OGŁOSZENIE O ZMIANIE PROSPEKTU AGIO SPECJALISTYCZNEGO FUNDUSZU INWESTYCYJNEGO OTWARTEGO Z DNIA 28 LISTOPADA 2012 r.

Transkrypt

1 OGŁOSZENIE O ZMIANIE PROSPEKTU AGIO SPECJALISTYCZNEGO FUNDUSZU INWESTYCYJNEGO OTWARTEGO Z DNIA 28 LISTOPADA 2012 r. Niniejszym AgioFunds Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. ogłasza o następujących zmianach w Prospekcie Informacyjnym AGIO Specjalistycznego Funduszu Inwestycyjnego Otwartego: 1) Na stronie tytułowej Prospektu wskazano, iż ostatnia aktualizacja Prospektu została dokonana w dniu 28 listopada 2012 r.; 2) W rozdziale Dane o Towarzystwie Funduszy Inwestycyjnych Prospektu pkt otrzymuje nowe następujące brzmienie: Pan Andrzej Dorosz pełni jednocześnie funkcję Przewodniczącego Rady Nadzorczej SI- Consulting S.A., Członka Rady Nadzorczej Indykpol S.A., Członka Rady Nadzorczej akf leasing Polska S.A. oraz jest profesorem nadzwyczajnym i dyrektorem Instytutu Finansów zatrudnionym w Akademii Finansów i Biznesu Vistula w Warszawie ; 3) W rozdziale Dane o Towarzystwie Funduszy Inwestycyjnych Prospektu pkt 11. otrzymuje nowe następujące brzmienie: 1) AGIO Kapitał PLUS Fundusz Inwestycyjny Otwarty, 2) AGIO Wierzytelności Niestandaryzowany Sekurytyzacyjny Fundusz Inwestycyjny Zamknięty, 3) AGIO Aktywnej Alokacji Specjalistyczny Fundusz Inwestycyjny Otwarty. 4) W rozdziale SUBFUNDUSZ AGIO-MULTISTRATEGIA Prospektu w pkt , w rozdziale SUBFUNDUSZ-AGIO KAPITAŁ Prospektu w pkt oraz w rozdziale SUBFUNDUSZ-DELTA Prospektu w pkt po sformułowaniu Fundusz będzie dokonywał na rzecz Subfunduszu dodaje się sformułowanie: na warunkach określonych w Rozporządzeniu w sprawie Instrumentów Pochodnych ; 5) W rozdziale SUBFUNDUSZ AGIO-MULTISTRATEGIA Prospektu w pkt w rozdziale SUBFUNDUSZ-AGIO KAPITAŁ Prospektu w pkt oraz w rozdziale SUBFUNDUSZ-DELTA Prospektu w pkt skreśla się sformułowanie w celu ; 6) W rozdziale SUBFUNDUSZ AGIO-MULTISTRATEGIA Prospektu pkt , w rozdziale SUBFUNDUSZ-AGIO KAPITAŁ Prospektu w pkt , w rozdziale SUBFUNDUSZ-DELTA Prospektu w pkt otrzymuje nowe następujące brzmienie: Przy dokonywaniu lokat na rzecz Subfunduszu w Niewystandaryzowane Instrumenty Pochodne Fundusz ustala wartość ryzyka kontrahenta, rozumianą jako wartość niezrealizowanego zysku na transakcjach, których przedmiotem są Niewystandaryzowane Instrumenty Pochodne. Przy ustalaniu niezrealizowanego zysku nie uwzględnia się opłat bądź świadczeń ponoszonych przy zawarciu transakcji. Jeżeli Fundusz działający na rzecz Subfunduszu posiada otwarte pozycje w Niewystandaryzowanych Instrumentach Pochodnych - 1 -

