PREZENTACJA GRUPY KAPITAŁOWEJ MIRBUD Warszawa, wrzesień 2015r.
MIRBUD S.A. działa przede wszystkim jako generalny wykonawca. Spółka jest notowana od 2008r. na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. Zakres działalności GK: Budynki przemysłowe (budynki produkcyjne, hale logistyczne, chłodnie, wytwórnie filmowe); Budynki użyteczności publicznej (budynki administracji publicznej, obiekty sportowe, szpitale, budynki dydaktyczne, wyspecjalizowane jednostki badawcze, centra handlowousługowe, centra handlowo-wystawiennicze, hotele, salony samochodowe, stacje serwisowe); Budownictwo inżynieryjno-drogowe (drogi wraz ze skrzyżowaniami, węzłami, rondami, infrastrukturą towarzyszącą, ulice, parkingi, chodniki, wiadukty, mosty, przepusty); Działalność developerska (spółka JHM Development notowana od 2011 na GPW: budownictwo mieszkaniowe prowadzone w miastach satelickich dużych aglomeracji miejskich) Działalność wynajmu powierzchni handlowych (m.in. Centrum Handlowe Marywilska 44 w Warszawie, Centrum Handlowe w Rumi) 2
Struktura Grupy Kapitałowej MIRBUD MIRBUD S.A. 100% 86,2% 99,995% 100% PBDiM KOBYLARNIA S.A. JHM DEVELOPMENT S.A. EXPO ARENA S.A. MIRBUD KAZACHSTAN Sp. Z o.o. (działalność operacyjna zawieszona) 100% 100% 100% 100% MARYWILSKA 44 Sp. z o.o. JHM 1 Sp. z o.o. JHM 2 Sp. z o.o. JHM 3 Sp. z o.o. 3
Potencjał realizacyjny Blisko 600 pracowników w całej Grupie Kapitałowej (około 200 inżynierów) Bogata baza maszynowa ( blisko 400 maszyn budowlanych, ponad 150 samochodów we własnej flocie, trzy wytwórnie masy bitumicznej) Bogata baza podwykonawców z terenów całej Polski (blisko 8 000 firm) Około 350 zrealizowanych projektów budowlanych na terenie całej Polski Firma działa na rynku ponad 25 lat Spółka notowana na GPW od 2008r. 4
H1 2015r. dla Grupy Kapitałowej w liczbach 1,1pp. Wzrost rentowności netto głównie w wyniku mniejszych przychodów z kontraktów drogowych 5,9 pp. Wzrost rentowności sprzedaży w sektorze developerskim 41 % Wzrost sprzedaży w segmencie budynki przemysłowe, centra handlowe Utrzymanie udziału przychodów z usług najmu Spadek przychodów z sektora drogowego 82% 5
Skonsolidowane wyniki finansowe Grupy MIRBUD W tys. PLN Q2 2015 Q2 2014 H1 2015 H1 2014 Przychody ze sprzedaży 180 494 291 092 306 371 501 281 Zysk ze sprzedaży 10 060 13 335 19 569 23 726 Marża ze sprzedaży 5,57 4,58 6,39 4,73 EBITDA 12 481 16 074 23 484 26 646 Marża EBITDA 6,92 5,52 7,67 5,32 EBIT 10 789 14 732 20 126 23 907 Marża EBIT 5,98 5,06 6,57 4,77 Zysk netto 6 195 8 291 11 359 13 367 Marża netto 3,43 2,85 3,71 2,67 6
Jednostkowe wyniki finansowe Spółki MIRBUD W tys. PLN Q2 2015 Q2 2014 H1 2015 H1 2014 Przychody ze sprzedaży 140 614 108 950 237 024 192 526 Zysk ze sprzedaży 4 905 6 012 10 829 11 930 Marża ze sprzedaży 3,49 5,52 4,57 6,20 EBITDA 6 290 5 693 13 250 11 167 Marża EBITDA 4,47 5,23 5,59 5,80 EBIT 5 409 4 871 11 488 9 524 Marża EBIT 3,85 4,47 4,85 4,95 Zysk netto 2 520 2 050 5 532 4 937 Marża netto 1,79 1,88 2,33 2,56 7
