Rozszerzony Skonsolidowany Raport Grupy Kapitałowej YOLO

Rozszerzony Skonsolidowany Raport Grupy Kapitałowej YOLO za I kwartał 2017 roku Warszawa, 21 marca 2017 roku Warszawa, 15 maja 2017 roku 1

SPIS TREŚCI ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE SPORZĄDZONE ZGODNIE Z MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANOSWEJ ZATWIERDZONYMI PRZEZ UE ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 31 MARCA 2017 R. 6 1. INFORMACJE OGÓLNE 16 1.1. Podstawowa działalność Grupy Kapitałowej YOLO 16 1.2. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego 17 2. INFORMACJE O ZASADACH PRZYJĘTYCH PRZY SPORZĄDZANIU ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 17 2.1. Oświadczenie o zgodności oraz ogólne zasady sporządzania 17 2.2. Oświadczenia Zarządu 17 2.2.1. W sprawie rzetelności sporządzenia śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 17 2.2.2. Przyjęte zasady rachunkowości oraz zmiany Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) 18 2.3. Waluta pomiaru i waluta sprawozdania finansowego 18 2.4. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości 18 3. INFORMACJE NA TEMAT SEZONOWOŚCI LUB CYKLICZNOŚCI DZIAŁALNOŚCI 18 4. INFORMACJE DOTYCZĄCE SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI 19 4.1. Segmenty operacyjne 19 4.2. Geograficzne obszary działalności 19 5. RODZAJ ORAZ KWOTY ZMIAN WARTOŚCI SZACUNKOWYCH KWOT, KTÓRE BYŁY PREZENTOWANE W POPRZEDNICH LATACH OBROTOWYCH 21 5.1. Aktywa finansowe wykazywane w wartości godziwej 21 6. RODZAJ ORAZ KWOTY POZYCJI WPŁYWAJĄCYCH NA AKTYWA, ZOBOWIĄZANIA, KAPITAŁ WŁASNY, ZYSK NETTO LUB PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE, KTÓRE SĄ ISTOTNE ZE WZGLĘDU NA ICH RODZAJ, WIELKOŚĆ LUB CZĘŚTOTLIWOŚĆ 22 6.1. Należności handlowe oraz inne aktywa 22 6.2. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 22 6.3. Kredyty, pożyczki i pozostałe zobowiązania finansowe 23 6.4. Przychody ze sprzedaży 23 6.5. Koszty działalności operacyjnej 24 6.6. Przychody i koszty finansowe 24 6.7. Podatek dochodowy 25 6.8. Zysk przypadający na jedną akcję 25 6.9. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 26 7. DZIAŁALNOŚĆ ZANIECHANA 26 8. EMISJA, WYKUP I SPŁATA DŁUŻNYCH PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH 27 2

9. INFORMACJE DOTYCZĄCE WYPŁACONEJ (LUB ZADEKLAROWANEJ) DYWIDENDY 28 10. TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI 29 11. INFORMACJE DOTYCZĄCE ZMIAN ZOBOWIĄZAŃ WARUNKOWYCH LUB AKTYWÓW WARUNKOWYCH, KTÓRE NASTĄPIŁY OD CZASU ZAKOŃCZENIA OSTATNIEGO ROKU OBROTOWEGO 29 12. ZDARZENIA PO ZAKOŃCZENIU OKRESU SPRAWOZDAWCZEGO 29 POZOSTAŁE INFORMACJE DO ROZSZERZONEGO SKONSOLIDOWANEGO RAPORTU KWARTALNEGO Z DZIAŁALNOŚCI GK YOLO W I KWARTALE 2017 R. 31 WPROWADZENIE 32 1. OPIS GRUPY KAPITAŁOWEJ 32 1.1. Informacje o Grupie Kapitałowej 32 1.2. Struktura Grupy Kapitałowej 33 1.3. Podmioty podlegające konsolidacji 34 2. INFORMACJE O JEDNOSTCE DOMINUJĄCEJ 34 2.1. Zarząd 34 2.2. Rada Nadzorcza 34 2.3. Kapitał zakładowy i zmiany w okresie sprawozdawczym 35 2.4. Struktura akcjonariatu 35 2.5. Stan posiadania akcji lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące 36 3. DZIAŁALNOŚĆ GRUPY KAPITAŁOWEJ YOLO S.A. W I KWARTALE 2017 ROKU 37 3.1. Działalność pożyczkowa w Polsce 37 3.2. Podstawowe informacje o produktach i usługach oferowanych przez Grupę w 2017 r. 37 3.3. Działalność Grupy Kapitałowej w obszarze zarządzania wierzytelnościami 39 4. ISTOTNE WYDARZENIA W I KWARTALE 2017 ROKU 40 4.1. Wykup obligacji mbank Hipoteczny S.A. 40 4.2. Rejestracja połączenia spółek zależnych z YOLO S.A. 40 4.3. Podpisanie umowy z Animatorem akcji YOLO S.A. 41 4.4. Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy z dnia 13 lutego 2017 r. 41 5. ISTOTNE WYDARZENIA, KTÓRE WYSTĄPIŁY PO DNIU BILANSOWYM 41 5.1. Transakcje dokonane przez Andrzejewski Investments Ltd., podmiot blisko związany z osobą pełniącą funkcje zarządcze 41 5.2. Transakcje dokonane przez Piwonski Investments Ltd., podmiot blisko związany z osobą pełniącą funkcje zarządcze 42 5.3. Wcześniejsza spłata kredytu inwestycyjnego 42 5.4. Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy z dnia 9 maja 2017 r. 43 6. INFORMACJE FINANSOWE 43 6.1. Wybrane dane ze skonsolidowanego sprawozdania finansowego 43 6.2. Opis czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, mających znaczący wpływ na osiągnięte wyniki finansowe 45 6.3. Informacje o transakcjach z podmiotami powiązanymi 45 3

6.4. Informacje o udzielonych poręczeniach i gwarancjach, które stanowią równowartość co najmniej 10% kapitałów własnych YOLO S.A. 46 6.5. Wskazanie postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej 46 6.6. Stanowisko wobec publikowanych prognoz wyników 46 6.7. Inne informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań 46 7. CZYNNIKI, KTÓRE BĘDĄ MIAŁY WPŁYW NA OSIĄGANE WYNIKI 47 7.1. Czynniki zewnętrzne 47 7.2. Czynniki wewnętrzne 49 8. DANE KONTAKTOWE 50 ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE SPORZĄDZONE ZGODNIE Z MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANOSWEJ ZATWIERDZONYMI PRZEZ UE ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 31 MARCA 2017 R. 51 1. INFORMACJE OGÓLNE 60 1.1. Podstawowa działalność Spółki 60 1.2. Zatwierdzenie śródrocznego skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego 60 2. INFORMACJE O ZASADACH PRZYJĘTYCH PRZY SPORZĄDZANIU ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 61 2.1. Oświadczenie o zgodności oraz ogólne zasady sporządzania 61 2.2. Oświadczenia Zarządu 61 2.2.1. W sprawie rzetelności sporządzenia śródrocznego skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego 61 2.2.2. Przyjęte zasady rachunkowości oraz zmiany Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) 62 2.3. Waluta pomiaru i waluta sprawozdania finansowego 62 3. INFORMACJE NA TEMAT SEZONOWOŚCI LUB CYKLICZNOŚCI DZIAŁALNOŚCI 62 4. ZMIANY STOSOWANYCH ZASAD 62 5. WYBRANE NOTY DO ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 63 5.1. Wpływ połączenia spółki YOLO S.A. ze spółkami zależnymi Debet Partner Sp. z o.o. i Europejskim Funduszem Poręczeniowym Sp. z o.o. na jednostkowe sprawozdanie finansowe. 63 5.2. Inwestycje w jednostkach zależnych 69 5.3. Aktywa finansowe wykazane w wartości godziwej 70 5.4. Należności handlowe oraz inne aktywa 70 5.5. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 71 5.6. Kredyty, pożyczki i pozostałe zobowiązania finansowe 71 5.7. Przychody ze sprzedaży 72 5.8. Koszty działalności operacyjnej 72 5.9. Przychody i koszty finansowe 72 4

