Wyniki Grupy Kapitałowej GETIN Holding

Transkrypt

1 Wyniki Grupy Kapitałowej GETIN Holding za I kwartał 2011 prezentacja wyników finansowych dla Inwestorów i Analityków Warszawa, 13 maja 2011 r.

2 Grupa Getin Holding Podsumowanie Q Zakończone sukcesem IPO Open Finance Stabilny wzrost wyników operacyjnych Grupy Zwiększający się udział pozostałych rodzajów działalności w całościowym wyniku Grupy Wyniki i efektywność zarządzania Getin Holding i Getin Noble Bank doceniona przez ekspertów i rynek 1

3 Grupa Getin Holding Struktura Grupy Działalność Bankowa 1) Działalność Ubezpieczeniowa Działalność Zagraniczna Pozostała Działalność Finansowa 1) Działalność bankowa na terenie Polski 2

4 Grupa Getin Holding Zmiany w strukturze Grupy IPO Open Finance tys.akcji objętych ofertą publiczną, w tym tys.akcji nowej emisji Inwestorzy indywidualni i instytucjonalni objęli odpowiednio tys.akcji (przy 74,18% stopie redukcji) oraz tys.akcji Przy cenie emisyjnej 18 PLN / akcję, kapitalizacja Spółki blisko 1 mld PLN Rejestracja w Sądzie Rejestrowym w kwietniu 2011 roku, w związku z czym łączny wpływ transakcji na skonsolidowany wynik netto wynoszący ok.627 mln PLN ujęty zostanie w Q Nabycie TUnŻ Link4 - przedwstępna umowa nabycia zawarta w styczniu 2011 roku Realizacja opcji odkupu akcji Noble Securities w marcu 2011 roku wzrost udziału Getin Noble Bank do 99,74% Finalizacja nabycia Kubanbank w marcu 2011 roku 3

5 Grupa Getin Holding Skonsolidowany rachunek zysków i strat mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana % Wynik odsetkowy 360,2 288,2 25,0% Wynik prowizyjny 152,5 113,9 33,9% Pozostałe przychody i koszty operacyjne 135,7 146,8-7,6% Przychody operacyjne netto 648,4 548,9 18,1% Koszty działalności -269,8-203,0 33,0% Koszty rezerw -234,6-281,7-16,7% Wynik brutto 144,0 64,2 124,1% Podatek dochodowy 1) -29,8 56,3-152,9% Wynik netto 114,2 120,0-4,9% Udziały mniejszości 25,5 9,8 160,2% Wynik netto akcjonariuszy 88,7 110,2-19,6% znaczący wzrost wyniku prowizyjnego i odsetkowego równolegle do rosnących wolumenów sprzedaży oraz salda należności wzrost kosztów działalności, w około 1/5 będący pochodną włączenia nowych spółek do Grupy Getin Holding utrzymujący się wysoki poziom kosztów rezerw (pomimo spadku o 16,7% r/r) wzrost udziałów mniejszości z związku z SPO TU Europa, które miało miejsce w 2 półroczu 2010 roku 1) W Q w pozycji tej ujęto rozwiązanie rezerwy na z tytułu odroczonego podatku dochodowego w wysokości 72 mln PLN na skutek zmiany metody rozliczania różnic kursowych 4

6 Grupa Getin Holding Wybrane pozycje bilansowe Suma bilansowa (mln PLN) +30,7% Należności kredytowe i leasingowe (mln PLN) +33,5% , , , ,7 Q1'2011 Q1'2010 Q1'2011 Q1'2010 Kapitał własny (mln PLN) Bez udziałów niekontrolujących Zobowiązania wobec klientów (mln PLN) +13,6% +28,7% 4 471, , , ,7 Q1'2011 Q1'2010 Q1'2011 Q1'2010 5

7 Grupa Getin Holding Kontrybucja do wyniku Grupy Zysk netto dla akcjonariuszy spółki za Q (mln PLN) 43,9 29,1% 10,4 67,7% 3,4-42,9 58,9% Q Zmiana (q/q) -26,1 100,0 191,1% -5,7% 88,7-19,5% Działalność bankowa (GNB) Działalność ubezpieczeniowa Działalność zagraniczna Pozostała działalność finansowa Korekty odwracalne Holding i wyłączenia Grupa GH (zysk jednostki dominującej) Stopniowy wzrost udziału działalności zagranicznej oraz pozostałej w wynikach Grupy Bardzo istotny wpływ wyłączeń konsolidacyjnych na wyniki Grupy 6

8 Grupa Getin Holding Wyniki finansowe według działalności Rodzaj działalności (mln PLN) Bankowa (GNB) Ubezpieczeniowa Zagraniczna Pozostała finansowa Holding i wyłączenia Razem Q1'2011 Wynik odsetkowy 295,8 21,0 33,9 5,2 4,3 360,2 Wynik prowizyjny 242,7 8,8 10,1 13,2-122,3 152,5 Pozostałe przychody i koszty operacyjne 29,6 38,1 4,5 0,1 63,4 135,7 Przychody operacyjne 568,1 67,9 48,5 18,5-54,6 648,4 netto Koszty działania -204,9-13,2-35,9-13,6-2,2-269,8 Koszty rezerw -234,9 0,0 0,3 0,0 0,0-234,6 Wynik netto 102,5 43,9 10,4 3,4-46,0 114,2 Udziały mniejszości -2, ,0-25,5 Wynik netto akcjonariuszy 100,0 43,9 10,4 3,4-69,0 88,7 7

