Sonel S.A. RAPORT Z BADANIA JEDNOSTKOWEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO NA DZIEŃ 31.12.2013 Raport z badania 1
Spis treści Strona 1. CZĘŚĆ OGÓLNA 1.1 Dane identyfikujące Spółkę 4 1.2 Organy i uchwały Spółki 6 1.3 Kontrole podatkowe 7 1.4 Zatrudnienie 7 1.5 Sprawozdanie finansowe za rok poprzedni 8 1.6 Dane identyfikujące podmiot uprawniony do badania sprawozdania 8 1.7 Dostępność danych i oświadczenia Spółki 8 2. ANALIZA FINANSOWA 2.1 Ogólna analiza sprawozdania finansowego 10 2.2 Wybrane wskaźniki finansowe 12 2.3 Interpretacja wybranych wskaźników finansowych 14 3. CZĘŚĆ SZCZEGÓŁOWA 3.1 Księgi rachunkowe i system kontroli wewnętrznej 16 3.2 Pozostałe elementy sprawozdania finansowego oraz sprawozdanie z działalności jednostki 17 3.3 Zdarzenia po dniu bilansowym 18 3.4 Wnioski z przeprowadzonego badania 18 Raport z badania 2
CZĘŚĆ OGÓLNA Raport z badania 3
1.1 Dane identyfikujące Spółkę 1.1.1 Firma, forma prawna, krajowy rejestr sądowy Spółka jest zarejestrowana pod firmą: Sonel S.A. w Rejestrze Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonym przez Sąd Rejonowy w Wrocławiu, IX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, numer KRS 0000090121. Rejestracji dokonano dnia 14.02.2002. Przedłożono nam wyciąg z rejestru z dnia 04.03.2014 z ostatnim wpisem z dnia 03.07.2013. Zgodnie z informacją Zarządu nie nastąpiły kolejne zdarzenia wymagające wpisu. 1.1.2 Siedziba Spółki Siedzibą Spółki jest Świdnica, 58-100, ul. Wokulskiego 11. 1.1.3 Statut Podstawą działalności Spółki jest umowa Spółki z dnia 27.05.1998, zawarta przed notariuszem Marią Gomułkiewicz w kancelarii notarialnej w Wrocławiu, ul. Świebodzka 2/4, pod sygnaturą akt Repertorium A 1649/98, z późniejszymi zmianami. Okres działalności Spółki został ustalony na czas nieograniczony. 1.1.4 Numer statystyczny (REGON) Urząd Statystyczny we Wrocławiu nadał Spółce statystyczny numer identyfikacyjny: 890236667 1.1.5 Numer identyfikacji podatkowej (NIP) Urząd Skarbowy w Świdnicy nadał Spółce numer identyfikacji podatkowej: 884-00-33-448 1.1.6 Przedmiot działalności jednostki Zasadniczym przedmiotem działalności jednostki jest: produkcja przyrządów pomiarowych, usługowy montaż elementów elektronicznych. Rzeczywisty przedmiot działalności jest zgodny z zarejestrowanym przedmiotem działalności. Raport z badania 4
1.1.7 Rok obrotowy Rokiem obrotowym jest rok kalendarzowy. 1.1.8 Kapitał zakładowy Kapitał zakładowy Spółki nie uległ w badanym okresie zmianom i wynosi 1.400. Składa się z 1.4000.000 akcji o wartości nominalnej PLN 0,10 każda. Akcje w Spółce posiadają ilość akcji wartość nominalna akcji w PLN Krzysztof Wieczorkowski 3 130 734 313 073,40 22,36 Krzysztof Folta Mirosław Nowakowski Jan Walulik Aviva OFE Tadeusz Sołkiewicz 2 950 000 1 150 389 1 016 783 1 062 986 996 400 295 000,00 115 038,90 101 678,30 106 298,60 99 640,00 21,07 8,22 7,26 7,59 7,12 PKO Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych 702 831 70 283,10 5,02 Pozostali 2 989 877 298 987,70 21,36 14 000 000 1 400 000,00 100 Po dniu bilansowym do dnia wydania opinii nie wystąpiły zmiany w strukturze akcjonariuszy Spółki. 1.1.9 Lista podmiotów powiązanych SONEL INSTRUMENTS INDIA PRIVATE LTD Raport z badania 5
