Informacja w zakresie adekwatności kapitałowej. Pekao Investment Banking S.A. ( Pekao IB ) według stanu na dzień 31 grudnia 2015 roku

Transkrypt

1 Informacja w zakresie adekwatności kapitałowej Pekao Investment Banking S.A. ( Pekao IB ) według stanu na dzień 31 grudnia 2015 roku 1

2 Wstęp Pekao Investment Banking S.A. (zwane dalej Pekao IB ) z siedzibą w Warszawie przy ul. Żwirki i Wigury 31 został utworzony aktem notarialnym z dnia 11 października 2002 roku. Pekao Investment Banking S.A. został zarejestrowany w rejestrze przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, w dniu 3 lutego 2003, pod numerem KRS Pekao IB upowszechnia informacje o charakterze ilościowym i jakościowym dotyczące adekwatności kapitałowej zgodnie z: Rozporządzeniem Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 575/2013 z dnia 26 czerwca 2013r. w sprawie wymogów ostrożnościowych dla instytucji kredytowych i firm inwestycyjnych, zmieniającym rozporządzenie (UE) nr 648/2012 (zwane dalej Rozporządzenie CRR). Rozporządzeniem wykonawczym Komisji (UE) nr 1423/2013 z 20 grudnia 2013r. ustanawiającym standardy techniczne w zakresie wymogów dotyczących ujawniania informacji na temat funduszy własnych instytucji zgodnie z Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 575/2013. Zakres upowszechnianych informacji szczegółowo określa Polityka Informacyjna zatwierdzona przez Zarząd Pekao IB. Informacje związane z adekwatnością kapitałową zawarte w niniejszej informacji przedstawione są w ujęciu jednostkowym według stanu na dzień 31 grudnia 2015 roku. Pekao IB nie posiada udziałów w jednostkach zależnych, stowarzyszonychi współzależnych. Dane przedstawione w niniejszej Informacji są oparte na przepisach prawa obowiązujących Pekao IB na dzień 31 grudnia 2015 roku. Na dzień 31 grudnia 2015 roku Pekao IB, będący średnim przedisębiorstwem, był zwolniony ze stosowania bufora zabezpieczającego oraz bufora antycyklicznego. Na dzień 31 grudnia 2015 roku Pekao IB nie stosował technik ograniczania ryzyka kredytowego. Na dzień 31 grudnia 2015 roku jednostką dominującą wobec Pekao IB sporządzającą skonsolidowane sprawozdanie finansowe był Bank Pekao S.A., z siedzibą w Warszawie, przy ulicy Grzybowskiej 53/57, Warszawa. Jednostką dominującą najwyższego szczebla dla grupy kapitałowej Banku Pekao S.A. jest UniCredit S.p.A. z siedzibą w Rzymie, Włochy. 2

3 1. Fundusze własne Pekao IB definiuje części składowe funduszy własnych zgodnie z przepisami Rozporządzenia CRR obowiązującymi na dzień 31 grudnia 2015 roku. Pekao IB ujawnia informacje dotyczące funduszy własnych zgodnie z przepisami art. 437 oraz 492 Rozporządzenia 575/2013 oraz zgodnie z wymogami przedstawionymi w Rozporządzeniu Wykonawczym Komisji (UE) nr 1423/2013 z dnia 20 grudnia 2013 roku ustanawiającym wykonawcze standardy techniczne w zakresie wymogów dotyczących ujawnienia informacji na temat funduszy własnych instytucji zgodnie z Rozporządzeniem 575/2013. Zgodnie z Rozporządzeniem CRR, fundusze własne składają się z następujących elementów: Kapitał podstawowy Tier I, obejmujący m.in. instrumenty kapitałowe i powiązane ażio emisyjne, zyski zatrzymane, pozostałe kapitały rezerwowe, Kapitał dodatkowy Tier I, obejmujący m.in. instrumenty kapitałowe, o których mowa w art. 52 Rozporządzenia 575/2013 oraz ażio emisyjne związane z tymi instrumentami, Kapitał Tier II, obejmujący m.in. instrumenty kapitałowe i pożyczki podporządkowane spełniające kryteria określone w art. 63 Rozporządzenia 575/2013 oraz ażio emisyjne związane z tymi instrumentami. Pekao IB nie posiada instrumentów dodatkowych w kapitale Tier I oraz instrumentów w kapitale Tier II, a tym samym fundusze własne Pekao IB są równe instrumentom w kapitale podstawowym Tier 1 pomniejszonym o korekty regualcyjne. Biorąc pod uwagę czytelność i wartość użytkową dokumentu dla odbiorców, zakres ujawnień w tabeli nr 1 ograniczono do niezerowych pozycji funduszy własnych, jednocześnie zachowując numerację pozycji zgodną ze wzorem zaprezentowanym w Załączniku VI Rozporządzenia 1423/2013. Tabela 1. Struktura funduszy własnych Kapitał podstawowy Tier I: Instrumenty i kapitały rezerwowe 1 Instrumenty kapitałowe i powiązane ażio emisyjne ,00 w tym akcje zwykłe ,00 2 Zyski zatrzymane ,15 3 Skumulowane inne całkowite dochody i pozostałe kapitały rezerwowe ,33 6 Kapitał podstawowy Tier I przed korektami regulacyjnymi ,48 3

