GRUPA KAPITAŁOWA GETIN HOLDING S.A.

Transkrypt

1 GRUPA KAPITAŁOWA GETIN HOLDING S.A. RAPORT UZUPEŁNIAJĄCY OPINIĘ NIEZALEŻNEGO BIEGŁEGO REWIDENTA Z BADANIA SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA ROK ZAKOŃCZONY DNIA 31 GRUDNIA 2005 ROKU

2 Raport uzupłniający opinię nizalżngo bigłgo rwidnta z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo I. CZĘŚĆ OGÓLNA 1. Informacj ogóln Jdnostką dominującą w Grupi Kapitałowj (zwanj dalj Grupą lub Grupą Kapitałową ) jst Gtin Holding S.A. (dalj jdnostka dominująca lub Spółka ). Jdnostka dominująca została utworzona Aktm Notarialnym z dnia 14 lutgo 1996 roku. Sidziba jdnostki dominującj miści się w Wrocławiu, pl. Powstańców Śląskich Jdnostka dominująca jst mitntm papirów wartościowych, o których mowa w art. 4 rozporządznia Parlamntu Europjskigo i Rady Unii Europjskij z dnia 19 lipca 2002 roku nr 1606/2002/WE w sprawi stosowania międzynarodowych standardów rachunkowości (Dz. Urz. WE L 243 z 11 wrzśnia 2002 roku, str. 1; Dz. Urz. UE Polski wydani spcjaln, rozdz. 13, t. 29, str. 609) i na podstawi art. 55.6a ustawy z dnia 29 wrzśnia 1994 roku o rachunkowości (tkst jdnolity: Dz. U. nr 76 z 2002 roku z późnijszymi zmianami - ustawa o rachunkowości ) sporządza skonsolidowan sprawozdania finansow Grupy zgodni z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowj, któr zostały zatwirdzon przz Unię Europjską ( UE ). Obowiązk tn dotyczy skonsolidowanych sprawozdań finansowych za rok obrotowy rozpoczynający się w 2005 roku. W dniu 23 marca 2001 roku jdnostka dominująca została wpisana do rjstru przdsiębiorców Krajowgo Rjstru Sądowgo pod numrm KRS Jdnostka dominująca posiada numr NIP: nadany w dniu 9 marca 2000 roku oraz symbol REGON: nadany w dniu 10 lutgo 2000 roku. Podstawowym przdmiotm działalności jdnostki dominującj jst prowadzni inwstycji kapitałowych na rynkach krajowych i zagranicznych. Jdnostka dominująca płni rolę spółki holdingowj Grupy Kapitałowj i ni prowadzi poza tym w istotnym zakrsi innj działalności opracyjnj. Działalność pozostałych spółk Grupy Kapitałowj prowadzona jst w trzch podstawowych sgmntach działalności: usługi bankow, usługi lasingow, usługi pośrdnictwa finansowgo. W dniu 31 grudnia 2005 roku kapitał podstawowy Spółki wynosił tysięcy złotych. Kapitał własny jdnostki dominującj na tn dziń wynosił tysięcy złotych. Zgodni z Księgą Akcji na dziń 31 grudnia 2005 roku struktura własności kapitału podstawowgo jdnostki dominującj była następująca: Ilość akcji Ilość głosów Wartość nominalna akcji Udział w kapital podstawowym LC Corp BV ,75% Lszk Czarncki ,24% Commrcial Union Otwarty Fundusz Emrytalny BPH CU WBK ,94% Pozostali akcjonariusz ,07% Razm ,00% 1

3 Raport uzupłniający opinię nizalżngo bigłgo rwidnta z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo Na dziń 31 grudnia 2004 roku struktura własności kapitału podstawowgo jdnostki dominującj była następująca: Ilość akcji Ilość Głosów Wartość nominalna akcji Udział w kapital podstawowym LC Corp BV ,70% Lszk Czarncki ,28% Commrcial Union Otwarty Fundusz Emrytalny BPH CU WBK ,38% Pozostali akcjonariusz ,64% Razm ,00% W roku obrotowym oraz po daci bilansowj do dnia wydania ninijszgo raportu miały mijsc następując zmiany w strukturz własnościowj kapitału podstawowgo jdnostki dominującj dotycząc akcjonariuszy posiadających co najmnij 5% głosów na Walnym Zgromadzniu Akcjonariuszy: W wyniku podwyższnia kapitału zakładowgo jdnostki dominującj w drodz misji akcji srii I LC Corp BV objęła tysięcy akcji. Pozostał zmiany w strukturz