Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe za okres 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2014 roku
Spis treści śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ (BILANS)... 3 ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE Z WYNIKU... 4 ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW... 5 ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM... 6 ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH... 7 NOTY DO ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO... 8 1. Informacje ogólne... 8 1.1 Informacje o Spółce... 8 1.2 Założenie kontynuacji działalności... 8 2. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości... 8 2.1 Podstawa sporządzenia... 9 3. Informacje dotyczące segmentów działalności... 14 4. Informacje dotyczące sezonowości... 14 5. Rzeczowe aktywa trwałe... 15 6. Wartości niematerialne... 16 7. Kapitał podstawowy... 17 8. Pozostałe kapitały... 17 9. Dotacje... 18 10. Kredyty i pożyczki... 18 11. Zobowiązania finansowe z tytułu emisji obligacji... 18 12. Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych... 19 13. Rezerwy na pozostałe zobowiązania i obciążenia... 21 14. Nietypowe zdarzenia wpływające na wynik finansowy... 23 15. Podatek dochodowy... 23 16. Zysk na jedną akcję... 24 17. Dywidenda na akcję... 24 18. Instrumenty finansowe (zobowiązania finansowe)... 25 19. Wpływy pieniężne netto z działalności operacyjnej... 25 20. Pozycje warunkowe... 26 21. Przyszłe zobowiązania umowne... 27 22. Transakcje z podmiotami powiązanymi... 27 23. Informacje o wynagrodzeniu członków Zarządu, Rady Nadzorczej i prokurentów... 28 24. Zdarzenia po dniu bilansowym... 28 25. Zatwierdzenie śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego... 29 2
Śródroczne sprawozdanie z sytuacji finansowej (bilans) Aktywa Aktywa trwałe Nota 30.06.2014 31.12.2013 Rzeczowe aktywa trwałe 5 3.153.424 3.098.350 Wartości niematerialne 6 22.340 23.094 Inwestycje długoterminowe 75.601 74.534 Należności handlowe oraz pozostałe należności 170 180 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 79.143 77.912 3.330.678 3.274.070 Aktywa obrotowe Zapasy 95.864 110.361 Należności handlowe oraz pozostałe należności 320.465 241.525 Nadpłacony podatek dochodowy 2.766 1.639 Rzeczowe aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży - 9.974 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 182.513 177.898 601.608 541.397 RAZEM AKTYWA 3.932.286 3.815.467 Kapitał własny Akcje zwykłe 7 301.158 301.158 Pozostałe kapitały 8 1.595.206 1.462.788 Zyski zatrzymane 434.349 672.224 Razem kapitał własny 2.330.713 2.436.170 Zobowiązania Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego 100.575 99.869 Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 12 160.015 158.565 Rezerwy na pozostałe zobowiązania i obciążenia 13 101.248 85.278 Dotacje 9 15.610 16.145 Zobowiązania finansowe z tytułu emisji obligacji 11 300.028 200.000 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania 17.002 17.785 694.478 577.642 Zobowiązania krótkoterminowe Kredyty i pożyczki 10 299.043 421.000 Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 12 51.828 39.369 Zobowiązania finansowe 18 8.613 5.232 Rezerwy na pozostałe zobowiązania i obciążenia 13 79.716 64.837 Dotacje 9 988 988 Zobowiązania z tytułu dywidendy 197.283 4 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania 269.624 270.225 907.095 801.655 Razem zobowiązania 1.601.573 1.379.297 RAZEM KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA 3.932.286 3.815.467 3
Śródroczne sprawozdanie z wyniku Nota Za 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2014 roku 2013 roku Przychody ze sprzedaży 943.007 875.951 Koszt sprzedanych produktów, towarów i materiałów (748.898) (624.512) Zysk brutto 194.109 251.439 Koszty sprzedaży (20.323) (21.324) Koszty administracyjne (46.815) (44.359) Pozostałe przychody 693 1.106 Pozostałe koszty (997) (542) Pozostałe straty - netto (8.799) (587) Zysk operacyjny 117.868 185.733 Przychody finansowe 7.744 2.170 Koszty finansowe (14.457) (9.069) Koszty finansowe netto (6.713) (6.899) Zysk przed opodatkowaniem 111.155 178.834 Podatek dochodowy 15 (23.756) (39.383) Zysk netto za okres obrotowy 87.399 139.451 Zysk na akcję przypadający na akcjonariuszy Spółki w ciągu roku (wyrażony w PLN na jedną akcję) - podstawowy 16 2,57 4,10 - rozwodniony 16 2,57 4,10 4
Śródroczne sprawozdanie z całkowitych dochodów Za 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2014 roku 2013 roku Zysk netto za okres obrotowy 87.399 139.451 Pozostałe całkowite dochody za okres obrotowy Pozycje, które nie zostaną przeniesione do wyniku Zyski/(straty) aktuarialne z tytułu programów zdefiniowanych świadczeń 1.550 (6.270) Podatek dochodowy dotyczący pozycji niepodlegających przeniesieniu (294) 1 191 Pozycje, które nie zostaną przeniesione do wyniku - razem 1.256 (5.079) Pozycje, które mogą być przeniesione do wyniku Zabezpieczenia przepływów pieniężnych - Zyski (straty) za okres (3.381) 5.467 Podatek dochodowy dotyczący pozycji podlegających przeniesieniu 643 (1.039) Pozycje, które mogą być przeniesione do wyniku - razem (2.738) 4.428 Pozostałe całkowite dochody/(straty) za okres obrotowy (1.482) (651) Całkowite dochody netto za okres obrotowy - razem 85.917 138.800 5
Śródroczne sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Pozostałe kapitały Akcje zwykłe Pozostałe kapitałyprzeniesienie wyniku Pozostałe kapitały - z tyt. emisji Opcji Menedżerskich Kapitał z tytułu wyceny instrumentów finansowych zabezpieczających przepływy pieniężne Zyski zatrzymane Razem kapitał własny Stan na 1 stycznia 2013 roku Całkowite dochody netto razem za okres obrotowy: 301.158 1.349.255 - - 629.798 2.280.211 - - - 4.428 134.372 138.800 - zysk netto - - 139.451 139.451 - inne całkowite dochody - - - 4.428 (5.079) (651) Dywidendy dotyczące roku 2012 Przeniesienie wyniku 2012 roku Stan na 30 czerwca 2013 roku - - - - (172.110) (172.110) - 114.918 - - (114.918) - 301.158 1.464.173-4.428 477.142 2.246.901 Stan na 1 stycznia 2014 roku Całkowite dochody netto razem za okres obrotowy: 301.158 1.464.173 2.853 (4.238) 672.224 2.436.170 - - - (2.738) 88.655 85.917 - zysk netto - - - 87.399 87.399 - inne całkowite dochody - - - (2.738) 1.256 (1.482) Dywidendy dotyczące roku 2013 Przeniesienie wyniku 2013 roku Emisja Opcji Menedżerskich Stan na 30 czerwca 2014 roku - - - - (197.279) (197.279) - 129.251 - - (129.251) - - - 5.905 - - 5.905 301.158 1.593.424 8.758 (6.976) 434.349 2.330.713 6
