BZ WBK Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. pl. Władysława Andersa 5, Poznań telefon: (+48) fax: (+48)

Transkrypt

1 BZ WBK Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. pl. Władysława Andersa 5, Poznań telefon: (+48) fax: (+48) Poznań, dnia 24 listopada 2017 roku BZ WBK Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Spółka Akcyjna z siedzibą w Poznaniu, wpisane do rejestru przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy Poznań Nowe Miasto i Wilda w Poznaniu, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS , niniejszym informuje, że na dzień 24 listopada 2017 roku został zaktualizowany Prospekt Informacyjny funduszu Arka BZ WBK Fundusz Inwestycyjny Otwarty (dalej: Fundusz) oraz podaje do publicznej wiadomości treść zmian w Prospekcie Informacyjnym ww. Funduszu: 1. na stronie tytułowej dwukrotnie skreśla się słowa: oraz na dzień 3 listopada 2017 roku. i zastępuje je słowami:, na dzień 3 listopada 2017 roku oraz na dzień 24 listopada 2017 roku. 2. w Rozdziale 2, skreśla się treść punktu 7.2 i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Mirosław Skiba Marcin Prell John Power Iñigo Arreytunandia Lipperheide Piotr Tomaszewski Maciej Reluga Katarzyna Perez Radosław Kałużny Przewodniczący Rady Nadzorczej Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej 3. w Rozdziale 2, punkcie 8, skreśla się słowa: Antonio Gamez Muňoz Zastępca szefa Pionu Zarządzania Ryzykiem w Banku Zachodnim WBK S.A. 4. w Rozdziale 3, skreśla się treść pierwszego akapitu punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Subfundusz jest regionalnym subfunduszem akcji rynków zagranicznych i lokuje co najmniej 66% (sześćdziesiąt sześć procent) Aktywów w akcje i instrumenty finansowe o podobnym charakterze (prawa poboru, prawa do akcji, warranty subskrypcyjne, kwity depozytowe i inne zbywalne papiery wartościowe, w tym inkorporujące prawa majątkowe odpowiadające prawom wynikającym z akcji, wyemitowane na podstawie właściwych przepisów prawa polskiego lub

2 obcego), wyemitowane przez podmioty z siedzibą na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, Austrii, Republiki Czeskiej, Węgier i Turcji. 5. w Rozdziale 3, skreśla się treść ostatniego akapitu punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Subfundusz lokuje nie mniej niż 75% (siedemdziesiąt pięć procent) aktywów w papiery wartościowe denominowane w euro, przy czym ryzyko walutowe względem polskiego złotego jest ograniczane tak, aby ekspozycja na ryzyko walut innych niż waluta polska nie przekraczała 10% wartości Aktywów Subfunduszu. 6. w Rozdziale 3, skreśla się treść pierwszego akapitu punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Podstawowym kryterium doboru lokat jest uzyskiwanie możliwie wysokiej stopy zwrotu przy jednoczesnym minimalizowaniu ryzyka związanego z niewypłacalnością emitenta i ryzyka ograniczonej płynności i przy akceptacji ryzyka stóp procentowych. 7. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Dla Subfunduszu Arka BZ WBK Akcji Polskich Towarzystwo w każdym dniu roboczym oblicza całkowitą ekspozycję Funduszu przy zastosowaniu metody zaangażowania zgodnie roku w sprawie sposobu, trybu oraz warunków prowadzenia działalności przez towarzystwa funduszy 8. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Dla Subfunduszu Arka BZ WBK Zrównoważony Towarzystwo w każdym dniu roboczym oblicza określonymi w Rozporządzeniu Ministra Rozwoju i Finansów z dnia 20 lipca 2017 roku w sprawie sposobu, trybu oraz warunków prowadzenia działalności przez towarzystwa funduszy 9. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Dla Subfunduszu Arka BZ WBK Stabilnego Wzrostu Towarzystwo w każdym dniu roboczym oblicza całkowitą ekspozycję Funduszu przy zastosowaniu metody zaangażowania zgodnie roku w sprawie sposobu, trybu oraz warunków prowadzenia działalności przez towarzystwa funduszy 10. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Dla Subfunduszu Arka BZ WBK Gotówkowy Towarzystwo w każdym dniu roboczym oblicza określonymi w Rozporządzeniu Ministra Rozwoju i Finansów z dnia 20 lipca 2017 roku w sprawie sposobu, trybu oraz warunków prowadzenia działalności przez towarzystwa funduszy 11. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Dla Subfunduszu Arka BZ WBK Obligacji Skarbowych Towarzystwo w każdym dniu roboczym oblicza całkowitą ekspozycję Funduszu przy zastosowaniu metody zaangażowania zgodnie roku w sprawie sposobu, trybu oraz warunków prowadzenia działalności przez towarzystwa funduszy 12. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu:

3 Dla Subfunduszu Arka BZ WBK Akcji Tureckich Towarzystwo w każdym dniu roboczym oblicza określonymi w Rozporządzeniu Ministra Rozwoju i Finansów z dnia 20 lipca 2017 roku w sprawie sposobu, trybu oraz warunków prowadzenia działalności przez towarzystwa funduszy 13. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Dla Subfunduszu Arka Platinum Dynamiczny Towarzystwo w każdym dniu roboczym oblicza określonymi w Rozporządzeniu Ministra Rozwoju i Finansów z dnia 20 lipca 2017 roku w sprawie sposobu, trybu oraz warunków prowadzenia działalności przez towarzystwa funduszy 14. w Rozdziale 3, punkcie , skreśla się treść pierwszego akapitu opisującego ryzyko koncentracji aktywów lub rynków i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Subfundusz koncentruje swoje inwestycje na środkowoeuropejskich rynkach akcji i bezpośrednio lub pośrednio lokuje na nich co najmniej 66% (sześćdziesiąt sześć procent) swoich aktywów. Sytuacja na tych rynkach akcji bezpośrednio oddziałuje na wartość i płynność aktywów Subfunduszu. Inwestorzy winni zwrócić uwagę na fakt, że rynki te mogą być postrzegane przez znacznych międzynarodowych inwestorów łącznie, co może powodować, że mimo geograficznej dywersyfikacji, notowania akcji mogą być silnie dodatnio skorelowane, co oznacza, że zmiany cen akcji wskutek zmian popytu i podaży mogą następować w tym samym kierunku na rynkach środkowoeuropejskich, bez uwzględnienia czynników charakterystycznych dla danego rynku oraz emitentów na nim działających. 15. w Rozdziale 3, punkcie , skreśla się treść ostatniego akapitu opisującego ryzyko inwestycji w tytuły uczestnictwa i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Ryzyko związane z koncentracją aktywów lub rynków w przypadku inwestycji w tytuły uczestnictwa istnieje ryzyko znacznego uzależnienia wyników Subfunduszu od wyników jednego lub kilku funduszy zagranicznych lub instytucji wspólnego inwestowania. W celu ograniczenia tego ryzyka Fundusz będzie stosował zasadę dywersyfikacji w odniesieniu do lokat w tytuły uczestnictwa. Udział jednego funduszu zagranicznego lub subfunduszu/jednej instytucji wspólnego inwestowania w aktywach Subfunduszu nie może być wyższy niż 10% Aktywów Subfunduszu. Subfundusz nie może nabywać więcej niż 10% wartości wyemitowanych przez jeden fundusz zagraniczny/instytucję wspólnego inwestowania tytułów uczestnictwa. 16. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Dla Subfunduszu Arka BZ WBK Akcji Środkowej i Wschodniej Europy Towarzystwo w każdym dniu roboczym oblicza całkowitą ekspozycję Funduszu przy zastosowaniu metody zaangażowania zgodnie z zasadami określonymi w Rozporządzeniu Ministra Rozwoju i Finansów z dnia 20 lipca 2017 roku w sprawie sposobu, trybu oraz warunków prowadzenia działalności przez towarzystwa funduszy 17. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Dla Subfunduszu Arka Platinum Stabilny Towarzystwo w każdym dniu roboczym oblicza określonymi w Rozporządzeniu Ministra Rozwoju i Finansów z dnia 20 lipca 2017 roku w sprawie sposobu, trybu oraz warunków prowadzenia działalności przez towarzystwa funduszy