własnościowj kapitału podstawowgo jdnostki dominującj dotycząc akcjonariuszy posiadających co najmnij 5% głosów na Walnym Zgromadzniu Akcjonariuszy wynikały z objęcia przz nich mitowanych przz jdnostkę dominującą akcji srii H, oraz z innych transakcji akcjami jdnostki dominującj na rgulowanym rynku publicznym. Zmiany kapitału podstawowgo jdnostki dominującj w roku obrotowym były następując: Ilość akcji Wartość nominalna akcji Stan na początk okrsu Podwyższni kapitału (misja akcji srii H) Podwyższni kapitału (misja akcji srii I) Stan na konic okrsu ======= ======= W skład Zarządu Spółki na dziń 29 marca 2006 roku wchodził: Piotr Stępniak - Przs Zarządu W okrsi od dnia 1 stycznia 2005 do dnia 29 marca 2006 roku nastąpiły następując zmiany w składzi Zarządu Spółki: - z dnim 1 lutgo 2005 roku Rada Nadzorcza spółki powołała pana Piotra Stępniaka do składu Zarządu Spółki i powirzyła mu płnini funkcji Przsa Zarządu Gtin Holding S.A. - z dnim 1 kwitnia 2005 roku pan Pawł Cisilski zrzygnował z płninia funkcji członka Zarządu Gtin Holding S.A. - z dnim 1 lutgo 2006 roku pan Tadusz Pitka zrzygnował z płninia funkcji Wicprzsa Zarządu Gtin Holding S.A. 2

4 Raport uzupłniający opinię nizalżngo bigłgo rwidnta z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo 2. Skład Grupy Kapitałowj Na dziń 31 grudnia 2005 roku w skład Grupy Kapitałowj Gtin Holding S.A. wchodziły następując jdnostki zalżn (bzpośrdnio i pośrdnio): nazwa jdnostki mtoda konsolidacji rodzaj opinii o sprawozdaniu finansowym podmiot uprawniony, który przprowadził badani sprawozdania finansowgo dziń bilansowy, na który sporządzono sprawozdani finansow Carcad OOO mtoda płna bz zastrzżń BDO Unicon Inc. Russia 31 grudnia 2005 Fiolt S.A. mtoda płna bz zastrzżń Kanclaria Bigłych Rwidntów Sp. z o.o. 31 grudnia 2005 GBG Srwis sp.z o.o. mtoda płna bz zastrzżń zawirająca objaśnini BDiU HERA Sp. z o.o. 31 grudnia 2005 Gtin Bank S.A. mtoda płna bz zastrzżń zawirająca objaśnini Ernst & Young Audit sp. z o.o. 31 grudnia 2005 Gtin Raty S.A. mtoda płna bz zastrzżń BDiU HERA Sp. z o.o. 31 grudnia 2005 Górnoślązak Sp.z o.o. mtoda płna ni podlga badaniu ni podlga badaniu 31 grudnia 2005 Opn S.A. Financ mtoda płna bz zastrzżń zawirająca objaśnini Kanclaria Bigłych Rwidntów Sp. z o.o. 31 grudnia 2005 Wschodni Bank Cukrownictwa S.A. mtoda płna bz zastrzżń zawirająca objaśnini Ernst & Young Audit sp. z o.o. 31 grudnia 2005 Udziały w następujących podmiotach stowarzyszonych (bzpośrdnio i pośrdnio) wykazan zostały mtodą praw własności w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy na dziń 31 grudnia 2005 roku: Nazwa podmiotu i sidziba Powszchny Dom Krdytowy S.A. w Wrocławiu Gtin Lasing S.A. w Wrocławiu Rodzaj działalności Pośrdnictwo w zakrsi usług finansowych Działalność lasingowa Rodzaj zmian i wpływ wywołany zmianami w stosunku do roku ubigłgo w zakrsi jdnostk objętych konsolidacją został przdstawiony w notach 2 i 56 dodatkowych informacji i objaśniń do skonsolidowango sprawozdania finansowgo Grupy Kapitałowj za rok zakończony dnia 31 grudnia 2005 roku. 3

