Skonsolidowany raport półroczny SA-PSr 2004

Transkrypt

1 POCZTA Od : EM ZPUE Monika Bany Data odbioru : :55:19 Do : EM Kancelaria Publiczna KOMISJA PAPIERÓW WARTOCIOWYCH I GIEŁD Skonsolidowany raport półroczny SA-PSr 2004 (zgodnie z 57 ust. 2 i 58 ust. 3 Rozporzdzenia Rady Ministrów z dnia 16 padziernika 2001 r. - Dz. U. Nr 139, poz i z 2002 r. Nr 31, poz. 280) (dla emitentów papierów wartociowych o działalnoci wytwórczej, budowlanej, handlowej lub usługowej) Za półrocze biecego roku obrotowego obejmujce okres od do oraz za półrocze poprzedniego roku obrotowego obejmujce okres od do dnia (data przekazania) Zakład Produkcji Urzdze Elektrycznych B.Wypychewicz Spółka Akcyjna (pełna nazwa emitenta) ZPUE SA (skrócona nazwa emitenta) Włoszczowa nie uywany (sektor wg klasyfikacji GPW w Warszawie) (kod pocztowy) Jdrzejowska (miejscowo) 79 c (041) (ulica) (041) board@zpuesa.com.pl (numer) (telefon) (fax) ( ) (NIP) (REGON) (www) Agencja Biegłych Rewidentów "Bodex" Sp. z o.o. w Opolu, ul. Reymonta 45 (podmiot uprawniony do badania) X X X X X "Rozszerzony" skonsolidowany raport półroczny zawiera : Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozda finansowych z przegldu półrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Opini i raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozda finansowych z badania półrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego ( 63 ust. 2 i 62 ust. 6 pkt 2 ww. rozporzdzenia) Półroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe X Wprowadzenie X Skonsolidowany rachunek zysków i strat X Skonsolidowany rachunek przepływów pieninych X Skonsolidowany bilans X Zestawienie zmian w skonsolidowanym kapitale własnym X Dodatkowe informacje i objanienia Sprawozdanie zarzdu (sprawozdanie z działalnoci grupy kapitałowej emitenta) Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozda finansowych z przegldu skróconego półrocznego sprawozdania finansowego Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozda finansowych o zgodnoci skróconego półrocznego sprawozdania finansowego ze zbadanym półrocznym sprawozdaniem finansowym ( 58 ust. 3, 63 ust. 2 i 62 ust. 6 pkt 2 ww. rozporzdzenia i przepisy rozporzdzenia o prospekcie) Skrócone półroczne sprawozdanie finansowe ( 58 ust. 3 ww. rozporzdzenia) Półroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe wg MSR / US GAAP w przypadku emitenta bdcego przedsibiorstwem leasingowym wraz z Raportem podmiotu uprawnionego do badania z przegldu / Opini o badanym półrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym ( 59 ust. 2, 63 ust. 2 i 62 ust. 6 pkt 2 ww. rozporzdzenia) Skrócone półroczne sprawozdanie finansowe wg MSR / US GAAP w przypadku emitenta bdcego przedsibiorstwem leasingowym wraz z Raportem podmiotu uprawnionego do badania z przegldu / Raportem o zgodnoci skróconego półrocznego sprawozdania finansowego ze zbadanym półrocznym sprawozdaniem finansowym ( 59 ust. 2, 58 ust. 3, 63 ust. 2 i 62 ust. 6 pkt 2 ww. rozporzdzenia i przepisy rozporzdzenia o prospekcie) WYBRANE DANE FINANSOWE tys. zł tys. EUR półrocze / 2004 półrocze / 2003 półrocze / 2004 półrocze / 2003 I. Przychody netto ze sprzeday produktów, towarów i materiałów II. Zysk (strata) z działalnoci operacyjnej III. Zysk (strata) brutto IV. Zysk (strata) netto V. Przepływy pienine netto z działalnoci operacyjnej VI. Przepływy pienine netto z działalnoci inwestycyjnej VII. Przepływy pienine netto z działalnoci finansowej VIII. Przepływy pienine netto, razem IX. Aktywa, razem X. Zobowizania i rezerwy na zobowizania XI. Zobowizania długoterminowe XII. Zobowizania krótkoterminowe XIII. Kapitał własny XIV. Kapitał zakładowy XV. Liczba akcji (w szt.) XVI. Zysk (strata) na jedn akcj zwykł (w zł / EUR) 0,93 0,40 0,20 0,09 XVIII. Warto ksigowa na jedn akcj (w zł / EUR) 31,55 28,32 6,95 6,35 XX. Zadeklarowana lub wypłacona dywidenda na jedn akcj (w zł / EUR) 0,00 0,00 0,00 0,00 Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 1

2 RAPORT PODMIOTU UPRAWNIONEGO DO BADANIA SPRAWOZDA FINANSOWYCH Z PRZEGL DU PÓŁROCZNEGO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Agencja Biegłych Rewidentów BADEX Spółka z o.o. Opole, ul. Reymonta 45, tel. (077) RAPORT NIEZALENEGO BIEGŁEGO REWIDENTA Z PRZEGLDU SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO GRUPY KAPITAŁOWEJ ZAKŁADU PRODUKCJI URZDZE ELEKTRYCZNYCH B. WYPYCHEWICZ SPÓŁKA AKCYJNA ZA OKRES OD 1 STYCZNIA DO 30 CZERWCA 2004 r. dla Akcjonariuszy Dokonalimy przegldu skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Zakładu Produkcji Urzdze Elektrycznych B. Wypychewicz Spółka Akcyjna z siedzib we Włoszczowie, na które składa si: wprowadzenie do skonsolidowanego sprawozdania finansowego, skonsolidowany bilans sporzdzony na dzie 30 czerwca 2004 r., który po stronie aktywów i pasywów zamyka si sum ,93 zł skonsolidowany rachunek zysków i strat za okres od 1 stycznia 2004 r. do 30 czerwca 2004 r. wykazujcy zysk netto w wysokoci ,78 zł zestawienie zmian w skonsolidowanym kapitale własnym za okres od 1 stycznia 2004 r. do 30 czerwca 2004 r. wykazujce wzrost stanu kapitału własnego o kwot ,43 zł skonsolidowany rachunek przepływów pieninych za okres od 1 stycznia 2004 r. do 30 czerwca 2004 r. wykazujcy wzrost stanu rodków pieninych o kwot ,00 zł dodatkowe informacje i objanienia. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporzdzone zostało metod pełn. Za sporzdzenie tego sprawozdania odpowiada Zarzd jednostki dominujcej. Naszym zadaniem było dokonanie przegldu tego sprawozdania. Przegld przeprowadzilimy stosownie do przepisów ustawy o rachunkowoci oraz norm wykonywania Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 2