4 18. w Rozdziale 3, punkcie , skreśla się treść akapitu opisującego ryzyko walutowe i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Ryzyko wynika ze zmian kursów walut, w których wyrażone są lokaty Subfunduszu, względem waluty, w której dokonywana jest wycena Aktywów Subfunduszu. Subfundusz lokuje co najmniej 75% aktywów w aktywa denominowane w euro. Subfundusz nie ma obowiązku zawierania transakcji w całości zabezpieczających ryzyko zmiany kursu walut związanego z lokatami denominowanymi w walutach obcych. W związku z tym uczestnicy Subfunduszu muszą liczyć się z ryzykiem spadku wartości waluty, w której denominowane są lokaty Subfunduszu, w stosunku do waluty polskiej. 19. w Rozdziale 3, punkcie , skreśla się treść ostatniego akapitu opisującego ryzyko związane z inwestowaniem w instrumenty dłużne, w ramach ppkt dotyczącego: Ryzyko kredytowe, czyli ryzyko niewypłacalności emitenta, gwaranta lub poręczyciela papieru wartościowego lub instrumentu rynku pieniężnego polega na ryzyku braku wywiązania się dłużnika z przyjętych na siebie zobowiązań. W przypadku papierów dłużnych, emitowanych przez Skarb Państwa, ryzyko to jest znikome. Źródłami ryzyka niewypłacalności mogą być między innymi (poniższe uwagi dotyczące emitenta odnoszą się również do poręczyciela i gwaranta papieru wartościowego lub instrumentu rynku pieniężnego) i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Subfundusz dąży do ograniczenia ryzyka kredytowego, inwestując większość swoich środków w papiery wartościowe o ratingu inwestycyjnym, zgodnie z art. 140 ust. 5 Statutu. Ponadto, w celu ograniczenia ryzyka, w przypadku papierów wartościowych emitowanych przez podmioty inne niż państwa, aktywa Subfunduszu są lokowane głównie w papiery wartościowe emitowane przez podmioty posiadające rating na poziomie inwestycyjnym lub nie niższym niż rating państwa, na terytorium którego mają siedzibę. 20. w Rozdziale 3, punkcie , skreśla się treść akapitu opisującego ryzyko inwestycji w tytuły uczestnictwa i zastępuje ją treścią w brzmieniu: ryzyko inwestycji w tytuły uczestnictwa: W przypadku inwestowania w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych oraz instytucji wspólnego inwestowania oprócz ryzyk, właściwych dla instrumentów finansowych wchodzących w skład ich portfeli, występują następujące rodzaje ryzyk: Ryzyko braku wpływu na bieżącą strukturę portfela inwestycyjnego i decyzje podejmowane przez zarządzającego polega na braku wpływu na skład portfela i jego zmiany dokonywane przez zarządzającego funduszem zagranicznym lub instytucją wspólnego inwestowania. Ponadto Fundusz nie ma wpływu na zmiany osoby zarządzającej instytucją wspólnego inwestowania oraz na zmiany strategii inwestycyjnej i stylu zarządzania taką instytucją. Ryzyko wynikające z braku dostępu do aktualnego składu portfela inwestycyjnego zgodnie z regulacjami, jakim podlegają fundusze zagraniczne oraz instytucje wspólnego inwestowania, są one zobowiązane ujawniać skład ich portfeli inwestycyjnych wyłącznie periodycznie, co powoduje, iż zarządzający Funduszem, podejmując decyzję o zakupie/sprzedaży tytułów uczestnictwa, ma dostęp wyłącznie do bieżącej wyceny aktywów funduszu zagranicznego lub instytucji wspólnego inwestowania oraz do historycznego składu portfela tych instytucji. Powyższe oznacza również, że nie jest możliwe bieżące określanie parametrów inwestycyjnych, w tym poziomu ryzyka, danego funduszu zagranicznego lub instytucji wspólnego inwestowania. W przypadku inwestowania przez Subfundusz w tytuły uczestnictwa Exchange Traded Funds Fundusz nie ma wpływu na zmiany parytetu alokacji pomiędzy poszczególne instrumenty finansowe wchodzące w