5.10. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 73 6. DZIAŁALNOŚC ZANIECHANA 74 7. INFORMACJE DOTYCZĄCE ZMIAN W KAPITAŁACH WŁASNYCH 75 8. EMISJA, WYKUP I SPŁATA DŁUŻNYCH PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH 75 9. INFORMACJE DOTYCZĄCE WYPŁACONEJ (LUB ZADEKLAROWANEJ) DYWIDENDY 75 10. INFORMACJE DOTYCZĄCE POŁĄCZENIA SPÓŁEK 76 11. TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI 77 12. INFORMACJE DOTYCZĄCE ZMIAN ZOBOWIĄZAŃ WARUNKOWYCH, KTÓRE NASTĄPIŁY OD CZASU ZAKOŃCZENIA OSTATNIEGO ROKU OBROTOWEGO 78 13. ZDARZENIA PO ZAKOŃCZENIU OKRESU SPRAWOZDAWCZEGO 78 5

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE SPORZĄDZONE ZGODNIE Z MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANOSWEJ ZATWIERDZONYMI PRZEZ UE ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONY 31 MARCA 2017 R. 6

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE WYBRANE SKONSOLIDOWANE DANE FINANSOWE ZA I KWARTAŁ 2017 R. W poniższej tabeli zaprezentowano wybrane dane finansowe Grupy Kapitałowej YOLO S.A.: w tys. PLN w tys. EUR do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 Skonsolidowane sprawozdanie z zysków lub strat: Przychody ze sprzedaży kontynuowanej i zaniechanej 167 47 477 39 10 899 Zysk (strata) z działalności operacyjnej kontynuowanej i zaniechanej (1 752) 41 705 (408) 9 574 Zysk (strata) z działalności kontynuowanej i zaniechanej przed opodatkowaniem (1 155) 40 957 (269) 9 403 Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej i zaniechanej (1 155) 40 952 (269) 9 402 Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych: Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 430 18 030 100 4 139 Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 55 111 (882) 12 849 (202) Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (36 731) (5 866) (8 564) (1 347) Zwiększenie/(zmniejszenie) netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 18 810 11 282 4 385 2 590 Zysk (strata) z działalności kontynuowanej i zaniechanej przypadający na 1 akcję w PLN: Zysk (strata) rozwodniony z działalności kontynuowanej i zaniechanej przypadający na 1 akcję w PLN: (0.06) 2.08 (0.01) 0.48 (0.09) 2.07 (0.02) 0.48 7

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE w tys. PLN w tys. EUR Na dzień 31 marca 2017 Na dzień 31 grudnia 2016 Na dzień 31 marca 2017 Na dzień 31 grudnia 2016 Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej: Aktywa razem 77 652 116 117 18 402 26 247 Zobowiązania długoterminowe - 6 948-1 570 Zobowiązania krótkoterminowe 9 449 3 396 2 239 768 Zobowiązania razem 9 449 10 344 2 239 2 338 Kapitał własny 68 203 105 773 16 163 23 909 Kapitał podstawowy 19 780 19 780 4 687 4 471 Wartość księgowa na jedną akcję przypadająca akcjonariuszom Jednostki Dominującej (w PLN/EUR na akcję)* 5.15 7.98 1.22 1.80 Liczba akcji (szt.) 19 779 890 19 779 890 19 779 890 19 779 890 Wypłacona dywidenda/akcję (PLN/EUR) (*) 2.75-0.65 Zadeklarowana dywidenda/akcję (PLN/EUR) (*) 2.85-0.68 - (*) wskaźniki obliczone z wyłączeniem akcji własnych Jednostki Dominującej Powyższe wybrane dane finansowe zostały przeliczone na EUR według następujących zasad: pozycje skonsolidowanego sprawozdania z zysków lub strat i skonsolidowanego sprawozdania z całkowitych dochodów oraz skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów określonych przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień każdego miesiąca okresu sprawozdawczego: - od 1 stycznia do 31 marca 2017 roku: 4,2891 PLN, - od 1 stycznia do 31 marca 2016 roku: 4,3559 PLN, pozycje skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej według średniego kursu określonego przez Narodowy Bank Polski na dzień: - 31 marca 2017 roku: 4,2198 PLN, - 31 grudnia 2016 roku: 4,4240 PLN. 8

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ NA 31 MARCA 2017 ROKU (w tys. PLN) Nota Na dzień Na dzień Na dzień 31 marca 2017 31 grudnia 2016 31 marca 2016 AKTYWA Aktywa trwałe Inwestycje w nieruchomości 15 456 14 428 - Rzeczowe aktywa trwałe 435 338 12 026 Wartości niematerialne 351 405 1 334 Należności handlowe oraz inne aktywa 6.1 21 815 26 128 58 38 057 41 299 13 418 Aktywa obrotowe Zapasy 1 2 13 Pakiety wierzytelności 5.1 4 430 4 883 6 004 Pakiety pożyczek 5.1 801 - - Należności handlowe oraz inne aktywa 6.1 10 471 1 227 360 Należności z tytułu podatku dochodowego 6.1 11 12 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 6.2 23 881 5 071 11 568 Pozostałe aktywa finansowe - 63 623-39 595 74 818 17 945 Aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do zbycia 7 - - 187 760 Aktywa razem 77 652 116 117 219 123 Załączone noty stanowią integralną część niniejszego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 9

