Umowa o pełnienie funkcji animatora rynku przez Członka Towarowej Giełdy Energii S.A. zawarta w dniu... roku w Warszawie, pomiędzy: Towarową Giełdą Energii Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie przy ul. Książęcej 4, 00-498 Warszawa, wpisaną do Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla m st. Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000030144, o kapitale zakładowym 14 500 000 PLN wpłaconym w całości oraz numerze NIP 527-22-66-714 i REGON 016165065, reprezentowaną przez: - Prezesa Zarządu - Wiceprezesa Zarządu dalej zwaną TGE ; a. z siedzibą w przy ul., 00-000, wpisaną do Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla w, Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS, o kapitale zakładowym w wysokości PLN oraz numerze NIP i REGON, reprezentowaną przez: Zarządu Zarządu dalej zwaną Animatorem ; dalej zwane łącznie Stronami, a oddzielnie Stroną. Preambuła Zważywszy, że: - TGE prowadzi giełdę towarową w rozumieniu ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych (t. j. Dz. U. z 2010 r., Nr 48, poz. 284, z późn. zm.) ( giełda ), której celem jest koncentracja podaży i popytu na towary giełdowe oraz upowszechnianie jednolitych informacji umożliwiających ocenę aktualnej wartości towarów giełdowych, - Animator został dopuszczony na mocy uchwały Zarządu TGE Nr z dnia do działania na giełdzie w zakresie Rynku i uchwały Zarządu TGE Nr z dnia do działania na giełdzie w zakresie Rynku, Strona 1 z 10
- zgodnie z 31 Regulaminu obrotu Rynku Towarów Giełdowych Towarowej Giełdy Energii S.A. ( Regulamin TGE ), Członek Giełdy może zobowiązać się do stałego składania zleceń kupna i sprzedaży towarów giełdowych we własnym imieniu i na własny rachunek, w celu podtrzymywania płynności obrotu danego towaru giełdowego, Strony zawierają Umowę o pełnienie funkcji animatora rynku, zwaną dalej Umową. 1 Postanowienia wstępne W sprawach nieuregulowanych Umową, a w szczególności do terminów użytych w Umowie, stosuje się przepisy i definicje Regulaminu TGE, odpowiednich Szczegółowych zasad obrotu i rozliczeń oraz odpowiednich Warunków obrotu, a także Szczegółowe zasady pełnienia funkcji animatora rynku na Towarowej Giełdzie Energii S.A. ( Szczegółowe zasady animowania ), które stanowią Załącznik nr 2 do niniejszej Umowy. 2 Przedmiot Umowy Umowa określa podstawowe prawa i obowiązki Stron związane z działalnością Animatora na giełdzie, jak również wykaz produktów, dla których Animator realizuje swoją funkcję na podstawie Umowy oraz zgodnie ze Szczegółowymi zasadami animowania. Produkty, dla których Animator realizuje swoją funkcję oraz kod portfela (Trading Account - TA) dla zleceń składanych w ramach pełnienia tej funkcji, są określone w Załączniku nr 1 do niniejszej Umowy. Zobowiązania Stron, zasady wykonywania zobowiązań oraz zasady rozliczeń Animatora zostały zawarte w Szczegółowych zasadach aminowania. 3 Podstawowe zobowiązania stron 1. Animator zobowiązuje się do stałego składania zleceń kupna i sprzedaży na instrumentach, dla których realizuje swoją funkcję, w sposób określony w pkt. 3 Szczegółowych zasad animowania. 2. TGE zobowiązuje się do przyjmowania zleceń, o których mowa w ust. 1 powyżej, bieżącej weryfikacji wykonywania zobowiązań przez Animatora oraz cyklicznego rozliczenia Animatora z wykonania zobowiązań w sposób określony w Umowie. 3. Animator jest zobowiązany do udzielenia odpowiedzi w przypadku, gdy TGE poprosi o opinię czy kurs, który ukształtował się podczas fazy równoważenia rynku, a przekracza poziom widełek dynamicznych obowiązujących na danym instrumencie, jest kursem rynkowym. 4 Zmiany Umowy i Załącznika 1. Zmiana Umowy i Szczegółowych zasad animowania (Załącznik nr 2) będzie dokonywana w formie aneksu na piśmie pod rygorem nieważności. Zmiana Załącznika nr 1 nie wymaga formy aneksu na zasadach określonych poniżej. Strona 2 z 10
