Rozszerzony skonsolidowany raport APLISENS S.A. za III kwartał 2015 roku

Transkrypt

1 Rozszerzony skonsolidowany raport APLISENS S.A. za III kwartał 2015 roku zawierający skrócone jednostkowe i skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone według Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej Warszawa, 03 listopada 2015 roku

2 Spis treści Wprowadzenie Wybrane dane finansowe Wybrane skonsolidowane dane finansowe Grupy APLISENS Wybrane jednostkowe dane finansowe APLISENS S.A Kwartalne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Skonsolidowany rachunek zysków i strat Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Kwartalne skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe Jednostkowy rachunek zysków i strat APLISENS S.A Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów APLISENS S.A Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej APLISENS S.A Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych APLISENS S.A Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym APLISENS S.A Informacja dodatkowa do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za III kwartał 2015 roku Opis przyjętych zasad rachunkowości Zgodność z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej Założenie kontynuacji działalności gospodarczej i porównywalność sprawozdań finansowych Zasady konsolidacji Opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości, w tym metod wyceny aktywów i pasywów oraz przychodów i kosztów Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Sprawozdawczość segmentów Sezonowość sprzedaży Opis istotnych dokonań lub niepowodzeń Emitenta w okresie, którego dotyczy raport, wraz z wykazem najważniejszych zdarzeń ich dotyczących Opis czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, mających znaczny wpływ na osiągnięte wyniki finansowe

3 4.6 Rodzaj oraz kwoty pozycji wpływających na aktywa, pasywa, kapitał, wynik finansowy netto, lub przepływy środków pieniężnych, które są niezwykłe ze względu na ich rodzaj, wielkość lub wywierany wpływ Emisja, wykup i spłata nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych Informacje dotyczące wypłaconej / zadeklarowanej dywidendy Wskazanie zdarzeń, które nastąpiły po dniu, na który sporządzono skrócone kwartalne sprawozdanie finansowe nieujętych w tym sprawozdaniu, a mogących w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Emitenta Informacja dotycząca zmian aktywów i zobowiązań warunkowych Rodzaj oraz kwoty zmian pozycji szacunkowych Informacja dodatkowa do skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego (kwartalnej informacji finansowej) za III kwartał 2015 roku Pozostałe informacje do rozszerzonego skonsolidowanego raportu kwartalnego za III kwartał 2015 r Opis organizacji Grupy Kapitałowej Zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej Emitenta i ich skutki Stanowisko Zarządu odnośnie możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego Zestawienie stanu posiadania akcji Emitenta lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące Emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego Wskazanie postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej Informacje o zawarciu przez Emitenta lub jednostkę od niego zależną istotnych transakcji z podmiotami powiązanymi lub transakcji zawartych na innych warunkach niż rynkowe Informacje o udzieleniu przez Emitenta lub spółkę od niego zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji stanowi równowartość co najmniej 10% kapitałów własnych Emitenta Czynniki, które będą miały wpływ na wyniki osiągane przez Emitenta w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału Inne informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego oraz dla oceny możliwości realizacji zobowiązań

4 Wprowadzenie Niniejszy rozszerzony skonsolidowany raport za III kwartał 2015 roku został sporządzony zgodnie z wymaganiami rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. Nr 33, poz. 259 z późn. zm.) (Rozporządzenie) i obejmuje dane finansowe spółki APLISENS S.A. (Spółka, Emitent) oraz podmiotów zależnych tworzących Grupę Kapitałową APLISENS (Grupa, Grupa Kapitałowa, Grupa APLISENS). Jednocześnie Spółka informuje, iż działając na podstawie 83 ust. 1 Rozporządzenia Spółka nie przekazuje odrębnego kwartalnego raportu jednostkowego. Skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe APLISENS S.A. przekazywane jest w niniejszym rozszerzonym skonsolidowanym raporcie kwartalnym. Skrócone sprawozdania finansowe zawarte w niniejszym raporcie sporządzone zostały zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości oraz Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSR/MSSF) zatwierdzonymi przez Unię Europejską. Dane finansowe, jeżeli nie wskazano inaczej, są wyrażone w tysiącach zł. 1. Wybrane dane finansowe Wybrane pozycje skróconego skonsolidowanego i skróconego jednostkowego sprawozdania z sytuacji finansowej zaprezentowane w walucie EUR zostały przeliczone według, ogłoszonego przez Narodowy Bank Polski, średniego kursu EUR z dnia 30 września 2015 roku 4,2386 PLN/EUR oraz 31 grudnia 2014 roku 4,2623 PLN/EUR. Wybrane pozycje skróconego skonsolidowanego i skróconego jednostkowego rachunku zysków i strat, sprawozdania z całkowitych dochodów oraz skróconego skonsolidowanego i skróconego jednostkowego sprawozdania z przepływów pieniężnych przeliczono na EUR według ogłoszonego przez Narodowy Bank Polski kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów dla EUR, obowiązujących na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca w okresie 9 miesięcy zakończonych 30 września 2015 roku i 9 miesięcy zakończonych 30 września 2014 roku (odpowiednio: 4,1585 PLN/EUR i 4,1803 PLN/EUR). 4

5 1.1 Wybrane skonsolidowane dane finansowe Grupy APLISENS Wybrane skonsolidowane dane finansowe za okres za okres za okres za okres (tys. zł) (tys. zł) (tys. EUR) (tys. EUR) Przychody netto ze sprzedaży Zysk (strata) na działalności operacyjnej Zysk (strata) brutto Zysk (strata) netto Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej Przepływy pieniężne netto razem Podstawowy zysk (strata) na akcję 0,81 0,80 0,19 0,19 Rozwodniony zysk na akcję 0,80 0,79 0,19 0,19 na dzień na dzień na dzień na dzień (tys. zł) (tys. zł) (tys. EUR) (tys. EUR) Aktywa razem Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe Kapitał własny Kapitał zakładowy Liczba akcji w (szt.) Średnioważona liczba akcji Średnioważona rozwodniona liczba akcji Wartość księgowa na akcję 9,88 8,98 2,33 2,11 Rozwodniona wartość księgowa na akcję (w zł) 9,71 8,90 2,29 2,09 5

6 1.2 Wybrane jednostkowe dane finansowe APLISENS S.A Wybrane jednostkowe dane finansowe za okres za okres za okres za okres (tys. zł) (tys. zł) (tys. EUR) (tys. EUR) Przychody netto ze sprzedaży Zysk (strata) na działalności operacyjnej Zysk (strata) brutto Zysk (strata) netto Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej Przepływy pieniężne netto razem Podstawowy zysk (strata) na akcje (w zł) 0,82 0,76 0,20 0,18 Rozwodniony zysk (strata) na akcję (w zł) 0,82 0,76 0,20 0,18 na dzień na dzień na dzień na dzień (tys. zł) (tys. zł) (tys. EUR) (tys. EUR) Aktywa razem Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe Kapitał własny Kapitał zakładowy Liczba akcji w (szt.) Średnioważona liczba akcji Średnioważona rozwodniona liczba akcji Wartość księgowa na akcję 9,88 8,95 2,33 2,10 Rozwodniona wartość księgowa na akcję (w zł) 9,72 8,87 2,29 2,08 6