9 Działalność bankowa Wolumeny sprzedaży Wartość sprzedaży (mln PLN) +64,3% 3 616,6 2) 229,0 334,6 422,4 498, , ,8 94,5 214,5 390,7 217, ,1 Leasing Kredyty detaliczne Kredyty samochodowe Kredyty MSP Kredyty hipoteczne Utrzymanie pozycji wicelidera w zakresie sprzedaży kredytów hipotecznych Wzrost wolumenów sprzedaży kredytów samochodowych oraz detalicznych przy dostosowaniu się do zapisów rekomendacji T Q1' , , , ,0 Q1' ,7% , , , ,2 Portfel (mln PLN) 1) Kredyty MSP, w tym leasing Kredyty detaliczne Bardzo wysoka dynamika sprzedaży produktów dla firm, w tym produktów , ,9 Kredyty samochodowe Kredyty hipoteczne leasingowych 1) W kwotach brutto bez uwzględnienia odpisów aktualizujących 2) Sprzedaż z uwzględnieniem Idea Bank Q1'2011 Q1'2010 8

10 Działalność bankowa Wyniki finansowe mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana % Wynik odsetkowy 295,8 242,3 22,1% Wynik prowizyjny 242,7 220,7 10,0% Pozostałe przychody i koszty operacyjne 29,6 29,2 1,4% Przychody operacyjne netto 568,1 492,2 15,4% Koszty działania -204,9-165,0 24,2% Koszty rezerw -234,9-281,3-16,5% Wynik netto 100,0 106,0-5,7% Wzrost przychodów operacyjnych netto o 75,9 mln PLN r/r, przy wzroście kosztów działalności o 39,9 mln PLN r/r. Spadek odpisów z tytułu utraty wartości o 46,4 mln PLN r/r, w głównej mierze w portfelu detalicznym Wynik netto Q wyższy od wyniku netto Q ze względu na rozwiązanie w 2010 roku rezerwy z tytułu podatku odroczonego Nr 1 Sprzedaż kredytów samochodowych Nr 1 Ranking Spółek Giełdowych Najszybciej Budujących Wartość 1) Nr 2 Sprzedaż kredytów hipotecznych Nr 1 Sprzedaż produktów inwestycyjnych 1) Ranking Spółek Giełdowych Najszybciej Budujących Wartość, Newsweek Polska,

11 Działalność ubezpieczeniowa Składka przypisana MSR i PSR Składka przypisana wg MSR (mln PLN) +9,8% 165,1 150,3 Wartość sprzedaży wg PSR (mln PLN) -44,4% 1 609,1 44,8 105,5 894,1 49,1 116, ,8 Ubezpieczenia Na Życie Ubezpieczenia Majątkowe i Osobowe Q1'2011 Q1'2010 Wzrost składki przypisanej dla segmentu ubezpieczeń majątkowo-osobowych i życiowych o 10% r/r Spadek przypisu składki wg PSR na skutek niższej sprzedaży produktów strukturyzowanych i polisolokat 729,0 Q1'2011 Q1'2010 Ubezpieczenia Inwestycyjne Koncentracja na rozwoju nowych produktów inwestycyjnych, takich jak UFK 10

12 Działalność ubezpieczeniowa Wyniki finansowe Wzrost wyniku netto o 28,7% (r/r) Dodatni wpływ zmiany stanu rezerw techniczno-ubezpieczeniowych (+6,4 mln PLN r/r) Rentowność kapitału na poziomie 22,7% (spadek o 12,0 p.p. r/r) mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana % Składki zarobione netto 152,2 126,2 20,6% Odszkodowania i świadczenia wypłacone 3,0-3,4 n/d netto Koszty akwizycji -117,0-92,9 25,9% Wynik z tytułu odsetek 21,0 18,1 16,0% Pozostałe pozycje 8,7 6,0 45,0% Przychody operacyjne netto 67,9 54,0 25,7% Koszty administracyjne -13,2-11,9 10,9% Wynik netto 43,9 34,1 28,7% Udział segmentów w wyniku Q1' ,4% 17,3% 54,3% Ubezpieczenia Majątkowe i Osobowe Ubezpieczenia Na Życie Ubezpieczenia Inwestycyjne 11

13 Działalność zagraniczna Carcade Rosja mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana % Przychody operacyjne netto 22,3 19,6 13,8% Koszty działania -18,0-13,1 37,4% Koszty rezerw -0,4-1,1-63,6% Wynik netto 1) 2,8 4,2-33,3% Wartość sprzedaży leasingu (mln PLN) +113,7% Utrzymanie pozycji numer 2 na rynku leasingu samochodów lekkich Rozbudowa sieci sprzedaży o 4 Oddziały 187,6 Dobre i wciąż poprawiające się wskaźniki jakości portfela 87,8 Finalizacja nabycia Kubanbank Q1'2011 Q1'2010 1) Wynik netto za Q skonsolidowany wraz z Kubanbank. Jednostkowy wynik Carcade za ten okres wyniósł 3,7 mln PLN 12

