Triton Development S.A. Al. Jerozolimskie Warszawa

Transkrypt

1 Triton Development S.A. Al. Jerozolimskie Warszawa Opinia i raport z badania sprawozdania finansowego za okres od 01 stycznia 2007 do 31 grudnia 2007 roku

2 Opinia niezaleŝnego biegłego rewidenta dla Akcjonariuszy, Rady Nadzorczej i Zarządu Triton Development S.A. Przeprowadziliśmy badanie załączonego sprawozdania finansowego Triton Development S.A. z siedzibą w Warszawie przy Al. Jerozolimskich 162, na które składa się: - wprowadzenie do sprawozdania finansowego; - bilans sporządzony na dzień 31 grudnia 2007 roku, który po stronie aktywów i pasywów wykazuje sumę tysięcy złotych; - rachunek zysków i strat za okres od dnia 01 stycznia 2007 roku do dnia 31 grudnia 2007 roku wykazujący zysk netto w wysokości tysięcy złotych; - zestawienie zmian w kapitale własnym wykazujące wzrost kapitału własnego o kwotę tysięcy złotych; - rachunek przepływów pienięŝnych wykazujący zwiększenie stanu środków pienięŝnych netto w okresie od dnia 1 stycznia 2007 roku do dnia 31 grudnia 2007 roku o kwotę tysięcy złotych; - dodatkowe informacje i objaśnienia o przyjętych zasadach (politykach) rachunkowości oraz inne informacje objaśniające. Za sporządzenie tego sprawozdania odpowiada Zarząd Spółki. Naszym zadaniem było zbadanie i wyraŝenie opinii o rzetelności, prawidłowości i jasności tego sprawozdania finansowego oraz prawidłowości ksiąg rachunkowych stanowiących podstawę jego sporządzenia. Badanie to przeprowadziliśmy stosownie do postanowień: 1) rozdziału 7 ustawy z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości (Dz. U. z 2002 r. nr 76, poz. 694, z późn. zm.), 2) norm wykonywania zawodu biegłego rewidenta, wydanych przez Krajową Radę Biegłych Rewidentów. Badanie sprawozdania finansowego zaplanowaliśmy i przeprowadziliśmy w taki sposób, aby uzyskać racjonalną pewność, pozwalającą na wyraŝenie opinii o sprawozdaniu. W szczególności badanie obejmowało sprawdzenie poprawności zastosowanych przez Spółkę zasad (polityki) rachunkowości i znaczących szacunków, sprawdzenie - w przewaŝającej mierze w sposób wyrywkowy - dowodów i zapisów księgowych, z których wynikają liczby i informacje zawarte w sprawozdaniu finansowym, jak i całościową ocenę sprawozdania finansowego.

3 UwaŜamy, Ŝe badanie dostarczyło wystarczającej podstawy do wyraŝenia miarodajnej opinii. W dniu 19 lutego 2007 roku Triton Development S.A. zawarła umowę sprzedaŝy udziałów w spółce zaleŝnej Uni-Truck Sp. z o.o. na rzecz Kobus Organizacja i Zarządzanie Sp. z o.o.. Na dzień sporządzenia niniejszej opinii nierozliczone, prolongowane naleŝności z tej transakcji wynoszą tysięcy złotych. Biorąc pod uwagę okoliczności opisane w informacji dodatkowej do sprawozdania finansowego, Zarząd uznał spłatę naleŝności za wystarczająco pewną by nie objąć jej odpisem aktualizującym. W naleŝnościach krótkoterminowych została wykazana przeterminowana naleŝność od podmiotu zaleŝnego z tytułu przejęcia długu w wysokości tysięcy złotych, wyceniona w wartości nominalnej. Strony nie ustaliły warunków spłaty, co uniemoŝliwia badającemu ocenę, czy istnieje potrzeba zakwalifikowania naleŝności jako długoterminowej i ujęcia ewentualnych skutków wyceny metodą skorygowanej ceny nabycia z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej. Z uwzględnieniem powyŝszego naszym zdaniem, zbadane sprawozdanie finansowe, obejmujące dane liczbowe i objaśnienia słowne: - przedstawia rzetelnie i jasno wszystkie informacje istotne dla oceny sytuacji majątkowej i finansowej Spółki Triton Development S.A. na dzień roku, jak teŝ jej wyniku finansowego za rok obrotowy od roku do roku, - zostało sporządzone, we wszystkich istotnych aspektach prawidłowo, to jest zgodnie z zasadami (polityką) rachunkowości, wynikającymi z Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej oraz związanych z nimi interpretacji ogłoszonych w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej, a w zakresie nieuregulowanym w tych Standardach stosownie do wymogów ustawy o rachunkowości i wydanych na jej podstawie przepisów wykonawczych oraz na podstawie prawidłowo prowadzonych ksiąg rachunkowych, - jest zgodne z wpływającymi na treść sprawozdania finansowego przepisami prawa i postanowieniami statutu Spółki. Sprawozdanie z działalności Emitenta jest kompletne w rozumieniu art. 49 ust. 2 ustawy o rachunkowości, a zawarte w nim informacje, pochodzące ze zbadanego sprawozdania finansowego, są z nim zgodne. Informacje zawarte w sprawozdaniu z działalności uwzględniają równieŝ wymogi rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 roku w sprawie informacji bieŝących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych (Dz.U. nr 209, poz. 1744).

