Wyniki finansowe Grupy Kapitałowej Getin Holding

Transkrypt

1 Wyniki finansowe Grupy Kapitałowej Getin Holding za 2011 rok prezentacja zbadanych wyników finansowych dla inwestorów i analityków Warszawa, 1 marca 2012 r.

2 Zastrzeżenia Niniejsza prezentacja (dalej Prezentacja ) została przygotowana przez Getin Holding S.A. (dalej Spółka ) i w żadnym przypadku nie może być traktowana jako oferta lub rekomendacja do zawierania jakichkolwiek transakcji. W szczególności nie może być traktowana jako proponowanie nabycia papierów wartościowych, oferta, zaproszenie czy zachęta do złożenia oferty nabycia, dokonania inwestycji lub przeprowadzenia transakcji dotyczących takich papierów wartościowych lub rekomendacja do zawierania jakichkolwiek transakcji, w szczególności dotyczących papierów wartościowych Spółki. Informacje zawarte w Prezentacji pochodzą z ogólnie dostępnych, wiarygodnych źródeł, jednak Spółka nie może zagwarantować ich kompletności i pełności. Spółka nie ponosi odpowiedzialności za skutki decyzji podjętych na podstawie lub w oparciu o informacje zawarte w niniejszej Prezentacji. Informacje zawarte w Prezentacji nie były przedmiotem niezależnej weryfikacji i w każdym wypadku mogą być przedmiotem zmian i modyfikacji. Spółka nie jest zobowiązana do podania do publicznej wiadomości żadnych możliwych modyfikacji czy zmian informacji, danych ani oświadczeń stanowiących część niniejszej Prezentacji w przypadku zmiany strategii albo zamiarów Spółki lub wystąpienia nie przewidzianych faktów lub okoliczności, które będą miały wpływ na tę strategię lub zamiary Spółki. W żadnym wypadku nie należy uznawać informacji znajdujących się w niniejszej Prezentacji jako prognozy, ani za wyraźne lub dorozumiane oświadczenie czy zapewnienie jakiegokolwiek rodzaju składane przez Spółkę lub osoby działające w imieniu Spółki. Ponadto ani Spółka, ani osoby działające w jej imieniu nie ponoszą pod żadnym względem odpowiedzialności za jakiekolwiek straty lub szkody, jakie mogą powstać wskutek niedbalstwa czy z innej przyczyny, w związku z wykorzystaniem niniejszej Prezentacji lub jakichkolwiek informacji w niej zawartych, ani za szkody, które mogą powstać w inny sposób w związku z informacjami stanowiącymi cześć niniejszej Prezentacji. Publikowanie przez Spółkę danych zawartych w niniejszej Prezentacji nie stanowi naruszenia przepisów prawa obowiązujących spółki, których akcje są notowane na rynku regulowanym, w szczególności na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Informacje w niej zawarte zostały przekazane do publicznej wiadomości przez Spółkę w ramach raportów bieżących lub okresowych, albo stanowią ich uzupełnienie, nie będąc jednocześnie podstawą do spełnienia nałożonego na Spółkę, jako spółkę publiczną, obowiązku informacyjnego. Spółka zwraca uwagę, że jedynym wiarygodnym źródłem danych na temat sytuacji Spółki, prognoz, zdarzeń jej dotyczących, wyników finansowych oraz wskaźników są raporty bieżące i okresowe przekazywane przez Spółkę w ramach wykonywania obowiązków informacyjnych. * * * Dane sprzedażowe i finansowe zawarte w niniejszej prezentacji zostały zaokrąglone do mln PLN i zaprezentowane z dokładnością do jednego miejsca po przecinku. Przyrosty / spadki wartości obliczone zostały w oparciu o dane wyrażone z dokładnością do tys. PLN. Wszelkiego rodzaju wskaźniki i zmiany ich wartości prezentowane są z dokładnością do drugiego miejsca po przecinku. 2

