Raport dzienny 11 czerwca 2018

Transkrypt

1 5/4/18 1/4/18 13/4/18 18/4/18 23/4/18 26/4/18 2/5/18 29/5/18 Raport dzienny 11 czerwca 218 Główne indeksy WIG2 Indeks Zmiana 1D Zmiana 1M Zmiana 1Y obroty PLN/USDm WIG % -3.4% -3.5% 521/143 WIG % -3.3% -3.3% 578/159 mwig % -2.6% -7.2% 21/55 swig % -2.8% -16.1% 23/6 WIG % -2.9% -3.5% 77/212 WIGBANKI % -4.6% 4.7% 165/ Główne indeksy światowe 1D 1M 3M 1Y Dow Jones % 1.95% -.8% 19.1% S&P % 1.88% -.27% 14.28% NASDAQ % 3.28% 1.12% 23.16% DAX % -1.81% 3.4% -.38% RTSI$ % -3.75% -1.61% 1.34% XU % -5.87% -18.% -3.1% Surowce Rentowność skarbowych papierów dłużnych 1D 1M 3M 1Y 3M 1Y 2Y 5Y 1Y Miedź (USD/t) % 8.4% 7.% 27.6% Polska 1.6% 1.36% 1.59% 2.47% 3.3% Ropa (USD/bbl) % -.9% 18.% 51.2% Węgry.15%.26%.61% 1.67% 3.7% Węgiel koks.(usd/t) % 8.2% -14.1% 34.2% Niemcy -.61% -.64% -.61% -.15%.48% Złoto (USD/OZ) % -1.8% -1.8% 2.4% USA 1.91% 2.31% 2.5% 2.78% 2.95% Waluty 1D 1M 3M 1Y USD/PLN % 1.5% 6.4% -3.2% EUR/PLN %.3% 1.8% 2.% EUR/USD % -1.2% -4.3% 5.3% USD/HUF % 2.7% 7.1% -1.3% Najbardziej aktywne akcje 1D 1M % obrotów obroty (PLN/USD) PKO BP % -6.9% 1.1% 52/14 PKN Orlen % 1.% 8.8% 45/12 KGHM % -1.3% 7.2% 37/1 Pekao %.7% 6.7% 35/9 Informacje ze spółek Inter Cars Przychody ze sprzedaży w maju 218 Stelmet Szacowany spadek zysku netto po I półroczu 218 Bank Handlowy Decyzja o wypłacie 4.11 PLN dywidendy na akcję Erbud Umowa z ZA Puławy o wartości 43 mln PLN netto Action Szacunkowe obroty w maju 218 Protektor Plan optymalizacji kosztowej Mostostal Warszawa Udział w konsorcjum na budowę hali za mln PLN Altus TFI Porozumienie z Esaliens TFI ws. prac nad połączeniem spółek Wygrani/Przegrani 1D 1D Lotos % Tauron PE % Mbank % PGE % Wydarzenia w spółkach Spółka Wydarzenie APATOR Dzień dy widendy 1.2 PLN na akcję (po zaliczce zostało.85 PLN) LENA Dzień dy widendy.15 PLN na akcję PFLEIDER ZWZA m.in. ws. zatwierdzenia 1.2 PLN dy widendy na akcję ABCDATA ZWZA m.in. ws. zatwierdzenia.23 PLN dy widendy na akcję ALTUSTFI ZWZA Prognozy makro Godz. Wydarzenie Będzie Ostatnio Informacje dotyczące powiązań Millennium DM ze spółką, będącą przedmiotem niniejszego raportu oraz pozostałe informacje, wymagane przez Rozporządzenie RM z dnia 19.X.25 roku umieszczone zostały na ostatniej stronie raprtu.