4 Dodatkowo informujemy, Ŝe Spółka złoŝyła sprawozdania do publikacji po ustawowym terminie. Warszawa, dnia 9 czerwca 2008 roku. ul. Postępu Warszawa Nr ewidencyjny 523 Przeprowadzający badanie Hanna Sztuczyńska Biegły Rewident nr ident. 9269/6955 Działający w imieniu dr Andrè Helin State Authorized Public Accountant Biegły Rewident 90004/502 Prezes Zarządu

5 Triton Development S.A. Al. Jerozolimskie Warszawa Raport uzupełniający opinię z badania sprawozdania finansowego za okres od 01 stycznia 2007 do 31 grudnia 2007 roku

6 SPIS TREŚCI I. CZĘŚĆ OGÓLNA RAPORTU... 7 II. ANALIZA FINANSOWA SPÓŁKI III. CZĘŚĆ SZCZEGÓŁOWA RAPORTU... 17

7 I. CZĘŚĆ OGÓLNA RAPORTU 1. Dane identyfikujące Spółkę 1.1 Nazwa i forma prawna W badanym okresie nastąpiła zmiana nazwy Spółki na Triton Development Spółka Akcyjna (poprzednia nazwa 7bulls.com S.A.) Zmiana nazwy została zarejestrowana w Krajowym Rejestrze Sądowym w dniu roku. 1.2 Siedziba Spółki W badanym okresie Spółka zmieniła siedzibę. Obecnie siedziba Spółki: Warszawa, Al. Jerozolimskie 162 (poprzednia siedziba Warszawa, Grójecka 194). Zmiana siedziby została zarejestrowana w Krajowym Rejestrze Sądowym w dniu roku. Spółka posiada Oddział w Nadarzynie przy Al. Katowickiej Przedmiot działalności Zgodnie z wpisem do rejestru przedmiotem działalności Spółki jest: usługi w zakresie handlu pojazdami mechanicznymi, usługi w zakresie obsługi i napraw pojazdów mechanicznych; pomoc drogowa, usługi w zakresie handlu częściami i akcesoriami do pojazdów mechanicznych, doradztwo w zakresie sprzętu komputerowego, działalność w zakresie oprogramowania, przetwarzanie danych, działalność związana z bazami danych, konserwacja i naprawa maszyn biurowych, księgujących i liczących, pozostała działalność związana z informatyką, produkcja komputerów i innych urządzeń do przetwarzania informacji, produkcja lamp elektronowych i innych elementów elektronicznych, produkcja odbiorników telewizyjnych i radiowych, urządzeń do rejestracji i odtwarzania dźwięku i obrazu, z wyjątkiem działalności usługowej, produkcja systemów do sterowania procesami przemysłowymi, sprzedaŝ hurtowa maszyn i urządzeń biurowych, sprzedaŝ detaliczna mebli, wyposaŝenia biurowego, komputerów oraz sprzętu telekomunikacyjnego, wynajem samochodów osobowych, wynajem pozostałych środków transportu lądowego, wynajem maszyn i urządzeń biurowych, pozostała działalność wydawnicza, składanie tekstu i wytwarzanie płyt drukarskich, działalność usługowa związana z poligrafią pozostała, reprodukcja komputerowych nośników informacji,

