2016 RAPORT ROCZNY Tarnów, dnia 24 maja 2017 roku
Spis treści I. List Zarządu objaśniający sytuację Spółki II. III. IV. Wybrane dane finansowe, zawierające podstawowe pozycje z rocznego sprawozdania finansowego, w tym przeliczone na euro Oświadczenie Zarządu w sprawie rzetelności i kompletności sprawozdania finansowego Oświadczenie Zarządu w sprawie wyboru podmiotu uprawnionego do badania rocznego sprawozdania finansowego V. Opinia oraz Raport biegłego rewidenta z badania sprawozdania finansowego za rok obrotowy 2016 VI. Sprawozdanie finansowe za rok obrotowy 2016 VII. Sprawozdanie Zarządu za rok obrotowy 2016 VIII. Sprawozdanie ze stosowania zasad ładu korporacyjnego Dobre Praktyki Spółek Notowanych na NewConnect 1
List Zarządu Drodzy Akcjonariusze, Inwestorzy Giełdowi oraz Obligatariusze, oddajemy w Wasze ręce Raport roczny podsumowujący działalność BVT SA w 2016 roku. Rok 2016, był to czwarty rok funkcjonowania Spółki. Jednocześnie był on pełen ważnych wydarzeń, które mają i będą mieć w przyszłości wpływ na jej funkcjonowanie. Do najważniejszych z nich Zarząd zalicza połączenie ze Spółką Windykacja PL Sp. z o.o., które nastąpiło w czerwcu 2016 roku. Wydarzenie to otworzyło nowy rozdział w naszej działalności. Od tej chwili staliśmy się podmiotem o szerszym spektrum możliwości oraz charakteryzującym się większą samodzielnością w zakresie windykacji wierzytelności własnych. Windykacja PL to Spółka, która w historię BVT SA jest wpisana od samego jej początku jako podmiot obsługujący zakupywane przez Emitenta pakiety wierzytelności. W chwili połączenia przejęliśmy struktury, które do tej pory pracowały dla nas na własność. Pozwoliło to nam stać się podmiotem kompleksowym, zdolnym do obsługi wierzytelności własnych, ale mogącym też działać na zlecenie. Kolejnymi ważnymi wydarzeniami były dwie emisje obligacji (seria A oraz B), których emisję zamknięto odpowiednio w kwietniu oraz sierpniu 2016 roku. Środki zgromadzone w ten sposób przeznaczone zostały na: przyspieszenie procesów dotyczących windykacji posiadanych pakietów masowych w zakresie obsługi sądowej oraz egzekucyjnej, zakup kolejnych pakietów wierzytelności, zakup wierzytelności z sektora bankowego. Powyższe wydarzenia umożliwiły Spółce z jednej strony stabilizację pozycji na rynku wierzytelności transportowych, a z drugiej otwarcie się na nowe kierunki działalności. Prace formalne związane z realizacją wszystkich trzech powyższych kierunków realizowane są we współpracy z podmiotami profesjonalnymi, posiadającymi doświadczenie w poszczególnych dziedzinach. Dzięki takiemu podejściu, zapewnione jest właściwe pod względem formalnym oraz merytorycznym przeprowadzenie procesów, które w ocenie Zarządu pozwoli na ich sprawną finalizację. W związku z prowadzoną polityką dywidendową, we wrześniu 2016 r. Spółka wypłaciła akcjonariuszom 996.599,07 zł w formie dywidendy, co w przeliczeniu na jedną akcję dawało wartość 0,09 zł brutto. W opinii Zarządu przyjęta polityka dywidendowa prowadzi do sytuacji, w której akcjonariusz otrzymuje jasny przekaz, że zysk Spółki przekłada się na jego personalną korzyść, a tym samym, że Spółka jest podmiotem godnym zaufania. Rok 