SPRAWOZDANIE FINANSOWE ALFA SPECJALISTYCZNEGO FUNDUSZU INWESTYCYJNEGO OTWARTEGO ZA OKRES: OD 1 STYCZNIA DO 30 CZERWCA 2005r.

Transkrypt

1 SPRAWOZDANIE FINANSOWE ALFA SPECJALISTYCZNEGO FUNDUSZU INWESTYCYJNEGO OTWARTEGO ZA OKRES: OD 1 STYCZNIA DO 30 CZERWCA 2005r. ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 1

2 WPROWADZENIE Fundusz Nazwa Funduszu ALFA Specjalistyczny Fundusz Inwestycyjny Otwarty. Podstawy prawne działalnoci. Fundusz ALFA jest Specjalistycznym Funduszem Inwestycyjnym Otwartym w rozumieniu ustawy z dnia 27 maja 2004r. Ustawa o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. Nr 146, poz. 1546) działajcym zgodnie z w/w ustaw i Statutem Funduszu ALFA SFIO zatwierdzonym przez Komisj Papierów Wartociowych i Giełd (decyzja z dnia 2 sierpnia 2000 r., znak DFN1 409/18 14/00). Fundusz został zarejestrowany 14 wrzenia 2000r. w Sdzie Okrgowym w Warszawie, VII Wydział Cywilny i Rejestrowy (nr rejestru RFj 77, REGON ). Fundusz posiada osobowo prawn. Publikacja prospektu informacyjnego Prospekt informacyjny Funduszu ALFA SFIO został opublikowany w dzienniku Prawo i Gospodarka w dniu 6 padziernika 2000r. Zapisy na Jednostki Uczestnictwa Funduszu trwały od 17 sierpnia do 24 sierpnia 2000r. Pierwsza wycena nastpiła 20 wrzenia 2000r. Podstawowe dane o polityce inwestycyjnej Funduszu ALFA SFIO Celem inwestycyjnym Funduszu jest osiganie dochodów z lokowania jego Aktywów. Kryterium doboru lokat jest uzyskiwanie moliwie wysokiej stopy zwrotu przy jednoczesnym minimalizowaniu ryzyka oci stóp procentowych, ryzyka ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 2

3 ograniczonej płynnoci i ryzyka nie wypłacalnoci banku, w którym dokonywane s lokaty. Fundusz nie gwarantuje osignicia celu inwestycyjnego. Zasady dywersyfikacji lokat Funduszu 1. Fundusz przy dokonywaniu lokat stosuje ograniczenia inwestycyjne dla funduszu inwestycyjnego mieszanego. 2. Fundusz lokuje swoje Aktywa w: 1) papiery wartociowe, w tym do 100% wartoci Aktywów Funduszu moe by inwestowane w dłune papiery wartociowe, 2) wierzytelnoci pienine o terminie wymagalnoci nie dłuszym ni rok, 3) waluty - pod warunkiem, e s one zbywalne i ich warto moe by ustalona nie rzadziej ni w kadym Dniu Wyceny. 3. Lokaty w dłune papiery wartociowe, w tym lokaty w papiery wartociowe emitowane lub gwarantowane przez Skarb Pastwa i Narodowy Bank Polski oraz w wierzytelnoci pienine o terminie wymagalnoci nie dłuszym ni rok mog stanowi do 100% wartoci Aktywów Funduszu. Fundusz moe dokonywa lokat za granic. Papiery wartociowe i wierzytelnoci objte lub nabyte za granic mog stanowi do 100% wartoci Aktywów Funduszu. Lokowanie w papiery wartociowe lub w wierzytelnoci w pastwie innym ni Rzeczypospolita Polska lub pastwo nalece do OECD wymaga uzyskania zezwolenia Komisji. 4. Fundusz mobywa jednostki uczestnictwa w innych funduszach inwestycyjnych, w tym funduszach zarzdzanych przez Towarzystwo lub tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania, majce siedzib za granic. W przypadku nabywania przez Fundusz jednostek uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych zarzdzanych przez Towarzystwo, Towarzystwo nie moe pobiera wynagrodzenia ani obcia Funduszu kosztami zwizanymi z lokowaniem Aktywów Funduszu w jednostki uczestnictwa tych funduszy. ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 3

4 5. Z zastrzeeniem ust. 6, do 5% wartoci Aktywów Funduszu moe by lokowane w papiery wartociowe wyemitowane przez jeden podmiot, wierzytelnoci wobec tego podmiotu, walut jednego pastwa lub EURO. 6. Listy zastawne wyemitowane przez jeden bank hipoteczny nie mog stanowi wicej ni 25% wartoci Aktywów Funduszu. 7. Fundusz moe lokowa od 5% do 10% wartoci swoich Aktywów w papiery wartociowe wyemitowane przez jeden podmiot, wierzytelnoci wobec tego podmiotu, walut jednego pastwa lub EURO, jeeli łczna warto takich lokat nie przekroczy 40% wartoci aktywów Funduszu. 8. Ogranicze, o których mowa w ust. 5-7 nie stosuje si do: 1) lokat w papiery wartociowe emitowane lub gwarantowane przez Skarb Pastwa albo Narodowy Bank Polski, 2) lokat w papiery wartociowe emitowane lub gwarantowane przez jednostki samorzdu terytorialnego, 3) lokat w papiery wartociowe emitowane lub gwarantowane przez pastwa nalece do OECD oraz midzynarodowe instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska lub co najmniej jedno z pastw nalecych do OECD, o ile Komisja na to wyrazi zgod. 9. Jeeli lokaty, o których mowa w ust. 8 nie spełniaj warunków okrelonych w ust. 6-8, powinny by dokonywane w papiery wartociowe co najmniej szeciu rónych emisji, z tym e warto lokaty w papiery adnej z tych emisji nie moe przewysza 30% wartoci Aktywów Funduszu. 10. Lokaty, o których mowa w ust. 8 dokonywane w papiery wartociowe Skarbu Pastwa oraz Narodowego Banku Polskiego lub papiery wartociowe gwarantowane przez te podmioty, mog przewysza 35% wartoci Aktywów Funduszu. 11. Fundusz utrzymuje, wyłcznie w zakresie niezbdnym do zaspokojenia swoich biecych zobowiza, cz swoich Aktywów na rachunkach bankowych. ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 4