8 doradztwo w zakresie prowadzenia działalności gospodarczej i zarządzania, świadczenie usług reklamowych, leasing finansowy, pozostałe pośrednictwo finansowe, gdzie indziej niesklasyfikowane, działalność pomocnicza finansowa, gdzie indziej niesklasyfikowana, działalność pozostałych agencji transportowych, pozaszkolne formy kształcenia, gdzie indziej niesklasyfikowane, usługi telekomunikacyjne, uprawa zbóŝ, uprawa roślin przemysłowych i inne uprawy rolne, gdzie indziej niesklasyfikowane, zagospodarowanie i sprzedaŝ nieruchomości na własny rachunek, kupno i sprzedaŝ nieruchomości na własny rachunek, wynajem nieruchomości na własny rachunek, pozostałe formy udzielania kredytów, sprzedaŝ hurtowa paliw stałych, ciekłych, gazowych oraz produktów pochodnych, transport drogowy towarów pojazdami specjalizowanymi, transport rurociągowy, magazynowanie i przechowywanie towarów w pozostałych składowiskach, produkcja pasz dla zwierząt gospodarskich i ryb, produkcja alkoholu etylowego, produkcja gazów technicznych, produkcja ciepła (pary wodnej i gorącej wody), sprzedaŝ hurtowa zboŝa, nasion i pasz dla zwierząt, sprzedaŝ hurtowa wyrobów chemicznych, obsługa nieruchomości świadczona na zlecenie, działalność rachunkowo-księgowa, za wyjątkiem działalności biegłych rewidentów, badanie rynku i opinii publicznej, działalność holdingów. W badanym okresie Spółka świadczyła głównie usługi zarządzania oraz pośrednictwa w sprzedaŝy i wynajmie mieszkań na rzecz spółki zaleŝnej Triton Development Sp. z o.o Podstawa działalności Triton Development S.A. działa na podstawie: - Statutu Spółki, - Kodeksu Spółek Handlowych (Dz.U. nr 94, poz z 2000 r., z późn. zm.). 1.5 Rejestracja w Sądzie Gospodarczym W dniu 7 września 2001 r. Spółka została wpisana do Krajowego Rejestru Sądowego w Sądzie Rejonowym dla m. st. Warszawy, XII Wydział Gospodarczy pod numerem KRS

9 1.6 Rejestracja w Urzędzie Skarbowym i Wojewódzkim Urzędzie Statystycznym NIP REGON Wysokość kapitału własnego i jego zmiany w ciągu okresu sprawozdawczego Kapitał własny na dzień roku wynosi tys. zł i składa się z następujących pozycji: - Kapitał zakładowy tys. zł, - Kapitał zapasowy tys. zł, - Niepodzielony wynik finansowy tys. zł. Kapitał własny na dzień roku wynosił tys. zł i składał się z następujących pozycji: - Kapitał zakładowy tys. zł, - Kapitał zapasowy tys. zł, - Niepodzielony wynik finansowy tys. zł. W badanym okresie nastąpiło podwyŝszenie kapitału zakładowego Spółki o kwotę tys. zł., zatwierdzone Uchwałą NWZ nr 1 z dnia 6 lutego 2007 (Akt Notarialny Rep A 3388/2007 z dnia 28 czerwca 2007 r.). PodwyŜszenia kapitału zakładowego dokonano w drodze emisji nowych akcji na okaziciela serii D. PodwyŜszenie kapitału zostało wpisane dnia 13 grudnia 2007 roku w Sądzie Rejonowym dla m.st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Kapitał zakładowy na dzień roku wynosi ,00 zł i dzieli się na akcji o wartości nominalnej 1 zł kaŝda następujących serii: Seria Rodzaj Ilość Rodzaj uprzywilejowania A uprzywilejowane kaŝda akcja uprawnia do 5 głosów na WZA B uprzywilejowane kaŝda akcja uprawnia do 5 głosów na WZA C nieuprzywilejowane D nieuprzywilejowane Do publicznego obrotu zostały dopuszczone akcje serii C i D.