5 skład zakładanego portfela takich funduszy. Ryzyko płynności ryzyko to polega na niemożności zbycia określonej liczby tytułów uczestnictwa po cenie odzwierciedlającej ich wartość w księgach Subfunduszu lub nabycia ich po cenie odzwierciedlającej ich wartość rynkową. Poszczególne składniki aktywów mogą charakteryzować się niską płynnością, tzn. konieczność ich zbycia/nabycia w krótkim czasie może wiązać się z akceptacją ceny innej niż bieżąca wartość rynkowa. Jest to szczególnie istotny element ryzyka dla Uczestników Funduszu, który jako fundusz inwestycyjny otwarty musi liczyć się ze znacznymi wahaniami wpływów lub wypływów środków. Ryzyko wyceny w przypadku inwestycji w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych lub instytucji wspólnego inwestowania istnieje możliwość, iż instytucje te dokonują wyceny aktywów wchodzących w skład ich portfeli inwestycyjnych w sposób odmienny niż dokonywałby jej Subfundusz, gdyby lokował w te instrumenty bezpośrednio. Ryzyko wyceny rynkowej w przypadku tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych lub instytucji wspólnego inwestowania, będących przedmiotem notowań na rynku regulowanym, ryzyko wyceny rynkowej polega na nieodzwierciedlaniu przez notowania wartości aktywów netto funduszu zagranicznego/instytucji wspólnego inwestowania przypadającej na jeden tytuł uczestnictwa. Zazwyczaj tytuły uczestnictwa notowane są z dyskontem w stosunku do wartości aktywów netto przypadającej na tytuł uczestnictwa. Ryzyko transakcji Uczestnik powinien brać pod uwagę możliwość wpływu na wartość Jednostki Uczestnictwa Subfunduszu transakcji związanych z nabywaniem i zbywaniem tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych i instytucji wspólnego inwestowania, w szczególności możliwość opóźnień w ich realizacji bądź rozliczeniu, spowodowanych czynnikami niezależnymi od Towarzystwa. Ryzyko związane z koncentracją aktywów lub rynków w przypadku inwestycji w tytuły uczestnictwa istnieje ryzyko znacznego uzależnienia wyników Subfunduszu od wyników jednego lub kilku funduszy zagranicznych lub instytucji wspólnego inwestowania. W celu ograniczenia tego ryzyka Subfundusz będzie stosował zasadę dywersyfikacji w odniesieniu do lokat w tytuły uczestnictwa. Udział jednego funduszu zagranicznego lub subfunduszu/jednej instytucji wspólnego inwestowania w Aktywach Subfunduszu nie może być wyższy niż 10% (dziesięć procent) Aktywów Subfunduszu. 21. w Rozdziale 3, punkcie , skreśla się treść akapitu opisującego ryzyko inwestycji zagranicznych i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Istotnym czynnikiem mającym wpływ na wyniki Subfunduszu jest sytuacja makroekonomiczna strefy euro oraz sytuacja finansowa emitentów zagranicznych, która jest w dużym stopniu uzależniona od stanu koniunktury gospodarczej w krajach emitentów. Inwestycje narażone są na szereg ryzyk związanych z niebezpieczeństwem zahamowania wzrostu gospodarczego. Pogarszająca się sytuacja gospodarcza może negatywnie wpłynąć na rynkową wycenę papierów wartościowych emitentów pochodzących z danego kraju. Ponadto do spadku wartości aktywów pochodzących z określonego kraju może przyczynić się także niestabilna sytuacja polityczna, która często powoduje wycofywanie się inwestorów zagranicznych z danego regionu. 22. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Dla Subfunduszu Arka BZ WBK Obligacji Europejskich Towarzystwo w każdym dniu roboczym oblicza całkowitą ekspozycję Funduszu przy zastosowaniu metody zaangażowania zgodnie