14 Działalność zagraniczna Plusbank Ukraina mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana % Przychody operacyjne netto 11,3 7,0 61,4% Koszty działania -9,7-5,2 86,5% Koszty rezerw 1,8 0,9 100,0% Wynik netto 3,4 2,1 61,9% Wartość sprzedaży (mln PLN) +330,1% 75,7 13,2 21,3 41,2 Q1' ,6 2,6 7,7 7,3 Q1'2010 Kredyty samochodowe i leasing Kredyty gotówkowe Kredyty firmowe i pozostałe Dynamiczny wzrost sprzedaży kredytu samochodowego oraz gotówkowego Utrzymanie pozycji lidera na rynku kredytów samochodów Pozytywny wpływ działań windykacyjnych na wyniki finansowe Banku Wdrożenie do oferty produktów leasingowych 13

15 Działalność zagraniczna Sombelbank Białoruś mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana % Przychody operacyjne netto 14,5 6,9 110,1% Koszty działalnia -7,9-3,4 132,4% Koszty rezerw -1,1-0,2 450,0% Wynik netto 4,2 2,3 82,6% Wartość sprzedaży (mln PLN) +360,7% 92,6 8,3 Rozwój sieci sprzedaży 5 nowych Oddziałów 39,1 Kredyty pozostałe Kredyty MSP i pozostałe Wzrost salda należności kredytowych o 206,6% (r/r) do 184,6 mln PLN 43,7 20,1 10,1 6,7 3,3 Kredyty ratalne Kredyty gotówkowe Stabilne, satysfakcjonujące wskaźniki jakości portfela kredytowego Q1'2011 Q1'

16 Pozostała działalność finansowa Powszechny Dom Kredytowy mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana % Przychody operacyjne netto 14,1 14,7-4,1% Koszty działalnia -11,1-12,8-13,3% Koszty rezerw 0,0 0,0 0,0% Wynik netto 2,2 1,5 46,7% Wartość sprzedaży (mln PLN) + 1,4% 363,5 358,6 19,8 24,8 86,5 79,5 257,2 254,3 Kredyty gotówkowe i leasing Kredyty samochodowe Kredyty hipoteczne Zmiana strategii działania działania sprzedażowe poprzez nowe kanały dystrybucji, wdrożenie nowych produktów do oferty Wdrożenie działań nakierowanych na wzrost efektywności sprzedażowej i kosztowej Q1'2011 Q1'

17 Pozostała działalność finansowa MW Trade mln PLN Q1'2011 Q1'2010 Zmiana % Przychody operacyjne netto 4,4 2,6 69,2% Koszty działania -1,3-1,1 18,2% Koszty rezerw 0,0 0,0 0,0% Wynik netto 2,3 1,1 109,1% Wartość sprzedaży (mln PLN) +62,8% 77,0 1,0 25,8 47,3 1,5 12,6 Porozumienia HF 4,5-krotny wzrost portfela należności (r/r) do kwoty 289,7 mln PLN Wykorzystanie efektu dźwigni i dostępności finansowania w ramach Grupy Getin Holding Wzrost rentowności kapitałów do 27,4% (o 13,6 p.p. r/r) 50,2 33,2 Pożyczki Pozostałe Wdrożenie nowych produktów dedykowanych dla sektora medycznego Q1'2011 Q1'

18 Grupa Getin Holding Struktura akcjonariatu Struktura akcjonariatu 1) (stan na 13 maja 2011 roku) Pozostali akcjonariusze; 31,62% Leszek Czarnecki; 55,56% ING OFE; 5,22% Pioneer FIO; 7,60% Zakończone sukcesem SPO Getin Holding Prospekt Emisyjny zatwierdzony przez KNF 11 marca 2011 roku Emisja tys. akcji serii O z prawem poboru z ceną emisyjną 9,25 PLN / akcję o łącznej wartości emisyjnej 166,5 mln PLN W wykonaniu prawa poboru objęto tys. akcji, pozostałe akcje zostały przydzielone subskrybentom przy stopie redukcji 99,58% Planowany termin wprowadzenia akcji serii O do obrotu na GPW 17 maja 2011 roku 1) Struktura akcjonariatu z uwzględnieniem praw do akcji serii O 17

19 Wyniki Grupy Kapitałowej Getin Noble Bank za 1 kwartał 2011 roku Prezentacja wyników finansowych dla Inwestorów i Analityków Warszawa, 13 maja 2011 r.

