Raport kwartalny. Spółki Akcyjnej "AQUA"

Raport kwartalny Spółki Akcyjnej "AQUA" za III kwartał 2015 (raport jednostkowy) Załączony raport kwartalny został zatwierdzony przez: Piotr Dudek Prezes Zarządu AQUA SA Piotr Dudek Zbigniew Szymański Wiceprezes Zarządu AQUA SA Zbigniew Szymański Karol Gońka Dyrektor Finansowy Karol Gońka Leszek Adamus Główny Księgowy Leszek Adamus Bielsko-Biała, 22 października 2015 rok

Raport kwartalny za III kwartał 2015 r Szanowni Państwo, W niniejszym raporcie kwartalnym przedstawiamy wyniki finansowe AQUA SA uzyskane w okresie od lipca do września 2015 r W III kwartale 2015 r Spółka wypracowała zysk netto w wysokości 4728 tys zł Narastająco od początku roku wynik netto wyniósł 9966 tys zł W 2015 r zanotowano wyższą sprzedaż wody w ujęciu ilościowym dla gospodarstw domowych o 2,0% i dla odbiorców hurtowych o 2,1% w porównaniu do ubiegłego roku Zdaniem Spółki wyższa sprzedaż związana jest z występowaniem tego lata długotrwałej suszy Z kolei w kategorii pozostałych odbiorców zanotowano spadek sprzedaży wody o 0,8%, co wiąże się z wprowadzaniem u odbiorców przemysłowych procesów zmniejszających zapotrzebowanie na wodę W bieżącym roku systematycznie wzrasta ilość odbieranych ścieków od gospodarstw domowych, co jest efektem zakończenia przez Spółkę realizacji projektu inwestycyjnego Poprawa stanu gospodarki wodno-ściekowej w dzielnicach miasta Bielsko-Biała dofinansowanego dotacją z Funduszu Spójności Unii Europejskiej Proces podłączania nowych klientów do sieci kanalizacyjnej wykonanej w ramach projektu trwa w dalszym ciągu W porównaniu do analogicznego okresu poprzedniego roku Spółka odbierała 3,2% ścieków więcej W bieżącym roku AQUA SA kontynuuje realizację wielu zadań i projektów inwestycyjnych Nakłady na środki trwałe w budowie wyniosły od początku roku łącznie 15,7 mln zł W kolejnych okresach Spółka nie przewiduje istotnych zmian prowadzonej działalności operacyjnej Z poważaniem, Piotr Dudek Prezes Zarządu AQUA SA Strona 2 z 13

Raport kwartalny za III kwartał 2015 r Spis treści: I WYBRANE DANE FINANSOWE 4 II PODSTAWOWE INFORMACJE O SPÓŁCE 5 1 Dane o Spółce 5 2 Zarząd Spółki 5 3 Rada Nadzorcza Spółki 5 4 Struktura Akcjonariatu 5 III SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE 6 1 Bilans 7 2 Pozycje pozabilansowe 7 3 Rachunek zysków i strat 8 4 Rachunek przepływów pieniężnych 9 5 Zestawienie zmian w kapitale własnym 10 IV INFORMACJA DODATKOWA 11 1 Komentarz Zarządu na temat czynników i zdarzeń, które miały wpływ na osiągnięte wyniki finansowe 11 2 Informacje na temat działań i planów rozwoju działalności Spółki 12 3 Stanowisko Zarządu odnośnie możliwości realizacji publikowanych prognoz finansowych na dany rok obrotowy 12 4 Opis organizacji grupy kapitałowej ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji 12 5 Informacje dotyczące liczby osób zatrudnionych w Spółce, w przeliczeniu na etaty 12 OŚWIADCZENIE 13 Strona 3 z 13