1.2 Organy i uchwały Spółki 1.2.1 Zarząd i przedstawicielstwo W badanym okresie Zarząd sprawowali: Pan Krzysztof Wieczorkowski - Prezes Zarządu Pan Jan Walulik - Wiceprezes Zarządu Pan Wojciech Kwiatkowski - Członek Zarządu od 22.05.2013 r. Do składania oświadczeń w imieniu Spółki wymagane jest współdziałanie dwóch członków Zarządu albo jednego członka Zarządu łącznie z prokurentem. 1.2.2 Rada Nadzorcza W badanym okresie w Radzie Nadzorczej zasiadali: Pan Andrzej Diakun - Przewodniczący Rady Nadzorczej Pan Mirosław Nowakowski - Członek Rady Nadzorczej Pan Maciej Posadzy - Członek Rady Nadzorczej Pan Stanisław Zając - Członek Rady Nadzorczej Pan Andrzej Kasperek - Członek Rady Nadzorczej 1.2.3 Prokura W badanym okresie prokura została udzielona: Pani Jolanta Drozdowska - prokura samoistna Raport z badania 6
1.2.4 Zgromadzenie Akcjonariuszy Akcjonariusze podjęli m.in. następujące uchwały: dnia 22.05.2013 w sprawie przyjęcia sprawozdania Zarządu z działalności Spółki za rok 2012, w sprawie zatwierdzenia sprawozdania finansowego Spółki za rok 2012, w sprawie podziału zysku Spółki za rok 2012, w sprawie wypłaty dywidendy za rok 2012, w sprawie udzielenia absolutorium Członkom Zarządu, w sprawie udzielenia absolutorium Członkom Rady Nadzorczej, w sprawie stwierdzenia wygaśnięcia mandatów dwóch Członków Rady Nadzorczej, w sprawie powołania na Członka Rady Nadzorczej Pana Mirosława Nowakowskiego, w sprawie powołania na Członka Rady Nadzorczej Pana Macieja Posadzy, w sprawie stosowania "Dobrych Praktyk Spółek Notowanych na GPW". 1.3 Kontrole podatkowe W badanym okresie w Spółce nie były przeprowadzane żadne kontrole podatkowe. 1.4 Zatrudnienie Spółka zatrudniała w roku 2013 średnio 200 pracowników (w roku ubiegłym 209 pracowników). Raport z badania 7
1.5 Sprawozdanie finansowe za rok poprzedni Sprawozdanie finansowe za rok 2012 zostało zbadane przez ECA Auxilium Seredyński Sp. z o.o., Barbara Szmurło Sp. k. O zbadanym sprawozdaniu wydano opinię bez zastrzeżeń. Sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone uchwałą Zgromadzenia Akcjonariuszy z dnia 19.04.2013. Zweryfikowane sprawozdanie finansowe złożono w Urzędzie Skarbowym dnia 10.06.2013 i Sądzie Rejonowym dnia 20.06.2013. 1.6 Dane identyfikujące podmiot uprawniony do badania sprawozdania finansowego Badanie zostało przeprowadzone przez ECA Seredyński i Wspólnicy Sp.k. z siedzibą w Krakowie, ul. Moniszki 50, wpisaną na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych pod numerem 3115. Podstawą przeprowadzenia badania jest umowa zawarta w dniu 26.04.2013 z Zarządem Sonel S.A. Biegły rewident został wybrany na audytora Sonel S.A. uchwałą Rady Nadzorczej z dnia 19.04.2013. Biegłym rewidentem, reprezentującym podmiot uprawniony jest Piotr Woźniak, numer ewidencyjny 11625, natomiast biegłym rewidentem kierującym badaniem jest Arkadiusz Lenarcik, numer ewidencyjny 12129. Oświadczamy, iż zarówno podmiot uprawniony ECA Seredyński i Wspólnicy Sp.k. jak i biegły rewident spełniają warunki do wyrażenia bezstronnej i niezależnej opinii o tym sprawozdaniu. Fakt bezstronności został potwierdzony pisemnie. Badanie przeprowadzono w miesiącu lutym i marcu 2014 i zakończono w dniu 10.03.2014. 