3 zawodu biegłego rewidenta, wydanych przez Krajow Rad Biegłych Rewidentów. Normy nakładaj na nas obowizek zaplanowania i przeprowadzenia przegldu w taki sposób, aby uzyska umiarkowan pewno, e skonsolidowane sprawozdanie finansowe nie zawiera istotnych nieprawidłowoci. Przegldu dokonalimy głównie drog analizy danych skonsolidowanego sprawozdania finansowego, wgldu w ksigi rachunkowe oraz wykorzystania informacji uzyskanych od kierownictwa oraz osób odpowiedzialnych za finanse i ksigowo jednostki. Zakres i metoda przegldu skonsolidowanego sprawozdania finansowego istotnie róni si od bada lecych u podstaw opinii wyraanej o rzetelnoci, prawidłowoci i jasnoci rocznego sprawozdania finansowego, dlatego nie moemy wyda takiej opinii o załczonym sprawozdaniu. Dokonany przez nas przegld nie wykazał potrzeby dokonania istotnych zmian w załczonym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, aby przedstawiało ono prawidłowo, rzetelnie i jasno sytuacj majtkow i finansow Grupy Kapitałowej na dzie 30 czerwca 2004r. oraz jej wynik finansowy za okres od 1 stycznia do 30 czerwca 2004r. zgodnie z zasadami rachunkowoci okrelonymi w ustawie z dnia 29 wrzenia 1994r. o rachunkowoci (Dz. U. z 2002r. Nr 76, poz. 694 z póniejszymi zmianami) i wydanymi na jej podstawie przepisami, jak równie wymogami okrelonymi w Rozporzdzeniu Rady Ministrów z dnia 16 padziernika 2001r. w sprawie szczegółowych warunków jakim powinien odpowiada prospekt emisyjny oraz skrót prospektu( Dz U..Nr 139, poz. 1568, z pón. zm. oraz Rozporzdzeniu Rady Ministrów z dnia 16 padziernika 2001r. w sprawie informacji biecych i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartociowych ( Dz. U. Nr 139, poz. 1569, z pón. zm.) Do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej za okres od 1 stycznia do 30 czerwca 2004r. sporzdzone zostały noty objaniajce. Stwierdzamy, e przedłoone Komisji Papierów Wartociowych i Giełd noty objaniajce wyraaj zgodno ze skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym które objto przegldem. Jednostka dominujca nie podjła jeszcze decyzji o wprowadzeniu do rachunkowoci Midzynarodowych Standardów Rachunkowoci. Dokona tego po opublikowaniu ustawy z dnia 27 sierpnia 2004 r. o zmianie ustawy o rachunkowoci w Dzienniku Ustaw. Biegły rewident Danuta Pisarek Nr ewid. 3141/1774 Kielce, dnia 24 wrzenia 2004 r. Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 3

4 PÓŁROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE WPROWADZENIE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Wprowadzenie do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za I półrocze 2004 rok 1. Nazwa, siedziba i podstawowy przedmiot działalnoci Emitenta Zakład Produkcji Urzdze Elektrycznych B. Wypychewicz Spółka Akcyjna z siedzib we Włoszczowie powstał na podstawie umowy spółki potwierdzonej aktem notarialnym. Spółka rozpoczła działalno 7 stycznia 1997 r. z dniem pierwszego wpisu do Rejestru Handlowego Sdu Rejonowego w Kielcach pod nr RHB Do Krajowego Rejestru Sdowego wpisana została w dniu 27 listopada 2001 r. za numerem KRS: Podstawowym przedmiotem działalnoci emitenta według Europejskiej Klasyfikacji Działalnoci jest produkcja aparatury rozdzielczej i kontrolnej energii elektrycznej (EKD 31.20). Podstawowymi segmentami działalnoci Grupy Kapitałowej s: - produkcja urzdze elektroenergetycznych do przesyłu energii, - handel urzdzeniami elektroenergetycznymi i materiałami do budowy sieci i urzdze elektroenergetycznych, - wiadczenie usług w zakresie remontów i przegldów urzdze energetycznych oraz pomiarów elektrycznych. 2. Czas trwania emitenta i jednostek z grupy kapitałowej Czas trwania emitenta oraz jednostek z Grupy Kapitałowej jest nieoznaczony. 3. Wskazanie okresów sprawozdawczych Prezentowane skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporzdzone zostało za okres I półrocza 2004 r., tj. od 1 stycznia do 30 czerwca 2004 r. oraz za okres porównywalny od 1 stycznia do 30 czerwca 2003 r. 4. Skład osobowy Zarzdu emitenta Na dzie 30 czerwca 2004 r. Zarzd Zakładu Produkcji Urzdze Elektrycznych B. Wypychewicz Spółka Akcyjna we Włoszczowie działał w nastpujcym składzie: - Bogusław Wypychewicz - Prezes Zarzdu, - Ryszard Iwaczyk - Członek Zarzdu, - Tomasz Stpie - Członek Zarzdu, - Piotr Zawadzki - Prokurent, - Kazimiera Wawrzykowska - Prokurent, - Kazimierz Grabiec - Prokurent, - Jacek Błaszczyk - Prokurent (Zarzd ZPUE S.A. udzielił prokury dnia 20 stycznia 2004 r.). 5. Skład Rady Nadzorczej emitenta Na dzie 30 czerwca 2004 r. Rada Nadzorcza Zakładu Produkcji Urzdze Elektrycznych B. Wypychewicz Spółka Akcyjna we Włoszczowie działała w nastpujcym składzie: - Małgorzata Wypychewicz - Przewodniczca Rady Nadzorczej, - Andrzej Grzybek - Zastpca Przewodniczcego Rady Nadzorczej, - Henryka Grzybek - Członek Rady Nadzorczej, - Teresa Wypychewicz - Członek Rady Nadzorczej (powołana przez Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy ZPUE S.A. dnia 29 czerwca 2004 r.), - Czesław Wypychewicz - Członek Rady Nadzorczej (powołany przez Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy ZPUE S.A. dnia 29 czerwca 2004 r.). 6. W skład ZPUE S.A. nie wchodz wewntrzne jednostki organizacyjne. 7. ZPUE S.A. jest podmiotem dominujcym sporzdzajcym skonsolidowane sprawozdanie finansowe. W trakcie pierwszego półrocza 2004 roku nie nastpiło połczenie spółek z udziałem ZPUE S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporzdzono przy załoeniu kontynuowania działalnoci gospodarczej przez Spółk przez co najmniej 12 kolejnych miesicy i dłuej; nie s znane okolicznoci, które wskazywałyby na istnienie zagroe dla kontynuacji działalnoci. Spółka planuje rozszerzenie asortymentu produkowanych wyrobów, które powstan w wyniku rozliczenia nakładów poniesionych na cele rozwojowe. Graficzne przedstawienie struktury organizacyjnej grupy jednostek powizanych emitenta stan na r. ZPUE S.A. ZPUE GZE Sp. z o.o. Gliwice TE-co ZPUE Warszawa Sp. z o.o. ZPUE Bułgaria Sp. z o.o. Elektroprodukcija - ZPUE Sp. z o.o. spółka zalena spółka zalena spółka zalena w Republice Serbii spółka zalena Jednostki wchodzce w skład Grupy Kapitałowej: Zakład Produkcji Urzdze Elektrycznych B.Wypychewicz Spółka Akcyjna we Włoszczowie - jednostka dominujca, Zakład Produkcji Urzdze Elektrycznych GZE Gliwice Spółka z o.o. w Gliwicach, w której jednostka dominujca posiada 66,14 % udziałów w kapitale zakładowym, uprawniajcych do 66,14 % głosów na Zgromadzeniu Wspólników. Spółka zalena wpisana została do rejestru przedsibiorców przez Sd Rejonowy w Gliwicach w dniu 14 maja 2003 r. pod numerem , TE-co ZPUE WARSZAWA Sp. z o.o. z siedzib we Włoszczowie, w której jednostka dominujca posiada 51 % udziałów w kapitale zakładowym, uprawniajcych do 51 % głosów na Zgromadzeniu Wspólników. Spółka zalena wpisana została do Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 4