Śródroczne sprawozdanie z przepływów pieniężnych Nota Za 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2014 roku 2013 roku Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej Wpływy pieniężne z działalności operacyjnej 19 349.410 332.789 Odsetki otrzymane 2.699 498 Podatek dochodowy zapłacony (23.830) (14.062) Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 328.279 319.225 Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej Nabycie rzeczowych aktywów trwałych (301.479) (275.988) Odsetki dotyczące działalności inwestycyjnej (5.719) (6.519) Nabycie wartości niematerialnych (124) (1.427) Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 10.032 163 Odsetki otrzymane 1.941 727 Nabycie udziałów w jednostkach zależnych (1.067) (101) Dywidendy otrzymane 580 - Wypływy z tytułu gromadzenia środków pieniężnych na rachunku bankowym Funduszu Likwidacji Kopalń (1.231) (799) Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (297.067) (283.944) Przepływy pieniężne z działalności finansowej Otrzymane kredyty i pożyczki 18.043 - Wpływy z tytułu emisji obligacji 100.000 - Spłacone kredyty i pożyczki (140.000) (5.000) Spłacone odsetki i prowizje od kredytów i pożyczek (4.640) (1.023) Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (26.597) (6.023) Zwiększenie netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 4.615 29.258 Stan środków pieniężnych i ich ekwiwalentów na początek okresu 177.898 86.094 Stan środków pieniężnych i ich ekwiwalentów na koniec okresu 182.513 115.352 7
Noty do śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego 1. Informacje ogólne 1.1 Informacje o Spółce jest spółką akcyjną, działającą na podstawie przepisów prawa polskiego. Spółka powstała w wyniku przekształcenia przedsiębiorstwa państwowego o nazwie Kopalnia Węgla Kamiennego Bogdanka z siedzibą w Bogdance na podstawie ustawy z dnia 13 lipca 1990 roku o prywatyzacji przedsiębiorstw państwowych. Akt przekształcenia przedsiębiorstwa państwowego w Jednoosobową Spółkę Skarbu Państwa pod firmą: Kopalnia Węgla Kamiennego Bogdanka S.A. sporządzony został dnia 1 marca 1993 roku (Repertorium A Nr 855/1993) przez Notariusza Jacka Wojdyło prowadzącego Kancelarie Notarialną w Katowicach przy ul. Kopernika 26. Spółka została wpisana w Dziale B pod numerem H - 2993 do Rejestru Handlowego Sądu Rejonowego w Lublinie VIII Wydział Gospodarczy, na podstawie prawomocnego postanowienia tego Sądu wydanego dnia 30 kwietnia 1993 roku (Sygnatura akt HB 2993, Ns. Rej. H 669/93). Dnia 26 marca 2001 roku Lubelski Węgiel Bogdanka Spółka Akcyjna została zarejestrowana w rejestrze przedsiębiorców prowadzonym przez Sąd Rejonowy w Lublinie XI Wydział Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000004549. Zgodnie z decyzją KNF w dniu 22 czerwca 2009 roku nastąpiło dopuszczenie Akcji Serii A i C oraz Praw do Akcji Serii C do obrotu na rynku podstawowym GPW. W dniu 25 czerwca 2009 roku Spółka zadebiutowała na GPW wprowadzając Prawa do Akcji Serii C do obrotu. W wyniku dokonanych w 2010 roku przez Skarb Państwa, reprezentowany przez Ministra Skarbu Państwa transakcji zbycia akcji oraz przekazania akcji na podstawie zawartych umów nieodpłatnego zbycia na rzecz osób uprawnionych na podstawie ustawy o komercjalizacji i prywatyzacji, Lubelski Węgiel Bogdanka Spółka Akcyjna stracił status Spółki Skarbu Państwa. Zgodnie z uchwałą Zarządu KDPW nr 74/13 z dnia 24 stycznia 2013 roku, w dniu 4 lutego 2013 roku w Krajowym Depozycie nastąpiła rejestracja 34.754 akcji Spółki i oznaczenie ich kodem PLLWBGD00016. 4 lutego 2013 roku 34.754 akcji pracowniczych zostało wprowadzonych na GPW w Warszawie S.A. Obecnie pozostaje 135 akcji imiennych serii B. Podstawowym przedmiotem działalności Spółki, według Europejskiej Klasyfikacji Działalności (PKD 0510Z), jest górnictwo i wzbogacanie węgla kamiennego. Spółka jest Jednostką dominującą w Grupie Kapitałowej Grupa ta sporządza skonsolidowane śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe za okres 6 miesięcy zakończonych 30 czerwca 2014 r. 1.2 Założenie kontynuacji działalności Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej w dającej się przewidzieć przyszłości przez Spółkę oraz, że nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności Spółki. Zdaniem Zarządu Lubelskiego Węgla Bogdanka S.A., nie istnieją obecnie okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółkę. 2. Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości W śródrocznym skróconym sprawozdaniu finansowym przestrzegano tych samych zasad (polityki) rachunkowości i metod obliczeniowych, co w ostatnim rocznym sprawozdaniu finansowym. 8
2.1 Podstawa sporządzenia Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe LW Bogdanka S.A. za pierwsze półrocze 2014 r. sporządzone zostało zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa. W celu pełnego zrozumienia sytuacji finansowej i wyników działalności Spółki jako Jednostki dominującej w Grupie Kapitałowej niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe powinno być czytane łącznie ze śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy Kapitałowej Lubelski Węgiel Bogdanka za okres obrotowy zakończony 30 czerwca 2014 r. Sprawozdania te są dostępne na stronie internetowej Spółki pod adresem www.lw.com.pl w terminie zgodnym z raportem bieżącym dotyczącym terminu przekazania raportu śródrocznego Spółki i skonsolidowanego raportu Grupy Kapitałowej za okres obrotowy zakończony 30 czerwca 2014 r. Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe sporządzone zostało zgodnie z zasadą kosztu historycznego, z uwzględnieniem wyceny do wartości godziwej niektórych składników rzeczowych aktywów trwałych w związku z przyjęciem wartości godziwej jako domniemanego kosztu, która to wycena wykonana została na dzień przejścia na MSSF, czyli na 1 stycznia 2005 roku. Sporządzenie śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego zgodnego z MSR 34 wymaga wykorzystywania pewnych znaczących szacunków księgowych. Wymaga również od Zarządu własnego osądu przy stosowaniu przyjętych przez Spółkę zasad rachunkowości. Istotne oszacowania i osądy od czasu publikacji rocznego sprawozdania finansowego za 2013 r. nie uległy zmianie. Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe sporządzono przy zastosowaniu tych samych zasad rachunkowości dla okresu bieżącego i porównawczego a) Standardy i interpretacje zastosowane po raz pierwszy w roku 2014 Następujące zmiany do istniejących standardów opublikowanych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości oraz zatwierdzone przez UE weszły w życie od początku 2014 roku: MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), został opublikowany przez RMSR w dniu 12 maja 2011 roku, zatwierdzony w UE dnia 11 grudnia 2012 roku. MSSF 10 zastępuje wytyczne dotyczące konsolidacji zawarte w MSR 27 Skonsolidowane i jednostkowe sprawozdania finansowe i SKI-12 Konsolidacja - jednostki specjalnego przeznaczenia poprzez wprowadzenie jednolitego modelu konsolidacji dla wszystkich jednostek na podstawie kontroli, niezależnie od charakteru inwestycji (tj. tego, czy jednostka jest kontrolowana poprzez prawa głosu inwestorów czy poprzez inne ustalenia umowne powszechnie stosowane w jednostkach specjalnego przeznaczenia). Zgodnie z MSSF 10 kontrola opiera się na tym, czy inwestor posiada 1) zdolność kontroli nad inwestycją, 2) ekspozycję lub prawo do zmiennych zysków powstałych z jej zaangażowania w inwestycję, oraz 3) możliwość korzystania z jego kontroli nad inwestycją w celu wpłynięcia na wysokość zwrotu z inwestycji. Wprowadzenie standardu MSSF 10 nie ma istotnego wpływu na niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe. MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), został opublikowany przez RMSR w dniu 12 maja 2011 roku, zatwierdzony w UE dnia 11 grudnia 2012 roku. MSSF 11 wprowadza nowe regulacje rachunkowości w odniesieniu do wspólnych ustaleń umownych, zastępując MSR 31 Udziały we wspólnych przedsięwzięciach. Możliwość zastosowania metody konsolidacji proporcjonalnej w stosunku do jednostek współkontrolowanych została usunięta. Ponadto, MSSF 11 eliminuje wspólnie kontrolowane aktywa pozostawiając rozróżnienie na wspólne operacje i wspólne przedsięwzięcie. Wspólne operacje są to wspólne ustalenia umowne, w których strony mają wspólną kontrolę nad prawami do aktywów i zobowiązań. Wspólne przedsięwzięcie jest to wspólne ustalenia umowne, w którym strony mają wspólną kontrolę nad prawami do aktywów netto. 9
Wprowadzenie standardu MSSF 11 nie ma istotnego wpływu na niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe. MSSF 12 Ujawnienia na temat udziałów w innych jednostkach (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), został opublikowany przez RMSR w dniu 12 maja 2011 roku, zatwierdzony w UE dnia 11 grudnia 2012 roku. MSSF 12 wymaga dostarczenia zwiększonej informacji zarówno na temat jednostek objętych konsolidacją jak i jednostek nieobjętych konsolidacją, w których jednostka jest zaangażowana. Celem MSSF 12 jest dostarczanie informacji, tak aby użytkownicy sprawozdań finansowych mogliby ocenić podstawę kontroli, ograniczenia narzucone na skonsolidowane aktywa i pasywa, ekspozycję na ryzyko wynikające z zaangażowania w strukturalne jednostki nieobjęte konsolidacją oraz zaangażowanie niekontrolujących posiadaczy udziałów w operacjach skonsolidowanych jednostek. Wprowadzenie standardu MSSF 12 nie ma istotnego wpływu na niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe. MSR 27 (znowelizowany w roku 2011) Jednostkowe sprawozdania finansowe (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), został opublikowany przez RMSR w dniu 12 maja 2011 roku, zatwierdzony w UE dnia 11 grudnia 2012 roku. Wymagania dotyczące jednostkowych sprawozdań finansowych nie uległy zmianie i są zawarte w znowelizowanym MSR 27. Inne części MSR 27 zostały zastąpione przez MSSF 10. Wprowadzenie standardu MSR 27 nie ma istotnego wpływu na niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe. MSR 28 (znowelizowany w roku 2011) Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), został opublikowany przez RMSR w dniu 12 maja 2011 roku, zatwierdzony w UE dnia 11 grudnia 2012 roku. MSR 28 zmieniono w wyniku publikacji MSSF 10, MSSF 11 i MSSF 12. Wprowadzenie standardu MSR 28 nie ma istotnego wpływu na niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe. Zmiany do MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe, MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne oraz MSSF 12 Ujawnienie informacji na temat udziałów w innych jednostkach objaśnienia na temat przepisów przejściowych opublikowane przez RMSR w dniu 28 czerwca 2012 roku, zatwierdzone w UE w dniu 4 kwietnia 2013 r. (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie). Zmiany te mają na celu dostarczenie dodatkowych objaśnień na temat przepisów przejściowych w MSSF 10, MSSF 11 i MSSF 12 w taki sposób, aby ograniczyć wymogi przekształcenia danych porównawczych tylko do poprzedzającego okresu porównawczego. Wprowadzono również zmiany do MSSF 11 i MSSF 12 w celu eliminacji wymogów prezentowania danych porównawczych za okresy wcześniejsze niż bezpośrednio poprzedzający okres. Wprowadzenie standardu zmiany do MSSF 10 nie ma istotnego wpływu na niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe. Zmiany do MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe, MSSF 12 Ujawnienie informacji na temat udziałów w innych jednostkach oraz MSR 27 Jednostkowe sprawozdania finansowe jednostki inwestycyjne, zostały opublikowane przez RMSR w dniu 31 października 2012 roku, zatwierdzone w UE w dniu 20 listopada 2013 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie). Zmiany zapewniają zwolnienie z wymogu konsolidacji zgodnie z MSSF 10 oraz wymagają od jednostek inwestycyjnych do ujmowania poszczególnych jednostek zależnych w wartości godziwej przez wynik finansowy, 10