2. Zmiana Załącznika nr 1 zgłoszona przez Stronę, obowiązuje od pierwszego dnia następnego okresu rozliczeniowego, pod warunkiem zaakceptowania tej zmiany przez drugą Stronę nie później niż w terminie 5 dni roboczych przed rozpoczęciem tego okresu rozliczeniowego. 3. Załącznik nr 1 może być zmieniany nie częściej niż raz na kwartał, chyba że zmiana następuje w drodze zmiany Umowy. 4. Każda z osób wskazanych poniżej może działać samodzielnie w celu zmiany Załącznika nr 1: 1) Osoby upoważnione przez TGE:., tel., e-mail:., tel., e-mail: 2) Osoby upoważnione przez Animatora:, tel., e-mail:., tel., e-mail: 5 Dane do kontaktu i dane do rozliczeń 1. Wymiana informacji pomiędzy TGE a Animatorem odbywa się przy użyciu poniższych danych do kontaktu: TGE: Biuro Operacji Giełdowych, adres ul. Książęca 4, 00-498 Warszawa, telefon +48 22 341-99-60 fax +48 22 341-99-97, e-mail dn@tge.pl Animator:, adres: ul., 00-000, telefon, fax, e-mail 2. Zmiana danych określonych w ust. 1 i ust. 2 nie stanowi zmiany Umowy i obowiązuje od następnego dnia roboczego po dniu doręczenia tych zmian drugiej Stronie w formie pisemnej. 6 Rozwiązanie umowy 1. TGE ma prawo do natychmiastowego rozwiązania Umowy, w przypadku: a) niespełnienia przez Animatora obowiązków wymienionych w 3 ust. 1 Umowy, pomimo otrzymania od TGE wezwania do wykonania zobowiązań, zgodnie z pkt. 3.5.b) Szczegółowych zasad animowania, i ponownego stwierdzenia naruszenia obowiązków Animatora w czasie trwania okresu rozliczeniowego, w którym wystosowano to wezwanie; b) niespełnienia przez Animatora przez trzy kolejne miesiące warunku określonego w pkt. 3.2.a) Szczegółowych zasad animowania, dla danego produktu; c) zawieszenia działalności Animatora na giełdzie w zakresie produktów, dla których Animator realizuje swoją funkcję; Strona 3 z 10
d) uchylenia uchwały o dopuszczeniu Animatora do działania na giełdzie w zakresie produktów, dla których Animator realizuje swoją funkcję, lub uchylenia uchwały o nadaniu Animatorowi statusu Członka Giełdy; e) gdy podmiot nie wywiązał się z obowiązku animowania na jednym z produktów przez 2 miesiące z rzędu; f) gdy Animator narusza przepisy obowiązujące na rynku, w szczególności dotyczące regulacji odnoszących się do rynku danej kategorii produktów, dla których Animator realizuje swoją funkcję na podstawie Umowy; g) gdy wymaga tego bezpieczeństwo obrotu na rynku lub interes uczestników rynku. 2. Animator ma prawo do natychmiastowego rozwiązania Umowy, jeżeli TGE nie spełnia obowiązków wymienionych w 3 ust. 2 Umowy. 3. Umowa może zostać rozwiązana przez każdą ze Stron z zachowaniem miesięcznego okresu wypowiedzenia, ze skutkiem na koniec miesiąca lub za porozumieniem Stron, ze skutkiem na uzgodniony dzień. 4. Wypowiedzenie Umowy musi mieć formę pisemną. Za formę pisemną uznane jest dla potrzeb Umowy pismo doręczone osobiście za potwierdzeniem odbioru, pismo wysłane listem poleconym oraz fax z dokumentem potwierdzającym jego skuteczne przesłanie, na adres lub numer fax wskazany w 5 niniejszej Umowy. 5. Jeżeli TGE dokona istotnej zmiany w Regulaminie TGE w części odnoszącej się do zasad funkcjonowania animatora rynku lub w odpowiednich Szczegółowych zasadach obrotu i rozliczeń lub w odpowiednich Warunkach obrotu lub w określonych przez Zarząd kryteriach, na podstawie których dokonywane będzie obniżenie opłat dla Członków Giełdy pełniących funkcję animatora rynku, określonych w 100 ust. 3 Regulaminu RTG, Animator ma prawo rozwiązania Umowy z zachowaniem 7-dniowego okresu wypowiedzenia ze skutkiem na dzień poprzedzający wejście w życie zmian do ww. dokumentów. 7 Postanowienia końcowe 1. Umowa została sporządzona w języku polskim w 2 (dwóch) jednobrzmiących egzemplarzach, z których każdy jest oryginałem. Każda ze Stron otrzymuje jeden egzemplarz. 2. Strony zobowiązują się do nieudostępniania warunków Umowy osobom trzecim, z zastrzeżeniem ust. 4 i ust. 9. 3. Wszelkie spory powstałe w związku z Umową będą rozstrzygane przez Sąd Giełdowy na mocy Regulaminu TGE. 4. Animator wyraża zgodę na podawanie przez TGE do wiadomości publicznej, poza informacjami określonymi w Regulaminie TGE, nazwy Animatora jego znaku towarowego (loga) oraz produktów, dla których Animator realizuje swoją funkcję. 5. Umowa wchodzi w życie od dnia. 6. Umowa zostaje zawarta na czas określony do dnia. Strona 4 z 10