3 Podsumowanie najważniejszych wydarzeń 2011 roku Ponad miliard PLN zysku netto przy x2,4 wzroście (vs rynek 2) +33,5%) ROE 1) na poziomie 19,7% (vs rynek 2) 12,7%) Konsekwentna realizacja przyjętej strategii zakończenie procesu wydzielenia Getin Noble Banku do Get Banku (IPO Get Banku) sprzedaż akcji TU Europa (50% + 1 za 911,9 mln PLN) oraz nawiązanie strategicznego partnerstwa zakończone sukcesem IPO Open Finance przejęcie przez Getin Holding bezpośredniej kontroli nad Idea Bankiem przejęcie kontroli nad Kubanbankiem oraz podwyższenie kapitału zakładowego Uznanie dla podjętych działań Getin Noble Bank najlepszym bankiem w Europie Środkowo Wschodniej pod względem zwrotu z kapitału (miesięcznik The Banker) najwyższa pozycja wśród firm z branży finansowej w rankingu Giełdowa Spółka Roku 2011 przygotowywanym przez Puls Biznesu 1) Liczone jako relacja zysku netto akcjonariuszy jednostki dominującej do średnich kapitałów przypisanych akcjonariuszom jednostki dominującej 2) Sektor banków komercyjnych, dane KNF 3

4 Struktura Grupy po wydzieleniu Getin Noble Banku bankowość w Polsce działalność zagraniczna pozostała działalność finansowa ubezpieczenia UKRAINA Wg. stanu na dzień publikacji 4

5 Najszybciej rosnąca grupa finansowa w Polsce Kredyty (mld PLN) Depozyty (mld PLN) +27,9% +33,5% 42,8 50,0 33,5 37, Kapitał własny (mld PLN) Suma bilansowa (mld PLN) +27,0% +31,9% 6,3 61,8 4,9 46, Wg stanu na , dane sumaryczne dla działalności kontynuowanej i zaniechanej 5

6 Ponad miliard PLN zysku netto w 2011 roku Syntetyczny rachunek zysków i strat C/I (%) mln PLN / Wynik z tytułu odsetek 1 712, ,5 +34,4% Wynik z tytułu opłat i prowizji 626,8 576,1 +8,8% Składki ubezpieczeniowe 678,3 570,5 +18,9% Wyn. z tyt. utraty kontroli w jedn. zależnych 741,5 0,0 +100,0% Pozostałe przychody i koszty operacyjne netto 20,0 18,3 +9,6% Przychody operacyjne netto 3 778, ,4 +55,0% Koszty działania ,3-928,5 +31,7% Koszty rezerw , ,2 +18,4% Wyn. z wyceny transakcji na jedn. powiązanych 0,0 35,0-100,0% Udział w wynikach jednostek stowarzyszonych 10,7-4,5 - Zysk brutto 1 316,8 485,2 x2,7 Podatek dochodowy -172,5-9,2 x18,8 Udziały niekontrolujące -139,5-54,9 x2,5 Zysk netto akcjonariuszy spółki 1 004,8 421,1 x2,4 53,49% 50,70% 49,50% 40,24% 38,08% 32,37% Getin Holding Banki komercyjne Ciągła poprawa efektywności kosztowej. Obniżenie kosztów ryzyka o 25 bps w porównaniu z rokiem (w odniesieniu do kredytów i pożyczek). Utrzymanie wysokiej marży odsetkowej (3,33%) pomimo rosnących kosztów finansowania. Wzrost wyniku odsetkowego i prowizyjnego ponad dwukrotnie przekraczający rynkowe tempo wzrostu. 6

7 Kontrybucja do wyniku Grupy Zysk netto akcjonariuszy spółki za 2011 rok (mln PLN) 939,2 x2,1 172,5 +14,7% 65,7 +45,0% 5,3-46,9% -71,1-106, ,8 x2,4 1) Działalność bankowa Ubezpieczenia Działalność zagraniczna Pozostała działalność finansowa Korekty odwracalne Holding i wyłączenia Grupa GH (zysk jednostki dominującej) Kontynuacja wzrostu udziału wyników z działalności zagranicznej, pozostałej finansowej oraz ubezpieczeniowej. Dochody z działalności zagranicznej wzrosły o 45,0% w porównaniu z rokiem. Wpływ IPO Open Finance na wynik Getin Holding wyniósł 622,2 mln PLN. 1) Grupa Getin Noble Bank oraz Idea Bank 7