5 rejestru przedsibiorców przez Sd Rejonowy w Kielcach w dniu 3 kwietnia 2003 r. pod numerem , ZPUE - BUŁGARIA Spółka z o.o. w Sofii w Bułgarii, w której jednostka dominujca posiada 80 % udziałów w kapitale zakładowym, uprawniajcych do 80 % głosów na Zgromadzeniu Wspólników. Spółka zalena wpisana została do rejestru gospodarczego przez Sofijski Grodzki Sd w Sofii w dniu 21 lutego 2002 r. pod numerem 119T3, ELEKTROPRODUKCJA - ZPUE Spółka z o.o. w Nowym Sadzie w Republice Serbii, w której jednostka dominujca posiada 100 % udziałów w kapitale zakładowym, uprawniajcych do 100 % głosów na Zgromadzeniu Wspólników. Spółka zalena wpisana została do rejestru gospodarczego przez Sd Handlowy w Nowym Sadzie w dniu 6 marca 2002 r. pod numerem Udział Emitenta w skonsolidowanych wynikach Grupy Kapitałowej za okres od 1 stycznia do 30 czerwca 2004 roku kształtuje si nastpujco: Wyszczególnienie (w tys. zł.) ZPUE S.A. Grupa Kapitałowa Udział Emitenta w Grupie Kapitałowej Przychody netto ze sprzeday tys. zł tys. zł. 93,0% Zysk netto 969 tys. zł. 942 tys. zł. 102,9% Suma bilansowa tys. zł tys. zł. 97,3% Z powyszego zestawienia wynika, e udział jednostek zalenych wpłynł na wielko osignitego zysku netto w Grupie Kapitałowej, w zwizku z poniesieniem przez nie straty. Okrelenie zastosowanych zasad i metod rachunkowoci, w tym metod wyceny aktywów i pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego Zasady rachunkowoci Zasady rachunkowoci przyjte przy sporzdzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego s zgodne z Ustaw o rachunkowoci z dnia 29 wrzenia 1994 roku (Dz. U. Nr 121 poz. 591z póniejszymi zmianami). Przy sporzdzaniu sprawozdania skonsolidowanego uwzgldniono przepisy Rozporzdzenia Rady Ministrów z dnia 16 padziernika 2001 r. w sprawie informacji biecych i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartociowych (Dz. U. Nr 139 poz z póniejszymi zmianami). Zapisy ksigowe prowadzone s według kosztów historycznych z wyjtkiem rodków trwałych podlegajcych okresowym aktualizacjom wyceny według zasad okrelonych przez Ministra Finansów. Dane wynikajce ze sprawozda finansowych jednostkowych wchodzcych w skład grupy kapitałowej zostały ustalone przy zachowaniu jednolitych zasad i metod wyceny aktywów i pasywów. Metody konsolidacji Jednostki zalene objte zostały konsolidacj metod pełn polegajc na sporzdzeniu: skonsolidowanego bilansu, skonsolidowanego rachunku zysków i strat, skonsolidowanego rachunku przepływu rodków pieninych, zestawienia zmian w skonsolidowanym kapitale własnym. Konsolidacji dokonano poprzez sumowanie poszczególnych pozycji sprawozda finansowych jednostki dominujcej i jednostek zalenych objtych sprawozdaniami w pełnej wysokoci, bez wzgldu na udział jednostki dominujcej we własnoci jednostek zalenych i dokonaniu wyłcze i korekt. Nie sumowano wartoci nabycia udziałów (akcji) jednostki zalenej przez jednostk dominujc oraz kapitałów podstawowych jednostek zalenych. Po dokonaniu sumowania wprowadzono wyłczenia konsolidacyjne zgodnie z Ustaw o rachunkowoci. Przy konsolidacji rachunku zysków i strat metod pełn dokonano sumowania wszystkich odpowiednich pozycji przychodów i kosztów jednostek zalenych i jednostki dominujcej. Pozycje rachunku zysków i strat sumowano w pełnej wysokoci bez wzgldu na to w jakiej czci jednostka dominujca jest włacicielem jednostki zalenej. Po dokonaniu sumowania wprowadzono korekty i wyłczenia konsolidacyjne zgodnie z Ustaw o rachunkowoci. Wyłczenia konsolidacyjne Skonsolidowane sprawozdanie finansowe skorygowano o nastpujce wyłczenia: wzajemne nalenoci i zobowizania jednostek objtych konsolidacj, przychody i koszty dotyczce operacji dokonanych pomidzy jednostkami objtymi konsolidacj. Nie dokonywano wypłaty dywidend przez jednostk zalen jednostce dominujcej. Wyłczenie konsolidacyjne z tego tytułu nie wystpuje. Wartoci niematerialne i prawne Wartoci niematerialne i prawne stanowi prawa majtkowe oraz wartoci nabyte i okrelone w 3 rozporzdzenia Ministra Finansów z dnia 17 stycznia 1997 roku w sprawie amortyzacji rodków trwałych oraz wartoci niematerialnych i prawnych (Dz. U. Nr 6 poz. 35, ze zmian w Dz. U. Nr 14 poz. 78) nadajce si do gospodarczego wykorzystania w dniu przyjcia do uytkowania. Przepisy te stosuje si do wartoci niematerialnych i prawnych przyjtych do uytkowania przed r. Do wartoci niematerialnych i prawnych przyjtych do uytkowania po r. przyjte zostały zasady okrelone w ustawie o podatku dochodowym od osób prawnych wprowadzonych do ustawy w dniu 20 listopada 1999 roku (Dz. U. Nr 95, poz z póniejszymi zmianami). Wartoci niematerialne i prawne wykazywane s w wartoci netto, tj. wartoci pocztkowej pomniejszonej o dotychczasowe umorzenie. Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe stanowi: rodki trwałe, rodki trwałe w budowie i zaliczki na rodki trwałe w budowie. Do rodków trwałych zalicza si stanowice własno lub współwłasno: Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 5