2 Informacje ze spółek Inter Cars Przychody ze sprzedaży w maju 218 Skonsolidowane przychody grupy Inter Cars w maju 218 roku wyniosły 678 mln PLN (wzrost r/r o 16.2%). Narastająco od początku roku grupa wypracowała 3 26 mln PLN przychodów (wzrost r/r o 13.6%). Sprzedaż Inter Cars SA wyniosła w maju mln PLN (wzrost r/r o 12.1%), z czego sprzedaż w Polsce to 354 mln PLN (wzrost r/r o 7.7%). Sprzedaż spółek dystrybucyjnych za granicą w maju wyniosła 287 mln PLN (więcej r/r o 29.4%). Narastająco od początku roku sprzedaż Inter Cars SA wyniosła mln PLN (wzrost r/r o 9.2%), z czego sprzedaż w Polsce to mln PLN (wzrost r/r o 7.6%). Sprzedaż spółek dystrybucyjnych za granicą w okresie styczeń-maj wyniosła 1 27 mln PLN (więcej r/r o 22.4%). Stelmet Szacowany spadek zysku netto po I półroczu 218 Grupa szacuje, że miała po pierwszym półroczu roku obrotowego 217/ mln PLN skonsolidowanego zysku netto wobec 1.5 mln PLN rok wcześniej, co oznacza spadek o 6.7 % r/r. Według szacunków EBITDA wzrosła w tym okresie o 1.6% r/r do 22.9 mln PLN, EBIT spadł o 6.9% r/r do 2,3 mln PLN, a przychody były mniejsze o 6.8% r/r i wyniosły mln PLN. Wpływ na przychody wyrażone w złotych miało przede wszystkim umocnienie polskiej waluty wobec funta brytyjskiego i euro, co jest istotnym czynnikiem, biorąc pod uwagę, że ponad 8% przychodów stanowiła sprzedaż eksportowa, a głównymi rynkami, na których prowadzona jest sprzedaż Grupy Stelmet są Wielka Brytania, Francja oraz Niemcy. Zarząd szacuje, że negatywny wpływ zmian kursów walutowych obniżył przychody ze sprzedaży w pierwszym półroczu o ok. 6.8 mln PLN. Bank Handlowy Decyzja o wypłacie 4.11 PLN dywidendy na akcję Akcjonariusze spółki zdecydowali o wypłacie 537 mln PLN dywidendy, czyli 4.11 PLN na akcję (DY~5.2%). Dzień dywidendy to 18 czerwca, a termin jej wypłaty to 25 czerwca 218 roku. Erbud Umowa z ZA Puławy o wartości 43 mln PLN netto Konsorcjum Erbudu Industry, Erbudu i Fabryki Kotłów Sefako zawarło umowę z Grupą Azoty Zakłady Azotowe Puławy na budowę w formule "pod klucz" instalacji odazotowania SCR wraz z kompleksową modernizacją kotła w puławskiej elektrociepłowni. Wartość kontraktu wynosi 83.5 mln PLN netto. Na spółkę Erbud Industry przypada mln PLN z wartości kontraktu, na Erbud.14 mln PLN, a na Sefako 4.5 mln PLN. Umowa przewiduje przekazanie inwestycji do użytkowania w ciągu 21 miesięcy do daty podpisania kontraktu. Action Szacunkowe obroty w maju 218 Spółka poinformowała że wstępne, szacunkowe obroty grupy w maju 218 wynoszą: 134 mln PLN. Jednocześnie zarząd podkreśla, iż w raportowym okresie wartość osiąganej przez całą grupę marży utrzymuje się stale na wysokim poziomie szacunkowo około 6.6 %. Protektor Plan optymalizacji kosztowej Spółka poinformowała, że zamierza w 218 roku wdrożyć plan optymalizacji kosztowej, który ma przynieść oszczędności w skali pełnego roku obrotowego na poziomie 1 mln PLN. Spółka zakłada, że część inicjatyw z planu optymalizacji kosztowej przyniesie skutki od września, a ostatnie z nich od końca 218 roku. Drugi etap optymalizacji kosztowej będzie realizowany w 219 roku, ze skutkiem od roku 22. W skład inicjatyw wchodzą: nowy model zakupowy 4.5 mln PLN oszczędności rocznie, optymalizacja ścieżek produkcyjnych - 4 mln PLN oszczędności rocznie, sprzedaż nieruchomości przy ul. Kunickiego w Lublinie.7 mln PLN oszczędności rocznie, a także oszczędności na łączeniu spółek w grupę.8 mln PLN rocznie. ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22)