6 roku w sprawie sposobu, trybu oraz warunków prowadzenia działalności przez towarzystwa funduszy 23. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Dla Subfunduszu Arka BZ WBK Obligacji Korporacyjnych Towarzystwo w każdym dniu roboczym oblicza całkowitą ekspozycję Funduszu przy zastosowaniu metody zaangażowania zgodnie z zasadami określonymi w Rozporządzeniu Ministra Rozwoju i Finansów z dnia 20 lipca 2017 roku w sprawie sposobu, trybu oraz warunków prowadzenia działalności przez towarzystwa funduszy 24. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Dla Subfunduszu Arka Platinum Konserwatywny Towarzystwo w każdym dniu roboczym oblicza określonymi w Rozporządzeniu Ministra Rozporządzeniu Ministra Rozwoju i Finansów z dnia 20 lipca 2017 roku w sprawie sposobu, trybu oraz warunków prowadzenia działalności przez towarzystwa funduszy 25. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Subfundusz polecany jest tym inwestorom, którzy jednocześnie spełniają następujące warunki: 1. planują inwestowanie średnioterminowe (minimum 2-letnie), 2. oczekują zysków na poziomie zbliżonym lub wyższym niż oprocentowanie lokat bankowych, 3. nie akceptują ryzyka związanego z inwestycjami w akcje (Subfundusz nie może inwestować bezpośrednio w akcje, w ograniczonym zakresie może jedynie inwestować w obligacje zamienne na akcje), 4. akceptują ryzyko związane z inwestycjami w obligacje i inne papiery dłużne, wynikające głównie z ryzyka niewypłacalności emitenta oraz ryzyka wahań rynkowych stóp procentowych. Wskazanie 2-letniego okresu jako minimalnego czasu inwestycji oznacza, że inwestor powinien brać pod uwagę, że osiągnięcie przez Subfundusz satysfakcjonującej stopy zwrotu może nastąpić dopiero po około 2 latach od rozpoczęcia inwestycji. Nie wyklucza to osiągnięcia odpowiednio wysokiej stopy w okresie krótszym niż 2 lata ani nie gwarantuje osiągnięcia satysfakcjonującego inwestora zysku lub nawet zwrotu pełnej wysokości zainwestowanego kapitału w terminie dłuższym niż 2 lata. 26. Aktualizuje się oświadczenia podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych o zgodności metod i zasad wyceny aktywów Funduszu opisanych w Prospekcie Informacyjnym z przepisami dotyczącymi rachunkowości funduszy inwestycyjnych, a także zgodności i kompletności tych zasad z przyjętą przez Fundusz polityką inwestycyjną. 27. w Rozdziale 3, skreśla się treść punktu i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Dla oceny efektywności inwestowania w jednostki uczestnictwa Subfundusz* przyjmuje następujący wzorzec porównawczy (benchmark): Od 24 listopada 2017 r. Merrill Lynch EMU Broad Market Index 1-10 Years z ryzykiem walutowym zabezpieczonym do złotego od 1 czerwca 2012 r. do 23 listopada 2017 r.:

7 50% Merrill Lynch EMU Broad Market Index 1-10 Years + 50% LIBOR 3M od 1 stycznia 2005 r. do 31 maja 2012 r.: 50% Merrill Lynch EMU Broad Market Index 1-10 Years (publikowane m.in. na w euro + 50% średnie ważone oprocentowanie jednomiesięcznych depozytów walutowych w euro w Polsce publikowane przez NBP do 31 grudnia 2004 r.: 52-tygodniowe bony skarbowe. * Dane dotyczą funduszu Arka BZ WBK Obligacji Europejskich FIO przekształconego w dniu 13 maja 2011 r. w subfundusz funduszu Arka BZ WBK FIO. 28. w Rozdziale 5, skreśla się treść punktu 1 i zastępuje ją treścią w brzmieniu: Firma: Siedziba: Bank Zachodni WBK S.A. Wrocław Adres: ul. Rynek 9/11, Wrocław Adres korespondencyjny: Bank Zachodni WBK S.A. Centrum Usług Inwestycyjnych Numery kontaktowe: telefon: pl. Władysława Andersa 5, Poznań 29. aktualizacji podlega Statut Funduszu w zakresie, o jakim mowa w ogłoszeniu o zmianie Statutu Funduszu z dnia 23 sierpnia 2017 roku. Pozostałe zapisy Prospektu Informacyjnego Funduszu pozostają bez zmian. Tekst jednolity Prospektu Informacyjnego Funduszu, uwzględniający powyższe zmiany, został zamieszczony na stronie internetowej