8 GRUPA GETIN NOBLE BANK Bank najszybciej budujący wartość 1) Sprzedaż (mln PLN) +18,2% Portfel brutto (mld PLN) +22,4% , , , , , , , ,8 36,0 3,6 1,8 4,2 44,1 3,9 2,4 4, , ,0 Leasing Kredyty detaliczne Kredyty MSP Kredyty samochodowe Kredyty hipoteczne 26,4 33,7 Kredyty detaliczne Kredyty MSP Kredyty samochodowe Kredyty hipoteczne Stabilny rozwój przy zachowaniu ostrożnej polityki zarządzania ryzykiem i koncentracji na utrzymaniu zyskowności i wzroście przychodów. Wykorzystanie kluczowych przewag konkurencyjnych: wysoki poziom pozyskiwania oszczędności klientów (+9,3 mld PLN w 2011), #1 w sprzedaży produktów strukturyzowanych, #1 private banking w Polsce. Wzrost udziału w rynku: kredytów z 4,8% do 5,2%, dla osób fizycznych z 7,4% do 8,1%, depozytów z 5,4% do 6,0%, dla osób fizycznych z 7,0% do 8,2%. 1) Ranking Spółek Giełdowych Najszybciej Budujących Wartość przygotowany przez redakcję Newsweek Polska 8

9 GRUPA GETIN NOBLE BANK Największy polski, prywatny bank Syntetyczny rachunek wyników mln PLN / Wynik z tytułu odsetek 1 343, ,5 +27,7% Wynik z tytułu prowizji i opłat 869,4 981,3-11,4% Pozostałe przychody i koszty operacyjne netto 904,9 219,4 x4,1 Przychody operacyjne netto 3 118, ,1 +38,4% Koszty działania -833,1-728,1 +14,4% Koszty rezerw , ,3 +14,3% Podatek dochodowy -136,5-6,6 x20,8 Udziały niekontrolujące 0,2-10,4 - Zysk netto akcjonariuszy spółki 950,1 450,1 x2,1 Wysoka dynamika wzrostu przychodów z działalności (+38,4% r/r) przy zachowaniu kontroli nad kosztami działania Grupy (+14,5% r/r). Systematyczna budowa bazy przychodów powtarzalnych 1) (313, 7 mln PLN), w Q to już prawie połowa przychodów prowizyjnych. Zwiększenie funduszy własnych o 0,9 mld PLN (0,4 mld PLN emisja obligacji oraz zatrzymanie wyniku z roku ). 1) niezwiązanych ze sprzedażą kredytową 9

10 IDEA BANK Zysk w pierwszym roku działalności Syntetyczny rachunek wyników i bilans Sprzedaż kredytów Portfel brutto (mln PLN) (mln PLN) mln PLN 2011 Wynik odsetkowy 31,5 Wynik prowizyjny 46,4 Pozostałe przychody i koszty operacyjne 29,7 Przychody operacyjne netto 107,6 Koszty działania -71,3 Koszty rezerw -22,6 Wynik netto 11,1 mln PLN Należności od banków i instytucji fin. 132,4 Kredyty i pożyczki udzielone klientom 1 578,3 Instrumenty finansowe 437,0 Inwestycje w jednostki stowarzyszone 265,5 Inne aktywa 145,4 Aktywa razem 2 558,7 Zobowiązania wobec innych banków i inst. fin. 111,5 Zobowiązania wobec klientów 1 994,4 Inne zobowiązania 62,7 Kapitał 390,1 Pasywa razem 2 558, ,1 140,8 274, ,6 146, Pozostałe kredyty dla przedsiębiorców Kredyty operacyjne Kredyty hipoteczne dla przedsiębiorców Kredyty samochodowe dla przedsiębiorców 1 613,7 141,4 285, ,7 166, Sprzedaż kredytowa o wartości 1,6 mld PLN w ciągu pierwszego roku działalności. Realizacja strategii w oparciu o jasno zdefiniowane role biznesowe podmiotów z Grupy. Najlepszy Bank dla Firm wg miesięcznika Forbes. 10