3 Mostostal Warszawa Udział w konsorcjum na budowę hali za mln PLN brutto Spółka poinformowała, że konsorcjum Mostostalu Warszawa i Mostostalu Puławy zbuduje halę widowiskowo-sportową w Puławach za mln PLN brutto. Liderem konsorcjum z udziałem 27.2% jest Mostostal Puławy. Mostostal Warszawa jest partnerem z udziałem w wysokości 72.8%. Termin realizacji inwestycji został ustalony na 22 miesiące od daty podpisania umowy. (PAP Biznes) Altus TFI Porozumienie z Esaliens TFI ws. prac nad połączeniem spółek Altus TFI podpisał z Esaliens TFI porozumienie w sprawie prowadzenia prac dotyczących połączenia spółek. Połącznie odbyć się ma poprzez przeniesienie całego majątku Esaliens TFI na Altus TFI, z jednoczesnym podwyższeniem kapitału zakładowego Altus TFI poprzez emisję nowych akcji, które Altus TFI wyda akcjonariuszom Esaliens TFI. Strony transakcji ustaliły parytet wymiany akcji oparty o stosunek wyceny Altus TFI do Esaliens TFI w proporcji 5:1, przy czym, jak podano, ostateczna propozycja stosunku wymiany akcji zostanie przedstawiona w planie połączenia spółek. Uzgodnienie planu połączenia planowane jest na przełom czerwca/lipca 218 r., uzyskanie zgody prezesa UOKiK na połączenie na lipiec/sierpień 218 roku, a do samego połączenia ma dojść na przełomie października i listopada 218 r. Altus TFI oraz Esaliens TFI zamierzają zachować dotychczasowe brandy obu instytucji dla poszczególnych linii produktów inwestycyjnych. ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22)

4 4 ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22) S&P5 DOW JONES NASDAQ DAX RTSI$ XU /4/18 9/4/18 12/4/18 17/4/18 2/4/18 3/4/18 3/5/18 3/5/ /4/18 9/4/18 12/4/18 17/4/18 2/4/18 3/4/18 3/5/18 3/5/ /4/18 9/4/18 12/4/18 17/4/18 2/4/18 3/4/18 3/5/18 3/5/ /4/18 1/4/18 13/4/18 18/4/18 23/4/18 26/4/18 2/5/18 7/5/18 1/5/18 15/5/ /5/18 1/6/18 6/6/ /4/18 6/4/18 11/4/18 16/4/18 19/4/18 24/4/18 27/4/18 2/5/18 7/5/18 29/5/18 1/6/18 6/6/18 9/6/ /4/18 6/4/18 11/4/18 16/4/18 19/4/18 3/4/18 4/5/18 9/5/18 14/5/18 17/5/18 22/5/18 25/5/18 3/5/18

5 Kalendarium Poniedziałek Wtorek Środa Czwartek Piątek 4 czerwca '18 5 czerwca '18 6 czerwca '18 7 czerwca '18 8 czerwca '18 Dane makro Indeks Sentix (EU), Zamówienia na dobra trwałego uży tku (US), Zamówienia w przemy śle (US) Indeks PMI dla usług (CN)(EU)(UK)(US), Sprzedaż detaliczna (EU), Indeks ISM dla usług (US) Decy zja ws. stóp procentowy ch (PL), Handel zagraniczny (US), Ty godniowa zmiana zapasów paliw (US) Zamówienia w przemy śle (GER), Produkt Krajowy Brutto (EU), Wnioski o zasiłek dla bezrobotny ch (US) Handel zagraniczny (CN), Produkt Krajowy Brutto (JP), Produkcja przemy słowa (GER) Wy niki spółek Dzień dy widendy WDBBU UNIMOT, ERBUD ALUMETAL, EUROTEL, ATMGRUPA, NEUCA Inne Poniedziałek Wtorek Środa Czwartek Piątek 11 czerwca '18 12 czerwca '18 13 czerwca '18 14 czerwca '18 15 czerwca '18 Dane makro Zamówienia na sprzęt, maszy ny i urządzenia (JP) Inf lacja CPI (UK), Indeks insty tutu ZEW Produkcja przemy słowa (GER), Inf lacja bazowa (EU), Inf lacja PPI (US), CPI (US), Inf lacja CPI (US) Ty godniowa zmiana zapasów paliw (US) Produkcja przemy słowa (CN)(JP), Sprzedaż detaliczna (CN), Inf lacja CPI (GER)(PL), Sprzedaż detaliczna (US), Wnioski o zasiłek dla bezrobotny ch (US) Inf lacja HICP (EU), Inf lacja bazowa (PL), Produkcja przemy słowa (US), Indeks Uniwersy tetu Michigan, wst. (US) Wy niki spółek SYGNITY Dzień dy widendy LENA, APATOR MWTRADE, SNIEZKA ODLEWNIE DEKTRA, DGA Inne ul. Żaryna 2A, Warszawa Telefon: (22)