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE (w tys. PLN) Nota Na dzień Na dzień Na dzień 31 marca 2017 31 grudnia 2016 31 marca 2016 PASYWA Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Jednostki Dominującej Kapitał podstawowy 19 780 19 780 19 700 Pozostałe kapitały 59 790 21 716 21 767 Akcje własne (48 102) (48 102) - Zyski zatrzymane 36 735 112 379 116 004 68 203 105 773 157 471 Udziały niekontrolujące - - - Kapitał własny razem 68 203 105 773 157 471 Zobowiązania długoterminowe Kredyty, pożyczki i pozostałe zobowiązania finansowe 6.3-6 948 5 724-6 948 5 724 Zobowiązania krótkoterminowe Kredyty, pożyczki i pozostałe zobowiązania finansowe 6.3 7 436 655 15 622 Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania 1 722 2 515 2 245 Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego - - 5 Rezerwy 291 226 86 9 449 3 396 17 958 Zobowiązania związane bezpośrednio z aktywami klasyfikowanymi jako przeznaczone do zbycia 7 - - 37 970 Zobowiązania razem 9 449 10 344 61 652 Pasywa razem 77 652 116 117 219 123 Załączone noty stanowią integralną część niniejszego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 10

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z ZYSKÓW LUB STRAT ZA 3 MIESIĄCE ZAKOŃCZONE 31 MARCA 2017 ROKU (w tys. PLN) Nota do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 DZIAŁALNOŚĆ KONTYNUOWANA Przychody ze sprzedaży 6.4 167 508 Koszt własny sprzedaży 6.5 (1 852) (1 763) Wynik brutto ze sprzedaży (1 685) (1 255) Koszty ogólnego zarządu 6.5 (128) (120) Pozostałe przychody operacyjne 76 (1) Pozostałe koszty operacyjne (15) (2) Strata z działalności operacyjnej (1 752) (1 378) Przychody finansowe 6.6 605 126 Koszty finansowe 6.6 (8) (348) Przychody (koszty) finansowe - netto 597 (222) Strata przed opodatkowaniem (1 155) (1 600) Podatek dochodowy 6.7 - (5) Strata netto z działalności kontynuowanej (1 155) (1 605) DZIAŁALNOŚĆ ZANIECHANA Zysk netto z działalności zaniechanej 7-42 557 Zysk (strata) netto za okres (1 155) 40 952 Przypadający: Akcjonariuszom Jednostki Dominującej 6.8 Zysk (strata) przypadający na 1 akcję z działalności kontynuowanej (w PLN) (0.06) (0.08) Zysk (strata) rozwodniony przypadający na 1 akcję z działalności kontynuowanej (w PLN) (0.09) (0.08) Zysk (strata) przypadający na 1 akcję z działalności kontynuowanej i zaniechanej (w PLN) (0.06) 2.08 Zysk (strata) rozwodniony przypadający na 1 akcję z działalności kontynuowanej i zaniechanej (w PLN) (0.09) 2.07 Załączone noty stanowią integralną część niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 11

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ZA 3 MIESIĄCE ZAKOŃCZONE 31 MARCA 2017 ROKU (w tys. PLN) do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 Zysk (strata) netto za okres (1 155) 40 952 Pozostałe całkowite dochody: - 29 Pozycje, które nie zostaną przeklasyfikowane do wyniku finansowego w późniejszym terminie - - Pozycje, które mogą być przeklasyfikowane do wyniku finansowego w późniejszym terminie - 29 Różnice z przeliczenia jednostek zagranicznych - 29 Całkowite dochody ogółem za rok przypadające akcjonariuszom Jednostki Dominującej (1 155) 40 981 Przypadające: Akcjonariuszom Jednostki Dominującej (1 155) 40 981 Załączone noty stanowią integralną część niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 12

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM ZA 3 MIESIĄCE ZAKOŃCZONE 31 MARCA 2017 ROKU Kapitał własny akcjonariuszy Jednostki Dominującej Kapitał (w tys. PLN) Kapitał Pozostałe Akcje Zyski Udziały Nota Razem własny podstawowy kapitały własne zatrzymane niekontrolujące razem Na dzień 1 stycznia 2017 roku 19 780 21 716 (48 102) 112 379 105 773-105 773 Całkowite dochody ogółem, w tym: - - - (1 155) (1 155) - (1 155) Zysk netto za rok - - - (1 155) (1 155) - (1 155) Zysk z lat ubiegłych - - - 29 29-29 Dywidenda - - - (36 444) (36 444) - (36 444) Zwiększenie kapitału podstawowego - (3 500) - 3 500 - - - Zmniejszenie kapitału - 41 574 - (41 574) - - - rezerwowego Saldo na dzień 31 marca 2017 roku 19 780 59 790 (48 102) 36 735 68 203-68 203 Załączone noty stanowią integralną część niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM ZA 3 MIESIĄCE ZAKOŃCZONE 31 MARCA 2016 ROKU (w tys. PLN) Nota Na dzień 1 stycznia 2016 roku Całkowite dochody ogółem, w tym: Kapitał własny akcjonariuszy Jednostki Dominującej Kapitał Pozostałe Akcje Zyski Udziały Razem podstawowy kapitały własne zatrzymane niekontrolujące 19 700 21 738-75 052 116 490 - Kapitał własny razem 116 490-29 - 40 952 40 981-40 981 Zysk netto za rok - - - 40 952 40 952-40 952 Pozostałe całkowite dochody - 29 - - 29-29 Saldo na dzień 31 marca 2016 roku 19 700 21 767-116 004 157 471-157 471 Załączone noty stanowią integralną część niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 13

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM ZA ROK ZAKOŃCZONY 31 GRUDNIA 2016 ROKU Kapitał własny akcjonariuszy Jednostki Dominującej Kapitał (w tys. PLN) Kapitał Pozostałe Akcje Zyski Udziały Nota Razem własny podstawowy kapitały własne zatrzymane niekontrolujące razem Na dzień 1 stycznia 2016 roku 19 700 21 738-75 052 116 490-116 490 Całkowite dochody ogółem, w tym: - 9-37 420 37 429-37 429 Zysk netto za rok - - - 37 420 37 420-37 420 Pozostałe całkowite dochody - 9 - - 9-9 Zysk z lat ubiegłych - - (93) (93) - (93) Skup akcji własnych - - (48 102) - (48 102) - (48 102) Dywidenda - - - - - - - Zwiększenie kapitału podstawowego 80 - - - 80-80 Zmniejszenie kapitału rezerwowego - (31) - - (31) - (31) Saldo na dzień 31 grudzień 2016 roku 19 780 21 716 (48 102) 112 379 105 773-105 773 Załączone noty stanowią integralną część niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 14

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ZA 3 MIESIĄCE ZAKOŃCZONE 31 MARCA 2017 ROKU(*) (w tys. PLN) Nota do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej Wynik przed opodatkowaniem (1 155) 40 957 Korekty wyniku 6.9 1 585 (22 922) Podatek dochodowy zapłacony - (5) Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 6.9 430 18 030 Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej Nabycie rzeczowych aktywów trwałych (1 669) (898) Nabycie wartości niematerialnych (1) (2) Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych (1) 2 Wpływy ze zbycia inwestycji krótkoterminowych 54 700 - Odsetki otrzymane 82 16 Spłata pożyczek 2 000 - Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 55 111 (882) Przepływy pieniężne z działalności finansowej Otrzymane kredyty i pożyczki - 750 Spłata kredytów i pożyczek (194) (6 487) Odsetki zapłacone (83) (68) Prowizje i inne opłaty zapłacone (4) (51) Dywidendy wypłacone właścicielom (36 444) - Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego (6) (10) Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (36 731) (5 866) Zwiększenie /(zmniejszenie) netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 18 810 11 282 Różnice kursowe netto - 876 Stan środków pieniężnych i ich ekwiwalentów na początek roku 5 071 8 083 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu, w tym: 23 881 19 365 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty zaklasyfikowane jako aktywa przeznaczone do zbycia - 7 797 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty zaklasyfikowane do działalności kontynuowanej 23 881 11 568 (*) Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych dla działalności kontynuowanej i zaniechanej. Załączone noty stanowią integralną część niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 15