I WYBRANE DANE FINANSOWE Raport kwartalny za III kwartał 2015 r w tys zł w tys EUR I Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów rok bieżący 30092015 rok poprzedni 30092014 rok bieżący 30092015 rok poprzedni 30092014 105 527 104 936 25 376 25 114 II Zysk (strata) z działalności operacyjnej 12 955 11 522 3 115 2 758 III Zysk (strata) brutto 12 718 11 113 3 058 2 660 IV Zysk (strata) netto 9 966 8 734 2 398 2 090 V Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 34 186 28 775 8 065 6 891 VI Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej -18 246-24 616-4 305-5 895 VII Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej -18 112-19 065-4 273-4 566 VIII Przepływy pieniężne netto, razem -2 172-14 906-512 -3 570 IX Liczba akcji (w szt) 12 986 996 12 986 996 rok bieżący 30092015 rok poprzedni 31122014 rok bieżący 30092015 rok poprzedni 31122014 X Aktywa razem 508 786 521 850 120 036 122 434 XI Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 153 422 163 446 36 196 38 347 XII Zobowiązania długoterminowe 36 843 41 565 8 692 9 752 XIII Zobowiązania krótkoterminowe 21 294 24 797 5 024 5 818 XIV Kapitał własny 355 364 358 384 83 840 84 082 XV Kapitał zakładowy 207 792 207 792 49 024 48 751 Do przeliczenia poszczególnych pozycji bilansu oraz rachunku przepływów pieniężnych zastosowano kurs EURO: III kwartał 2015 r - 4,2386 zł III kwartał 2014 r - 4,1455 zł Do przeliczenia poszczególnych pozycji rachunku zysków zastosowano kurs EURO: III kwartał 2015 r - 4,1585 zł III kwartał 2014 r - 4,1784 zł rok 2014-4,2623 zł Strona 4 z 13

Raport kwartalny za III kwartał 2015 r II PODSTAWOWE INFORMACJE O SPÓŁCE 1 Dane o Spółce NAZWA Forma Prawna Siedziba Kraj KRS Kapitał akcyjny AQUA SA Spółka Akcyjna ul 1 Maja 23, 43-300 Bielsko-Biała Polska REGON 002393877 NIP 547-008-36-58 Strona internetowa Adres e-mail Profil działalności Symbol PKD Sąd Rejonowy w Bielsku Białej VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego nr KRS 0000030779 207791936 zł (w całości wpłacony) wwwaquacompl aqua@aquacompl Eksploatacja obiektów i urządzeń wodno-kanalizacyjnych, pobór i dostawa wody pitnej oraz oczyszczanie ścieków 3600Z 2 Zarząd Spółki AQUA SA Imię i nazwisko Stanowisko Piotr Dudek Prezes Zarządu, Dyrektor Generalny Zbigniew Szymański Wiceprezes Zarządu, Dyrektor Wykonawczy Stan na 22102015 3 Rada Nadzorcza Spółki Imię i nazwisko Maria Hetnał Aleksandra Podsiadlik Tomasz Jórdeczka Wiesław Pasierbek Bogdan Pukowiec Stan na 22102015 Stanowisko Przewodnicząca Rady Nadzorczej Wiceprzewodnicząca Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej 4 Struktura Akcjonariatu Liczba akcji Liczba głosów Udział w kapitale Udział w głosach Akcje na okaziciela (wprowadzone do obrotu) 12 347 891 12 347 891 95,1% 95,1% Gmina Bielsko-Biała 6 636 607 6 636 607 51,1% 51,1% Veolia Voda (Sofia) BV 4 309 402 4 309 402 33,2% 33,2% Pozostali 1 401 882 1 401 882 10,8% 10,8% Akcje imienne 639 105 639 105 4,9% 4,9% Razem 12 986 996 12 986 996 100,0% 100,0% Strona 5 z 13