7 2. Kwartalne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Niniejsze skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej i Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości na dzień 30 września 2015 roku oraz za okres 9 miesięcy zakończony 30 września 2015 roku. 2.1 Skonsolidowany rachunek zysków i strat Rachunek zysków i strat (w tys. zł.) Zmiana % Przychody ze sprzedaży ogółem % Przychody ze sprzedaży produktów % Przychody ze sprzedaży usług % Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów % Koszt własny sprzedaży % Koszty wytworzenia sprzedanych produktów i usług % Wartość sprzedanych towarów i materiałów % Zysk (strata) brutto na sprzedaży % Koszty sprzedaży % Koszty ogólnego zarządu % Zysk (strata) ze sprzedaży % Pozostałe przychody operacyjne % Pozostałe koszty operacyjne % Zysk (strata) z działalności operacyjnej % Przychody finansowe % Koszty finansowe % Zysk (strata) brutto % Podatek dochodowy % Zysk (strata) mniejszości % Zysk (strata) netto % Zysk (strata) netto na jedną akcję (w zł) 0,81 0,80 0,25 0,30 1% Wybrane parametry finansowe Zmiana EBITDA ,5% Rentowność EBITDA 26,3% 26,3% 26,1% 25,8% B.Z. Rentowność EBIT 20,0% 20,8% 19,8% 20,5% -0,8 p.p. Rentowność netto 15,9% 16,0% 14,7% 15,2% -0,1 p.p. 7

8 2.2 Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów Sprawozdanie z całkowitych dochodów Zysk (strata) netto Zmiany w nadwyżce z przeszacowania Zyski (straty) z tytułu przeszacowania składników aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży Efektywna część zysków i strat związanych z instrumentami zabezpieczającymi przepływy środków pieniężnych Zyski (straty) aktuarialne z programów określonych świadczeń emerytalnych Różnice kursowe z wyceny jednostek działających za granicą Udział w dochodach całkowitych jednostek stowarzyszonych* Podatek dochodowy związany z elementami pozostałych całkowitych dochodów Suma dochodów całkowitych Suma dochodów całkowitych przypisana akcjonariuszom mniejszościowym Suma dochodów całkowitych przypadająca na podmiot dominujący

9 2.3 Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej Aktywa ( w tys. zł.) Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe Wartości niematerialne Akcje i udziały w jednostkach podporządkowanych nie objętych konsolidacją Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Aktywa obrotowe Zapasy Należności handlowe Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego Pozostałe należności Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Rozliczenia międzyokresowe Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Aktywa razem Pasywa ( w tys. zł.) Kapitały własne Kapitały własne akcjonariuszy jednostki dominującej Kapitał zakładowy Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej Akcje własne (wielkość ujemna) Pozostałe kapitały Różnice kursowe z przeliczenia Niepodzielony wynik finansowy Wynik finansowy bieżącego okresu Kapitał mniejszości Zobowiązania długoterminowe Kredyty i pożyczki Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego Rozliczenia międzyokresowe przychodów Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania handlowe Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego Pozostałe zobowiązania Rozliczenia międzyokresowe przychodów Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne Pozostałe rezerwy Pasywa razem

10 2.4 Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych Sprawozdanie z przepływów pieniężnych DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA Zysk / Strata przed opodatkowaniem Korekty razem: Amortyzacja Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej Zmiana stanu rezerw Zmiana stanu zapasów Zmiana stanu należności Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem pożyczek i kredytów Zmiana stanu pozostałych aktywów Inne korekty Gotówka z działalności operacyjnej Podatek dochodowy (zapłacony) / zwrócony A. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej DZIAŁALNOŚĆ INWESTYCYJNA Wpływy Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Zbycie inwestycji w nieruchomości Zbycie aktywów finansowych Inne wpływy inwestycyjne Spłata udzielonych pożyczek długoterminowych Wydatki Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Nabycie inwestycji w nieruchomości Wydatki na aktywa finansowe Inne wydatki inwestycyjne B. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA Wpływy Wpływy netto z wydania udziałów (emisji akcji) i innych instrumentów kapitałowych oraz dopłat do kapitału

11 Kredyty i pożyczki Emisja dłużnych papierów wartościowych Inne wpływy finansowe Wydatki Nabycie udziałów (akcji) własnych Dywidendy i inne wpłaty na rzecz właścicieli Inne, niż wpłaty na rzecz właścicieli, wydatki z tytułu podziału zysku Spłaty kredytów i pożyczek Wykup dłużnych papierów wartościowych Z tytułu innych zobowiązań finansowych Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego Odsetki Inne wydatki finansowe C. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej D. Przepływy pieniężne netto razem E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych F. Środki pieniężne na początek okresu G. Środki pieniężne na koniec okresu

12 2.5 Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym (w tys. zł.) Kapitał własny na dzień r. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekty z tyt. błędów podstawowych Kapitał własny po korektach Kapitał zakładowy Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej Akcje własne Pozostałe kapitały Różnice kursowe z przeliczenia Niepodzielony wynik finansowy Dziewięć miesięcy zakończonych r. Wynik finansowy bieżącego okresu Kapitał własny akcjonariuszy jednostki dominującej Kapitał akcjonariuszy nie kontrolujących Razem kapitały własne Umorzenie akcji Koszty emisji akcji Płatności w formie akcji własnych Podział zysku netto Wypłata dywidendy Suma dochodów całkowitych Kapitał własny na dzień r. Kapitał własny na dzień r. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekty z tyt. błędów podstawowych Kapitał własny po korektach Płatności w formie akcji własnych Dwanaście miesięcy zakończonych r Skup akcji własnych Podział zysku netto Wypłata dywidendy Suma dochodów całkowitych Kapitał własny na dzień r

13 Kapitał własny na dzień r. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekty z tyt. błędów podstawowych Kapitał własny po korektach Emisja akcji Koszt emisji akcji Płatności w formie akcji własnych Dziewięć miesięcy zakończonych r Podział zysku netto Wypłata dywidendy Suma dochodów całkowitych Kapitał własny na dzień r. Kapitał własny na dzień r. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekty z tyt. błędów podstawowych Kapitał własny po korektach Emisja akcji Koszt emisji akcji Płatności w formie akcji własnych Podział zysku netto Wypłata dywidendy Suma dochodów całkowitych Kapitał własny na dzień r Trzy miesiące zakończone r

14 3. Kwartalne skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe Niniejsze skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości na dzień 30 września 2015 roku oraz za okres 9 miesięcy zakończony 30 września 2015 roku. 3.1 Jednostkowy rachunek zysków i strat APLISENS S.A. Rachunek zysków i strat (w tys. zł.) Zmiana % Przychody ze sprzedaży ogółem % Przychody ze sprzedaży produktów % Przychody ze sprzedaży usług % Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów % Koszt własny sprzedaży % Koszty wytworzenia sprzedanych produktów i usług % Wartość sprzedanych towarów i materiałów % Zysk (strata) brutto na sprzedaży % Koszty sprzedaży % Koszty ogólnego zarządu % Zysk (strata) ze sprzedaży % Pozostałe przychody operacyjne % Pozostałe koszty operacyjne % Zysk (strata) z działalności operacyjnej % Przychody finansowe % Koszty finansowe Zysk (strata) brutto % Podatek dochodowy % Zysk (strata) netto % Zysk (strata) netto na jedną akcję (w zł) 0,82 0,76 0,30 0,29 8% Wybrane parametry finansowe Zmiana EBITDA ,8% Rentowność EBITDA 32,0% 33,0% 31,4% 34,5% -1 p.p. Rentowność EBIT 24,4% 25,6% 24,1% 27,3% -1,2 p.p. Rentowność netto 20,3% 21,0% 21,0% 21,6% -0,7 p.p. 14