5 Zarzdzajcy Fundusz ALFA SFIO jest zarzdzany przez KBC Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. z siedzib w Warszawie, przy ulicy Chmielnej 85/87 (zarejestrowane w Sdzie Rejonowym dla m. st. Warszawy XIX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sdowego, nr KRS ). W dniu Sd Rejonowy dla M. St. Warszawy w Warszawie, XIX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sdowego zarejestrował połczenie spółek: - Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Kredyt Banku S.A. (nr KRS ), - WARTA Asset Management S.A (nr KRS ), - WARTA Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. (nr KRS ). Połczenistpiło w drodze przejcia przez Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Kredyt Banku S.A. spółek WARTA Asset Management S.A. i WARTA Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A w trybie okrelonym w art pkt. 1 Kodeksu Spółek Handlowych, tj. poprzez przeniesienie całego majtku WARTA Asset Management S.A. i WARTA Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. na Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Kredyt Banku S.A.; W wyniku połczenia przestały istnie WARTA Asset Management S.A. i WARTA Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A., których majtek został przeniesiony na Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Kredyt Banku S.A.; Spółka przejmujca wstpiła z dniem połczenia we wszystkie prawa i obowizki spółek przejmowanych (sukcesja generalna); Od dnia połczenia (20 kwietnia 2005 r.) WARTA Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. działa pod firm KBC Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. Głównymi Akcjonariuszami Towarzystwa s Kredyt Trade Sp. Z o.o. z siedzib w Warszawie, ul. Kasprzaka 2/8, która posiada 39,59% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Towarzystwa oraz TUiR WARTA SA z siedzib w Warszawie, ul. Chmielna 85/87, która posiada 60,41% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Towarzystwa. ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 5

6 KBC Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. na dzie 30 czerwca 2005r. zarzdzało take czternastoma innymi funduszami: - BETA Specjalistyczny Fundusz Inwestycyjny Otwarty, - GAMMA Specjalistyczny Fundusz Inwestycyjny Otwarty, - WARTA Trzeciofilarowy Zrównowaony Fundusz Inwestycyjny Otwarty, - WARTA Papierów Dłunych Fundusz Inwestycyjny Otwarty, - SIGMA Specjalistyczny Fundusz Inwestycyjny Zamknity, - KB Zrównowaony Fundusz Inwestycyjny Otwarty, - KB Kapitał Plus Fundusz Inwestycyjny Zamknity, - KB Kapitał Plus II Fundusz Inwestycyjny Zamknity, - KB Kapitał Plus III Fundusz Inwestycyjny Zamknity, - KB Klik Europa Fundusz Inwestycyjny Zamknity, - KBC Dolar Fundusz Inwestycyjny Zamknity, - KB Obligacja Fundusz Inwestycyjny Otwarty, - KB Klik Ameryka Fundusz Inwestycyjny Zamknity, - KB Pienidz Fundusz Inwestycyjny Otwarty. Towarzystwo na podstawie umowy, zleciło zarzdzanie portfelem inwestycyjnym Funduszu WARTA Asset Management Spółka Akcyjna z siedzib w Warszawie, przy ul. Chmielnej 85/87. Umowa weszła w ycie z dniem 5 czerwca 2002 roku. Od dnia połczenia (20 kwietnia 2005r.) KBC Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. przejło zarzdzanie funduszami. Opłaty manipulacyjne Stawka opłaty manipulacyjnej ustalana jest przez Fundusz i nie moe przekroczy 1 % rodków wpłacanych przez Uczestnika Funduszu na nabycie Jednostek Uczestnictwa. Stawka opłaty manipulacyjnej moe by zalena od iloci rodków wpłacanych przez Uczestnika Funduszu w celu nabycia Jednostek Uczestnictwa. Towarzystwo moe zmniejszy opłat lub zwolni nabywc Jednostek Uczestnictwa z obowizku jej ponoszenia, w kadym przypadku jeeli Towarzystwo, jako organ Funduszu tak postanowi. W okresie sprawozdawczym Fundusz nie pobierał opłaty manipulacyjnej. ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 6

7 Przedstawione sprawozdanie obejmuje: - Bilans sporzdzony na dzie 30 czerwca 2005r. wykazujcy aktywa netto w wysokoci: ,1448 tys. zł, - Rachunek wyniku z operacji za okres od 1 stycznia 2005 r. do 30 czerwca 2005 r. wykazujcy zysk z operacji ,6607 tys. zł., - Zestawienie zmian w aktywach netto, - Zestawienie lokat według stanu na dzie 30 czerwca 2005 r. o łcznej wartoci ,4897 tys. zł, - Noty objaniajce. Powysze sprawozdanie finansowe Funduszu zostało sporzdzone przy załoeniu kontynuowania działalnoci przez Fundusz w dajcej si przewidzie przyszłoci. Bank Depozytariusz Depozytariuszem dla Funduszu jest Deutsche Bank Polska Spółka Akcyjna, z siedzib w Warszawie pod adresem Al. Armii Ludowej 26. Na podstawie ustawy z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych do obowizków Depozytariusza wynikajcych z umowy o prowadzenie rejestru aktywów funduszu inwestycyjnego naley: 1. prowadzenie rejestru aktywów Funduszu zapisywanych na właciwych rachunkach oraz przechowywanych przez depozytariusza i inne podmioty na mocy odrbnych przepisów lub na podstawie umów zawartych na polecenie funduszu, 2. zapewnienie, aby odkupywanie Jednostek Uczestnictwa odbywało si zgodnie z przepisami prawa i Statutem, 3. zapewnienie, aby rozliczenie umów dotyczcych Aktywów Funduszu oraz rozliczenie umów z Uczestnikami Funduszu, nastpowało bez nieuzasadnionego opónienia, 4. zapewnienie, aby Warto Netto Aktywów Funduszu i warto Jednostki Uczestnictwa była obliczana zgodnie z przepisami prawa i Statutem, ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 7