Raport kwartalny za III kwartał 2015 r III SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE Najważniejsze zasady rachunkowości zastosowane do sporządzenia wybranych danych finansowych: 1 Dane finansowe zostały sporządzone w oparciu o zasady rachunkowości zgodne z Ustawą o rachunkowości z dnia 29 września 1994 r z późniejszymi zmianami 2 Przyjęte zasady (polityki) rachunkowości zostały szczegółowo omówione w raporcie rocznym za rok 2014 Stosowane przez Spółkę zasady rachunkowości nie uległy zmianie w 2015 roku 3 Wszystkie dane zawarte w raporcie za III kwartał 2015 r w rachunku zysków i strat oraz w bilansie są w pełni porównywalne z danymi za okres analogiczny roku ubiegłego Strona 6 z 13

Raport kwartalny za III kwartał 2015 r 1 BILANS A k t y w a BILANS (w tys zł) 30092015 koniec kwartału 30062015 koniec kwartału 31122014 30092014 koniec kwartału I Aktywa trwałe 439 403 442 007 451 776 452 067 1 Wartości niematerialne i prawne, w tym: 1 323 1 485 1 852 1 258 2 Rzeczowe aktywa trwałe 430 740 433 452 442 309 443 868 3 Należności długoterminowe 0 0 0 0 4 Inwestycje długoterminowe 3 088 3 088 3 087 3 088 5 Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 4 252 3 982 4 528 3 853 II Aktywa obrotowe 69 383 76 151 70 074 67 989 1 Zapasy 4 068 3 706 4 443 4 638 2 Należności krótkoterminowe 27 124 27 070 26 239 27 814 3 Inwestycje krótkoterminowe 37 464 44 499 38 841 34 773 4 Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 727 876 551 764 A k t y w a r a z e m 508 786 518 158 521 850 520 056 P a s y w a I Kapitał własny 355 364 350 636 358 384 355 762 1 Kapitał zakładowy 207 792 207 792 207 792 207 792 2 Kapitał zapasowy 65 899 65 885 64 867 64 679 3 Kapitał z aktualizacji wyceny 31 940 31 955 32 063 32 252 4 Pozostałe kapitały rezerwowe 39 767 39 766 42 306 42 305 5 Zysk (strata) z lat ubiegłych 0 0 0 0 6 Zysk (strata) netto 9 966 5 238 11 356 8 734 II Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 153 422 167 522 163 466 164 294 1 Rezerwy na zobowiązania 19 844 18 128 19 409 19 817 2 Zobowiązania długoterminowe 36 843 38 417 41 565 41 366 3 Zobowiązania krótkoterminowe 21 294 34 727 24 797 24 768 4 Rozliczenia międzyokresowe 75 441 76 250 77 695 78 343 P a s y w a r a z e m 508 786 518 158 521 850 520 056 2 POZYCJE POZABILANSOWE POZYCJE POZABILANSOWE (w tys zł) 30092015 koniec kwartału 30062015 koniec kwartału 31122014 30092014 koniec kwartału 1 Należności warunkowe - - - - 2 Zobowiązania warunkowe - - - - 21 Na rzecz pozostałych jednostek z tytułu udzielonych gwarancji i poręczeń - - - - 3 Inne 10 428 10 428 10 428 10 428 31 Zobowiązania z tytułu użytkowania środków trwałych na podstawie umów najmu, dzierżawy 10 428 10 428 10 428 10 428 Pozycje pozabilansowe, razem 10 428 10 428 10 428 10 428 Strona 7 z 13