15 3.2 Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów APLISENS S.A. Sprawozdanie z całkowitych dochodów Zysk (strata) netto Zmiany w nadwyżce z przeszacowania Zyski (straty) z tytułu przeszacowania składników aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży Efektywna część zysków i strat związanych z instrumentami zabezpieczającymi przepływy środków pieniężnych Zyski (straty) aktuarialne z programów określonych świadczeń emerytalnych Różnice kursowe z wyceny jednostek działających za granicą Udział w dochodach całkowitych jednostek stowarzyszonych* Podatek dochodowy związany z elementami pozostałych całkowitych dochodów Suma dochodów całkowitych

16 3.3 Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej APLISENS S.A. Aktywa ( w tys. zł.) Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe Wartości niematerialne Inwestycje w jednostkach podporządkowanych Pozostałe aktywa finansowe Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Aktywa obrotowe Zapasy Należności handlowe Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego Pozostałe należności Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Rozliczenia międzyokresowe Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Aktywa razem Pasywa ( w tys. zł.) Kapitały własne Kapitał zakładowy Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej Akcje własne Pozostałe kapitały Niepodzielony wynik finansowy Wynik finansowy bieżącego okresu Zobowiązania długoterminowe Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego Inne zobowiązania finansowe Inne rozliczenia międzyokresowe Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania finansowe Zobowiązania handlowe Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego Pozostałe zobowiązania Rozliczenia międzyokresowe przychodów Rezerwy na świadczenia emerytalne i inne Pozostałe rezerwy Pasywa razem

17 3.4 Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych APLISENS S.A. Sprawozdanie z przepływów pieniężnych DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA Zysk / Strata przed opodatkowaniem Korekty razem: Amortyzacja Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej Zmiana stanu rezerw Zmiana stanu zapasów Zmiana stanu należności Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem pożyczek i kredytów Zmiana stanu pozostałych aktywów Inne korekty Gotówka z działalności operacyjnej Podatek dochodowy (zapłacony) / zwrócony A. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej DZIAŁALNOŚĆ INWESTYCYJNA Wpływy Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Zbycie inwestycji w nieruchomości Zbycie aktywów finansowych Inne wpływy inwestycyjne Spłata udzielonych pożyczek długoterminowych Wydatki Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Nabycie inwestycji w nieruchomości Wydatki na aktywa finansowe Inne wydatki inwestycyjne B. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA Wpływy

18 Wpływy netto z wydania udziałów (emisji akcji) i innych instrumentów kapitałowych oraz dopłat do kapitału Kredyty i pożyczki Emisja dłużnych papierów wartościowych Inne wpływy finansowe Wydatki Nabycie udziałów (akcji) własnych Dywidendy i inne wpłaty na rzecz właścicieli Inne, niż wpłaty na rzecz właścicieli, wydatki z tytułu podziału zysku Spłaty kredytów i pożyczek Wykup dłużnych papierów wartościowych Z tytułu innych zobowiązań finansowych Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego Odsetki Inne wydatki finansowe C. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej D. Przepływy pieniężne netto razem E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych F. Środki pieniężne na początek okresu G. Środki pieniężne na koniec okresu

19 3.5 Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym APLISENS S.A. Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym (w tys. zł.) Kapitał własny na dzień r. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekty z tyt. błędów podstawowych Kapitał zakładowy Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej Akcje własne Pozostałe kapitały Dziewięć miesięcy zakończonych r. Niepodzielony wynik finansowy Wynik finansowy bieżącego okresu Kapitał własny ogółem Kapitał własny po korektach Emisja akcji Koszty emisji akcji Płatności w formie akcji własnych Podział zysku netto Wypłata dywidendy Suma dochodów całkowitych Kapitał własny na dzień r. Kapitał własny na dzień r. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekty z tyt. błędów podstawowych Dwanaście miesięcy zakończonych r Kapitał własny po korektach Emisja akcji Koszt emisji akcji Płatności w formie akcji własnych Skup akcji własnych Podział zysku netto Wypłata dywidendy Suma dochodów całkowitych Kapitał własny na dzień r

20 Kapitał własny na dzień r. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekty z tyt. błędów podstawowych Dziewięć miesięcy zakończonych r Kapitał własny po korektach Emisja akcji Koszt emisji akcji Płatności w formie akcji własnych Podział zysku netto Wypłata dywidendy Suma dochodów całkowitych Kapitał własny na dzień r. Kapitał własny na dzień r. Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekty z tyt. błędów podstawowych Trzy miesiące zakończone r Kapitał własny po korektach Emisja akcji Koszt emisji akcji Płatności w formie akcji własnych Podział zysku netto Wypłata dywidendy Suma dochodów całkowitych Kapitał własny na dzień r

21 4. Informacja dodatkowa do skonsolidowanego sprawozdania finansowego za III kwartał 2015 roku. 4.1 Opis przyjętych zasad rachunkowości W skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za III kwartał 2015 r. przestrzegano tych samych zasad (polityki) rachunkowości i metod obliczeniowych, co w ostatnim rocznym sprawozdaniu finansowym Zgodność z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej ( MSSF ) oraz MSSF zatwierdzonymi przez Unię Europejską (UE). Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Grupę działalność, w zakresie stosowanych przez Grupę zasad rachunkowości nie ma różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami MSSF zatwierdzonymi przez UE. MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości ( RMSR ) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej ( KIMSF ) Założenie kontynuacji działalności gospodarczej i porównywalność sprawozdań finansowych Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Grupę w okresie 12 miesięcy po ostatnim dniu bilansowym, czyli roku. Zarząd Spółki dominującej nie stwierdza na dzień podpisania sprawozdania istnienia faktów i okoliczności, które wskazywałyby na zagrożenia dla możliwości kontynuowania działalności w okresie 12 miesięcy po dniu bilansowym na skutek zamierzonego lub przymusowego zaniechania bądź istotnego ograniczenia dotychczasowej działalności. Do dnia sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego za okres rok nie wystąpiły zdarzenia, które nie zostały, a powinny być ujęte w księgach rachunkowych okresu sprawozdawczego. Jednocześnie w niniejszym sprawozdaniu finansowym nie występują istotne zdarzenia dotyczące lat ubiegłych Zasady konsolidacji a) Jednostki zależne Jednostki zależne to wszelkie jednostki, w odniesieniu do których Grupa ma zdolność kierowania ich polityką finansową i operacyjną, co zwykle towarzyszy posiadaniu większości ogólnej liczby głosów w organach stanowiących. Przy dokonywaniu oceny, czy Grupa kontroluje daną jednostkę, uwzględnia się istnienie i wpływ potencjalnych praw głosu, które w danej chwili można zrealizować lub zamienić. Jednostki zależne podlegają pełnej konsolidacji od dnia przejęcia nad nimi kontroli przez Grupę. Przestaje się je konsolidować z dniem ustania kontroli. Przejęcie jednostek zależnych przez Grupę rozlicza się metodą nabycia. Koszt przejęcia ustala się jako wartość godziwą przekazanych 21