5 Raport uzupłniający opinię nizalżngo bigłgo rwidnta z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo 3. Skonsolidowan sprawozdani finansow 3.1. Opinia bigłgo rwidnta oraz badani skonsolidowango sprawozdania finansowgo Ernst & Young Audit Sp. z o.o. z sidzibą w Warszawi, Rondo ONZ 1 jst podmiotm uprawnionym do badania sprawozdań finansowych, wpisanym na listę pod numrm 130. Ernst & Young Audit Sp. z o.o. w dniu 26 lipca 2004 roku została wybrana przz Radę Nadzorczą jdnostki dominującj do badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo Grupy. Ernst & Young Audit Sp. z o.o oraz bigły rwidnt kirujący badanim spłniają, w rozuminiu art. 66 ust. 2 i 3 ustawy o rachunkowości, warunki do wyrażnia bzstronnj i nizalżnj opinii o skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Na podstawi umowy zawartj w dniu dniu 9 sirpnia 2004 roku z Zarządm jdnostki dominującj przprowadziliśmy badani skonsolidowango sprawozdania finansowgo za rok zakończony dnia 31 grudnia 2005 roku. Naszym zadanim było wyrażni opinii o skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym na podstawi przprowadzongo przz nas badania. Przprowadzon w trakci badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo procdury były zaprojktowan tak, aby umożliwić wydani opinii o skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym traktowanym jako całość. Nasz procdury ni objmowały uzupłniających informacji, któr ni mają wpływu na skonsolidowan sprawozdani finansow traktowan jako całość. Na podstawi przprowadzongo badania, z dnim 29 marca 2006 roku wydaliśmy opinię bigłgo rwidnta z zastrzżnim zawirającą objaśninia o następującj trści: " Dla Walngo Zgromadznia Akcjonariuszy Gtin Holding S.A. 1. Przprowadziliśmy badani załączongo skonsolidowango sprawozdania finansowgo Grupy Kapitałowj Gtin Holding S.A. ( Grupy ), w którj jdnostką dominującą jst Gtin Holding S.A. ( Spółka ) z sidzibą w Wrocławiu, Pl. Powstańców Śląskich 16-18, za rok zakończony dnia 31 grudnia 2005 roku, objmującgo: skonsolidowany bilans sporządzony na dziń 31 grudnia 2005 roku, który po stroni aktywów i pasywów wykazuj sumę tysięcy złotych, skonsolidowany rachunk zysków i strat za rok obrotowy od dnia 1 stycznia 2005 roku do dnia 31 grudnia 2005 roku, wykazujący zysk ntto w wysokości tysięcy złotych, skonsolidowan zstawini zmian w kapital własnym za rok obrotowy od dnia 1 stycznia 2005 roku do dnia 31 grudnia 2005 roku, wykazując zwiększni stanu kapitału własngo o kwotę tysięcy złotych, skonsolidowany rachunk przpływów piniężnych za rok obrotowy od dnia 1 stycznia 2005 roku do dnia 31 grudnia 2005 roku, wykazujący zwiększni stanu środków piniężnych ntto o kwotę tysięcy złotych oraz 4

6 Raport uzupłniający opinię nizalżngo bigłgo rwidnta z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo informację dodatkową ( załączon skonsolidowan sprawozdani finansow ). 2. Za rztlność, prawidłowość i jasność załączongo skonsolidowango sprawozdania finansowgo, jak równiż za prawidłowość dokumntacji konsolidacyjnj odpowiada Zarząd Spółki. Naszym zadanim było zbadani załączongo skonsolidowango sprawozdania finansowgo i wyrażni, na podstawi badania, opinii o tym, czy skonsolidowan sprawozdani finansow, w wszystkich istotnych aspktach, prawidłowo, rztlni i jasno przdstawia sytuację majątkową i finansową oraz wynik finansowy Grupy. 3. Badani załączongo skonsolidowango sprawozdania finansowgo przprowadziliśmy: zgodni z Międzynarodowymi Standardami Rwizji Finansowj, oraz stosowni do obowiązujących w Polsc postanowiń: - rozdziału 7 ustawy z dnia 29 wrzśnia 1994 roku o rachunkowości ( ustawa o rachunkowości ) - norm wykonywania zawodu bigłgo rwidnta wydanych przz Krajową Radę Bigłych Rwidntów, w taki sposób, aby uzyskać racjonalną pwność czy sprawozdani to ni zawira istotnych niprawidłowości. W szczgólności, badani objmowało sprawdzni w dużj mirz mtodą wyrywkową - dokumntacji, z którj wynikają kwoty i informacj zawart w załączonym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Badani objmowało równiż ocnę poprawności przyjętych i stosowanych przz Grupę zasad rachunkowości i znaczących szacunków dokonanych przz Zarząd Spółki, jak i ogólnj przntacji załączongo skonsolidowango sprawozdania finansowgo. Uważamy, ż przprowadzon przz nas badani dostarczyło nam wystarczających podstaw do wyrażnia opinii o załączonym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym traktowanym jako całość. 