1 21/2016 (10-23.X.2016) RAPORT RYNKOWY ZBOŻA I OLEISTE POLSKA - UE - ŚWIAT POLSKA Po suchym wrześniu br., notowane z początkiem października poprawią uwilgotnienie gleby w wielu regionach kraju i zapewne wpłyną na poprawę kondycji już wysianych ozimin. Poprawią także warunki do siewów, które będą prowadzone w kolejnych dniach miesiąca. Z drugiej jednak strony, obfite opady spowodowały wstrzymanie zbiorów kukurydzy na ziarno w wielu regionach kraju. Rolnicy będą teraz czekać na obeschnięcie pól i spadek wilgotności ziarniaków. Ocenia się, iż areał zasiewów rzepaku ozimego w kraju pod zbiory w 2017 roku jest większy od powierzchni jego zasiewów pod tegoroczne zbiory. W chwili podejmowania decyzji uprawowych przez rolników, relacje cen rzepaku do pszenicy bardziej faworyzowały uprawę rzepaku. Szacujemy, iż areał zasiewów rzepaku ozimego pod zbiory w 2017 roku wynosi około 820-850 tys. ha i jest o około 3-6% większy od ubiegłorocznego. Początek października nie przynosi przełomu na krajowym rynku zbóż. Obroty ziarnem na rynku krajowym w dalszym ciągu są ograniczone. Pomimo pewnego wzrostu liczby ofert sprzedaży ziarna będącego wynikiem rozpoczętych zbiorów kukurydzy i rotacji zapasów przez rolników, zapotrzebowanie przetwórców na ziarno pozostaje umiarkowane, co ogranicza zwyżkę cen zbóż na rynku krajowym. Większość młynów posiada zapasy ziarna i stara się dokupować ziarno na bieżąco, na rynkach lokalnych oferując za pszenicę od 590 PLN/t do 650 PLN/t, w zależności od regionu kraju. Wytwórnie pasz praktycznie nie kupują pszenicy paszowej koncentrując się na skupie kukurydzy. Wytwórnie pasz są głównie zainteresowane zakupem kukurydzy mokrej. W zależności od regionu, ceny oferowane przez przetwórców za kukurydzę mokrą (30% wilgotności) wynoszą około 310-350 PLN/t. Z kolei, ceny oferowane za kukurydzę suchą to poziom 530-570 PLN/t, exmagazyn. W połowie tygodnia, ceny oferowane za zboża ze zbiorów 2016 z dostawą do wytwórni/elewatorów kształtowały się następująco: pszenica konsumpcyjna (12,5% białka) 590-650 PLN/t, pszenica paszowa 550-600 PLN/t, żyto konsumpcyjne 500-550 PLN/t, żyto paszowe 480-510 PLN/t,
2 21/2016 (10-23.X.2016) pszenżyto 530-570 PLN/t, jęczmień paszowy 490-540 PLN/t, kukurydza (zbiór 2015-2016) 550-600 PLN/t kukurydza mokra 310-350 PLN/t. W zależności od lokalizacji, obecne, wyjściowe ceny skupu rzepaku oferowane przez zakłady tłuszczowe i firmy handlowe kształtują się na poziomie 1660-1700 PLN/t. Krajowa podaż rzepaku cały czas uzupełniana jest importem nasion realizowanym ze wschodu i południa Europy. W portach cały czas kupowana jest pszenica o zawartości 12,5% białka. W październiku br., eksport pszenicy drogą morską będzie większy od przewidywanego wcześniej i może wynieść około 250 tys. ton. Stąd też eksporterzy kupują jeszcze ziarno w celu pełnego pokrycia potrzeb. Eksport tego wolumenu będzie w znacznej mierze dotyczył realizacji wcześniejszych kontraktów. Mało nowych kontraktów będzie zapewne skutkowało spowolnieniem eksportu pszenicy w listopadzie/grudniu br. W związku ze spodziewaną nadwyżką kukurydzy, eksport tego zboża w bieżącym ie będzie znaczny. Obecnie, poza pszenicą drogą morską eksportowane są niewielkie partie kukurydzy właśnie, a także owsa i łubinu. W połowie tygodnia, ceny zbóż z dostawą do portów kształtowały się na następujących poziomach: pszenica konsumpcyjna 12,5% białka 680-690 PLN/t (dostawa X 2016), żyto