6 nieruchomoci, tj. grunty, prawo wieczystego uytkowania gruntów, budynki i budowle w tym take lokale bdce odrbn własnoci oraz inwestycje w obcych rodkach trwałych, maszyny, urzdzenia i rodki transportu. rodki trwałe wykazywane s w wartoci netto, tj. wg wartoci pocztkowej pomniejszonej o dotychczasowe umorzenie. rodki trwałe w budowie stanowi ogół poniesionych kosztów pozostajcych w bezporednim zwizku z niezakoczon jeszcze budow, zakupem lub montaem. rodki trwałe w budowie wyceniane s wg cen nabycia - dla gotowych dóbr inwestycyjnych oraz wg kosztu wytworzenia - dla pozostałych zada inwestycyjnych. Amortyzacja Odpisy amortyzacyjne dokonywane s w oparciu o aktualny plan amortyzacji okrelajcy stawki, kwoty rocznych odpisów poszczególnych rodków trwałych. Odpisów dokonuje si poczwszy od pierwszego dnia miesica po miesicu, w którym przyjto rodek trwały do uytkowania, do koca tego miesica, w którym nastpuje zrównanie wartoci odpisów amortyzacyjnych z jego wartoci pocztkow lub w którym rodek trwały przeznaczono do likwidacji lub stwierdzono jego niedobór. rodki trwałe o cenie jednostkowej od zł. do zł. objte s ewidencj ilociowo-wartociow, przy czym ich warto odpisuje si w koszty w 100% z chwil wydania do uytkowania. rodki trwałe w cenie jednostkowej powyej zł. s rejestrowane w pozycjach analitycznych i amortyzuje si je przy zastosowaniu maksymalnych stawek amortyzacyjnych wg załcznika do rozporzdzenia Ministra Finansów z dni 17 stycznia 1997 r. w sprawie amortyzacji rodków trwałych oraz wartoci niematerialnych i prawnych (Dz. U. Nr 6 poz. 35 z póniejszymi zmianami). Do rodków trwałych przyjtych do uytkowania po r. stosuje si zasady okrelone w ustawie o podatku dochodowym od osób prawnych wprowadzonych do ustawy w dniu 20 listopada 1999 r. (Dz. U. Nr 95, poz z póniejszymi zmianami). Stawki amortyzacji ekonomicznej (bilansowej) ustala si uwzgldniajc zmniejszenie fizyczne i ekonomiczne rodków trwałych oraz okres gospodarczej przydatnoci. Amortyzacja podatkowa uwzgldnia ograniczenia zawarte w ustawie o podatku dochodowym od osób prawnych. Kwoty rocznych odpisów amortyzacyjnych dokonuje si przede wszystkim metod liniow z niewielkimi wyjtkami. rodki trwałe w budowie oraz grunty i prawo wieczystego uytkowania gruntu stanowice własno nie s amortyzowane. Amortyzacja planowana odzwierciedla normalne zuycie rodków trwałych i wartoci niematerialnych i prawnych i obcia koszty działalnoci. Koszty amortyzacji naliczone s zgodnie z obowizujcymi przepisami prawa, lecz nie wszystkie s kosztem uzyskania przychodów. Kwota amortyzacji nieuznana za koszt uzyskania przychodu zmniejsza koszty do odliczenia przy ustaleniu podstawy opodatkowania podatkiem dochodowym od osób prawnych. Jako koszty nieuzasadnione przyjto amortyzacj rodków trwałych objt ulg inwestycyjn, dotacj z PFRON oraz amortyzacji samochodów osobowych i samochodów o ładownoci do 500 kg o wartoci powyej EURO. Inwestycje długoterminowe Składnikami inwestycji długoterminowych s udziały wyraone w walucie polskiej. Warto inwestycji długoterminowych wyceniana jest w cenie nabycia. Długoterminowe rozliczenia midzyokresowe Długoterminowe rozliczenia midzyokresowe wykazuj stan poniesionych wydatków stanowicych koszty dotyczce przyszłych okresów obrotowych. Do długoterminowych rozlicze midzyokresowych zaliczono poniesione koszty: niezakoczonych prac rozwojowych, organizacji i rozszerzenia spółki oraz leasingu finansowego. Zapasy Zapasy rzeczowych składników majtku obrotowego stanowi: materiały, produkcja w toku, wyroby gotowe, towary, zaliczki na dostawy. Materiały wyceniane s wg cen zakupu, przy czym rozchód materiałów dokonywany jest wg zasady pierwsze przyszło - pierwsze wyszło. Produkcja w toku rozliczana jest na koniec kadego miesica i wyceniana wg rzeczywistego kosztu wytworzenia (materiały plus robocizna bezporednia) przy uwzgldnieniu stopnia zaawansowania technologicznego - zgodnie z zasad Zakładowego Planu Kont. Wyroby gotowe wyceniane s wg planowanego kosztu wytworzenia z zastosowaniem zasady ostronej wyceny. Towary wyceniane s wg cen zakupu wynikajcych z faktur dostawców. Zaliczki na dostawy dotycz przedpłat za usługi i materiały. Nalenoci długoterminowe i krótkoterminowe Nalenoci długoterminowe stanowi nalenoci, których termin spłaty przypada w okresie dłuszym ni rok od dnia bilansowego, a zatem w roku zaprzyszłym i póniej. Nalenoci krótkoterminowe s nalenociami o okresie spłaty krótszym ni jeden rok. Nalenoci długoterminowe, krótkoterminowe oraz roszczenia wykazywane s w wartoci wymaganej zapłaty z uwzgldnieniem ostronej wyceny, zatem pomniejszone o odpisy aktualizujce nalenoci. Odsetki od nalenoci ewidencjonowane s na przychodach finansowych. Nalenoci zagroone powstałe w wyniku sprzeday podlegaj aktualizacji wyceny poprzez tworzenie rezerw w ciar kosztów, uwzgldniajcych stopie ryzyka jaki wie si z nalenoci. Utrata wartoci nalenoci spowodowana przedawnieniem, niecigalnoci lub umorzeniem powoduje spisanie nalenoci w ciar pozostałych kosztów operacyjnych. Nalenoci i zobowizania w walucie obcej przeliczane s na ostatni dzie roku obrotowego wg redniego kursu NBP. Inwestycje krótkoterminowe Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 6