4. Skonsolidowan sprawozdania finansow za poprzdni rok obrotowy zakończony dnia 31 grudnia 2004 roku, sporządzon zgodni z ustawą z dnia 29 wrzśnia 1994 roku o rachunkowości (tkst jdnolity Dz. U. z 2002 r. nr 76, poz. 694, z późnijszymi zmianami; ustawa o rachunkowości ), będąc podstawą sporządznia danych porównawczych, było przdmiotm naszgo badania i z dnim 21 marca 2005 roku wydaliśmy o tym sprawozdaniu finansowym opinię z zastrzżnim i objaśniniami. Zastrzżni zawart w powyższj opinii dotyczyło jdnorazowgo rozlicznia części różnicy między wartością księgową i wartością godziwą nabytych aktywów i zobowiązań Gtin Banku S.A. ( Gtin Bank ). Do tj kwstii odnosimy się równiż w punkci 5 poniżj. Pozostał objaśninia umiszczon w opinii ni mają wpływu na załączon skonsolidowan sprawozdani finansow. 5. W związku z nabycim w maju 2004 roku przz jdnostkę dominującą 71,2% akcji Gtin Banku dokonano wycny konsolidowanych z jdnostką dominującą aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych Gtin Banku wdług wartości godziwych. Jak opisano w noci 31 załączongo skonsolidowango sprawozdania finansowgo Grupa rozliczyła jdnorazowo w skonsolidowanym rachunku zysków i strat za okrs 6 misięcy zakończony dnia 30 czrwca 2004 roku część różnicy między wartością księgową a wartością godziwą nabytych aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych Gtin Banku, wynoszącą ntto 1,2 miliona złotych. Gdyby Grupa dokonała rozlicznia w czasi powyższych różnic zgodni z wycną odpowiadających im pozycji aktywów i pasywów, skonsolidowany wynik finansowy ntto byłby niższy o około 5 5

7 Raport uzupłniający opinię nizalżngo bigłgo rwidnta z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo milionów złotych a skonsolidowan aktywa ntto Grupy na tn dziń byłyby wyższ o około 17 milionów złotych. Wpływ rozlicznia zastosowango przz Grupę na wynik finansowy i kapitały własn poszczgólnych okrsów sprawozdawczych przdstawiono w noci 31 załączongo skonsolidowango sprawozdania finansowgo. 6. Naszym zdanim, z wyjątkim skutków kwstii opisanj w punkci 5 powyżj, załączon skonsolidowan sprawozdani finansow, w wszystkich istotnych aspktach: przdstawia rztlni i jasno wszystki informacj istotn dla ocny wyniku finansowgo działalności gospodarczj za rok obrotowy od dnia 1 stycznia 2005 roku do dnia 31 grudnia 2005 roku, jak tż sytuacji majątkowj i finansowj badanj Grupy na dziń 31 grudnia 2005 roku; zostało sporządzon, w wszystkich istotnych aspktach prawidłowo, to jst zgodni z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowj, któr zostały zatwirdzon przz Unię Europjską; jst zgodn z wpływającymi na formę i trść sprawozdania finansowgo przpisami prawa rgulującymi przygotowani sprawozdań finansowych. 