22 aktywów, wyemitowanych instrumentów kapitałowych oraz zobowiązań zaciągniętych lub przejętych na dzień wymiany, powiększoną o koszty bezpośrednio związane z przejęciem. Możliwe do zidentyfikowania aktywa nabyte oraz zobowiązania i zobowiązania warunkowe przejęte w ramach połączenia jednostek gospodarczych wycenia się początkowo według ich wartości godziwej na dzień przejęcia, niezależnie od wielkości ewentualnych udziałów mniejszości. Nadwyżkę kosztu przejęcia nad wartością godziwą udziału Grupy w możliwych do zidentyfikowania przejętych aktywach netto ujmuje się jako wartość firmy. Jeżeli koszt przejęcia jest niższy od wartości godziwej aktywów netto przejętej jednostki zależnej, różnicę ujmuje się bezpośrednio w rachunku zysków i strat. Przychody i koszty, rozrachunki i niezrealizowane zyski na transakcjach pomiędzy spółkami Grupy są eliminowane. Niezrealizowane straty również podlegają eliminacji, chyba, że transakcja dostarcza dowodów na utratę wartości przez przekazany składnik aktywów. Zasady rachunkowości stosowane przez jednostki zależne zostały zmienione, tam gdzie było to konieczne, dla zapewnienia zgodności z zasadami rachunkowości stosowanymi przez Grupę. b) Udziały mniejszości oraz transakcje z udziałowcami mniejszościowymi Udziały mniejszości obejmują nienależące do Grupy udziały w spółkach objętych konsolidacją. Kapitały mniejszości ustala się jako wartość aktywów netto jednostki powiązanej, przypadających na dzień nabycia, akcjonariuszom spoza grupy kapitałowej. Wartość tą zmniejsza/zwiększa się o przypadające na kapitał mniejszości zwiększenia/zmniejszenia, z tym że straty mogą być przyporządkowane kapitałowi mniejszości tylko do wysokości kwot gwarantujących ich pokrycie przez mniejszość. Nadwyżka strat podlega rozliczeniu z kapitałem własnym grupy kapitałowej. Grupa zastosowała zasadę traktowania transakcji z udziałowcami mniejszościowymi jako transakcje z podmiotami trzecimi niepowiązanymi z Grupą c) Spółki objęte skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Niniejsze skonsolidowane sprawozdania finansowe za okresy kończące się 30 września 2015 roku i 30 września 2014 roku obejmują następujące jednostki wchodzące w skład Grupy: Udział w ogólnej liczbie głosów (w %) Wyszczególnienie APLISENS S.A. Jednostka dominująca 000 APLISENS ROSJA 90% 90% S000 APLISENS BIAŁORUŚ 60% 60% 22

23 4.1.4 Opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości, w tym metod wyceny aktywów i pasywów oraz przychodów i kosztów Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego, za wyjątkiem: pochodnych instrumentów finansowych, instrumentów finansowych według wartości godziwej, której zmiana ujmowana jest w rachunku zysków i strat, aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży, inwestycji w nieruchomości, które zostały wycenione według wartości godziwej. Wartość bilansowa ujętych zabezpieczanych aktywów i zobowiązań jest korygowana o zmiany wartości godziwej, które można przypisać ryzyku, przed którym te aktywa i zobowiązania są zabezpieczane. Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych ( PLN ), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach PLN. Prezentacja sprawozdań z uwzględnieniem segmentów działalności Segment działalności jest grupą aktywów i obszarów działań firmy podejmowanych w celu dostarczania produktów lub usług podlegających określonym rodzajom ryzyka i korzyściom różniącym się od rodzajów ryzyka i korzyści innych segmentów działalności. Podstawą wyodrębnienia kosztów segmentu są koszty, na które składają się koszty sprzedaży produktów klientom zewnętrznym oraz koszty transakcji realizowanych z innymi segmentami, które wynikają z działalności operacyjnej danego segmentu i dają się bezpośrednio przyporządkować do tego segmentu. Aktywa użytkowane wspólnie przez jeden lub przez większą ilość segmentów przypisuje się do tych segmentów wtedy i tylko wtedy, gdy odnośne przychody zostały przypisane także do tych segmentów. Spółki stanowiące Grupę Kapitałową ujawniają przychody każdego segmentu objętego obowiązkiem sprawozdawczym. Przychody segmentu ze sprzedaży na rzecz klientów zewnętrznych oraz przychody segmentu pochodzące z transakcji realizowanych z innymi segmentami wykazuje się osobno. Przychody i koszty działalności operacyjnej Przychody ze sprzedaży obejmują otrzymane lub należne kwoty ze sprzedaży wyrobów gotowych, towarów lub usług (po pomniejszeniu o rabaty, zwroty i upusty). Przychody ze sprzedaży wykazywane są w wartościach netto, tj. po pomniejszeniu o należny podatek od towarów i usług (VAT). Przychody ze sprzedaży towarów i usług Przychody są ujmowane jeżeli znaczące ryzyko i korzyści wynikające z prawa własności do towarów i produktów zostały przekazane nabywcy gdy kwotę przychodów można ustalić w sposób wiarygodny. Do kosztów powstałych w toku podstawowej działalności zalicza się koszt własny sprzedaży, koszty sprzedaży oraz kosztów ogólnego zarządu. 23

24 Koszty sprzedanych produktów, towarów i usług obejmują koszty bezpośrednio związane z wytworzeniem sprzedanych produktów, nabyciem towarów lub świadczeniem usług. Koszty sprzedaży obejmują koszty handlowe. Koszty ogólnego zarządu obejmują koszty związane z kierowaniem Spółką oraz koszty administracyjne. Pozostałe przychody, koszty, zyski i straty Pozostałe przychody i koszty operacyjne są to koszty i przychody nie związane bezpośrednio z działalnością podstawową. W Grupie są to przede wszystkim odpisy aktualizujące wartość majątku oraz rozliczenia inwentaryzacyjne. Przychody finansowe i koszty finansowe to przede wszystkim w przychodach odsetki od posiadanych środków na rachunkach bankowych, w kosztach różnice kursowe. Dotacje państwowe Dotacji rządowych, łącznie z niepieniężnymi dotacjami wykazywanymi w wartości godziwej, nie ujmuje się, dopóki nie istnieje wystarczająca pewność, iż Grupa spełni warunki związane z dotacjami oraz dotacje będą otrzymane. Dotacje nie zwiększają bezpośrednio kapitału własnego. Dotacje państwowe do aktywów trwałych są prezentowane w bilansie jako rozliczenia międzyokresowe przychodów i odpisywane w rachunek zysków i strat przez przewidywany okres użytkowania tych aktywów. Podatki Podstawowa działalność Grupy podlega opodatkowaniu podatkiem dochodowym, na zasadach określonych w ustawie o podatku dochodowym od osób prawnych. W celu prawidłowego ustalania podstawy opodatkowania podatkiem dochodowym od osób prawnych w planie kont spółek Grupy zostały wyróżnione konta analityczne grupujące koszty niestanowiące kosztów uzyskania przychodów w rozumieniu ustawy o podatku dochodowym, koszty zwiększające podstawę opodatkowania oraz konta grupujące przychody niestanowiące przychodów podatkowych, a także kwoty podwyższające przychody podatkowe. Przy ustalaniu dochodu /straty podatkowej należy uwzględnić odpowiednio w/w konta. Podatek odroczony W związku z przejściowymi różnicami między wykazaną w księgach rachunkowych wartością aktywów i pasywów a ich wartością podatkową oraz stratą podatkową możliwą do odliczenia w latach przyszłych, Grupa tworzy rezerwę i ustala aktywa z tytułu podatku odroczonego. Wysokość rezerwy i aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się przy uwzględnieniu stawek podatku dochodowego obowiązującego w roku powstania obowiązku podatkowego. Rzeczowe aktywa trwałe Zgodnie z MSR 16 rzeczowe aktywa trwałe są wykazywane według cen nabycia pomniejszonych o skumulowaną amortyzację oraz łączne odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Rzeczowe aktywa trwałe amortyzuje się metodą liniową przez okres ekonomicznego użytkowania. Okres i metoda amortyzacji podlega weryfikacji, co najmniej na koniec każdego roku obrotowego. 24