8 5. zapewnienie, aby dochody Funduszu były wykorzystywane w sposób zgodny z przepisami prawa i ze Statutem, 6. wykonywanie polece Funduszu, chyba e s sprzeczne z prawem lub Statutem. Depozytariusz zobowizany jest działa w interesie Uczestników Funduszu, w tym Depozytariusz obowizany jest niezwłocznie zawiadomi KPWiG, e Fundusz działa z naruszeniem prawa lub nienaleycie uwzgldnia interes Uczestników Funduszu, ponadto Depozytariusz zobowizany jest do: - reprezentacji Funduszu w przypadku cofnicia zezwolenia na utworzenie Towarzystwa, - dokonania likwidacji Funduszu w przypadkach przewidzianych w Ustawie, jeeli KPWiG nie wyznaczy innego likwidatora. Rejestr Uczestników Funduszu Rejestry Uczestników Funduszu prowadzi Agent Transferowy działajcy w strukturze KBC Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. Opis przyjtych zasad rachunkowoci Rachunkowo Funduszu prowadzona jest zgodnie z przepisami Ustawy o Rachunkowoci z dnia 29 wrzenia 1994 r." (Dz. U. z 2002 r. nr 76, poz. 694 z póniejszymi zmianami), "Rozporzdzenia Ministra Finansów z dnia 10 grudnia 2001 r. w sprawie szczególnych zasad rachunkowoci funduszy inwestycyjnych" (Dz. U. nr. 231 poz ), jak równie w oparciu o przyjty Plan Kont zatwierdzony przez Zarzd Towarzystwa Uchwał nr 2 w dniu 24 sierpnia 2000r. oraz Zasady Wyceny Funduszu zatwierdzone przez Zarzd Towarzystwa Uchwał nr 2 w dniu 28 stycznia 2004r. Wynagrodzenie Towarzystwa Towarzystwo jest uprawnione do pobierania wynagrodzenia za zarzdzanie Funduszem w wysokoci do 4% rocznie, którliczane jest w kadym Dniu Wyceny i za kady dzie roku liczonego jako 365 lub 366 dni w przypadku roku przestpnego, od wartoci Aktywów Funduszu z poprzedniego Dnia Wyceny. ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 8

9 Wycena zobowiza Funduszu Zobowizania Funduszu w czci dotyczcej limitowanych kosztów operacyjnych ujmowane s w ksigach Funduszu do wysokoci tych kosztów. Fundusz tworzy rezerw na limitowane koszty operacyjne rozwizywan kadego miesica. Pozostałe zobowizania wykazywane s według wartoci wymagalnej. Pokrywanie kosztów Funduszu Decyzj Zarzdu z dnia 17 grudnia 2002 roku oraz zgodnie ze zmian Statutu z dnia 13 marca 2003 roku Fundusz (poczwszy odpowiednio od r. i z upływem trzech miesicy od dnia publikacji zmian w Statucie) ze rodków własnych pokrywa nastpujce koszty: Koszty, wynagrodzenia likwidatora, prowizji maklerskich i bankowych, prowizji i opłat za przechowywanie Aktywów Funduszu przez Depozytariusza i inne uprawnione podmioty, innych opłat na rzecz Depozytariusza, w tym opłat stałych i za prowadzenie rachunków bankowych, prowizji i odsetek od zacignitych kredytów i poyczek Funduszu, wynagrodzenia za usługi wiadczone przez Agenta Transferowego, wynagrodzenia za obsług prawn Funduszu i inne doradztwo, wynagrodzenie za badanie sprawozda finansowych Funduszu, opłat licencyjnych zwizanych z wykorzystywanym przez Fundusz oprogramowaniem, opłat sdowych, taksy notarialnej, dokonywania ogłosze i publikacji wymaganych przepisami prawa i Statutu, przygotowania, druku, publikacji i dystrybucji materiałów reklamowych i informacyjnych Funduszu, podatków oraz innych opłat wymaganych przez organy pastwowe w zwizku z działalnoci Funduszu, które pokrywa Fundusz stanowi koszty nielimitowane, a pokrycie tych kosztów nastpuje w terminie wymagalnoci z tego tytułu lub w terminie okrelonym przepisami prawa. Liczba wycen W okresie sprawozdawczym dokonano 25 wycen. Zasady prezentacji danych ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 9

10 W okresie sprawozdaniu finansowym wszystkie aktywa i pasywa Funduszu wyraone zostały w tysicach złotych z dokładnoci do czwartego miejsca po przecinku, ze wzgldu na wielko pozycji bilansowych poszczególnych Funduszy. Podatki i opłaty Podatki Dochody Funduszu z tytułu obrotu papierami wartociowymi na polskim, jak równie transakcje giełdowe w okresie sprawozdawczym nie były opodatkowane. Dochody osób prawnych osigane z tytułu wypłaty Udziału w Dochodzie Funduszu były opodatkowan zasadach ogólnych. W okresie sprawozdawczym nie dokonano wypłat Udziałów w Dochodzie Funduszu. Zmiany stosowanych zasad rachunkowoci W okresie sprawozdawczym nie wprowadzono zmian w stosowanych zasadach rachunkowoci. Zacignite poyczki i kredyty W okresie sprawozdawczym Fundusz nie zacigał kredytów i poyczek.. Do sprawozdania finansowego Funduszu załczony został List Towarzystwa bdcego organem Funduszu do Uczestników Funduszu omawiajcy wynik działalnoci Funduszu w okresie sprawozdawczym oraz raport Audytora z przegldu sprawozdania finansowego. ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 10

11 Bilans ALFA SFIO na dzie 30 czerwca 2005r. (w tys zł) I. Aktywa 819, , , rodki pienine i ich ekwiwalenty Rachunek bankowy rodki pienine do rozliczenia Nalenoci 17, , , a) Z tytułu zbytych lokat , b) Z tytułu zbytych jednostek uczestnictwa c) Z tytułu instrumentów pochodnych d) z tytułu dywidend e) z tytułu odsetek 17, , , f) z tytułu posiadanych nieruchomoci, w tym czynszów g) z tytułu udzielonych poyczek h) Pozostałe Transakcje przy zobowizaniu si drugiej strony do odkupu Składniki lokat notowan, w tym: 577, , , a) dłune papiery wartociowe 577, , , b) udziałowe papiery watociowe Składniki lokat, w tym: 223, , , a) dłune papiery wartociowe 223, , , b) udziałowe papiery watociowe Nieruchomoci Pozostałe aktywa II. Zobowizania 271, , , Z tytułu nabytych aktywów , Z tytułu transakcji przy zobowizaniu si funduszu do odkupu Z tytułu instrumentów pochodnych Z tytułu wpłat na jednosteki uczestnictwa Z tytułu odkupionych jednostek uczestnictwa Z tytułu wypłaty dochodów funduszu 270, , , Z tytułu wypłaty przychodów funduszu Z tytułu wyemitowanych obligacji Z tytułu krótkoterminowych poyczek i kredytów Z tytułu długoterminowych poyczek i kredytów Z tytułu gwarancji i porcze Z tytułu rezerw Pozostałe zobowizania III. Aktywa netto (I - II) 547, , , IV. Kapitał 547, , , Wpłacony 551, , , Wypłacony (wielko ujemna) -4, , , V. Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto , VI. Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat , VII. Wzrost (spadek) wartoci lokat ponad cen nabycia , ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 11