2 z tytułu kilku transakcji z tym samym podmiotem, wartość ryzyka kontrahenta może być wyznaczana jako dodatnia różnica niezrealizowanych zysków i strat na wszystkich transakcjach, o ile: 1) transakcje te zostały zawarte na podstawie umowy ramowej spełniającej kryteria wskazane w art. 85 ustawy z dnia 28 lutego 2003 r. - Prawo upadłościowe i naprawcze (Dz. U. z 2009 r. Nr 175, poz. 1361, z późn. zm.); 2) umowa ramowa przewiduje, że w przypadku jej rozwiązania zostanie wypłacona tylko jedna kwota stanowiąca równoważność salda wartości rynkowych wszystkich tych transakcji, niezależnie od tego, czy wynikające z nich zobowiązania są już wymagalne; 3) niewypłacalność jednej ze stron umowy ramowej powoduje lub może powodować rozwiązanie tej umowy. ; 7) W rozdziale SUBFUNDUSZ AGIO-MULTISTRATEGIA Prospektu pkt otrzymuje nowe następujące brzmienie: Wartość maksymalnego ryzyka danego kontrahenta w odniesieniu do wszystkich transakcji, których przedmiotem są Niewystandaryzowane Instrumenty Pochodne, zawartych z tym kontrahentem nie może przekroczyć 10% wartości aktywów funduszu, a jeżeli kontrahentem jest instytucja kredytowa, bank krajowy lub bank zagraniczny 20% wartości aktywów funduszu. Łączna wartość ryzyka kontrahenta w odniesieniu do wszystkich umów z tytułu lokat w Niewystandaryzowane Instrumenty Pochodne nie może przekraczać 200 % wartości Aktywów Subfunduszu. ; 8) W rozdziale SUBFUNDUSZ AGIO-MULTISTRATEGIA Prospektu, pkt otrzymuje nowe następujące brzmienie: Z lokatami w Instrumenty Pochodne związane są następujące rodzaje ryzyka: ryzyko rynkowe bazy Instrumentu Pochodnego, związane z niekorzystnymi zmianami cen, kursów lub wartości instrumentów będących bazą Instrumentu Pochodnego, przy czym w celu pomiaru tego ryzyka Fundusz określa wartość pozycji w bazie Instrumentów Pochodnych w sposób określony w Rozporządzeniu w sprawie Instrumentów Pochodnych oraz uwzględnia ją przy stosowaniu limitów inwestycyjnych; ryzyko niedopasowania wyceny Instrumentu Pochodnego do wyceny bazy Instrumentu Pochodnego, obliczane jako różnica pomiędzy ceną Instrumentu Pochodnego, a teoretyczną wartością Instrumentu Pochodnego wynikającą z wyceny bieżącej bazy Instrumentu Pochodnego; ryzyko niewypłacalności kontrahenta, przy czym wartość ryzyka niewypłacalności kontrahenta stanowi wartość ustalonego przez Fundusz niezrealizowanego zysku na transakcjach z tym kontrahentem, których przedmiotem są Niewystandaryzowane Instrumenty Pochodne ryzyko rozliczenia transakcji, związane z możliwością występowania błędów lub opóźnień w rozliczeniach transakcji, których przedmiotem są Instrumenty Pochodne, przy czym w celu pomiaru tego ryzyka Fundusz dokonuje pomiaru ilości błędnie rozliczonych transakcji w stosunku do całkowitej ilości transakcji na danym Instrumencie Pochodnym; ryzyko płynności, związane z faktem, że Instrumenty Pochodne, które mogą być przedmiotem lokat Funduszu na rzecz Subfunduszu, nie muszą być przedmiotem obrotu na rynkach regulowanych, przy czym w celu pomiaru tego - 2 -