7. Ni zgłaszając dalszych zastrzżń, zwracamy uwagę na następującą kwstię: Jak to opisano w noci 56 skonsolidowango sprawozdania finansowgo na podstawi przpisów Międzynarodowgo Standardu Sprawozdawczości Finansowj nr 3 ( MSSF 3 ) Spółka dokonała prowizoryczngo, początkowgo rozlicznia nabycia Opn Financ S.A., Wschodnigo Banku Cukrownictwa S.A. oraz Fiolt S.A., poniważ ni ustalono wartości godziwj wszystkich nabytych aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych na dni nabycia. Spółka zakończy rozliczni nabycia wyżj wyminionych jdnostk w ciągu 12 misięcy od odpowidnich dat przjęcia tych jdnostk zgodni z wymogami MSSF Spółka przwiduj, ż w wyniku zakończnia początkowgo rozlicznia nabycia Opn Financ S.A. wartości godziw przjętych aktywów ntto oraz wartość firmy z nabycia moż być istotni różna od wartości wykazanych w załączonym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Zgodni z wymogami MSSF 3.62 zakończni początkowgo rozlicznia nabycia Opn Financ S.A. w 2006 roku spowoduj rtrospktywną korktę skonsolidowanych aktywów ntto na dziń 31 grudnia 2005 roku oraz skonsolidowango rachunku zysków i strat. 8. Zapoznaliśmy się z sprawozdanim Zarządu Spółki na tmat działalności Grupy w roku obrotowym od dnia 1 stycznia 2005 roku do dnia 31 grudnia 2005 roku oraz zasad sporządznia roczngo skonsolidowango sprawozdania finansowgo ( sprawozdani z działalności ) i uznaliśmy, ż informacj pochodząc z załączongo skonsolidowango sprawozdania finansowgo są z nim zgodn. Informacj zawart w sprawozdaniu z działalności uwzględniają odpowidni postanowinia rozporządznia Ministra Finansów z dnia 19 paździrnika 2005 roku w sprawi informacji biżących i okrsowych przkazywanych przz mitntów papirów wartościowych (Dz. U. nr 209, poz. 1744)." Badani skonsolidowango sprawozdania finansowgo Spółki przprowadziliśmy w okrsi od dnia 19 grudnia 2005 roku do dnia 29 marca 2006 roku, w tym w sidzibi jdnostki dominującj od dnia 6 marca 2006 roku do dnia 24 marca 2006 roku. 6

8 Raport uzupłniający opinię nizalżngo bigłgo rwidnta z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo 3.2. Oświadcznia otrzyman i dostępność danych Zarząd jdnostki dominującj potwirdził swoją odpowidzialność za rztlność, prawidłowość i jasność skonsolidowango sprawozdania finansowgo oraz prawidłowość dokumntacji konsolidacyjnj. Oświadczył on, iż udostępnił nam wszystki sprawozdania finansow jdnostk objętych skonsolidowanym sprawozdanim finansowym dokumntację konsolidacyjną oraz pozostał wymagan dokumnty oraz udzilił nizbędnych wyjaśniń. Otrzymaliśmy równiż pismn oświadczni z dnia 29 marca 2006 roku Zarządu jdnostki dominującj o: kompltnym ujęciu informacji w dokumntacji konsolidacyjnj, wykazaniu wszlkich zobowiązań warunkowych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, oraz ujawniniu w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wszlkich istotnych zdarzń, któr nastąpiły po daci bilansu do dnia złożnia oświadcznia. W oświadczniu potwirdzono, ż przkazan nam informacj były rztln i prawdziw zgodni z przkonanim i najlpszą widzą Zarządu jdnostki dominującj i objęły wszlki zdarznia mogąc mić wpływ na skonsolidowan sprawozdani finansow Informacj o skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy za poprzdni rok obrotowy Skonsolidowan sprawozdani finansow Grupy, sporządzon zgodni z polskimi zasadami rachunkowości, za rok zakończony dnia 31 grudnia 2004 roku zostało zbadan przz Tomasza Bisk, bigłgo rwidnta o numrz widncyjnym 9291/6975 działającgo w iminiu Ernst & Young Audit Sp. z o.o., ul. Emilii Platr 53, nr widncyjny 130. Działający w iminiu podmiotu uprawniongo bigły rwidnt wydał o tym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok zakończony dnia 31 grudnia 2004 roku opinię z zastrzżnim i objaśniniami. Objaśninia umiszczon w wyżj wyminionj opinii ni mają wpływu na załączon skonsolidowan sprawozdani finansow. Zastrzżni zawart w opinii dotyczyło