12 VIII. Kapitał i zakumulowany wynik z operacji, razem (IV + V+/-VI+/-VII) 547, , , Liczba zarejestrowanych jednostek uczestnictwa 547,592, ,592, ,592, Warto aktywów netto na jednostk uczestnictwa Rachunek Wyniku z Operacji ALFA SFIO za okres od 1 stycznia do 30 czerwca 2005r. (w tys zł) I. Przychody z lokat 24, , , Dywidendy i inne udziały w zyskach Przychody odsetkowe 24, , , Przychody zwizane z posiadaniem nieruchomoci Dodatnie saldo rónic kursowych Pozostałe II. Koszty operacyjne 4, , , Wynagrodzenie dla towarzystwa 1, , , Wynagrodzenie dla podmiotów prowadzcych dystrybucj Opłaty dla depozytariusza Opłaty zwiazane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne Usługi w zakresie rachunkowoci Usługi w zakresie zarzadzania aktywami funduszu Usługi prawne Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne Koszty odsetkowe 2, , Audyt Koszty zwizane z posiadaniem nieruchomoci Ujemne saldo rónic kursowych Pozostałe III. Koszty pokrywane przez towarzystwo IV. Koszty operacyjne netto (II - III) 4, , , V. Przychody z lokat netto (I - IV) 19, , , VI. Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) 2, , , Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 2, , , z tytułu rónic kursowych Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat , z tytułu rónic kursowych VII. Wynik z operacji (V +/- VI) 22, , , Liczba zarejestrowanych jednostek uczestnictwa 547,592, ,592, ,592, Wynik z operacji na jednostk uczestnictwa ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 12

13 Zestawienie Zmian w Aktywach Netto ALFA SFIO (w tys.zł) I. Zmiana wartoci aktywów netto: 1. Warto aktywów netto na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 547, , , Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym: 22, , , a) przychody z lokat netto 19, , , b) zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 2, , , c) wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat , Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji 22, , , Dystrybucja dochodów funduszu (razem) a) z przychodów z lokat netto b) ze zrealizowanego zysku ze zbycia lokat Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawczym (razem), w tym: a) zwikszenie z tytułu zbytych jednostek uczestnictwa b) zmniejszenie z tytułu odkupionych jednostek uczestnictwa Zmiana wartoci aktywów netto z tytułu zmian w kapitale 547, , , Łczna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawczym (3-4 +/- 5) 22, , , Warto aktywów netto na koniec okresu sprawozdawczego 547, , , rednia warto aktywów netto w okresie sprawozdawczym 547, , , II. Zmiana liczby jednostek uczestnictwa: 1. Zmiana liczby jednostek uczestnictwa w okresie sprawozdawczym, w tym: a) liczba zbytych jednostek uczestnictwa b) liczba odkupionych jednostek uczestnictwa c) saldo zmian liczby jednostek uczestnictwa Zmiana liczby jednostek uczestnictwa narastajco od pocztku działalnoci funduszu, w tym: a) liczba zbytych jednostek uczestnictwa 551,626, ,626, ,626, b) liczba odkupionych jednostek uczestnictwa 4,033, ,033, ,033, c) saldo zmian liczby jednostek uczestnictwa 547,592, ,592, ,592, III. Zmiana wartoci aktywów netto na jednostk uczestnictwa: 1. warto aktywów netto na jednostk uczestnictwa na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego warto aktywów netto na jednostk uczestnictwa na koniec okresu sprawozdawczego procentowa zmiana wartoci aktywów netto na jednostk uczestnictwa w okresie sprawozdawczym 0.00% 0.00% 5.00% 4. minimalna i maksymalna warto aktywów netto na jednostk uczestnictwa w okresie sprawozdawczym, ze wskazaniem daty wyceny Maksymalna warto aktywów netto na jednostk uczestnictwa tys. PLN dzie Minimalna warto aktywów netto na jednostk uczestnictwa tys. PLN dzie warto aktywów netto na jednostk uczestnictwa według ostatniej wyceny w okresie sprawozdawczym, ze wskazaniem daty wyceny tys. PLN dzie IV. Procentowy udział w aktywach i aktywach netto: kosztów operacyjnych, w tym: 4.00% 4.00% 4.00% - wynagrodzenia towarzystwa 0.60% 0.60% 0.60% - wynagrodzenia dla podmiotów prowadzcych dystrybucje 0.00% 0.00% 0.00% - wynagrodzenia depozytariusza 0.01% 0.01% 0.01% - wynagrodzenia za prowadzenie rejestru aktywów 0.00% 0.00% 0.00% - wynagrodzenia za usługi w zakresie rachunkowoci 0.00% 0.00% 0.00% ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 13

14 - wynagrodzenia w zakresie zarzdzania aktywami 0.00% 0.00% 0.00% Tabela główna-w wartociach zagregowanych dla poszczególnych grup składników lokat Biezacy okres sprawozdawczy na dzie 30 czerwiec 2005r. Poprzedni okres sprawozdawczy na dzie 31 grudnia 2004r. skladniki lokat warto warto na według ceny dzie nabycia w bilansowy w tys.zł tys.zł procentowy udział w aktywach ogółem warto według ceny nabycia w tys.zł warto na dzie bilansowy w tys.zł procentow y udział w aktywach ogółem Akcje* Warranty subskrypcyjne* % % Prawa do akcji* % % Prawa poboru* % % Kwity depozytowe* % % Listy zastawne* 6, , % % Dlune papiery wartosciowe 841, , % 825, , % Instrumenty pochodne* % % Udziały w spółkach z ograniczon odpowiedzialnoci* % % Jednostki uczestnictwa* % % certyfikaty inwestycyjne* % % tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania majace siedzib za granic* % % wierzytelnoci * % % weksle* % % depozyty* % % waluty* % % nieruchomoci* % % statki morskie* % % inne* % % RAZEM: 847, , % 825, , % * nie dotyczy ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 14