4 Kapitał podstawowy Tier I: korekty regulacyjne 7 Dodatkowe korekty wartości (kwota ujemna) 4 203,48 8 Wartości niematerialne i prawne (po odliczeniu powiązanej rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego (kwota ujemna) ,16 10 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oparte na przyszłej rentowności z wyłączeniem aktywów wynikających z różnic przejściowych ( po odliczeniu powiązanej rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego w przypadku spełnienia warunków określonych w art. 38 ust.3) kwota ujemna ,00 28 Całkowite korekty regulacyjne w kapitale podstawowym Tier I ,64 29 Kapitał podstawowy Tier I ,84 Kapitał dodatkowy Tier I: instrumenty 36 Kapitał dodatkowy Tier I przed korektami regulacyjnymi 0,00 Kapitał dodatkowy Tier I: korekty regulacyjne 43 Całkowite korekty regulacyjne w kapitale dodatkowym Tier I 0,00 44 Kapitał dodatkowy Tier I 0,00 45 Kapitał Tier I (kapitał Tier I = kapitał podstawowy Tier I + kapitał dodatkowy Tier I) ,84 Kapitał Tier II: instrumenty i rezerwy 51 Kapitał Tier II przed korektami regulacyjnymi 0,00 Kapitał Tier II: korekty regulacyjne 57 Całkowite korekty regulacyjne w Kapitale Tier II 0,00 58 Kapitał Tier II 0,00 59 Łączny kapitał (łączny kapitał = kapitał Tier I + kapitał Tier II) ,84 60 Aktywa ważone ryzykiem razem ,62 Współczynniki i bufory kapitałowe 61 Kapitał podstawowy Tier I (wyrażony jako odsetek łącznej kwoty ekspozycji na ryzyko) 106,54% 62 Kapitał Tier I (wyrażony jako odsetek łącznej kwoty ekspozycji na ryzyko) 106,54% 63 Łączny kapitał (wyrażony jako odsetek łącznej kwoty ekspozycji na ryzyko) 106,54% 4

5 64 Wymóg bufora dla poszczególnych instytucji ( wymóg dotyczący kapitału podstawowego Tier I zgodnie z art. 92 ust 1. lit a) powiększony o wymogi utrzymania bufora zabezpieczającego i antycyklicznego jak również bufora ryzyka systemowego oraz bufora instytucji o znaczeniu systemowym wyrażony jako odsetek kwoty ekspozycji na ryzyko 0,00 65 w tym: wymóg utrzymania bufora zabezpieczającego 0,00 66 w tym: wymóg utrzymania bufora antycyklicznego 0,00 67 w tym: wymóg utrzymania bufora ryzyka systemowego 0,00 67a w tym: bufor globalnych instytucji o znaczeniu systemowym lub bufor innych instytucji o znaczeniu systemowym 0,00 68 Kapitał podstawowy Tier I dostępny w celu pokrycia buforów (wyrażony jako odsetek łącznej kwoty ekspozycji na ryzyko) 0,00 69 Nieistotne w przepisach unijnych 0,00 Kwoty poniżej progów odliczeń (przed ważeniem ryzykiem) 72 Bezpośrednie i pośrednie udziały kapitałowe podmiotów sektora finansowego, jeżeli instytucja nie dokonała znacznej inwestycji w te podmioty (kwota poniżej progu 10% oraz po odliczeniu kwalifikowanych pozycji krótkich) 0, Kapitał podstawowy Tier 1 Instrumenty kapitałowe w kapitale podstawowym Tier I dotyczą jedynie kapitału zakładowego Pekao IB. Kapitał zakładowy wykazywany jest według wartości nominalnej wyemitowanych i zarejestrowanych akcji, zgodnie ze statutem oraz wpisem do rejestru handlowego. Kapitał zakładowy wynosi ,00 PLN i dzielił się na sztuk akcji o wartości nominalnej 11 PLN każda. Zyski zatrzymane rozumiane jako zyski zatrzymane z poprzednich lat, wynosiły ,33 PLN. Skumulowane inne całkowite dochody, wyliczane jako kapitał z aktualizacji wyceny, wynosiły ,00 PLN. Pozostałe kapitały rezerwowe, na które składa się kapitał zapasowy, wynosiły ,15 PLN. Kapitał zapasowy został utworzony zgodnie z obowiązującymi przepisami prawa i statutem. Opis głównych cech instrumentów w kapitale podstawowym Tier I został przygotowany zgodnie z art. 3 Rozporządzenia wykonawczego Komisji (UE) nr 1423/2013 z dnia 20 grudnia 2013 r. ustanawiającym wykonawcze standardy techniczne w zakresie wymogów dotyczących ujawniania informacji na temat funduszy własnych instytucji zgodnie z Rozporządzeniem CRR (Tabela 2). 5

6 Tabela 2. Główne cechy instrumentów w kapitale Tier I Nr Seria/emisja A B C D 1. Emitent Pekao Investment Banking S.A. Pekao Investment Banking S.A. Pekao Investment Banking S.A. Pekao Investment Banking S.A. 2. Unikatowy identyfikator Prawo lub prawa właściwe, którym podlega instrument Prawo polskie Prawo polskie Prawo polskie Prawo polskie Ujmowanie w kapitale regulacyjnym 4. Zasady przejściowe określone w Rozporządzeniu CRR Kapitał podstawowy Tier I Kapitał podstawowy Tier I Kapitał podstawowy Tier I Kapitał podstawowy Tier I 5. Zasady określone w Rozporządzeniu CRR obowiązujące w okresie przejściowym. Kapitał podstawowy Tier I Kapitał podstawowy Tier I Kapitał podstawowy Tier I Kapitał podstawowy Tier I 6. Kwalifikowalne na poziomie jednostkowym lub (sub) skonsolidowanym/ na poziomie jednostkowym oraz (sub) skonsolidowanym Poziom jednostkowy Poziom jednostkowy Poziom jednostkowy Poziom jednostkowy 7. Rodzaj instrumentu Akcje imienne zwykłe Akcje imienne zwykłe Akcje imienne zwykłe Akcje imienne zwykłe 8. Kwota uznana w kapitale regulacyjnym, na dzień r. 9. Wartość nominalna instrumentu PLN ,89 PLN PLN PLN 11,00 PLN* 11,00 PLN* 11,00 PLN* 11,00 PLN* *W 2012 r. została zmniejszona wartość nominalna instrumentu z 26 zł na 11 zł 9a. Cena emisyjna 86,18, PLN 89,18 PLN 26,00 PLN 26,00 PLN 9b. Cena wykupu 10. Kwalifikacja księgowa Kapitał własny Kapitał własny Kapitał własny Kapitał własny 11. Pierwotna data emisji Wieczyste czy terminowe Wieczysty Wieczysty Wieczysty Wieczysty 13. Pierwotny termin zapadalności Brak terminu zapadalności Brak terminu zapadalności Brak terminu zapadalności Brak terminu zapadalności 14. Opcja wykupu na żądanie emitenta podlegająca wcześniejszemu zatwierdzeniu przez organy nadzoru. 15. Termin wykupu opcjonalnego, terminy wykupu warunkowego oraz kwota wykupu 16. Kolejne terminy wykupu, jeżeli dotyczy Nie Nie Nie Nie Kupony/Dywidendy 6

