,2 65,7 65,0 44,0 53,0 73,1 58,5 59,4 55,5 68,7 87,7 mln USD 41,8 42,6 40,6 27,7 33,8 44,5 38,3 44,2 42,9 51,1 66,7 mln GBP 12 STRATEGIA COMARCH
KONSERWATYWNE ZARZĄDZANIE FINANSAMI SUMA AKTYWÓW 1762,4 1500 1444,9 1508,5 1665,9 1000 895,1 968,1 1022,5 1146,7 1142,3 1216,6 1304,8 500 0 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 Q1 2019 mln PLN 217,9 244,5 231,5 280,5 275,4 285,4 306,2 326,6 361,7 387,4 409,7 mln EUR 314,0 326,6 299,2 370,0 379,3 346,9 334,5 345,7 433,3 443,1 459,4 mln USD 194,6 210,7 194,1 228,8 229,2 222,6 225,5 280,9 320,9 347,8 352,8 mln GBP STRATEGIA COMARCH 13
AKTYWA FIRMY COMARCH: KAMPUS W KRAKOWIE
GEOGRAFIA OFERTY FIRMY COMARCH 57 SPÓŁEK 90 BIUR W 66 MIASTACH W 34 PAŃSTWACH NA 5 KONTYNENTACH 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 EUROPA Polska Białystok, Bielsko-Biała, Częstochowa, Gdańsk, Gliwice, Katowice, Kielce, Kraków siedziba główna, Lublin, Łódz, Płock, Poznań, Rzeszów, Tarnów, Toruń, Warszawa, Włocławek, Wrocław Austria Innsbruck, Wiedeń Belgia Bruksela Finlandia Espoo Francja Montbonnot Saint Martin, Lille Hiszpania Madryt Holandia Rotterdam Luksemburg Luksemburg Niemcy Berlin, Brema, Drezno, Düsseldorf, Hamburg, Hannover, Monachium, Münster Rosja Moskwa Szwajcaria Arbon, Lucerna, Zug Szwecja Sztokholm Ukraina Kijów, Lwów Wielka Brytania Londyn Włochy Mediolan, Rzym AZJA Chiny Pekin, Szanghaj Japonia Tokio Korea Południowa Seul Malezja Kuala Lumpur Singapur Singapur Tajlandia Bangkok Turcja Istambuł BLISKI WSCHÓD Arabia Saudyjska Rijad Zjednoczone Emiraty Arabskie Dubaj 25 26 27 28 29 30 31 32 33 AMERYKA PÓŁNOCNA Meksyk Meksyk Kanada Saint John, Montreal, Toronto Stany Zjednoczone Nowy Jork, Rosemont, Chicago, Columbus, Tyrone AMERYKA POŁUDNIOWA Argentyna Buenos Aires Brazylia Sao Paulo Chile Santiago Kolumbia Bogota Panama Panamá City Peru Lima AUSTRALIA 34 Australia Sydney, Melbourne 26 27 25 32 33 31 30 28 29 14 8 6 11 15 12 3 7 1 9 2 5 4 13 10 22 23 Spółki, Oddziały i Klienci 24 16 21 20 19 Klienci i Projekty 18 34 17 data center tylko data center STRATEGIA COMARCH 15
OSTATNIE OSIĄGNIĘCIA Obecnie firma Comarch realizuje projekty IT w ponad stu krajach na sześciu kontynentach Jesteśmy dumni z posiadania solidnej bazy klientów w USA Firma Comarch zawsze stara się być na bieżąco z rozwojem technologii, co widać w dwóch ostatnich innowacyjnych projektach: n system zarządzania siecią 5G dla operatora Telco sieci LGU+ w Korei n opracowanie pierwszej sieci IoT w Japonii (dla SCSK Corporation) 16 STRATEGIA COMARCH
WYTRWAŁOŚĆ n Większość przedstawionych zasad zarządczych jest wyznawana przez inne firmy, ale Comarch przez ostatnie 26 lat wyjątkowo ściśle ich przestrzegał n A dokładniej, strategie były realizowane przez dobrze dobranych menedżerów firmy Comarch n Wykazują oni wytrwałość i silną psychikę pokonując powtarzalne przeciwności COMARCH STRATEGY 17
KOMENTARZ KOŃCOWY n Dane zawarte w niniejszej prezentacji odnoszą się do przeszłości n Zostały podane, aby zilustrować wartość przyjętych zasad zarządczych i strategii n Zamierzamy dalej je stosować także w przyszłości, aby rozwijać ofertę firmy Comarch