zamiast je konsolidować. Zmiany dostarczają również wymagania dotyczące ujawnień dla jednostek inwestycyjnych. Wprowadzenie standardu zmiany do MSSF 10 nie ma istotnego wpływu na niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe. Zmiany do MSR 32 Instrumenty finansowe: prezentacja kompensowanie aktywów i zobowiązań finansowych (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), opublikowane przez RMSR w dniu 16 grudnia 2011 roku, zatwierdzone w UE w dniu 13 grudnia 2012 roku. Zmiany doprecyzowują zasady kompensowania i skupia się na czterech głównych obszarach (a) wyjaśnienie, na czym polega "posiadanie możliwego do wyegzekwowania prawa do przeprowadzania kompensaty"; (b) jednoczesne przeprowadzanie kompensat i rozliczeń; (c) kompensowanie zabezpieczeń; (d) jednostka rozliczeniowa na potrzeby kompensat. Wprowadzenie standardu zmiany do MSR 32 nie ma istotnego wpływu na niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe. Zmiany do MSR 36 Utrata wartości aktywów Ujawnianie wartości odzyskiwalnej aktywów niefinansowych, opublikowane przez RMSR w dniu 29 maja 2013 roku, zatwierdzone w UE w dniu 19 grudnia 2013 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie). Zmiany o niewielkim zakresie do MSR 36 dotyczą ujawnienia informacji o wartości odzyskiwalnej aktywów, u których dokonano odpisu z tytułu utraty wartości oraz w sytuacji kiedy wartość odzyskiwalna jest oparta na wartości godziwej pomniejszona o koszty zbycia. Przy opracowywaniu MSSF 13 Określanie wartości godziwej, RMSR postanowiła zmienić MSR 36 w taki sposób, aby wprowadzić wymóg ujawnienia informacji o wartości odzyskiwalnej aktywów, u których dokonano odpisu z tytułu utraty wartości. Aktualne zmiany wyjaśniają pierwotny zamiar RMSR, że zakres tych ujawnień jest ograniczony jedynie do wartości odzyskiwalnej aktywów, u których dokonano odpisu z tytułu utraty wartości oraz kiedy wartość odzyskiwalna jest oparta na wartości godziwej pomniejszonej o koszty zbycia. Wprowadzenie standardu zmiany do MSR 36 nie ma istotnego wpływu na niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe. Zmiany do MSR 39 Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena Nowacja instrumentów pochodnych oraz dalsze stosowanie rachunkowości zabezpieczeń, opublikowane przez RMSR w dniu 29 maja 2013 roku, zatwierdzone w UE w dniu 19 grudnia 2013 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie). Zmiany o niewielkim zakresie dają możliwość dalszego stosowania rachunkowości zabezpieczeń w przypadku nowacji instrumentu pochodnego (wyznaczonego jako instrument zabezpieczający) w taki sposób, że jego stroną staje się kontrahent centralny, pod warunkiem spełnienia określonych warunków. Wprowadzenie standardu zmiany do MSR 39 nie ma istotnego wpływu na niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe. b) Standardy i interpretacje, jakie zostały już opublikowane i zatwierdzone przez UE, ale jeszcze nie weszły w życie Zatwierdzając niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe Spółka nie zastosowała następujących standardów, zmian standardów i interpretacji, które zostały opublikowane i zatwierdzone do stosowania w UE, ale które nie weszły jeszcze w życie: 11
Interpretacja KIMSF 21 Opłaty opublikowana przez RMSR w dniu 20 maja 2013 roku, zatwierdzona w UE w dniu 13 czerwca 2014 roku (obowiązująca w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 17 czerwca 2014 roku lub po tej dacie). KIMSF 21 to interpretacja MSR 37 Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe. MSR 37 określa kryteria rozpoznawania zobowiązania, jednym z których jest wymóg posiadania obecnego obowiązku wynikający z przeszłych zdarzeń (tzw. zdarzenie obligujące). Interpretacja wyjaśnia, że zdarzeniem skutkującym powstanie zobowiązania do uiszczenia opłaty publicznej jest działalność podlegająca opłacie publicznej określona w odpowiednich przepisach prawnych. Spółka zastosuje interpretację KIMSF 21 od 1 stycznia 2015 roku. Spółka jest w trakcie analizy wpływu nowego standardu na sprawozdanie finansowe. c) Standardy i interpretacje przyjęte przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone przez UE MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji przyjętych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych standardów, zmian do standardów i interpretacji, które według stanu na dzień 28 sierpnia 2014 roku nie zostały jeszcze przyjęte do stosowania: MSSF 9 Instrumenty finansowe (nie została określona jeszcze data obowiązującego wejścia w życie) został opublikowany przez RMSR w dniu 12 listopada 2009 roku. Dnia 28 października 2010 roku RMSR wydała znowelizowany MSSF 9 wprowadzający nowe wymogi dotyczące rozliczania zobowiązań finansowych i przenoszący wymogi dotyczące zaprzestania ujmowania aktywów i zobowiązań finansowych z MSR 39. Dnia 19 listopada 2013 roku RMSR wydała kolejną serię zmian do rachunkowości instrumentów finansowych. Standard ustala pojedyncze podejście w celu określenia czy aktywa finansowe wyceniane są wg kosztu zamortyzowanego czy według wartości godziwej, zastępując liczne zasady określone w MSR 39. Podejście MSSF 9 oparte jest na ocenie, w jaki sposób jednostka zarządza jej instrumentami finansowymi (tj. oparte na ocenie modelu biznesowego) oraz ocenie charakterystyki umownych przepływów pieniężnych związanych z aktywami finansowymi. Nowy standard wymaga również zastosowania pojedynczej metody oceny utraty wartości, zastępując liczne metody oceny utraty wartości określone przez MSR 39. Nowe wymogi dotyczące rozliczania zobowiązań finansowych dotyczą problemu zmienności wyniku finansowego wynikającego z decyzji emitenta o wycenie własnego zadłużenia w wartości godziwej. RMSR zdecydowała o utrzymaniu obecnej wyceny po koszcie zamortyzowanym w odniesieniu do większości zobowiązań, dokonując zmiany jedynie w regulacjach dotyczących własnego ryzyka kredytowego. W ramach nowych wymogów jednostka, która zdecyduje się wycenić zobowiązania w wartości godziwej, prezentuje zmianę wartości godziwej wynikającą ze zmian własnego ryzyka kredytowego w pozostałych całkowitych dochodach, nie w rachunku zysków i strat. Zmiany z listopada 2013 roku wprowadzą istotne zmiany w rachunkowości zabezpieczeń, pozwalają na zastosowanie ujmowania własnego ryzyka kredytowego bez konieczności zmiany innych zasad rachunkowości instrumentów finansowych oraz usuwają obowiązującą datę wejścia w życie MSSF 9 (określoną wcześniej na 1 stycznia 2015 r.). MSSF 14 Odroczone salda z regulowanej działalności został opublikowany przez RMSR w dniu 30 stycznia 2014 roku. Standard ten ma na celu umożliwienie podmiotom stosującym MSSF po raz pierwszy, a które obecnie ujmują odroczone salda z działalności regulacyjnej zgodnie z ich poprzednimi ogólnie przyjętymi zasad rachunkowości, kontynuację ujmowania tych sald po przejściu na MSSF. MSSF 15 Przychody z umów z klientami został opublikowany przez RMSR w dniu 28 maja 2014 roku. Standard ten określa, w jaki sposób i kiedy ujmuje się przychody, jak i wymaga dostarczenia bardziej szczegółowych ujawnień. Standard zastępuje MSR 18 Przychody, MSR 11 Umowy o usługę budowlaną oraz wiele interpretacji związanych z ujmowaniem przychodów. Standard ma zastosowanie do prawie wszystkich umów z klientami (główne wyjątki dotyczą umów 12