7. Załącznik nr 1 oraz Załącznik nr 2 (Szczegółowe zasady pełnienia funkcji animatora rynku na Towarowej Giełdzie Energii S.A.) stanowią integralną część Umowy. 8. Jeżeli którekolwiek z postanowień niniejszej Umowy okaże się nieważne, nie uchybia to ważności pozostałych postanowień. W przypadku konieczności zmiany umowy w związku z powszechnie obowiązującymi przepisami prawa strony zobowiązują się do niezwłocznego dostosowania Umowy w sposób zgodny z intencją stron. 9. Strony umowy są upoważnione do przekazywania informacji o nazwie produktów do Izby Rozliczeniowej Giełd Towarowych S.A., które są przedmiotem umowy............. TGE Animator Strona 5 z 10
Warszawa, r. Załącznik nr 1 do Umowy o pełnienie funkcji animatora rynku przez Członka Towarowej Giełdy Energii S.A. 1. Zgodnie z postanowieniami Umowy zawartej r., zobowiązuje się pełnić funkcję animatora rynku dla produktów zgodnie z poniższą listą: Rynek Kategoria produktu Rodzaj instrumentu (zgodnie ze standardem instrumentu) Nr serii Kod portfela do składania zleceń RTT A RTT A RTT B RTT B 2. Niniejszy Załącznik nr 1 wchodzi w życie z dniem............. TGE Animator Strona 6 z 10
Załącznik nr 2 do Umowy o pełnienie funkcji animatora rynku przez Członka Towarowej Giełdy Energii S.A. Szczegółowe zasady pełnienia funkcji animatora rynku na Towarowej Giełdzie Energii S.A. 1. Postanowienia wstępne 1.1. Niniejszy dokument określa szczegółowe zasady pełnienia funkcji animatora rynku na Towarowej Giełdzie Energii S.A. (TGE, Giełda). 1.2. Podmiotem upoważnionym do pełnienia funkcji animatora rynku może być Członek Giełdy dopuszczony do działania na rynku, na którym notowane są produkty, dla których podmiot chce pełnić funkcję animatora rynku. 1.3. Podmiot pełni funkcję animatora rynku na podstawie umowy o pełnienie funkcji animatora rynku (Umowa) zawartej z TGE, której integralną częścią jest niniejszy dokument. 1.4. Członek Giełdy może pełnić funkcję animatora rynku tylko w ramach działalności prowadzonej na rachunek własny. 1.5. Działalność animatora rozliczana jest jedynie w odniesieniu do zleceń i transakcji dla wskazanego portfela na rynku z dostawą danego towaru (energii elektrycznej lub gazu ziemnego). Podmiot na danym portfelu może realizować również transakcje nie związane z pełnieniem funkcji animatora. 2. Zasady wyboru animowanych produktów 2.1. Animator jest zobowiązany do animowania produktów określonych w Załączniku nr 1 do Umowy, w minimalnej liczbie 4, w tym min. 2 z kategorii A oraz min. 2 z kategorii B oraz zgodnie z uchwałą Zarządu TGE, wydaną na podstawie 100 ust. 3 Regulaminu Rynku Towarów Giełdowych TGE ( Regulamin TGE ), określającą kryteria obniżenia opłat dla Członków Giełdy pełniących funkcję animatora rynku dla poszczególnych produktów. 2.2. Istnieje możliwość animowania większej liczby produktów w stosunku do wartości wymienionych w pkt. 2.1. 2.3. W odniesieniu do jednego produktu może działać nie więcej niż trzech animatorów a zarazem także nie więcej niż jedna spółka z danej grupy kapitałowej (w obu tych przypadkach rozstrzygająca jest data określenia produktu w Załączniku nr 1 do Umowy). Giełda w uzasadnionych przypadkach dopuszcza możliwość zwiększenia liczby animatorów, o której mowa w zdaniu poprzedzającym. 3. Zasady wykonywania zobowiązań stron 3.1. Zobowiązanie do animacji, o którym mowa w 3 Umowy jest wykonywane z uwzględnieniem następujących warunków: a) termin rozpoczęcia pełnienia funkcji animatora rynku określa data wejścia w życie Umowy, przy czym może to być wyłącznie pierwszy dzień każdego miesiąca; b) termin zakończenia pełnienia funkcji animatora rynku określa data rozwiązania Umowy; Strona 7 z 10