10 Dostępne informacje na temat akcjonariatu zostały przedstawione w Sprawozdaniu Zarządu z działalności Spółki. Kapitał zapasowy na dzień bilansowy wynosi tys. zł. Jego wartość w badanym okresie wzrosła o kwotę tys. zł, która stanowi nadwyŝkę wartości emisyjnej w stosunku do wartości nominalnej po uwzględnieniu kosztów emisji akcji serii D. Niepodzielony wynik finansowy zmniejszył się o kwotę tys. zł w wyniku podziału zysku za rok Zarząd Spółki W badanym okresie w skład Zarządu wchodziły następujące osoby: Tomasz Zganiacz Prezes Zarządu, Jacek Łuczak Wiceprezes Zarządu. Po dniu bilansowym nie wystąpiły zmiany w składzie Zarządu Spółki Triton Development S.A. 1.9 Rada Nadzorcza Na dzień roku w skład Rady Nadzorczej wchodziły następujące osoby: Andrzej Szmagalski Przewodniczący Rady Nadzorczej, Jerzy Milewski Członek Rady Nadzorczej, Jerzy Modrzejewski Członek Rady Nadzorczej, Marian Robełek Członek Rady Nadzorczej, Lidia Szmagalska Członek Rady Nadzorczej. Skład Rady Nadzorczej w ciągu badanego okresu uległ zmianie (uchwała nr 15 Zwyczajnego Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy z dnia 28 czerwca 2007). Na dzień w skład Rady Nadzorczej wchodziły następujące osoby: Adam Szewczyk Przewodniczący Rady Nadzorczej, Zbigniew Czuba Członek Rady Nadzorczej, Jerzy Milewski Członek Rady Nadzorczej, Marian Robełek Członek Rady Nadzorczej, Jan Włoch Członek Rady Nadzorczej. Nie wystąpiły zmiany w składzie Rady Nadzorczej po dniu bilansowym Zatrudnienie Zatrudnienie na dzień roku wynosiło 12 osób Informacja o jednostkach powiązanych Spółka jest podmiotem dominującym w Grupie Kapitałowej i sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe.

11 Spółka na dzień roku posiadała bezpośrednio: 100% udział w kapitale zakładowym Spółki AS Motors Investment Sp. z o.o., 100% udział w kapitale zakładowym Spółki Triton Development Sp. z o.o. (spółka celowa realizująca projekt deweloperski Triton Park), 0,01% udział w kapitale zakłądowym Spółki PING Invest Sp. z o.o. Pomiędzy spółkami zaleŝnymi równieŝ występowały bezpośrednie zaleŝności kapitałowe. Spółka AS Motors Investment Sp. z o.o. na dzień roku posiadała 99,99% udział w kapitale zakładowym Spółki PING Invest Sp. z o.o.. Spółka AS Motors Investment Sp. z o.o. jest jednostką dominującą niŝszego szczebla, ale nie sporządza skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Całkowity udział Grupy w kapitale zakładowym Spółki zaleŝnej PING Invest Sp. z o.o. wynosi 100%. Dodatkowo, Spółka PING Invest Sp. z o.o. na dzień roku posiadała akcji podmiotu dominującego Triton Development S.A.. Wszystkie wymienione jednostki są objęte konsolidacją metodą pełną. Po dniu bilansowym nastąpiły następujące zmiany w składzie Grupy Kapitałowej Triton Development S.A.: w dniu 29 stycznia 2008 r. Triton Development S.A. objął 100% udziałów w kapitale zakładowym spółki Triton Winnica Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie o łącznej wartości nominalnej 50 tys. PLN, w dniu 27 maja 2008 r. Triton Development S.A. objął 100% udziałów w kapitale zakładowym spółki Triton Property Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie o łącznej wartości nominalnej 50 tys. zł. 2. Dane identyfikujące zbadane sprawozdanie finansowe oraz dane porównywalne Przedmiotem badania było sprawozdanie finansowe sporządzone za okres od dnia roku do dnia roku obejmujące: - wprowadzenie do sprawozdania finansowego; - bilans sporządzony na dzień 31 grudnia 2007 roku, który po stronie aktywów i pasywów wykazuje sumę tysięcy złotych; - rachunek zysków i strat za okres od dnia 01 stycznia 2007 roku do dnia 31 grudnia 2007 roku wykazujący zysk netto w wysokości tysięcy złotych; - zestawienie zmian w kapitale własnym wykazujące wzrost kapitału własnego o kwotę tysięcy złotych; - rachunek przepływów pienięŝnych wykazujący zwiększenie stanu środków pienięŝnych netto w okresie od dnia 1 stycznia 2007 roku do dnia 31 grudnia 2007 roku o kwotę tysięcy złotych; - dodatkowe informacje i objaśnienia o przyjętych zasadach (politykach) rachunkowości oraz inne informacje objaśniające.

