Inwestycje Alternatywne Profit S.A. Raport kwartalny za okres od 01.07.2013 r. do r. (III kwartał 2013 r.) Warszawa, 14 listopada 2013 r.
Spis Treści 1. PODSTAWOWE DANE O EMITENCIE...3 1.1 DANE REJESTROWE EMITENTA... 3 1.2 PRZEDMIOT DZIAŁALNOŚCI EMITENTA... 3 1.3 WŁADZE EMITENTA... 4 1.4 PODMIOTY ZALEŻNE EMITENTA WCHODZĄCE W SKŁAD GRUPY KAPITAŁOWEJ EMITENTA... 5 2. PODSTAWOWE DANE O SPÓŁCE ZALEŻNEJ...5 2.1 DANE REJESTROWE SPÓŁKI ZALEŻNEJ EMITENTA... 5 2.2 PRZEDMIOT DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI ZALEŻNEJ EMITENTA... 5 2.3 WŁADZE SPÓŁKI ZALEŻNEJ EMITENTA... 5 2.4 STRUKTURA AKCJONARIATU SPÓŁKI ZALEŻNEJ EMITENTA... 6 3. KWARTALNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE...6 3.1 SKONSOLIDOWANE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA III KWARTAŁ 2013 R. ORAZ DANE PORÓWNAWCZE ZA III KWARTAŁ 2012 R.... 6 3.2 JEDNOSTKOWE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA III KWARTAŁ 2013 R. ORAZ DANE PORÓWNAWCZE ZA III KWARTAŁ 2012 R.... 9 3.3 INFORMACJE O ZASADACH PRZYJĘTYCH PRZY SPORZĄDZANIU RAPORTU, W TYM INFORMACJE O ZMIANACH STOSOWANYCH ZASAD (POLITYKI RACHUNKOWOŚCI)... 12 3.5 STANOWISKO ZARZĄDU ODNOŚNIE MOŻLIWOŚCI ZREALIZOWANIA PODANYCH DO PUBLICZNEJ WIADOMOŚCI PROGNOZ FINANSOWYCH... 14 3.6 OPIS STANU REALIZACJI DZIAŁAŃ I INWESTYCJI EMITENTA IRAZ HARMONOGRAMU ICH REALIZACJI... 14 3.7 INFORMACJA ZARZĄDU EMITENTA NA TEMAT AKTYWNOŚCI, JAKĄ W OKRESIE OBJĘTYM RAPORTEM EMITENT I SPÓŁKA ZALEŻNA PODEJMOWALI W OBSZARZE ROZWOJU PROWADZONEJ DZIAŁALNOŚCI, W SZCZEGÓLNOŚCI POPRZEZ DZIAŁANIA NASTAWIONE NA WPROWADZENIE ROZWIĄZAŃ INNOWACYJNYCH W PRZEDSIĘBIORSTWIE... 15 3.8 OPIS ORGANIZACJI GRUPY KAPITAŁOWEJ ZE WSKAZANIEM JEDNOSTEK PODLEGAJĄCYCH KONSOLIDACJI... 15 3.9 WSKAZANIA DOTYCZĄCE PRZYCZYN NIESPORZĄDZANIA SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO... 15 3.10 INFORMACJA O STRUKTURZE AKCJONARIATU EMITENTA, ZE WSKAZANIEM AKCJONARIUSZY POSIADAJĄCYCH, NA DZIEŃ SPORZĄDZENIA RAPORTU, CO NAJMNIEJ 5% GŁOSÓW NA WALNYM ZGROMADZENIU... 16 3.11 INFORMACJE DOTYCZĄCE LICZBY OSÓB ZATRUDNIONYCH PRZEZ EMITENTA... 16 4. OŚWIADCZENIE ZARZĄDU... 16 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 2
1. PODSTAWOWE DANE O EMITENCIE 1.1 DANE REJESTROWE EMITENTA Nazwa Emitenta: Inwestycje Alternatywne Profit S.A. Forma prawna: Spółka Akcyjna Siedziba: ul. Wspólna 50 lok. 1, 00 684 Warszawa Telefon: 22 523 25 00 Fax: 22 523 25 01 Strona internetowa: www.iaprofit.pl e-mail: biuro@iaprofit.pl REGON: 012078518 NIP: 522-010-10-71 Numer KRS: 0000306830 1.2 PRZEDMIOT DZIAŁALNOŚCI EMITENTA Emitent jest uznanym na krajowym rynku partnerem w obrocie złotem inwestycyjnym, srebrem i platyną. Spółka powstała w 1990 roku, a od ponad 10 lat jest obecna w branży kruszców inwestycyjnych oraz monet kolekcjonerskich i numizmatyki. Działalność była sukcesywnie rozszerzana o kolejne linie biznesowe w celu dywersyfikacji źródeł przychodów. Swoją działalność Emitent rozwinął w oparciu o bezpośrednią współpracę z wieloma renomowanymi mennicami na świecie, uzyskując status oficjalnego dystrybutora w Polsce. Obecnie kluczowym obszarem, w którym działa Grupa Kapitałowa Emitenta, jest obrót metalami szlachetnymi i numizmatyką oraz internetowa wymiana walut. Emitent koncentruje się na segmencie e-commerce wykorzystując internet jako