20 GETIN NOBLE BANK NAJWAŻNIEJSZE PARAMETRY FINANSOWE / ,2 mln PLN +4,2% Saldo kredytów ,6 mln PLN +5,5% Saldo depozytów 3 348,8 mln PLN +1,7% Kapitał własny (przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej) ,4 mln PLN +5,4% Suma bilansowa 1Q 2011 / 1Q ,8 mln PLN +22,1% Wynik z tytułu odsetek 242,7 mln PLN +10,0% Wynik z tytułu prowizji i opłat 204,9 mln PLN +24,2% Koszty administracyjne 234,9 mln PLN -16,5% Odpisy z tytułu utraty wartości kredytów, pożyczek i zobowiązań pozabilansowych 128,2 mln PLN +180,3% Zysk brutto 100,0 mln PLN -5,7% Zysk netto (przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej) 36,07% +2,54 p.p. C / I 9,83% -1,14 p.p. CAR 12,61% -2,49 p.p. ROE 2

21 GETIN NOBLE BANK KREDYTY HIPOTECZNE Sprzedaż (mln PLN) Portfel (mln PLN) 1) +65,9% +40,4% Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'2011 Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'2011 Utrzymanie pozycji vice lidera dzięki wysokiej dynamice sprzedaży Sprzedaż zdominowana kredytami w PLN, dzięki czemu systematycznie spada udział kredytów walutowych w portfelu ogółem - na koniec 1 kwartału 2011 do poziomu 43,4%, tj. 2,7 p.p. mniej niż na koniec 2010 roku Wzrost udziału kredytów na cele mieszkaniowe, mniej kredytów konsolidacyjnych i pożyczek hipotecznych Wprowadzenie nowych produktów do oferty (HIPO ROR) 1) Portfel brutto 3

22 GETIN NOBLE BANK KREDYTY SAMOCHODOWE Sprzedaż (mln PLN) Portfel (mln PLN) 1) +8,1% +12,6% Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'2011 Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'2011 Sprzedaż nowych samochodów osobowych na rynku spadła o 3,5% r/r, natomiast import samochodów używanych o 4,7% r/r W zakresie samochodów dostawczych nastąpił wzrost liczby zarejestrowanych samochodów o 15,2% r/r, natomiast import samochodów używanych spadł o 7,3% r/r Kredyty na sfinansowanie zakupu nowego samochodu stanowiły 30,1% całej sprzedaży kredytów samochodowych Banku, wobec 27,7% w analogicznym okresie roku poprzedniego 1) Portfel brutto 4

23 GETIN NOBLE BANK KREDYTY DETALICZNE Sprzedaż (mln PLN) Portfel (mln PLN) 1) +56,0% +6,9% ) Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'2011 Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'2011 Potencjał wzrostu oparty na: Kierowaniu atrakcyjnej oferty kredytowej do bezpiecznych profili klientów (dotychczasowi klienci Banku, klienci z historią kredytową) Udzielaniu kredytów celowych (kredyt ratalny start w II kwartale, kredyt na zakup akcji w wybranych emisjach) Wysoka dynamika wzrostu sprzedaży pomimo odwrotnego trendu na rynku spowodowanego dostosowaniem banków do zapisów Rekomendacji T. W 1 kwartale saldo kredytów detalicznych w systemie bankowym obniżyło się o mln zł, tj. 2,1% 1) Portfel brutto 2) Kwota uwzględnia sprzedaż kredytów na zakup akcji w ramach IPO Open Finance 5

24 GETIN NOBLE BANK KREDYTY MSP Sprzedaż kredytowa (mln PLN) +129,9% Portfel (mln PLN) 1) +63,7% Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'2011 Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'2011 Leasing (mln PLN) +142,4% Wprowadzenie nowych produktów kredytowych dla firm: Kredyt Przyjazna Inwestycja oraz Kredyt Biznes Awans Getin Leasing z 15 na 9 pozycję w Polsce Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'2011 1) Saldo portfela brutto kredytów MSP i leasingu Największy na rynku wzrost sprzedaży leasingowej w 1Q

25 GETIN NOBLE BANK KREDYTY: SALDO I UDZIAŁ W RYNKU Saldo (mln PLN) Udziały rynkowe (%) +4,2% +0,1 p.p ,8% 4,9% Q' Q'2011 Dynamika przyrostu salda zdecydowanie (prawie 3 krotnie) przekroczyła tempo rynkowe, które na koniec 1 kwartału 2011 roku wyniosło 1,3% Nadal największą dynamiką charakteryzował się przyrost salda w obszarze MSP i hipotecznym 1) Udziały rynkowe policzone w oparciu o dane NBP (rynek = banki działające w Polsce + rezydujące w Polsce oddziały instytucji kredytowych i oddziały banków zagranicznych + SKOK-i) 2) Wg danych publikowanych przez NBP 7

26 GETIN NOBLE BANK UDZIAŁ WALUT W PORTFELU KREDYTOWYM Udział walut w portfelu kredytowym ogółem (%) 66,1% 62,4% 56,6% 53,8% 50,5% 51,7% 47,4% 46,1% 43,4% Ograniczenie udziału kredytów walutowych w portfelu ogółem o 22,7 p.p. w ciągu dwóch lat Dalsza koncentracja na sprzedaży w walucie krajowej W konsekwencji spada znaczenie kosztownych transakcji zabezpieczających (swapy walutowe) 8