c) zlecenia muszą spełniać wymagania dotyczące minimalnej liczby kontraktów określone w pkt. 3.1.d) oraz maksymalnego spreadu określonego uchwałą Zarządu TGE, o której mowa w pkt. 2.1 niniejszego załącznika, z zastrzeżeniem pkt. 3.1.k); d) minimalna liczba kontraktów w zleceniu wynosi 2, z zastrzeżeniem pkt. 3.1.e); e) dla dni, w których zgodnie z 45b Regulaminu TGE będzie obowiązywało ograniczenie maksymalnej wielkości wolumenu w zleceniach (na zasadzie uznaniowości), minimalna liczba kontraktów w zleceniu określona w pkt. 3.1.d) jest równa wysokości ustalonego przez TGE limitu, jeśli jest on niższy od liczby kontraktów z pkt. 3.1.d); f) po zawarciu przez animatora transakcji, powodującym brak realizacji warunku określonego w pkt. 3.1.c), zlecenia powinny zostać odnowione przez animatora w terminie 5 minut od terminu zawarcia transakcji skutkującej brakiem realizacji warunku określonego w pkt. 3.1.c). Przez odnowienie zlecenia rozumie się zarówno złożenie nowego zlecenia, jak i modyfikację zlecenia; g) składanie zleceń odbywa się od poniedziałku do piątku z wyłączeniem dni ustawowo wolnych od pracy na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej ( dni robocze ); h) składanie zleceń odbywa się podczas fazy notowań ciągłych, która odbywa się zgodnie z harmonogramem określonym w odpowiednich Szczegółowych zasadach obrotu i rozliczeń lub odpowiednich Warunkach obrotu, z wyłączeniem fazy równoważenia; i) zlecenia muszą zostać złożone na rynek (zlecenia rynkowe); j) zlecenia muszą spełniać warunki określone przez odpowiednie Szczegółowe zasady obrotu i rozliczeń lub odpowiednie Warunki obrotu, w szczególności wymagania dotyczące zabezpieczeń; k) jeśli na jednej sesji giełdowej, na animowanym produkcie, różnica ceny dla dwóch kolejnych transakcji w porównaniu do transakcji poprzedniej, będzie wynosić co najmniej 50% wartości maksymalnego spreadu dla tego produktu określonego uchwałą Zarządu TGE, o której mowa w pkt. 2.1 niniejszego załącznika, do końca sesji nastąpi rozszerzenie maksymalnego spreadu do 200% wartości określonej dla tego produktu uchwałą Zarządu TGE, o której mowa w pkt. 2.1 niniejszego załącznika. 3.2. Ocena wykonania zobowiązania, o którym mowa w 3 ust. 1 Umowy: a) zobowiązanie uznaje się za wykonane w odniesieniu do danego produktu, gdy animator spełnił zobowiązanie określone w Umowie dla min. 2 produktów z kategorii A oraz min. 2 produktów z kategorii B, z zastrzeżeniem pkt. 3.2.b); b) animator może nie spełnić warunku animacji dla min. 2 produktów z kategorii A oraz min. 2 produktów z kategorii B określonych w Załączniku nr 1 do Umowy w danym miesiącu, w dwóch miesiącach w ciągu 12 miesięcy okresu trwania umowy. W powyższym przypadku uzyskuje on obniżenie opłat zgodnie z uchwałą Zarządu TGE, o której mowa w pkt. 2.1 niniejszego załącznika, dla produktów, dla których w danym miesiącu spełnił obowiązek animowania. 3.3. Nie narusza wykonania zobowiązania, o którym mowa w 3 ust. 1 Umowy: a) wstrzymanie pełnienia funkcji animatora rynku przez 18 dni roboczych w ciągu 12 miesięcy okresu trwania umowy. Jeśli okres obowiązywania umowy jest krótszy niż 12 miesięcy, Strona 8 z 10
