GRUPA KAPITAŁOWA FABRYKI MEBLI FORTE S.A. skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2017 QSr1/2017 (w tysiącach

Transkrypt

1 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) 0

2 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) SPIS TREŚCI WYBRANE DANE FINANSOWE... 3 WYBRANE DANE FINANSOWE... 4 Skonsolidowany rachunek zysków i strat... 5 Skonsolidowane Sprawozdanie z Całkowitych Dochodów... 6 Skonsolidowane Sprawozdanie Z SYTUACJI FINANSOWEJ (BILANS)... 7 Skonsolidowane Sprawozdanie z Przepływów Pieniężnych... 8 Skonsolidowane Sprawozdanie ze zmian w kapitałach własnych... 9 Skonsolidowane Sprawozdanie ze zmian w kapitałach własnych Skonsolidowane Sprawozdanie ze zmian w kapitałach własnych Informacje ogólne Skład Grupy Skład Zarządu Jednostki Dominującej Podstawa sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego Zmiany stosowanych zasad rachunkowości / zasad prezentacji danych w sprawozdaniu finansowym oraz korekty błędu Przeliczanie pozycji wyrażonych w walucie obcej Sezonowość działalności Informacje dotyczące segmentów działalności Przychody i koszty Przychody ze sprzedaży Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe koszty operacyjne Przychody finansowe Koszty finansowe Koszty według rodzajów Zmiana wartości szacunkowych Odpisy aktualizujące należności Odpisy aktualizujące wartość środków trwałych Odpisy aktualizujące wartość zapasów Rzeczowe aktywa trwałe Wartości niematerialne Aktywa trwałe klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny instrumentów finansowych Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty Zysk przypadający na jedną akcję Oprocentowane kredyty bankowe Instrumenty finansowe Rachunkowość zabezpieczeń i pozostałe pochodne instrumenty finansowe Transakcje z podmiotami powiązanymi Transakcje z udziałem Zarządu, kluczowego kierownictwa lub członków ich najbliższych rodzin Skład Rady nadzorczej Jednostki Dominującej Istotne zdarzenia następujące po zakończeniu okresu sprawozdawczego Pozycje pozabilansowe Sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej Emitenta Opis czynników i zdarzeń mających znaczący wpływ na osiągnięte wyniki finansowe Informacja dotycząca emisji, wykupu i spłaty papierów wartościowych Stanowisko Zarządu odnośnie możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego Najważniejsze nagrody i wyróżnienia, a także wydarzenia, w których Emitent uczestniczył w I kwartale roku Notowania akcji Fabryk Mebli FORTE S.A Zestawienie stanu posiadania akcji Emitenta lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące Emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego Wskazanie postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej Informacje o zawarciu przez Emitenta lub jednostkę od niego zależną jednej lub wielu transakcji z podmiotami powiązanymi Informacje o udzieleniu przez Emitenta lub przez jednostkę od niego zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji stanowi równowartość co najmniej 10% kapitałów własnych Emitenta

3 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) Inne informacje, które zdaniem Emitenta są istotne dla oceny jego sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez Emitenta Wskazanie czynników, które w ocenie Emitenta będą miały wpływ na osiągnięte wyniki Emitenta oraz Grupy Kapitałowej Emitenta w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału Wskazanie zdarzeń, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono sprawozdanie finansowe, nieujętych w tym sprawozdaniu, a mogących w znaczny sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Emitenta Kursy walutowe Rachunek zysków i strat Sprawozdanie z Całkowitych Dochodów Sprawozdanie z Sytuacji Finansowej (Bilans) Sprawozdanie z Przepływów Pieniężnych Sprawozdanie ze zmian w kapitałach własnych Sprawozdanie ze zmian w kapitałach własnych Sprawozdanie ze zmian w kapitałach własnych

4 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) WYBRANE DANE FINANSOWE PLN EURO Dane dotyczące skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 3 miesiące zakończone 31 marca 3 miesiące zakończone 31 marca miesiące zakończone 31 marca 3 miesiące zakończone 31 marca 2016 Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów, materiałów i usług Zysk / strata z działalności operacyjnej Zysk / strata przed opodatkowaniem Zysk / strata okresu przypadający Akcjonariuszom Jednostki Dominującej Całkowite dochody za okres Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej Zwiększenie/ zmniejszenie netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (58 133) (24 779) (13 554) (5 689) (5 054) 512 (1 178) 118 (46 917) (10 939) Liczba akcji (w szt.) Zysk / strata na jedną akcję zwykłą (w PLN / EUR) 1,31 1,43 0,31 0,33 Stan na 31 marca Stan na 31 grudnia 2016 Stan na 31 marca Stan na 31 grudnia 2016 Suma aktywów Zobowiązania razem Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe Kapitał własny udziałowców Jednostki Dominującej Kapitał zakładowy Wartość księgowa na jedną akcję (w PLN / EUR) 25,90 22,98 6,14 5,19 3

5 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) WYBRANE DANE FINANSOWE PLN EURO Dane dotyczące skróconego sprawozdania finansowego Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów, materiałów i usług 3 miesiące zakończone 31 marca 3 miesiące zakończone 31 marca miesiące zakończone 31 marca 3 miesiące zakończone 31 marca Zysk / strata z działalności operacyjnej Zysk / strata przed opodatkowaniem Zysk / strata okresu Całkowite dochody za okres Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej Zwiększenie / zmniejszenie netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (19 784) (29 062) (4 613) (6 672) (33 566) (2 092) (7 826) (480) (38 300) (8 930) Liczba akcji (w szt.) Zadeklarowana lub wypłacona dywidenda na jedną akcję (w PLN / EUR) Zysk / strata na jedną akcję zwykłą (w PLN / EUR) 0,20 1,00 0,05 0,23 0,96 1,11 0,22 0,25 Stan na 31 marca Stan na 31 grudnia 2016 Stan na 31 marca Stan na 31 grudnia 2016 Suma aktywów Zobowiązania razem Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe Kapitał własny Kapitał zakładowy Wartość księgowa na jedną akcję (w PLN /EUR) 23,53 20,86 5,58 4,72 Poszczególne pozycje sprawozdań finansowych zostały przeliczone według kursów podanych w punkcie 26. Informacji Dodatkowej do skonsolidowanego raportu kwartalnego QSr 1/. 4