11 IDEA BANK UKRAINA Lider na rynku finansowania samochodów UKRAINA Sprzedaż (mln PLN) Struktura portfela (%) Syntetyczny rachunek wyników i bilans 199,0 56,9 129,0 +92,1% 382,4 119,4 249, ,3% 27,0% 2,7% 70,0% Kredyty hipoteczne Kredyty MSP Kredyty detaliczne Kredyty samochodowe Pierwsze miejsce wśród banków w sprzedaży kredytów samochodowych z 21% udziałem w rynku. W pierwszej dziesiątce banków o największej dynamice przyrostu sumy bilansowej. Rozwój sieci dystrybucji - otwarcie 12 nowych oddziałów (na koniec 2011 roku bank miał ich 51). Wysoka jakość nowego portfela kredytowego w związku z odpowiednio prowadzoną polityką kredytową. mln PLN 2011 Wynik odsetkowy 42,9 20,3 x2,1 Wynik z tyt. opłat i prowizji 33,4 19,3 +72,8% Pozostałe przychody i koszty operacyjne 6,0 5,3 +12,8% Przychody operacyjne netto 82,2 44,9 +83,3% Koszty działania -44,4-28,4 +56,1% Koszty rezerw -2,1 5, / Wynik netto 30,9 19,8 +56,1% mln PLN / Kasa i operacje z Bankiem Centralnym 31,1 22,4 +38,5% Należności od banków i instytucji finan. 97,3 29,3 x3,3 Kredyty i pożyczki udzielone klientom 497,5 210,5 x2,4 Rzeczowe aktywa trwałe 35,7 27,4 +30,3% Inne aktywa 12,4 10,8 +15,0% Aktywa razem 674,0 300,4 x2,2 Depozyty 406,1 185,0 x2,2 Finansowanie od jedn. powiązanych 35,2 14,8 x2,4 Inne zobowiązania 93,3 10,7 x8,7 Kapitał 139,4 89,8 +55,2% Pasywa razem 674,0 300,4 x2,2 11

12 GRUPA CARCADE Tworzenie grupy bankowo - leasingowej Syntetyczny rachunek wyników i bilans Sprzedaż leasingu (mln PLN) mln PLN / Wynik odsetkowy 92,1 62,1 +48,4% Wynik z tyt. opłat i prowizji 37,0 16,7 x2,2 Pozostałe przychody i koszty operacyjne 4,5 7,2-37,2% Przychody operacyjne netto 133,6 86,0 +55,3% Koszty działania -91,2-56,4 +61,8% Koszty rezerw -7,5-2,9 x2,6 Skonsolidowany wynik netto 25,3 21,3 +18,7% Jednostkowy wynik netto Carcade 32,8 21,3 +54,0% 529,3 x2, ,5 mln PLN / Należności od banków i instytucji fin. 37,5 7,1 x5,3 Kredyty i pożyczki udzielone klientom 51,0 0,0 +100,0% Należności z tytułu leasingu finansowego 835,5 289,8 x2,9 Inne aktywa 197,1 82,0 x2,4 Aktywa razem 1 121,1 378,9 x3,0 Zobowiązania wobec banków i inst. fin. 806,4 241,2 x3,3 Zobowiązania wobec klientów 47,7 0,0 +100,0% Inne zobowiązania 85,1 41,0 x2,1 Kapitał 180,2 96,8 +86,2% Udziały mniejszości 1,7 0,0 +100,0% Zobowiązania i kapitał razem 1 121,1 378,9 x3,0 Jednostkowa suma bilansowa Carcade 1 087,5 378,9 x2, Wzrost udziału w rynku leasingu samochodów osobowych w Rosji z 13% w do 18% w ,5-krotny wzrost portfela kredytowego oraz 2-krotny wzrost salda depozytowego Kubanbanku. Uruchomienie sprzedaży kredytów samochodowych (ok. 70% nowej sprzedaży). Rozwój sieci sprzedaży - 7 nowych oddziałów Kubanbank (na koniec roku bank miał ich 10). 12