27 GETIN NOBLE BANK DEPOZYTY: SALDO I UDZIAŁ W RYNKU Saldo (mln PLN) Udziały rynkowe (%) +5,5% +0,1 p.p ,4% 5,5% Q' Q'2011 Systematycznie rośnie udział zobowiązań oprocentowanych stopą stałą (87,7% na koniec 1Q 2011) W ciągu 12 miesięcy portfel depozytów wzrósł o mln PLN / +26,5%, z czego ¾ to środki klientów detalicznych 1) Udziały rynkowe policzone w oparciu o dane NBP (rynek = banki działające w Polsce + rezydujące w Polsce oddziały instytucji kredytowych i oddziały banków zagranicznych + SKOK-i) 9

28 GETIN NOBLE BANK DEPOZYTY: STRUKTURA TERMINOWA Struktura terminowa depozytów wg stanu na r. 1) 41,7% 38,5% 22,6% 25,5% 18,5% 17,3% 11,3% 10,9% 5,9% 7,8% rachunki bieżące do 3 miesięcy do 6 miesięcy do 12 miesięcy 12 miesięcy i powyżej ,8% bazy depozytów z terminem pierwotnym zapadalności 6 miesięcy i dłużej, o 4,47 p.p. mniej niż na koniec 2010 Wskaźnik kredyty / depozyty na koniec 1 kwartału 2011 był na poziomie 94,9%, tj. o 1,1 p.p. mniej niż na koniec 2010 roku Nadal wysoka akwizycja środków z rynku przy systematycznym spadku kosztu odsetkowego 1) Struktura terminowa depozytów wg metodologii stosowanej w sprawozdawczości zarządczej 10

29 GETIN NOBLE BANK PRODUKTY INWESTYCYJNE Sprzedaż produktów inwestycyjnych (mln PLN) z częściowym lokowaniem środków w Grupie GNB Struktura terminowa (%) 1) 28,2 61,0 81,5% (361,4 mln PLN) wraca do Getin Noble Bank jako depozyt 45,3% 354,4 Noble Bank 443,6 Open Finance Getin Bank Istotne wydłużenie struktury terminowej w Q1; 45,3% depozytów z terminem pow. 4 lat 0,8% 12,6% 3,0% do 1 roku do 2 lat do 3 lat do 4 lat 38,4% pow. 4 lat Sprzedaż pozostałych produktów inwestycyjnych (mln PLN) Nadal depozyty pochodzące z nowej sprzedaży produktów strukturalnych składane są wyłącznie w Getin Noble Banku 12,1 Zmiany w OFE szykowane przez Rząd stanowią silny bodziec 106,5 wzrostu dla rynku produktów strukturyzowanych i regularnego 209,5 Noble Bank Open Finance oszczędzania Znacznemu wydłużeniu uległ średni okres trwania produktu 328,0 Getin Bank Przychód z produktów inwestycyjnych pozostał stały 1) Produkty regularnego oszczędzania wg docelowej wartości inwestycji 11

30 GETIN NOBLE BANK ROZWÓJ BANKOWOŚCI RELACYJNEJ Rachunki bieżące Rachunki ROR i bieżące klientów detalicznych i korporacyjnych (tys. szt) Cross-sell 1) 562 2, ,17 1, ,86 1,82 1Q'2010 2Q'2010 3Q'2010 4Q'2010 1Q'2011 1Q'2010 2Q'2010 3Q'2010 4Q'2010 1Q'2011 Oczekiwane przyspieszenie rozwoju cross-sellingu dzięki wsparciu zarówno ze strony rozwijanych aplikacji informatycznych, jak też nowych produktów w ofercie Wsparcie wysokiej dynamiki przyrostu rachunków bieżących przez sprzedaż via platformy Getin Online i Open Online, które w ciągu kilku miesięcy działalności pozyskały 220 tys. klientów i 37 tys. rachunków (z tego 1/3 płatnych) 1) Średnia liczba rachunków na klienta 12

31 OPEN FINANCE NAJWAŻNIEJSZE DANE FINANSOWE / ,2% Oddziały 108,3 mln PLN +23,0% Kapitał własny 1Q 2011 / 1Q ,2 mln PLN +35,1% Zysk 94,0 mln PLN +45,0% Przychody z pośrednictwa finansowego 92,0% +7,3 p.p. ROE 13

32 OPEN FINANCE DEBIUT GIEŁDOWY IPO - PODSUMOWANIE Data przydziału akcji 25 marca 2011 roku; stopa redukcji w transzy inwestorów indywidualnych 74,18%; w transzy inwestorów instytucjonalnych 0%; Liczba akcji objętych ofertą publiczną tys. akcji, w tym tys. akcji nowej emisji (Akcje serii C); Cena po jakiej akcje były nabywane przez inwestorów 18 PLN / sztuka; Wartość przeprowadzonej oferty publicznej tys. PLN, z czego tys. PLN ze sprzedaży akcji nowej emisji trafi to do Open Finance; Data pierwszego notowania akcji i praw do akcji na GPW 5 kwietnia 2011 roku; Podczas debiutu wzrost ceny akcji o 2,3% do poziomu 18,41 PLN / sztuka; Akcjonariusze posiadający więcej niż 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki: (na podstawie otrzymanych zawiadomień w trybie Art. 69 Ustawy o ofercie publicznej) Liczba akcji Udział Getin Noble Bank ,8% Amplico PTE S.A ,9% 14