6 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Za okres sprawozdawczy zakończony 31 marca 31 marca 2016 Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów Przychody ze sprzedaży usług Przychody ze sprzedaży Koszt własny sprzedanych produktów, towarów i materiałów ( ) ( ) Koszt własny sprzedanych usług (1 256) (1 734) Koszt własny sprzedaży ( ) ( ) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży Pozostałe przychody operacyjne Koszty sprzedaży (59 618) (64 326) Koszty ogólnego zarządu (13 388) (12 091) Pozostałe koszty operacyjne (2 053) (1 179) Zysk (strata) z działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe (1 841) (962) Zysk (strata) z pochodnych instrumentów finansowych Zysk (strata) przed opodatkowaniem Podatek dochodowy (7 298) (8 346) Zysk (strata) okresu z działalności kontynuowanej Działalność zaniechana - - Zysk (strata) okresu z działalności zaniechanej - - Zysk (strata) okresu Przypadający: Akcjonariuszom Jednostki Dominującej Udziałowcom niekontrolującym 21 (2) Zysk (strata) na jedną akcję przypadający akcjonariuszom Jednostki Dominującej w trakcie okresu (w zł): podstawowy 1,31 1,43 rozwodniony 1,31 1,43 5

7 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW Za okres sprawozdawczy zakończony 31 marca 31 marca 2016 Zysk (strata) okresu Inne całkowite dochody netto, w tym: Pozycje, które w przyszłości nie zostaną zreklasyfikowane do rachunku zysków i strat - - Pozycje, które w przyszłości mogą zostać zreklasyfikowane do rachunku zysków i strat Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych (549) (49) Program motywacyjny Rachunkowość zabezpieczeń Podatek dochodowy dotyczący innych całkowitych dochodów (9 560) (675) Całkowite dochody za okres Przypadające: Akcjonariuszom Jednostki Dominującej Udziałowcom niekontrolującym 21 (2) 6

8 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (BILANS) Stan na dzień 31 marca 31 grudnia marca 2016 AKTYWA Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe Wartości niematerialne Aktywa finansowe Nieruchomości inwestycyjne Aktywa obrotowe Zapasy Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności Należności z tytułu pochodnych instrumentów finansowych Należności z tytułu podatku dochodowego Rozliczenia międzyokresowe Aktywa finansowe Środki pieniężne i ich ekwiwalenty SUMA AKTYWÓW PASYWA Kapitał własny ogółem Kapitał własny (przypisany akcjonariuszom Jednostki Dominującej), w tym: Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny instrumentów zabezpieczających (9 328) Pozostałe kapitały z aktualizacji wyceny Program motywacyjny Pozostałe kapitały rezerwowe Zyski zatrzymane Kapitały przypadające udziałowcom niekontrolującym Zobowiązania długoterminowe Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Rezerwa na świadczenia po okresie zatrudnienia Rozliczenia międzyokresowe Zobowiązania finansowe z tytułu leasingu Pozostałe zobowiązania długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Bieżąca część oprocentowanych kredytów bankowych i pożyczek Zobowiązanie z tytułu podatku dochodowego Rezerwy i rozliczenia międzyokresowe Zobowiązania finansowe z tytułu leasingu Zobowiązania z tytułu pochodnych instrumentów finansowych Zobowiązania razem SUMA PASYWÓW

9 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej Za okres sprawozdawczy zakończony 31 marca 31 grudnia marca 2016 Zysk/(strata) okresu Korekty o pozycje: (13 788) (Zyski)/straty udziałowców niekontrolujących (2) Amortyzacja (Zyski)/straty z tytułu różnic kursowych (11 005) (112) Odsetki i dywidendy netto (Zysk)/strata na działalności inwestycyjnej (35) Zmiana wyceny pochodnych instrumentów finansowych (9 604) (675) Zmiana stanu należności (9 753) (2 817) Zmiana stanu zapasów (4 724) (3 823) Zmiana stanu zobowiązań z wyjątkiem kredytów i pożyczek (3 543) Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych Zmiana stanu rezerw (4 364) (1 080) Podatek dochodowy zapłacony (11 305) (23 684) (8 129) Podatek bieżący w rachunku zysków i strat Różnice kursowe z przeliczenia (549) 86 (16) Rezerwa na świadczenia emerytalne Wycena programu motywacyjnego Inne korekty (184) (119) (47) Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości (46 971) ( ) (24 870) niematerialnych Inwestycje w nieruchomości (225) (536) - Nabycie aktywów finansowych (8 583) ( ) (1) Dywidendy otrzymane Odsetki otrzymane Udzielone pożyczki (2 400) (1 075) (10) Pozostałe wpływy/wydatki inwestycyjne Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (58 133) ( ) (24 779) Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej Wpływy z tytułu zaciągnięcia pożyczek/kredytów Spłata pożyczek/kredytów (93 011) (62 209) (1 595) Spłata zobowiązań z tytułu leasingu (331) (312) (326) Dywidendy wypłacone akcjonariuszom Jednostki Dominującej - (23 901) - Odsetki zapłacone (464) (2 875) (296) Wpływy finansowe z tytułu otrzymanych dotacji Pozostałe wpływy/wydatki finansowe - (8) (2) Środki pieniężne netto z działalności finansowej (5 054) Zwiększenie (zmniejszenie) netto stanu środków (45 694) pieniężnych i ich ekwiwalentów Różnice kursowe netto (z wyceny środków pieniężnych) (1 223) 604 (330) Środki pieniężne na początek okresu Środki pieniężne na koniec okresu, w tym: o ograniczonej możliwości dysponowania