25 Dla rzeczowych aktywów trwałych Grupa stosuje następujące roczne stawki amortyzacji: Budynki, lokale 2,5% Maszyny i urządzenia 14-25% Systemy sieciowe 10% Środki transportu 20% Sprzęt komputerowy 30% Pozostałe środki trwałe 20% Wartości niematerialne Zgodnie z MSR 38 wartości niematerialne są wykazywane według cen nabycia pomniejszonych o skumulowaną amortyzację oraz łączne odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartości niematerialne amortyzuje się metodą liniową przez okres ekonomicznego użytkowania. Okres i metoda amortyzacji podlega weryfikacji, co najmniej na koniec każdego roku obrotowego. Dla wartości niematerialnych Grupa stosuje następujące roczne stawki amortyzacji: oprogramowanie komputerowe 30% licencje 30% koszty prac rozwojowych 20% Utrata wartości aktywów niefinansowych Odpisy aktualizujące wartość aktywów niefinansowych majątku obrotowego związane z utratą ich wartości lub wyceną na dzień bilansowy obciążają pozostałe koszty operacyjne. W przypadku ustania przyczyny dokonania odpisu aktualizującego, wartość rzeczowych składników obrotowych jest odnoszona na dobro pozostałych przychodów operacyjnych. Leasing Umowa leasingowa, zgodnie z MSR 17, zaliczana jest do leasingu finansowego, jeżeli następuje przeniesienie zasadniczo całego ryzyka i pożytków z tytułu posiadania przedmiotu leasingu. Aktywa użytkowane na podstawie umowy najmu, dzierżawy, leasingu lub innej podobnej spełniającej powyżej opisane kryteria zaliczane są do aktywów trwałych i wykazywane w kwocie niższej z dwóch: wartości godziwej przedmiotu leasingu na początku obowiązywania umowy leasingowe lub wartości bieżącej minimalnych opłat leasingowych. Inwestycje w jednostkach podporządkowanych Inwestycje w jednostkach zależnych, to znaczy jednostkach kontrolowanych są wyceniane według kosztu historycznego pomniejszonego o ewentualną utratę wartości wynikającą z przeprowadzonych testów na utratę wartości. Aktywa i zobowiązania finansowe 25

26 Aktywa finansowe wykazywane są według wartości godziwej z zyskami lub stratami rozliczanymi w rachunku zysków i strat po ich początkowym ujęciu według wartości godziwej. Zapasy Zapasy wyceniane są według ceny nabycia lub kosztów wytworzenia nie wyższych od ich ceny sprzedaży netto możliwej do uzyskania na dzień bilansowy. Wartość netto możliwa do uzyskania jest oszacowaną ceną sprzedaży dokonywanej w toku bieżącej działalności gospodarczej, pomniejszona o szacowane koszty wykończenia oraz koszty niezbędne do doprowadzenia sprzedaży do skutku. Należności handlowe i pozostałe Należności z tytułu dostaw i usług, są ujmowane i wykazywane według kwot pierwotnie zafakturowanych, z uwzględnieniem odpisów na wątpliwe należności. Odpis na należności wątpliwe szacowany jest wtedy, gdy ściągnięcie pełnej kwoty należności, zgodnie z pierwotnymi warunkami, przestało być prawdopodobne. Za wystąpienie prawdopodobieństwa nieosiągalności przyjmuje się m. in. nie zapłacenie należności w okresie przekraczającym 360 dni ponad określony termin płatności. Rozliczenia międzyokresowe Grupa dokonuje rozliczeń międzyokresowych kosztów i przychodów jeśli dotyczą one przyszłych okresów sprawozdawczych. Do czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów zaliczane są koszty, poniesione do dnia bilansowego dotyczące przyszłych okresów oraz aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Rozliczenia międzyokresowe przychodów wykazywane są w wysokości otrzymanych przedpłat na usługi, które będą zrealizowane w przyszłych okresach sprawozdawczych. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne obejmują gotówkę w kasie i na rachunkach bankowych. Ekwiwalenty środków pieniężnych są krótkoterminowymi inwestycjami o dużej płynności (o pierwotnym terminie zapadalności do trzech miesięcy), łatwo wymienialnymi na określone kwoty środków pieniężnych oraz narażonymi na nieznaczne ryzyko zmiany wartości. Transakcje przeprowadzane w walutach obcych są ujmowane po przeliczeniu na walutę funkcjonalną (złoty polski) według kursu wymiany z dnia przeprowadzenia transakcji. Pieniężne aktywa i pasywa wyrażone w walutach obcych są wykazywane według kursów wymiany walut obowiązującym na dzień bilansowy. Zyski i straty powstałe w wyniku zmian kursów walut po dacie transakcji są wykazywane jako przychody lub koszty finansowe w rachunku zysków i strat. Różnice kursowe ujmowane są w rachunku zysków i strat w kwocie netto. Aktywa przeznaczone do sprzedaży i działalność zaniechana 26

27 Wycena aktywów trwałych przeznaczonych do sprzedaży następuje w wartości niższej z dwóch bieżącej wartości księgowej oraz wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży. Nie dokonuje się amortyzacji aktywów przeznaczonych do zbycia i prezentuje się odrębnie. Kapitał zakładowy Kapitał zakładowy wykazuje się w wysokości określonej w statucie spółki dominującej i wpisanej w rejestrze sądowym. Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej ustala się jako kapitał własny jednostki dominującej powiększony o zyski/straty wypracowane przez jednostki grupy od chwili ich przejęcia do dnia bilansowego w części w jakiej jednostka dominująca posiada w nich udziały. Kapitał mniejszościowy Kapitały mniejszości ustala się jako wartość aktywów netto jednostki powiązanej, przypadających na dzień nabycia, akcjonariuszom spoza grupy kapitałowej. Wartość tę zmniejsza/zwiększa się o przypadające na kapitał mniejszości zwiększenia/zmniejszenia, z tym że straty mogą być przyporządkowane kapitałowi mniejszości tylko do wysokości kwot gwarantujących ich pokrycie przez mniejszość. Nadwyżka strat podlega rozliczeniu z kapitałem własnym grupy kapitałowej. Grupa zastosowała zasadę traktowania transakcji z udziałowcami mniejszościowymi jako transakcje z podmiotami trzecimi niepowiązanymi z Grupą. Rezerwy Rezerwy ujmowane są wówczas, gdy na Grupie ciąży obowiązek (prawny lub zwyczajowy) wynikający ze zdarzeń przeszłych i gdy jest pewne lub wysoce prawdopodobne, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków uosabiających korzyści ekonomiczne, oraz gdy można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania. Kredyty bankowe i pożyczki W momencie początkowego ujęcia, kredyty bankowe i pożyczki są ujmowane według ceny nabycia odpowiadającej wartości godziwej otrzymanych środków pieniężnych, pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki. Po początkowym ujęciu kredyty i pożyczki prezentowane są wg wzorcowego podejścia wynikającego z MSR 23. Zobowiązania handlowe i pozostałe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (o ile nie są instrumentami odsetkowymi) są ujmowane i wykazywane według kwot zgodnych z otrzymanymi fakturami lub innymi dokumentami źródłowymi i ujmowane w okresach których dotyczą. Płatności w formie akcji Wartość godziwa przyznanej opcji zakupu akcji Jednostki Dominującej jest ujęta jako koszty z tytułu wynagrodzeń w korespondencji ze zwiększeniem kapitału własnego. Wartość godziwa jest 27