33 OPEN FINANCE SPRZEDAŻ PRODUKTÓW FINANSOWYCH Sprzedaż (mln PLN) +7,4% Przychody z prowizji (mln PLN) +20,8% 94, ,8 34, , Inwestycje Kredyty 46,3 59,9 Q4'2010 Q1'2011 Q4'2010 Q1'2011 Wzrost przychodów prowizyjnych z tytułu sprzedaży produktów inwestycyjnych i kredytów odpowiednio o 42,0% i 46,8% r/r 15

34 OPEN FINANCE STRUKTURA PRZYCHODÓW Dystrybucja przychodów w 1 kwartale 2011 (mln PLN) 6,7 2,7 24,6 94,0 59,9 Kredyty i produkty okołokredytowe Plany regularnego oszczędzania Jednorazowe plany inwestycyjne Produkty depozytowe Razem przychody 16

35 OPEN FINANCE SPRZEDAŻ PRODUKTÓW FINANSOWYCH Sprzedaż kredytów (mln PLN) +15,2% Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'2011 Sprzedaż depozytów i produktów inwestycyjnych(mln PLN) Plany regularnego oszczędzania +54,5% Jednorazowe plany inwestycyjne +70,6% Produkty depozytowe -22,0% Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'2011 Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'2011 Q1'2010 Q2'2010 Q3'2010 Q4'2010 Q1'

36 OPEN FINANCE PROJEKT OPEN LIFE STATUS PROJEKTU Oczekiwanie na zgodę KNF na przejęcie Spółki MyLife TUnŻ S.A. dawniej Link4 Life TUnŻ S.A.; Projekt w fazie zaawansowanej zrekrutowany zespół z wieloletnim doświadczeniem w branży ubezpieczeniowej; intensywne prace nad ofertą produktową, rozwiązaniami IT, procesem i serwisem klientów. STRATEGIA PRODUKTOWA Całościowe zaspokojenie potrzeb klienta, ze szczególnym uwzględnieniem potrzeb emerytalnych, co oznacza między innymi: Podstawowy kierunek rozwoju oferty długoterminowe produkty oszczędnościowe i inwestycyjne, Przygotowanie mechanizmów motywujących do oszczędzania (między innymi IKZE). PLANOWANA DATA STARTU OPERACYJNEGO: Q

37 NOBLE FUNDS DZIAŁALNOŚĆ BIZNESOWA Aktywa Noble Funds TFI (mln PLN) w podziale na segmenty działalności Pozycja rynkowa funduszy inwestycyjnych w poszczególnych grupach inwestycyjnych wg rocznej stopy zwrotu +35,4% pozycja nazwa funduszu roczna stopa zwrotu na dzieo w doradztwie w ramach Asset Management funduszy inwestycyjnych 2 Noble Global Return +13,95% 4 Noble Stabilnego Wzrostu Plus +6,54% 4 Noble Akcji MiŚ Spółek +14,91% Źródło: Analizy Online S.A Struktura aktywów funduszy inwestycyjnych (%) Od początku roku aktywa zgromadzone w ramach funduszy Pozostałe 1) inwestycyjnych zwiększyły się o 7,0% (rynek 2) wzrósł o 2,4%) Wysoka dynamika wzrostu aktywów funduszy w ujęciu rocznym: 27,5% 41,8% Akcji 54,7%, ponad trzykrotnie szybciej niż rynek 2) (16,8%) 21,1% Dobre wyniki efektem zarówno dobrych rezultatów inwestycyjnych Global Return 9,7% subfunduszy, jak również efektywnej sprzedaży Mieszany 1) Kategoria pozostałe obejmuje fundusze: Skarbowy, Africa, Akcji Małych i Średnich Spółek, 2DB Fiz, Timingowy, Stabilnego Wzrostu Plus, Opportunity FIZ 2) Wg danych Izby Zarządzających Funduszami i Aktywami 19

38 NOBLE SECURITIES DZIAŁALNOŚĆ BIZNESOWA Sieć dystrybucji Przychody z działalności maklerskiej (mln PLN) w zakresie certyfikatów ,0 +1,6% 10,6 27,2 27, Q4'2010 Q1'2011 Aktywność na rynku pierwotnym i wtórnym Sprzedaż (mln PLN) akcje obligacje korporacyjne certyfikaty strukturyzowane obligacje strukturyzowane 1Q Q / ,9 4,1 x12,4 256,7 489,1-47,5% 0,0 448,6-100,0% 111,9 263,3-57,5% Kolejne 2 nowe placówki w 1 kwartale 2011 Wzrost liczby rachunków inwestycyjnych o 54% w stosunku do końca 2010 roku 1Q Q /2010 mln PLN rynek kasowy 742, ,6-48,9% tyś szt. Obroty kontrakty terminowe opcje 504,0 515,9-2,3% 5,4 3,6 +48,9% Blisko 330 mln PLN pozyskane dla 8 podmiotów w drodze publicznych i niepublicznych emisji akcji i obligacji 20

