RAPORT GRAPHIC S.A. ZA IV KWARTAŁ 2011 ROK KATOWICE, 14 lutego 2012 r.
SPIS TREŚCI: 1. INFORMACJE O SPÓŁCE...3 2. WYBRANE DANE FINANSOWE...5 3. KOMENTARZ ZARZĄDU EMITENTA NA TEMAT CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, KTÓRE MIAŁY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI FINANSOWE...7 4. INFORMACJA ZARZĄDU EMITENTA NA TEMAT AKTYWNOŚCI, JAKĄ W OKRESIE OBJĘTYM RAPORTEM EMITENT PODEJMOWAŁ W OBSZARZE ROZWOJU PROWADZONEJ DZIAŁALNOŚCI, W SZCZEGÓLNOŚCI POPRZEZ DZIAŁANIA NASTAWIONE NA WPROWADZENIE ROZWIĄZAŃ INNOWACYJNYCH W PRZEDSIĘBIORSTWIE...8 5. STANOWISKO ODNOŚNIE DO MOŻLIWOŚCI ZREALIZOWANIA PUBLIKOWANYCH PROGNOZ WYNIKÓW NA DANY ROK W ŚWIETLE WYNIKÓW ZAPREZENTOWANYCH W DANYM RAPORCIE KWARTALNYM ZA OKRES OD 1.10.2011 DO 31.12.2011 ROKU...9
1. Informacje o Spółce Firma: Forma prawna: Siedziba: Adres: GRAPHIC Spółka Akcyjna Spółka Akcyjna Katowice ul. Węglowa 7 40-105 Katowice Telefon: 032 254 97 73 Faks: 032 254 97 73 Adres poczty elektronicznej: Adres strony internetowej: graphic@graphic.pl www.graphic.pl NIP: 6342773530 REGON: 241852386 KRS: 0000379636 GRAPHIC S.A. jest agencją reklamową, która od 1992 roku prowadzi działalność na polskim rynku reklamy. Firma świadczy usługi z zakresu przygotowania do druku, oklejania pojazdów, systemów wystawienniczych i reklamy wizualnej, druku laserowego, fotografii reklamowej, projektowania graficznego również witryn internetowych. Spółka zbudowała przewagę konkurencyjną na polskim rynku dzięki nowoczesnej linii projektowej, własnej drukarni wielkoformatowej, wysokiej jakości świadczonych usług oraz kompleksowości oferty. Z oferty firmy korzystają zarówno duże podmioty gospodarcze (galerie handlowe, banki), jak i drobni odbiorcy (restauracje, piekarnie). Łącznie ponad 3,5 tys. klientów. GRAPHIC S.A. przewiduje rozszerzenie oferty o usługi kierowane bezpośrednio do podmiotów z segmentu małych i średnich przedsiębiorstw. Siedziba firmy oraz jej drukarnia znajdują się w Katowicach.
Władze Spółki ZARZĄD Imię i nazwisko Stanowisko Kadencja Od Do Tomasz Mol Prezes Zarządu 03 luty 2011 03 luty 2014 Tomasz Mol Ur. w 1969 r. Absolwent Policealnego Studia Reklamy o specjalności reklama handlowa. W 1991 r. założył własną działalność gospodarczą pod nazwą Agencja Reklamowo-Fotograficzna. Trzy lata później powstała P.P.H.U. GRAPHIC Tomasz Mol, obecnie GRAPHIC S.A. RADA NADZORCZA* Kadencja Imię i nazwisko Stanowisko Od Do Marcin Sadowski Przewodniczący Rady Nadzorczej 03 luty 2011 03 luty 2016 Agnieszka Mol Członek Rady Nadzorczej 03 luty 2011 03 luty 2016 Anna Muszyńska Członek Rady Nadzorczej 03 luty 2011 03 luty 2016 Paweł Paćkowski Członek Rady Nadzorczej 03 luty 2011 03 luty 2016 Beata Mol Członek Rady Nadzorczej 03 luty 2011 03 luty 2016 *Stan na dzień 31.12.2011 roku. Do dnia publikacji niniejszego raportu okresowego w składzie Rady Nadzorczej nie zaszły żadne zmiany.