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. INFORMACJE OGÓLNE YOLO Spółka Akcyjna ( YOLO S.A., Jednostka Dominująca, Spółka ) działająca poprzednio pod nazwą P.R.E.S.C.O. GROUP Spółka Akcyjna, jest wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS 0000372319 (NIP 8971702186, REGON 020023793). Siedziba firmy znajduje się w Warszawie, przy ul. Twardej 18. Akcje Spółki znajdują się w publicznym obrocie na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Czas trwania Jednostki Dominującej oraz jednostek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej YOLO ( Grupa, GK YOLO ) jest nieoznaczony. YOLO S.A., jako Spółka Przejmująca, oraz spółki zależne Debet Partner Sp. z o.o. ( DP ) i Europejski Fundusz Poręczeniowy Sp. z o.o. ( EFP ), jako Spółki Przejmowane, połączyły się zgodnie z planem z dniem rejestracji w rejestrze przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego tj. dnia 16 stycznia 2017 r., na mocy uchwał podjętych podczas Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy w dniu 8 listopada 2016 roku. W wyniku połączenia YOLO S.A. wstąpiło we wszystkie prawa i obowiązki Spółek Przejmowanych. Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy obejmuje okres trzech miesięcy zakończony dnia 31 marca 2017 roku oraz zawiera dane porównywalne za okres trzech miesięcy zakończony dnia 31 marca 2016 roku oraz na dzień 31 grudnia 2016 roku. Zamieszczone w niniejszym śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym dane za okres trzech miesięcy zakończony 31 marca 2017 roku oraz dane porównawcze za okres trzech miesięcy zakończony dnia 31 marca 2016 roku nie były przedmiotem przeglądu przez biegłego rewidenta. Dane porównawcze na dzień 31 grudnia 2016 roku były przedmiotem badania przez biegłego rewidenta. 1.1. Podstawowa działalność Grupy Kapitałowej YOLO Przedmiotem działalności GK YOLO w pierwszym kwartale 2017 roku było: udzielanie pożyczek osobom fizycznym na polskim rynku consumer finance, inwestowanie w nieregularne portfele wierzytelności na rynku rosyjskim, obsługa wierzytelności związanych z pożyczkami restrukturyzacyjnymi udzielonymi historycznie na rynku polskim przez Debet Partner Sp. z o.o. 16

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Zgodnie z Uchwałą Nr 4 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 28 września 2016 roku oraz zgodnie z wpisem do Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego z dnia 26 października 2016 roku, YOLO S.A. dokonała zmiany przedmiotu przeważającej działalności na Pozostałe formy udzielania kredytów. 1.2. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd YOLO S.A. w dniu 15 maja 2017 roku. 2. INFORMACJE O ZASADACH PRZYJĘTYCH PRZY SPORZĄDZANIU ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 2.1. Oświadczenie o zgodności oraz ogólne zasady sporządzania Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z wymaganiami MSR 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa zatwierdzonym przez UE i przedstawia sytuację finansową Grupy Kapitałowej YOLO na dzień 31 marca 2017 roku i na dzień 31 grudnia 2016 roku oraz dodatkowo na dzień 31 marca 2016 roku, wyniki jej działalności oraz przepływy pieniężne za okres 3 miesięcy zakończony dnia 31 marca 2017 roku oraz 31 marca 2016 roku. Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Grupę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez Grupę. Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe nie obejmuje wszystkich informacji oraz ujawnień wymaganych w rocznym sprawozdaniu finansowym i należy je czytać łącznie ze skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy za rok zakończony 31 grudnia 2016 roku. 2.2. Oświadczenia Zarządu 2.2.1. W sprawie rzetelności sporządzenia śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Zarząd YOLO S.A. oświadcza, że wedle swojej najlepszej wiedzy, niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe i dane porównawcze sporządzone zostały zgodnie z obowiązującymi Grupę zasadami 17

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO rachunkowości, odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową oraz wynik finansowy Grupy. 2.2.2. Przyjęte zasady rachunkowości oraz zmiany Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) Zasady (polityka) rachunkowości zastosowane do sporządzenia śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy za rok zakończony 31 grudnia 2016 roku, z uwzględnieniem szczególnych wymogów MSR 34. Zastosowano takie same zasady dla okresu bieżącego i porównywalnego, za wyjątkiem zmian opisanych poniżej. Zastosowane nowe zmiany i zmienione standardy i interpretacje Nowe lub zmienione standardy oraz interpretacje wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości lub Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej obowiązujące od 1 stycznia 2017 roku nie miały istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Grupy. 2.3. Waluta pomiaru i waluta sprawozdania finansowego Walutą pomiaru Jednostki dominującej i jednostek zależnych uwzględnionych w niniejszym śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym oraz walutą sprawozdawczą niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest złoty polski ( PLN ). Dane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym zaprezentowano w tysiącach PLN (tys. PLN), chyba że w konkretnych sytuacjach podano inaczej. 2.4. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości W okresie objętym sprawozdaniem nie nastąpiła zmiana polityki rachunkowości. 3. INFORMACJE NA TEMAT SEZONOWOŚCI LUB CYKLICZNOŚCI DZIAŁALNOŚCI Działalność Grupy nie odznacza się sezonowością lub cyklicznością. 18

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 4. INFORMACJE DOTYCZĄCE SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI 4.1. Segmenty operacyjne Podstawowym przedmiotem działalności Grupy w pierwszym kwartale 2017 roku było udzielanie pożyczek dla ludności na polskim rynku consumer finance, inwestowanie w nieregularne wierzytelności konsumenckie na rynku rosyjskim oraz obsługa polskich wierzytelności związanych z pożyczkami restrukturyzacyjnymi udzielonymi historycznie przez Debet Partner Sp. z o.o. W związku z powyższym dla celów zarządczych Grupa wyodrębnia jeden segment operacyjny, obejmujący pakiety pożyczek i pakiety wierzytelności. Dane zaprezentowane w śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym dotyczą w/w segmentu z podziałem na działalność kontynuowaną i działalność zaniechaną. 4.2. Geograficzne obszary działalności GK YOLO działa w dwóch obszarach geograficznych w Polsce, będącej krajem jej siedziby oraz w Rosji. W związku z powyższym wyróżniono dwa obszary działalności: Polska, Rosja. Poniżej przedstawiono przychody Grupy w podziale na geograficzne obszary działalności oraz informacje o aktywach trwałych w podziale na lokalizacje tych aktywów. Dodatkowo wyodrębniono przychody z podziałem na: działalność kontynuowaną, dotyczącą rosyjskich portfeli wierzytelności, portfeli pożyczek restrukturyzacyjnych (przejęte od spółki Debet Partner Sp. z o.o.) oraz nowych pakietów pożyczek konsumenckich udzielonych na rynku polskim; działalność zaniechaną, dotyczącą polskich portfeli wierzytelności należących do spółki Presco Investments S.à r.l. oraz portfeli wierzytelności należących do P.R.E.S.C.O. Investment I NS FIZ. 19