12 3. Dane identyfikujące podmiot uprawniony i biegłego rewidenta przeprowadzającego badanie (dawniej BDO Numerica Sp. z o.o.) z siedzibą w Warszawie przy ul. Postępu 12 jest podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań finansowych, wpisanym na listę pod nr 523. Badanie przeprowadzono na podstawie umowy podpisanej w dniu roku, w dniach roku, pod kierunkiem biegłego rewidenta Hanny Sztuczyńskiej, nr identyfikacyjny 9269/6955. Podmiot badający sprawozdanie finansowe został wybrany do badania sprawozdania finansowego za 2007 rok w drodze Uchwały nr 13 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy z dnia roku. Oświadczamy, Ŝe podmiot uprawniony oraz biegły rewident badający opisane sprawozdanie spełniają warunki do wyraŝenia bezstronnej i niezaleŝnej opinii o badanym sprawozdaniu zgodnie z art. 66 ust. 1 i 2 ustawy o rachunkowości. Spółka w czasie badania udostępniła biegłemu rewidentowi Ŝądane dane i udzieliła informacji i wyjaśnień niezbędnych do przeprowadzenia badania oraz poinformowała o istotnych zdarzeniach, które nastąpiły po dacie bilansu, do dnia złoŝenia oświadczenia. Biegły rewident nie był ograniczony w doborze właściwych metod badania. 4. Informacje o sprawozdaniu finansowym za rok poprzedni Podstawą otwarcia ksiąg rachunkowych było sprawozdanie finansowe sporządzone za okres od dnia roku do dnia roku, które było badane przez BDO Numerica Sp. z o.o. (obecnie ) i uzyskało opinię o następującej treści: Nie zgłaszając zastrzeŝeń do prawidłowości i rzetelności zbadanego sprawozdania finansowego, pragniemy zwrócić uwagę na fakt, Ŝe wynik finansowy osiągnięty przez Spółkę w roku badanym został w przewaŝającym stopniu wypracowany na pozostałej działalności operacyjnej. Po dniu bilansowym nastąpiła zmiana podstawowego przedmiotu działalności Spółki, co oznacza, Ŝe zaprezentowane w zbadanym sprawozdaniu finansowym wyniki działalności operacyjnej nie będą porównywalne z przyszłymi efektami. Ponadto, jak to zostało opisane w sprawozdaniu finansowym w punkcie 12 dodatkowych not objaśniających zamieszczonych w dodatkowych informacjach i objaśnieniach o przyjętych zasadach rachunkowości oraz innych informacjach objaśniających oraz w sprawozdaniu z działalności Emitenta, po dniu bilansowym nastąpiły zdarzenia istotne dla oceny sytuacji finansowej i majątkowej Spółki. Uwzględniając zasięg i znaczenie wydarzeń po dacie bilansowej uwaŝamy, Ŝe oceny sytuacji finansowej i majątkowej Spółki naleŝy dokonać po uwzględnieniu skutków tych wydarzeń.

13 Sprawozdanie finansowe Spółki za 2006 rok zostało zatwierdzone Uchwałą nr 2 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy z dnia roku. Na mocy Uchwały nr 3 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy postanowiono przeznaczyć cały zysk netto w kwocie 5.155,96 tys. zł wypracowany przez Spółkę w 2006 roku na pokrycie strat z lat poprzednich. Sprawozdanie finansowe za 2006 rok zostało przekazane do sądu rejestrowego w dniu roku. Spółka złoŝyła sprawozdanie do publikacji po ustawowym terminie. 5. Inne informacje W bieŝącym okresie Spółka nie była kontrolowana przez organa kontroli skarbowej.