kanał dotarcia do szerokiego grona odbiorców. Oferta Emitenta obejmuje szeroki wybór sztabek złota, srebra i platyny, monet inwestycyjnych i kolekcjonerskich, akcesoriów numizmatycznych, brylantów inwestycyjnych poprzez dedykowane serwisy internetowe. Emitent prowadzi także internetową wymianę walut oraz skup przedmiotów wykonanych ze złota. Uzupełnieniem oferty Emitenta jest udzielanie krótkoterminowych pożyczek zabezpieczonych złotem. Emitent prowadzi salon firmowy w swojej oraz udostępnia stoiska ze swoimi produktami w centrach handlowych w Polsce. W kanale e-commerce klienci Emitenta są obsługiwani poprzez następujące sklepy internetowe: 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 3
Obrót (skup i sprzedaż) metalami szlachetnymi w tym: złotem inwestycyjnym, srebrem, platyną pod postacią sztabek i monet bulionowych oraz prowadzenie skupu tzw. złomu złota kruszcu zawartego w rozmaitych przedmiotach użytkowych (biżuteria, zegarki, sztućce, przedmioty antyczne), gdzie zawartość czystego złota jest znacznie niższa w porównaniu do złota inwestycyjnego w celu rafinacji tj. odzyskania czystej próby złota. Działalność numizmatyczna obejmuje sprzedaż monet kolekcjonerskich oraz planów subskrypcyjnych. Oferta monet kolekcjonerskich obejmuje monety polskie emitowane przez Narodowy Bank Polski oraz pochodzące z renomowanych mennic z całego świata. Plany subskrypcyjne dotyczą monet emitowanych przez NBP (usługa abonamentu numizmatycznego) oraz własnych kolekcji unikalnych serii monet i sztabek, projektowanych przez Emitenta i zlecanych do bicia podwykonawcom. Serwis oferujący możliwość wymiany walut z zastosowaniem dedykowanej do tego celu platformy internetowej działającej pod adresem e-kantorwalutowy.pl Klienci serwisu mogą skorzystać z atrakcyjnych kursów wymiany, wydać dyspozycję przelania środków na rachunek bankowy, odebrać gotówkę, a nawet wydać dyspozycję doręczenia gotówki. Sprzedaż kamieni szlachetnych w postaci certyfikowanych brylantów. Oferta obejmuje natychmiastową dostawę setek rodzajów brylantów o różnej masie, szlifie, kolorze i czystości. Wszystkie oferowane brylanty są certyfikowane przez instytuty gemmologiczne. 1.3 WŁADZE EMITENTA Spółką kieruje dwuosobowy Zarząd, którego skład na dzień przekazania niniejszego raportu jest następujący: Mirosław Mejer Prezes Zarządu, Filip Fertner Członek Zarządu. Nadzór nad Spółką sprawuje pięcioosobowa Rada Nadzorcza w składzie: Agnieszka Mejer Przewodnicząca Rady Nadzorczej, Andrzej Wierzba Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej, 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 4
Mikołaj Dietrich Członek Rady Nadzorczej, Karolina Mejer Członek Rady Nadzorczej, Bogdan Steiner Członek Rady Nadzorczej. 1.4 PODMIOTY ZALEŻNE EMITENTA WCHODZĄCE W SKŁAD GRUPY KAPITAŁOWEJ EMITENTA Na dzień sporządzenia raportu Emitent posiada następujące jednostki zależne: Emonety.pl S.A. z siedzibą w Warszawie. Emitent posiada 100% udziałów w kapitale zakładowym Emonety.pl S.A., której kapitał zakładowy wynosi 1.550.550 PLN. 2. PODSTAWOWE DANE O SPÓŁCE ZALEŻNEJ 2.1 DANE REJESTROWE SPÓŁKI ZALEŻNEJ EMITENTA Nazwa podmiotu: Emonety.pl S.A. Forma prawna: Spółka Akcyjna Siedziba: ul. Żelazna 67 paw. 29, 00 871 Warszawa Telefon: 22 412 50 00 Fax: 22 412 40 00 Strona internetowa: www.emonety.pl