39 GETIN NOBLE BANK KONTRYBUCJA SPÓŁEK DO ZYSKU GRUPY ZA 1Q 2011 ROKU mln PLN narastająco 353,3 x3,4 20,3 35,0% 6,0 32,4% 8,6 x17,6-288,1 x15,9 z czego 89,7% stanowiła korekta zysku Banku ze sprzedaży akcji Open Finance 100,0-5,6% 1Q 2011 zmiana r/r Getin Noble Bank Open Finance Noble Funds Noble Securities Pozostałe spółki i korekty Grupa GNB (zysk jednostki dominującej) 21

40 GETIN NOBLE BANK STRUKTURA BILANSU Struktura bilansu Banku (mln PLN) Aktywa Pasywa Inne aktywa Instrumenty finansowe Należności od banków 8% 9% 5% 6% 7% Inne pasywa Kapitał własny (przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej) Kredyty i pożyczki udzielone klientom 77% 87% Zobowiązania wobec klientów Suma bilansowa Getin Noble Banku wzrosła w 1Q 2011 o mln PLN (+5,4% vs ), przyrost ten wynika przede wszystkim z wzrostu zobowiązań wobec Klientów o 5,5% oraz salda kredytów i pożyczek o 4,2% w 1 kwartale 2011 roku Kapitał własny (przyp. akcjonariuszom jednostki dominującej) w tym samym czasie wzrósł o 1,7% 22

41 GETIN NOBLE BANK RYZYKO KREDYTOWE Koszt ryzyka kredytowego (%) 1) zmiana kredyty korporacyjne 4,3% 3,2% 1,16 p.p. kredyty samochodowe 2) 5,1% 6,0% -0,86 p.p. kredyty hipoteczne 1,6% 2,0% -0,35 p.p. kredyty detaliczne 5,5% 9,9% -4,44 p.p. Kredyty ogółem 2,6% 3,5% -0,90 p.p. Kredyty gotówkowe odsetek zaległości 30 dniowych w spłacie pierwszej raty (%) kontynuacja działań mających na celu ograniczenie kosztów ryzyka: aktualizacja narzędzi statystycznych do oceny ryzyka klientów (scoringów) stałe dostosowanie oferty produktowej pod kątem obniżenia kosztów ryzyka skuteczne działania windykacyjne i prewindykacyjne przyrost odpisów w 1Q2011 blisko 20% niższy w porównaniu z przyrostem w 1Q2010 wskaźniki opóźnień pierwszych rat na najniższych poziomach od 2008 roku Kredyty samochodowe odsetek zaległości 30 dniowych w spłacie pierwszej raty (%) 5,7% 3,8% 3,4% 2,7% 2,0% 1,7% 1,1% 1,6% 1,0% 3,3% 2,2% 3,3% 2,6% 2,2% 1,4% 1,4% 01' ' ' ' ' ' ' ' ' ' ' ' ' ' ' ' ' ' ' '2011 1) Wynik na odpisach do średniego salda kredytów; wskaźnik zannualizowany 2) Łącznie z leasingiem 23

42 GETIN NOBLE BANK RYZYKO KREDYTOWE Kredyty Hipoteczne względna zmiana ryzyka kredytowego w stosunku do 1Q 2010 (%) 100,0% 100,0% 46,5% 34,3% 25,8% 27,1% 20,9% 1Q'2010 2Q'2010 3Q'2010 4Q'2011 Ryzyko mierzone jako udział salda DPD90+ w kwocie uruchomieo po 6 mcach Ryzyko mierzone jako udział salda DPD30+ w kwocie uruchomieo po 3 mcach Kredyty udzielone w ostatnim kwartale 2010 roku charakteryzują się prawie 5-krotnie lepszą jakością 24

43 GETIN NOBLE BANK NAJWAŻNIEJSZE DANE FINANSOWE Kapitał własny (przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej) mln PLN / , , ,6 +1,7% Suma bilansowa , , ,5 +5,4% Saldo kredytów , , ,8 +4,2% Saldo depozytów , , ,3 +5,5% / ,0% +27,9% +32,7% +26,5% mln PLN 1Q Q Q Q 11/ 4Q 10 1Q 11/ 1Q 10 Dochody 568,0 567,4 492,1 +0,1% +15,4% Koszty działania banku -204,9-202,0-165,0 +1,4% +24,2% Wynik finansowy netto (przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej) 100,0 107,7 106,0-7,1% -5,7% C /I - skonsolidowany (%) 36,07% 32,45% 33,53% 3,61 p.p. 2,54 p.p. ROE 12,61% 15,90% 15,11% -3,29 p.p. -2,49 p.p. NIM 2,8% 2,9% 3,0% -0,10 p.p. -0,18 p.p. CAR 9,83% 9,87% 10,97% -0,04 p.p. -1,14 p.p. 25

44 Wyniki Open Finance za pierwszy kwartał 2011 Prezentacja wyników finansowych dla Inwestorów i Analityków Warszawa, 13 maja 2011 r.