7 17. Stała lub zmienna dywidenda/stały lub zmienny kupon 18. Kupon odsetkowy oraz dowolny powiązany wskaźnik 19. Istnienie zapisanych praw do niewypłacenia dywidendy 20 a. W pełni uznaniowe, częściowo uznaniowe czy obowiązkowe (pod względem terminu) 20b. W pełni uznaniowe, częściowo uznaniowe czy obowiązkowe (pod względem kwoty) 21. Istnienie opcji z oprocentowaniem rosnącym lub innej zachęty wykupu 22. Nieskumulowane czy skumulowane 23. Zamienne czy niezamienne 24. Jeżeli zamienne, zdarzenie lub zdarzenia wywołujące zamianę 25. Jeżeli zamienne, w pełni czy częściowo 26. Jeżeli zamienne, wskaźnik konwersji 27. Jeżeli zamienne, zmiana obowiązkowa czy opcjonalna 28. Jeżeli zamienne, należy określić rodzaj instrumentu, na który można dokonać zamiany 29. Jeżeli zamienne, należy określić emitenta instrumentu, na który dokonuje się zamiany 30. Odpisy obniżające wartość 31. W przypadku odpisu obniżającego wartość, zdarzenie lub zdarzenia wywołujące odpis obniżający wartość 32. W przypadku odpisu obniżającego wartość, w pełni czy częściowo. 33. W przypadku odpisu obniżającego wartość, trwale czy tymczasowo 34. W przypadku tymczasowego odpisu obniżającego wartość, opis mechanizmu odpisu obniżającego wartość Stopa zmienna Stopa zmienna Stopa zmienna Stopa zmienna Nie Nie Nie Nie W pełni uznaniowe W pełni uznaniowe W pełni uznaniowe W pełni uznaniowe W pełni uznaniowe W pełni uznaniowe W pełni uznaniowe W pełni uznaniowe Nie Nie Nie Nie Niekumulacyjny Niekumulacyjny Niekumulacyjny Niekumulacyjny Niezamienne Niezamienne Niezamienne Niezamienne Nie Nie Nie Nie 7

8 35. Pozycja w hierarchii podporządkowania w przypadku likwidacji (należy określić rodzaj instrumentu bezpośrednio uprzywilejowanego w odniesieniu do danego instrumentu) 36. Niezgodne cechy przejściowe 37 Jeżeli tak, należy określić niezgodne cechy Kapitał podstawowy Tier 1 korekty regulacyjne Pekao IB odlicza od pozycji kapitału podstawowego Tier I: wartości niematerialne i prawne o wartości PLN zgodnie z art. 36 ust. 1 pkt. b) Rozporządzenia CRR. aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oparte na przyszłej rentowności z wyłączeniem aktywów wynikających z różnic przejściowych o wartości ,00 PLN zgodnie z art. 36 ust.1 pkt. c) Rozporządzenia CRR. dodatkowe korekty wartości z tytułu ostrożnej wyceny zgodnie z art. 34 Rozporządzenia CRR. Na dzień 31 grudnia 2015 roku korekta wartości z tytułu wymogów w zakresie ostrożnej wyceny wynosiła 4 203,48 PLN. Pekao IB nie odlicza od pozycji kapitału podstawowego Tier I pozycji wymienionych w art. 47, 48, 56, 66 oraz 79 Rozporządzenia CRR. Pekao IB nie stosuje ograniczeń do obliczania funduszy własnych, filtrów ostrożnościowych i odliczeń od pozycji kapitału podstawowego Tier I innych niż te, które zostały wymienione powyżej. 2. Ocena adekwatności kapitałowej wymogów w zakresie funduszy własnych Na dzień 31 grudnia 2015 roku skala działalności Pekao IB wyliczał zgodnie z Rozporządzeniem CRR wymóg w zakresie funduszy własnych: z tytułu ryzyka kredytowego metodą standardową (Część III, Tytuł II, rozdział 2), z tytułu ryzyka operacyjnego metodą wskaźnika bazowego (Części III, Tytuł III, Rozdział 2), z tytułu ryzyka pozycji (ryzyka związanego z inwestowaniem w akcje) metodą standardową (Część III, Tytuł IV, Rozdział 2, Sekcja 3), z tytułu ryzyka walutowego metodą standardową (Części III, Tytuł IV, Rozdział 3). 8