1.7 Dostępność danych i oświadczenia Spółki Nie stwierdzono ograniczeń zakresu badania. Badający uzyskali wszelkie żądane informacje i wyjaśnienia. Dnia 10.03.2014 Zarząd Spółki potwierdził pisemnie kompletność sporządzonego sprawozdania finansowego oraz wykazanie wszelkich zobowiązań warunkowych oraz poinformował o istotnych zdarzeniach, które nastąpiły po dacie 31.12.2013 do dnia złożenia oświadczenia. Raport z badania 8
ANALIZA FINANSOWA Raport z badania 9
2. ANALIZA FINANSOWA 2.1 Ogólna analiza sprawozdania finansowego Aktywa 31.12.2013 31.12.2012 31.12.2011 Wartości niematerialne i prawne Rzeczowe aktywa trwałe Inwestycje długoterminowe Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe Aktywa trwałe 17 607,2 23,0 28 062,0 36,6 385,6 0,5 584,6 0,8 46 639,4 60,9 17 300,7 23,2 14 386,8 29 606,2 39,7 30 216,4 0,0 0,0 0,0 514,9 0,7 521,4 47 421,8 63,6 45 124,6 19,7 41,5 0,0 0,7 61,9 Zapasy Należności krótkoterminowe Inwestycje krótkoterminowe Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe Aktywa obrotowe 11 540,5 15,1 8 612,4 11,2 9 687,1 12,6 150,5 0,2 29 990,5 39,1 9 933,2 13,3 12 866,1 10 084,4 13,5 10 030,7 6 949,5 9,3 4 725,3 141,5 0,3 108,8 27 108,6 36,4 27 730,9 17,7 13,8 6,5 0,1 38,1 Aktywa 76 629,9 100,0 74 530,4 100,0 72 855,5 100,0 Pasywa 31.12.2013 31.12.2012 31.12.2011 Kapitał podstawowy Zysk netto Pozostałe kapitały Kapitał własny 1 400,0 7 563,3 55 392,0 64 355,3 1,8 9,9 72,3 84,0 1 400,0 6 374,0 55 178,1 62 952,1 1,9 8,6 74,0 84,5 1 400,0 6 068,0 54 710,1 62 178,1 1,9 8,3 75,2 85,4 Rezerwy na zobowiązania Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe Rozliczenia międzyokresowe Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 1 634,6 62,2 6 869,3 3 708,5 12 274,6 2,1 1 706,1 0,1 206,3 9,0 6 737,9 4,8 2 928,0 16,0 11 578,3 2,3 1 260,8 0,3 69,9 9,0 7 429,8 3,9 1 916,9 15,5 10 677,4 1,7 0,1 10,2 2,6 14,6 Pasywa 76 629,9 100,0 74 530,4 100,0 72 855,5 100,0 Raport z badania 10
Dynamika rachunku zysków i strat w cenach bieżących 2013 2012 2011 Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 53 192,8 5,4 50 486,4 7,0 47 195,0 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów 36 509,1 8,8 33 568,1 11,7 30 044,6 Wynik brutto ze sprzedaży 16 683,7-1,4 16 918,3-1,4 17 150,4 Koszty sprzedaży 6 260,9-15,9 7 448,2 7,4 6 938,1 Koszty ogólnego zarządu 3 323,5 12,6 2 953,0-11,1 3 322,3 Wynik ze sprzedaży 7 099,3 8,9 6 517,1-5,4 6 890,0 Pozostałe przychody operacyjne 1 589,9 58,0 1 006,3 43,3 702,1 Pozostałe koszty operacyjne 416,2-36,3 653,1-48,5 1 268,9 Wynik na działalności operacyjnej 8 273,0 20,4 6 870,3 8,7 6 323,2 Przychody finansowe 197,9-16,0 235,5 0,7 233,9 Koszty finansowe 57,4-64,5 161,9 441,9 29,9 Wynik z działalności gospodarczej 8 413,5 21,2 6 943,9 6,4 6 527,2 Wynik brutto 8 413,5 21,2 6 943,9 6,4 6 527,2 Podatek dochodowy 850,3 49,2 569,9 24,1 459,2 Wynik netto 7 563,2 18,7 6 374,0 5,0 6 068,0 Raport z badania 11