15 Tabela uzupełniajca-w pozycjach analitycznych grup składników lokat Dłune papiery wartociowe dopuszczone do publicznego obrotu o terminie wykupu do 1 roku rodzaj nazwa emitent kraj siedziby emitenta termin wykupu warunk i oproce ntowan ia warto nominalna liczba warto według ceny nabycia w tys.zł warto według wyceny na dzie bilansowy w tys.zł procent owy udział w aktywac h ogółem obligacje aktywny rynek PL /OK0807/ regulowany aktywny rynek PL /OK0406/ regulowany aktywny rynek PL /OK0407/ regulowany PL /OK0806/ aktywny rynek regulowany GPW/CETSkarb OPastwa Polska GPW/CETSkarb OPastwa Polska GPW/CETSkarb OPastwa Polska GPW/CETSkarb OPastwa Polska stałe 3, , , % stałe 19, , , % stałe 16, , , % stałe % RAZEM: 39, , , % bony pienine % inne % RAZEM: % o terminie wykupu powyej 1 roku obligacje aktywny rynek PL /DS1110/ regulowany aktywny rynek PL /PS0608/ PL /PS0310/ regulowany aktywny rynek regulowany aktywny rynek PL /DK0809/ regulowany aktywny rynek PL /DS1013/ regulowany aktywny rynek PL /DS0509/ regulowany PL /DZ0110/ aktywny rynek regulowany aktywny rynek regulowany PL /PS0206/ aktywny rynek PL /WS0922/ regulowany aktywny rynek PL /DZ0708/ regulowany GPW/CETSkarb OPastwa Polska GPW/CETSkarb OPastwa Polska GPW/CETSkarb OPastwa Polska GPW/CETSkarb OPastwa Polska GPW/CETSkarb OPastwa Polska GPW/CETSkarb OPastwa Polska GPW/CETSkarb OPastwa Polska GPW/CETSkarb OPastwa Polska GPW/CETSkarb OPastwa Polska GPW/CETSkarb OPastwa Polska stałe % stałe104, , , % stałe 41, , , % stałe 51, , , % stałe % stałe 14, , , % e 8, , , % stałe % stałe % e % ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 15

16 PL0000/101234DZ0109/ aktywny rynek regulowany GPW/CETSkarb OPastwa Polska e % RAZEM: 220, , , % bony skarbowe % bony pienine % inne % RAZEM % niedopuszczone do publicznego obrotu o terminie wykupu do 1 roku obligacje BLACK RED WHITE/obligacje korporacyjne/ PROKOM SOFTWARE S.A./obligacje korporacyjne/ PROKOM SOFTWARE S.A./obligacje korporacyjne/ PROKOM SOFTWARE S.A./obligacje korporacyjne/ CARFOUR/obligacje komercyjne/ CARFOUR/obligacje komercyjne/ SGLEASE/obligacje komercyjne/ SOFTBANK/obligacje komercyjne/ ECHO INVEST./obligacje komercyjne/ BREBANK/obligacje korporacyjne/ VOLKSWAGEN BANK POLSKA/obligacje korporacyjne/ YWIEC/obligacje korporacyjne/ YWIEC/obligacje korporacyjne/ YWIEC/obligacje korporacyjne/ stałe 8, , , % stałe 3, , , % stałe 21, , , % stałe 2, , , % stałe 10, , , % stałe 7, , , % stałe 26, , , % stałe 3, , , % stałe 6, , , % stałe 2, , , % stałe 10, , , % stałe 2, , , % stałe 17, , , % stałe 13, , , % ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 16

17 YWIEC/obligacje korporacyjne/ WEGLOKOKS/obligacje korporacyjne/ stałe 25, , , % stałe 9, , , % RAZEM: 170, , , % bony skarbowe % bony pienine % inne % RAZEM o terminie wykupu powyej 1 roku obligacje MIASTO WROCŁAW/obligacje komunalne/ MIASTO WROCŁAW/obligacje komunalne/ IKEA/obligacje korporacyjne/ IKEA/obligacje korporacyjne/ BREBANK/certyfikaty depozytowe/ EFL/obligacje komercyjne/ AIG BANK POLSKA/certyfikaty depozytowe/ BPH LEASING/obligacje komercyjne/ BPH LEASING/obligacje komercyjne/ BPH BANK HIPOTECZNY/list zastawny/ CAN PACK/obligacje komercyjne/ CAN PACK/obligacje komercyjne/ e 9, , , % e 20, , , % e 17, , , % e 5, , , % e 7, , , % e 14, , , % e 10, , , % e 25, ,500 25, , % e 15, ,500 15, , % e 6, ,000 6, , % e 10, ,000 10, , % e 20, ,000 20, , % ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 17

18 ARP/obligacje komercyjne/ S.A. ARP/obligacje komercyjne/ S.A. SELECTA/obligacje komercyjne/ S.A. EMPIK/obligacje komercyjne/ S.A. BREBANK/certyfikaty depozytowe/ Skarb Pastwa Polska Skarb Pastwa Polska e 22, , , % e 52, , , % e 40, , , % e 4, , , % e 20, , , % RAZEM 297, , , % bony skarbowe % bony pienine % inne % RAZEM PORFEL 506, , , , % ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 18

19 Tabela dodatkowa-gwarantowane składniki lokat gwarantowane składniki lokat rodzaj łczna liczba warto według ceny nabycia w tys.zł warto według wyceny na dzie bilansowy w tys.zł procentowy udział w aktywach ogółem papiery gwarantowane przez Skarb Pastwa obligacje SP ARP S.A , , % , , % ARP S.A , , % bony skarbowe % papiery wartociowe gwarantowane przez NBP % RAZEM: papiery wartociowe gwarantowane przez jednostki samorzdu terytorialnego RAZEM: papiery wartociowe gwarantowane przez pastwa nalece do OECD (z wyłczeniem Rzeczypospolitej Polskiej) papiery wartociowe gwarantowane przez midzynarodowe instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczypospolita Polska lub przynajmniej jedno z pastw nalecych do OECD obligacje Miasta Wrocław obligacje Miasta Wrocław , , % 90 9, , % , , % , , % RAZEM: 479,271 95, , % ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 19

20 Noty objaniajce Nota-1 Podstawowe zasady rachunkowoci Rachunkowo Funduszu prowadzona jest zgodnie z przepisami Ustawy z dnia 29 wrzenia 1994 r. o rachunkowoci (Dz. U. z 2002 roku Nr 76 poz. 694) oraz Rozporzdzeniem Ministra Finansów z dnia 8 padziernika 2004 roku w sprawie szczególnych zasad rachunkowoci funduszy inwestycyjnych (Dz.U. Nr 231 poz. 2317). Rozporzdzenie to dopuszczało moliwo prowadzenia rachunkowoci Funduszu do 31 grudnia 2004 roku zgodnie z poprzednio obowizujcym Rozporzdzeniem Ministra Finansów z dnia 10 grudnia 2002 roku w sprawie szczególnych zasad rachunkowoci funduszy inwestycyjnych (Dz.U. Nr 149 poz. 1670). Z dniem 1 stycznia 2005 roku Rachunkowo Funduszu prowadzona jest zgodnie z Rozporzdzeniem Ministra Finansów z dnia 8 padziernika 2004 roku w sprawie szczególnych zasad rachunkowoci funduszy inwestycyjnych (Dz.U. Nr 231 poz. 2317). W okresie objtym sprawozdaniem finansowym wprowadzono zmiany prezentacji składników lokat, w zwizku z tym prezentowane dane za biecy okres oraz okresy poprzednie nie s porównywalne. Prezentowane sprawozdanie finansow dzie 30 czerwca 2005 r. zostało sporzdzone zgodnie z powyszymi przepisami. Ujmowanie w ksigach rachunkowych operacji dotyczcych funduszu 1.1 Operacje dotyczce funduszu ujmuje si w ksigach rachunkowych w okresie, którego dotycz Nabyte składniki lokat ujmuje si w ksigach rachunkowych według ceny nabycia Składniki lokat nabyte nieodpłatnie posiadaj cen nabycia równ zero Zysk lub strat ze zbycia lokat, z zastrzeeniem ust. 3.3., wylicza si metod "najdrosze sprzedaje si jako pierwsze", polegajc na przypisaniu sprzedanym składnikom najwyszej ceny nabycia danego składnika lokat, a w przypadku składników ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 20