9 Strukturę całkowitego wymogu kapitałowego Pekao IB wyliczonego na podstawie Rozporządzenia CRR przedstawia Tabela nr 3. Tabela nr 3. Struktura całkowitego wymogu kapitałowego Kategoria ryzyka Wartość (PLN) Wymóg w zakresie funduszy własnych: ,83 1. z tytułu ryzyka kredytowego ,53 2. z tytułu ryzyka kredytowego kontrahenta 7 149,96 3. z tytułu ryzyka operacyjnego ,26 4. z tytułu ryzyka związanego z inwestowaniem w akcje ,42 5. z tytułu ryzyka walutowego ,66 Wykres nr 1. Struktura wymogów w zakresie funduszy własnych 2.1. Ryzyko kredytowe Wymóg w zakresie funduszy własnych z tytułu ryzyka kredytowego (8% ekspozycji ważonych ryzykiem, określonych w art. 112 Rozporządzenia CRR) w podziale na klasy aktywów, na dzień 31 grudnia 2015, roku przedstawia Tabela 4. Tabela nr 4. Struktura wymogu w zakresie funduszy własnych z tytułu ryzyka kredytowego w podziale na klasy ekspozycji. Klasy ekspozycji 8% ekspozycji ważonej ryzykiem w PLN Aktywa bilansowe ważone ryzykiem, w podziale na ekspozycje: ,53 Ekspozycje wobec rządów i banków centralnych 0,00 Ekspozycje wobec samorządów regionalnych lub władz lokalnych 0,00 Ekspozycje wobec podmiotów sektora publicznego 0,00 9

10 Ekspozycje wobec wielostronnych banków rozwoju 0,00 Ekspozycje wobec organizacji międzynarodowych 0,00 Ekspozycje wobec instytucji ,84 Ekspozycje wobec przedsiębiorstw ,83 Ekspozycje detaliczne 0,00 Ekspozycje zabezpieczone hipotekami na nieruchomościach. 0,00 Ekspozycje, których dotyczy niewykonanie zobowiązania Ekspozycje związane ze szczególnie wysokim ryzykiem 0,00 Ekspozycje w postaci obligacji zabezpieczonych 0,00 Pozycje stanowiące pozycje sekurytyzacyjne 0,00 Ekspozycje wobec instytucji i przedsiębiorstw posiadających krótkoterminową ocenę kredytową Ekspozycje w postaci jednostek uczestnictwa lub udziałów w przedsiębiorstwach zbiorowego inwestowania 0,00 0,00 Ekspozycje kapitałowe ,00 Inne ekspozycje ,86 II. Kwota ekspozycji na ryzyko z tytułu wkładu do funduszu kontrahenta centralnego na wypadek niewykonania zobowiązania 7 149,96 III. Aktywa pozabilansowe: 0,00 Razem: ,49 Na dzień 31 grudnia 2015 roku Pekao IB stosował wagę ryzyka równą 0% do ekspozycji względem Banku Pekao S.A. i wyłączał ekspozycje względem Banku Pekao S.A. z limitu dużych ekspozycji na podstawie decyzji administarcyjnej wydanej przez Urząd Komisji Nadzoru Finansowego w dniu 2 listopada 2015 roku zgodnie z art. 113 Rozporządzenia CRR Korekty z tytułu ryzyka kredytowego Należności wykazane są w kwocie wymagającej zapłaty, z zachowaniem zasady ostrożności oraz terminu wymagalności. Należności przeterminowane są to należności, których termin wymagalności upłynął. Wartość należności aktualizuje się uwzględniając stopień prawdopodobieństwa ich zapłaty poprzez dokonanie odpisów aktualizujących wartość należności. Odpisy na koniec roku obrotowego tworzy się dla należności przeterminowanych. Dla należności zagrożonych (układ, ugoda, upadłość) odpisy tworzone są na bieżąco i aktualizowane na koniec roku. Wartość bilansowa składnika aktywów zostaje pomniejszona o odpisy aktualizujące, a kwota straty obciąża rachunek zysków i strat. Jeżeli w kolejnych okresach utrata wartości uległa zmniejszeniu odwrócenie odpisów aktualizujących wartość należności ujmuje się w rachunku zysków i strat. 10

11 W Pekao IB przyjęta została zasada, iż na potrzeby wymogów ostrożnościowych przez należności przeterminowane należy rozumieć niezabezpieczoną ekspozycję przeterminowaną o ponad 90 dni Całkowita kwota ekspozycji oraz średnia kwota ekspozycji w danym okresie z podziałem na różne kategorie ekspozycji. Struktura całkowitej kwoty ekspozycji po rozliczeniu równoważących się transakcji i bez uwzględnienia skutków ograniczenia ryzyka kredytowego, a także średnia kwota ekspozycji w danym okresie z podziałem na różne kategorie ekspozycji została przedstawiona w tabeli nr 5. Tabela nr 5. Struktura kwoty ekspozycji po rozliczeniu równoważących się transakcji i bez uwzględnienia skutków ograniczenia ryzyka kredytowego, a także średnia kwota ekspozycji w danym okresie z podziałem na różne kategorie ekspozycji. Klasa ekspozycji Średnia wartość Wartość na dzień Ekspozycje wobec rządów centralnych lub 9 603, ,00 banków centralnych Ekspozycje wobec podmiotów sektora 0,00 0,00 publicznego Ekspozycje wobec instytucji , ,96 Ekspozycje wobec przedsiębiorstw , ,22 Ekspozycje, których dotyczy niewykonanie 3 617,19 0,00 zobowiązania Ekspozycje kapitałowe , ,00 Inne pozycje , ,99 Razem , Rozkład geograficzny ekspozycji. Rozkład geograficzny ekspozycji został przedstawiony w tabeli nr 6. Tabela nr 6. Rozkład geograficzny ekspozycji Kraj Ekspozycja Ekspozycje wobec rządów centralnych lub banków centralnych Polska ,00 Ekspozycje wobec instytucji Austria ,69 Estonia ,26 Francja 2 287,16 Wielka Brytania ,92 Węgry ,39 Polska ,54 Ekspozycje wobec przedsiębiorstw Czechy 3 836,62 Zjednoczone Emiraty Arabskie 7 037,56 Belize 7 934,81 Cypr 1 766,21 Wielka Brytania 4 000,00 Guersney 6 549,00 Włochy ,01 Kazahstan 9,72 11