3 ryzyka Fundusz w odniesieniu do Instrumentów Pochodnych dokonuje pomiaru stosunku wielkości pozycji w danym Instrumencie Pochodnym do średnich dziennych obrotów rynkowych na tym Instrumencie; ryzyko operacyjne związane z zawodnością systemów informatycznych i wewnętrznych systemów kontrolnych kontrahentów oraz Towarzystwa, przy czym w celu pomiaru tego ryzyka Fundusz dokonuje pomiaru ilości zdarzeń związanych z wystąpieniem danego ryzyka w określonym przedziale czasowym; ryzyko stosowania dźwigni finansowej w przypadku, gdy w Instrumenty Pochodne wbudowany jest mechanizm kredytowy, to znaczy Fundusz wnosi depozyt zabezpieczający w wysokości niższej niż wartość Bazy Instrumentu Pochodnego, istnieje w związku z tym możliwość poniesienia przez Fundusz działający na rzecz Subfunduszu, straty przewyższającej wartość depozytu zabezpieczającego, mechanizm dźwigni finansowej powoduje zwielokrotnienie zysków i strat z inwestycji - Subfundusz może być narażony na istotne ryzyko w związku z wykorzystaniem tego mechanizmu, przy czym w celu pomiaru ryzyka dźwigni finansowej Fundusz określa wartość pozycji w bazie Instrumentów Pochodnych w sposób określony w Rozporządzeniu w Sprawie Instrumentów Pochodnych oraz uwzględnia ją przy stosowaniu limitów inwestycyjnych ; 9) W rozdziale SUBFUNDUSZ AGIO-MULTISTRATEGIA Prospektu w pkt 1.5. ppkt 2, w rozdziale SUBFUNDUSZ AGIO-KAPITAŁ Prospektu w pkt 1.5. ppkt 2, w rozdziale SUBFUNDUSZ-DELTA Prospektu w pkt 1.5. ppkt 2 skreśla się sformułowanie w celu ; 10) W rozdziale SUBFUNDUSZ AGIO-KAPITAŁ Prospektu, pkt otrzymuje nowe następujące brzmienie: Wartość maksymalnego ryzyka danego kontrahenta w odniesieniu do wszystkich transakcji, których przedmiotem są Niewystandaryzowane Instrumenty Pochodne, zawartych z tym kontrahentem nie może przekroczyć 10% wartości aktywów funduszu, a jeżeli kontrahentem jest instytucja kredytowa, bank krajowy lub bank zagraniczny 20% wartości aktywów funduszu. ; 11) W rozdziale SUBFUNDUSZ AGIO-KAPITAŁ Prospektu, pkt otrzymuje nowe następujące brzmienie: Z lokatami w Instrumenty Pochodne związane są następujące rodzaje ryzyka: ryzyko rynkowe bazy Instrumentu Pochodnego, związane z niekorzystnymi zmianami cen, kursów lub wartości instrumentów będących bazą Instrumentu Pochodnego, przy czym w celu pomiaru tego ryzyka Fundusz określa wartość pozycji w bazie Instrumentów Pochodnych w sposób określony w Rozporządzeniu w sprawie Instrumentów Pochodnych oraz uwzględnia ją przy stosowaniu limitów inwestycyjnych; ryzyko niedopasowania wyceny Instrumentu Pochodnego do wyceny bazy Instrumentu Pochodnego, obliczane jako różnica pomiędzy ceną Instrumentu Pochodnego, a teoretyczną wartością Instrumentu Pochodnego wynikającą z wyceny bieżącej bazy Instrumentu Pochodnego; ryzyko niewypłacalności kontrahenta, przy czym wartość ryzyka niewypłacalności kontrahenta stanowi wartość ustalonego przez Fundusz niezrealizowanego zysku na transakcjach z tym kontrahentem, których przedmiotem są Niewystandaryzowane Instrumenty Pochodne; - 3 -

4 ryzyko rozliczenia transakcji, związane z możliwością występowania błędów lub opóźnień w rozliczeniach transakcji, których przedmiotem są Instrumenty Pochodne, przy czym w celu pomiaru tego ryzyka Fundusz dokonuje pomiaru ilości błędnie rozliczonych transakcji w stosunku do całkowitej ilości transakcji na danym Instrumencie Pochodnym; ryzyko płynności, związane z faktem, że Instrumenty Pochodne, które mogą być przedmiotem lokat Funduszu na rzecz Subfunduszu, nie muszą być przedmiotem obrotu na rynkach regulowanych, przy czym w celu pomiaru tego ryzyka Fundusz w odniesieniu do Instrumentów Pochodnych dokonuje pomiaru stosunku wielkości pozycji w danym Instrumencie Pochodnym do średnich dziennych obrotów rynkowych na tym Instrumencie; ryzyko operacyjne związane z zawodnością systemów informatycznych i wewnętrznych systemów kontrolnych kontrahentów oraz Towarzystwa, przy czym w celu pomiaru tego ryzyka Fundusz dokonuje pomiaru ilości zdarzeń związanych z wystąpieniem danego ryzyka w określonym przedziale czasowym; ryzyko stosowania dźwigni finansowej w przypadku, gdy w Instrumenty Pochodne wbudowany jest mechanizm kredytowy, to znaczy Fundusz wnosi depozyt zabezpieczający w wysokości niższej niż wartość Bazy Instrumentu Pochodnego, istnieje w związku z tym możliwość poniesienia przez Fundusz działający na rzecz Subfunduszu, straty przewyższającej wartość depozytu zabezpieczającego, mechanizm dźwigni finansowej powoduje zwielokrotnienie zysków i strat z inwestycji - Subfundusz może być narażony na istotne ryzyko w związku z wykorzystaniem tego mechanizmu, przy czym w celu pomiaru ryzyka dźwigni finansowej Fundusz określa wartość pozycji w bazie Instrumentów Pochodnych w sposób określony w Rozporządzeniu w Sprawie Instrumentów Pochodnych oraz uwzględnia ją przy stosowaniu limitów inwestycyjnych Fundusz może lokować Aktywa Subfunduszu w akcje wyłącznie w ramach wykonywania praw przysługujących z obligacji zamiennych lub obligacji z prawem pierwszeństwa, a także w drodze egzekucji celem zaspokojenia roszczeń Funduszu, przy czym Fundusz będzie dążył do zbycia nabytych akcji w możliwie krótkim czasie. ; 12) W rozdziale SUBFUNDUSZ-DELTA Prospektu w pkt sformułowanie 30% zastępuje się sformułowaniem 50% ; 13) W rozdziale SUBFUNDUSZ-DELTA Prospektu w pkt sformułowanie 200% zastępuje się sformułowaniem 100%; 14) W rozdziale SUBFUNDUSZ-DELTA Prospektu w pkt od do sformułowanie 40% zastępuje się sformułowaniem 100%; 15) W rozdziale SUBFUNDUSZ-DELTA Prospektu w pkt otrzymuje następujące brzmienie: Wartość maksymalnego ryzyka danego kontrahenta w odniesieniu do wszystkich transakcji, których przedmiotem są Niewystandaryzowane Instrumenty Pochodne, zawartych z tym kontrahentem nie może przekroczyć 10% wartości aktywów funduszu, a jeżeli kontrahentem jest instytucja kredytowa, bank krajowy lub bank zagraniczny 20% wartości aktywów funduszu. Łączna wartość ryzyka kontrahenta w odniesieniu do wszystkich umów z tytułu lokat w Niewystandaryzowane Instrumenty Pochodne nie może przekraczać 100 % wartości Aktywów Subfunduszu. ; - 4 -