3 RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Raport kwartalny za III kwartał 2015 r RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT (w tys zł) III kwartał 01072015 do 30092015 kwartały narastająco 01012015 do 30092015 III kwartał 01072014 do 30092014 kwartały narastająco 01012014 do 30092014 I Przychody netto ze sprzedaży i zrównane z nimi: 37 505 107 667 36 119 106 965 1 Przychody netto ze sprzedaży produktów 36 862 105 095 35 540 104 315 2 Zmiana stanu produktów -149 176-199 144 3 Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki 627 1 964 571 1 885 4 Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów 165 432 207 621 II Koszty działalności operacyjnej, w tym: 30 714 94 070 31 403 96 065 Amortyzacja 9 241 27 657 9 060 27 160 III Zysk (strata) na sprzedaży (I-II) 6 791 13 597 4 716 10 900 IV Pozostałe przychody operacyjne 2 160 8 344 1 856 6 367 V Pozostałe koszty operacyjne 2 974 8 986 3 076 5 745 VI Zysk (strata) z działalności operacyjnej (III+IV-V) 5 977 12 955 3 496 11 522 VII Przychody finansowe 229 707 375 1 073 VIII Koszty finansowe 313 944 537 1 482 IX Zysk (strata) z działalności gospodarczej (VI+VII-VIII) 5 893 12 718 3 334 11 113 X Wynik zdarzeń nadzwyczajnych 0 0 0 0 XI Zysk (strata) brutto (IX+/-X) 5 893 12 718 3 334 11 113 XII Podatek dochodowy 1 165 2 752 639 2 379 XIII Zysk (strata) netto (XI-XII) 4 728 9 966 2 695 8 734 Strona 8 z 13

Raport kwartalny za III kwartał 2015 r 4 RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH (w tys zł) III kwartał 01072015 do 30092015 kwartały narastająco 01012015 do 30092015 III kwartał 01072014 do 30092014 kwartały narastająco 01012014 do 30092014 A Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej - metoda pośrednia I Zysk (strata) netto 4 728 9 966 2 695 8 734 II Korekty razem 9 349 24 220 13 153 20 041 1 Amortyzacja 9 241 27 657 9 060 27 160 2 (Zyski) straty z tytułu różnic kursowych 0 0 0 0 3 Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) 267 841 407 1 250 4 (Zysk) strata z tytułu działalności inwestycyjnej 15 88-2 -21 5 Zmiana stanu rezerw 1 715 435 1 684 1 408 6 Zmiana stanu zapasów -362 375 98-118 7 Zmiana stanu należności -861-1 681-2 214-7 298 8 Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i kredytów 264-1 341-514 -9 863 9 Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych -930-2 154 4 634 7 523 III Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I+/-II) 14 077 34 186 15 848 28 775 B Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej - metoda pośrednia I Wpływy 1 25 4 27 1 Zbycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych 1 25 4 27 2 Z aktywów finansowych 0 0 0 0 II Wydatki 7 242 18 271 9 930 24 643 1 Nabycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych 7 242 18 271 9 930 24 643 III Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I-II) -7 241-18 246-9 926-24 616 C Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej I Wpływy 0 0 0 0 1 Kredyty i pożyczki 0 0 0 0 II Wydatki 14 679 18 112 14 691 19 065 1 Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli 12 987 12 987 12 857 12 857 2 Spłaty kredytów i pożyczek 1 426 4 279 1 427 4 950 3 Odsetki 266 846 407 1 258 III Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I-II) -14 679-18 112-14 691-19 065 D Przepływy pieniężne netto, razem (AIII+/-BIII+/-CIII) -7 843-2 172-8 769-14 906 E Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, -7 843-2 172-8 769-14 906 F Środki pieniężne na początek okresu 44 466 38 795 43 513 49 650 G Środki pieniężne na koniec okresu (F+/- D), w tym: 36 623 36 623 34 744 34 744 - o ograniczonej możliwości dysponowania 1 925 1 925 1 606 1 606 Strona 9 z 13

