Warszawa, dnia 15.04.2016 r. Prognoza KUKE Upadłości firm w Polsce Z danych pochodzących z Monitora Sądowego i Gospodarczego wynika, że sądy gospodarcze w marcu 2016 r. ogłosiły upadłość 60 przedsiębiorstw. Było to o 27,7% więcej niż w lutym 2016 r. oraz o -27,7% mniej niż w marcu 2015 r., w którym upadły 83 podmioty. W marcu 2016 r. najwyższe natężenie upadłości wystąpiło w województwie mazowieckim i zachodniopomorskim (po 1,43%), natomiast najniższe w województwie podlaskim (0,32%). Średnie natężenie upadłości spółek prawa handlowego w Polsce uległo obniżeniu do poziomu 0,94% z 0,98% przed miesiącem, przed rokiem w marcu wynosiło ono 1,18%. W ciągu ostatnich dwunastu miesięcy (kwiecień 2015 r. marzec 2016 r.) na skutek niewypłacalności, działalność gospodarczą zakończyło 691 przedsiębiorstw. Suma upadłości po marcu 2016 r. okazała się o -3,2% mniejsza od zanotowanej na koniec lutego (upadło 714 firm). Przed rokiem, w marcu 2015 r. roczna krocząca suma upadłości wynosiła 829. Wynik z tego miesiąca jest lepszy od zeszłorocznego o -16,6%. W ciągu ostatnich dwunastu miesięcy najmniejszą liczbę upadłości w pojedynczym miesiącu ogłoszono we wrześniu 2015 r. (45 firm). Największą liczbę upadłości w pojedynczym miesiącu ogłoszono w maju 2015 r. (71 firmy).
Prognoza na rok 2016 Rok 2016 przyniósł wprowadzenie w życie prawa restrukturyzacyjnego oraz znowelizowanych przepisów prawa upadłościowego, w wyniku których wprowadzenie sanacji przedsiębiorstwa ma pierwszeństwo. Spowodowało to zachwianie dotychczasowych statystyk, co przekłada się na zmniejszenie ilości upadłości w pierwszych miesiącach bieżącego roku. Jednakże ilość upadłych podmiotów prawa handlowego w marcu odbiega od stycznia i lutego na niekorzyść. Jeśli dodać do tego podmioty podlegające restrukturyzacji - ilościowo - może okazać się, iż w sumie podmiotów zbankrutowanych i restrukturyzowanych może okazać się większa niż samych tylko podmiotów, które ogłosiły upadłość w zeszłym roku pod przepisami poprzedniego prawa upadłościowego. Aktualnie więc pozostaje wciąż sprawą otwartą na jakim poziomie ustabilizuje się liczba podmiotów zbankrutowanych oraz tych, które zostaną poddane sanacji. W przypadku zachowania trendów z początku obecnego roku liczba samych upadłości może ulec wyraźnemu obniżeniu do poziomu poniżej 600 podmiotów. W 2016 r. pozytywnym czynnikiem dla popytu wewnętrznego będzie wprowadzenie programu Rodzina 500+. Przedmiotowe środki wpłyną na branże bezpośrednio wspierające rodziców w wychowaniu dzieci. Rodzice otrzymawszy dodatkowy dochód będą mogli przekazać część tych środków na inne wydatki rozkręcając w ten sposób koniunkturę, a co za tym idzie zmniejszając bezrobocie oraz proporcjonalnie zwiększając dochody budżetowe. Wspomniany dodatkowy dochód może być również zachętą do zakupienia większego mieszkania z dopłatą 500 zł (razy ilość posiadanych dzieci przekraczająca liczbę jeden) miesięcznie do kredytu przez okres dorastania dzieci. Przyjęcie Planu na rzecz Odpowiedzialnego Rozwoju przyczyni się w 2016 r. do budowania optymizmu wśród przedsiębiorców odnośnie przyszłej koniunktury, co powinno przełożyć się na pierwsze nakłady inwestycyjne pod przewidywane przedsięwzięcia objęte Planem.