5 16) W rozdziale SUBFUNDUSZ-DELTA Prospektu w pkt otrzymuje następujące brzmienie: Z lokatami w Instrumenty Pochodne związane są następujące rodzaje ryzyka: ryzyko rynkowe Instrumentu Pochodnego, związane z niekorzystnymi zmianami ceny, kursu lub wartości Instrumentu Pochodnego, przy czym w celu pomiaru tego ryzyka Fundusz określa wartość pozycji w Instrumencie Pochodnym w sposób określony w Rozporządzeniu w sprawie Instrumentów Pochodnych oraz uwzględnia ją przy stosowaniu limitów inwestycyjnych; ryzyko rynkowe bazy Instrumentu Pochodnego, związane z niekorzystnymi zmianami cen, kursów lub wartości instrumentów będących bazą Instrumentu Pochodnego, przy czym w celu pomiaru tego ryzyka Fundusz określa wartość pozycji w bazie Instrumentów Pochodnych w sposób określony w Rozporządzeniu w sprawie Instrumentów Pochodnych oraz uwzględnia ją przy stosowaniu limitów inwestycyjnych; ryzyko niedopasowania wyceny Instrumentu Pochodnego do wyceny bazy Instrumentu Pochodnego, obliczane jako różnica pomiędzy ceną Instrumentu Pochodnego, a teoretyczną wartością Instrumentu Pochodnego wynikającą z wyceny bieżącej bazy Instrumentu Pochodnego; ryzyko niewypłacalności kontrahenta, przy czym wartość ryzyka niewypłacalności kontrahenta stanowi wartość ustalonego przez Fundusz niezrealizowanego zysku na transakcjach z tym kontrahentem, których przedmiotem są Niewystandaryzowane Instrumenty Pochodne; ryzyko rozliczenia transakcji, związane z możliwością występowania błędów lub opóźnień w rozliczeniach transakcji, których przedmiotem są Instrumenty Pochodne, przy czym w celu pomiaru tego ryzyka Fundusz dokonuje pomiaru ilości błędnie rozliczonych transakcji w stosunku do całkowitej ilości transakcji na danym Instrumencie Pochodnym; ryzyko płynności, związane z faktem, że Instrumenty Pochodne, które mogą być przedmiotem lokat Funduszu na rzecz Subfunduszu, nie muszą być przedmiotem obrotu na rynkach regulowanych, przy czym w celu pomiaru tego ryzyka Fundusz w odniesieniu do Instrumentów Pochodnych dokonuje pomiaru stosunku wielkości pozycji w danym Instrumencie Pochodnym do średnich dziennych obrotów rynkowych na tym Instrumencie; ryzyko operacyjne związane z zawodnością systemów informatycznych i wewnętrznych systemów kontrolnych kontrahentów oraz Towarzystwa, przy czym w celu pomiaru tego ryzyka Fundusz dokonuje pomiaru ilości zdarzeń związanych z wystąpieniem danego ryzyka w określonym przedziale czasowym; ryzyko stosowania dźwigni finansowej w przypadku, gdy w Instrumenty Pochodne wbudowany jest mechanizm kredytowy, to znaczy Fundusz wnosi depozyt zabezpieczający w wysokości niższej niż wartość Bazy Instrumentu Pochodnego, istnieje w związku z tym możliwość poniesienia przez Fundusz działający na rzecz Subfunduszu, straty przewyższającej wartość depozytu zabezpieczającego, mechanizm dźwigni finansowej powoduje zwielokrotnienie zysków i strat z inwestycji - Subfundusz może być narażony na istotne ryzyko w związku z wykorzystaniem tego mechanizmu, przy czym w celu pomiaru ryzyka dźwigni finansowej Fundusz określa wartość pozycji w bazie Instrumentów Pochodnych w sposób określony w Rozporządzeniu w Sprawie Instrumentów Pochodnych oraz uwzględnia ją przy stosowaniu limitów inwestycyjnych