28 określana na dzień przyznania opcji zakupu akcji przez pracowników i rozłożona na okres, w którym pracownicy nabędą bezwarunkowo prawo do realizacji opcji. Wypłata dywidend Dywidendy są ujmowane w momencie ustalenia praw akcjonariuszy do ich otrzymania. Dywidendy na rzecz akcjonariuszy ujmuje się jako zobowiązanie w sprawozdaniu finansowym w okresie, w którym nastąpiło ich zatwierdzenie przez akcjonariuszy Spółki. Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji a) Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji Pozycje zawarte w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wycenia się w walucie podstawowego środowiska gospodarczego, w którym Spółka dominująca prowadzi działalność ( waluta funkcjonalna ). Skonsolidowane sprawozdanie finansowe prezentowane jest w złotych polskich (PLN), który jest walutą funkcjonalną i walutą prezentacji Grupy. b) Transakcje i salda Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na walutę funkcjonalną według kursu obowiązującego w dniu transakcji. Zyski i straty kursowe z rozliczenia tych transakcji oraz wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmuje się w rachunku zysków i strat, o ile nie odracza się ich w kapitale własnym, gdy kwalifikują się do uznania za zabezpieczenie przepływów pieniężnych i zabezpieczenie udziałów w aktywach netto Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach a) Profesjonalny osąd W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości wobec zagadnień podanych poniżej, największe znaczenie, oprócz szacunków księgowych, miał profesjonalny osąd kierownictwa. Klasyfikacja umów leasingowych Grupa dokonuje klasyfikacji leasingu jako operacyjnego lub finansowego w oparciu o ocenę, w jakim zakresie ryzyko i pożytki z tytułu posiadania przedmiotu leasingu przypadają w udziale leasingodawcy, a w jakim leasingobiorcy. Ocena ta opiera się na treści ekonomicznej każdej transakcji. b) Niepewność szacunków Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności występujące na dzień bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym roku finansowym. Utrata wartości aktywów Zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 36 Spółka dokonała na potrzeby sprawozdania finansowego sporządzanego na roku test na utratę wartości spółki APLISENS S.A. 28

29 Podstawą weryfikacji aktualnej wyceny wartości Spółki była suma zdyskontowanych na dzień sporządzania sprawozdania planowanych przepływów Cash Flow wypracowywanych przez Spółkę latach Na podstawie przeprowadzonych testów nie zachodziły przesłanki do obniżenia wartości firmy dla wartości udziałów oraz wartości niematerialnych i prawnych będących przedmiotem oceny wykazywanych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za okres r. Zgodnie z MSR 36 Spółka ma obowiązek dokonania kolejnych testów na utratę wartości na potrzeby bilansu sporządzanego na dzień r. Wycena rezerw Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych zostały oszacowane za pomocą metod aktuarialnych. Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego Grupa rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione. Wartość godziwa instrumentów finansowych Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek ustala się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń Grupa kieruje się profesjonalnym osądem. Stawki amortyzacyjne Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Spółki Grupy corocznie dokonują weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Standardy i interpretacje przyjęte przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), które nie zostały jeszcze zatwierdzone przez UE do stosowania: a) MSSF 9 Instrumenty finansowe (z 24 lutego 2014 r.) obowiązujący z odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2018 Nowy standard zastępuje wytyczne zawarte w MSR 39 Instrumenty Finansowe: ujmowanie i wycena, na temat klasyfikacji oraz wyceny aktywów finansowych. Standard eliminuje istniejące w MSR 39 kategorie utrzymywane do terminu wymagalności, dostępne do sprzedaży oraz pożyczki i należności. W momencie początkowego ujęcia aktywa finansowe będą klasyfikowane do jednej z dwóch kategorii: - aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu; lub - aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej. 29

30 Składnik aktywów finansowych jest wyceniany według zamortyzowanego kosztu jeżeli spełnione są następujące dwa warunki: aktywa utrzymywane są w ramach modelu biznesowego, którego celem jest utrzymywanie aktywów w celu uzyskiwania przepływów wynikających z kontraktu; oraz, jego warunki umowne powodują powstanie w określonych momentach przepływów pieniężnych stanowiących wyłącznie spłatę kapitału oraz odsetek od niespłaconej części kapitału. Zyski i straty z wyceny aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej ujmowane są w wyniku finansowym bieżącego okresu, z wyjątkiem sytuacji, gdy inwestycja w instrument kapitałowy nie jest przeznaczona do obrotu. MSSF 9 daje możliwość decyzji o wycenie takich instrumentów finansowych, w momencie ich początkowego ujęcia, w wartości godziwej przez inne całkowite dochody. Decyzja taka jest nieodwracalna. Wyboru takiego można dokonać dla każdego instrumentu osobno. Wartości ujęte w innych całkowitych dochodach nie mogą w późniejszych okresach zostać przekwalifikowane do rachunku zysków i strat. b) Poprawki do MSSF ( ) zmiany w ramach procedury wprowadzania dorocznych poprawek do MSSF - obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 lipca 2016 r. c) MSSF 14: Działalność objęta regulacją cen; salda pozycji odroczonych obowiązujący w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2016 roku Standard ten został opublikowany w ramach większego projektu Działalność o regulowanych cenach, poświęconego porównywalności sprawozdań finansowych jednostek działających w obszarach, w których ceny podlegają regulacji przez określone organy regulacyjne bądź nadzorcze (w zależności od jurysdykcji do takich obszarów należą często dystrybucja energii elektrycznej i ciepła, sprzedaż energii i gazu, usługi telekomunikacyjne itp.). MSSF 14 nie odnosi się w szerszym zakresie do zasad rachunkowości dla działalności o regulowanych cenach, a jedynie określa zasady wykazywania pozycji stanowiących przychody bądź koszty kwalifikujące do ujęcia ich w wyniku obowiązujących przepisów w zakresie regulacji cen, a które w świetle innych MSSF nie spełniają warunków ujęcia jako składniki aktywów lub zobowiązania. Zastosowanie MSSF 14 jest dozwolone wtedy, gdy jednostka prowadzi działalność objętą regulacjami cen i w sprawozdaniach finansowych sporządzanych zgodnie z wcześniej stosowanymi zasadami rachunkowości ujmowała kwoty kwalifikujące się do uznania za salda pozycji odroczonych. Zgodnie z opublikowanym MSSF 14 takie pozycje powinny natomiast podlegać prezentacji w odrębnej pozycji sprawozdania z pozycji finansowej (bilansu) odpowiednio w aktywach oraz w pasywach. Pozycje te nie podlegają podziałowi na obrotowej trwałe i nie są określane mianem aktywów czy zobowiązań. Dlatego pozycje odroczone wykazywane w ramach aktywów są określane jako salda debetowe pozycji odroczonych, natomiast te, które są wykazywane w ramach pasywów jako salda kredytowe pozycji odroczonych. W sprawozdaniu z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów jednostki powinny wykazywać zmiany netto w pozycjach odroczonych odpowiednio w sekcji pozostałych 30