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO (w tys. PLN) DZIAŁALNOŚĆ KONTYNUOWANA Przychody odsetkowe do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 Polska 89 143 Rosja 149 367 Pozostałe przychody Polska 22 8 Rosja - - Aktualizacja wyceny pakietów wierzytelności i pakietów pożyczek Polska (19) 7 Rosja (74) (17) (w tys. PLN) DZIAŁALNOŚĆ ZANIECHANA Przychody z windykacji wierzytelności klasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 Polska - 8 481 Zmiana wartości godziwej aktywów finansowych klasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży Polska - 38 472 Pozostałe przychody działalności zaniechanej - 16 (w tys. PLN) 31 marca 2017 31 grudnia 2016 31 marca 2016 DZIAŁALNOŚĆ KONTYNUOWANA Aktywa trwałe Polska 16 301 15 231 13 294 Rosja - - 121 Malta 21 756 26 068 3 20

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 5. RODZAJ ORAZ KWOTY ZMIAN WARTOŚCI SZACUNKOWYCH KWOT, KTÓRE BYŁY PREZENTOWANE W POPRZEDNICH LATACH OBROTOWYCH 5.1. Aktywa finansowe wykazywane w wartości godziwej Grupa wycenia pakiety wierzytelności i pakiety pożyczek w wartości godziwej przez wynik finansowy. Metody wyceny do wartości godziwej tych aktywów finansowych zostały opisane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok 2016 w nocie 4. (w tys. PLN) 31 marca 2017 31 grudnia 2016 31 marca 2016 Pakiety wierzytelności 4 430 4 883 6 004 Pakiety pożyczek 801 - - Aktywa finansowe wykazywane w wartości godziwej razem 5 231 4 883 6 004 W trakcie okresu nastąpiły następujące ruchy na instrumentach finansowych ujmowanych w wartości godziwej: (w tys. PLN) 31 marca 2017 31 grudnia 2016 31 marca 2016 DZIAŁALNOŚĆ KONTYNUOWANA Na dzień 1 stycznia 4 883 6 333 6 333 - sprzedaż pakietów wierzytelności - (409) - - udzielone pożyczki 806 - - - wpłaty gotówkowe od osób zadłużonych (603) (3 390) (829) - przychody odsetkowe 238 1 211 510 - weryfikacja prognoz wpływów (92) 1 159 (13) - aktualizacja stopy dyskontowej (1) (21) 3 Wartości godziwa na 31 marca/31 grudnia 5 231 4 883 6 004 21

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 6. RODZAJ ORAZ KWOTY POZYCJI WPŁYWAJĄCYCH NA AKTYWA, ZOBOWIĄZANIA, KAPITAŁ WŁASNY, ZYSK NETTO LUB PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE, KTÓRE SĄ ISTOTNE ZE WZGLĘDU NA ICH RODZAJ, WIELKOŚĆ LUB CZĘŚTOTLIWOŚĆ 6.1. Należności handlowe oraz inne aktywa (w tys. PLN) 31 marca 2017 31 grudnia 2016 31 marca 2016 Część długoterminowa: Kwoty Odroczone 21 753 23 984 - Udzielone pożyczki - 2 081 - Kaucje i przedpłaty 62 62 55 Koszty rozliczane w czasie - 1 3 Część krótkoterminowa: Należności handlowe 9 321 330 24 Kaucje i przedpłaty 20 18 - Należności publiczno-prawne 408 296 294 Udzielone pożyczki 535 525 - Koszty rozliczane w czasie 198 70 42 Należności handlowe oraz inne aktywa razem 32 297 27 367 418 Wartość salda Kwot Odroczonych oraz utworzonej przez Grupę rezerwy na Kwoty Odroczone na dzień 31 marca 2017 r. oraz 31 grudnia 2016 r. ilustruje poniższa tabela: (w tys. PLN) 31 marca 2017 31 grudnia 2016 31 marca 2016 Kwoty Odroczone brutto 28 966 31 197 - Rezerwa na Kwoty Odroczone (7 213) (7 213) - Kwoty Odroczone razem 21 753 23 984-6.2. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazywane w śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej oraz sprawozdaniu z przepływów pieniężnych składało się z następujących pozycji: (w tys. PLN) 31 marca 2017 31 grudnia 2016 31 marca 2016 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wykazywane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej razem, w tym: 23 881 5 071 11 568 Różnice kursowe - - - Kredyt w rachunku bieżącym - - - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wykazywane w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych 23 881 5 071 11 568 22

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 6.3. Kredyty, pożyczki i pozostałe zobowiązania finansowe (w tys. PLN) 31 marca 2017 31 grudnia 2016 31 marca 2016 Część długoterminowa: Kredyty bankowe wykazywane wg zamortyzowanego kosztu (zabezpieczone) - 6 901 5 700 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego - 6 24 Pozostałe zobowiązania finansowe - 41 - Część krótkoterminowa Kredyty bankowe wykazywane wg zamortyzowanego kosztu (zabezpieczone) 7 412 631 600 Zaliczki - - 15 000 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 24 24 22 Kredyty, pożyczki i pozostałe zobowiązania finansowe razem 7 436 7 603 21 346 6.4. Przychody ze sprzedaży (w tys. PLN) do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 Przychody ze sprzedaży z działalności kontynuowanej 167 508 DZIAŁALNOŚĆ KONTYNUOWANA (w tys. PLN) do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 Przychody z pakietów wierzytelności i pakietów pożyczek 145 500 Pozostałe przychody 22 8 Przychody ze sprzedaży razem 167 508 Przychody z pakietów wierzytelności nabytych i pakietów pożyczek składają się z: (w tys. PLN) do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 Przychody odsetkowe 238 510 Aktualizacja wyceny pakietów wierzytelności (93) (10) Przychody z pakietów wierzytelności i pakietów pożyczek razem 145 500 23

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Aktualizacja wyceny pakietów wierzytelności i pakietów pożyczek: (w tys. PLN) do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 Weryfikacja prognozy wpływów (92) (13) Aktualizacja stopy dyskontowej (1) 3 Aktualizacja wyceny pakietów wierzytelności i pakietów pożyczek (93) (10) 6.5. Koszty działalności operacyjnej (w tys. PLN) do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 Amortyzacja 108 195 Zużycie materiałów i energii 22 17 Usługi obce 887 540 Podatki i opłaty 36 23 Koszty świadczeń pracowniczych 914 1 086 Pozostałe koszty rodzajowe 13 22 Koszty działalności operacyjnej, w tym: 1 980 1 883 Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży 1 852 1 763 Pozycje ujęte w koszcie ogólnego zarządu 128 120 6.6. Przychody i koszty finansowe (w tys. PLN) Odsetki: do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 - od lokat bankowych 148 126 - od dłużnych papierów wartościowych 9 - - od Kwot Odroczonych 49 - - od pożyczek udzielonych 34 - Zysk na sprzedaży certyfikatów INSIGNIS FIZ 365 - Różnice kursowe dodatnie i pozostałe przychody - - Przychody finansowe 605 126 Odsetki: - od kredytów - 125 - pozostałe 1 - Różnice kursowe ujemne i pozostałe koszty 7 223 Koszty finansowe 8 348 Przychody (koszty) finansowe netto 597 (222) 24