Upadłości spółek prawa handlowego W marcu ogłoszono upadłość 41 przedsiębiorstw prowadzących działalność gospodarczą w formie spółek prawa handlowego. Jest to o 64,0% więcej niż w zeszłym miesiącu, gdy upadło ich 25. W stosunku do marca ub. r. (62 bankructwa) wynik bieżącego miesiąca jest o -33,9% lepszy. Upadłości indywidualnych działalności gospodarczych W marcu udział firm prowadzonych w postaci indywidualnej działalności gospodarczej w ramach wszystkich upadłości wynosił 32%. Średni poziom udziału tych firm w ramach wszystkich upadłości w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy wynosił około 29%. Jednakże w ciągu ostatnich czterech miesięcy średni przedmiotowy średni udział wyniósł ok. 39%, co jest efektem nagłego spadku upadłości spółek prawa handlowego w ogólnej sumie bankructw oraz podniesienia się poziomu upadłości wśród indywidualnych działalności gospodarczych. W ostatnim miesiącu 19 osób zakończyło prowadzeniee indywidualnej działalności gospodarczej ze względu na niewypłacalność. Było to o -13,6% mniej niż w lutym (22 upadłości) oraz o -9,5% mniej w stosunku do marca 2015 r. (21 bankructw) ).
Natężenia upadłości w wybranych branżach Stosunek upadłości spółek prawa handlowego w odniesieniu do liczby średnich i dużych firm obecnych na rynku kształtował się w marcu 2016 r. na poziomie 0,94%.
W ciągu miesiąca natężenie upadłości w budownictwie uległo spadkowi z poziomu 1,87% i wynosi obecnie 1,80%. W analogicznym okresie 2015 r. wynosiło ono 2,47%. Obecnie notowane poziomy natężenia upadłości w budownictwie są najniższe od stycznia 2011 r. gdy natężenie upadłości wśród firm budowlanych wynosiło 1,59%. Zgodnie z danymi GUS w okresie styczeń marzec oddano do użytkowania o 17,7% więcej mieszkań niż w analogicznym okresie roku poprzedniego. Jednocześnie rozpoczęto o 7,9% więcej mieszkań niż w okresie styczeń marzec 2015 r. oraz wydano pozwoleń na budowę o 9,7% więcej mieszkań niż rok temu. Nabiera tempa realizacja programu Budowy Dróg Krajowych, który daje pracę licznym firmom budowlanym zaangażowanym jako podwykonawcy generalnych wykonawców. Przed rokiem natężenie upadłości w handlu hurtowym wynosiło 1,09% a obecnie 0,76% (przed miesiącem było to 0,83%). Roczna dynamika sprzedaży w hurcie polepszyła się się z 1,9% w styczniu do 6,7% w lutym. W zeszłym roku poziom rocznej dynamiki sprzedaży hurtowej ulegał silnym wahaniom, przeplatając doskonałe miesiące z wysoką sprzedażą z takimi gdzie sprzedaż była raczej niska. W tym roku prawdopodobnie również będziemy mieli do czynienia z podobną sytuacją, co będzie efektem falowań zamówień na dostawy towarów konsumpcyjnych, jak również zaopatrzeniowych i tych o charakterze inwestycyjnym. Sporo z owej zmienności to efekt nierównomiernych dostaw eksportowych. w transporcie w marcu obniżyło się do poziomu 0,57%. W lutym 2016 r. natężenie upadłości branży wynosiło 0,66%. Rok temu natężenie upadłości w przedmiotowej branży wynosiło 0,97%. Branża transportowa zmaga się z problemem dużej konkurencji pomiędzy
podmiotami, co powoduje, iż maleją marże za realizowane usługi. Przedmiotowa sytuacja jest trudna w szczególności dla małych podmiotów. Istotną ulgą dla finansów firm przewozowych w ciągu ostatniego półtora roku jest załamanie się cen paliw do środków transportu. W 2015 r. branża została wsparta poprzez dynamicznie rosnący polski eksport na innych kierunkach. Potencjalny kryzys na kierunku rosyjskim został zażegnany poprzez zawarcie porozumienia ze stroną rosyjską odnośnie pozwoleń dla polskich firm na realizowanie przewozów na terenie Federacji Rosyjskiej. w branży związanej z kulturą rozrywką i rekreacją właściwie od sześciu miesięcy utrzymuje się na poziomie ok. 1,30%. Przed rokiem natężenie upadłości w przedmiotowej branży wynosiło 2,62%. Obserwowanie przedmiotowej branży jest o tyle ważne, iż jej kondycja jest dobrym zobrazowaniem ogólnej koniunktury w gospodarce ze względu na to, iż dziedziny, których dotyczy stanowią pierwszą ofiarę oszczędności wymuszonych pogorszeniem się ogólnej sytuacji finansowej. Z drugiej strony gdy koniunktura poprawia się klienci przedmiotowej branży odreagowują wcześniejsze zaciskanie pasa. w grupie producentów mebli znajduje się na wyjątkowo niskim poziomie. Po lutym osiągnęło poziom 0,15%. Przed miesiącem było to 0,31%. Na początku zeszłego roku poziom upadłości oscylował w tej branży wokół. Branża meblarska jest polską chlubą eksportową, gdyż zdecydowana większość przychodów generowana jest przez sprzedaż za granicę. W przypadku podmiotów dużych (zatrudniających powyżej 49 osób) jest to średnio około 66%, natomiast w przypadku pomiotów średnich (zatrudniających pomiędzy 9 a 50 osób) jest to średnio około 31%. Najgorszy okres dla producentów mebli przypadał na 2013 r. W kwietniu 2013r. poziom upadłości wynosił 3,42%. W ostatnim czasie Europejski Bank Centralny obniżył stopy procentowe (nieznacznie ale przez to zarysował wyraźnie swoją politykę), co może przełożyć się na wzrost popytu ze strony rynku strefy euro.