e-mail: sklep@emonety.pl REGON: 006925058 NIP: 113-07-25-593 Numer KRS: 0000312819 2.2 PRZEDMIOT DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI ZALEŻNEJ EMITENTA Działalność spółki Emonety.pl SA w znacznym stopniu pokrywa się z działalnością Emitenta, przy czym znaczący nacisk jest położony na bogactwo oferty numizmatycznej, tj. monet kolekcjonerskich z całego świata. Klienci spółki zależnej obsługiwani są przez sklep internetowy 2.3 WŁADZE SPÓŁKI ZALEŻNEJ EMITENTA Zarząd podmiotu zależnego Emitenta składa się z dwóch Członków: Filip Fertner - Prezes Zarządu, Mirosław Mejer - Członek Zarządu. 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 5
Rada Nadzorcza podmiotu zależnego Emitenta składa się z trzech Członków: Agnieszka Mejer - Przewodniczący Rady Nadzorczej, Małgorzata Mejer - Członek Rady Nadzorczej, Karolina Cisło - Członek Rady Nadzorczej. 2.4 STRUKTURA AKCJONARIATU SPÓŁKI ZALEŻNEJ EMITENTA Na dzień sporządzenia raportu jedynym akcjonariuszem Emonety.pl S.A. jest Emitent. 3. KWARTALNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE 3.1 SKONSOLIDOWANE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA III KWARTAŁ 2013 R. ORAZ DANE PORÓWNAWCZE ZA III KWARTAŁ 2012 R. SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ AKTYWA Stan na Stan na A K T Y W A T R W A Ł E 18 091 17 947 Rzeczowe aktywa trwałe 4 517 4 731 Wartości niematerialne 904 430 Wartość firmy 11 713 11 713 Nieruchomości inwestycyjne 858 880 Pozostałe aktywa finansowe - - Aktywa z tytułu bieżącego podatku dochodowego 99 193 Pozostałe aktywa trwałe - - A K T Y W A O B R O T O W E 42 500 40 590 Zapasy 38 144 35 565 Należności handlowe 402 1 559 Należności z tytułu podatku dochodowego - - Pozostałe należności 1 854 1 578 Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe 952 450 Czynne rozliczenia międzyokresowe 131 746 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 1 016 693 Aktywa przeznaczone do sprzedaży - - A K T Y W A R A Z E M 60 591 58 537 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 6
- PASYWA Stan na Stan na KAPITAŁ WŁASNY 26 423 29 587 Kapitały własne akcjonariszy jednostki dominującej 26 423 29 587 Kapitał zakładowy 3 129 3 129 Pozostałe kapitały 22 930 23 210 Niepodzielony wynik finansowy 1 467 1 461 Wynik finansowy bieżącego okresu (1 102) 1 787 ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE 1 581 1 718 Kredyty i pożyczki 562 754 Pozostałe zobowiązania finansowe 190 190 Zobowiązania długoterminowe inne - - Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego 830 774 Rozliczenia międzyokresowe przychdów - 0 Rezerwy - - ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE 32 587 27 232 Kredyty i pożyczki 6 092 12 570 Pozostałe zobowiązania finansowe 300 - Zobowiązania handlowe 22 565 7 535 Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego - - Pozostałe zobowiązania 734 1 788 Rozliczenia międzyokresowe przychdów 2 822 5 268 Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne 74 72 Pozostałe rezerwy - - Zobowiązania związane z aktywami trwałymi przeznaczonymi do sprzedaży - - P A S Y W A R A Z E M 60 591 58 537 SKRÓCONY SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT III kwartał Narastająco 1.07-2013 - 1.07-2012 - 1.01.2013-1.01.2012 - DZIAŁALNOŚĆ KONTYNUOWANA Przychody ze sprzedaży 29 046 28 218 84 563 73 870 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów 28 173 26 650 81 223 67 673 Zysk (strata) brutto na sprzedaży Koszty sprzedaży Koszty ogólnego zarządu Zysk (strata) ze sprzedaży Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe koszty operacyjne 873 1 568 3 340 6 197 254 535 1174 1591 972 989 2662 3134 (353) 44 (497) 1471 12 104 20 118 - (398) 56 (335) 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 7