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 6.7. Podatek dochodowy (w tys. PLN) Bieżący podatek dochodowy: do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 - bieżące obciążenia z tytułu podatku dochodowego - (5) Podatek odroczony: - związany z powstaniem i odwróceniem się różnic przejściowych - - Obciążenie podatkowe wykazywane w sprawdzaniu z zysków lub strat - (5) 6.8. Zysk przypadający na jedną akcję Poniżej przedstawione zostały dane dotyczące zysku oraz liczby akcji, które posłużyły do wyliczenia podstawowego i rozwodnionego zysku na jedną akcję: (w tys. PLN) do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 Zysk (strata) netto za okres z działalności kontynuowanej przypadający na zwykłych akcjonariuszy Jednostki Dominującej Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej i zaniechanej przypadający na zwykłych akcjonariuszy Jednostki Dominującej Średnia ważona liczba wyemitowanych akcji zwykłych zastosowana do obliczenia podstawowego zysku na jedną akcję (1 155) (1 605) (1 155) 40 952 19 779 890 19 700 000 Efekt rozwodnienia - 90 000 Akcje własne (6 527 363) - Średnia ważona liczba akcji zwykłych skorygowana o efekt rozwodnienia 13 252 527 19 790 000 25

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 6.9. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (w tys. PLN) do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 Wynik przed opodatkowaniem (1 155) 40 957 Korekty: Zmiana wartości godziwej aktywów finansowych (317) (38 142) Amortyzacja i odpisy środków trwałych 56 104 Amortyzacja wartości niematerialnych 52 83 Zmiana stanu należności handlowych oraz innych aktywów 2 193 117 Zmiana stanu zobowiązań handlowych oraz pozostałych zobowiązań (164) 15 192 Zmiana stanu rezerw, przychód przyszłych okresów 46 (114) Zmiana stanu zapasów - 4 Koszty (przychody) finansowe netto (276) (197) (Zysk)/strata ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych wartości niematerialnych (5) 2 Pozostałe - 29 Korekty wyniku razem 1 585 (22 922) Podatek dochodowy zapłacony - (5) Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 430 18 030 7. DZIAŁALNOŚĆ ZANIECHANA Szczegółowe informację na temat wydzielenia przez Grupę oraz Jednostkę Dominującą działalności zaniechanej oraz aktywów klasyfikowanych jako przeznaczone do zbycia w roku 2016, znajdują się w Nocie 27 do Skonsolidowanego sprawozdania finansowego GK YOLO za 2016 rok. W okresie po 1 stycznia 2017 r. Grupa zaprzestała wydzielania działalności zaniechanej z uwagi na fakt, że proces restrukturyzacji GK YOLO został zakończony, a całość prowadzonej przez Grupę działalności należy traktować jako działalność kontynuowaną. 26

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Wynik finansowy z działalności zaniechanej (w tys. PLN) do 31 marca 2017 do 31 marca 2016 ZYSK Z DZIAŁALNOŚCI ZANIECHANEJ Przychody ze sprzedaży - 46 969 Koszt własny sprzedaży - (3 571) Wynik brutto ze sprzedaży - 43 398 Koszty ogólnego zarządu - (299) Pozostałe przychody operacyjne - - Pozostałe koszty operacyjne - (16) Zysk z działalności operacyjnej - 43 083 Przychody finansowe - 182 Koszty finansowe - (708) Przychody (koszty) finansowe netto - (526) Zysk przed opodatkowaniem - 42 557 Podatek dochodowy - - Zysk netto z działalności zaniechanej - 42 557 Aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do zbycia (w tys. PLN) 31 marca 2017 31 grudnia 2016 31 marca 2016 Aktywa finansowe wykazywane w wartości godziwej portfele wierzytelności przeznaczone do zbycia - - 177 748 Aktywa związane z portfelami wierzytelności przeznaczonymi do zbycia, - - 10 012 w tym: Wartość firmy - - 1 125 Środki pieniężne - - 8 673 Pozostałe aktywa - - 214 Aktywa przeznaczone do zbycia razem - - 187 760 Zobowiązania związane z aktywami przeznaczonymi do zbycia, - - 37 970 w tym: Zobowiązania finansowe - - 35 311 Pozostałe zobowiązania - - 2 659 8. EMISJA, WYKUP I SPŁATA DŁUŻNYCH PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH W okresie objętym niniejszym śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym GK YOLO nie emitowała, nie wykupowała i nie spłacała własnych dłużnych papierów wartościowych. 27

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 9. INFORMACJE DOTYCZĄCE WYPŁACONEJ (LUB ZADEKLAROWANEJ) DYWIDENDY W dniu 8 lutego 2017 roku Zarząd Presco Investments Ltd. zadecydował o wypłacie dywidendy zaliczkowej za rok 2016 dla YOLO S.A. w wysokości 5 000 tys. PLN. Do dnia bilansowego YOLO S.A. otrzymało dywidendę. W dniu 5 maja 2017 roku Zarząd Presco Investments Ltd. zadecydował o wypłacie finalnej dywidendy za rok 2016 dla YOLO S.A. w wysokości 6 800 tys. PLN. Do dnia bilansowego dywidenda ta wpłynęła na rachunek bankowy YOLO S.A. Zgodnie z postanowieniem Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy YOLO S.A. z dnia 13 lutego 2017 roku część zatrzymanych zysków Jednostki Dominującej za lata poprzednie, w kwocie 36 444 tys. PLN, to jest 2,75 PLN na jedną akcję, została przeznaczona na wypłatę dywidendy. Dywidenda została wypłacona z kapitału rezerwowego utworzonego decyzją Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy YOLO S.A. z dnia 13 lutego 2017 roku z niepodzielonych zysków Jednostki Dominującej za lata poprzednie osiągniętych do dnia 31 grudnia 2015 r. Dzień dywidendy został ustalony na dzień 20 lutego 2017 roku. Do dnia bilansowego dywidenda została w całości wypłacona. Zgodnie z postanowieniem Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy YOLO S.A. z dnia 9 maja 2017 roku część zysku Jednostki Dominującej za rok 2016, w kwocie 37 770 tys. PLN, to jest 2,85 PLN na jedną akcję, została przeznaczona na wypłatę dywidendy. Dzień dywidendy został ustalony na dzień 26 maja 2017 roku, zaś dzień wypłaty dywidendy na 9 czerwca 2017 roku. 28