12 Luksemburg 1 958,18 Polska * ,96 Rumunia 1 323,37 Stany Zjednoczone Ameryki ,15 Brytyjskie Wyspy Dziewicze 7 355,32 Ekspozycje kapitałowe Polska ,00 Inne ekspozycje Niemcy 111,82 Francja 92,71 Izrael 590,48 Kazahstan 24,39 Luksemburg 0,11 Polska ,77 Rosja 1 134,88 Słowacja 34,43 Stany Zjednoczone Ameryki 5 680,18 Brytyjskie Wyspy Dziewicze ,22 Serbia 20,00 Razem ,26 *na dzień Pekao IB utworzył jeden odpis na ekspozycje z tytułu wpłat do systemu gwarantowania rekompensat w KDPW S.A. W Tabeli nr 6 został przedstawiona wartość ekspozycji po uwzględnieniu odpisu Rozkład ekspozycji w zależności od branży lub typu kontrahenta. Rozkład ekspozycji w zależności od branży lub typu kontrahenta przedstawione w tabeli nr 7. Kategoria ekspozycji / Rodzaj klienta Tabela nr 7. Rozkład ekspozycji w zależności od branży lub typu kontrahenta, z uwzględnieniem kwot ekspozycji o utraconej wartości i ekspozycji przeterminowanych. Instytucje kredytowe Instytucje finansowe inne niż instytucje kredytowe Przedsiębiorstwa niefinansowe w tym MŚP Klienci detaliczni Inne aktywa Ekspozycje wobec 0,00 0,00 0,00 0,00 0, ,00 rządów centralnych lub banków centralnych Ekspozycje wobec , ,91 0,00 0,00 0,00 0,00 instytucji Ekspozycje wobec 0, , , ,09 0,00 0,00 przedsiębiorstw Ekspozycje kapitałowe 0,00 0,00 0,00 0,00 0, ,00 Pozostałe ekspozycje 0, ,09 590,59 0, ,10 0,00 Razem , , , , , , Zestawienie rezydualnych terminów zapadalności dla wszystkich ekspozycji z tytułu funduszy własnych ryzyka kredytowego z podziałem na kategorie ekspozycji Zestawienie rezydualnych terminów zapadalności dla wszystkich ekspozycji z tytułu funduszy własnych ryzyka kredytowego z podziałem na kategorie ekspozycji zostało przedstawione w tabeli nr 8. 12

13 Tabela nr 8. Zestawienie rezydualnych terminów zapadalności dla wszystkich ekspozycji z tytułu funduszy własnych ryzyka kredytowego z podziałem na kategorie ekspozycji. Klasa ekspozycji / termin zapadalności Do 1 miesiąca 1-3 miesiące 3-12 miesięcy powyżej 12 miesięcy bez terminu Ekspozycje wobec rządów centralnych lub banków centralnych ,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Ekspozycje względem instytucji ,26 * 0,00 0, , ,20 ** Ekspozycje względem ,48 przedsiębiorstw 0,00 0,00 329, ,86 ** Ekspozycje kapitałowe 0,00 0,00 0,00 0, Pozostałe ekspozycje ,47 0,00 0, , ,52 Razem ,21 0,00 0,00 0, ,58 * w tym środki pieniężne klientów ** w tym należności od KDPW i KDPW CCP 2.2. Ryzyko operacyjne Na dzień 31 grudnia 2015 wartość wymogu w zakresie funduszy własnych z tytułu ryzyka operacyjnego wyniosła ,26 PLN. Pekao IB ogranicza ryzyko operacyjne poprzez wdrożenie systemu zarządzania w/w rodzajem ryzyka, a w szczególności poprzez wdrożenie regulacji wewnętrznych, określenie linii raportowania o zdarzeniach operacyjnych oraz monitorowanie kluczowych wskaźników ryzyka i limitów. W 2015 roku w Pekao IB nie zostały odnotowane istotne zdarzenia operacyjne, skutkujące powstaniem straty z powodu niedostosowania lub zawodności wewnętrznych procesów, błędów ludzkich, systemów lub zdarzeń zewnętrznych Ryzyko pozycji Pekao IB jest narażony na ryzyko pozycji z uwagi na pełnienie funkcji animatora rynku oraz animatora emitenta dla wybranych instrumentów finansowych notowanych na GPW w Warszawie. Pekao IB ogranicza ryzyko rynkowe poprzez wdrożenie systemu zarządzania ryzykiem rynkowym, a w szczególności poprzez wdrożenie regulacji wewnętrznych, określenie limitów zaangażowania na poszczególnych instrumentach finansowych, emitentach oraz limitów globalnych codziennym monitorowaniu ich wykorzystania oraz przeprowadzanie okresowych kontroli i audytów. Na dzień 31 grudnia 2015 kwota wymogu w zakresie funduszy własnych obliczona zgodnie z art. 92 ust 3. lit b) pkt. i) Rozporządzenia CRR dla ryzyka pozycji wynosiła ,42 PLN. 13