13 SOMBELBANK W 10-tce najdynamiczniejszych banków Syntetyczny rachunek wyników i bilans Sprzedaż (mln PLN) Struktura portfela (%) mln PLN 2011 Wynik odsetkowy 66,4 29,6 x2,2 Wynik z tyt. opłat i prowizji 9,6 1,3 x7,3 Pozostałe przychody i koszty operacyjne -11,0 6,7 - Przychody operacyjne netto 65,1 37,7 +72,8% Koszty działania -33,0-20,4 +62,1% Koszty rezerw -4,0-1,5 x2,6 1) Wynik monetarny -23,9 - Wynik netto -2,8 11,7 - mln PLN / 2011 / Należności od banków i inst. finan. 75,3 31,9 x2,4 Kredyty i pożyczki udzielone klientom 163,5 142,9 +14,5% Instrumenty pochodne 42,0 0,4 x93,7 Inne aktywa 14,3 9,7 +48,3% Aktywa razem 295,1 184,9 +59,6% Zobowiązania wobec banków i inst. finan. 8,2 8,8-6,8% Zobowiązania wobec klientów 187,3 94,0 +99,2% Wyemitowane papiery dłużne 31,9 0,0 +100,0% Inne zobowiązania 6,8 4,5 +52,0% Kapitał 60,9 77,6-21,5% Pasywa razem 295,1 184,9 +59,6% 178,6 34,8 143,8 +22,9% 219,5 20,4 194, ,4% 0,6% 1,2% 90,9% Kredyty samochodowe Kredyty hipoteczne Kredyty MSP Kredyty detaliczne Wejście do pierwszej 10-tki banków białoruskich pod względem tempa wzrostu sprzedaży do klientów detalicznych. Rozwój sieci sprzedaży otwarcie 15 nowych oddziałów oraz 5 centrów kasowo rozliczeniowych (na koniec roku bank posiadał 30 oddziałów, 14 centrów kasowo rozliczeniowych). 1) Uznanie gospodarki białoruskiej przez największe spółki audytorskie za hiperinflacyjną, w konsekwencji czego Sombelbank przygotowuje sprawozdania wg standardu MSSF 29 Sprawozdawczość finansowa w gospodarce hiperinflacyjnej. 13

14 GRUPA TU EUROPA Sprawdzony biznes w nowej odsłonie Syntetyczny rachunek zysków i strat Udział segmentów w wyniku grupy (%) mln PLN / Składki zarobione netto 680,0 572,8 +18,7% Odszkodowania i świadczenia wypłacone netto -20,4-10,1 x2,0 Koszty akwizycji -513,2-432,7 +18,6% Wynik z tytułu odsetek 79,2 88,0-10,0% Pozostałe pozycje 55,0 29,4 +87,2% Przychody operacyjne netto 280,6 247,4 +13,4% Koszty działania -67,0-61,0 +9,8% Wynik netto 173,5 150,5 +15,3% 29,7% 17,4% 52,9% Segment ubezpieczeń majątkowych i osobowych Segment ubezpieczeń inwestycyjnych Segment ubezpieczeń na życie Zwiększenie zysku netto TU na Życie Europa o 8% w wyniku rozwoju produktów powiązanych z funduszami kapitałowymi. Wzrost wyniku netto TU Europa o 21% w wyniku rozwoju istniejących linii biznesowych. Wzrost składki przypisanej w segmencie ubezpieczeń na życie o 20,5% w związku z rozwojem sprzedaży ubezpieczeń oferowanych do kredytów hipotecznych. Rozwój produktów ubezpieczeniowych skierowanych do sektora małych i średnich przedsiębiorstw. 14

15 Załączniki Załącznik 1: Syntetyczny bilans Załącznik 2: Wyniki Grupy w poszczególnych obszarach działalności Załącznik 3: Symulacja wpływu podziału na wyniki Grupy 15