Zysk (strata) z działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Zysk (strata) przed opodatkowaniem Podatek dochodowy Zysk (strata) netto podmiotu dominującego DZIAŁALNOŚĆ ZANIECHANA - - - - (341) 546 (533) 111 915 477 347 947 (577) 514 1047 1 924 1 435 1 436 (1102) 1 924-12 - 137 (577) 502 (1102) 1 787 Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej - - - - DZIAŁALNOŚĆ KONTYNUOWANA I ZANIECHANA Zysk (strata) netto: (577) 502 (1 102) 1 787 SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYM KAPITALE WŁASNYM 1.07-2013 - 1.07-2013 - 1.01-2013 - 1.01-2012 - I. Kapitał (fundusz) własny na początek okresu (BO) zmiany przyjętych zasad (polityki) rachunkowości korekty błędów Kapitał (fundusz) własny na początek (BO), po korektach 27 003 29 084 27 475 27 297 - - - - - - - - - II. Kapitał (fundusz) własny na koniec okresu (BZ) 26 423 29 357 26 424 29 587 II. Kapitał (fundusz) własny, po uwzglednieniu proponowanego podziału zysku(pokrycia straty) - - - SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA 1.07-2013 - III kwartał 1.07-2012 - 1.01.2013 - Narastająco 1.01.2012 - Zysk (strata) przed opodatkowaniem (577) 514 (1 102) 1 924 Korekty o pozycje: 8 929 486 6 887 (26 542) A. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 8 353 1 000 5 785 (24 619) DZIAŁALNOŚĆ INWESTYCYJNA Wpływy Wydatki B. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA - - - - - 886 98 66 - (886) (98) (66) 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 8
Wpływy Wydatki C. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej D. Przepływy pieniężne netto razem E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym: -zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych F. Środki pieniężne na początek okresu G. Środki pieniężne na koniec okresu 7 818 14 24 833 7 734 1 224 5 267 713 (7 727) (406) (5 253) 24 120 625 (292) 433 (564) 625 (292) 433 (564) - - 583 1 257 625 (292) 1 016 693 3.2 JEDNOSTKOWE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA III KWARTAŁ 2013 R. ORAZ DANE PORÓWNAWCZE ZA III KWARTAŁ 2012 R. SKRÓCONY BILANS AKTYWA Stan na Stan na A. AK T Y W A T R W A Ł E 20 618 20 376 I. Wartości niematerialne i prawne II. Rzeczowe aktywa trwałe III. Należności długoterminowe 708 184 3 292 3 457 IV. Inwestycje długoterminowe 16 520 16 543 V. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 98 192 B. A K T Y W A O B R O T O W E 36 964 34 043 I. Zapasy 7 751 14 041 II. Nalezności krótkoterminowe 2 459 1 844 III.Inwestycje krótkoterminowe 26 647 17 448 IV. Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 108 710 A K T Y W A R A Z E M 57 582 54 419 PASYWA Stan na Stan na - A.KAPITAŁ (FUNDUSZ) WŁASNY 26 023 29 048 I. Kapitał (fundusz) podstawowy II. Należne wpłaty na kapitał podstawowy III. Udziały (akcje) własne (wielkość ujemna) IV. Kapitał (fundusz) zapasowy V. Kapitał z aktualizacji wyceny 2 218 2 218 - - - - 23 210 22 930 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 9