2016 zakończył się dla Spółki stratą netto w wysokości -166.525,78 zł (sto sześćdziesiąt sześć tysięcy pięćset dwadzieścia pięć złotych 78/100). Taki wynik jest w głównej mierze spowodowany: zmianą charakterystyki obsługiwanych pakietów wierzytelności pakiety telekomunikacyjne wymagają dłuższego okresu czasu licząc od przyjęcia do obsługi do spływu środków pieniężnych, intensyfikacją działań z zakresu windykacji sądowej oraz egzekucyjnej konieczność poniesienia nakładów na opłaty sadowe, pełnomocnictwa oraz zaliczki komornicze i niezwłocznego zaliczenia ich w koszty, koniecznością wyceny posiadanych na dzień 31 grudnia 2016 roku akcji spółki Kupiec SA. Podobnie jak w latach poprzednich, Zarząd prowadził politykę minimalizacji kosztów, optymalizacji ryzyka oraz maksymalizacji rentowności nabywanych pakietów. Poniesione koszty, o których mowa powyżej przełożą się na realny przychód Spółki w latach 2017 oraz 2018. Jako Zarząd zapewniamy Państwa, że w dalszym ciągu będziemy realizować przyjętą strategię rozwoju Spółki. Jednocześnie dbając o stabilną, wypracowaną pozycję Spółki zamierzamy poszerzać spektrum jej możliwości o nowe kierunki działalności. Na zakończenie, dziękując za pokładane w Spółce zaufanie, zachęcamy Państwa do zapoznania się z pełną treścią Raportu rocznego za rok obrotowy 2016, który obrazuje efekt całorocznej pracy Zarządu, Pracowników oraz Podmiotów Współpracujących i Partnerów. 2
Wybrane dane finansowe BILANS sporządzony na dzień 31.12.2016 r Poz. Okres sprawozdawczy 31.12.2015 31.12.2016 31.12.2015 31.12.2016 AKTYWA pln euro A. Aktywa trwałe 16.042,56 817.484,29 3.764,53 184.783,97 I. Wartości niematerialne i prawne 0,00 316.758,35 0,00 71.599,99 II. Rzeczowe aktywa trwałe 16.042,56 212.270,34 3.764,53 47.981,54 III. Należności długoterminowe 0,00 0,00 0,00 0,00 IV. Inwestycje długoterminowe 0,00 35.000,00 0,00 7.911,39 V Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 0,00 253.455,60 0,00 57.291,05 B. Aktywa obrotowe 81.925.195,71 15.322.064,99 19.224.497,41 3.463.396,25 I. Zapasy 38.312,43 227.778,51 8.990,36 51.487,00 II. Należności krótkoterminowe 80.711.778,46 12.242.846,02 18.939.757,94 2.767.370,26 III. Inwestycje krótkoterminowe 1.175.104,82 2.661.266,62 275.749,11 601.552,13 IV. Krótkoterminowe rozliczenia międzyokr. 190.173,84 42.986,85 C. NALEŻNE WPŁATY NA KAPITAŁ (FUNDUSZ) WŁASNY D. UDZIAŁY (AKCJE) WŁASNE RAZEM AKTYWA 81.941.238,27 16.139.549,28 19.228.261,94 3.648.180,22 Poz. Wyszczególnienie 31.12.2015 31.12.2016 31.12.2015 31.12.2016 PASYWA pln euro A. Kapitał (fundusz) własny 3.991.333,83 2.935.541,38 936.603,03 663.549,14 I. Kapitał (fundusz) podstawowy 1.000.000,00 1.107.333,30 234.659,16 250.301,38 II. Kapitał (fundusz) zapasowy, w tym: 990.031,37 1.994.733,86 232.319,93 450.889,21 nadwyżka wartości sprzedaży (wartości emisyjnej) nad wartością nominalną udziałów (akcji) 700.000,00 158.227,85 III. Kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny, w tym: z tytułu aktualizacji wartości godziwej IV. Pozostałe kapitały (fundusze) rezerwowe, w tym: tworzone zgodnie z umową (statutem) spółki na udziały (akcje) własne V. Zysk (strata) z lat ubiegłych -112.921,18 0,00-26.497,99 0,00 VI. Zysk (strata) netto 2.114.223,64-166.525,78 496.121,94-37.641,45 VII. Odpisy z zysku netto w ciągu roku obrotowego (wielkość ujemna) B. Zobowiązania i rezerwy na zobow. 