2.2 Wybrane wskaźniki finansowe 2013 2012 2011 Suma bilansowa Wynik finansowy netto 76 629,9 74 530,4 72 855,5 7 563,3 6 374,0 6 068,0 WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI Rentowność majątku ROA Wynik finansowy netto 10,01 8,65 8,59 Suma aktywów (stan średni) Rentowność sprzedaży netto Wynik finansowy netto 14,22 12,63 12,86 Przychody ze sprzedaży Rentowność sprzedaży brutto Wynik ze sprzedaży 13,35 12,91 14,60 Przychody ze sprzedaży Rentowność kapitału własnego ROE Wynik finansowy netto 11,88 10,19 9,92 Kapitał własny (stan średni) WSKAŹNIKI PŁYNNOŚCI Płynność I stopnia Aktywa obrotowe 4,37 4,02 3,73 Zobowiązania krótkoterminowe Płynność II stopnia Aktywa obrotowe - Zapasy Zobowiązania krótkoterminowe 2,69 2,55 2,00 Płynność III stopnia Inwestycje krótkoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe 1,41 1,03 0,64 Raport z badania 12
2013 2012 2011 WSKAŹNIKI AKTYWNOŚCI Szybkość obrotu należnościami Należności z dostaw i usług (stan średni) dni 60 69 64 Przychody ze sprzedaży Szybkość obrotu zapasami Zapasy (stan średni) dni 107 124 135 Koszty działalności operacyjnej WSKAŹNIKI ZADŁUŻENIA Ogólny poziom zadłużenia Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 16,02 15,54 14,66 Suma pasywów Szybkość obrotu zobowiązaniami Zobowiązania z dostaw i usług (stan średni) dni 39 51 57 Koszty działalności operacyjnej Trwałość struktury finansowania Kapitał własny + Rezerwy i zobowiązania długoterminowe Suma pasywów 84,60 85,71 86,10 INNE WSKAŹNIKI Efektywna stopa podatku dochodowego Podatek dochodowy 10,11 Wynik brutto 8,21 7,04 Raport z badania 13
2.3 Interpretacja wybranych wskaźników finansowych Analiza została przeprowadzona w cenach bieżących, z uwzględnieniem danych z kolejnych trzech lat obrotowych. W ramach analizy strukturalnej stwierdzić można, iż główną pozycję majątku Spółki stanowią rzeczowe aktywa trwałe, których udział w aktywach ogółem zmniejszył się w stosunku do roku ubiegłego o 3,1 p.p. i wynosi na dzień bilansowy 36,6. Zmniejszeniu uległ także poziom należności krótkoterminowych - z 13,5 sumy bilansowej w roku ubiegłym do 11,2 w analizowanym okresie, natomiast zwiększył się udział inwestycji krótkoterminowych (o 3,3 p.p.) oraz udział zapasów (o 1,8p.p.). Struktura finansowania działalności Spółki nie uległa znaczącym zmianom w porównaniu do roku ubiegłego - udział kapitału własnego zmniejszył się o 0,5 p.p. do poziomu 84,0. Analizując pozycje rachunku zysków i strat, widoczny jest wzrost przychodów ze sprzedaży o 5,4 w stosunku do roku ubiegłego. Wyższy jest natomiast wzrost kosztów sprzedanych produktów, towarów i materiałów (wzrost o 8,8 w porównaniu do roku ubiegłego), powodując w konsekwencji nieznaczną obniżkę marży na sprzedaży. Zysk ze sprzedaży korygowany jest przez zysk osiągnięty na pozostałej działalności operacyjnej i na działalności finansowej. Uzyskane wyniki z poszczególnych rodzajów działalności wykazane w rachunku zysków i strat za badany okres: PLN wynik z działalności operacyjnej wynik z działalności pozostałej operacyjnej wynik z działalności finansowej podatek dochodowy - część bieżąca podatek