14 2.4. Ryzyko walutowe Na dzień 31 grudnia 2015 Pekao IB był narażony na ryzyko walutowe w zwiazku z posiadaniem należnosci i zoboiwązań wyrazonych w walutach obcych. Pozycje gotówkowe w walutach obcych występujące w środkach pieniężnych Pekao IB wynikają z prowizji pobieranych od klientów Pekao IB związanych z obrotem instrumentami finansowymi na zagranicznych rynkach giełdowych oraz z innych rozrachunków Pekao IB z kontrahentami. Pekao IB wylicza wymóg kapitałowy w zakresie funduszy własnych z tytułu ryzyka walutowego zgodnie z częścią III tytuł IV (Wymogi w zakresie funduszy własnych z tytułu ryzyka rynkowego) rozdział 3 (Wymóg w zakresie funduszy własnych z tytułu ryzyka walutowego) Rozporządzenia CRR. Wartość wymogu w zakresie funduszy własnych obliczonego zgodnie z przepisami art. 92 ust. 3 lit. c) Rozporządzenia CRR dla ryzyka walutowego na dzień 31 grudnia 2015 roku wynosiła ,66 PLN. 3. Informacje dotyczace polityki wynagrodzeń 3.1. Proces ustalania polityki zmiennych składników wynagrodzeń. Zasady dotyczące zmiennych składników wynagrodzeń w Pekao IB zostały określone w Polityce Wynagradzania obowiązującej w Pekao IB oraz Polityce zmiennych składników wynagrodzeń osób zajmujących stanowiska kierownicze w Pekao IB, przyjętych przez przez Zarząd Pekao IB i zatwierdzonych przez Radę Nadzorczą Pekao IB. Treść ww. regulacji wewnętrznych Pekao IB została opracowana z uwzględnieniem obowiązujących przepisów prawa, w tym w szczególności rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 2 grudnia 2011 r. w sprawie zasad ustalania przez dom maklerski polityki zmiennych składników wynagrodzeń osób zajmujących stanowiska kierownicze, a takżez uwzględnieniem przepisów Rozporządzenia delegowanego Komisji Europejskiej (UE) NR 604/2014 z dnia 4 marca 2014 r. uzupełniającego dyrektywę Parlamentu Europejskiego i Rady 2013/36/UE w odniesieniu do regulacyjnych standardów technicznych w odniesieniu do kryteriów jakościowych i właściwych kryteriów ilościowych ustalania kategorii pracowników, których działalność zawodowa ma istotny wpływ na profil ryzyka instytucji. Polityka Wynagradzania i Polityka zmiennych składników wynagrodzeń osób zajmujących stanowiska kierownicze w Pekao IB podlegają nadzorowi Rady Nadzorczej Pekao IB, która wykonuje zadania komitetu wynagrodzeń Zasady ustalania i wypłaty zmiennych składników wynagrodzeń. Wypłata zmiennych składników wynagrodzeń ma charakter wyłącznie uznaniowy. Zarząd Pekao IB w stosunku do osób zajmujących stanowiska kierownicze niewchodzące w skład Zarządu oraz Rada Nadzorcza Pekao IB w stosunku do Członków Zarządu może podjąć decyzję odpowiednio o wypłacie lub braku 14

15 wypłaty zmiennego składnika wynagrodzeń oraz zasadach i warunkach przyznania prawa do zmiennych składników wynagrodzeń oraz zasadach i warunkach wypłaty zmiennych składników wynagrodzeń. Zmienne składniki wynagrodzeń powinny być przyznawane lub wypłacane, gdy odpowiadają sytuacji finansowej Pekao IB oraz są uzasadnione wynikami Pekao IB, efektami pracy jednostki organizacyjnej, w której osoba zajmująca stanowisko kierownicze była zatrudniona, oraz efektami pracy tej osoby. Wysokość zmiennych składników wynagrodzeń może być zmniejszana lub zmienny składnik wynagrodzenia może nie być wypłacony, gdy Pekao IB wykazuje trwałą stratę bilansową. Ponadto Rada Nadzorcza w stosunku do Członków Zarządu oraz Zarząd w stosunku do osób zajmujących stanowiska kierownicze niewchodzących w skład Zarządu może określić dodatkowe warunki, które muszą być spełnione, aby uzyskać prawo do wypłaty zmiennych składników wynagrodzeń Program motywacyjny w formie papierów wartościowych W Pekao IB nie są prowadzone długoterminowe programy motywacyjne w formie papierów wartościowych. Wypłaty w formie papierów wartościowych lub ich pochodnych wynikają ściśle z realizacji przyjętej Polityki zmiennych składników wynagrodzeń, zakładającej wypłatę osobom zajmującym stanowiska kierownicze 50% zmiennej części wynagrodzenia w formie instrumentów finansowych Pekao IB, na zasadach określonych w tej Polityce, i są zgodne z przepisami rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 2 grudnia 2011 r. w sprawie zasad ustalania przez Pekao IB polityki zmiennych składników wynagrodzeń osób zajmujących stanowiska kierowniczych. Tabela nr 9. Zbiorcze informacje ilościowe dotyczące wysokości wynagrodzenia zmiennego osób zajmujących stanowiska kierownicze. Liczba osób Rok alokacji zmiennego składnika wynagrodzeń Wysokość zmiennego składnika wynagrodzeń wypłacona w 2014 r. (w tys. PLN) Wysokość zmiennego składnika wynagrodzeń wypłacona w 2015 r. (w tys. PLN) Wysokość zmiennego składnika wynagrodzeń do wypłaty po 31 grudnia 2015 r. (w tys. PLN) 2012 Zarząd 3 463, ,4 Dyrektor Dep. 1 19,8 0 19,8 Nadzoru i Kontroli Wewnętrznej 2013 Zarząd , ,8 Dyrektor Dep. Nadzoru i Kontroli Wewnętrznej 1 46,3 0 27,9 Ze względu na zanotowaną stratę finansową za 2014 rok w Pekao IB nie przyznano oraz nie wypłacono w 2015 r zmiennych składników wynagrodzeń. 15