jdnorazowgo rozlicznia części różnicy między wartością księgową i wartością godziwą nabytych aktywów i zobowiązań Gtin Banku S.A. ( Gtin Bank ). Do tj kwstii odnosimy się równiż w punkci 5 opinii z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo za rok zakończony dnia 31 grudnia 2005 roku. Skonsolidowan sprawozdani finansow Grupy za rok zakończony dnia 31 grudnia 2004 roku zostało zatwirdzon przz Akcjonariuszy na Walnym Zgromadzniu w dniu 21 czrwca 2005 roku. Skonsolidowan sprawozdani finansow Grupy za rok obrotowy zakończony dnia 31 grudnia 2004 roku wraz z opinią bigłgo rwidnta, odpism uchwały o zatwirdzniu skonsolidowango sprawozdania finansowgo, sprawozdanim z działalności Grupy zostało złożon w dniu 20 lipca 2005 roku w Krajowym Rjstrz Sądowym. Wprowadzni do skonsolidowango sprawozdania finansowgo, skonsolidowany bilans na dziń 31 grudnia 2004 roku, skonsolidowany rachunk zysków i strat, skonsolidowan zstawini zmian w kapital własnym oraz skonsolidowany rachunk przpływów piniężnych za rok zakończony dnia 31 grudnia 2004 roku wraz z opinią bigłgo rwidnta, odpism uchwały o zatwirdzniu skonsolidowango sprawozdania finansowgo, w dniu 21 marca 2006 roku zostały złożon do ogłosznia w Monitorz Polskim B. 7

9 Raport uzupłniający opinię nizalżngo bigłgo rwidnta z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo 4. SYTUACJA FINANSOWA 4.1. Podstawow dan i wskaźniki finansow Poniżj przdstawiono wybran wskaźniki charaktryzując sytuację finansową Grupy w latach , wyliczon na podstawi danych finansowych zawartych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Ni przdstawiono wybranych podstawowych danych i wskaźników finansowych za rok 2003, poniważ Grupa zminiła stosowan zasady rachunkowości na Międzynarodow Standardy Sprawozdawczości Finansowj, któr zostały zatwirdzon przz UE w roku 2005 i wczśnijsz dan ni są dostępn. Poniższ wskaźniki wyliczono na podstawi danych finansowych zawartych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, bz uwzględninia wpływu zastrzżnia zawartgo w opinii bigłgo rwidnta suma bilansowa kapitał własny wynik finansowy ntto wynik finansowy brutto Wskaźnik rntowności 34,2% 30,9% zysk brutto całkowit koszty działalności Wskaźnik poziomu kosztów 65,0% 75,5% koszty całkowit działalności dochody z działalności Wskaźnik zwrotu kapitału 8,9% 10,6% zysk ntto śrdni stan kapitałów własnych Wskaźnik zwrotu aktywów 0,9% 0,7% zysk ntto suma bilansowa Wskaźnik inflacji: śrdnioroczny 2,1% 3,5% grudziń roku biżącgo/ grudziń roku poprzdnigo 0,7% 4,4% 8

10 Raport uzupłniający opinię nizalżngo bigłgo rwidnta z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo 4.2 Komntarz Przdstawion wskaźniki wskazują na następując trndy: Wskaźnik rntowności wzrósł z 30,9% w roku 2004 do 34,2% w roku Wskaźnik poziomu kosztów obniżył się z 75,5% w roku 2004 do 65,0% w roku Wskaźnik zwrotu kapitału obniżył się z 10,6% w roku 2004 do 8,9% w roku Wskaźnik zwrotu aktywów wzrósł z 0,7% w roku 2004 do 0,9% w roku Kontynuacja działalności Podczas naszgo badania nic ni zwróciło naszj uwagi, co powodowałoby nasz przkonani, ż jdnostka dominująca ni jst w stani kontynuować działalności, przz co najmnij 12 misięcy licząc od dnia 31 grudnia 2005 roku na skutk zamirzongo lub przymusowgo zanichania bądź istotngo ogranicznia przz nią dotychczasowj działalności. W noci 5.1 informacji dodatkowj w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy za rok zakończony dnia 31 grudnia 2005 roku Zarząd jdnostki dominującj wskazał, ż będąc podstawą sporządznia skonsolidowango sprawozdania finansowgo sprawozdania finansow jdnostk zalżnych i współzalżnych zostały sporządzon przy założniu kontynuowania działalności przz t jdnostki przz okrs ni krótszy niż 12 misięcy od dnia 31 grudnia 2005 roku i ż ni występują okoliczności wskazując na zagrożni kontynuowania działalności przz t jdnostki. 9