dochodowy - część odroczona 7 099 269,84 1 173 696,94 140 522,64 866 718,00-16 383,00 wpłynęły na wynik finansowy netto w kwocie 7 563 154,42 W związku z wykazanym zyskiem netto wszystkie wskaźniki rentowności przyjęły wartości dodatnie. Wskaźniki płynności I, II oraz III stopnia ukształtowały się na poziomie nieznacznie wyższym od ubiegłorocznego. Ww. wskaźniki przekraczają poziom uznawany powszechnie za optymalny. W porównaniu do roku ubiegłego zmianom uległy wartości wskaźników efektywności gospodarowania. Cykl inkasa należności skrócił się o 10 dni do poziomu 60 dni, a cykl obrotu zapasami spadł ze 124 do 107 dni. Spadł również przeciętny okres spłaty zobowiązań Spółki - z 52 dni w roku ubiegłym do 39 w analizowanym okresie. Raport z badania 14
CZĘŚĆ SZCZEGÓŁOWA RAPORTU Raport z badania 15
3. CZĘŚĆ SZCZEGÓŁOWA RAPORTU 3.1 Prowadzenie ksiąg rachunkowych i kontrola wewnętrzna Spółka od dnia 01.01.2009 r. (zgodnie z uchwałą nr 20 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 30.06.2008 r.) prowadzi politykę rachunkowości zgodną z MSR/MSSF. Polityka rachunkowości uwzględnia charakter prowadzonej działalności i jest stosowana w sposób ciągły. Zapisy w księgach dokonywane są w sposób trwały. Sposób ewidencji zdarzeń gospodarczych w księgach rachunkowych pozwala na identyfikację daty dokonania operacji gospodarczej, dokumentu źródłowego, a także kwoty oraz oznaczenia kont księgowych, na których dana operacja została ujęta. Zapisy w księgach rachunkowych są kompletne, prawidłowe i odpowiednio powiązane z fakturami bądź innymi dokumentami źródłowymi. Księgi rachunkowe prowadzone są w sposób rzetelny, bezbłędny i sprawdzalny, przy zastosowaniu komputerowego systemu finansowo - księgowego IMPULS firmy BPSC. Stosowane przez Spółkę metody zabezpieczenia dostępu do danych i system ich przetwarzania są wystarczające. Inwentaryzacja aktywów i pasywów została przeprowadzona zgodnie z ustawą o rachunkowości, a wyniki inwentaryzacji zostały prawidłowo rozliczone i ujęte w księgach. Ustawowa częstotliwość przeprowadzania inwentaryzacji została zachowana. Księgi są prowadzone i przechowywane w siedzibie Spółki z zachowaniem przepisów rozdziału 8 ustawy. W spółce funkcjonuje pisemna instrukcja obiegu i kontroli dokumentów. Spółka nie posiada wyodrębnionej kontroli wewnętrznej. Badanie systemu kontroli wewnętrznej było przeprowadzone w takim zakresie, w jakim wiąże się ona ze sprawozdaniem finansowym i dotyczyło kontroli wewnętrznej w zakresie: zakupu i jego rozliczenia oraz związanych z tym faktur, sprzedaży i jej rozliczenia oraz związanych z tym faktur, przychodów i rozchodów środków pieniężnych, systemu naliczania i wypłaty wynagrodzeń za pracę. Nie miało ono na celu ujawnienia wszystkich ewentualnych nieprawidłowości tego systemu. Przeprowadzone badanie nie ujawniło znaczących nieprawidłowości w działaniu systemu kontroli wewnętrznej. Raport z badania 16