45 NAJWAŻNIEJSZE DANE FINANSOWE ZMIANA DANE NA KONIEC I KWARTAŁU 2011 R. + 3,2% * Oddziały (98) + 23,0% * Kapitał własny (108,3 mln zł) + 35,1% ** Zysk Open Finance (20,2 mln zł) + 16,8% * Suma aktywów (158,2 mln zł) + 45,0% ** Przychody z pośrednictwa finansowego (94,0 mln zł) + 31,8% ** EBITDA (26,5 mln zł) + 7,3 p.p. ** ROE (92,0%) * porów anie do 31 grudnia 2010 roku ** porów nanie do Q1 2010

46 KWARTALNE WYNIKI OPEN FINANCE ZYSK NETTO EBITDA ROE % % ,0% 90,0% 92,0% ,0% 84,7% dane w tys zł - Q Q dane w tys zł - Q Q ,0% Q Q1 2011

47 PLN'000 STRUKTURA PRZYCHODÓW OPEN FINANCE DYSTRYBUCJA PRZYCHODÓW W Q PRZYCHODY Z PROWIZJI ZA POŚREDNICTWO 45% Produkty inwestycyjne Produkty kredytowe 0 Kredyty i produkty okołokredytowe Plany regularnego oszczędzania Jednorazowe plany inwestycyjne Produkty depozytowe Razem przychody 0 Dane w tys zł Q Q1 2011

48 DYSTRYBUCJA PRODUKTÓW Liczba oddziałów 31 grudnia marca 2011 Open Finance Open Direct Łącznie Liczba doradców 31 grudnia 2010 (*) 31 marca 2011 (*) Open Finance Open Direct Łącznie stan zatrudnienia na konkretną datę W Q Spółka otworzyła 3 nowe oddziały mobilne. Liczba doradców Open Finance w Q wzrosła o ponad 7%

49 WOLUMENY SPRZEDAŻY PRODUKTÓW KREDYTOWYCH KWARTALNE WARTOŚCI SPRZEDAŻY KREDYTÓW I PRODUKTÓW OKOŁOKREDYTOWYCH % Dane w mln zł Q Q Q Q Q Dane w mln zł Q Q1 2011

50 WOLUMENY SPRZEDAŻY PRODUKTÓW INWESTYCYJNYCH WARTOŚD SPRZEDAŻY PLANÓW REGULARNEGO OSZCZĘDZANIA 30 55% WARTOŚD SPRZEDAŻY JEDNORAZOWYCH PLANÓW INWESTYCYJNYCH 71% Q Q Q Q Q Dane w mln zł WARTOŚD SPRZEDAŻY PRODUKTÓW DEPOZYTOWYCH % Q Q Q Q Q Dane w mln zł Dane w mln zł Q Q Q Q Q1 2011

51 Projekt Open Life Status projektu: Oczekiwanie na zgodę KNF na przejęcie Spółki MyLife TUnŻ S.A. dawniej Link4 Life TUnŻ S.A.; Projekt w fazie zaawansowanej zrekrutowany zespół z wieloletnim doświadczeniem w branży ubezpieczeniowej; intensywne prace nad ofertą produktową, rozwiązaniami IT, procesem i serwisem klientów. Strategia produktowa: Całościowe zaspokojenie potrzeb klienta, ze szczególnym uwzględnieniem potrzeb emerytalnych, co oznacza między innymi: Podstawowy kierunek rozwoju oferty długoterminowe produkty oszczędnościowe i inwestycyjne, Przygotowanie mechanizmów motywujących do oszczędzania (między innymi IKZE), Planowana data startu operacyjnego: Q r.

52 BILANS I RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT dane w tys. PLN Zmiana w artościow o % dane w tys. PLN Zmiana w artościow o % AKTYWA Aktywa trwałe (1 308) -7% Rzeczowe aktywa trwałe i Wartości niematerialne (1 619) -11% Aktywa z tytułu podatku odroczonego % Pozostałe należności długoterminowe % Aktywa obrotowe % Należności z tytułu dostaw i usług (28 783) -48% Rozliczenia międzyokresowe % Środki pieniężne i ich ekwiwalenty % Pozostałe (983) -84% SUMA AKTYWÓW % Przychody z pośrednictwa finansowego (29 169) -45% Koszty z pośrednictwa finansowego (37 664) (20 228) (17 436) 86% Wynik z pośrednictwa finansowego % Koszty administracyjne (29 743) (24 421) (5 322) 22% EBITDA % Amortyzacja (1 959) (1 698) (261) 15% Wynik na pozostałej działalności operacyjnej i finansowej % Zysk brutto % Podatek dochodowy (4 865) (3 546) (1 319) 37% Zysk netto % ZOBOWIĄZANIA I KAPITAŁ WŁASNY Kapitał własny % Kapitał podstawowy % Pozostałe kapitały rezerwowe % Zyski zatrzymane % Zobowiązania % Rezerwy % Zobowiązania z tyt. leasingu finansowego (870) -49% Zobowiązania z tytułu dostaw i usług (738) -35% Rozliczenia międzyokresowe % Pozostałe zobowiązania niefinansowe % SUMA ZOBOWIĄZAŃ I KAPITAŁU WŁASNEGO %

53 Dziękuję za uwagę Open Finance