16 Załącznik 1: Syntetyczny bilans Dynamika i struktura mln PLN / Kasa, środki w Banku Centralnym 2 575, ,8 +27,2% 4% 4% Należności od banków 4 461, ,1 +21,6% 7% 8% Kredyty , ,5 +27,9% 69% 72% Należności z tytułu leasingu finansowego 2 290, ,2 x2,2 4% 2% Instrumenty finansowe 5 136, ,2 +77,1% 8% 6% Inne aktywa 4 494, ,6 +20,8% 7% 8% Aktywa razem , ,4 +31,9% 100% 100% Zobowiązania wobec innych banków 1 163,5 885,3 +31,4% 2% 2% Pochodne instrumenty finansowe 1 272, ,5 +5,9% 2% 3% Depozyty , ,1 +33,5% 81% 80% Rezerwy techniczno-ubezpieczeniowe 649,8 710,1-8,5% 1% 2% Kapitał własny 6 266, ,0 +27,0% 10% 11% Inne pasywa 2 432, ,5 +46,3% 4% 4% Pasywa razem , ,4 +31,9% 100% 100% 16

17 Załącznik 2: Wyniki Grupy w poszczególnych obszarach działalności Syntetyczny rachunek zysków i strat w podziale na obszary działalności 2011 (mln PLN) Działalność bankowa w Polsce Ubezpieczenia Działalność zagraniczna Pozostała działalność finansowa Korekty odwracalne Holding i wyłączenia Grupa GH (zysk jednostki dominującej) Wynik odsetkowy 1 360,7 80,4 214,4 20,6 17,5 18, ,1 Wynik prowizyjny 897,3 41,6 80,0 28,7-415,8-5,1 626,8 Pozostałe przychody i koszty operacyjne 903,5 158,5-23,9-1,2 309,7 93, ,9 Przychody operacyjne netto 3 161,5 280,5 270,5 48,0-88,6 106, ,7 Koszty działania -879,7-66,9-169,9-39,0 6,4-74, ,3 Koszty rezerw ,5 0,0-13,5-1,4 0,0-17, ,4 Podatek dochodowy -135,3-41,1-21,1-2,4 13,8 13,5-172,5 Udział w zyskach jednostek stowarzyszonych 9,8 0,0 0,0 0,0-2,7 3,6 10,7 Wynik netto 939,0 172,5 66,0 5,3-71,1 32, ,3 Udziały niekontrolujące 0,2 0,0-0,2 0,0 0,0-139,5-139,5 Wynik netto akcjonariuszy spółki 939,2 172,5 65,7 5,3-71,1-106, ,8 17

18 Załącznik 3: Symulacja wpływu podziału na P&L Grupy mln PLN 2011 w tym odwrócenie Przychody z tytułu odsetek 721,0 0,0 Koszty z tytułu odsetek -376,8 0,0 Wynik z tytułu odsetek 344,2 0,0 Przychody z tytułu prowizji i opłat 404,0 0,0 Koszty z tytułu prowizji i opłat -190,4 54,9 Wynik z tytułu prowizji i opłat 213,6 54,9 Składki ubezpieczeniowe 679,5 0,0 Przychody z tytułu dywidend -0,8 0,0 Wynik na instrumentach finansowych wycenianych do wartości godziwej 35,5 0,0 Wynik na instrumentach finansowych 3,0 0,0 Wynik z pozycji wymiany -38,5 0,0 Wynik monetarny -23,9 0,0 Odszkodowania i świadczenia wypłacone -103,0 0,0 Zmiana stanu rezerw w ubezpieczeniach 82,5 0,0 Inne przychody operacyjne 51,5 0,0 Inne koszty operacyjne -427,0 96,5 Pozostałe przychody i koszty operacyjne netto 258,9 96,5 Przychody operacyjne netto 816,7 0,0 Koszty działania -385,6-0,8 Koszty rezerw -40,3 0,0 Udział w zyskach (stratach) jednostek stowarzyszonych 0,0 0,0 Zysk brutto 390,8 150,7 Podatek dochodowy -78,6-28,6 Udziały niekontrolujące 63,3 0,0 Zysk netto akcjonariuszy spółki 248,9 122,1 1) 1) odroczonych kosztów prowizji Grupy TU Europa do Grupy Getin Noble Bank 18

19 Kontakt do Relacji Inwestorskich Robert Działak Członek Zarządu Bartosz Jakubiak Analityk Sektora Finansowego