16 Wysokość stałego składnika wynagrodzeń osób objętych zmiennymi składnikami wynagrodzeń w 2015 r. wyniosła łącznie tys. zł. W 2015 roku Spółka nie wypłaciła żadnemu ze swoich pracowników wynagrodzenia całkowitego, którego kwota przekroczyłaby 1 (jeden) mln EUR rocznie lub równowartość tej kwoty w PLN. W 2015 r. nie przyznano zmiennych składników wynagrodzenia w związku z rozpoczęciem lub zakończeniem wykonywania pracy. 4. Ocena adekwatności kapitału wewnętrznego Pekao IB opracował i wdrożył proces oceny adekwatności kapitału wewnętrznego tzw. proces ICAAP (Internal Capital Adequacy Assessment Process), w celu utrzymywania kapitałów nadzorowanych na poziomie adekwatnym do charakteru, skali i poziomu złożoności działalności Pekao IB. Proces oceny adekwatności kapitałowej jest zintegrowany z system zarządzania ryzykiem, oraz procesem planowania finansowego i kapitałowego. Plany kapitałowe są przeprowadzane w celu zapewnienia pokrycia istotnych, obecnych oraz przyszłych, rodzajów ryzyka przez fundusze własne. Wyniki oceny adekwatności kapitałowej są wykorzystywane przy podejmowaniu decyzji biznesowych. Metodologia szacowania kapitału wewnętrznego jest adekwatna do skali i profilu działalności Pekao IB w celu zagwarantowania bezpieczeństwa prowadzonej działalności. Opis przyjętej metodologii znajduje się w wewnętrznym dokumencie Procedura szacowania kapitału wewnętrznego. Do ryzyk istotnych występujących w działalności Pekao IB wg stanu na 31 grudnia 2015 roku zaliczono Ryzyko kredytowe - Ryzyko strat w wyniku niewywiązania się dłużnika ze swoich zobowiązań wobec Pekao IB, zaliczanych do portfela niehandlowego oraz ryzyko zmniejszenia wartości ekonomicznej ekspozycji kredytowej w wyniku pogorszenia się zdolności dłużnika do obsługi zobowiązania, w szczególności: i. banków, w którym Pekao IBposiada lokaty, ii. banków depozytariuszy, iii. brokerów zagranicznych, iv. klientów, v. biur maklerskich (z tytułu pakietowych transakcji sprzedaży), vi. akcji i udziałów w portfelu niehandlowym. Ryzyko kredytowe kontrahenta - Ryzyko niewykonania zobowiązania przez kontrahenta transakcji przed ostatecznym rozliczeniem przepływów pieniężnych 16

17 związanych z tą transakcją. Ryzyko instrumentów kapitałowych - Ryzyko strat z tytułu niekorzystnych zmian cen instrumentów kapitałowych. Zasadniczym elementem ryzyka zmian cen instrumentów kapitałowych jest ryzyko bazy związane z niedoskonałością zabezpieczania się za pomocą kontraktów terminowych typu futures. Ryzyko wynika wprost z różnicy pomiędzy zabezpieczaną ceną i ceną instrumentu bazowego lub ze względu na niedopasowanie pomiędzy datą wygaśnięcia kontraktów terminowych i rzeczywista datą sprzedaży instrumentu bazowego. Ryzyko walutowe - Ryzyko walutowe to niebezpieczeństwo poniesienia przez Pekao IB straty na skutek wystąpienia niekorzystnych zmian kursów walutowych w związku z należnościami i zobowiązaniami Pekao IB wyrażonymi w walutach obcych. Ryzyko utraty płynności - Ryzyko poniesienia straty z tytułu wymuszonej wymiany posiadanych aktywów na gotówkę lub odpowiedniki gotówki w sytuacji ograniczenia / utraty zdolności do finansowania aktywów i terminowego wykonywania zobowiązań. Ryzyko operacyjne - Ryzyko straty wynikające z nieodpowiednich lub zawodnych procedur wewnętrznych, błędów ludzi i systemów lub ze zdarzeń zewnętrznych, obejmujące także ryzyko prawne i ryzyko braku zgodności z prawem. Ryzyko biznesowe - Ryzyko wystąpienia takich spadków wolumenów lub marż, których nie da się zrównoważyć odpowiednim zmniejszeniem kosztów. Ryzyko biznesowe wynika z pogorszenia sytuacji w otoczeniu rynkowym (makroekonomicznym), konkurencyjnym, prawnym oraz zmian w zachowaniu klientów. Ryzyko reputacji - Ryzyko reputacji jest to zagrożenie obecnych lub przyszłych zysków lub kapitału wynikające z negatywnego postrzegania wizerunku Pekao IB ze strony interesariuszy. Utrata reputacji jest uważana za jedną z konsekwencji wszystkich kategorii ryzyka niefinansowego i finansowego. Ryzyko nadmiernej dźwigni - Ryzyko wynikające z podatności Pekao IB na zagrożenia z powodu dźwigni finansowej lub warunkowej dźwigni finansowej, które może wymagać podjęcia niezamierzonych działań korygujących jego plan biznesowy, w tym awaryjnej sprzedaży aktywów mogącej przynieść straty lub spowodować konieczność korekty wyceny jego pozostałych aktywów Pekao IB zarządza ryzykami uznanymi za istotne, w szczegołności Pekao IB szacuje kapitał wewnętrzny w odniesieniu do ryzyk określonych jako istotne oraz dla których alokowanie kapitału wewnętrznego jest sposobem na zarządzanie. Pekao IB szacuje kapitał wewnętrzny na pokrycie: 17