98 98 VI. Pozostałe kapitały rezerwowe - - VII. Zysk (strata) z lat ubiegłych 1 635 1 635 VIII. Zysk (strata) netto (858) 1 887 IX. Odpisy z zysku netto w ciągu roku obrotowego - - B. ZOBOWIĄZANIA I REZERWY NA ZOBOWIĄZANIA 31 559 25 370 I. Rezerwy na zobowiązania 704 646 II. Zobowiązania długoterminowe 752 944 III. Zobowiązania krótkoterminowe 30 103 23 780 IV. Rozliczenia międzyokresowe 2 891 4 192 P A S Y W A R A Z E M 57 582 54 419 RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT wariant kalkulacyjny Wyszczególnienie 1.07.2013-1.07.2012-1.01.2013-1.01.2012 - A. Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, w tym: 28 346 27 265 81 733 71 089 I. Przychody netto ze sprzedaży usług 73 143 215 456 II. Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów B. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów, w tym: 28 273 27 122 81 518 70 633 27 560 25 220 78 979 65 858 I. Koszt wytworzenia sprzedanych produktów 21 16 57 51 II. Wartość sprzedanych towarów i materiałów 27 539 25 204 78 922 65 807 C. Zysk (strata) brutto ze sprzedaży D. Koszty sprzedaży E. Koszty ogólnego zarządu F. Zysk (strata) ze sprzedaży G. Pozostałe przychody operacyjne 786 2 045 2 754 5 231 156 334 490 1 057 858 864 2 624 2 751 (228) 847 (360) 1 423 12 104 17 118 I. Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych - - - - II. Dotacje - - - - III. Inne przychody operacyjne 12 104 17 118 H. Pozostałe koszty operacyjne - (192) 56 (349) I. Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych - - - - II. Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych - (207) - (411) III. Inne koszty operacyjne - 14 56 62 l. Zysk (strata) z działalności operacyjnej (216) 1 143 (400) 1 889 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 10
J. Przychody finansowe 121 249 477 1 426 I. Dywidendy i udziały w zyskach - - - - II. Odsetki 7 3 14 3 III. Zysk ze zbycia inwestycji - - - - IV. Aktualizacja wartości inwestycji - 12-669 V. Inne 114 234 463 754 K. Koszty finansowe 447 894 935 1 291 I. Odsetki 202 312 534 606 II. Strata ze zbycia inwestycji - - - - III. Aktualizacja wartości inwestycji - - - - IV. Inne 245 581 401 685 L. Zysk (strata) z działalności gospodarczej (541) 499 (858) 2 024 M. Wynik zdarzeń nadzwyczajnych - - - - I. Zyski nadzwyczajne - - - - II. Straty nadzwyczajne - - - - Wynik zdarzeń nadzwyczajnych - - - - N. Zysk (strata) brutto (541) 499 (858) 2 024 O. Podatek dochodowy - 7-137 P. Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty) - - - - R. Zysk (strata) netto (541) 492 (858) 1 887 ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM 1.07.2013-1.07.2012-1.01.2013-1.01.2012 - I. Kapitał (fundusz) własny na początek okresu (BO) 26 297 20 530 28 007 27 836 zmiany przyjętych zasad (polityki) rachunkowości - - - - korekty błędów - - - - Kapitał (fundusz) własny na początek (BO), po korektach - - - - II. Kapitał (fundusz) własny na koniec okresu (BZ) 26 023 29 048 26 023 29 048 III. Kapitał (fundusz) własny, po uwzglednieniu proponowanego podziału zysku(pokrycia straty) - - - - 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 11