10 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITAŁACH WŁASNYCH za 3 miesiące zakończone dnia 31 marca roku Przypisane akcjonariuszom Jednostki Dominującej Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny Program motywacyjny Zyski zatrzymane/ (straty) niepokryte Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny instrumentów zabezpieczających Pozostałe kapitały rezerwowe Razem Kapitały udziałowców niekontrolujących Kapitał własny ogółem Na dzień 1 stycznia roku (9 328) Zmiany polityki rachunkowości Korekty błędów Na dzień 1 stycznia roku po korektach (9 328) Przeniesienie na kapitał rezerwowy Program motywacyjny Rezerwy na świadczenia pracownicze Wynik bieżący Rachunkowość zabezpieczeń Różnice kursowe - - (549) (549) - (549) Całkowite dochody za okres - - (549) Na dzień 31 marca roku

11 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITAŁACH WŁASNYCH za 3 miesiące zakończone dnia 31 marca 2016 roku Przypisane akcjonariuszom Jednostki Dominującej Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny Program motywacyjny Zyski zatrzymane/ (straty) niepokryte Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny instrumentów zabezpieczających Pozostałe kapitały rezerwowe Razem Kapitały udziałowców niekontrolujących Kapitał własny ogółem Na dzień 1 stycznia 2016 roku Zmiany polityki rachunkowości Korekty błędów Na dzień 1 stycznia 2016 roku po korektach Przeniesienie na kapitał rezerwowy Program motywacyjny Rezerwy na świadczenia pracownicze Wynik bieżący (2) Rachunkowość zabezpieczeń Różnice kursowe - - (49) (49) - (49) Całkowite dochody za okres - - (49) (2) Na dzień 31 marca 2016 roku

12 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITAŁACH WŁASNYCH za 12 miesięcy zakończone dnia 31 grudnia 2016 roku Przypisane akcjonariuszom Jednostki Dominującej Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny Program motywacyjny Zyski zatrzymane/ (straty) niepokryte Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny instrumentów zabezpieczających Pozostałe kapitały rezerwowe Razem Kapitały udziałowców niekontrolujących Kapitał własny ogółem Na dzień 1 stycznia 2016 roku Zmiany polityki rachunkowości Korekty błędów Na dzień 1 stycznia 2016 roku po korektach Podwyższenie kapitału w związku z realizacją Programu motywacyjnego Wypłata dywidendy za 2015 rok (23 901) - - (23 901) - (23 901) Przeniesienie na kapitał rezerwowy (54 035) Podwyższenie kapitału w spółce zależnej transakcja z udziałowcami niekontrolującymi (443) - Program motywacyjny Rezerwy na świadczenia pracownicze Wynik bieżący (13) Rachunkowość zabezpieczeń (13 923) - (13 923) - (13 923) Różnice kursowe Całkowite dochody za okres (13 923) (13) Na dzień 31 grudnia 2016 roku (9 328)

13 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) 1. Informacje ogólne Grupa Kapitałowa Fabryki Mebli FORTE S.A. ( Grupa ) składa się z Fabryk Mebli FORTE S.A. i jej spółek zależnych (patrz Nota 2). Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy obejmuje okres 3 miesięcy zakończony dnia 31 marca roku oraz zawiera następujące dane porównawcze: dla śródrocznego skróconego skonsolidowanego rachunku zysków i strat, śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania z całkowitych dochodów oraz dla śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych - za okres 3 miesięcy zakończony dnia 31 marca 2016 roku, dla śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej i dla śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania ze zmian w kapitałach własnych za okres 3 miesięcy zakończony dnia 31 marca 2016 roku oraz za rok zakończony dnia 31 grudnia 2016 roku. Spółka Dominująca- FABRYKI MEBLI FORTE S.A. powstała z przekształcenia FABRYK MEBLI FORTE Sp. z o. o. w Spółkę akcyjną w dniu 9 grudnia 1994 r. Pierwotnie tj. od dnia 17 czerwca 1992 r. Spółka prowadziła działalność pod firmą FORTE Sp. z o.o. W dniu 25 listopada 1993 r. na mocy aktu notarialnego nastąpiło przyłączenie FORTE Sp. z o. o. do Spółki pod nazwą FABRYKI MEBLI FORTE Sp. z o. o. Pod nazwą FABRYKI MEBLI FORTE Sp. z o. o. Spółka prowadziła działalność, aż do czasu przekształcenia w Spółkę akcyjną. Spółka Dominująca jest wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XIV Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego (dawniej XXI Wydział Gospodarczy), pod numerem KRS Spółce Dominującej nadano numer statystyczny REGON: Czas trwania Spółki Dominującej oraz jednostek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej jest nieoznaczony. Podstawowym przedmiotem działania Spółki Dominującej jest: produkcja mebli; prowadzenie działalności handlowej w kraju oraz za granicą; świadczenie usług w zakresie marketingu, promocji, organizacji wystaw, konferencji. 2. Skład Grupy Na dzień 31 marca roku w skład Grupy Kapitałowej Fabryki Mebli FORTE S.A. wchodzą: Podmiot Dominujący: Fabryki Mebli FORTE S.A. jako podmiot dominujący swoją działalność prowadzi poprzez cztery krajowe Oddziały: Ostrów Mazowiecka, ul. Biała 1 główna siedziba Spółki wraz z Zarządem oraz zakładem produkcyjnym; Suwałki, ul. Północna 30 zakład produkcyjny; Białystok, ul. Generała Andersa 11 zakład produkcyjny; Hajnówka, ul. 3-go Maja 51 zakład produkcyjny; oraz salony meblowe we Wrocławiu, Toruniu, Białymstoku, Suwałkach i Ostrowi Mazowieckiej. Spółka Dominująca tworzy wraz z innymi podmiotami Grupę Kapitałową. Skład Grupy Kapitałowej na dzień 31 marca roku przedstawiał się następująco: konsolidowane spółki zależne: Jednostki zależne (konsolidacja metodą pełną): Siedziba Zakres działalności Procentowy udział Grupy w kapitale MV Forte GmbH Erkelenz (Niemcy) Przedstawicielstwo handlowe 100% 100% Forte Möbel AG Baar (Szwajcaria) Przedstawicielstwo handlowe 99% 99% Kwadrat Sp. z o.o. Bydgoszcz Obsługa nieruchomości i wynajem *Galeria Kwadrat Sp. z o.o. Bydgoszcz Zarządzanie nieruchomościami TM Handel Sp. z o.o. SKA Ostrów Mazowiecka Kupno, sprzedaż i zarządzanie nieruchomościami, doradztwo w zakresie prowadzenia 81% 81% 81% 81% 100% 100% 12