Struktura akcjonariatu Po emisji akcji serii C* Akcjonariusz Liczba akcji Udział w Udział w Liczba kapitale ogólnej liczbie głosów zakładowym głosów Tomasz Mol 3000000 6000000 83,60% 91,07% DM WDM S.A. pośrednio poprzez 238650 238650 6,65% 3,62% podmioty zależne Pozostali 349877 349877 9,75% 5,31% Suma 3588527 6588527 100,00 % 100,00 % *Stan na dzień 30.11.2011 Udział w kapitale zakładowym [%] Udział w ogólnej liczbie głosów [%] 9,75% 6,65% 83,60 % 5,31% 3,62% 91,07 % Tomasz Mol Tomasz Mol DM WDM S.A. pośrednio poprzez podmioty zależne Pozostali DM WDM S.A. pośrednio poprzez podmioty zależne Pozostali 2. Wybrane dane finansowe W dniu 02 lutego 2011 pan Tomasz Mol zawiązał GRAPHIC Spółkę Akcyjną. Rejestracja Spółki w KRS miała miejsce w dniu 1 marca 2011 roku. Akcje serii A Spółki zostały pokryte aportem w postaci przedsiębiorstwa w rozumieniu przepisów art. 551 Kodeksu Cywilnego, prowadzonego przez założyciela pod firmą P.P.H.U. GRAPHIC Tomasz Mol na podstawie wpisu do ewidencji działalności gospodarczej, prowadzonej przez Prezydenta miasta Katowice pod numerem 34847. Zawiązanie Spółki GRAPHIC Spółka Akcyjna było jednocześnie rozpoczęciem działalności operacyjnej Emitenta, wcześniej prowadzonej przez P.P.H.U. GRAPHIC Tomasz Mol. Do majątku spółki GRAPHIC S.A. został wniesiony cały majątek P.P.H.U. GRAPHIC Tomasz Mol wraz z należnościami i zobowiązaniami. Jednocześnie Spółka stała się stroną wszelkich umów łączących poprzednio Pana Tomasza Mola z kontrahentami, natomiast działalność gospodarcza
P.P.H.U. GRAPHIC Tomasz Mol została zlikwidowana i nie prowadzi działalności. Obecnie Spółka kontynuuje działalności prowadzoną wcześniej w formie działalności gospodarczej P.P.H.U. GRAPHIC Tomasz Mol. Tabela 1. Wybrane dane finansowe z bilansu Spółki (tys. zł) DANE ZA OKRES Bilans 4Q2011 otwarcia Stan na dzień 31.12.2011 Stan na dzień 03.02.2011 kapitał własny 2615 1265 należności długoterminowe 0 0 należności krótkoterminowe 1578 435 środki pieniężne i inne aktywa 34 10 pieniężne zobowiązania długoterminowe 0 0 zobowiązania krótkoterminowe 543 809 Tabela 2. Wybrane dane finansowe z rachunku zysków i strat DANE ZA OKRES przychody netto ze sprzedaży zysk/strata na sprzedaży zysk/strata na działalności operacyjnej 4Q2011 [tys.pln] 1.10.2011-31.12.2011 1-4Q2011* [tys.pln] 1.01.2011-31.12.2011 1-4Q2011 [tys. PLN] 3.02.2011-31.12.2011 4Q2010** [tys. PLN] 1.10.2010-31.12.2010 1-4Q2010** [tys. PLN] 1.01.2010-31.12.2010 1866 4594 4 337 1348 3809 407 779 733 980 1193 437 809 763 980 1193 zysk/strata brutto 191 538 492 980 1193 zysk/strata netto 137 416 379 795 970 amortyzacja 138 186 180 16 113 * Za okres 1Q-4Q 2011 z uwzględnieniem działalności P.P.H.U. GRAPHIC Tomasz Mol ** Za okres 1Q-4Q2010 oraz 4Q 2010 dane P.P.H.U. GRAPHIC Tomasz Mol
3. Komentarz Zarządu Emitenta na temat czynników i zdarzeń, które miały wpływ na osiągnięte wyniki finansowe W IV kwartale 2011 roku Emitent osiągnął 1,866 mln zł przychodów ze sprzedaży oraz 137 tys. zł zysku netto. W porównaniu do analogicznego okresu roku ubiegłego przychody były wyższe o 518 tys. zł (wzrost o 38,43 proc.). + 38,43% Wykres 1 Przychody ze sprzedaży w IV kwartale 2011 r. oraz w okresie od 1.01. do 31.12.2011r. wraz z danymi porównawczymi za 2010 rok [dane w tys. zł] W ujęciu narastającym, w 2011 roku Spółka zanotowała wzrost przychodów o 20,61 proc. do 4,594 mln zł z 3,809 mln zł w 2010 r.. Zysk netto w IV kwartale 2011 roku był niższy o 658 tys. złotych od wyniku osiągniętego w tym samym czasie w 2010 roku. Na osiągnięty wynik miał wpływ wzrost kosztów działalności operacyjnej, w tym głównie zużycie materiałów i energii, usługi obce oraz wartość sprzedawanych towarów i materiałów. W ujęciu narastającym, zysk netto wyniósł 416 tys. zł w porównaniu do 970 tys. zł w roku poprzednim. W opinii Zarządu Spółki rynek usług reklamowych, na którym działa GRAPHIC S.A. charakteryzuje się wysokimi wahaniami przychodów, które związane są zarówno z czynnikami sezonowymi oraz koniunkturą w branży. Tym samym, uzyskane przez Emitenta przychody uzależnione są od wielkości budżetu, jaki dany klient jest gotowy przeznaczyć na reklamę. Z prowadzonych przez Spółkę analiz wynika, że najwyższy poziom przychodów jest uzyskiwany przez GRAPHIC S.A. w miesiącach od września do grudnia, a czynnikiem, który wpływa na sezonowość przychodów ze sprzedaży