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH metoda pośrednia 1.07-2013 - 1.07-2012 - 1.01.2013-1.01.2012 - A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej I. Zysk (strata) netto (541) 492 (858) II. Korekty razem 8 674 (5 024) 5 753 (9 937) III. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 8 133 (4 532) 4 895 (8 050) B. Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej I. Wpływy II. Wydatki III. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej C. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej I. Wpływy II. Wydatki 1 887 - - - - 71 31 98 54 (71) (31) (98) (54) 7 6 504 14 8 320 7 476 2 188 4 422 606 III. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (7 469) 4 316 (4 408) 7 714 D. Przepływy pieniężne netto razem E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym : -zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych F. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu G. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 593 (247) 388 (389) 593 (247) 388 (389) - - - - - - 535 986 593 (247) 924 596 3.3 INFORMACJE O ZASADACH PRZYJĘTYCH PRZY SPORZĄDZANIU RAPORTU, W TYM INFORMACJE O ZMIANACH STOSOWANYCH ZASAD (POLITYKI RACHUNKOWOŚCI) Zasady rachunkowości przyjęte przy sporządzaniu jednostkowego sprawozdania finansowego są zgodne z Ustawą o Rachunkowości z 29 września 1994 roku z późniejszymi zmianami oraz z Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 12.12.2001 r. w sprawie szczegółowych zasad uznawania, metod wyceny, zakresu ujawniania i sposobu prezentacji instrumentów finansowych, zwanym dalej Rozporządzeniem. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz interpretacjami wydanymi przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości zatwierdzonymi przez Unię Europejską, na mocy Rozporządzenia w sprawie MSSF (Komisja Europejska 1606/2002). 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 12
MSSF UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz Komisję ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej (KIMSF), zatwierdzone do stosowania w UE. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego. Skonsolidowane i jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało przedstawione w złotych ( PLN ), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach PLN. W okresie objętym niniejszym raportem Emitent nie wprowadził zmian w zasadach (polityce) rachunkowości. 3.4 CHARKTERYSTYKA ISTOTNYCH DOKONAŃ LUB NIEPOWODZEŃ EMITENTA W OKRESIE, KTÓREGO DOTYCZY RAPORT, WRAZ Z OPISEM NAJWAŻNIEJSZYCH CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, W SZCZEGÓLNOŚCI O NIETYPOWYM CHARAKTERZE, MAJĄCYCH WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI W trzecim kwartale bieżącego roku Emitent odnotował 28,3 mln PLN przychodów. W szczególności miesiącem wzmożonej sprzedaży był sie sierpień tego roku, gdzie przychody wyniosły ponad 13 mln PLN. Tym samym były wyższe od sierpnia 2012 r. o ponad 2 mln PLN, a przychody całego kwartału były wyższe o 1,08 mln PLN od okresu porównawczego. Pod względem osiągniętej sprzedaży miniony kwartał należy uznać za udany. W okresie objętym raportem Emitent zwykle obawia się spowolnienia zakupów klientów z uwagi na sezon wakacyjny, który zwykle ma negatywny wpływ na osiąganą sprzedaż w podstawowym kanale dystrybucji Emitenta e-commerce. Łącznie na koniec III kw. jednostkowe przychody Emitenta