Skonsolidowane wyniki finansowe JHM DEVELOPMENT W tys. PLN Q2 2015 Q2 2014 H1 2015 H1 2014 Przychody ze sprzedaży 22 272 25 947 39 535 42 897 Zysk ze sprzedaży 6 311 6 391 11 493 11 140 Marża ze sprzedaży 28,34% 24,63% 29,07% 25,97% EBITDA 3 719 4 211 6 767 7 059 Marża EBITDA 16,70% 16,23% 17,12% 16,46% EBIT 3 614 4 147 6 579 6 926 Marża EBIT 16,23% 15,98% 16,64% 16,15% Zysk netto 2 443 2 462 4 556 3 839 Marża netto 10,97% 9,49% 11,52% 8,95% 8
Jednostkowe wyniki finansowe Marywilska 44 Sp. z o.o W tys. PLN Q2 2015 Q2 2014 H1 2015 H1 2014 Przychody ze sprzedaży 8 482 8 410 17 031 16 687 Zysk ze sprzedaży 2 793 2 935 5 652 5 558 Marża ze sprzedaży 32,93% 34,90% 33,19% 33,31% EBITDA 1 337 1 931 3 390 3 766 Marża EBITDA 15,76% 22,96% 19,90% 22,57% EBIT 1 284 1 877 3 293 3 658 Marża EBIT 15,14% 22,32% 19,34% 21,92% Zysk netto 766 1 015 2 237 1 936 Marża netto 9,03% 12.07% 13,13% 11,60% 9
Struktura sprzedaży wg segmentów 60% 50% H1/2015 H1/201 51% 55% 40% budynki mieszkalne budynki użytku publicznego budynki produkcyjne, handlowe, usług. 30% roboty inżynieryjno-drogowe Działalność deweloperska Sprzedaż usług wynajmu 20% 19% 18% 16% 17% Sprzedaż pozostałych usług Sprzedaż materiałów i towarów 10% 0% 6% 6% 4% 3% 1% 1% 0,4% 2% 10
Struktura sprzedaży wg segmentów 70% Q2/2015 Q2/201 60% 59% 56% budynki mieszkalne 50% budynki użytku publicznego 40% budynki produkcyjne, handlowe, usług. roboty inżynieryjno-drogowe 30% Działalność deweloperska Sprzedaż usług wynajmu 20% 16% 17% 17% Sprzedaż pozostałych usług 12% Sprzedaż materiałów i towarów 10% 0% 0% 6% 5% 5% 3% 1% 2% 0% 0,4% 11
Rentowność poszczególnych sektorów 100% 90% H1/2015 H1/2014 87,3% 80% - budynki mieszkalne 70% 60% - budynki użytku publicznego - budynki produkcyjne, handlowe, usług. - roboty inżynieryjno-drogowe 50% Działalność deweloperska 40% 38,2% 37,7% Sprzedaż usług wynajmu 30% Sprzedaż pozostałych usług 20% 10% 0% 21,4% 12,2% 15,6% 12,2% 13,5% 11,8% 8,0% 5,6% 5,4% 0% 0% 2,2% 6,6% Sprzedaż materiałów i towarów 12
Struktura obecnego backlogu Grupy MIRBUD 40% 35% 37% Y2015 31% budynki mieszkalne 30% budynki użytku publicznego 25% budynki produkcyjne, handlowe, usług. 20% 19% roboty inżynieryjno-drogowe 15% Działalność deweloperska 10% Sprzedaż usług wynajmu 5% 0% 2% 5% 4% 1% 1% Sprzedaż pozostałych usług Sprzedaż materiałów i towarów 13
Działalność operacyjna Grupy MIRBUD - 2015r. cd Największe projekty: budowa hali widowiskowo sportowej w Gliwicach kontrakt o wartości 321 mln PLN, termin realizacji IV kw. 2016 budowa centrum handlowo-rekreacyjnego Sukcesja w Łodzi umowa o wartości 267 mln PLN, termin realizacji IV kwartał 2015 budowa siedziby Kaufland Polska umowa o wartości 86 mln złotych brutto, termin zakończenia IV kwartał 2015r, budowa Panattoni Center Łódź II (2 hale o pow. 32 tys. mkw) umowa o wartości 12,2 mln Euro, termin zakończenia IV kwartał 2015r, budowa obwodnicy Inowrocławia w systemie zaprojektuj i zbuduj umowa o wartości 359 mln złotych brutto, termin zakończenia III kwartał 2017r budowa odcinka drogi ekspresowej S-3 Nowa Sól-Legnica w systemie zaprojektuj i zbuduj, umowa o wartości 448mln złotych brutto, termin oddania II kwartał 2018r. Najwięksi Klienci: Panattoni Europe, Goodman, PROLOGIS, GDDKiA, UM Łódź UM Gliwice, Politechnika Gdańska, MarcPol, Rank Progress, Kaufland 14