7 Inwestycjami krótkoterminowymi s rodki pienine w kasie, rodki na rachunkach bankowych oraz akcje własne nabyte przez Spółk w obrocie giełdowym. rodki pienine wyceniane s wg ich wartoci nominalnej. rodki pienine w walucie obcej przeliczone s na ostatni dzie roku obrotowego wg redniego kursu walut ustalonego przez NBP. Krótkoterminowe rozliczenia midzyokresowe Krótkoterminowe rozliczenia midzyokresowe wykazuj stan poniesionych kosztów podlegajcych rozliczeniu w przyszłym okresie. Kapitał własny Kapitał własny Grupy Kapitałowej obejmuje kapitał akcyjny jednostki dominujcej tworzony zgodnie z obowizujcymi przepisami prawa i Statutem Spółki oraz obejmuje pozostałe udziały jednostki zalenej z uwzgldnieniem wyłcze wynikajcych z art. 60 Ustawy o rachunkowoci. Do kapitału własnego Grupy Kapitałowej włczono tylko t cz kapitałów własnych jednostki zalenej, która nabyta została przez udziałowców mniejszociowych. Kapitał akcyjny jednostki dominujcej wykazany jest zgodnie ze Statutem i wpisem do Krajowego Rejestru Sdowego. Kapitał zapasowy tworzony jest z zysku do podziału oraz wpłat gotówkowych na akcje powikszajce ich warto nominaln. Zgodnie ze Statutem odpis na ten kapitał nie moe by mniejszy ni 8% zysku do podziału. Kapitał zapasowy przeznaczony jest na pokrycie strat bilansowych powstałych w zwizku z działalnoci Spółki. Kapitał rezerwowy utworzony został w 2001 roku z podziału zysku na rok Rezerwy Utworzona przez Spółk rezerwa dotyczy rezerwy na odroczony podatek dochodowy, utworzonej w latach poprzednich, uległa tylko zmniejszeniu w zwizku z jej czciowym rozwizaniem. Obowizek tworzenia powyszej rezerwy istnieje wówczas, gdy wynik finansowy przed opodatkowaniem (brutto) wyliczony w ksigach rachunkowych jest wyszy od podstawy opodatkowania podatkiem dochodowym od osób prawnych, przy czym rónica taka spowodowana jest rozbienoci momentu kwalifikowania okrelonych przychodów i kosztów do wyniku finansowego oraz do podstawy opodatkowania. Zobowizania długoterminowe i krótkoterminowe Do zobowiza długoterminowych zaliczono zobowizania, których termin płatnoci przypada póniej anieli w roku nastpujcym po dniu bilansowym. Zobowizania krótkoterminowe obejmuj zadłuenia jednostki wymagajce spłaty w cigu 12 miesicy od dnia bilansowego. Zobowizania krótkoterminowe obejmuj stan zadłuenia wszystkich tytułów cywilnoprawnych i publicznoprawnych na dzie bilansowy w kwocie wymagajcej zapłaty. Zobowizania przedawnione lub umorzone zwikszaj pozostałe przychody operacyjne lub przychody finansowe. Fundusze specjalne Fundusze specjalne wykazane w bilansie wyraaj stan zarezerwowanych rodków przeznaczonych na cile okrelone cele, zarzdzanych zgodnie z regulaminem. Stanowi one odpisy na Zakładowy Fundusz wiadcze Socjalnych zgodnie z ustaw z dnia 4 marca 1994 roku (Dz. U. Nr 43 poz. 163 z póniejszymi zmianami). Zakładowy Fundusz wiadcze Socjalnych zwikszaj odpisy odnoszone w ciar kosztów działalnoci wg zasad okrelonych w stosownych przepisach, a take odsetki od rodków pieninych i poyczek udzielonych z tego funduszu. Przychody ze sprzeday produktów, materiałów i towarów Przychodem ze sprzeday produktów, tj. wyrobów gotowych i usług oraz materiałów i towarów jest kwota nalena z tego tytułu od odbiorcy pomniejszona o naleny podatek od towarów i usług. Momentem sprzeday jest przekazanie produktów, materiałów i towarów odbiorcy lub odebranie przez niego usługi. Koszt własny sprzeday Kosztami własnymi sprzeday s wszystkie koszty zwizane z biec działalnoci gospodarcz, dotyczce sprzeday w danym okresie, wyceniane po technicznym koszcie wytworzenia, powikszone o koszty sprzeday i koszty ogólne z wyjtkiem pozostałych kosztów operacyjnych, kosztów finansowych oraz strat nadzwyczajnych. Pozostałe przychody i koszty operacyjne Pozostałe przychody i koszty operacyjne s to przychody i koszty nie zwizane bezporednio z podstawow działalnoci produkcyjn, wpływajce na wynik finansowy. Przychody i koszty finansowe Przychody i koszty finansowe zawieraj: rónice kursowe, odsetki i prowizje od kredytów, przychody i koszty z posiadanych udziałów, odsetki od nalenoci i zobowiza oraz inne dotyczce operacji finansowych. Przychody i koszty finansowe s ksigowane w okresie, którego dotycz, niezalenie od daty ich rozliczenia. Straty i zyski nadzwyczajne Straty i zyski nadzwyczajne przedstawiaj skutki finansowe zdarze powstajcych niepowtarzalnie poza normaln działalnoci Grupy Kapitałowej i dotycz zdarze losowych, a wic zarówno poniesionych strat jak i kosztów usunicia skutków tych zdarze oraz uzyskania z tego tytułu odszkodowania. Obowizkowe obcienia wyniku finansowego Za rok 2004 obowizkowym obcieniem wyniku finansowego był naliczony podatek dochodowy od osób prawnych Grupy Kapitałowej. Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 7