były wyższe od okresu porównawczego aż o 10,6 mln PLN. Na odnotowany poziom wyniku na sprzedaży główny wpływ miała realizacja certyfikatów na złoto wyemitowanych przez Emitenta w latach ubiegłych. Realizując swoje zobowiązania wobec klientów, Emitent odnotował wzrost kosztów własnych sprzedaży, co negatywnie wpłynęło na uzyskaną wysokość marży brutto. Emitent osiągnął ujemny wynik na sprzedaży, pomimo widocznej znaczącej redukcji kosztów operacyjnych. W prezentowanym okresie sprawozdawczym na poziom kosztów ogólnego zarządu istotny wpływ miały wydatki związane z promocją nowych linii biznesowych Emitenta oraz pracami przygotowawczymi do uruchomienia nowego kanału dystrybucji tj. otwarcia placówek zlokalizowanych w centrach handlowych dużych miast. Pomimo tych wydatków, odnotowany poziom był niższy od okresu porównawczego, a łączna suma kosztów operacyjnych Emitenta na 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 13
koniec III kwartału bieżącego roku jest niższa o 693 tys. PLN. Jest to wynik przeprowadzanej restrukturyzacji i optymalizacji kosztów. Obniżenie wyniku operacyjnego spowodowane jest roczną korektą podatku VAT, o czym Emitent informował w poprzednich raportach okresowych. Odnotowany wynik brutto jest efektem zrealizowanych różnic kursowych oraz kosztów odsetek. Na poziom wyników skonsolidowanych wpływ miały wyniki spółki zależnej Emitenta w III kwartale, której przychody w znacznym stopniu są uzyskiwane ze sprzedaży produktów numizmatycznych. Niższe od oczekiwań przychody spółki zależnej były w dużym stopniu efektem kalendarza emisyjnego NBP. W okresie wakacyjnym nastąpiła przerwa w emisjach monet kolekcjonerskich, a kolejna istotna emisja w ubiegłym kwartale nastąpiła dopiero 13.09.2013 Skonsolidowany zysk brutto na sprzedaży na koniec trzeciego kwartału wyniósł 3,3 mln PLN. Pomimo skutecznej obniżki kosztów działalności operacyjnej w obu spółkach Grupy Kapitałowej Emitenta, które były niższe od kosztów poniesionych w analogicznym okresie o blisko 693 tys. PLN, skonsolidowany wynik operacyjny uległ pogorszeniu względem wyniku jednostkowego Emitenta o kwotę 133 tys. PLN. Emitent informował już uprzednio, że segment numizmatyki w Polsce od dłuższego czasu odczuwa spowolnienie, którego przyczyn upatruje w zasadach funkcjonowania systemu aukcyjnego NBP. Jednakże niedawno opublikowany komunikat Narodowego Banku Polskiego o zamknięciu systemu Kolekcjoner i planowanym przywróceniu poprzednich zasad funkcjonowania systemu dystrybucji polskich monet kolekcjonerskich pozwala sądzić, że w kolejnym roku może nastąpić stopniowa odbudowa sprzedaży produktów numizmatycznych. Na poziom wyniku brutto Grupy Kapitałowej wpływ miał ujemny wynik na działalności finansowej zrealizowany na odsetkach oraz ujemnych różnicach kursowych w obu spółkach Grupy. 3.5 STANOWISKO ZARZĄDU ODNOŚNIE MOŻLIWOŚCI ZREALIZOWANIA PODANYCH DO PUBLICZNEJ WIADOMOŚCI PROGNOZ FINANSOWYCH Emitent nie przekazywał do publicznej wiadomości prognozy wyników finansowych, wobec czego obowiązek wyrażenia stanowiska odnośnie możliwości zrealizowania publikowanych prognoz na rok 2013 w świetle wyników zaprezentowanych w niniejszym raporcie nie dotyczy Emitenta. 3.6 OPIS STANU REALIZACJI DZIAŁAŃ I INWESTYCJI EMITENTA IRAZ HARMONOGRAMU ICH REALIZACJI Nie dotyczy. 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 14