14 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) działalności i zarządzania **Fort Investment Sp. z o. o. Ostrów Mazowiecka Kupno, sprzedaż i zarządzanie nieruchomościami, doradztwo w zakresie prowadzenia działalności i zarządzania 100% 100% TANNE Sp. z o.o. Warszawa Działalność wytwórcza 100% 100% DYSTRI-FORTE Sp. z o. o. Warszawa Magazynowanie i przechowywanie towarów 100% 100% TERCEIRA Sp. z o.o. Warszawa Dzierżawa własności intelektualnej, wynajem i zarządzanie nieruchomościami 100% 100% * spółka pośrednio powiązana - 100% zależna od Kwadrat Sp. z o.o. ** spółka pośrednio powiązana - 100% zależna od TM Handel Sp. z o.o. pozostałe spółki zależne wyłączone z konsolidacji bazując na nieistotnym wpływie ich danych finansowych na sprawozdanie skonsolidowane: Pozostałe jednostki Siedziba Zakres działalności Procentowy udział Grupy w kapitale FORTE BALDAI UAB Wilno (Litwa) Przedstawicielstwo handlowe 100% FORTE SK s.r.o. Bratysława (Słowacja) Przedstawicielstwo handlowe 100% FORTE FURNITURE LTD Preston Lancashire (Wielka Brytania) Przedstawicielstwo handlowe 100% FORTE IBERIA SLU Walencja (Hiszpania) Przedstawicielstwo handlowe 100% FORTE MOBILIER SARL Lyon (Francja) Przedstawicielstwo handlowe 100% TM HANDEL Sp. z o.o. Warszawa Doradztwo w zakresie prowadzenia działalności gospodarczej i zarządzania 100% ANTWERP Sp. z o.o. FORESTIVO Sp. z o.o. Warszawa Suwałki Działalność firm centralnych i holdingów Działalność usługowa związana z leśnictwem, produkcja wyrobów tartacznych FORTE FURNITURE PRODUCTS INDIA PVT. LTD Chennai ( Indie) Produkcja i sprzedaż mebli 50% Na dzień 31 marca roku oraz na 31 grudnia 2016 roku udział w ogólnej liczbie głosów posiadany przez Jednostkę Dominującą w podmiotach zależnych jest równy udziałowi Jednostki Dominującej w kapitałach tych jednostek. 100% 50% Opis zmian dokonanych w składzie Grupy w ciągu okresu sprawozdawczego W dniu r. Jednostka Dominująca zawarła z Indian Furniture Products Limited z siedzibą w Chennai Indie, podmiotem należącym do Grupy Kapitałowej ADVENTZ, umowę joint venture, dotyczącą produkcji i sprzedaży mebli na rynku indyjskim. Elementem umowy joint venture jest utworzenie podmiotu o nazwie FORTE FURNITURE PRODUCTS INDIA PVT. LTD z siedzibą w Chennai, Indie, w którym każdy z udziałowców, tj. FORTE i IFPL, posiada po 50% udziałów. Wkład pieniężny wniesiony do kapitału zakładowego FFPI przez każdego z udziałowców wyniósł równowartość ok. 2 mln. EUR Zasadniczym przedmiotem działalności FFPI jest produkcja i sprzedaż mebli. Działalność FFPI oparta jest o istniejący zakład produkcyjny i sieć sprzedaży w Indiach, będące dotychczas własnością IFPL oraz o dostarczane przez FORTE know-how, wzornictwo, rozwój produktu i technologię produkcji. Spółka FFPI rozpoczęła działalność operacyjną w kwietniu r. 13

15 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) 3. Skład Zarządu Jednostki Dominującej Skład Zarządu Jednostki Dominującej na dzień 31 marca roku: Maciej Formanowicz Prezes Zarządu Mariusz Jacek Gazda Członek Zarządu Gert Coopmann Członek Zarządu Klaus Dieter Dahlem Członek Zarządu Maria Małgorzata Florczuk Członek Zarządu 4. Podstawa sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego Niniejsze skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości ( MSR ) 34 oraz Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej ( MSSF ) zatwierdzonymi przez UE. Niniejsze skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, z wyjątkiem pochodnych instrumentów finansowych, które są wyceniane według wartości godziwej. Niniejsze skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych (zł.), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach zł (tys. zł.). Niniejsze skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Grupę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia faktów i okoliczności, które wskazywałyby na zagrożenia dla możliwości kontynuacji działalności przez Grupę w okresie, co najmniej 12 miesięcy po zakończeniu okresu sprawozdawczego na skutek zamierzonego lub przymusowego zaniechania, bądź istotnego ograniczenia przez nią dotychczasowej działalności. W niniejszym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym przestrzegano tych samych zasad rachunkowości i metod obliczeniowych, co w ostatnim rocznym sprawozdaniu finansowym, toteż nie zawiera informacji u ujawnień wymaganych przy pełnych sprawozdaniach finansowych i powinno być odczytywane łącznie z rocznym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2016 roku. 5. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości / zasad prezentacji danych w sprawozdaniu finansowym oraz korekty błędu Przy sporządzaniu skróconego śródrocznego skonsolidowanego oraz skróconego śródrocznego jednostkowego sprawozdania finansowego, przyjęto te same ogólne zasady, zastosowane przy sporządzaniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za okres zakończony dnia 31 grudnia 2016 roku, które zostało opublikowane w dniu 20 marca roku, z wyjątkiem zastosowania następujących zmian do standardów oraz nowych interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia roku: MSSF 9 Instrumenty finansowe obowiązujący w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2018 roku lub po tej dacie; MSSF 15 Przychody z umów z kontrahentami - obowiązujący w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2018 roku lub po tej dacie; Przyjęcie powyższych przepisów nie spowodowałoby znaczących zmian w polityce rachunkowości Grupy ani w prezentacji danych w sprawozdaniach finansowych. Standardy i interpretacje przyjęte przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, które według stanu na dzień 30 maja roku nie zostały zatwierdzone przez Komisję Europejską (KE) do stosowania i w związku z tym nie zostały zastosowane w niniejszym sprawozdaniu: MSSF 14 Działalność objęta regulacją cen; salda pozycji odroczonych obowiązujący w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie (Komisja Europejska zdecydowała się na odłożenie przyjęcia standardu do czasu zakończenia prac nad jego całościowym kształtem); MSSF 16 Leasing obowiązujący w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2019 roku lub po tej dacie; 14