paszowe 490-495 PLN/t (dostawa X 2016) kukurydza 585-590 PLN/t (dostawa X 2016) owies 500 PLN/t (dostawa X) łubin 915-920 PLN/t (dostawa X). Finalne ceny uzależnione są od odbiorcy, parametrów ziarna i terminu dostawy oraz aktualnych notowań cen ziarna na giełdzie MATIF i kształtowania się kursu euro w dniu podpisywania kontraktu. W dalszym ciągu niewielkie potrzeby importowe zgłaszają odbiorcy niemieccy, który w znacznym stopniu bazują na krajowym surowcu. Ceny oferowane przez niemieckich kontrahentów za kukurydzę nie są konkurencyjne dla krajowych dostawców. Ceny zbóż w kraju oferowane przez podmioty przetwórcze ze zbiorów 2015-2016 w zależności od regionu kraju (PLN/t, netto, z dostawą) (ceny przy skupie większych partii ziarna): ZBOŻA 31.VIII.16 7.IX.16 14.IX.16 21.IX.16 28.IX.16 5.X.16 pszenica paszowa 560-630 560-600 560-610 560-610 550-610 550-600 kukurydza 650-690 640-670 620-660 600-650 560-600 550-600 pszenżyto 530-560 530-560 530-570 530-570 530-570 530-570 jęczmień paszowy 490-540 490-550 490-550 480-540 480-530 490-540 żyto paszowe 480-500 480-510 480-510 480-510 480-510 480-510 pszenica konsumpcyjna 600-650 600-650 590-650 590-640 590-640 590-650 żyto konsumpcyjne 500-560 500-560 500-550 500-550 500-550 500-550
27.VI.12 25.VII.12 22.VIII.12 19.IX.12 17.X.12 14.XI.12 12.XII.12 9.I.13 6.II.13 6.III.13 3.IV.13 30.IV.13 29.V.13 26.VI.13 24.VII.13 21.VIII.13 18.IX.13 16.X.13 13.XI.13 18.XII.13 15.I.14 12.II.14 12.III.14 9.IV.14 7.V.14 4.VI.14 2.VII.14 30.VII.14 27.VIII.14 24.IX.14 22.X.14 19.XI.14 17.XII.14 14.I.15 11.II.15 11.III.15 8.IV.15 6.V.15 3.VI.15 1.VII.15 29.VII.15 26.VIII.15 23.IX.15 21.X.15 18.XI.15 16.XII.15 20.I.16 17.II.16 16.III.16 13.IV.16 11.V.16 8.VI.16 5.VII.16 3.VIII.16 31.VIII.16 28.IX.16 PLN/t 3 21/2016 (10-23.X.2016) 1200 POLSKA: ŚREDNIE TYGODNIOWE CENY SKUPU ZBÓŻ W SEZONACH 2012/13-2016/17 PLN/t, netto, z dostawą do punktów skupu/przetwórców 1100 1000 900 2013/14 2014/15 2015/16 800 700 600 500 2012/13 400 300 pszenica paszowa kukurydza pszenżyto jęczmień paszowy żyto paszowe pszenica konsumpcyjna żyto konsumpcyjne UE-28 I ŚWIAT Świat: IGC ponownie zwiększa prognozę globalnych zbiorów pszenicy w bieżącym ie 2016/17 do jeszcze wyższego rekordowo wysokich poziomu 747 mln ton. Według zaktualizowanych prognoz Międzynarodowej Rady Zbożowej (IGC), globalne zbiory zbóż ogółem w bieżącym ie 2016/17 wyniosą rekordowe 2069 mln ton, tj. tyle samo ile przewidywano w sierpniu br. oraz o 67 mln ton więcej od wielkości produkcji osiągniętej w minionym ie. Z tej wielkości, globalne zbiory pszenicy w ie 2016/17 wyniosą rekordowe 747 mln ton, tj. o 4 mln ton więcej od prognozy z sierpnia br. i o 11 mln ton więcej niż zebrano w ie 2015/16, kukurydzy - rekordowe 1027 mln ton (o 3 mln ton mniej w stosunku do prognozy z sierpnia br. oraz o 57 mln ton więcej niż zebrano w ie 2015/16), a jęczmienia - 145 mln ton (bez większych zmian w stosunku do prognozy z sierpnia br., ale o 2,2 mln ton mniej niż zebrano w ie poprzednim). Zapasy zbóż ogółem na koniec u 2016/17 w dalszym ciągu spodziewane są na rekordowym poziomie 492 mln ton, tj. o 20 mln ton więcej niż na koniec u 2015/16. Z tej wielkości, światowe zapasy pszenicy prognozowane są na rekordowym poziomie 231 mln ton, o 13 mln ton powyżej wielkości zapasów na koniec u 2015/16. UE-28: IGC ponownie obniża szacunek zbiorów pszenicy, utrzymuje poziom jej eksportu z UE- 28 w bieżącym ie. We wrześniowym raporcie, Międzynarodowa Rada Zbożowa (IGC) obniżyła