6 17) W rozdziale DANE O PODMIOTACH OBSŁUGUJĄCYCH FUNDUSZ Prospektu w pkt 2. otrzymuje następujące brzmienie Dystrybucja jednostek uczestnictwa subfunduszu Agio-Delta prowadzona jest wyłącznie w siedzibie Towarzystwa. W zakresie subfunduszy Agio-Multistrategia oraz Agio-Kapitał pośrednictwo w zbywaniu i odkupywaniu przez Fundusz jednostek uczestnictwa prowadzą (firma/nazwa, siedziba, adres podmiotu oraz zakres świadczonych usług): BRE Bank S.A. a) z siedzibą w Warszawie, przy ulicy Senatorskiej 18 pośredniczenie w zbywaniu i odkupywaniu Jednostek Uczestnictwa przyjmowanie innych zleceń i dyspozycji przekazywanie wpłat na nabycie Jednostek Uczestnictwa na rachunek Funduszu identyfikowanie Uczestników i Potencjalnych Uczestników składających zlecenie Getin Noble Bank S.A. a) z siedzibą w Warszawie, przy ulicy Domaniewskiej 39b Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A. a) z siedzibą w Warszawie, przy ulicy Wspólnej 47/49 przyjmowanie wpłat na pierwsze nabycie Jednostek Uczestnictwa BRE Wealth Management S.A. a) z siedzibą w Warszawie, przy ulicy Wspólnej 47/49 Netfield S.A. a) z siedzibą we Wrocławiu, przy ulicy Św. Mikołaja

7 Kancelaria Finansowa Pyffel&Partners Sp. z o.o. a) z siedzibą w Warszawie, przy ulicy Al. Jana Pawła II 29 Fabryka Zysków Sp. z o.o. a) z siedzibą w Gaj, przy ulicy Szkolnej 2 Dom Maklerski Banku Ochrony Środowiska S.A. a) z siedzibą w Warszawie, przy ulicy Marszałkowskiej 78/80 Kancelaria Finansowa Matczuk i Wojciechowski Sp. J. a) z siedzibą w Warszawie, przy ulicy Czeczota 6 KWLM Finanse Sp. z o.o. a) z siedzibą w Warszawie, przy ulicy Rolnej 195 Alior Bank S.A. a) z siedzibą w Warszawie, przy ulicy Aleje Jerozolimskie

8 Raiffeisen Bank Polska S.A. a) z siedzibą w Warszawie, przy ulicy Pięknej 20 Netfund.pl Sp. z o.o. a) z siedzibą w Kobierzycach, przy ulicy Świerkowej 1F lok. 10 Profitum Sp. z o.o. a) z siedzibą w Gdyni, przy ulicy 10 Lutego 16 lok. B4.03 AHL Polska Sp. z o.o. a) z siedzibą w Krakowie, przy ulicy Św. Tomasza 28/13 W Inwestments Financial Sp. z o.o. a) z siedzibą w Warszawie, przy ulicy Prostej

9 . Zmiany wchodzą w życie w dniu ukazania się niniejszego ogłoszenia. Pozostałe postanowienia Prospektu pozostają bez zmian