leasingowych, instrumentów finansowych oraz umów ubezpieczeniowych). Fundamentalną zasadą nowego standardu jest ujmowanie przychodów w taki sposób, aby odzwierciedlić transfer towarów lub usług na rzecz klientów oraz w takiej kwocie, które odzwierciedla wysokość wynagrodzenia (tj. płatność), do którego spółka spodziewa się uzyskać prawo w zamian za towary lub usługi. Standard dostarcza również wytyczne ujmowania transakcji, które nie były szczegółowo regulowane przez dotychczasowe standardy (np. przychody z usług czy modyfikacje umów) jak i dostarcza obszerniejsze wyjaśnienia na temat ujmowania umów wieloelementowych. Zmiany do MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne Rozliczanie nabycia udziałów we wspólnych operacjach opublikowane przez RMSR w dniu 6 maja 2014 roku. Zmiany dostarczają nowe wskazówki w zakresie sposobu rozliczania nabycia udziałów we wspólnych operacjach mającego formę przedsięwzięcia. Zmiany do MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe oraz MSR 38 Aktywa niematerialne Wyjaśnienia na temat akceptowalnych metod amortyzacyjnych zostały opublikowane przez RMSR w dniu 12 maja 2014 roku. Zmiany precyzują, że stosowanie metod opartych na przychodach do obliczania amortyzacji środka trwałego nie jest właściwe, ponieważ przychody uzyskane z działalności, która obejmuje wykorzystanie aktywów na ogół odzwierciedla czynniki inne niż konsumowania korzyści ekonomicznych pochodzących z danego składnika aktywów. Zmiany precyzują również, że przyjęcie przychodu jako podstawy pomiaru zużycia korzyści ekonomicznych pochodzących z danego składnika aktywów niematerialnych jest co do zasady uważane za nieodpowiednie. Dopuszczalne są jednak odstępstwa od tej zasady w ściśle określonych okolicznościach. Zmiany do MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe oraz MSR 41 Rolnictwo Rolnictwo: uprawy roślinne, opublikowane przez RMSR w dniu 30 czerwca 2014 roku; Zmiany włączają uprawy roślinne, które są wykorzystywane wyłącznie w celu wzrostu produktów, w zakres MSR 16 i w związku z tym rozliczane one są w taki sam sposób jak rzeczowe aktywa trwałe. Zmiany do MSR 19 Świadczenia pracownicze Programy określonych świadczeń: składki pracownicze zostały opublikowane przez RMSR w dniu 21 listopada 2013 roku (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 lipca 2014 roku lub po tej dacie). Pomniejsze zmiany dotyczą zakresu zastosowania standardu do składek od pracowników lub osób trzecich płaconych na rzecz programów określonych świadczeń. Celem zmian jest uproszczenie rozliczania składek, które są niezależne od liczby przepracowanych lat pracy (np. składek pracowniczych obliczanych jako stały procent wynagrodzenia). Zmiany do różnych standardów Poprawki do MSSF (cykl 2010-2012) opublikowane przez RMSR w dniu 12 grudnia 2013 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 lipca 2014 lub po tej dacie). Dokonano zmian do różnych standardów i interpretacji w ramach procedury wprowadzania dorocznych poprawek do Standardów (MSSF 2, MSSF 3, MSSF 8, MSSF 13, MSR 16, MSR 24 oraz MSR 38) ukierunkowanych głównie na rozwiązywanie niezgodności i uściślenie słownictwa. Wprowadzone zmiany doprecyzowały wymagane ujęcie księgowe w sytuacjach, w których poprzednio dopuszczana była dowolność interpretacji. Najważniejsze z nich to nowe lub zmienione wymogi dotyczące: (i) definicji warunku nabycia uprawnień ; (ii) rozliczania zapłaty warunkowej w połączeniu przedsięwzięć; (iii) agregacji segmentów operacyjnych i uzgodnienia sumy aktywów segmentów sprawozdawczych do aktywów jednostki; (iv) wyceny krótkoterminowych należności i zobowiązań; (v) proporcjonalnego przekształcenia skumulowanego umorzenia w modelu przeszacowania oraz (vi) definicji kluczowych członków kierownictwa. Zmiany do różnych standardów Poprawki do MSSF (cykl 2011-2013) opublikowane przez RMSR w dniu 12 grudnia 2013 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych 13
rozpoczynających się 1 lipca 2014 lub po tej dacie). Dokonano zmian do różnych standardów i interpretacji w ramach procedury wprowadzania dorocznych poprawek do Standardów (MSSF 1, MSSF 3, MSSF 13 oraz MSR 40) ukierunkowanych głównie na rozwiązywanie niezgodności i uściślenie słownictwa. Wprowadzone zmiany doprecyzowały wymagane ujęcie księgowe w sytuacjach, w których poprzednio dopuszczana była dowolność interpretacji. Najważniejsze z nich to nowe lub zmienione wymogi dotyczące: (i) znaczenia obowiązujących MSSF w MSSF 1; (ii) zakresu zwolnień dotyczących wspólnych przedsięwzięć; (iii) zakresu paragrafu 52 MSSF 13 (zwolnienie portfela) oraz (iv) doprecyzowania relacji między MSSF 3 a MSR 40 dotyczącej klasyfikacji nieruchomości jako inwestycyjnych lub użytkowanych we własnym zakresie. Spółka jest w trakcie analizy wpływu nowych standardów na sprawozdanie finansowe. Jednocześnie nadal poza regulacjami przyjętymi przez UE pozostaje rachunkowość zabezpieczeń portfela aktywów i zobowiązań finansowych, których zasady nie zostały zatwierdzone do stosowania w UE. Według szacunków Spółki, zastosowanie rachunkowości zabezpieczeń portfela aktywów lub zobowiązań finansowych według MSR 39 Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena nie miałoby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby przyjęte do stosowania na dzień bilansowy. 3. Informacje dotyczące segmentów działalności Dla potrzeb sporządzenia niniejszego śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego zastosowanie ma MSSF 8 Segmenty operacyjne. Standard ten wymaga, aby w sprawozdaniu finansowym jednostki prezentowany był szereg danych dotyczących poszczególnych segmentów, przy czym spojrzenie na segmentację jednostki ujawnione w sprawozdaniu finansowym powinno być zgodne z podziałem segmentów wykorzystywanym dla celów podejmowania strategicznych decyzji zarządczych. Zarząd nie wykorzystuje podziału na segmenty do zarządzania Spółką, ponieważ Spółka koncentruje swoją działalność głównie na produkcji i sprzedaży węgla. Przychody ze sprzedaży innych produktów i usług w okresie 01.01.2014 do 30.06.2014 roku wyniosły 38.604 tys. zł, co stanowi 4,09% całości przychodów ze sprzedaży. W związku z powyższym Spółka nie wykazuje wyników działalności ze względu na segmentację branżową. Spółka koncentruje swoją działalność głównie na terenie Polski. Przychody ze sprzedaży poza granicę Polski w okresie 01.01.2014 do 30.06.2014 roku wyniosły 280 tys. zł, co stanowi 0,03% całości przychodów ze sprzedaży w danym roku. Spółka nie posiada aktywów oraz zobowiązań zlokalizowanych poza terytorium Polski. W związku z powyższym Spółka nie wykazuje wyników działalności ze względu na segmentację geograficzną. 4. Informacje dotyczące sezonowości Zjawisko sezonowości produkcji nie występuje, natomiast zjawisko sezonowości sprzedaży daje się zauważyć przy sprzedaży detalicznej w punkcie sprzedaży węgla. Sprzedaż dla odbiorców indywidualnych stanowi 0,43 % sprzedaży ogółem. Nie ma to znaczącego wpływu na działalność operacyjną i finansową Spółki. 14