21 wycenianych w wysokoci skorygowanej ceny nabycia - oszacowanej przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej, najwyszej biecej wartoci ksigowej Zysk lub strat ze zbycia walut wylicza si zgodnie z metod okrelon w ust Przy wyliczaniu zysku lub straty ze zbycia lokat metody, o której mowa w ust. 3.1, nie stosuje si do składników lokat bdcych przedmiotem transakcji, o których mowa w 27 i 28 Rozporzdzenia 3.4. W przypadku gdy jednego dnia dokonuje si transakcji zbycia i nabycia danego składnika lokat, w pierwszej kolejnoci ujmuje si nabycie danego składnika Niezrealizowany zysk (strata) z wyceny lokat wpływa na wzrost (spadek) wyniku z operacji Nabycie albo zbycie składników lokat przez fundusz ujmuje si w ksigach rachunkowych funduszu albo subfunduszu w dacie zawarcia umowy Składniki lokat nabyte albo zbyte przez fundusz w dniu wyceny po momencie, o którym mowa w 24 ust. 3 Rozporzdzenia, oraz składniki, dla których we wskazanym momencie brak jest potwierdzenia zawarcia transakcji, uwzgldnia si w najbliszej wycenie aktywów funduszu i ustaleniu jego zobowiza Dniem wprowadzenia do ksig zmiany kapitału wpłaconego albo kapitału wypłaconego jest dzie zbycia lub odkupienia jednostek uczestnictwa albo wydania lub wykupienia certyfikatów inwestycyjnych, przy zastosowaniu wartoci aktywów netto na jednostk uczestnictwa albo na certyfikat inwestycyjny, wyznaczonej zgodnie z ust Na potrzeby okrelenia wartoci aktywów netto na jednostk uczestnictwa albo na certyfikat inwestycyjny w okrelonym dniu wyceny nie uwzgldnia si zmian w kapitale wpłaconym oraz zmian kapitału wypłaconego, zwizanych z wpłatami lub wypłatami, ujmowanymi zgodnie z ust ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 21

22 Wycena Aktywów oraz ustalenie zobowiza i wyniku z operacji Aktywa funduszu wycenia si, a zobowizania funduszu ustala si w dniu wyceny oraz na dzie sporzdzenia sprawozdania finansowego. Aktywa funduszu wycenia si, a zobowizania funduszu ustala si według wiarygodnie oszacowanej wartoci godziwej, z zastrzeeniem 25 ust. 1 pkt 1 oraz Rozporzdzenia. 1. Warto Aktywów Netto Funduszu jest równa wartoci wszystkich Aktywów Funduszu w Dniu Wyceny, pomniejszonej o zobowizania Funduszu. 2. Warto Aktywów Netto na Jednostk Uczestnictwa jest równa Wartoci Aktywów Netto Funduszu w Dniu Wyceny podzielonej przez liczb Jednostek Uczestnictwa, które s w posiadaniu Uczestników Funduszu. 3. Na potrzeby okrelenia Wartoci Aktywów Netto na Jednostk Uczestnictwa w danym Dniu Wyceny nie uwzgldnia si zmian w kapitale wpłaconym oraz zmian kapitału wypłaconego, zwizanych z wpłatami lub wypłatami dokonanymi w tym Dniu Wyceny. 4. Fundusz publikuje i udostpnia do publicznej wiadomoci informacje o Wartoci Aktywów Netto na Jednostk Uczestnictwa zgodnie z postanowieniami art. 37 ust. 2 Rozporzdzenia. Papiery wartociowe i prawa majtkowe notowan Aktywnym Rynku 1. Warto godziw lokat notowanych na Aktywnym Rynku wyznacza si według kursów dostpnych o godzinie w Dniu Wyceny, przy czym: 1) jeeli Dzie Wyceny jest równoczenie zwykłym dniem dokonywania transakcji na Aktywnym Rynku - według ostatniego dostpnego w momencie dokonywania wyceny kursu ustalonego na Aktywnym Rynku w Dniu Wyceny, z zastrzeeniem, e gdy wycena Aktywów Funduszu dokonywana jest po ustaleniu w Dniu Wyceny kursu zamknicia a w przypadku braku kursu zamknicia - innej, ustalonej przez rynek wartoci stanowicej jego odpowiednik, za ostatni dostpny kurs przyjmuje si ten kurs albo warto z Dnia Wyceny, ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 22

23 2) jeeli Dzie Wyceny nie jest zwykłym dniem dokonywania transakcji na Aktywnym Rynku albo jeeli do momentu dokonywania wyceny na danym składniku lokat nie zawarto adnej transakcji, lub wolumen obrotów na danym składniku lokat jest znaczco niski wówczas wyceny danego składnika lokat dokonuje si w oparciu o nastpujcy model wyceny: w przypadku obligacji, bonów skarbowych, bonów pieninych, listów zastawnych, weksli i innych dłunych papierów wartociowych - ustalon przez Aktywny Rynek warto innego składnika lokat o podobnej konstrukcji prawnej i cechach ekonomicznych, a w przypadku braku moliwoci dokonania wyceny w ten sposób z wykorzystaniem wartoci oszacowanej przez serwis Bloomberg. W przypadku, gdy serwis Bloomberg nie zamieszcza informacji pozwalajcych ustali warto godziw, Fundusz bdzie korzystał z serwisu Reuters. Jeeli nie jest moliwe wykorzystanie take serwisu Reuters stosowana jest metoda zdyskontowanych przepływów pieninych, 3) w przypadku jednostek uczestnictwa, certyfikatów inwestycyjnych oraz tytułów uczestnictwa emitowanych przez instytucje wspólnego inwestowania z siedzib za granic notowanych na, za warto godziw uznaje si wycen według zasad opisanych w art. 24 ust. 1 pkt 7) - 9). Rozporzdzenia 2. Zgodnie z postanowieniami ust. 1 pkt 1), bd wycenianstpujce lokaty Funduszu: obligacje, bony skarbowe, bony pienine, listy zastawne, weksle i inne dłune papiery wartociowe. 3. Przyjcie godziny wyceny, o której mowa w ust. 1, umoliwia wykorzystanie dla potrzeb wyceny Aktywów Funduszu kursów zamknicia odzwierciedlajcych zarówno aktualn rynkow wycen wynikajc z kumulacji poday i popytu w tej fazie notowa, jak te uwzgldnienie wpływu zachowania głównych rynków wiatowych na wycen rynkow posiadanych przez Fundusz Aktywów. 4. W przypadku, gdy dany składnik lokat jest przedmiotem obrotu na wicej ni jednym Aktywnym Rynku, wartoci godziw jest kurs ustalony na głównym. Wyboru głównego dokonuje si na koniec kadego, kolejnego miesica kalendarzowego w oparciu o najwyszy wolumen obrotu na danym składniku lokat oraz moliwo dokonania przez Fundusz transakcji na danym w analizowanym okresie. W przypadku zagranicznego Aktywnego Rynku do obliczenia wolumenu obrotu stosuje si postanowienia art. 26 ust 1 Rozporzdzenia z tym ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 23