18 ryzyka kredytowego: o w oparciu o wymóg w zakresie funduszy własnych z tytułu ryzyka kredytowego, ryzyka kontrahenta: o w oparciu o wymóg w zakresie funduszy własnych z tytułu ryzyka kontrahenta, ryzyka instrumentów kapitałowych: o w oparciu o wymóg w zakresie funduszy własnych z tytułu ryzyka cen inwestowania w akcje oraz wynik testu warunków skrajnych, ryzyka walutowego: o w oparciu o wymóg w zakresie funduszy własnych z tytułu ryzyka walutowego oraz wynik testu warunków skrajnych, ryzyka operacyjnego: o w oparciu o wymóg w zakresie funduszy własnych z tytułu ryzyka operacyjnego oraz ekspercko na podstawie wyników z warsztatów samooceny, ryzyka biznesowego: o ekspercko na podstawie wyników z warsztatów samooceny. Pekao IB nie asygnuje kapitału wewnętrznego na pokrycie strat oczekiwanych i nieoczekiwanych z tytułu ryzyka utraty płynności, ryzyka nadmiernej dźwigni i ryzyka reputacji. Pekao IB przyjmuje konserwatywne podejście do wyliczania zagregowanego kapitału wewnętrznego i zakłada korelację pomiędzy ryzykami na poziomie 1. Z tego względu całkowity kapitał wewnętrzny Pekao IB jest sumą kapitałów wewnętrznych określonych w odniesieniu do poszczególnych ryzyk istotnych. Proces szacowania kapitału wewnętrznego w Pekao IB podlega ciągłemu udoskonalaniu, co oznacza, że wymaga on rozwoju i aktualizacji, zarówno w zakresie samego procesu, jak i stosowanych metod szacowania kapitału wewnętrznego. W celu zapewnienia spójności celów biznesowych i zasad zarządzania ryzykiem Pekao IB Pekao IBdokonuje weryfikacji i aktualizacji procesu szacowania kapitału wewnętrznego, co najmniej raz do roku. W 2015 roku Pekao IB nie został zobowiązany do tworzenia dodatkowych wymogów w zakresie funduszy własnych, określonych na podstawie przeglądu nadzorczego, o którym mowa w art. 104 ust 1 lit a Dyrektywy CRD IV. Zgodnie z polskimi przepisami adekwatność kapitałowa, zarówno z perspektywy regulacyjnych wymogów w zakresie funduszy własnych (Filar I), jak i z perspektywy 18

19 kapitału wewnętrznego (Filar II) jest wyznaczana w stosunku do funduszy własnych wylicoznych zgodnie z Rozporządzeniem CRR. W roku 2015 fundusze własne Pekao IB pokrywały wymogi w zakresie funduszy własnych oraz kapitał wewnętrzny ze znaczącym marginesem bezpieczeństwa. 5. Zarządzanie ryzykiem dźwigni finansowej. Pekao IB Pekao IBdefiniuje ryzyko dźwigni finansowej jako ryzyko wynikające z podatności instytucji na zagrożenia z powodu dźwigni finansowej, które może wymagać podjęcia niezamierzonych działań korygujących jej plan biznesowy, w tym awaryjnej sprzedaży aktywów mogącej przynieść straty lub spowodować konieczność korekty wyceny jej pozostałych aktywów. Pekao IB Pekao IBoblicza wskaźnik dźwigni finansowej jako miara kapitału Tier I podzielona przez miarę ekspozycji całkowitej, zgodnie z metodą określoną w art. 429 Części VII Rozporządzenia CRR. Wskaźnik dźwigni finansowej oraz podział miar ekspozycji całkowitej zostały przedstawione w tabeli nr 10. Tabela nr 10. Wskaźnik dźwigni finansowej oraz podział miar ekspozycji całkowitej Miary ekspozycji całkowitej Ekspozycja z tytułu transakcji finansowania papierów wartościowych zgodnie z CRR 220 0,00 Ekspozycja z tytułu transakcji finansowania papierów wartościowych zgodnie z CRR 222 0,00 Instrumenty pochodne: Wartość rynkowa Instrumenty pochodne: Metoda wyceny narzutu według wartości rynkowej Instrumenty pochodne: Metoda wyceny ekspozycji pierwotnej 0 Niewykorzystane zobowiązania kredytowe, które można w każdym momencie bezwarunkowo anulować bez wypowiedzenia Pozycje pozabilansowe o średnim/niskim ryzyku związane z finansowaniem handlu 0 Pozycje pozabilansowe o średnim ryzyku związane z finansowaniem handlu i oficjalnie 0 wspierane pozycje pozabilansowe związane z finansowaniem eksportu Inne pozycje pozabilansowe 0 Inne aktywa Kapitał Kapitał Tier 1 Wskaźnik dźwigni finansowej Wskaźnik dźwigni miesięczny wg stanu na ,35 % W Pekao IB obowiazuje Polityka zarządzania ryzykiem nadmiernej dźwignii finansowej, która określa proces zarządzania ryzykiem nadmiernej dźwigni finansowej, w tym podział obowiązków, a także etapy zarządzania tym ryzykiem oraz proces monitorowania limitów i ekskalacji ich przekroczenia. Do roku 2017 wstępna, minimalna wartosć wskaźnika dźwigni jest ustalone na poziomie 3%. Wskaźnik dźwigni finansowej Pekao IB, ze względu na fiannsowanie diząłalnosci kapitałami własnymi, znacząco przekracza minimalną wartośc wymogu. 19

20 Pekao IB uzupełnia niniejszą informację o adekwatności kapitałowej o następujące załączniki: Załącznik nr 1. Sprawozdanie finansowe Pekao Investment Banking S.A. za 2015 r. Załącznik nr 2. Opinia biegłego rewidenta. 20