Przed rokiem, w marcu 2015 r. największe natężenie upadłości notowano w działalności finansowej i ubezpieczeniowej (2,26%), budownictwie (2,47%), branży rozrywkowo-rekreacyjną (2,63%), pozostałych niesklasyfikowanych działach (3,26%) oraz wytwarzaniu i przetwarzaniu koksu i rafinacji ropy naftowej (4,80%). W zestawieniu z marcem 2015 r. istotny spadek natężenia upadłości widoczny był m.in. w wytwarzaniu i przetwarzaniu koksu i rafinacji ropy naftowej ( wobec 4,80%), działalności związanej z kulturą, rozrywką i rekreacją (1,33% wobec 2,63%), produkcji mebli (0,15% wobec 1,56%), produkcja pojazdów samochodowych i ich części ( wobec 0,92%) oraz magazynowaniu i działalności pocztowej (0,77% wobec 1,45%). W ciągu roku największy wzrost natężenia upadłości wystąpił w produkcji metali (1,78% wobec 1,07%), produkcji materiałów budowlanych (1,76% wobec 0,86%), produkcji pozostałego sprzętu transportowego (1,82% wobec 1,24%) oraz poligrafii i reprodukcji (1,15% wobec 0,58%).
Natężenia upadłości w poszczególnych województwach W marcu 2016 r. najwyższy stosunek upadłości przedsiębiorstw w odniesieniu do liczby średnich i dużych firm w danym województwie wystąpił w województwie zachodniopomorskim oraz mazowieckim i wynosił po 1,43%. Następne w kolejności województwa charakteryzujące się wysokim natężeniem upadłości to: województwo warmińsko - mazurskie (1,29%) i województwo dolnośląskie (1,22%). Najmniejsze natężenia upadłości odnotowano w województwach: opolskim (0,33%), i podlaskim (0,32%).
Pogorszenie sytuacji w ciągu 12 miesięcy zanotowano w czterech województwach. Największy wzrost natężenia upadłości zanotowano w województwie mazowieckim (z 1,16% na 1,43%) oraz w województwie warmińsko-mazurskim (z 1,02% na 1,29%). Pogorszenie sytuacji odnotowano jeszcze w województwie świętokrzyskim (z 0,73% do 0,97%) oraz śląskim (z 0,83% do 0,92%). Sytuacja poprawiła się w dwunastu województwach, z czego najbardziej w dolnośląskim (z 2,08% na 1,22%) oraz małopolskim (z 1,63% do 0,89%). Korporacja Ubezpieczeń Kredytów Eksportowych Spółka Akcyjna jest instytucją ubezpieczeniową prowadzącą działalność w zakresie ubezpieczania należności od kontrahentów krajowych i zagranicznych. Oferuje także gwarantowane przez Skarb Państwa ubezpieczenia eksportowe oraz udziela gwarancji kontraktowych. Jej rolą jest minimalizacja ryzyka finansowego związanego z działalnością przedsiębiorstw.