24 zastrzeeniem, e tak wyznaczona warto obrotów za dany miesic podlega przeliczeniu na złote polskie zgodnie z zasadami okrelonymi w art. 26 ust 2 Rozporzdzenia. W przypadku braku moliwoci obiektywnego, wiarygodnego ustalenia wielkoci wolumenu obrotu, lub w przypadku identycznego wolumenu obrotu na kilku rynkach, Fundusz stosuje kolejno nastpujce moliwe do zastosowania kryteria: a) liczba zawartych transakcji na danym składniku lokat, b) ilo danego składnika wprowadzonego do obrotu na danym, c) kolejno wprowadzenia do obrotu - jako rynek główny wybiera si ten, na którym dany składnik lokat był notowany najwczeniej. Papiery wartociowe i prawa majtkowe nie notowan Aktywnym Rynku 1. Aktywa Funduszu nie notowan Aktywnym Rynku wycenia si w oparciu o: 1) w przypadku dłunych papierów wartociowych - skorygowan cen nabycia, oszacowan przy zastosowaniu Efektywnej stopy procentowej, 2) w przypadku kwitów depozytowych - skorygowan cen nabycia, oszacowan przy zastosowaniu Efektywnej stopy procentowej, 3) w przypadku weksli - skorygowan cen nabycia, oszacowan przy zastosowaniu Efektywnej stopy procentowej, 4) w przypadku wierzytelnoci - skorygowan cen nabycia, oszacowan przy zastosowaniu Efektywnej stopy procentowej, 5) w przypadku listów zastawnych - skorygowan cen nabycia, oszacowan przy zastosowaniu Efektywnej stopy procentowej, 6) w przypadku depozytów - warto nominaln z uwzgldnieniem odsetek obliczanych przy zastosowaniu Efektywnej stopy procentowej, 7) w przypadku jednostek uczestnictwa - warto godziw, przy czym za warto godziw uznaje si warto ostatniej ogłoszonej do godz w Dniu Wyceny przez fundusz wartoci aktywów netto na jednostk uczestnictwa, z uwzgldnieniem zdarze, które wystpiły po dniu ogłoszenia wartoci aktywów netto na jednostk uczestnictwa, do godz w dniu wyceny a majcych istotny wpływ na t warto, 8) w przypadku certyfikatów inwestycyjnych warto godziw, przy czym za warto godziw uznaje si warto ostatniej ogłoszonej do godz w Dniu ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 24

25 Wyceny przez fundusz wartoci aktywów netto na certyfikat inwestycyjny z uwzgldnieniem zdarze, które wystpiły po dniu ogłoszenia wartoci aktywów netto na certyfikat inwestycyjny do godz w dniu wyceny a majcych istotny wpływ na t warto, 9) w przypadku tytułów uczestnictwa emitowanych przez instytucje wspólnego inwestowania z siedzib za granic - warto godziw, przy czym za warto godziw uznaje si warto ostatniej ogłoszonej do godz w Dniu Wyceny przez fundusz wartoci aktywów netto na tytuł uczestnictwa, z uwzgldnieniem zdarze, które wystpiły po dniu ogłoszenia wartoci aktywów netto na tytuł uczestnictwa do godz w dniu wyceny a majcych istotny wpływ na t warto. Papiery wartociowbyte (zbyte) z przyrzeczeniem odkupu 1. Papiery wartociowbyte przy zobowizaniu si drugiej strony do odkupu wycenia si, poczwszy od dnia zawarcia umowy kupna, metod skorygowanej ceny nabycia, oszacowanej przy zastosowaniu Efektywnej stopy procentowej. 2. Zobowizania z tytułu zbycia papierów wartociowych, przy zobowizaniu si Funduszu do odkupu, wycenia si, poczwszy od dnia zawarcia umowy sprzeday, metod korekty rónicy pomidzy cen odkupu a cen sprzeday przy zastosowaniu Efektywnej stopy procentowej. 3. Przedmiotem transakcji przy zobowizaniu si drugiej strony do odkupu lub odsprzeday mog by dłune papiery wartociowe zarówno dopuszczone, jak i niedopuszczone do publicznego obrotu oraz udziałowe papiery wartociowe dopuszczone do publicznego obrotu. 4. Modele wyceny zastosowane dla wyceny aktywów Funduszu nie notowanych na Aktywnym Rynku bd stosowane w sposób cigły, a kada ewentualna zmiana bdzie publikowana w sprawozdaniu finansowym przez dwa kolejne lata. Aktywa i zobowizania denominowane w walutach obcych 1. Aktywa oraz zobowizania Funduszu denominowane w walutach obcych wycenia si lub ustala w walucie, w której s notowan Aktywnym Rynku, a w przypadku gdy nie s notowan Aktywnym Rynku - w walucie, w której s denominowane. ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 25