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 10. TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI Poniższa tabela przedstawia łączne kwoty transakcji zawartych z podmiotami powiązanymi za trzy miesiące zakończone 31 marca odpowiednio 2017 i 2016 roku, jak również salda rozrachunków z tymi podmiotami na dzień 31 marca 2017 roku oraz 31 grudnia 2016 roku. Sprzedaż do Zakupy od Należność od Zobowiązania wobec (w tys. PLN) podmiotów podmiotów podmiotów podmiotów powiązanych powiązanych powiązanych powiązanych ANPIRE Investments Sp. z o.o. * Piwonski Investments Limited* Andrzejewski Investments Limited* 2017 - - - - 2016 - - - - 2017 4 190-4 190-2016 - - - - 2017 5 107-5 107-2016 - - - - KNP & AMP Consulting* 2017 - - - - 2016 - - 1 041 - WJA Consulting* 2017 - - - - 2016 - - 1 041 - Kadra kierownicza Spółki 2017 - - - 15 2016 - - - 108 * Spółka powiązane osobowo 11. INFORMACJE DOTYCZĄCE ZMIAN ZOBOWIĄZAŃ WARUNKOWYCH LUB AKTYWÓW WARUNKOWYCH, KTÓRE NASTĄPIŁY OD CZASU ZAKOŃCZENIA OSTATNIEGO ROKU OBROTOWEGO W okresie objętym niniejszym śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym nie wystąpiły inne zobowiązania warunkowe, poza ujawnionymi w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok 2016 w Nocie 29. 12. ZDARZENIA PO ZAKOŃCZENIU OKRESU SPRAWOZDAWCZEGO W dniu 9 maja 2017 roku odbyło się Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Jednostki Dominującej, które postanowiło m.in. o wypłacie dywidendy z zysku YOLO S.A. za rok 2016, która opisana została w Nocie 9 do niniejszego rozszerzonego skonsolidowanego raportu kwartalnego. 29

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Szczegółowy opis uchwał podjętych przez Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy YOLO S.A. w dniu 9 maja 2017 roku znajduje się w pkt 5.4. w Pozostałych informacjach do rozszerzonego skonsolidowanego raportu kwartalnego z działalności Grupy Kapitałowej YOLO za I kwartał 2017 r. Warszawa, dnia 15 maja 2017 roku Krzysztof Piwoński Prezes Zarządu Wojciech Andrzejewski Wiceprezes Zarządu Izabela Bednarek Członek Zarządu Kamil Czop Członek Zarządu Podpis osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych: Anna Kossewska Główna Księgowa 30

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO POZOSTAŁE INFORMACJE DO ROZSZERZONEGO SKONSOLIDOWANEGO RAPORTU KWARTALNEGO Z DZIAŁALNOŚCI GK YOLO W I KWARTALE 2017 R. 31

POZOSTAŁE INFORMACJE DO ROZSZERZONEGO SKONSOLIDOWANEGO RAPORTU KWARTALNEGO Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ YOLO WPROWADZENIE Niniejszy Rozszerzony skonsolidowany raport kwartalny za I kwartał 2017 roku zawiera informacje, których zakres został określony w 87 rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim. Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2017 roku zostało sporządzone zgodnie z MSR 34 - Śródroczna sprawozdawczość finansowa. Zasady (polityka) rachunkowości zastosowane do sporządzania Skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za okres 3 miesięcy zakończony dnia 31 marca 2017 r. zostały przedstawione w Nocie nr 2 do przedmiotowego sprawozdania finansowego. 1. OPIS GRUPY KAPITAŁOWEJ 1.1. Informacje o Grupie Kapitałowej Działalność Grupy Kapitałowej YOLO ( Grupa, Grupa Kapitałowa ) na rynku finansowym sięga 1998 roku. Od początku swojego istnienia Grupa (dawniej Grupa Kapitałowa P.R.E.S.C.O. GROUP) była jednym z wiodących podmiotów działających na polskim rynku inwestycji w wierzytelności konsumenckie. Konsekwencja i determinacja w realizacji strategii rozwoju, pozwoliła przekształcić YOLO S.A. ( Jednostka Dominująca ) z małej lokalnej firmy w liczącego się gracza polskiego rynku windykacyjnego i zadebiutować na warszawskiej Giełdzie Papierów Wartościowych w 2011 roku. Poszukując wciąż nowych możliwości rozwoju i inwestycji pozwalających osiągnąć większe zyski, Grupa podjęła decyzję o sprzedaży w 2016 r. całego portfela polskich wierzytelności i wycofaniu się z rynku obrotu wierzytelnościami w Polsce, a swoje działania ukierunkować na sektor consumer finance jako działalność podstawową. W krótkim okresie czasu, bo niespełna rok od wycofania się z rynku wierzytelności Grupa, dokonała przebranżowienia, zmiany identyfikacji wizualnej, opracowania nowej strategii rozwoju, działań marketingowo-sprzedażowych, optymalizacji procesów oraz z sukcesem zakończyła proces restrukturyzacji, by w I kwartale 2017 r. przeobrazić się w zupełnie nową organizację instytucję pożyczkową o innowacyjnej ofercie na rynku pożyczek konsumenckich. W I kwartale 2017 r. Grupa wprowadziła na rynek pierwszą ofertę produktową pod marką TRZYNASTKA. Obecnie Grupa pracuje nad nowym produktem, adresowanym do zupełnie innej grupy docelowej niż dotychczas. Grupa od 2015 roku prowadzi także, choć na mniejszą skalę, działalność na rynku wierzytelności w Rosji. Rosyjski rynek wierzytelności okazał się bardzo trudny i wymagający, czego skutkiem jest wstrzymanie przez Grupę nowych inwestycji w pakiety wierzytelności i decyzja o windykacji wierzytelności poprzez struktury zewnętrzne. 32

POZOSTAŁE INFORMACJE DO ROZSZERZONEGO SKONSOLIDOWANEGO RAPORTU KWARTALNEGO Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ YOLO 1.2. Struktura Grupy Kapitałowej Poniższy schemat przedstawia strukturę Grupy Kapitałowej na dzień 31 marca 2017 roku oraz jednocześnie na dzień publikacji niniejszego sprawozdania. Struktura Grupy Kapitałowej YOLO S.A. YOLO S.A. to jednostka dominująca w Grupie. Spółka jest zarejestrowana w Sądzie Rejonowym dla m. st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, nr rejestru KRS: 0000372319, REGON: 020023793. Kapitał zakładowy wynosi 19 779 890 PLN. Czas trwania spółki jest nieograniczony. Podstawowym przedmiotem działalności jest udzielanie pożyczek konsumenckich. Siedziba spółki mieści się w Warszawie, przy ul. Twardej 18. Spółka posiada także Oddział Operacyjny w Pile (woj. Wielkopolskie). Presco Investments Ltd. to podmiot zależny od YOLO S.A. Siedziba spółki mieści się na Malcie. Spółka została utworzona 22 września 2015 r. m.in. w celu prowadzenia działalności sekurytyzacyjnej i zarządzania wierzytelnościami na terenie Republiki Malty. Kapitał zakładowy Presco Investments Ltd. na dzień publikacji niniejszego sprawozdania wynosił 100 000,00 PLN i dzielił się na 1 000 udziałów o wartości nominalnej 100,00 PLN każdy. Spółka jest właścicielem rosyjskich portfeli wierzytelności, które są obsługiwane przez podmiot zewnętrzny w Rosji. Nadmienić należy, że do dnia 16 stycznia 2017 r. w skład Grupy wchodziła również spółka Debet Partner Sp. z o.o. oraz Europejski Fundusz Poręczeniowy Sp. z o.o. Uchwały dotyczące połączenia tych dwóch spółek z YOLO S.A. zostały podjęte przez Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie YOLO S.A. w dniu 8 listopada 2016 r., jednak właściwego wpisu w rejestrze przedsiębiorców KRS dokonał się dopiero 16 stycznia 2017 r. 33