Załącznik nr 1 Natężenia upadłości w branżach. Rolnictwo, leśnictwo, łowiectwo, rybactwo Górnictwo i wydobycie węgla i piasku Liniowy () Liniowy () PKD - 1,2,3 A PKD - 5,6,7,8,9 B Produkcja wyrobów z drewna Produkcja wyrobów z papieru Liniowy () Liniowy () PKD - 16 C Produkcja chemikaliów i wyrobów chemicznych PKD - 17 C Farmacja i leki Liniowy () Liniowy () PKD - 20 C Produkcja metali PKD - 21 C Produkcja metalowych wyrobów (bez maszyn) Liniowy () Liniowy () PKD - 24 C PKD - 25C Produkcja maszyn i urządzeń Produkcja samochodów i części Liniowy () Liniowy () PKD - 28C PKD - 29C Obliczenia własne na podstawie danych z Monitora Sądowego i Gospodarczego oraz Głównego Urzędu Statystycznego
Załącznik nr 1 Natężenia upadłości w branżach. Pozostała produkcja wyrobów Naprawa maszyn i urządzeń Liniowy () Liniowy () PKD -32 C PKD - 33C 4,00% Budownictwo Handel hurtowy i detaliczny samochodów oraz naprawa samochodów Liniowy () Liniowy () PKD - 41,42,43 F PKD - 45 G Transport Magazynowanie i działalność pocztowa Liniowy () Liniowy () PKD - 49,50,51 H PKD - 52,53 H Działalność finansowa i ubezpieczeniowa Liniowy () Działalność związana z rynkiem nieruchomości Działalność związana z rynkiem nieruchomości Liniowy (Działalność związana z rynkiem nieruchomości) PKD - 64,65,66 K PKD - 68L Edukacja Opieka zdrowotna i pomoc społeczna Liniowy () Liniowy () PKD - 85 P PKD - 86,87,88 Obliczenia własne na podstawie danych z Monitora Sądowego i Gospodarczego oraz Głównego Urzędu Statystycznego
Załącznik nr 1 Natężenia upadłości w branżach. Produkcja artykułów spożywczych,napojów i wyrobów tytoniowych Tekstylia i odzież (skóry) Liniowy () Liniowy () PKD -10,11,12 C PKD -13,14,15 C Poligrafia i reprodukcja 6,00% 5,00% 4,00% Wytwarzanie i przetwarzanie koksu i rafinacji ropy naftowej Liniowy () PKD - 18 C PKD - 19 C PKD - 22 C Produkcja wyrobów z gumy i tworzyw sztucznych Liniowy () Produkcja komputerów i wyrobów elektronicznych Liniowy () PKD - 23 C Produkcja materiałów budowlanych Liniowy () Produkcja urządzeń elektrycznych Produkcja urządzeń elektrycznych Liniowy (Produkcja urządzeń elektrycznych) PKD - 26C PKD - 27 C Produkcja pozostałego sprzętu transportowego Produkcja mebli Liniowy () Liniowy () PKD -30 C PKD - 31 C Obliczenia własne na podstawie danych z Monitora Sądowego i Gospodarczego oraz Głównego Urzędu Statystycznego
Załącznik nr 1 Natężenia upadłości w branżach. Wytwarzanie i zaopatrywanie w energię elektryczną i gaz Dostawa wody i gospodarka ściekami oraz odpadami Liniowy () Liniowy () PKD - 34,35 D PKD - 36,37,38,39 E Handel hurtowy Handel detaliczny Liniowy () Liniowy () PKD - 46G PKD- 47G Hotele i restauracje Informacja i komunikacja Liniowy () Liniowy () PKD - 55,56 I PKD - 58,59,60,61,62,63 J Działalność specjalistyczna, naukowa i techniczna Działalność w zakresie usług administrowania Liniowy () Liniowy () PKD - 69,70,71,72,73,74,75 M PKD - 77,78,79,80,81,82 N 5,00% 4,00% Kultura, rozrywka i rekreacja 3,50% Pozostałe niesklasyfikowane działy Liniowy () Liniowy () PKD - 90,91,92,93 R PKD - 94,95,96 S Obliczenia własne na podstawie danych z Monitora Sądowego i Gospodarczego oraz Głównego Urzędu Statystycznego
Załącznik nr 2 Natężenia upadłości w województwach. DOLNOŚLĄSKIE KUJAWSKO-POMORSKIE Liniowy () Liniowy () ŁÓDZKIE MAŁOPOLSKIE Liniowy () Liniowy () PODKARPACKIE PODLASKIE Liniowy () Liniowy () ŚWIĘTOKRZYSKIE WARMIŃSKO-MAZURSKIE Liniowy () Liniowy () Obliczenia własne na podstawie danych z Monitora Sądowego i Gospodarczego oraz Głównego Urzędu Statystycznego
Załącznik nr 2 Natężenia upadłości w województwach. LUBELSKIE LUBUSKIE Liniowy () Liniowy () MAZOWIECKIE OPOLSKIE Liniowy () Liniowy () POMORSKIE ŚLĄSKIE Liniowy () Liniowy () WIELKOPOLSKIE ZACHODNIOPOMORSKIE Liniowy () Liniowy () Obliczenia własne na podstawie danych z Monitora Sądowego i Gospodarczego oraz Głównego Urzędu Statystycznego