14 II. ANALIZA FINANSOWA SPÓŁKI PoniŜej przedstawiono wybrane wielkości z bilansu, rachunku zysków i strat oraz podstawowe wskaźniki finansowe. 1.1 Bilans % sumy bilansowej % sumy bilansowej % sumy bilansowej AKTYWA Aktywa trwałe Wartości niematerialne i prawne 19 0,01% 0 0,00% 0 0,00% Rzeczowe aktywa trwałe 202 0,15% 280 0,97% 821 2,88% Nieruchomości inwestycyjne ,20% ,67% ,39% Inne inwestycje długoterminowe 206 0,15% 206 0,72% 0 0,00% Inne aktywa finansowe (udziały i akcje) ,33% ,08% ,26% Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 14 0,01% 37 0,12% 19 0,07% Pozostałe aktywa trwałe 0 0,00% 0 0,00% 0 0,00% ,85% ,56% ,60% Aktywa obrotowe Zapasy 38 0,03% 40 0,14% 42 0,15% NaleŜności handlowe oraz pozostałe naleŝności ,54% 83 0,29% 839 2,94% Inne aktywa finansowe 0 0,00% 0 0,00% 0 0,00% Środki pienięŝne i ich ekwiwalenty ,56% ,83% ,25% Rozliczenia międzyokresowe 20 0,02% 51 0,18% 18 0,06% ,15% ,44% ,40% SUMA AKTYWÓW ,00% ,00% ,00% PASYWA Kapitał własny Kapitał podstawowy ,81% ,26% ,60% Kapitał zapasowy ,84% ,26% ,85% Niepodzielony wynik finansowy ,18% ,20% ,48% Kapitał własny razem ,46% ,32% ,97% Zobowiązania długoterminowe Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 0 0,00% 0 0,00% 1 0,00% Pozostałe rezerwy 0 0,00% 0 0,00% 37 0,13% Inne zobowiązania finansowe 60 0,04% 121 0,42% 0 0,00% Zobowiązania długoterminowe razem 60 0,04% 121 0,42% 38 0,13% Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania handlowe i inne zobowiązania ,36% 782 2,72% ,18% Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 0 0,00% 89 0,31% 821 2,88% Kredyty, poŝyczki i wyemitowane papiery dłuŝne 0 0,00% 0 0,00% ,50% Inne zobowiązania finansowe 64 0,05% 966 3,36% ,71% Rezerwa na świadczenia pracownicze 25 0,02% 58 0,20% 76 0,27% Pozostałe rezerwy 97 0,07% 192 0,67% 102 0,36% Zobowiązania krótkoterminowe razem ,50% ,26% ,90% Zobowiązania razem ,54% ,68% ,03% SUMA PASYWÓW % ,00% ,00%

15 1.2 Rachunek zysków i strat Rok Rok Rok Dynamika Dynamika kończący się kończący się kończący się 2007/ / Przychody ze sprzedaŝy ,18% ,36% Koszt własny sprzedaŝy ,42% ,36% 265 Wartość sprzedanych towarów i materiałów 2 49,49% 4 133,33% 3 Wynik brutto ze sprzedaŝy ,42% ,19% Pozostałe przychody operacyjne 350 4,49% ,46% Koszty administracyjne i sprzedaŝy ,78% ,46% Pozostałe koszty operacyjne ,11% ,22% 149 Wynik operacyjny ,61% ,32% Przychody finansowe ,50% ,01% 455 Koszty finansowe 9 3,07% ,28% Wynik brutto z działalności kontynuowanej ,25% ,16% -403 Podatek dochodowy ,01% ,49% -410 Wynik netto z działalności kontynuowanej ,23% ,14% 7 Wynik netto z działalności zaniechanej 0 0,00% 0 0,00% 0 Wynik netto ,23% ,14% 7