4 21/2016 (10-23.X.2016) wcześniejszą prognozę zbiorów pszenicy w UE-28 o 1,6 mln ton do 143,6 mln ton. IGC utrzymała natomiast prognozę unijnego eksportu pszenicy ogółem w bieżącym ie 2016/17 na poziomie 27,3 mln ton, w porównaniu do 35,7 mln ton wyeksportowanych w poprzednim ie 2015/16. Świat: IGC obecnie przewiduje globalne zbiory soi w kolejnym ie 2016/17 na poziomie 328,8 mln ton, o 3,4 mln ton więcej w porównaniu do sierpniowej prognozy oraz o 14 mln ton więcej od wielkości zbiorów w ie 2015/16. Światowe zbiory rzepaku/canoli w ie 2016/17 przewidywane są obecnie przez IGC na poziomie 66,6 mln ton, tj. o 3,5 mln ton mniej od wielkości produkcji w ie 2015/16. Spadek cen pszenicy na giełdzie MATIF w minionym tygodniu. Cena pszenicy w kontrakcie najbliższym na giełdzie paryskiej spadła do najniższego poziomu od ponad 4 tygodni. Notowane w piątek umocnienie kursu euro do dolara oraz dalsza zniżka cen pszenicy za oceanem wywierały presję na ceny tego zboża na MATIFie. W szerszym kontekście, ceny pszenicy na MATIFie cały czas kształtują się pod wpływem zbliżonych do wieloletnich minimów cen tego zboża za oceanem, będących wypadkową rekordowej podaży i silnej konkurencji na rynku światowym. W piątek 7/10 cena pszenicy w kontrakcie grudniowym na MATIFie wyniosła 157,00 EUR/t i była o 2,2% niższa w porównaniu do ceny sprzed tygodnia, a w kontrakcie marcowym 2017 spadła o 2,9% i wyniosła 154,10 EUR/t. Niewielki wzrost cen rzepaku na giełdzie MATIF w minionym tygodniu. Utrzymująca się niska rynkowa podaż rzepaku na unijnym rynku, a także notowana zwyżka cen kanadyjskiej canoli i odbicie cen ropy na giełdach światowych wspierały ceny rzepaku na giełdzie paryskiej podczas ostatnich sesji. Z drugiej jednak strony, nabierające tempa zbiory soi za oceanem, osiągane bardzo wysokie plony i prognozy rekordowej produkcji hamują większe zwyżki cen oleistych. W piątek 7/10 cena rzepaku w kontrakcie najbliższym (listopad 2016) wyniosła 377,50 EUR/t i była o 0,5% wyższa od ceny przed tygodniem, podczas gdy cena rzepaku w kontrakcie lutowym 2017 wyniosła 379,75 EUR/t i była o 0,8% wyższa w porównaniu do ceny przed tygodniem. Bieżące notowania cen zbóż i oleistych na giełdach MATIF i CBOT przedstawiają się następująco (ceny na dzień 7 października 2016): MATIF Pszenica konsump. MATIF Kukurydza MATIF Rzepak Kontrakt /t 7.X/30.IX Kontrakt /t 7.X/30.IX Kontrakt /t 7.X/30.IX XII'2016 157,00-2,2% XI'2016 158,50-1,1% XI'2016 377,50 0,5% III'2017 164,00-1,4% I'2017 161,50-1,1% II'2017 379,75 0,8% CBOT Pszenica SRW CBOT Kukurydza CBOT Soja Kontrakt $/t 7.X/30.IX Kontrakt $/t 7.X/30.IX Kontrakt $/t 7.X/30.IX XII'2016 144,99-1,8% XII'2016 133,69 0,9% XI'2016 351,49 0,3% III'2017 152,34-2,4% III'2017 137,55 0,9% I'2017 353,84 0,4% CBOT - Chicago Board of Trade - giełda towarowa w Chicago MATIF - Marche A Terme International De France - giełda towarowa w Paryżu
30.IX.16 3.X.16 4.X.16 5.X.16 6.X.16 7.X.16 30.IX.16 3.X.16 4.X.16 5.X.16 6.X.16 7.X.16 (euro/t) (euro/t) 5 21/2016 (10-23.X.2016) 180 CENY ZBÓŻ NA GIEŁDZIE MATIF (euro/t -- kontrakt najbliższy) 390 CENY RZEPAKU NA GIEŁDZIE MATIF (euro/t -- kontrakt najbliższy) 170 385 160 150 160,50 160,25 158,50 157,00 380 375 370 375,75 377,50 140 365 pszenica kukurydza Raport dwutygodniowy opracowany przy współpracy z firmą Sparks Polska Sp. z o.o. ( BASF Polska/Sparks Polska)