16 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) Zmiany do MSSF 10, MSSF 12 i MSR 28 Jednostki Inwestycyjne: Zastosowanie wyjątku od konsolidacji obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie; Zmiany do MSSF 10 i MSR 28 Transakcje sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem - data obowiązywania została odroczona na czas nieokreślony; Zmiany do MSR 12 Podatek dochodowy: Rozpoznanie aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego na niezrealizowane straty - obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia roku lub po tej dacie; Zmiany do MSR 7 Sprawozdanie z przepływów pieniężnych: Ujawnienia obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia roku lub po tej dacie; Wyjaśnienia do MSSF 15 Przychody z umów z kontrahentami - obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2018 roku lub po tej dacie. Usprawnienia MSSF Usunięcie zwolnień w MSSF 1 i ujawnień w zakresie MSSF 12 (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia roku lub po tej dacie), Interpretacja KIMSF Transakcje w walutach obcych zaliczki (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2018 roku lub po tej dacie), Zmiany do MSR 40 nieruchomości inwestycyjne doprecyzowanie transferów (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2018 roku lub po tej dacie). Według szacunków Grupy, wymienione wyżej standardy i zmiany do standardów nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Grupę na koniec okresu sprawozdawczego. Zarówno w bieżącym okresie sprawozdawczym, jak i w okresie porównawczym, nie miała miejsca korekta błędu. 6. Przeliczanie pozycji wyrażonych w walucie obcej Transakcje wyrażone w walutach innych, niż polski złoty są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu kursu obowiązującego w dniu zawarcia transakcji. Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania pieniężne wyrażone w walutach innych, niż polski złoty są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu odpowiednio obowiązującego na koniec okresu sprawozdawczego średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Powstałe z przeliczenia różnice kursowe ujmowane są odpowiednio w pozycji przychodów /kosztów finansowych lub, w przypadkach określonych zasadami (polityką) rachunkowości, kapitalizowane w wartości aktywów. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według kosztu historycznego wyrażonego w walucie obcej są wykazywane po kursie historycznym z dnia transakcji. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według wartości godziwej wyrażonej w walucie obcej są przeliczane po kursie z dnia dokonania wyceny do wartości godziwej. Sprawozdania finansowe jednostek zagranicznych przeliczane są na walutę polską w następujący sposób: - odpowiednie pozycje bilansowe po średnim kursie, ustalonym przez Narodowy Bank Polski na dzień bilansowy; Möbelvertrieb Forte GmbH EUR 4,2198 Forte Möbel AG CHF 3, odpowiednie pozycje rachunku zysków i strat po kursie stanowiącym średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez Narodowy Bank Polski na dzień kończący każdy miesiąc. Möbelvertrieb Forte GmbH EUR 4,2891 Forte Möbel AG CHF 4,0207 Różnice kursowe powstałe z przeliczenia na walutę prezentacji ujmowane są bezpośrednio w kapitale własnym jako odrębny składnik. W momencie zbycia podmiotu zagranicznego, zakumulowane odroczone różnice kursowe ujęte w kapitale własnym, dotyczące danego podmiotu zagranicznego, są ujmowane w rachunku zysków i strat. 7. Sezonowość działalności W przychodach ze sprzedaży Grupy w skali roku obserwowana jest sezonowość. Poniżej zaprezentowano wartość przychodów ze sprzedaży osiągnięte w prezentowanych okresach sprawozdawczych: 15

17 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) Kraj udział w całkowitej sprzedaży kwartału % Export udział w całkowitej sprzedaży kwartału % Przychody ze sprzedaży produktów, materiałów, towarów i usług I kwartał % % Razem Udział % sprzedaży rocznej I kwartał % % % II kwartał % % % III kwartał % % % IV kwartał % % % Razem % % % 8. Informacje dotyczące segmentów działalności Jednostka Dominująca nie wydziela segmentów operacyjnych w rozumieniu MSSF Przychody i koszty Przychody ze sprzedaży Za okres sprawozdawczy zakończony Przychody ze sprzedaży Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów - produkty towary materiały Przychody ze sprzedaży usług Przychody netto ze sprzedaży, razem w tym od jednostek powiązanych (54)* * korekty sprzedaży wystawione na niekonsolidowaną spółkę zależną TM Handel Sp. z o.o. Informacje o wiodących klientach Największymi odbiorcami wyrobów Spółki jest Grupa Steinhoff International z siedzibą we Francji oraz Roller GmbH z siedzibą w Niemczech. Udziały obrotów z Roller GmbH oraz z Grupą Steinhoff przekroczyły 10 % w przychodach ze sprzedaży Emitenta. Brak jest formalnych powiązań odbiorców z Grupą. Pozostałe przychody operacyjne Za okres sprawozdawczy zakończony Pozostałe przychody operacyjne Rozwiązanie odpisów aktualizujących Zysk ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych Dotacje 6 6 Darowizny i odszkodowania Pozostałe Pozostałe przychody operacyjne, razem