to maksymalny wymiar wstrzymania ulega skróceniu proporcjonalnie do okresu trwania Umowy; b) brak wykonywania zobowiązań animatora podczas fazy notowań ciągłych na łączny czas 90 minut na każdy animowany produkt w ciągu dnia roboczego, przy czym w tym czasie uwzględnia się czas między zawarciem transakcji a odnowieniem zleceń. W tym czasie nie uwzględnia się czasu trwania fazy równoważenia rynku. Przez ostatnią godzinę notowań na sesji animator może korzystać tylko z czasu wymaganego na odnowienie zleceń; c) brak wykonywania zobowiązań animatora w czasie, gdy składanie zleceń jest niemożliwe na skutek ograniczenia, zawieszenia, opóźnienia lub zakończenia obrotu oraz odwołania sesji giełdowej. 3.4. Wstrzymanie pełnienia funkcji animatora rynku odbywa się po spełnieniu następujących warunków: a) oświadczenie o wstrzymaniu musi zostać zgłoszone TGE najpóźniej na jeden dzień roboczy przed dniem wstrzymania do godziny 16:00. Animator ma możliwość zgłoszenia dnia wolnego od animacji podczas trwania sesji, maksymalnie 6 razy w roku, a zgłoszenia można dokonać w każdym momencie trwania sesji, b) oświadczenie o wstrzymaniu może zostać odwołane najpóźniej na jeden dzień roboczy przed dniem wstrzymania do godziny 16:00, c) wstrzymanie może dotyczyć tylko wszystkich produktów, dla których animator realizuje swoją funkcję. 3.5. Zobowiązanie, o którym mowa w 3 ust. 2 Umowy jest wykonywane z uwzględnieniem następujących warunków: a) TGE, w ramach bieżącej weryfikacji zobowiązań animatora, w czasie pełnienia funkcji animatora rynku dokonuje analizy wykonania tych zobowiązań; b) jeśli w ramach bieżącej weryfikacji okaże się, że animator nie wykonuje zobowiązań, TGE może wystosować wezwanie do wykonania tych zobowiązań; c) TGE dokonuje rozliczenia animatora w okresie równym jednemu miesiącowi kalendarzowemu ( okres rozliczeniowy ); d) pierwszego dnia roboczego po zakończeniu okresu rozliczeniowego TGE informuje animatora o wykonaniu bądź nie wykonaniu zobowiązań animatora w tym okresie rozliczeniowym. Informacja ta jest podstawą do rozliczenia animatora. 3.6. Wykonanie zobowiązań informacyjnych, o których mowa w 5 Umowy uważa się za spełnione, jeśli informacja zostanie dostarczona za pomocą poczty elektronicznej na adresy wskazane w Umowie. 3.7. Szczegółowe parametry w zakresie pełnienia funkcji animatora wraz z obniżkami opłat dla poszczególnych produktów określa uchwała Zarządu TGE, o której mowa w pkt. 2.1 niniejszego załącznika. 4. Zasady rozliczeń animatora 4.1. W przypadku pozytywnej oceny dokonanej zgodnie z pkt. 3.2 wykonania przez animatora w danym okresie rozliczeniowym zobowiązań, dla każdego z produktów z osobna, na których animator zrealizował swoją funkcję, TGE nalicza opłaty obniżone na zasadach określonych Strona 9 z 10
w uchwale Zarządu, o której mowa w pkt. 2.1 niniejszego załącznika. Opłaty są naliczane według osobnych stawek dla pozycji otwartych i pozycji zamkniętych. 4.2. W przypadku wykonania zobowiązań określonych w pkt. 3 oraz przekroczenia przez animatora w danym okresie rozliczeniowym: a) minimalnej średniej dziennej liczby transakcji oraz b) minimalnego udziału w rynku na animowanym instrumencie, określonych w uchwale, o której mowa w pkt. 2.1 niniejszego załącznika, obniżone opłaty dla pozycji otwartych zostaną naliczone według stawek w wysokości obniżonej opłaty transakcyjnej dla pozycji otwartych. Aby uzyskać prawo do skorzystania z obniżonej opłaty transakcyjnej należy spełnić łącznie oba wskazane warunki. 4.3. W przypadku nie wykonania zobowiązań przez animatora w danym okresie rozliczeniowym, dla produktów, dla których Animator realizuje swoją funkcję TGE nalicza opłaty bez zastosowania obniżonych opłat określonych w uchwale, o której mowa w pkt. 2.1 niniejszego załącznika. 4.4. TGE nie nalicza obniżonych opłat za usługę giełdową dla dni, w których animator wstrzymał pełnienie funkcji animatora rynku. 4.5. Do naliczania i pobierania opłat, ustalenia terminów wystawienia faktur i dokonania płatności odpowiednio stosuje się Szczegółowe zasady obliczania wysokości i pobierania opłat giełdowych. 4.6. W przypadku złożenia przez animatora wniosku o anulowanie transakcji dla produktów, dla których animator realizuje swoją funkcję, TGE naliczy obniżone opłaty dodatkowe za anulowanie, w wysokości 10% opłat dodatkowych zgodnych z Regulaminem TGE. Strona 10 z 10