16 1.3.Podstawowe wskaźniki finansowe Rentowność majątku wynik finansowy netto roku bieŝącego suma aktywów ,81% 17,93% 0,02% Rentowność kapitału własnego wynik finansowy netto roku bieŝącego kapitał własny 4,88% 19,42% 0,03% Wskaźnik płynności I aktywa obrotowe ogółem zobowiązania krótkoterminowe 59,95 1,58 0,30 Wskaźnik płynności II aktywa obrotowe ogółem - zapasy zobowiązania krótkoterminowe 56,29 1,56 0, Interpretacja wskaźników i ogólna sytuacja ekonomiczna W 2007 roku Spółka przeprowadziła emisję akcji serii D. Wpływy z emisji wynosiły tysięcy zł i znacząco wpłynęły na zwiększenie sumy bilansowej. W strukturze aktywów wzrosła wartość naleŝności krótkoterminowych i inwestycji krótkoterminowych. Spółka z wpływów z emisji akcji przejęła dług podmiotu zaleŝnego Triton Development Sp. z o.o. w wysokości tys. zł., pozostałe wolne środki zostały ulokowane m.in. w krótkoterminowe papiery wartościowe. Zmniejszeniu uległ finansowy majątek trwały. W badanym okresie Spółka dokonała sprzedaŝy zbędnej z punktu widzenia planów biznesowych Zarządu części motoryzacyjnej reprezentowanej przez podmiot zaleŝny od Spółki Uni-Truck Sp. z o.o. W wyniku sprzedaŝy udziałów Uni-Truck Sp. z o.o. Spółka osiągnęła zysk z działalności finansowej w wysokości tys. zł, co istotnie wpłynęło na poziom zysku netto osiągniętego w badanym okresie. W wyniku opisanych powyŝej zdarzeń zaszły zmiany w strukturze finansowania działalności Spółki. Udział kapitałów własnych w strukturze pasywów wzrósł z 92,32% do ponad 98,46%. Do 2007 roku nastąpił wzrost przychodów ze sprzedaŝy. Wynika to z realizowanej umowy świadczenia usług dotyczących usług marketingowych i sprzedaŝy mieszkań oraz usług zarządzania i obsługi księgowej na rzecz spółki zaleŝnej. Podsumowując, osiągnięte wyniki, jak i ogólna sytuacja finansowa Spółki nie wskazują na zagroŝenie kontynuacji działalności, w rozumieniu przepisów ustawy o rachunkowości. 16

17 III. CZĘŚĆ SZCZEGÓŁOWA RAPORTU 1. Ocena systemu księgowości i kontroli wewnętrznej 1.1 System rachunkowości Księgowość Spółki prowadzona jest w siedzibie Spółki przy wykorzystaniu programu finansowo-księgowego Symfonia. Jednostka posiada dokumentację opisującą przyjęte przez nią zasady (politykę) rachunkowości, która obejmuje: metody wyceny aktywów i pasywów oraz ustalania wyniku finansowego, w zakresie, w jakim Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej i Ustawa o rachunkowości pozostawiają jednostce prawo wyboru, Zakładowy Plan Kont, wykaz kont syntetycznych oraz zasady prowadzenia kont analitycznych w powiązaniu z syntetyką. Zgodnie z Uchwałą nr 1 podjętą przez Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy w dniu roku Spółka począwszy od dnia roku sporządza sprawozdania finansowe zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej. Metody wyceny aktywów i pasywów bilansu oraz ustalania wyniku finansowego w badanym okresie i w okresie porównywalnym stosowane były w sposób ciągły i są zgodne z aktualnie obowiązującymi przepisami prawa. Ewidencja księgowa prowadzona jest rzetelnie, bezbłędnie, sprawdzalnie i bieŝąco. Podczas badania nie stwierdziliśmy istotnych nieprawidłowości w księgach rachunkowych mogących mieć istotny wpływ na badane sprawozdanie finansowe. Dotyczy to dokumentacji, zasad (polityki) rachunkowości, rzetelności, kompletności i przejrzystości udokumentowania operacji gospodarczych oraz ich poprawnego zakwalifikowania do ujęcia w księgach rachunkowych, jak równieŝ prawidłowości otwarcia ksiąg oraz kompletności i poprawności dokonanych zapisów i ich powiązania z dokumentami oraz sprawozdaniem finansowym. Przyjęte procedury zapewniają ochronę danych i komputerowego systemu przetwarzania danych. Ochrona dokumentacji księgowej, ksiąg rachunkowych i sprawozdań finansowych spełnia wymogi określone w art. 71 ustawy o rachunkowości. 1.2 Inwentaryzacja składników majątku Organizacja i funkcjonowanie inwentaryzacji składników majątkowych spełnia wymogi określone w ustawie z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości. Skutki przeprowadzonej inwentaryzacji zostały ujęte w księgach roku badanego. 17