3.2 Pozostałe elementy sprawozdania finansowego oraz sprawozdanie z działalności jednostki Informacja dodatkowa Informacje dodatkowe o przyjętych zasadach (polityce) rachunkowości oraz inne informacje objaśniające stanowiące integralną składową część sprawozdania finansowego zostały opracowane zgodnie z postanowieniami Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej oraz związanymi z nimi interpretacjami ogłoszonymi w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej, a w zakresie nieuregulowanym w tych standardach stosownie do wymogów ustawy o rachunkowości i wydanych na jej podstawie przepisów wykonawczych (zwane dalej Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości). Sprawozdanie z całkowitych dochodów Sprawozdanie z całkowitych dochodów zostało sporządzone prawidłowo, zgodnie z postanowieniami Międzynarodowych Standardów Rachunkowości. Stwierdzono jego powiązanie ze sprawozdaniem z sytuacji finansowej, rachunkiem zysków i strat oraz księgami rachunkowymi. Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym zostało sporządzone prawidłowo, zgodnie z postanowieniami Międzynarodowych Standardów Rachunkowości. Stwierdzono jego powiązanie z innymi elementami sprawozdania finansowego oraz księgami rachunkowymi. Sprawozdanie z przepływów pieniężnych Sprawozdanie z przepływów pieniężnych zostało sporządzony prawidłowo, zgodnie z postanowieniami Międzynarodowych Standardów Rachunkowości. Stwierdzono jego powiązanie z innymi elementami sprawozdania finansowego oraz z księgami rachunkowymi. Sprawozdanie Zarządu z działalności jednostki Sprawozdanie z działalności jednostki jest kompletne w rozumieniu art. 49 ust. 2 ustawy o rachunkowości oraz przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. Nr 33, poz. 259), a zawarte w nim informacje, pochodzące ze zbadanego sprawozdania finansowego, są z nim zgodne. Raport z badania 17
3.3 Zdarzenia po dniu bilansowym W dniu 07.02.2014 r. Sonel S.A. zawiązała z partnerem zagranicznym Holley Metering LTD z siedzibą w Hangzhou (CN) nowy podmiot gospodarczy - Foxytech Spółkę z ograniczoną odpowiedzialnością, z siedzibą w Świdnicy. W wyniku zawartej umowy Sonel S.A. będzie posiadała 80 udziałów, a Holley Metering Ltd. 20 udziałów w kapitale zakładowym zawiązanej spółki. 3.4 Wnioski z przeprowadzonego badania Na podstawie przeprowadzonego badania ksiąg rachunkowych firmy Sonel S.A., z siedzibą w Świdnicy stwierdza się, że: 1. sprawozdanie finansowe za rok obrotowy 2013 zostało sporządzone prawidłowo, dane zawarte w sprawozdaniu finansowym są zgodne z odpowiednimi saldami i obrotami w księgach rachunkowych, 2. została zachowana zasada ciągłości bilansowej, 3. sprawozdanie finansowe zostało podpisane przez upoważnione osoby, 4. nie wystąpiły zjawiska i zdarzenia wskazujące na naruszenie obowiązującego prawa. Wynik badania sprawozdania finansowego firmy Sonel S.A. za rok obrotowy 2013 biegły rewident przedstawił w swojej opinii. Wydano opinię bez zastrzeżeń. Raport zawiera 18 stron podpisanych przez biegłego rewidenta. Kraków, 10.03.2014 ECA Seredyński i Wspólnicy Sp.k....... Arkadiusz Lenarcik Piotr Woźniak Kluczowy Biegły rewident Partner Zarządzający Nr ewidencyjny 12129 Biegły rewident przeprowadzający badanie w imieniu Nr ewidencyjny 11625 ECA Seredyński i Wspólnicy Sp.k. Nr 3115 Raport z badania 18