3.7 INFORMACJA ZARZĄDU EMITENTA NA TEMAT AKTYWNOŚCI, JAKĄ W OKRESIE OBJĘTYM RAPORTEM EMITENT I SPÓŁKA ZALEŻNA PODEJMOWALI W OBSZARZE ROZWOJU PROWADZONEJ DZIAŁALNOŚCI, W SZCZEGÓLNOŚCI POPRZEZ DZIAŁANIA NASTAWIONE NA WPROWADZENIE ROZWIĄZAŃ INNOWACYJNYCH W PRZEDSIĘBIORSTWIE W III kwartale 2013 roku Emitent wprowadził innowacyjne na polskim rynku metali szlachetnych rozwiązanie, polegające na połączeniu oferty sprzedaży sztabek złota inwestycyjnego z ubezpieczeniem następstw nieszczęśliwych wypadków. W tym zakresie Emitent podpisał umowę z renomowanym ubezpieczycielem AIG, firmą o rozpoznawalnej marce i utrwalonej pozycji na polskim rynku. W ramach podjętej współpracy Emitent oferuje swoim klientom nieodpłatne polisy ubezpieczeniowe każdemu, kto zdecyduje sie na zakup minimum jednej uncji złota. Korzyścią dla nabywcy wartość dodana w postaci polisy NNW o sumie ubezpieczeniowej 10 tys. PLN. Korzyścią dla Emitenta jest uzyskiwanie przewagi konkurencyjnej poprzez oferowanie produktu z unikalnymi cechami, gdyż jest to pionierski produkt na polskim rynku, nie oferowany dotychczas przez konkurencję. W kontynuacji podjętych działań zmierzających do wdrożenia nowego kanału dystrybucji Emitent uruchomił w dniu 17.09.2013 wyspę handlową w centrum handlowym Galeria Katowicka w Katowicach. Otwarcie to zbiegło się z premierą nowo otwartego centrum handlowego. Jest to już druga placówka handlowo-promocyjna poza salonem firmowym Emitenta w jego siedzibie po otwarciu w tym roku placówki w centrum handlowym Blue City w Warszawie. 3.8 OPIS ORGANIZACJI GRUPY KAPITAŁOWEJ ZE WSKAZANIEM JEDNOSTEK PODLEGAJĄCYCH KONSOLIDACJI Inwestycje Alternatywne Profit SA 100% EMONETY.PL SA Emonety.pl SA z siedzibą w Warszawie jednostka podlegająca konsolidacji metodą pełną. 3.9 WSKAZANIA DOTYCZĄCE PRZYCZYN NIESPORZĄDZANIA SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Nie dotyczy 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 15
3.10 INFORMACJA O STRUKTURZE AKCJONARIATU EMITENTA, ZE WSKAZANIEM AKCJONARIUSZY POSIADAJĄCYCH, NA DZIEŃ SPORZĄDZENIA RAPORTU, CO NAJMNIEJ 5% GŁOSÓW NA WALNYM ZGROMADZENIU Na dzień sporządzenia raportu skład akcjonariatu Emitenta przedstawia się następująco: Liczba akcji Akcjonariusz % udział % udział w ogólnej w kapitale liczbie głosów na WZ 7.305.549 NETMEDIA SA* 32,94% 32,94% 6.100.000 Mirosław Mejer 27,51% 27,51% 6.100.000 Agnieszka Mejer 27,51% 27,51% 1.765.000 Yury Tsykun 7,96% 7,96% 907.164 free float 4,09% 4,09% 22.177.713 100% 100% * wraz ze spółką zależną NetmediaCapital Ltd., w której Netmedia SA posiada 100% udziałów 3.11 INFORMACJE DOTYCZĄCE LICZBY OSÓB ZATRUDNIONYCH PRZEZ EMITENTA Na dzień liczba osób zatrudnionych przez emitenta, w przeliczeniu na pełne etaty wynosiła 16. 4. OŚWIADCZENIE ZARZĄDU Zarząd Emitenta informuje, iż niniejszy skonsolidowany raport kwartalny został opracowany zgodnie z Regulaminem ASO, a w szczególności Załącznikiem nr 3 do Regulaminu ASO. Zarząd Emitenta oświadcza, że zgodnie z najlepszą wiedzą Emitenta wszelkie informacje przedstawione w niniejszym raporcie są prawdziwe, rzetelne i zgodne ze stanem faktycznym oraz przedstawiają prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć oraz sytuacji Emitenta. 2013 IAP S.A. Wszystkie prawa zastrzeżone Strona 16