11 Raport uzupłniający opinię nizalżngo bigłgo rwidnta z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo II. CZĘŚĆ SZCZEGÓŁOWA 1. Kompltność i poprawność dokumntacji konsolidacyjnj Podczas badania ni stwirdziliśmy mogących mić istotny wpływ na zbadan skonsolidowan sprawozdani finansow niprawidłowości dokumntacji konsolidacyjnj, któr ni zostałyby usunięt, w tym w zakrsi spłninia warunków, jakim powinna odpowiadać dokumntacja konsolidacyjna (a w szczgólności objmujących wyłącznia dotycząc korkt konsolidacyjnych). 2. Zasady i mtody wycny aktywów i zobowiązań oraz kapitałów własnych Zasady (politykę) rachunkowości Grupy oraz wykazywania danych przdstawiono w noci 5 informacji dodatkowj w sprawozdaniu finansowym Grupy za rok zakończony dnia 31 grudnia 2005 roku. W badanym okrsi sprawozdawczym, w związku z art. 55.6a ustawy o rachunkowości, Grupa dla potrzb sporządznia skonsolidowango sprawozdania finansowgo zminiła zasady (polityki) rachunkowości Grupy na Międzynarodow Standardy Sprawozdawczości Finansowj, któr zostały zatwirdzon przz UE. Skutki zmiany zasad (polityki) rachunkowości zostały przdstawion w notach 6 i 7 informacji dodatkowj w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy za rok zakończony dnia 31 grudnia 2005 roku. 3. Charaktrystyka składników skonsolidowango sprawozdania finansowgo Struktura aktywów, zobowiązań i kapitałów własnych Grupy została przdstawiona w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Dan wykazan w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym są zgodn z dokumntacją konsolidacyjną Wartość firmy z konsolidacji oraz sposób dokonywania odpisów Sposób ustalnia wartości firmy z konsolidacji, zasady ocny utraty wartości oraz dokonan odpisy z tytułu utraty wartości za rok obrotowy i do dnia bilansowgo przdstawiono w notach 5.14 i 37 informacji dodatkowj w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Jak objaśniono w punkci 7 opinii z badania załączongo skonsolidowango sprawozdania finansowgo wartość firmy z nabycia Opn Financ S.A., Wschodnigo Banku Cukrownictwa S.A. oraz Fiolt S.A. moż ulc zmiani w wyniku zakończnia początkowgo rozlicznia ustalongo prowizoryczni nabycia tych spółk Kapitał własny, w tym kapitał udziałowców mnijszościowych Wykazany stan kapitałów własnych, w tym kapitału udziałowców mnijszościowych jst zgodny z dokumntacją konsolidacyjną i odpowidnimi dokumntami prawnymi. Kapitał własny udziałowców mnijszościowych na dziń 31 grudnia 2005 roku wynosił tysięcy złotych. Kapitał własny udziałowców mnijszościowych został ustalony prawidłowo i jst zgodny z dokumntacją konsolidacyjną. 10

12 Raport uzupłniający opinię nizalżngo bigłgo rwidnta z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo Dan dotycząc kapitałów własnych przdstawiono w notach 51 i 52 informacji dodatkowj w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Rok obrotowy Sprawozdania finansow, będąc podstawą sporządznia skonsolidowango sprawozdania finansowgo, wszystkich jdnostk wchodzących w skład Grupy Kapitałowj zostały sporządzon na dziń 31 grudnia 2005 roku i objmują, za wyjątkim sprawozdania finansowgo Fiolt S.A., dan finansow za okrs sprawozdawczy od dnia 1 stycznia 2005 roku