26 2. Aktywa oraz zobowizania Funduszu, o których mowa w ust. 1, wykazuje si w PLN, po przeliczeniu według ostatniego dostpnego redniego kursu wyliczonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. 3. Warto Aktywów Funduszu notowanych lub denominowanych w walutach, dla których Narodowy Bank Polski nie wylicza kursu, okrela si w relacji do waluty USD, a jeeli nie jest to moliwe - do waluty euro. Pozostałe zasady dokonywania wyceny. 1. Modele i metody wyceny składników lokat Funduszu podlegaj uzgodnieniu z Depozytariuszem. 2. Kada zmiana stosowanych zasad wyceny bdzie publikowana w sprawozdaniach finansowych Funduszu przez dwa kolejne lata. Nota-2 NALENOCI FUNDUSZU warto na dzie bilansowy w ty.zł 1. Z tytułu zbytych lokat 42, Z tytułu instrumentów pochodnych Z tytułu zbytych jednostek uczestnictwa Z tytułu dywidendy Z tytułu odsetek 3, Z tytułu udzielonych poyczek Pozostałe Nota-3 ZOBOWI ZANIA FUNDUSZU warto na dzie bilansowy w ty.zł 1. Z tytułu nabytych aktywów 40, Z tytułu tranasakcji przy zobowizaniu si funduszu do odkupu Z tytułu instrumentów pochodnych Z tytułu wpłat na jednostki uczestnictwa Z tytułu wypłaty dochodów funduszu 292, Z tytułu krótkoterminowych poyczek i kredytów Z tytułu długoterminowych poyczek i kredytów Z tytułu rezerw Pozostałe zobowizania ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 26

27 Nota-4 a RODKI PIENINE I ICH EKWIWALENTY I. STRUKTURA RODKÓW PIENINYCH NA RACHUNKACH BANKOWYCH Waluta wartoc na dzie bilansowy w danej walucie w ty.zł wartoc na dzie bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w ty.zł 1.Banki: a) DEUTSCHE BANK POLSKA S.A. PLN Nota-4 b RODKI PIENINE I ICH EKWIWALENTY I. REDNI W OKRESIE SPRAWOZDAWCZYM POZIOM RODKÓW PIE INYCH UTRZYMYWANYCH W CELU ZASPOKOJENIA BIECYCH ZOBOWIZA Waluta wartoc na dzie bilansowy w danej walucie w ty.zł wartoc na dzie bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w ty.zł II. redni w okresie sprawozdawczym poziom rodków pieninych: PLN PLN Nota-4c RODKI PIENI NE I ICH EKWIWALENTY I. EKWIWALENTY RODKÓW PIENI NYCH warto na dzie bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w tys. zł III. Ekwiwalenty rodków pieninych w podzial ich rodzaje: Nota 5a POZIOM OBCI ENIA AKTYWÓW RYZYKIEM WARTOCI GODZIWEJ WYNIKJCYM ZE STOPY PROCENTOWEJ I. Papier wartociowy data zapadalnoci waluta ilo PL /OK0807/ PLN PL /OK0406/ PLN PL /OK0407/ PLN PL /OK0806/ PLN 800 PL /DS1110/ PLN 297 PL /PS0608/ PLN PL /PS0310/ PLN PL /DK0809/ PLN PL /DS1013/ PLN 2 PL /DS0509/ PLN ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 27

28 PL /PS0206/ PLN 380 PL /WS0922/ PLN 52 BLACK RED WHITE/obligacje korporacyjne/ PLN 850 PROKOM SOFTWARE S.A./obligacje korporacyjne/ PLN 384 PROKOM SOFTWARE S.A./obligacje korporacyjne/ PLN 2100 PROKOM SOFTWARE S.A./obligacje korporacyjne/ PLN 200 CARFOUR/obligacje komercyjne/ PLN 20 CARFOUR/obligacje komercyjne/ PLN 15 SGLEASE/obligacje komercyjne/ PLN 266 SOFTBANK/obligacje komercyjne/ PLN 6 ECHO INVEST./obligacje komercyjne/ PLN 65 BREBANK/obligacje korporacyjne/ PLN 28 VOLKSWAGEN BANK POLSKA/obligacje korporacyjne/ PLN 109 YWIEC/obligacje korporacyjne/ PLN 4 YWIEC/obligacje korporacyjne/ PLN 1791 YWIEC/obligacje korporacyjne/ PLN 1309 YWIEC/obligacje korporacyjne/ PLN 50 WEGLOKOKS/obligacje korporacyjne/ PLN 981 Nota-5 b POZIOM OBCI ENIA AKTYWÓW RYZYKIEM PRZEPŁYWÓW PIENI NYCH WYNIKAJCYM ZE STOPY PROCENTOWEJ I.Papier wartociowy data zapadalnoci okresy płatnoci kuponu nastpny termin wypłaty kuponu waluta PL /DZ PL /DZ PL /DZ MIASTO WROCŁAW/obligacje komunalne/ MIASTO WROCŁAW/obligacje komunalne/ IKEA/obligacje korporacyjne/ IKEA/obligacje korporacyjne/ BREBANK/certyfikaty depozytowe/ EFL/obligacje komercyjne/ AIG BANK POLSKA/certyfikaty depozytowe/ BPH LEASING/obligacje komercyjne/ BPH LEASING/obligacje komercyjne/ BPH BANK HIPOTECZNY/obligacje komercyjne/ CAN PACK/obligacje komercyjne/ rocznie PLN rocznie PLN rocznie PLN rocznie PLN rocznie PLN rocznie PLN rocznie PLN rocznie PLN miesicznie PLN rocznie PLN kwartalnie PLN kwartalnie PLN kwartalnie PLN kwartalnie PLN ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 28

29 CAN PACK/obligacje komercyjne/ SELECTA/obligacje komercyjne/ S.A EMPIK/obligacje komercyjne/ S.A BREBANK/certyfikaty depozytowe/ kwartalnie PLN kwartalnie PLN kwartalnie PLN rocznie PLN Nota-6-Instrumenty pochodne Nie dotyczy Nota-7 Transakcje przy zobowizaniu si drugiej strony do odkupu Nie dotyczy Nota-8 Kredyty i poyczki Nie dotyczy Nota-9 Waluty i rónice kursowe Nie dotyczy Nota-10 Dochody i ich dystrybucja Nota-10 a ZREALIZOWANY I NIEZREALIZOWANY ZYSK (STRATA) ZE ZBYCIA LOKAT warto zrealizowanego zysku(straty)ze zbycia lokat w ty.zł wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku z wyceny aktywów w ty.zł 1.Składniki lokat notowan -5975, , Składniki lokat ,8389 0, Nieruchomoci 0,0000 0, Pozostałe 0,0000 0,0000 Nota-10 b WYPŁACONE DOCHODY FUNDUSZU warto w okresie sprawozdawczym w ty.zł I.Wypłacone przychody z lokat 1. Dywidendy i inne udziały w zyskach Przychody odsetkowe Przychody zwizane z posiadaniem nieruchomoci Dodatnie saldo rónic kursowych Pozostałe II. Wypłacony zrealizowany zysk ze zbycia lokat ALFA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY 29