POZOSTAŁE INFORMACJE DO ROZSZERZONEGO SKONSOLIDOWANEGO RAPORTU KWARTALNEGO Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ YOLO 1.3. Podmioty podlegające konsolidacji Na dzień 31 marca 2017 konsolidacji podlegały wszystkie podmioty wchodzące w skład Grupy Kapitałowej na dzień 31 marca 2017 r.: YOLO S.A. Presco Investments Ltd. 2. INFORMACJE O JEDNOSTCE DOMINUJĄCEJ 2.1. Zarząd Członkowie Zarządu powoływani są na wspólną trzyletnią kadencję. Obecna kadencja rozpoczęła się w dniu 27 czerwca 2016 r. Każdy z członków Zarządu może być wybrany na następną kadencję. W I kwartale 2017 r. nie zaszły żadne zmiany w składzie Zarządu Jednostki Dominującej. Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania, w skład Zarządu YOLO S.A. wchodziły następujące osoby: Krzysztof Piwoński, Wojciech Andrzejewski, Izabela Bednarek, Kamil Czop. Kadencja Zarządu YOLO S.A. Imię i nazwisko Pełniona funkcja Rozpoczęcie pierwszej kadencji Czas trwania obecnej kadencji Krzysztof Piwoński Prezes Zarządu 8 listopad 2010 r. 26 czerwiec 2019 r. Wojciech Andrzejewski Wiceprezes Zarządu 8 listopad 2010 r. 26 czerwiec 2019 r. Izabela Bednarek Członek Zarządu 17 maj 2016 r. 26 czerwiec 2019 r. Kamil Czop Członek Zarządu 17 maj 2016r. 26 czerwiec 2019 r. 2.2. Rada Nadzorcza Członkowie Rady Nadzorczej YOLO S.A. powoływani są uchwałą Walnego Zgromadzenia na wspólną trzyletnią kadencję. Obecna kadencja rozpoczęła się w dniu 27 czerwca 2016 r. Każdy członek Rady Nadzorczej może być ponownie wybrany do pełnienia tej funkcji. W I kwartale 2017 r. nie zaszły żadne zmiany w składzie Rady Nadzorczej. Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania, skład Rady prezentował się następująco: Tadeusz Różański, 34

POZOSTAŁE INFORMACJE DO ROZSZERZONEGO SKONSOLIDOWANEGO RAPORTU KWARTALNEGO Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ YOLO Wojciech Piwoński, Danuta Andrzejewska, Andrzej Makarewicz, Agnieszka Wiśniewska. Kadencja Rady Nadzorczej YOLO S.A. Imię i nazwisko Pełniona funkcja Rozpoczęcie pierwszej kadencji Czas trwania obecnej kadencji Tadeusz Różański Przewodniczący Rady 27 kwiecień 2011 r. 26 czerwiec 2019 r. Wojciech Piwoński Wiceprzewodniczący Rady 8 listopad 2010 r. 26 czerwiec 2019 r. Danuta Andrzejewska Członek Rady 27 czerwiec 2016 r. 26 czerwiec 2019 r. Andrzej Makarewicz Członek Rady 8 listopad 2010 r. 26 czerwiec 2019 r. Agnieszka Wiśniewska Członek Rady 8 listopad 2010 r. 26 czerwiec 2019 r. 2.3. Kapitał zakładowy i zmiany w okresie sprawozdawczym W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły zmiany w kapitale zakładowym. Na dzień 31 marca 2017 r. oraz na dzień publikacji niniejszego sprawozdania kapitał zakładowy YOLO S.A. składał się z: 16 000 000 akcji serii A, 3 700 000 akcji serii B, 79 890 akcji serii C. Łączna liczba akcji wynosi 19 779 890 sztuk. Wartość nominalna każdej akcji YOLO S.A. wynosi 1,00 PLN. Żadne akcje nie są uprzywilejowane co do głosu lub dywidendy. Wszystkie akcje są akcjami zdematerializowanymi na okaziciela. 2.4. Struktura akcjonariatu Strukturę własności kapitału zakładowego YOLO S.A. według stanu na dzień przekazania niniejszego sprawozdania do publikacji, prezentuje poniższa tabela: Akcjonariusz Liczba akcji % kapitału zakładowego Liczba głosów % głosów Ogółem 19 779 890 100.00% 13 252 527 100.00% Andrzejewski Investments Ltd. 6 398 637 32.35% 6 398 637 48.28% Piwonski Investments Ltd. 6 438 864 32.55% 6 438 864 48.59% Akcje własne* 6 527 363 33.00% 0 0.00% Pozostali akcjonariusze 415 026 2.10% 415 026 3.13% *zgodnie z art. 364 2 k.s.h. akcje nie uprawniają do oddania głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki 35

POZOSTAŁE INFORMACJE DO ROZSZERZONEGO SKONSOLIDOWANEGO RAPORTU KWARTALNEGO Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ YOLO Struktura akcjonariatu YOLO S.A. 2.5. Stan posiadania akcji lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące Zarząd Poniższe zestawienie prezentuje stan posiadania akcji YOLO S.A. przez członków Zarządu na dzień publikacji niniejszego raportu oraz na dzień przekazania poprzedniego raportu: Imię i nazwisko Liczba akcji na 15 maja 2017 r. Liczba akcji na 21 marca 2017 r. Zmiana Wojciech Andrzejewski (pośrednio przez Andrzejewski Investments Ltd.) Krzysztof Piwoński (pośrednio przez Piwonski Investments Ltd.) 6 398 637 6 475 886 (77 249) 6 438 864 6 464 134 (25 270) Izabela Bednarek - - - Kamil Czop - - - Zmiany, które miały miejsce w odniesieniu do liczby akcji będących w posiadaniu członków Zarządu opisano w pkt. 5.1 oraz 5.2 Rada Nadzorcza W okresie sprawozdawczym nie miały miejsca zmiany stanu posiadania akcji YOLO S.A. przez osoby nadzorujące. Według wiedzy Zarządu Jednostki Dominującej na dzień 31 marca 2017 roku żaden z członków Rady Nadzorczej nie posiadał ani nie posiada pośrednio lub bezpośrednio akcji YOLO S.A. lub uprawnień do nich. 36