PRZYKŁADY INSTRUMENTÓW SŁUŻĄCYCH INWESTOWANIU W: NIERUCHOMOŚCI, TOWARY GIEŁDOWE I WIERZYTELNOŚCI W KRAJU I ZA GRANICĄ. Kamila Opasińska Katarzyna Deleżuch
INWESTYCJE W NIERUCHOMOŚCI
PODSTAWOWE RODZAJE INWESTYCJI NA RYNKU NIERUCHOMOŚCI: INWESTYCJE W NIERUCHOMOŚCI: Kupno mieszkania pod wynajem Kupno mieszkania lub domu dla siebie Spekulacyjne kupno nieruchomości INWESTYCJE W INSTRUMENTY FINANSOWE RYNKU NIERUCHOMOŚCI:
INSTRUMENTY FINANSOWE RYNKU NIERUCHOMOŚCI MOŻNA PODZIELIĆ NA: Instrumenty udziałowe rynku nieruchomości akcje spółek, których zdecydowana większość aktywów to nieruchomości udziały w funduszach inwestycyjnych, których podstawowymi inwestycjami są inwestycje w nieruchomości Instrumenty dłużne rynku nieruchomości listy zastawne inwestycje w papiery wartościowe oparte na kredytach hipotecznych (nieruchomości po procesie sekurytyzacji) Instrumenty pochodne rynku nieruchomości kontrakty futures na indeksy nieruchomości swapy Pierwsza i druga grupa to instrumenty transferu kapitału, natomiast trzecia to instrumenty transferu ryzyka.
Dodatkowo możliwa jest inwestycja w spółki giełdowe sektora nieruchomości emitujące akcje i obligacje. Przykładem spółek akcyjnych są między innymi: Globe Trade Center S.A. (GTC) Echo Investment S.A. Dom Development S.A. POLNORD S.A. Energomontaż-Południe S.A.
* Fundusze inwestujące w nieruchomości często służą dywersyfikacji portfela. Zdarza się, że wykazują słabą lub odwrotną korelację ze stopami zwrotu akcji. W 2000 r., gdy pękła internetowa bańka, kursy akcji na światowych rynkach gwałtownie spadały, nawet o połowę, natomiast inwestycje w Real Estate Investment Trusts (REITy) przynosiły ok. 20% zysku.
Jak pokazuje przykład funduszu BPH FIZ Sektora Nieruchomości można zarabiać na nieruchomości ach przy spadających cenach! Należy też pamiętać, że horyzont czasowy inwestycji w fundusze nieruchomości to 8-10 lat!
FUNDUSZE NIERUCHOMOŚCI: ZYSKI I STRATY X 2010 Źródło: http://www.finanse.egospodarka.pl/
GDZIE PO BIUROWIEC Z badania przeprowadzonego przez PricewaterhouseCoopers i Urban Land Institute wynika, że najatrakcyjniejszym w Europie miastem dla inwestowania w nieruchomości komercyjne jest: Paryż Londyn Sztokholm Monachium. Warszawa znalazła się wśród miast średnio atrakcyjnych. Wschodzące gwiazdy rynku nieruchomości komercyjnych to: Moskwa, Madryt, Barcelona, Hamburg i Istambuł.
INWESTYCJE W TOWARY GIEŁDOWE
Istnieje wiele instrumentów finansowych pozwalających na zarabianie na zmianach cen towarów. Dostępne są one na rynkach: Kapitałowym w postaci akcji spółek funkcjonujących w sektorze surowcowym Funduszy inwestycyjnych w postaci tytułów uczestnictwa Funduszy hedgingowych w postaci tytułów uczestnictwa Towarowych giełd terminowych w postaci instrumentów pochodnych (kontrakty terminowe i opcje) Produktów strukturyzowanych posiadających w koszyku instrumenty oparte na towarach
INWESTYCJE W ZŁOTO Inwestycje bezpośrednie polegają na zakupie złotych sztabek, monet, biżuterii. Są to najpewniejsze inwestycje, gdyż złoto otrzymujemy w formie fizycznej a nie papieru wartościowego. Ich wadą jest konieczność zabezpieczenia przed kradzieżą. Dlatego też wielu inwestorów deponuje złoto w bankach. W przeciwieństwie do sztabek, gdzie wartość inwestycji zależała tylko od wagi, monety posiadają pewną wartość dodaną wynikającą z walorów kolekcjonerskich. Inwestycje pośrednie to: konta złota certyfikaty na złoto akcje kopalń złota produkty strukturyzowane instrumenty pochodne fundusze złota.
ZŁOTO DOBRĄ LOKATĄ INWESTYCYJNĄ Na początku września 2006 roku Komisja Papierów Wartościowych i Giełd udzieliła zgody na powstanie funduszu Investor Gold, zarządzanego przez Investors TFI. Spośród dostępnych na rynku w tym okresie funduszy inwestycyjnych najlepsze wyniki ma Investor Gold FIZ, który wypracował 139% zysku!
Źródło: http://tfi.investors.pl/investor-gold-fiz/wyniki.html
STRATEGIA INWESTYCYJNA Źródło: http://tfi.investors.pl/investor-gold-fiz/strategia.html
NOTOWANIA SUROWCÓW Źródło: http://notowania.pb.pl/commodities/
NOTOWANIA ZŁOTA 5 LAT Źródło: http://www.bankier.pl/inwestowanie/profile/zloto.html?waluta=usd&chart=b5y
NOTOWANIA WIG20 1994-2010 Źródło: http://www.gpw.pl/wykresy/wykres.asp?ticker=wig20&bw=r
A CO, JEŚLI CENA SPADNIE? Kupno 10 uncji złota po 1200 USD 12.000 USD w złocie Spadek cen złota o 20% strata 2400 USD oszczędności: Zabezpieczenie:. Na platformie GFC Markets dostępne są kontrakty CFD na złoto o dźwigni 100:1. Oznacza to, że do otwarcia pozycji o wartości np. 1200 USD wystarcza nam 1/100 wartości tej pozycji czyli 12 USD. Przy cenie 12 tys. USD (10 kontraktów po 1200 USD każdy), depozyt wyniesie 120 dolarów. Przy spadku o 20 % nasz zarobek wyniesie 120*20 = 2400 USD. Koszty otwarcia i zamknięcia pozycji są niewielkie i można je pominąć.
DZIĘKUJEMY ZA UWAGĘ.