5. Rzeczowe aktywa trwałe Stan na 01 stycznia 2013 roku Koszt lub wartość z wyceny Grunty Budynki i budowle w tym ogółem wyrobiska Urządzenia techniczne i maszyny Środki transportu Inne środki trwałe Środki trwałe w budowie Ogółem 4.099 2.328.386 1.686.894 1.466.729 110.888 14.129 358.919 4.283.150 Umorzenie - (762.944) (607.059) (535.060) (57.201) (9.672) - (1.364.877) Wartość księgowa netto 4.099 1.565.442 1.079.835 931.669 53.687 4.457 358.919 2.918.273 Na dzień 30 czerwca 2013 roku Wartość księgowa netto na początek roku 4.099 1.565.442 1.079.835 931.669 53.687 4.457 358.919 2.918.273 Zwiększenia 36 2.682-917 - - 222.185 225.820 Przesunięcia ze środków trwałych w budowie 142 108.906 76.355 72.281 3.017 928 (185.274) - Zmniejszenia* (162) (5.193) (4.613) (2.506) - - (409) (8.270) Amortyzacja - (100.242) (85.954) (51.766) (3.241) (475) - (155.724) Wartość księgowa netto 4.115 1.571.595 1.065.623 950.595 53.463 4.910 395.421 2.980.099 Stan na 30 czerwca 2013 roku Koszt lub wartość z wyceny 4.115 2.349.527 1.673.383 1.536.056 113.158 15.014 395.421 4.413.291 Umorzenie - (777.932) (607.760) (585.461) (59.695) (10.104) - (1.433.192) Wartość księgowa netto 4.115 1.571.595 1.065.623 950.595 53.463 4.910 395.421 2.980.099 Stan na 01 stycznia 2014 roku Koszt lub wartość z wyceny 4.394 2.564.586 1.818.083 1.642.358 113.704 16.225 315.332 4.656.599 Umorzenie - (851.318) (667.120) (634.080) (62.259) (10.592) - (1.558.249) Wartość księgowa netto 4.394 1.713.268 1.150.963 1.008.278 51.445 5.633 315.332 3.098.350 Na dzień 30 czerwca 2014 roku Wartość księgowa netto na początek roku 4.394 1.713.268 1.150.963 1.008.278 51.445 5.633 315.332 3.098.350 Zwiększenia - 11.092 - - - - 224.992 236.084 Przesunięcia ze środków trwałych w budowie 21 136.442 129.360 26.182 2.767 497 (165.909) - Zmniejszenia* (21) (6.293) (5.996) (16) (1) - (118) (6.449) Amortyzacja - (107.987) (91.282) (62.781) (3.223) (570) - (174.561) Wartość księgowa netto 4.394 1.746.522 1.183.045 971.663 50.988 5.560 374.297 3.153.424 Stan na 30 czerwca 2014 roku Koszt lub wartość z wyceny 4.394 2.673.827 1.909.446 1.666.519 114.299 16.692 374.297 4.850.028 Umorzenie - (927.305) (726.401) (694.856) (63.311) (11.132) - (1.696.604) Wartość księgowa netto 4.394 1.746.522 1.183.045 971.663 50.988 5.560 374.297 3.153.424 *pozycja obejmuje również utworzenie, rozwiązanie i wykorzystanie odpisów aktualizujących środki trwałe 15
6. Wartości niematerialne Oprogramowanie komputerowe Opłaty, licencje Informacja geologiczna Pozostałe Ogółem Stan na 1 stycznia 2013 roku Koszt lub wartość z wyceny 4.611 4.347 25.548 22 34.528 Umorzenie (2.962) (1.185) (7.250) (16) (11.413) Wartość księgowa netto 1.649 3.162 18.298 6 23.115 Na dzień 30 czerwca 2013 roku Wartość księgowa netto na początek roku 1.649 3.162 18.298 6 23.115 Zwiększenia 262-1.161 4 1.427 Zmniejszenia (18) - - - (18) Amortyzacja (158) (108) (577) (4) (847) Wartość księgowa netto 1.735 3.054 18.882 6 23.677 Stan na 30 czerwca 2013 roku Koszt lub wartość z wyceny 4.805 4.337 26.709 6 35.857 Umorzenie (3.070) (1.283) (7.827) - (12.180) Wartość księgowa netto 1.735 3.054 18.882 6 23.677 Stan na 1 stycznia 2014 roku Koszt lub wartość z wyceny 4.989 4.423 26.709 6 36.127 Umorzenie (3.232) (1.397) (8.404) - (13.033) Wartość księgowa netto 1.757 3.026 18.305 6 23.094 Na dzień 30 czerwca 2014 roku Wartość księgowa netto na początek roku 1.757 3.026 18.305 6 23.094 Zwiększenia - 118-5 123 Amortyzacja (175) (125) (577) - (877) Wartość księgowa netto 1.582 3.019 17.728 11 22.340 Stan na 30 czerwca 2014 roku Koszt lub wartość z wyceny 4.969 4.541 26.709 11 36.230 Umorzenie (3.387) (1.522) (8.981) - (13.890) Wartość księgowa netto 1.582 3.019 17.728 11 22.340 16
7. Kapitał podstawowy Liczba akcji (w tys.) Akcje zwykłe wartość nominalna Korekta hiperinflacyjna Razem Stan na 1 stycznia 2013 roku 34.014 170.068 131.090 301.158 Stan na 30 czerwca 2013 roku 34.014 170.068 131.090 301.158 Stan na 1 stycznia 2014 roku 34.014 170.068 131.090 301.158 Stan na 30 czerwca 2014 roku 34.014 170.068 131.090 301.158 Wszystkie akcje wyemitowane przez Spółkę zostały w pełni opłacone. 8. Pozostałe kapitały Zgodnie ze statutem Spółka może tworzyć kapitał zapasowy oraz inne kapitały rezerwowe, o których przeznaczeniu rozstrzygają przepisy prawa oraz uchwały organów stanowiących. Pozostałe kapitały obejmują kapitał rezerwowy z tytułu emisji Opcji Menedżerskich oraz kapitał z tytułu wyceny instrumentów finansowych zabezpieczających przepływy pieniężne. W dniu 30 września 2013 roku Rada Nadzorcza przyjęła uchwałą Regulamin Programu Opcji Menedżerskich w latach 2013 2017. Uchwała została podjęta na podstawie uchwały nr 26 ZWZ Spółki z dnia 4 lipca 2013 roku w sprawie emisji do 1.360.540 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A z wyłączeniem prawa poboru, warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego Spółki o kwotę nie wyższą niż 6.802.700 zł przez emisję nie więcej niż 1.360.540 akcji zwykłych na okaziciela serii D, o wartości nominalnej 5 zł każda akcja z wyłączeniem prawa poboru. Dodatkowe informacje odnośnie Programu Opcji Menedżerskich zostały przedstawione w Sprawozdaniu Zarządu z działalności Spółki w pkt. 2.2. Na dzień przyznania dokonano wyceny programu przy zastosowaniu modelu Blacka Scholesa Mertona (poziom 3), wyliczona wartość opcji na dzień przyznania wyniosła 23.657 tys. zł. W modelu wyceny przyjęto szereg następujących założeń: - za datę przyznania opcji (datę wyceny) przyjęto 30 września 2013 