18 Następujące inwentaryzacje zostały przeprowadzone przez Spółkę w badanym okresie: drogą uzyskania potwierdzeń sald: - środków pienięŝnych na rachunkach bankowych oraz krótkoterminowych papierów wartościowych na dzień r., - naleŝności i zobowiązań wobec jednostek powiązanych na dzień r. drogą spisu z natury ilości składników majątku: - środków pienięŝnych w kasie na dzień r., - środków trwałych na dzień r.. Pozostałe składniki aktywów i zobowiązań zostały zinwentaryzowane poprzez zweryfikowanie zapisów księgowych z odpowiednią dokumentacją źródłową. 1.3 Kontrola wewnętrzna Zarząd Spółki jest odpowiedzialny za opracowanie i funkcjonowanie systemu kontroli wewnętrznej Spółki oraz zapobieganie i wykrywanie nieprawidłowości. Przy planowaniu i prowadzeniu badania sprawozdania finansowego Spółki za okres zakończony roku wzięliśmy pod uwagę procedury systemu kontroli wewnętrznej, w takim zakresie jaki był konieczny w celu określenia naszych procedur niezbędnych do wydania miarodajnej opinii o badanym sprawozdaniu finansowym. Dlatego nasz przegląd systemu kontroli wewnętrznej mógł nie ujawnić wszystkich istotnych słabości w strukturze tego systemu. 2. Wprowadzenie do sprawozdania finansowego, informacje dodatkowe, i objaśnienia Spółka sporządziła informację dodatkową obejmującą wprowadzenie do sprawozdania finansowego oraz dodatkowe informacje i objaśnienia spełniające wymogi ustawy o rachunkowości oraz wymogi Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej dotyczące zakresu dokonywanych ujawnień. Dane liczbowe w tych informacjach wynikają z ewidencji księgowej i są zgodne ze zbadanym sprawozdaniem finansowym. 3. Zestawienie zmian w kapitale własnym Zestawienie zmian w kapitale własnym zostało sporządzone prawidłowo i wykazuje prawidłowe powiązanie z bilansem oraz rachunkiem zysków i strat. 4. Rachunek przepływów pienięŝnych Rachunek przepływów pienięŝnych wykazuje prawidłowe powiązanie odpowiednio z bilansem, rachunkiem zysków i strat oraz zapisami w księgach rachunkowych. 18

19 5. Sprawozdanie z działalności Emitenta Zarząd sporządził sprawozdanie z działalności Spółki za okres od dnia roku do dnia roku. Informacje zawarte w sprawozdaniu z działalności są zgodne z informacjami zawartymi w zbadanym sprawozdaniu finansowym Spółki za 2007 rok. 6. Oświadczenie kierownictwa jednostki Kierownictwo Spółki złoŝyło pisemne oświadczenie o kompletnym ujęciu danych w księgach rachunkowych, wykazaniu wszelkich zobowiązań warunkowych oraz o istotnych zdarzeniach, które nastąpiły po dniu bilansowym. 7. Informacje o istotnych naruszeniach prawa Z wyjątkiem uchybienia terminowi publikacji sprawozdania finansowego w badanym okresie nie zidentyfikowano istotnych naruszeń prawa i statutu spółki. Warszawa, dnia 9 czerwca 2008 roku ul. Postępu Warszawa Nr ewidencyjny 523 Przeprowadzający badanie Hanna Sztuczyńska Biegły Rewident nr ident. 9269/6955 Działający w imieniu dr Andrè Helin State Authorized Public Accountant Biegły Rewident 90004/502 Prezes Zarządu 19