18 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) Pozostałe koszty operacyjne Za okres sprawozdawczy zakończony Pozostałe koszty operacyjne Strata ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 16 - Złomowanie zapasów Darowizny Kary i odszkodowania Pozostałe Pozostałe koszty operacyjne, razem Przychody finansowe Za okres sprawozdawczy zakończony Przychody finansowe Dywidendy - - Nadwyżka dodatnich różnic kursowych nad ujemnymi - - Odsetki Pozostałe 1 27 Przychody finansowe, razem Koszty finansowe Za okres sprawozdawczy zakończony Koszty finansowe Odsetki od kredytów i leasingu Prowizje od kredytów 34 - Nadwyżka ujemnych różnic kursowych nad dodatnimi Pozostałe - 29 Koszty finansowe, razem Koszty według rodzajów Za okres sprawozdawczy zakończony Koszty według rodzajów Amortyzacja Zużycie materiałów i energii Usługi obce Podatki i opłaty Wynagrodzenia Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia Pozostałe koszty rodzajowe Zmiana stanu zapasów produktów i rozliczeń międzyokresowych (4 372) (3 722) Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki (948) (1 580) Koszty sprzedaży (59 618) (64 326) Koszty ogólnego zarządu (13 388) (12 091) 17

19 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) Koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług Wartość sprzedanych towarów i materiałów Koszt własny sprzedaży Informacje o wiodących dostawcach Strategicznym dostawcą surowców Grupy Forte jest Grupa PFLEIDERER, której udział obrotów przekroczył 10% przychodów ze sprzedaży Grupy. Brak formalnych powiązań dostawcy z Grupą. 10. Zmiana wartości szacunkowych Na dzień 31 marca roku Grupa dokonała następujących zmian wartości szacunkowych w porównaniu z dniem 31 grudnia 2016 roku i 31 marca 2016 roku: Zmiany stanu rezerw Rezerwy Stan na dzień Aktywa z tytułu odroczonego podatku Rezerwa na odroczony podatek Świadczenia po okresie zatrudnienia Rezerwy i rozliczenia międzyokresowe Stan na dzień Rozliczenia międzyokresowe czynne Ubezpieczenia majątkowe i komunikacyjne Wieczyste użytkowanie Targi Prace badawcze i rozwojowe Podróże służbowe Pozostałe Rozliczenia międzyokresowe czynne, razem Stan na dzień Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe przychodów z tytułu: Dotacje otrzymane na dofinansowanie zakupu rzeczowych aktywów trwałych Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe Rozliczenia międzyokresowe kosztów z tytułu: Prowizje Bonusy dla odbiorców Premie Urlopy Koszty badania bilansu Usługi obce

20 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) Kary konwencjonalne Pozostałe koszty Rezerwy krótkoterminowe: Krótkoterminowa rezerwa na świadczenia po okresie zatrudnienia Naprawy gwarancyjne Rozliczenia międzyokresowe przychodów z tytułu: Dotacja do zakupionych środków trwałych Wykazana w długoterminowych rozliczeniach międzyokresowych przychodów kwota tys. zł dotyczy dotacji na inwestycję związaną z budową zakładu produkcji płyt drewnopochodnych otrzymanej przez spółkę zależną TANNE Sp. z o.o. z Ministerstwa Rozwoju i Finansów w ramach Programu wspierania inwestycji o istotnym znaczeniu dla gospodarki polskiej. Maksymalna kwota dotacji przyznana w ramach programu może wynieść 57 mln zł. Kwota tysięcy zł. jest rezerwą utworzoną przez Grupę na przyszłe bonusy, które są należne z tytułu zrealizowanej sprzedaży. Wypłata bonusów zostanie zrealizowana poprzez ich potrącenie od zapłat, które nastąpią po dniu bilansowym. Kwota tysięcy zł. jest rezerwą utworzoną przez Grupę na koszty usług obcych w szczególności: transportowych, świadczenia pracy, marketingowych, ubezpieczenia należności oraz utylizacji. Kwota tysiące zł. jest rezerwą utworzoną na premię roczną dla Zarządu. Zmiana odpisów aktualizujących wartość aktywów Odpisy aktualizujące należności krótkoterminowe Odpisy aktualizujące środki trwałe Odpisy aktualizujące zapasy Odpisy aktualizujące należności Odpisy aktualizujące należności Odpis aktualizujący na dzień 1 stycznia Różnice kursowe (11) 21 (2) Utworzenie Wykorzystanie (42) (1 772) Rozwiązanie (84) (36) 20 Odpis aktualizujący na koniec okresu Odpisy aktualizujące wartość środków trwałych Odpisy aktualizujące wartość środków trwałych Odpis aktualizujący na dzień 1 stycznia Utworzenie Rozwiązanie Odpis aktualizujący na koniec okresu Odpisy aktualizujące wartość zapasów Odpisy aktualizujące wartość zapasów Odpis aktualizujący na dzień 1 stycznia