8 Wykaz jednostek wchodzcych w skład Grupy Kapitałowej W skład Grupy Kapitałowej wchodz nastpujce podmioty objte konsolidacj: Zakład Produkcji Urzdze Elektrycznych B. Wypychewicz Spółka Akcyjna we Włoszczowie - jednostka dominujca, Zakład Produkcji Urzdze Elektrycznych GZE Gliwice Sp. z o.o. w Gliwicach - jednostka zalena, TE-co ZPUE WARSZAWA Sp. z o.o. z siedzib we Włoszczowie - jednostka zalena, ZPUE- BUŁGARIA Sp. z o.o. w Sofii w Bułgarii - jednostka zalena, ELEKTROPRODUKCJA-ZPUE Sp. z o.o. w Nowym Sadzie w Republice Serbii - jednostka zalena. Korekty skonsolidowanego sprawozdania finansowego i porównywalnych skonsolidowanych danych finansowych wynikajce z zastrzee Biegłych Rewidentów Opinia biegłych rewidentów z badania skonsolidowanego sprawozdania finansowego została wydana bez zastrzee. Dane łczne zawarte w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym i porównywalnych skonsolidowanych danych finansowych. W skład przedsibiorstwa emitenta nie wchodz wewntrzne jednostki organizacyjne samodzielnie sporzdzajce sprawozdania finansowe. W zwizku z tym skonsolidowane sprawozdania finansowe i porównywalne skonsolidowane dane finansowe nie zawieraj danych łcznych obejmujcych takie jednostki. Kursy przeliczenia wybranych danych finansowych Wybrane dane finansowe zamieszczenie w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym oraz sprawozdaniu skróconym za I półrocze 2004 r. zostały przeliczone wg nastpujcych kursów wymiany złotego w stosunku do EUR: poszczególne pozycje aktywów i pasywów bilansu przeliczono wg redniego kursu wymiany złotego ustalonego przez Narodowy Bank Polski w stosunku do EUR, obowizujcego na dzie 30 czerwca 2004 r. tj. - 4,5422 zł. i na dzie 30 czerwca 2003 r. - 4,4570 zł. poszczególne pozycje rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieninych przeliczono na EUR wg kursu stanowicego redni arytmetyczn rednich kursów ustalonych przez Narodowy Bank Polski, obowizujcych na ostatni dzie kadego zakoczonego miesica roku obrotowego, tj.: a. dla okresu stycze - czerwiec 2004 r. - 4,7311 zł. b. dla okresu stycze - czerwiec 2003 r. - 4,3110 zł. Rónice w zakresie przyjtej polityki prowadzenia rachunkowoci oraz ujawnionych danych pomidzy skonsolidowanymi sprawozdaniami finansowymi sporzdzonymi według Polskich Standardów Rachunkowoci (PSR) a skonsolidowanymi sprawozdaniami sporzdzonymi według Midzynarodowych Standardów Sprawozdawczoci Finansowej (MSSF): Grupa Kapitałowa ZPUE S.A. nie wskae w poniszym raporcie, pomimo dołoenia naleytej starannoci, rónic w wartociach ujawnionych danych zawartych w sprawozdaniach finansowych. W spółkach tworzcych Grup Kapitałow nie została jeszcze zakoczona wycena majtku trwałego. Inwentaryzacja majtku trwałego oraz jego wycena w wartoci godziwej jest planowana na IV kwartał 2004 r. Zatem spółki nie majc wyceny majtku wg cen rynkowych nie s w stanie poda rónic wartociowych wynikajcych z naliczenia amortyzacji od wartoci wynikajcej z przeszacowania majtku trwałego. Planowane s równie zmiany w iloci jednostek skonsolidowanych poprzez sprzeda posiadanych w nich udziałów. Decyzja o wprowadzeniu do zasad rachunkowoci Midzynarodowych Standardów Sprawozdawczoci Finansowej zostanie podjta przez organ zatwierdzajcy z chwil opublikowania Ustawy z 27 sierpnia w Dzienniku Ustaw. Jednostki Grupy Kapitałowej stosuj zasady i metody rachunkowoci zgodne z Ustaw o rachunkowoci z dnia 29 wrzenia 1994 roku. Wynik finansowy oraz niektóre pozycje aktywów i pasywów róni si od wielkoci, które wykazane byłyby w sprawozdaniach finansowych sporzdzonych zgodnie z Midzynarodowymi Standardami Rachunkowoci. Rónice pomidzy przyjtymi zasadami rachunkowoci w Grupie, a MSR wynikaj z kwestii przedstawionych poniej: 1. Sposób ujcia kosztów emisji akcji. PSR zobowizuje si do zaliczenia kosztów emisji akcji od roku 2002 z wartoci niematerialnych i prawnych na rozliczenie midzyokresowe długoterminowe i rozliczenie przez okres do 5-ciu lat w formie umorzenia tyche wartoci. MSR koszty emisji kwalifikuje jako pomniejszenie wartoci kapitału uzyskanego ze sprzeday akcji powyej ich wartoci nominalnej. 2. Podatek odroczony. PSR stosuje podejcie oparte na analizie pozycji rachunku wyników przy wyliczaniu odroczonego podatku dochodowego. Ujmowanie podatku odroczonego w pasywach netto w PSR jest konieczne, natomiast w aktywach moe by ujte w sprawozdaniu finansowym, ale nie musi. MSR natomiast opiera si na analizie rónic bilansowych przy wyliczeniu odroczonego podatku dochodowego i wymaga ujcia w ksigach zarówno pasywa jak i aktywa, jeeli realizacja tego ostatniego jest prawdopodobna. 3. Leasing. Spółka korzysta ze rodków trwałych na podstawie umów leasingu. Nieznaczna ich cz została zakwalifikowana do leasingu operacyjnego, a zgodnie z MSR naleało je równie zakwalifikowa do leasingu finansowego. S to pozycje przyjte w 2002 roku, których nabycie nie jest planowane. 4. Urlopy i odprawy emerytalne. W stosunku do wypłat z tytułu odpraw emerytalnych oraz za niewykorzystany urlop Spółki stosuj metod kasow. Według MSR na tego rodzaju koszty naleałoby utworzy rezerw. 5. Wycena materiałów i towarów. Wycena materiałów i towarów jest dokonywana według cen zakupu zgodnie z przyjt polityk, według MSR - wycena według cen nabycia. 6. Prezentacja z przepływów rodków pieninych według MSR róni si od prezentacji według polskich wymogów. Według zasad MSR fundusz socjalny winien by skompensowany ze rodkami tego funduszu w bilansie winna by wykazana kwota netto. 7. Koszty organizacji spółki. Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 8

9 Koszty organizacji poniesione przy załoeniu lub póniejszym rozszerzeniu spółki akcyjnej s wykazywane od 2002 r. jako rozliczenia midzyokresowe długoterminowe (przeksigowane z dniem r. z wartoci niematerialnych i prawnych). W myl MSR aktywowanie tego rodzaju kosztów nie jest moliwe, koszty pozyskania kapitału pomniejszaj nadwyk wpływów z emisji nad wartoci nominaln akcji a ewentualnie powstała rónica odnoszona jest w koszty roku, którego dotyczy. SKONSOLIDOWANY BILANS Nota półrocze / półrocze / 2003 AKTYWA I. Aktywa trwałe Wartoci niematerialne i prawne, w tym: warto firmy Warto firmy jednostek podporzdkowanych Rzeczowe aktywa trwałe Nalenoci długoterminowe 4, Od jednostek powizanych Od pozostałych jednostek Inwestycje długoterminowe Nieruchomoci Wartoci niematerialne i prawne Długoterminowe aktywa finansowe a) w jednostkach powizanych, w tym: udziały lub akcje w jednostkach podporzdkowanych wyceniane metod praw własnoci udziały lub akcje w jednostkach zalenych i współzalenych nieobjtych konsolidacj b) w pozostałych jednostkach Inne inwestycje długoterminowe Długoterminowe rozliczenia midzyokresowe Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Inne rozliczenia midzyokresowe II. Aktywa obrotowe Zapasy Nalenoci krótkoterminowe 8, Od jednostek powizanych Od pozostałych jednostek Inwestycje krótkoterminowe Krótkoterminowe aktywa finansowe a) w jednostkach powizanych b) w pozostałych jednostkach c) rodki pienine i inne aktywa pienine Inne inwestycje krótkoterminowe Krótkoterminowe rozliczenia midzyokresowe A k t y w a r a z e m PASYWA I. Kapitał własny Kapitał zakładowy Nalene wpłaty na kapitał zakładowy (wielko ujemna) Akcje (udziały) własne (wielko ujemna) Kapitał zapasowy Kapitał z aktualizacji wyceny Pozostałe kapitały rezerwowe Rónice kursowe z przeliczenia jednostek podporzdkowanych a) dodatnie rónice kursowe b) ujemne rónice kursowe Zysk (strata) z lat ubiegłych Zysk (strata) netto Odpisy z zysku netto w cigu roku obrotowego (wielko ujemna) II. Kapitały mniejszoci III. Ujemna warto firmy jednostek podporzdkowanych IV. Zobowizania i rezerwy na zobowizania Rezerwy na zobowizania Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Rezerwa na wiadczenia emerytalne i podobne a) długoterminowa b) krótkoterminowa Pozostałe rezerwy a) długoterminowe b) krótkoterminowe Zobowizania długoterminowe Wobec jednostek powizanych Wobec pozostałych jednostek Zobowizania krótkoterminowe Wobec jednostek powizanych Wobec pozostałych jednostek Fundusze specjalne Rozliczenia midzyokresowe Ujemna warto firmy Inne rozliczenia midzyokresowe a) długoterminowe b) krótkoterminowe P a s y w a r a z e m Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 9