Działalność operacyjna Grupy MIRBUD w 2015r. Ponad 40 kontraktów budowlanych w trakcie realizacji (20 drogowych), Portfel zamówień na lata 2015-2018: 1,5 mld PLN (ponad 800 mln PLN na 2015r., w tym 250 mln PLN na kontrakty drogowe) Grupa kapitałowa bierze udział w postępowaniach przetargowych o wartości 7,5 mld PLN (1,5 mld PLN kubaturowe) Spółka podpisała umowę z Grupą Lotos na dostawę asfaltu w latach 2015-17 Spółka MIRBUD realizuje kontrakty developerskie w Koninie i Katowicach dla JHM Development ( rynkowy wzrost cen usług generalnych wykonawców) Wzrost rentowności w Grupie JHM Development Akwizycja Areny Ostródy (20-25 mln PLN przychodów, 10-15% rentowności netto-docelowo w 2016r.) Rozbudowa CH Marywilska (2 tys.m2 w 2015r., 12 tys.m2 w 2015/2016) 15
WYBRANE REALIZOWANE INWESTYCJE
INWESTYCJE W TRAKCIE REALIZACJI Centrum Handlowo - Usługowo - Rekreacyjne SUKCESJA w Łodzi, wartość kontraktu 266,9 mln PLN Inwestor: Termin zakończenia: Pow. całkowita: Fabryka Biznesu Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi IV kw. 2015 r. 120 tys. m2 17
INWESTYCJE W TRAKCIE REALIZACJI Centrum Handlowo - Usługowo AVIATOR w MIELCU, wartość kontraktu 68,9 mln PLN Inwestor: Termin zakończenia: Pow. całkowita: RANK PROGRESS SA I-II kw. 2016 r. Około 40 tys. m2 18
INWESTYCJE W TRAKCIE REALIZACJI Konsorcjum linii tramwajowej w Bydgoszczy, wartość kontraktu dla Konsorcjum 290 mln, 30% dla Grupy MIRBUD Inwestor: Termin zakończenia: Wielkość inwestycji: Tramwaj Fordon sp. z o.o. IV kartał 2015 r. 9,5 km 19
INWESTYCJE W TRAKCIE REALIZACJI Budowa nowoczesnej hali widowiskowo-sportowej na 15 tys. osób w Gliwicach, wartość kontraktu 321,4 mln PLN Inwestor: Termin zakończenia: Pow. użytkowa: UM w Gliwicach IV kwartał 2016 r. Około 53 tys. m2 20
INWESTYCJE W TRAKCIE REALIZACJI Budowa centrum handlowo-usługowego w Nowym Dworze Mazowieckim, wartość kontraktu 36 mln PLN Inwestor: Termin zakończenia: Pow. użytkowa: MarcPol SA IV kwartał 2015 r. Około 15 tys. m2 21
INWESTYCJE W TRAKCIE REALIZACJI Budowa 2 hal dystrybucyjno-magazynowych w ramach rozbudowy Panattoni Center Łódź 2, wartość kontraktu 51,5 mln PLN Inwestor: Termin zakończenia: Pow. użytkowa: PANATTONI GROUP III kwartał 2015 r. Około 32 tys. m2 22
INWESTYCJE W TRAKCIE REALIZACJI Budowa odcinka trasy ekspresowej S3 na odcinku Nowa Sól-Legnica, wartość kontraktu 479,4 mln PLN Inwestor: Termin zakończenia: Długość: GDDKiA II kwartał 2018r. 17km 23
INWESTYCJE W TRAKCIE REALIZACJI Budowa obwodnicy Inowrocławia I etap, wartość kontraktu 359 mln PLN Inwestor: Termin zakończenia: Długość: GDDKiA I kwartał 2018 r. Około 19km 24
Dziękujemy za uwagę!