31 dochodów całkowitych oraz w sekcji zysków lub strat (lub w jednostkowym sprawozdaniu z zysków lub strat). d) MSSF 15 Przychody z umów z kontrahentami - obowiązujący w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2018 roku MSSF 15 określa, w jaki sposób i kiedy należy rozpoznawać przychody, jak również wymaga od podmiotów stosujących MSSF istotnych ujawnień. Standard wprowadza jednolity modelu pięciu kroków, oparty na zasadach, który ma być stosowany dla wszystkich umów z klientami przy rozpoznawaniu przychodu. e) Poprawka do MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe i MSR 41 Rolnictwo Rośliny produkcyjne obowiązująca w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2016 Zmiana wnosi, aby rośliny produkcyjne, obecnie w zakresie standardu MSR 41 Rolnictwo, ujmowane były w oparciu o zapisy MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe, tj. przy zastosowaniu modelu ceny nabycia (kosztu wytworzenia) bądź modelu opartego na wartości przeszacowanej. Zgodnie z MSR 41 wszelkie aktywa biologiczne wykorzystywane w działalności rolniczej wycenia się w wartości godziwej pomniejszonej o szacunkowe koszty związane ze sprzedażą. f) Poprawka do MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe i MSR 38 Wartości niematerialne : Wyjaśnienia dotyczące akceptowalnych metod amortyzacji (rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych) obowiązująca w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2016 W odniesieniu do amortyzacji środków trwałych przypomniano, że metoda amortyzacja powinna odzwierciedlać tryb konsumowania przez jednostkę gospodarczą korzyści ekonomicznych ze składnika aktywów. W zmianie do MSR 16 dodano jednak, iż metoda oparta na przychodach (odpisy amortyzacyjne dokonywane proporcjonalnie do przychodów generowanych przez jednostkę z tytułu działalności, w której wykorzystywane są określone składniki aktywów trwałych) nie jest właściwa. RMSR wskazała, że wpływ na wysokość przychodów ma szereg innych czynników, w tym takich jak np. inflacja, która nie ma absolutnie nic wspólnego ze sposobem konsumowania korzyści ekonomicznych ze składników rzeczowych aktywów trwałych. W odniesieniu do składników aktywów niematerialnych (czyli w ramach poprawki do MSR 38) uznano jednak, że w pewnych okolicznościach można uznać, iż zastosowanie metody amortyzacji opartej na przychodach będzie właściwe. Sytuacja taka wystąpi, jeżeli jednostka wykaże, że istnieje ścisły związek między przychodami a konsumpcją korzyści ekonomicznych ze składnika aktywów niematerialnych oraz dany składnik aktywów niematerialnych jest wyrażony jako prawo do uzyskania określonej kwoty przychodów (kiedy jednostka osiągnie określoną kwotę przychodów dany składnik aktywów niematerialnych wygaśnie) przykład może stanowić prawo do wydobywania złota ze złoża, aż osiągnięty zostanie określony przychód. g) Poprawka do MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne : Ujmowanie udziałów we wspólnych działaniach obowiązująca w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia

32 Poprawka wprowadza dodatkowe wytyczne dla transakcji nabycia (przejęcia) udziałów we wspólnym działaniu, które stanowi przedsięwzięcie zgodnie z definicją MSSF 3. MSSF 11 wskazuje zatem obecnie, że w takiej sytuacji jednostka powinna, w zakresie wynikającym ze swojego udziału we wspólnym działaniu, zastosować zasady wynikające z MSSF 3 Połączenia przedsięwzięć (jak również inne MSSF niestojące w sprzeczności z wytycznymi MSSF 11) oraz ujawnić informacje, które są wymagane w odniesieniu do połączeń. W części B standardu przedstawiono bardziej szczegółowe wskazówki dotyczące sposobu ujęcia m.in. wartości firmy, testów na utratę wartości. h) Zmiany do MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych - obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2016 roku, Zmiany mają na celu zachęcenie jednostek do zastosowania profesjonalnego osądu w celu określenia, jakie informacje podlegają ujawnieniu w sprawozdaniu finansowym jednostki oraz gdzie i w jakiej kolejności zaprezentować ujawnienia w sprawozdaniu finansowym. i) Zmiany do MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe, MSSF 12 Ujawnienia na temat udziałów w innych jednostkach i MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach - obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2016 roku, Zmiany dotyczą jednostek inwestycyjnych: zastosowanie zwolnienia z konsolidacji. Wprowadzają także wyjaśnienia w odniesieniu do rozliczania jednostek inwestycyjnych. j) Zmiany do MSR 27 Jednostkowe sprawozdania finansowe - obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2016 roku. Zmiany dotyczą zastosowania metody praw własności w jednostkowych sprawozdaniach finansowych. Mają na celu przywrócenie tej metody jako dodatkowej opcji rozliczania inwestycji w jednostkach zależnych, wspólnych przedsięwzięciach i jednostkach stowarzyszonych. k) Zmiany do MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe i MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2016 roku - opóźniony, Zmiany dotyczą sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem oraz wyjaśniają, że ujęcie zysku lub straty w transakcjach z udziałem jednostki stowarzyszonej lub wspólnego przedsięwzięcia zależy od tego, czy sprzedane lub wniesione aktywa stanowią przedsięwzięcie. Według szacunków Grupy, wymienione wyżej standardy, interpretacje i zmiany do standardów nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Grupę na koniec okresu sprawozdawczego. 32

33 4.2 Sprawozdawczość segmentów Zgodnie z MSSF 8 Grupa APLISENS prezentuje w swojej sprawozdawczości segmenty działalności oraz wyniki finansowe na nich uzyskiwane. W 2015 roku nie dokonano zmian w zakresie podstawy wyodrębniania segmentów lub wyceny zysku lub straty segmentu w porównaniu z ostatnim rocznym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym. Poniższe tabele prezentują wyniki segmentów osiągnięte w okresie 3 kwartałów kończących się w dniu 30 września 2015 roku i analogicznym okresie 2014 roku. W poniższych tabelach, w porównaniu z poprzednimi raportami (w tym z raportem za I półrocze 2015 r.), zmieniony został sposób prezentacji przychodów z tytułu sprzedaży usług. Zmiana polega na relokacji tego przychodu z pozycji Osprzęt pomocniczy do przemysłowej aparatury pomiarowej i elementów automatyki do pozycji bardziej adekwatnego dla tych usług segmentu Przemysłowa aparatura pomiarowa i elementy automatyki. Wyniki segmentów w okresie roku Rodzaj asortymentu Przychody ze Sprzedaży Koszty Segmentu Sprzedaż na zewnątrz Sprzedaż między segmentami Koszty sprzedaży zewnętrznej Koszty sprzedaży między segmentami Działalność kontynuowana Przemysłowa aparatura pomiarowa i elementy automatyki Osprzęt pomocniczy do przemysłowe j aparatury pomiarowej i elementów automatyki Pozycje nie przypisane Działalność zaniechana Wyłączenia konsolidacyjne Działalność ogółem Zysk (strata) Segmentu Przychody finansowe Koszty finansowe Przychody nieprzypisane Koszty nieprzypisane Zysk (strata) przed opodatkowaniem Podatek dochodowy Zysk (strata) mniejszości Zysk (strata) netto

34 Wyniki segmentów w okresie roku Działalność kontynuowana Rodzaj asortymentu Przemysłowa aparatura pomiarowa i elementy automatyki Osprzęt pomocniczy do przemysłowe j aparatury pomiarowej i elementów automatyki Pozycje nie przypisane Działalność zaniechana Wyłączenia konsolidacyjne Działalność ogółem Przychody ze Sprzedaży Koszty Segmentu Sprzedaż na zewnątrz Sprzedaż między segmentami Koszty sprzedaży zewnętrznej Koszty sprzedaży między segmentami Zysk (strata) Segmentu Przychody finansowe Koszty finansowe Przychody nieprzypisane Koszty nieprzypisane Zysk (strata) przed opodatkowaniem Podatek dochodowy Zysk (strata) mniejszości Zysk (strata) netto