10 Nota półrocze / półrocze / 2003 Warto ksigowa Liczba akcji Warto ksigowa na jedn akcj (w zł) 25 31,55 30,73 28,32 POZYCJE POZABILANSOWE Nota półrocze / półrocze / Nalenoci warunkowe Zobowizania warunkowe Inne (z tytułu) P o z y c j e p o z a b i l a n s o w e, r a z e m SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Nota półrocze / 2004 półrocze / 2003 I. Przychody netto ze sprzeday produktów, towarów i materiałów, w tym: od jednostek powizanych Przychody netto ze sprzeday produktów Przychody netto ze sprzeday towarów i materiałów II. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów, w tym: od jednostek powizanych Koszt wytworzenia sprzedanych produktów Warto sprzedanych towarów i materiałów III. Zysk (strata) brutto ze sprzeday (I-II) IV. Koszty sprzeday V. Koszty ogólnego zarzdu VI. Zysk (strata) na sprzeday (III-IV-V) VII. Pozostałe przychody operacyjne Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych Dotacje Inne przychody operacyjne VIII. Pozostałe koszty operacyjne Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych Aktualizacja wartoci aktywów niefinansowych Inne koszty operacyjne IX. Zysk (strata) z działalnoci operacyjnej (VI+VII-VIII) X. Przychody finansowe Dywidendy i udziały w zyskach, w tym: od jednostek powizanych Odsetki, w tym: od jednostek powizanych Zysk ze zbycia inwestycji Aktualizacja wartoci inwestycji Inne XI. Koszty finansowe Odsetki, w tym: dla jednostek powizanych Strata ze zbycia inwestycji Aktualizacja wartoci inwestycji Inne XII. Zysk (strata) na sprzeday całoci lub czci udziałów jednostek podporzdkowanych XIII. Zysk (strata) z działalnoci gospodarczej (IX+X-XI+/-XII) XIV. Wynik zdarze nadzwyczajnych (XIV.1. - XIV.2.) Zyski nadzwyczajne Straty nadzwyczajne XV. Odpis wartoci firmy jednostek podporzdkowanych -5-2 XVI. Odpis ujemnej wartoci firmy jednostek podporzdkowanych 0 0 XVII. Zysk (strata) brutto (XIII+/-XIV-XV+XVI) XVIII. Podatek dochodowy a) cz bieca b) cz odroczona XIX. Pozostałe obowizkowe zmniejszenia zysku (zwikszenia straty) XX. Udział w zyskach (stratach) netto jednostek podporzdkowanych wycenianych metod praw własnoci 0 0 XXI. (Zyski) straty mniejszoci 0 0 XXII. Zysk (strata) netto (XVII-XVIII-XIX+/-XX+/-XXI) Zysk (strata) netto (zanualizowany) rednia waona liczba akcji zwykłych Zysk (strata) na jedn akcj zwykł (w zł) 40 3,03 2,32 ZESTAWIENIE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYM KAPITALE WŁASNYM półrocze / półrocze / 2003 I. Kapitał własny na pocztek okresu (BO) a) zmiany przyjtych zasad (polityki) rachunkowoci b) korekty błdów podstawowych I.a. Kapitał własny na pocztek okresu (BO), po uzgodnieniu do danych porównywalnych Kapitał zakładowy na pocztek okresu Zmiany kapitału zakładowego a) zwikszenia (z tytułu) emisji akcji (wydania udziałów) b) zmniejszenia (z tytułu) umorzenia akcji (udziałów) Kapitał zakładowy na koniec okresu Nalene wpłaty na kapitał zakładowy na pocztek okresu Zmiany nalenych wpłat na kapitał zakładowy a) zwikszenia (z tytułu) b) zmniejszenia (z tytułu) Nalene wpłaty na kapitał zakładowy na koniec okresu Akcje (udziały) własne na pocztek okresu Zmiany akcji (udziałów) własnych a) zwikszenia (z tytułu) Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 10

11 półrocze / półrocze / 2003 b) zmniejszenia (z tytułu) Akcje (udziały) własne na koniec okresu Kapitał zapasowy na pocztek okresu Zmiany kapitału zapasowego a) zwikszenia (z tytułu) emisji akcji powyej wartoci nominalnej z podziału zysku (ustawowo) z podziału zysku (ponad wymagan ustawowo minimaln warto) b) zmniejszenia (z tytułu) pokrycia straty odpis wartoci firmy Kapitał zapasowy na koniec okresu Kapitał z aktualizacji wyceny na pocztek okresu Zmiany kapitału z aktualizacji wyceny a) zwikszenia (z tytułu) konsolidacji kapitałów b) zmniejszenia (z tytułu) zbycia rodków trwałych Kapitał z aktualizacji wyceny na koniec okresu Pozostałe kapitały rezerwowe na pocztek okresu Zmiany pozostałych kapitałów rezerwowych a) zwikszenia (z tytułu) b) zmniejszenia (z tytułu) umorzenie akcji własnych Pozostałe kapitały rezerwowe na koniec okresu Rónice kursowe z przeliczenia jednostek podporzdkowanych Zysk (strata) z lat ubiegłych na pocztek okresu Zysk z lat ubiegłych na pocztek okresu a) zmiany przyjtych zasad (polityki) rachunkowoci b) korekty błdów podstawowych Zysk z lat ubiegłych, na pocztek okresu, po uzgodnieniu do danych porównywalnych a) zwikszenia (z tytułu) podziału zysku z lat ubiegłych zwrot przez Urzd Skarbowy podatku dochodowego b) zmniejszenia (z tytułu) podział zysku rozliczenie z kapitałem zapasowym Zysk z lat ubiegłych na koniec okresu Strata z lat ubiegłych na pocztek okresu Strata z lat ubiegłych na pocztek okresu, po uzgodnieniu do danych porównywalnych a) zwikszenia (z tytułu) b) zmniejszenia (z tytułu) Strata z lat ubiegłych na koniec okresu Zysk (strata) z lat ubiegłych na koniec okresu Wynik netto a) zysk netto b) strata netto c) odpisy z zysku II. Kapitał własny na koniec okresu (BZ ) III. Kapitał własny, po uwzgldnieniu proponowanego podziału zysku (pokrycia straty) SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENINYCH półrocze / 2004 półrocze / 2003 A. Przepływy rodków pieninych z działalnoci operacyjnej I. Zysk (strata) netto II. Korekty razem Zyski (straty) mniejszoci Udział w (zyskach) stratach netto jednostek podporzdkowanych wycenianych metod praw własnoci Amortyzacja, w tym: odpisy wartoci firmy jednostek podporzdkowanych lub ujemnej wartoci firmy jednostek podporzdkowanych (Zyski) straty z tytułu rónic kursowych Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) (Zysk) strata z działalnoci inwestycyjnej Zmiana stanu rezerw Zmiana stanu zapasów Zmiana stanu nalenoci Zmiana stanu zobowiza krótkoterminowych, z wyjtkiem poyczek i kredytów Zmiana stanu rozlicze midzyokresowych Inne korekty 2-6 III. Przepływy pienine netto z działalnoci operacyjnej (I +/- II) - metoda porednia B. Przepływy rodków pieninych z działalnoci inwestycyjnej I. Wpływy Zbycie wartoci niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Zbycie inwestycji w nieruchomoci oraz wartoci niematerialne i prawne Z aktywów finansowych, w tym: Inne wpływy inwestycyjne 0 0 II. Wydatki Nabycie wartoci niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Inwestycje w nieruchomoci oraz wartoci niematerialne i prawne Na aktywa finansowe, w tym: 1 44 a) w jednostkach powizanych nabycie aktywów finansowych 1 44 b) w pozostałych jednostkach Dywidendy i inne udziały w zyskach wypłacone mniejszoci Inne wydatki inwestycyjne 0 0 III. Przepływy pienine netto z działalnoci inwestycyjnej (I - II) C. Przepływy rodków pieninych z działalnoci finansowej I. Wpływy Wpływy netto z emisji akcji (wydania udziałów) i innych instrumentów kapitałowych oraz dopłat do kapitału Kredyty i poyczki Emisja dłunych papierów wartociowych Inne wpływy finansowe II. Wydatki Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 11