21 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) Zwiększenie Zmniejszenie Odpis aktualizujący na koniec okresu Rzeczowe aktywa trwałe Wartość bilansowa maszyn i urządzeń użytkowanych na dzień 31 marca roku przez Grupę na mocy umów leasingu finansowego oraz umów dzierżawy z opcją zakupu wynosi tysięcy zł., z czego 507 tysięcy zł. dotyczy leasingu maszyn i urządzeń, tysiące zł. leasingu środków transportu oraz 36 tysiące zł. leasingu pozostałych środków trwałych (na dzień 31 grudnia 2016 roku: tysiące zł., a na dzień 31 marca 2016 roku: tysiące zł.). Aktywa oddane w zastaw jako zabezpieczenie Grunty i budynki o wartości bilansowej tysięcy zł. objęte są hipotekami ustanowionymi w celu zabezpieczenia kredytów bankowych Grupy (na dzień 31 grudnia 2016 roku: tysięcy zł., na dzień 31 marca 2016 roku: tysięcy zł.). Dodatkowo maszyny i urządzenia o wartości bilansowej tysięcy zł. objęte są zastawami rejestrowymi (na dzień 31 grudnia 2016 roku: tysięcy zł., na dzień 31 marca 2016 roku: tysięcy zł.). Skapitalizowane koszty finansowania zewnętrznego w okresie sprawozdawczym zakończonym dnia 31 marca roku wynoszą tysięcy zł. (na dzień 31 grudnia 2016 roku: tys. zł., na dzień 31 marca 2016 roku: nie wystąpiły.). Zobowiązania inwestycyjne Na dzień 31 marca roku zobowiązania inwestycyjne Grupy wynoszą tysięcy zł. (na dzień 31 grudnia 2016 roku: tysięcy zł., na dzień 31 marca 2016 roku: tysiące zł.). Kwota ta dotyczy głównie nakładów na środki trwałe w budowie oraz zakupu maszyn i urządzeń. Kupno i sprzedaż W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca roku Grupa poniosła nakłady na rzeczowe aktywa trwałe w wysokości tysięcy zł. (w okresie porównawczym zakończonym 31 marca 2016 roku: tysięcy zł.), oraz dokonała sprzedaży środków trwałych o wartości netto: 32 tysiące zł. (w okresie porównawczym zakończonym 31 marca 2016 roku: 102 tysiące zł.). Do najistotniejszych inwestycji Grupy w ciągu I-go kwartału roku zaliczyć można nakłady poniesione przez TANNE Sp. z o.o. na inwestycję związaną z budową fabryki płyty w Suwałkach w kwocie tysięcy zł oraz nakłady na modernizację budynków produkcyjnych oraz zakup serwerów przez Jednostkę Dominującą. Grupa w związku z budową fabryki płyty przez TANNE Sp. z o.o. dokonała przedpłat na zakup środków trwałych w wysokości tys. zł. wykazanych w bilansie w pozycji Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności. 12. Wartości niematerialne Nakłady na prace badawcze i rozwojowe Grupa w okresie sprawozdawczym zakończonym 31 marca roku poniosła nakłady na prace badawczo rozwojowe ujęte w rachunku zysków i strat w wysokości 398 tysięcy zł. (w okresie porównawczym zakończonym 31 grudnia 2016 roku: tysięcy zł., 31 marca 2016 roku: 783 tysięcy zł.). Wartości niematerialne uległy zwiększeniu z tytułu zakończonych prac rozwojowych o kwotę 241 tysiące zł. (w okresie porównawczym zakończonym 31 grudnia 2016 roku o kwotę: 680 tysięcy zł., natomiast w okresie sprawozdawczym zakończonym 31 marca 2016 roku: 294 tysiące zł.). 20

22 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) Kupno i sprzedaż W okresie 3 miesięcy zakończonym 31 marca roku Grupa dokonała zakupu wartości niematerialnych w kwocie 241 tysięcy zł. (w okresie porównawczym zakończonym 31 grudnia 2016 roku: 680 tysięcy zł., 31 marca 2016 roku: 294 tysiące zł.). Wszystkie zwiększenia wartości niematerialnych są skutkiem zakończonych prac rozwojowych. Opis zabezpieczeń ustanowionych na wartościach niematerialnych W dniu 16 grudnia 2016 roku TERCEIRA Sp. z o.o. zaciągnęła w ING Bank Śląski S.A. kredyt na nabycie certyfikatów inwestycyjnych SEZAM XX Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych w wysokości tys. zł. W związku z zaciągniętym kredytem, na prawie ochronnym do znaku słowno graficznego FORTE ustanowiono zastaw rejestrowy do najwyższej sumy zabezpieczenia tys. zł. Wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania Jedynym składnikiem wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania jest znak towarowy. Grupa nie była w stanie określić okresu użytkowania znaku, ponieważ nie istnieją żadne przewidywalne ograniczenia okresu, w jakim Grupa spodziewa się czerpać korzyści ekonomiczne ze sprzedaży pod znakiem FORTE. 13. Aktywa trwałe klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży Na dzień 31 marca roku Grupa nie posiadała aktywów trwałych zaklasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży. 14. Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny instrumentów finansowych. Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny instrumentów finansowych Skumulowany wynik osiągnięty na instrumentach finansowych zabezpieczających przepływy pieniężne na początek okresu obrotowego Kwota ujęta w kapitale własnym w okresie sprawozdawczym z tytułu transakcji zabezpieczających Kwota przeniesiona do rachunku zysków i strat z tytułu: Stan na dzień ( 9 328) (17 059) nieefektywności zrealizowanych transakcji - (113) (63) - realizacji transakcji podlegających zabezpieczeniu - (18) (17) - zaprzestania rachunkowości zabezpieczeń Odroczony podatek dochodowy (9 560) (675) Skumulowany wynik osiągnięty na instrumentach finansowych zabezpieczających przepływy pieniężne na koniec okresu obrotowego (9 328) Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty Uchwałą Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Fabryk Mebli FORTE SA z dnia 17 maja roku została podjęta decyzja o podziale zysku netto Spółki w wysokości tysięcy zł za rok obrotowy 2016 z przeznaczeniem kwoty tysięcy zł. na wypłatę dywidendy oraz kwoty tysięcy zł. na kapitał rezerwowy. Dywidenda zostanie wypłacona w dniu 9 czerwca roku i wyniesie 0,20 zł na 1 akcję. 16. Zysk przypadający na jedną akcję Poniżej przedstawione zostały dane dotyczące zysku oraz akcji, które posłużyły do wyliczenia podstawowego i rozwodnionego zysku na jedną akcję: Za 3 miesiące zakończone Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej Strata na działalności zaniechanej - - Zysk (strata) netto