Raport kwartalny za III kwartał 2015 r 5 ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM (w tys zł) III kwartał 01072015 do 30092015 kwartały narastająco 01012015 do 30092015 31122014 koniec roku {rok poprzedni) kwartały narastająco 01012014 do 30092014 I Kapitał własny na początek okresu (BO) 350 635 358 384 359 885 359 885 I Kapitał własny na początek okresu (BO), po uzgodnieniu do danych porównywalnych 350 635 358 384 359 885 359 885 1 Kapitał zakładowy na początek okresu 207 792 207 792 207 792 207 792 11 Kapitał zakładowy na koniec okresu 207 792 207 792 207 792 207 792 2 Kapitał zapasowy na początek okresu 65 884 64 867 63 405 63 405 21 Zmiany kapitału zapasowego 15 1 032 1 462 1 274 22 Kapitał zapasowy na koniec okresu 65 899 65 899 64 867 64 679 3 Kapitał z aktualizacji wyceny na początek okresu 31 955 32 063 32 257 32 258 31 Zmiany kapitału z aktualizacji wyceny -15-123 -194-6 32 Kapitał z aktualizacji wyceny na koniec okresu 31 940 31 940 32 063 32 252 4 Pozostałe kapitały rezerwowe na początek okresu 39 766 42 306 40 583 40 583 41 Zmiany pozostałych kapitałów rezerwowych 0-2 540 1 723 1 722 42 Pozostałe kapitały rezerwowe na koniec okresu 39 766 39 766 42 306 42 305 5 Zysk (strata) z lat ubiegłych na początek okresu 0 11 356 15 847 15 847 51 Zysk z lat ubiegłych na początek okresu 0 11 356 15 847 15 847 52 Zysk z lat ubiegłych, na początek okresu, po uwzględnieniu do danych porównywalnych 0 11 356 15 847 15 847 53 Zysk z lat ubiegłych na koniec okresu 0 0 0 0 54 Strata z lat ubiegłych na początek okresu 0 0 0 0 55 Strata z lat ubiegłych na początek okresu, po uzgodnieniu do danych porównywalnych 0 0 0 0 56 Strata z lat ubiegłych na koniec okresu 0 0 0 0 57 Zysk (strata) z lat ubiegłych na koniec okresu 0 0 0 0 6 Wynik netto 9 966 9 966 11 356 8 734 a) uzyskany w I kwartale 2 810 2 810 2 665 2 665 b) uzyskany w II kwartale 2 429 2 429 3 374 3 374 c) uzyskany w III kwartale 4 728 4 728 2 695 2 695 c) uzyskany w IV kwartale 0 0 2 622 0 II Kapitał własny na koniec okresu (BZ ) 355 363 355 363 358 384 355 762 Strona 10 z 13

Raport kwartalny za III kwartał 2015 r IV INFORMACJA DODATKOWA 1 Komentarz Zarządu na temat czynników i zdarzeń, które miały wpływ na osiągnięte wyniki finansowe W omawianym kwartale przychody ze sprzedaży produktów wyniosły 37027 tys zł i były o 4,2% wyższe niż w analogicznym okresie 2014 r Od początku bieżącego roku Spółka osiągnęła przychody w wysokości 105527 tys zł, o 5,6% wyższe niż w analogicznym okresie 2014 r W 2015 r zanotowano wyższą sprzedaż wody w ujęciu ilościowym dla gospodarstw domowych o 2,0% i dla odbiorców hurtowych o 2,1% w porównaniu do ubiegłego roku Zdaniem Spółki wyższa sprzedaż dla odbiorców detalicznych i hurtowych jest związana z występowaniem tego lata długotrwałej suszy, co wpłynęło na większe zużycie wody do podlewania oraz większe zapotrzebowanie u odbiorców, dla których woda z AQUA SA stanowi jedynie uzupełnienie źródeł własnych Z kolei w kategorii pozostałych odbiorców zanotowano spadek sprzedaży wody o 0,8%, co wiąże się z wprowadzaniem u odbiorców przemysłowych procesów zmniejszających zapotrzebowanie na wodę W bieżącym roku systematycznie wzrasta ilość odbieranych ścieków od gospodarstw domowych, co jest efektem zakończenia przez Spółkę realizacji projektu inwestycyjnego Poprawa stanu gospodarki wodno-ściekowej w dzielnicach miasta Bielsko-Biała dofinansowanego dotacją z Funduszu Spójności Unii Europejskiej W 2015 r Spółka odebrała o 3,2% więcej, w porównaniu do analogicznego okresu roku poprzedniego Koszty działalności operacyjnej wyniosły 94070 tys zł i były o ponad 2% niższe w stosunku do ubiegłorocznego poziomu Spadek kosztów jest przede wszystkim związany z przesunięciem terminu realizacji zaplanowanych remontów na ostatni kwartał 2015 roku W związku z ww przesunięciem Spółka utworzyła na ten cel rezerwę w pozostałych kosztach operacyjnych w wysokości 2384 tys zł Zysk z działalności operacyjnej Spółki od początku roku wyniósł 12955 tys zł i był o 14,4% wyższy od wyniku osiągniętego w analogicznym okresie 2014 r Strona 11 z 13