roku dla każdej z transz, - ceną bieżącą przyjętą do obliczeń jest prognozowany kurs akcji na dzień 30 września 2013 roku, - okres życia opcji obliczono przy założeniu zapadalności opcji w środku przedziału wyznaczanego przez pierwszy i ostatni możliwy dzień wykonania opcji, - przyjęto stopę wolną od ryzyka na poziomie średniej półrocznej z tygodniowych notowań 5 letnich obligacji skarbowych, - zmienność cen akcji obliczono w oparciu o roczne stopy zwrotu z notowań w kapitalizacji ciągłej za 4 letni okres notowań Spółki, - założono zerową stopę dywidendy, w związku z zapisami Programu, według których dywidenda wypłacana przez pomniejszać będzie cenę wykonania opcji. Liczba przyznanych opcji w Programie na dzień 30 czerwca 2014 roku za rok 2013 wyniosła 220.406. Łączny koszt programu na dzień 30 czerwca 2014 roku wyniósł 8.758 tys. zł, z czego kwota 5.905 tys. zł została ujęta w sprawozdaniu z wyniku w pozycji Koszty administracyjne i w sprawozdaniu ze zmian w kapitale własnym w pozycji Pozostałe kapitały na 30 czerwca 2014 roku (na dzień 31 grudnia 2013: 2.853 tys. zł). Pozostałe kapitały obejmują również pochodne instrumenty finansowe zabezpieczające przepływy pieniężne po uwzględnieniu efektu podatkowego. Strata na instrumentach zabezpieczających przepływy pieniężne na dzień 30 czerwca 2014 roku w wysokości 2.738 tys. zł (na dzień 31 grudnia 2013 roku w wysokości 4.238 tys. zł) z uwzględnieniem efektu podatkowego została ujęta w sprawozdaniu z całkowitych dochodów oraz w sprawozdaniu z sytuacji finansowej (bilans) w pozycji Zobowiązania finansowe. 17
9. Dotacje 30.06.2014 31.12.2013 Zobowiązania długoterminowe: Dotacje 15.610 16.145 Zobowiązania krótkoterminowe: Dotacje 988 988 16.598 17.133 Otrzymana dotacja do aktywów powinna zostać rozliczona w całości w momencie całkowitego zamortyzowania, sprzedaży bądź likwidacji sfinansowanego z niej składnika aktywów. 10. Kredyty i pożyczki 30.06.2014 31.12.2013 Krótkoterminowe: Kredyty bankowe: 299.043 421.000 - PKO BP S.A. 181.000 241.000 - PEKAO S.A. 100.000 180.000 - mbank S.A. 18.043-299.043 421.000 Kredyty bankowe mają termin spłaty do 31 grudnia 2014 roku i są oprocentowane WIBOR 3M + marża banku. Wartość godziwa kredytów nie różni się istotnie od ich wartości bilansowej. Kredyty zawierane są przez Spółkę w polskich złotych. Szczegóły dotyczące terminów wymagalności kredytów zamieszczono poniżej. Poniżej jednego roku Od roku do 2 lat Od 2 do 5 lat Ponad 5 lat Stan na dzień 30 czerwca 2014 roku Kredyty i pożyczki 285.181 18.521 - - Na dzień 30 czerwca 2014 roku Spółka dysponowała niewykorzystaną linią kredytową w rachunku bieżącym (w ramach umowy kredytu odnawialnego w rachunku bieżącym) w wysokości 131.957 tys. zł. Powyższa umowa, podpisana w dniu 21 maja 2014 roku, zawarta została na okres 24 miesięcy. Przyznany w ramach umowy limit kredytu wynosi 150.000 tys. zł. 11. Zobowiązania finansowe z tytułu emisji obligacji 30.06.2014 31.12.2013 Długoterminowe: Emisja obligacji - PEKAO S.A. 300.028 200.000 300.028 200.000 18
Zobowiązania finansowe z tytułu zawartej w dniu 27 września 2013 roku z Bank Polska Kasa Opieki S. A. umowy dotyczącej programu emisji obligacji mają okres obowiązywania do dnia 31 grudnia 2018 roku. Oprocentowanie obligacji oparte jest o stawkę WIBOR 3M powiększoną o stałą marżę. Spółka ustanowiła zabezpieczenie na rzecz Banku w formie: umowy cesji wierzytelności z umowy z jednym z klientów Spółki, oświadczenia o poddaniu się egzekucji na podstawie art. 777 1 pkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego oraz pełnomocnictwa do wskazanego rachunku bankowego Spółki. Termin wymagalności wykupu obligacji w wysokości 75 mln zł przypada na dzień 30 marca 2018 roku, 75 mln zł przypada na dzień 30 czerwca 2018 roku, 75 mln zł na dzień 30 września 2018 roku oraz 75 mln zł na dzień 30 grudnia 2018 roku. Wartość godziwa zobowiązań finansowych z tytułu emisji obligacji nie różni się istotnie od ich wartości księgowej. 12. Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych Ujęte w śródrocznym sprawozdaniu z sytuacji finansowej rezerwy z tytułu: 30.06.2014 30.06.2013 świadczeń emerytalnych i rentowych 33.863 37.476 nagród jubileuszowych 69.718 70.223 deputatów węglowych 81.997 90.775 pozostałych świadczeń dla pracowników (niewykorzystane urlopy, odprawy pośmiertne) 26.265 19.283 211.843 217.757 w tym: Długoterminowe 160.015 168.576 Krótkoterminowe 51.828 49.181 Ujęte w śródrocznym sprawozdaniu z wyniku z tytułu: 30.06.2014 30.06.2013 świadczeń emerytalnych i rentowych 1.712 1.541 nagród jubileuszowych 2.682 13.724 deputatów węglowych 2.255 2.375 pozostałych świadczeń dla pracowników(niewykorzystane urlopy, odprawy pośmiertne) 23.007 15.938 29.656 33.578 30.06.2014 30.06.2013 Ujęte w śródrocznym sprawozdaniu z całkowitych dochodów koszty z tytułu podziału zysków i strat aktuarialnych wynikających z założeń demograficznych, założeń finansowych oraz pozostałych zmian: świadczeń emerytalnych i rentowych 50 3.187 deputatów węglowych (1.515) 2.630 pozostałych świadczeń dla pracowników (odprawy pośmiertne) (85) 453 (1.550) 6.270 19
Zmiana stanu rezerw z tytułu świadczeń pracowniczych: 30.06.2014 30.06.2013 Stan na 1 stycznia 197.934 190.652 Koszty bieżącego zatrudnienia (niewykorzystane urlopy, odprawy pośmiertne) 28.564 20.531 Koszty odsetek 4.219 4.117 Straty/(zyski) aktuarialne ujęte w śródrocznym sprawozdaniu z wyniku (3.127) 8.930 Straty/(zyski) aktuarialne ujęte w sprawozdaniu z całkowitych dochodów (1.550) 6.270 Ogółem ujęte w śródrocznym sprawozdaniu z całkowitych dochodów 28.106 39.848 Wypłacone świadczenia (14.197) (12.743) Stan na 30 czerwca 211.843 217.757 Łączna kwota kosztów świadczeń pracowniczych ujętych w śródrocznym sprawozdaniu z wyniku i śródrocznym sprawozdaniu z całkowitych dochodów: 30.06.2014 30.06.2013 Koszt sprzedanych produktów, materiałów i towarów 23.130 26.925 Koszty sprzedaży 125 141 Koszty administracyjne 2.182 2.395 Koszty finansowe 4.219 4.117 Ogółem ujęte w śródrocznym sprawozdaniu z wyniku 29.656 33.578 Straty/(zyski) aktuarialne ujęte w śródrocznym sprawozdaniu z całkowitych dochodów (1.550) 6.270 Ogółem ujęte w śródrocznym sprawozdaniu z całkowitych dochodów 28.106 39.848 20