6 Departament Analiz Departament Sprzedaży Marcin Materna, CFA Doradca inwestycyjny Marcin Palenik, CFA Dyrektor banki, ubezpieczenia branża spożywcza, handel Radosław Zawadzki Arkadiusz Szumilak, CFA Dyrektor Maciej Krefta, CFA deweloperzy, górnictwo, budownictwo Jarosław Ołdakowski Sebastian Siemiątkowski sebastian.siemiatkowski@millenniumdm.pl fundusze inwestycyjne Leszek Iwaniec leszek.iwaniec@millenniumdm.pl Artur Topczewski Doradca inwestycyjny artur.topczewski@millenniumdm.pl fundusze inwestycyjne Marek Pszczółkowski marek.pszczolkowski@millenniumdm.pl Marcin Czerwonka marcin.czerwonka@millenniumdm.pl ul. Żaryna 2A, Millennium Park IIIp Warszawa Polska pełni funkcję animatora emitenta dla spółek: Wielton, Selena FM, Skyline, Eurotel, Dekpol, Lokum Deweloper, Zamet Industry, IMS, GRMedia, od których otrzymał wynagrodzenie z tego tytułu. pełni funkcję animatora rynku dla spółek: Wielton, Selena FM, Skyline, KGHM, PZU, Eurotel, Dekpol, Lokum Deweloper, Zamet Industry, IMS, GRMedia. Spółki będące przedmiotem raportu mogą być klientami Grupy Kapitałowej Millennium Banku S.A., głównego akcjonariusza Millennium Domu Maklerskiego S.A. Pomiędzy Millennium Dom Maklerski S.A., a spółkami będącymi przedmiotem niniejszego raportu nie występują żadne inne powiązania, o których mowa w Rozporządzeniu Rady Ministrów z dnia 19 października 25 roku w sprawie Informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych lub ich emitentów, które byłyby znane sporządzającemu niniejszą rekomendację inwestycyjną. Niniejsza publikacja została przygotowana przez wyłącznie na potrzeby klientów, nie stanowi reklamy ani oferowania papierów wartościowych, może być ona także dystrybuowana za pomocą środków masowego przekazu, na podstawie każdorazowej decyzji Dyrektora Departamentu Doradztwa i Analiz. Rozpowszechnianie lub powielanie niniejszego materiału w całości lub w części bez pisemnej zgody jest zabronione. Niniejsza publikacja została przygotowana z dochowaniem należytej staranności i rzetelności, w oparciu o fakty uznane za wiarygodne, jednak nie gwarantuje, że są one w pełni dokładne i kompletne. Podstawą przygotowania publikacji były informacje na temat spółek, jakie były publicznie dostępne. Kwotowania zwarte w niniejszym dokumencie mają charakter informacyjny, nie są ofertami kupna lub sprzedaży wymienionych instrumentów ani propozycjami dokonania transakcji czy inwestycji. nie ponosi odpowiedzialności za szkody poniesione w wyniku decyzji podjętych na podstawie informacji zawartych w niniejszym opracowaniu.