Raport kwartalny za III kwartał 2015 r W porównaniu do ubiegłego roku o 14,1% wzrósł zysk netto wypracowany przez Spółkę i po trzech kwartałach wynosił 9966 tys zł Na 30092015 r stan środków pieniężnych wynosił 36623 tys zł i był o 2172 tys zł niższy od stanu z dnia 31122014 r W trzecim kwartale 2014 r Spółka wypłaciła akcjonariuszom 12987 tys zł dywidendy, co w przeliczeniu na jedna akcję wyniosło 1,00 zł brutto 2 Informacja na temat działań i planów rozwoju działalności Spółki Nakłady inwestycyjne Spółki na realizację środków trwałych oraz wartości niematerialnych i prawnych w III kwartale 2015 r wyniosły 6384 tys zł, narastająco od dnia 01012015r wyniosły 15673 tys zł W ramach planu inwestycyjnego, w trzecim kwartale 2015 rozbudowano bądź zmodernizowano sieci wodociągowe w gminach: Bielsko-Biała, Czechowice- Dziedzice, Jasienica, Jaworze, Kęty, Kozy, Porąbka i Wilamowice Ponadto rozbudowano sieci kanalizacyjne w Bielsku-Białej oraz wykonano prace modernizacyjne w obiektach Oczyszczalni Ścieków w Komorowicach i Wapienicy W najbliższych miesiącach Spółka planuje kontynuować projekty związane z rozbudową i modernizacją infrastruktury wodociągowo-kanalizacyjnej 3 Stanowisko Zarządu odnośnie możliwości realizacji publikowanych prognoz finansowych na dany rok obrotowy Spółka nie publikowała prognoz finansowych na III kwartał 2015 rok 4 Opis organizacji grupy kapitałowej ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji Spółka nie wchodzi w skład grupy kapitałowej 5 Informacje dotyczące liczby osób zatrudnionych w Spółce, w przeliczeniu na pełne etaty Na dzień 30092015 r zatrudnienie w Spółce wynosiło 430 etatów Strona 12 z 13

Raport kwartalny za III kwartał 2015 r Bielsko-Biała, 22-10-2015 OŚWIADCZENIE DOTYCZĄCE INFORMACJI FINANSOWYCH I DANYCH PORÓWNYWALNYCH ZA III KWARTAŁ 2015 ROKU AQUA SA z siedzibą w Bielsku-Białej oświadcza, iż, wedle najlepszej wiedzy Spółki, wybrane dane finansowe i dane porównywalne za III kwartał 2015 roku, sporządzone zostały zgodnie z przepisami obowiązującymi Emitenta a kwartalne sprawozdanie z działalności Emitenta zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć AQUA SA Piotr Dudek Prezes Zarządu AQUA SA Piotr Dudek Zbigniew Szymański Wiceprezes Zarządu AQUA SA Zbigniew Szymański Karol Gońka Dyrektor Finansowy Karol Gońka Leszek Adamus Główny Księgowy Leszek Adamus Strona 13 z 13