jest nasilony popyt na dobra konsumpcyjne. W przyjętej strategii rozwoju, Zarząd Emitenta podejmuje nieustanne starania w zakresie dywersyfikacji zarówno rynków zbytu, jak i źródeł przychodów ze sprzedaży, by wyeliminować w jak największym stopniu ryzyko sezonowości sprzedaży, tak aby zmiany wartości sprzedaży między poszczególnymi kwartałami były jak najmniejsze. W ocenie Zarządu spółki GRAPHIC S.A. wypracowane wyniki finansowe w IV kwartale są bezpośrednio związane z realizacją długofalowej strategii rozwoju, która polega na wdrożeniu rozwiązań związanych z poszerzeniem oferty usługowo-produktowej oraz rozbudową działu sprzedaży. Rozwinięcie działu sprzedaży, który został zainicjowany w III kwartale 2011 roku, a także kontynuowany w IV kwartale, w znacznym stopniu wpłynął na podniesienie standardu obsługi oraz zwiększenie jego efektywności. Zatrudnienie dodatkowych czterech wykwalifikowanych specjalistów, odpowiedzialnych za ciągłe doskonalenie standardu świadczonych usług oraz pozyskiwanie nowych Klientów i wkraczanie w nowe obszary, wymaga ponoszenia przez Spółkę odpowiednich nakładów finansowych związanych z systemem motywacyjnym oraz z specjalistycznymi programami szkoleniowymi. Na wypracowany wynik finansowy miały również wpływ, w sposób pośredni, przeprowadzone w III kwartale badania rynku zbytu pod kątem zapotrzebowania na nowe produkty w celu stworzenia grupy klientów docelowych oraz bezpośrednie koszty opracowania nowych materiałów reklamowych w oparciu o nowoczesne technologie, które miały miejsce w IV kwartale 2011 roku. 4. Informacja Zarządu Emitenta na temat aktywności, jaką w okresie objętym raportem emitent podejmował w obszarze rozwoju prowadzonej działalności, w szczególności poprzez działania nastawione na wprowadzenie rozwiązań innowacyjnych w przedsiębiorstwie W trakcie IV kwartału 2011 roku Spółka GRAPHIC S.A. przygotowywała się do debiutu na rynku NewConnect. Pierwsze notowanie akcji serii C na rynku alternatywnym miało miejsce 18 listopada 2011 r. Na otwarciu notowań kurs akcji wzrósł o 48,83 proc. z 5,57 zł do 8,29 zł.
Ostatni kwartał roku jest okresem, w którym Spółka otrzymuje największą liczbę zleceń od klientów stałych. W związku z powyższym, dział obsługi klienta skupił swoje działania na wskazanych kontrahentach. W IV kwartale 2011 roku Emitent otrzymał 444 zlecenia, w porównaniu do 558 w IV kwartale 2010 roku, jednocześnie osiągając wzrost przychodów o 20,61 %. Od momentu debiutu na rynku NewConnect, Emitent stara się stale podnosić standardy usług m.in. poprzez organizację cyklu szkoleń dla swoich pracowników. W związku z tym, w grudniu 2011 r. zorganizowany został konkurs ofert na szkolenia dla kadry z zakresu obsługi klienta. Następnie dokonano wyboru najkorzystniejszej oferty. Cykl szkoleń zostanie zakończony w III kwartale 2012 roku. Zarząd Emitenta jest przekonany, iż efektem kursów będzie wyższy standard obsługi obecnych klientów, a także pozyskanie nowych. W IV kwartale 2011 roku Spółka prowadziła działania zmierzające do pozyskania nowych klientów poprzez przygotowywanie oraz składanie ofert w procesach przetargowych. Prowadzono także liczne rozmowy handlowe, które zaowocowały zawarciem trzech kontraktów na łączną kwotę 58642,00 zł netto. W omawianym okresie Spółka zrealizowała 444 zlecenia dla firm z takich branż jak: rozrywka i media, przemysł ciężki, handel, transport. Ponadto, Emitent opierając się na przeprowadzonych badaniach, przygotował oraz wdrożył innowacyjne technologie w obszar świadczonych usług. 5. Stanowisko odnośnie do możliwości zrealizowania publikowanych prognoz wyników na dany rok w świetle wyników zaprezentowanych w danym raporcie kwartalnym za okres od 1.10.2011 do 31.12.2011 roku Spółka nie publikowała prognoz finansowych.