12 półrocze / 2004 półrocze / Nabycie akcji (udziałów) własnych Dywidendy i inne wypłaty na rzecz włacicieli Inne, ni wypłaty na rzecz włacicieli, wydatki z tytułu podziału zysku Spłaty kredytów i poyczek Wykup dłunych papierów wartociowych Z tytułu innych zobowiza finansowych Płatnoci zobowiza z tytułu umów leasingu finansowego Odsetki Inne wydatki finansowe 0 0 III. Przepływy pienine netto z działalnoci finansowej (I - II) D. Przepływy pienine netto, razem (A.II +/-B.II +/- C.III) E. Bilansowa zmiana stanu rodków pieninych, w tym: zmiana stanu rodków pieninych z tytułu rónic kursowych 0 7 F. rodki pienine na pocztek okresu G. rodki pienine na koniec okresu (F+/- D), w tym: o ograniczonej moliwoci dysponowania DODATKOWE INFORMACJE I OBJANIENIA A. NOTY OBJANIAJ CE NOTY OBJANIAJ CE DO SKONSOLIDOWANEGO BILANSU NOTA 1A WARTOCI NIEMATERIALNE I PRAWNE półrocze / półrocze / 2003 a) koszty zakoczonych prac rozwojowych b) warto firmy c) nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartoci, w tym: oprogramowanie komputerowe d) inne wartoci niematerialne i prawne e) zaliczki na wartoci niematerialne i prawne Wartoci niematerialne i prawne, razem Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 12

13 NOTA 1B ZMIANY WARTOCI NIEMATERIALNYCH I PRAWNYCH (WG GRUP RODZAJOWYCH) a b c d e Wartoci niematerialne i koszty zakoczonych prac rozwojowych warto firmy nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartoci, w tym: inne wartoci niematerialne i prawne zaliczki na wartoci niematerialne i prawne prawne, razem oprogramowanie komputerowe a) warto brutto wartoci niematerialnych i prawnych na pocztek okresu b) zwikszenia (z tytułu) c) zmniejszenia (z tytułu) d) warto brutto wartoci niematerialnych i prawnych na koniec okresu e) skumulowana amortyzacja (umorzenie) na pocztek okresu f) amortyzacja za okres (z tytułu) g) skumulowana amortyzacja (umorzenie) na koniec okresu h) odpisy z tytułu trwałej utraty wartoci na pocztek okresu i) odpisy z tytułu trwałej utraty wartoci na koniec okresu j) warto netto wartoci niematerialnych i prawnych na koniec okresu Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 13

14 NOTA 1C WARTOCI NIEMATERIALNE I PRAWNE (STRUKTURA WŁASNOCIOWA) półrocze / półrocze / 2003 a) własne b) uywane na podstawie umowy najmu, dzierawy lub innej umowy, w tym umowy leasingu, w tym: Wartoci niematerialne i prawne, razem NOTA 2A WARTO FIRMY JEDNOSTEK PODPORZ DKOWANYCH półrocze / półrocze / 2003 a) warto firmy - jednostki zalene b) warto firmy - jednostki współzalene c) warto firmy - jednostki stowarzyszone Warto firmy jednostek podporzdkowanych, razem NOTA 2B ZMIANA STANU WARTOCI FIRMY - JEDNOSTKI ZALENE półrocze / półrocze / 2003 a) warto firmy brutto na pocztek okresu b) zwikszenia (z tytułu) c) zmniejszenia (z tytułu) d) warto firmy brutto na koniec okresu e) odpis wartoci firmy na pocztek okresu f) odpis wartoci firmy za okres (z tytułu) g) odpis wartoci firmy na koniec okresu h) warto firmy netto na koniec okresu NOTA 2C ZMIANA STANU WARTOCI FIRMY - JEDNOSTKI WSPÓŁZALENE półrocze / półrocze / 2003 a) warto firmy brutto na pocztek okresu b) zwikszenia (z tytułu) c) zmniejszenia (z tytułu) d) warto firmy brutto na koniec okresu e) odpis wartoci firmy na pocztek okresu f) odpis wartoci firmy za okres (z tytułu) g) odpis wartoci firmy na koniec okresu h) warto firmy netto na koniec okresu NOTA 2D ZMIANA STANU WARTOCI FIRMY - JEDNOSTKI STOWARZYSZONE półrocze / półrocze / 2003 a) warto firmy brutto na pocztek okresu b) zwikszenia (z tytułu) c) zmniejszenia (z tytułu) d) warto firmy brutto na koniec okresu e) odpis wartoci firmy na pocztek okresu f) odpis wartoci firmy za okres (z tytułu) g) odpis wartoci firmy na koniec okresu h) warto firmy netto na koniec okresu NOTA 3A RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE półrocze / półrocze / 2003 a) rodki trwałe, w tym: grunty (w tym prawo uytkowania wieczystego gruntu) budynki, lokale i obiekty inynierii ldowej i wodnej urzdzenia techniczne i maszyny rodki transportu inne rodki trwałe b) rodki trwałe w budowie c) zaliczki na rodki trwałe w budowie Rzeczowe aktywa trwałe, razem Komisja Papierów Wartociowych i Giełd 14