do dnia 31 grudnia 2005 roku. Sprawozdani finansow Fiolt S.A. zostało sporządzon za okrs sprawozdawczy od dnia 4 sirpnia 2004 roku do dnia 31 grudnia 2005 roku. 4. Wyłącznia konsolidacyjn 4.1. Wyłącznia wzajmnych rozrachunków (nalżności i zobowiązań) oraz obrotów wwnętrznych (przychodów i kosztów) jdnostk objętych konsolidacją Dokonan wyłącznia wzajmnych rozrachunków (nalżności i zobowiązań) oraz obrotów wwnętrznych (przychodów i kosztów) jdnostk objętych konsolidacją są zgodn z dokumntacją konsolidacyjną Wyłącznia wyników nizralizowanych przz jdnostki objęt konsolidacją, zawartych w wartości aktywów oraz z tytułu dywidnd Dokonan wyłącznia wyników nizralizowanych przz jdnostki objęt konsolidacją zawartych w wartości aktywów oraz z tytułu dywidnd są zgodn z dokumntacją konsolidacyjną. 5. Sprzdaż całości lub części udziałów (akcji) w jdnostc podporządkowanj Skutki sprzdaży całości akcji w spółkach stowarzyszonych Gtin Dirct sp. z o.o., icntrum S.A. oraz RB Exprt S.A. zostały wykazan w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy zgodni z odpowidnimi dokumntami prawnymi i z dokumntacją konsolidacyjną. 6. Pozycj kształtując wynik działalności grupy Charaktrystyka pozycji kształtujących wynik działalności Grupy została przdstawiona w zbadanym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok zakończony dnia 31 grudnia 2005 roku. 11

13 Raport uzupłniający opinię nizalżngo bigłgo rwidnta z badania skonsolidowango sprawozdania finansowgo 7. Słuszność odstępstw od zasad konsolidacji i stosowania mtody praw własności okrślonych w Międzynarodowych Standardach Sprawozdawczości Finansowj, któr zostały zatwirdzon przz UE. W procsi sporządzania skonsolidowango sprawozdania finansowgo ni miały mijsca odstępstwa od zasad konsolidacji i stosowania mtody praw własności, któr spowodowałyby modyfikacj w opinii bigłgo rwidnta. 8. Wykorzystani pracy spcjalistów W trakci naszgo badania korzystaliśmy z wyników prac następujących nizalżnych spcjalistów: - BDO Unicon Inc. Podmiot przprowadził badani sprawozdania finansowgo Carcad OOO. - Biuro Doradztwa i Usług Hra sp. z o.o., wpisana na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych pod nr wid Podmiot przprowadził badani sprawozdań finansowych Gtin Raty S.A. oraz GBG Srwis Sp. z o.o. - Kanclaria Bigłych Rwidntów sp. z o.o. wpisana na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych pod nr wid Podmiot przprowadził badani sprawozdań finansowych Fiolt S.A., Opn Financ S.A. oraz Powszchny Dom Krdytowy S.A. - BDO Polska sp. z o.o., wpisana na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych pod nr wid Podmiot przprowadził badani sprawozdań finansowych Gtin Lasing S.A. - rzczoznawca majątkowy, który wycnił w 2004 roku na zlcni Gtin Bank S.A. niruchomości będąc własnością Gtin Bank S.A. - rzczoznawca majątkowy, który wycnił w 2006 roku na zlcni Wschodnigo Banku Cukrownictwa S.A. ( WBC ) niruchomości będąc własnością WBC - aktuariusz, który sporządził na zlcni Gtin Bank S.A. wyliczni rzrwy na nagrody jubiluszow oraz odprawy mrytaln na dziń 31 grudnia 2004 roku oraz na dziń 31 grudnia 2005 roku; - Millnium Dom Maklrski S.A., który dokonał wycny mnijszościowgo pakitu akcji Gtin Banku S.A., będącgo przdmiotm aportu wnoszongo przz LC Corp B.V do Gtin Holding S.A. w zamian za akcj Gtin Holding S.A. nowj misji. w iminiu Ernst & Young Audit Sp. z o.o. Rondo ONZ 1, Warszawa numr wid. 130 Dominik Januszwski Bigły rwidnt Nr 9707/7255 Ewa Kowalczuk Bigły rwidnt Nr 9263/6950 Warszawa, dnia 29 marca 2006 roku 12