23 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) Zysk (strata) netto przypadający na zwykłych akcjonariuszy, zastosowany do obliczenia rozwodnionego zysku na jedną akcję Za 3 miesiące zakończone Średnia ważona liczba wyemitowanych akcji zwykłych zastosowana do obliczenia podstawowego zysku na jedną akcję Wpływ rozwodnienia: Obligacje zamienne na akcje - - Skorygowana średnia ważona liczba akcji zwykłych zastosowana do obliczenia rozwodnionego zysku na jedną akcję W okresie między dniem bilansowym, a dniem sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie wystąpiły żadne inne transakcje dotyczące akcji zwykłych lub potencjalnych akcji zwykłych. 17. Oprocentowane kredyty bankowe Podział kredytów ze względu na rodzaj waluty (w przeliczeniu na zł, w tysiącach zł) Krótkoterminowe mbank S.A. kredyt inwestycyjny w wysokości tys. EUR - część krótkoterminowa Nominalna stopa procentowa % Termin spłaty M EURIBOR do PKO BP S.A. kredyt inwestycyjny w wysokości tys. EUR część krótkoterminowa 1M EURIBOR do ING Bank Śląski S.A. kredyt inwestycyjny cz. A w wysokości 985 tys. EUR- część krótkoterminowa 3M EURIBOR do ING Bank Śląski S.A. kredyt inwestycyjny cz. A1 w wysokości 1265 tys. EUR- część krótkoterminowa 3M EURIBOR do ING Bank Śląski S.A. kredyt inwestycyjny cz. B w wysokości tys. EUR- część krótkoterminowa 3M EURIBOR do ING Bank Śląski S.A. kredyt inwestycyjny B w wysokości tys. zł Razem krótkoterminowe 1M WIBOR do Długoterminowe Nominalna stopa procentowa % Termin spłaty PKO BP S.A. kredyt obrotowy w wysokości tys. zł. ING Bank Śląski S.A. kredyt obrotowy w wysokości tys. zł mbank S.A. kredyt obrotowy w wysokości tys. EUR w zależności od waluty wykorzystania 1M WIBOR lub 1M EURIBOR w zależności od waluty wykorzystania 1M WIBOR lub 1M EURIBOR lub 1M LIBOR w zależności od waluty wykorzystania O/N WIBOR lub O/N EURIBOR lub O/N LIBOR do do do

24 za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca QSr1/ (w tysiącach PLN) PKO BP S.A. kredyt inwestycyjny 1M EURIBOR do w wysokości tys. EUR mbank S.A. kredyt inwestycyjny w wysokości tys. EUR 1M EURIBOR do ING Bank Śląski S.A. kredyt inwestycyjny cz. A1 w wysokości tys. EUR ING Bank Śląski S.A. kredyt inwestycyjny cz. B w wysokości tys. EUR ING Bank Śląski S.A. kredyt inwestycyjny cz. B1 w wysokości 750 tys. EUR ING Bank Śląski S.A. kredyt inwestycyjny A w wysokości tys. zł PKO BP S.A. i BGK kredyt inwestycyjny tys. EUR 3M EURIBOR do M EURIBOR do M EURIBOR do M WIBOR do M EURIBOR do Razem długoterminowe Zabezpieczenia kredytów na dzień 31 marca roku PKO BP S.A. kredyt inwestycyjny w wysokości tys. EUR. mbank S.A. kredyt inwestycyjny w wysokości tys. EUR. PKO BP S.A. kredyt obrotowy w wysokości tys. zł. ING Bank Śląski S.A. kredyt obrotowy w wysokości tys. zł. mbank S.A. kredyt obrotowy w wysokości tys. EUR. ING Bank Śląski S.A. kredyt inwestycyjny w łącznej wysokości tys. EUR 1. Zastaw rejestrowy na zakupionym mieniu ruchomym o wartości nie niższej niż tys. EUR 2. Cesja praw z polisy ubezpieczeniowej 3. Weksel in blanco wraz z deklarację wekslową 1. Zastaw rejestrowy na zakupionym maszynach i urządzeniach do najwyższej sumy zabezpieczenia tys. EUR 2. Cesja praw z polisy ubezpieczeniowej 1. Hipoteka umowna łączna kaucyjna do kwoty tys. zł. na prawie użytkowania wieczystego zabudowanych nieruchomości oraz zlokalizowanych na tych nieruchomościach budynkach stanowiących odrębny od gruntu przedmiot własności położonych w Hajnówce przy ul. 3-go Maja oraz w Ostrowi Mazowieckiej przy ul. Białej 2. Weksel własny in blanco wraz z deklaracją wekslową 3. Cesja praw z polisy ubezpieczeniowej 4. Zastaw rejestrowy na zapasach rzeczy oznaczonych co do gatunku znajdujących się w Oddziale w Hajnówce o wartości nie niższej niż tys. zł. 1. Zastaw rejestrowy na mieniu ruchomym w fabryce w Suwałkach i Ostrowi Mazowieckiej do najwyższej sumy tys. zł 2. Hipoteka kaucyjna łączna do kwoty tys. zł. ustanowiona na prawie użytkowania wieczystego gruntu oraz prawie własności budynków w fabryce w Suwałkach wraz z cesją praw z umowy ubezpieczenia 3. Zastaw rejestrowy na zapasach w fabryce w Suwałkach i Ostrowi Mazowieckiej o minimalnej wartości tys. zł, do najwyższej sumy tys. zł. 4. Cesja praw z polisy ubezpieczeniowej 1. Weksel in blanco wraz z deklarację wekslową 2. Zastaw rejestrowy na środkach trwałych do najwyższej sumy zabezpieczenia tys. EUR 1. Hipoteka łączna do kwoty tys. EUR na prawie własności gruntu oraz budynków i lokali przy ul. Gen. W. Andersa w Białymstoku 2. Zastaw rejestrowy na wyposażeniu magazynu wysokiego składowania w Ostrowi Mazowieckiej 3. Cesja praw z polisy ubezpieczeniowej 4. Poręczenie udzielone przez Spółkę Dominującą. 23