77.949.904,44 13.204.007,90 18.291.658,91 2.984.631,08 I. Rezerwy na zobowiązania 64.736,00 1.457,15 15.190,90 329,37 II. Zobowiązania długoterminowe 277.700,00 5.184.303,33 65.164,85 1.171.858,80 III. Zobowiązania krótkoterminowe 702.948,63 518.526,92 164.953,33 117.207,71 IV. Rozliczenia międzyokresowe 76.904.519,81 7.202.720,50 18.046.349,83 1.628.101,38 RAZEM PASYWA 81.941.238,27 16.139.549,28 19.228.261,94 3.648.180,22 3
Dane z bilansu zostały przeliczone po średnim kursie Narodowego Banku Polskiego (Tabela A), obowiązującym odpowiednio w dniach 31.12.2015 r. oraz 31.12.2016r.: - 31.12.2015 r. 4,2615 zł, - 31.12.2016 r. - 4,4240 zł. RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT sporządzony za okres 01.01-31.12.2016 r Lp Okres sprawozdawczy 31.12.2015 31.12.2016 31.12.2015 31.12.2016 pln euro A Przychody netto ze sprzedaży 6.124.363,63 5.034.270,31 1.463.478,21 1.150.506,28 B Koszty działalności operacyjnej 3.594.041,01 4.547.195,33 858.832,20 1.039.192,66 C Zysk / strata ze sprzedaży ( A - B ) 2.530.322,62 487.074,98 604.646,01 111.313,61 D Pozostałe przychody operacyjne 38.585,98 218.223,57 9.220,51 49.871,69 E Pozostałe koszty operacyjne 3.820,86 86.050,27 913,03 19.665,49 F Zysk / strata z działalności operacyjnej ( C + D - E ) 2.565.087,74 619.248,28 612.953,48 141.519,82 G Przychody finansowe 407.055,84 41.978,32 97.270,08 9.593,51 H Koszty finansowe 372.114,94 854.575,29 88.920,60 195.300,25 I Zysk / strata brutto ( I+/-J ) 2.600.028,64-193.349,69 621.302,96-44.187,14 J Zysk / strata netto (K- L-M ) 2.114.223,64-166.525,78 505.214,98-38.056,95 Dane z rachunku wyników zostały przeliczone po średnim kursie Narodowego Banku Polskiego (Tabela A), przyjętym jako średnia kursów obowiązujących na ostatni dzień miesiąca odpowiednio roku 2015 oraz 2016: - rok 2015 r. - 4,1848 zł, - rok 2016 r. - 4,3757zł. 4
Tarnów, dn. 24.05.2017 roku OŚWIADCZENIE Działając w imieniu Spółki BVT SA z siedzibą w Tarnowie oświadczam, że wedle mojej najlepszej wiedzy, roczne sprawozdanie finansowe za rok obrotowy 2016 i dane porównywalne, sporządzone zostały zgodnie z przepisami obowiązującymi Spółkę lub standardami uznawanymi w skali międzynarodowej, oraz że dane te odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową Spółki oraz jej wynik finansowy. Ponadto oświadczam, że sprawozdanie z działalności Spółki za rok obrotowy 2016 zawiera prawdziwy obraz jej sytuacji gospodarczej, w tym opis podstawowych zagrożeń i ryzyk. 5
Tarnów, dn. 24.05.2017 roku OŚWIADCZENIE Działając w imieniu Spółki BVT SA z siedzibą w Tarnowie oświadczam, że podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych, dokonujący badania rocznego sprawozdania finansowego, został wybrany zgodnie z przepisami prawa, oraz że podmiot ten oraz biegli rewidenci, dokonujący badania sprawozdania finansowego za rok obrotowy 2016, spełniali warunki do wyrażenia bezstronnej i niezależnej opinii o badaniu, zgodnie z właściwymi przepisami prawa krajowego. 6