13. Rezerwy na pozostałe zobowiązania i obciążenia Likwidacja zakładu górniczego Szkody górnicze Roszczenia prawne Podatek od nieruchomości Roszczenia ZUS składka wypadkowa Razem Stan na 1 stycznia 2013 roku 89.861 13.470 23.026 9.502-135.859 W tym: Długoterminowe 89.861 - - - - 89.861 Krótkoterminowe - 13.470 23.026 9.502-45.998 Ujęcie w śródrocznym sprawozdaniu z wyniku: - Utworzenie dodatkowych - 3.862 - - 1.688 rezerw 5.550 - Odsetki - - 1.000 483-1.483 - Rozliczenie dyskonta 2.632 - - - - 2.632 - Rezerwy wykorzystane w - - (2.259) (7) - ciągu roku (2.266) - Rezerwy niewykorzystane w - - - (1.162) - ciągu roku (1.162) Stan na 30 czerwca 2013 roku 96.355 11.211 22.857 11.673-142.096 W tym: Długoterminowe 96.355 - - - - 96.355 Krótkoterminowe - 11.211 22.857 11.673-45.741 Stan na 1 stycznia 2014 roku 85.278 12.933 24.058 27.846-150.115 W tym: Długoterminowe 85.278 - - - - 85.278 Krótkoterminowe - 12.933 24.058 27.846-64.837 Ujęcie w śródrocznym sprawozdaniu z wyniku: - Utworzenie dodatkowych rezerw 12.133-127 3.541 1.811 17.612 - Odsetki - - 979 1.194 537 2.710 - Dodatkowa opłata sankcyjna - - - - 8.092 8.092 - Rozliczenie dyskonta 3.837 - - - - 3.837 - Rezerwy wykorzystane w ciągu roku - (703) (699) - - (1.402) Stan na 30 czerwca 2014 roku 101.248 12.230 24.465 32.581 10.440 180.964 W tym: Długoterminowe 101.248 - - - - 101.248 Krótkoterminowe - 12.230 24.465 32.581 10.440 79.716 (a) Likwidacja zakładu górniczego Spółka tworzy rezerwę na koszty likwidacji zakładu górniczego, do których poniesienia jest zobligowana istniejącymi przepisami prawa. Wyliczona wysokość kosztów likwidacji zakładu górniczego na dzień 30 czerwca 2014 roku wynosi: 101.248 tys. zł. 21
(b) Usuwanie szkód górniczych Z uwagi na potrzebę usunięcia szkód górniczych Spółka tworzy rezerwę na szkody górnicze. Oszacowana wartość prac niezbędnych dla usunięcia szkód na dzień 30 czerwca 2014 roku wynosi: 12.230 tys. zł. (c) Roszczenia prawne Wykazane kwoty stanowią rezerwę na niektóre roszczenia prawne wniesione przeciwko Spółce przez klientów oraz dostawców. Kwota rezerwy jest wykazywana w śródrocznym sprawozdaniu z wyniku jako Pozostałe zyski / (straty) netto. Zdaniem Zarządu, popartym stosowną opinią prawną, zgłoszenie tych roszczeń nie spowoduje powstania znaczących strat w wysokości przekraczającej kwotę rezerw utworzonych na dzień 30 czerwca 2014 roku. Wartość rezerwy na roszczenia prawne jak również ich stan prawny nie uległy istotnej zmianie w porównaniu do końca poprzedniego roku obrotowego (31 grudnia 2013 roku). (d) Roszczenia ZUS z tytułu składki wypadkowej Ustalona przez ZUS na podstawie przedłożonych przez Spółkę dokumentów ZUS IWA (Informacja o danych do ustalenia składki na ubezpieczenie wypadkowe) oraz korekty dokumentu ZUS IWA za 2012 rok wysokość stopy procentowej składki na ubezpieczenie wypadkowe za okres rozliczeniowy od dnia 01.04.2013 do dnia 31.03.2014 wynosiła 3,09 %, natomiast za okres rozliczeniowy od 01.04.2014 do 31.03.2015 wynosiła 2,70 %. Decyzją Nr 7/2014 z dnia 18 czerwca 2014 r., Zakład Ubezpieczeń Społecznych Oddział w Lublinie dokonał ustalenia wobec Spółki wysokości stopy procentowej składki na ubezpieczenie wypadkowe. Organ ten - po uwzględnieniu korekt ZUS IWA za lata 2011, 2012 (dokonanych z urzędu), za okres rozliczeniowy od dnia 01.04.2013 do dnia 31.03.2014 ustalił wysokość stopy procentowej składki na ubezpieczenie wypadkowe w wysokości 3,47 %, natomiast za okres rozliczeniowy od 01.04.2014 do 31.03.2015 w wysokości 3,09 %. Ponadto, w powyższej decyzji na podstawie art. 34 ustawy o ubezpieczeniu społecznym z tytułu wypadków przy pracy i chorób zawodowych oraz art. 83 ust. 1 pkt 3 ustawy o systemie ubezpieczeń społecznych, ZUS ustalił względem Spółki stopę procentową składki na ubezpieczenie wypadkowe za lata składkowe od 01.04.2013 r. do 31.03.2014 oraz od 01.04.2014 r. do 31.03.2015 r. w podwyższonej o 50 % wysokości, tj. za rok składkowy 01.04.2013 r. do 31.03.2014 r. w wysokości 5,21% zaś za rok składkowy od 01.04.2014 r. do 31.03.2015 r. w wysokości 4,64 %. Od powyższej decyzji Spółka w dniu 25 lipca 2014 roku złożyła odwołanie do Sądu Okręgowego w Lublinie wnosząc o uchylenie tej decyzji i umorzenie postepowania, ewentualnie o zmianę przez Sąd zaskarżonej decyzji i orzeczenie, że Spółka nie jest zobowiązana do opłacenia stopy procentowej składki na ubezpieczenie wypadkowe w podwyższonej o 50% wysokości oraz o orzeczenie, że w powyższych latach składkowych stopa procentowa tej składki powinna wynosić odpowiednio 3,09 % oraz 2,7%. Powyższa decyzja nie jest prawomocna. Po uwzględnieniu powyższego wykazana w księgach Spółki kwota rezerwy na 30 czerwca 2014 roku w wysokości 10.440 tys. zł stanowi rezerwę na roszczenie ZUS z tytułu składki wypadkowej w wysokości 1.811 tys. zł, z tytułu podwyższenia wysokości stopy procentowej tej składki o 50% - w kwocie 8.092 tys. zł oraz odsetek w wysokości 537 tys. zł. (e) Podatek od nieruchomości Wykazana kwota stanowi rezerwę na podatek od nieruchomości. Spółka, sporządzając deklaracje z tytułu podatku od nieruchomości nie uwzględnia (podobnie jak inne spółki górnicze w Polsce) dla potrzeb kalkulacji tego podatku wartości podziemnych wyrobisk górniczych, ani też wartości wyposażenia, które się w nich znajduje. Ze stanowiska Trybunału Konstytucyjnego wyrażonego w wyroku z dnia 13 września 2011 roku, a następnie potwierdzonego w orzeczeniach sądów administracyjnych wynika, że nie podlega opodatkowaniu podatkiem od nieruchomości podziemne wyrobisko górnicze rozumiane jako pusta przestrzeń w górotworze, powstała na skutek prowadzenia robót górniczych. Jednocześnie w wyroku tym Trybunał Konstytucyjny nie wykluczył, że w podziemnych wyrobiskach górniczych mogą znajdować się obiekty będące budowlami w rozumieniu przepisów ustawy o podatkach i opłatach lokalnych, które mogą podlegać opodatkowaniu podatkiem od nieruchomości. W przypadku ustalenia, że w podziemnych wyrobiskach górniczych znajdują się obiekty stanowiące budowle w rozumieniu przepisów ustawy o podatkach i opłatach lokalnych, przy ustalaniu podstawy opodatkowania, nie może być zaliczana do tej podstawy wartość robót polegających na wykonaniu podziemnego wyrobiska górniczego. Wprawdzie powyższy wyrok Trybunału Konstytucyjnego nie rozstrzygnął w sposób jednoznaczny i ostateczny kwestii, jakie elementy wyposażenia podziemnych wyrobisk górniczych stanowią przedmiot opodatkowania podatkiem od nieruchomości, jak również do chwili obecnej brak jest stanowiska w tym zakresie orzecznictwa 22