35 Wynik zmian prezentacji przychodów z tytułu sprzedaży usług: Działalność kontynuowana Rodzaj asortymentu Przemysłowa aparatura pomiarowa i elementy automatyki Osprzęt pomocniczy do przemysłowej aparatury pomiarowej i elementów automatyki Pozycje nie przypisane Zysk (strata) Segmentu Działalność kontynuowana Rodzaj asortymentu Przemysłowa aparatura pomiarowa i elementy automatyki Osprzęt pomocniczy do przemysłowej aparatury pomiarowej i elementów automatyki Pozycje nie przypisane Zysk (strata) Segmentu Sezonowość sprzedaży Ze względu na specyfikę sprzedawanych przez Grupę produktów, wykorzystywanych w różnorodnych instalacjach przemysłowych do pomiaru, monitorowania ciśnienia oraz temperatury, sprzedaż produktów Spółki cechuje się sezonowością związaną z wykonywaniem napraw i modernizacji instalacji przemysłowych głównie w sezonie wiosenno-letnim (popyt odtworzeniowy) oraz realizacją projektów inwestycyjnych (popyt inwestycyjny) także głównie w okresach korzystnych dla tych projektów ze względu na pogodę (od wczesnej wiosny do jesieni). Cykliczność sprzedaży Grupy APLISENS powoduje, że kwartałem o najwyższej wartości sprzedaży jest z reguły III kwartał danego roku. Najniższe przychody w ciągu roku odnotowywane były w dotychczasowej historii niemal zawsze w I kwartale danego roku. W pozostałych dwóch kwartałach Grupa uzyskuje z reguły sprzedaż niższą niż w III kwartale i znacznie wyższą niż w kwartale pierwszym danego roku. Sprzedaż kwartalna (w tys. zł) I kw III kw I kw III kw I kw III kw I kw III kw I kw III kw I kw III kw I kw III kw I kw III kw

36 Powyższy diagram prezentuje cykliczność wyników sprzedaży osiąganych przez Grupę, przy czym ze względu na większą ilość czynników wpływających na sprzedaż i ich zmienność na poszczególnych rynkach geograficznych amplitudy kwartalnych różnic są dla Grupy Kapitałowej mniejsze niż dla spółki dominującej. Wyniki sprzedaży wypracowane w III kwartale 2015 roku odbiegają od opisanej powyżej tendencji - w trzecim kwartale bieżącego roku Grupa zanotowała sprzedaż niższą niż w kwartale poprzedzającym. Jest to spowodowane sytuacją polityczną i gospodarczą w Rosji oraz krajach regionu oraz spadkiem wartości waluty rosyjskiej o ponad 27% w stosunku do analogicznego okresu w zeszłym roku. Jednak na pozostałych rynkach Grupy był to najlepszy kwartał w 2015 roku - zgodnie z opisaną tendencją. 4.4 Opis istotnych dokonań lub niepowodzeń Emitenta w okresie, którego dotyczy raport, wraz z wykazem najważniejszych zdarzeń ich dotyczących W III kwartale 2015 roku Grupa APLISENS osiągnęła sprzedaż na poziomie 22,5 mln zł ( III kwartał ,9 mln zł ), co oznacza spadek wartości sprzedaży o 13,1% w stosunku do III kwartału 2014 roku. Sprzedaż za 9 miesięcy 2015 roku wyniosła 65,4 mln zł i w porównaniu do sprzedaży za 9 miesięcy 2014 roku wynoszącej 67,0 mln zł został zanotowany spadek o 2,5%. Po trzech kwartałach 2015 roku udział sprzedaży eksportowej w sprzedaży ogółem wynosił 53,9%, i w porównaniu do analogicznego okresu roku 2014, gdzie eksport stanowił 61,3% sprzedaży ogółem, daje spadek o 7,4 punktów procentowych. Sprzedaż na rynki WNP w okresie trzech kwartałów 2015 roku spadła o 25,2% w stosunku do analogicznego okresu roku Wartość sprzedaż za 9 miesięcy roku 2015 na rynku białoruskim była niższa o 35,9% w stosunku do wartości sprzedaży w tym samym okresie roku poprzedniego. Spadek ten jest częściowo spowodowany osłabieniem się waluty białoruskiej spadek o 20,2%. Wartość sprzedaży w 2015 roku wyrażona w rublach białoruskich spadła o 19,6% w stosunku do analogicznego okresu 2014 roku. Spółka APLISENS Białoruś w okresie 9 miesięcy roku 2015 odnotowała dodatni wynik finansowy podlegający konsolidacji w wysokości 438 tys. zł. Wartość sprzedaż za 9 miesięcy roku 2015 na rynku rosyjskim była niższa o 21,8% od wartości sprzedaży za ten sam okres roku Spadek ten jest spowodowany znaczącym osłabieniem się waluty rosyjskiej spadek o 27,3%. Wartość sprzedaży w 2015 roku wyrażona w rublach rosyjskich wzrosła o 7,6% w stosunku do analogicznego okresu w 2014 roku. Spółka APLISENS Rosja w okresie 9 miesięcy roku 2015 odnotowała ujemny wynik finansowy podlegający konsolidacji w wysokości 484 tys. zł. Spółka zależna na Ukrainie odnotowała spadek przychodów ze sprzedaży o 22,4% za 9 miesięcy 2015 roku w stosunku do tego samego okresu roku Spadek ten jest spowodowany znaczącym osłabieniem się waluty ukraińskiej spadek o ponad 36%. Wartość sprzedaży w 2015 roku wyrażona w hrywnach ukraińskich wzrosła o 21,5% w stosunku do analogicznego okresu w 2014 roku. 36

37 Na rynkach Unii Europejskiej w 2015 roku odnotowano 14,3% wzrostu przychodów ze sprzedaży w porównaniu do roku ubiegłego. Wszystkie spółki zależne funkcjonujące na rynku UE w okresie 9 miesięcy 2015 roku wypracowały dodatni wynik finansowy. Na rynku niemieckim odnotowano wzrost sprzedaży o prawie 26% w stosunku do analogicznego okresu w 2014 roku do poziomu tys. zł, natomiast spółka zależna APLISENS Czechy zwiększyła przychody ze sprzedaży o ponad 54% względem porównywalnego okresu w 2014 roku do poziomu 594 tys. zł. Wartość sprzedaży na rynku krajowym za 9 miesięcy 2015 roku wzrosła o 16,6% w stosunku do analogicznego okresu w roku ubiegłym. Wzrost sprzedaży w III kwartale 2015 roku wyniósł 7,3% w stosunku do III kwartału 2014 roku. W zakresie struktury produktowej sprzedaży, w segmencie przemysłowej aparatury pomiarowej odnotowano 1,7% spadek przychodów ze sprzedaży w ciągu 9 miesięcy roku 2015 w stosunku do tego samego okresu roku W ciągu 9 miesięcy 2015 roku, spadek przychodów ze sprzedaży został odnotowany również w segmencie osprzętu pomocniczego do przemysłowej aparatury pomiarowej i elementów automatyki i wyniósł on 7,4% w stosunku do analogicznego okresu w 2014 roku. W okresie 9 miesięcy 2015 roku marża brutto na sprzedaży wyniosła 37,6%, co w porównaniu do tego samego okresu 2014 roku (37,3%) daje wzrost o 0,3 punktu procentowego. Marża na poziomie zysku na działalności operacyjnej za 9 miesięcy 2015 roku wyniosła 20,0%, co w porównaniu do analogicznego okresu w 2014 roku (20,8%) daje spadek o 0,8 punktu procentowego. 4.5 Opis czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, mających znaczny wpływ na osiągnięte wyniki finansowe Zgodnie z przewidywaniami, sytuacja polityczna związana z konfliktem rosyjsko-ukraińskim, sankcje gospodarcze nałożone na Rosję przez UE oraz spadek ceny ropy naftowej spowodowały pogorszenie się kondycji rynków WNP co przełożyło się na spadek przychodów ze sprzedaży na tych rynkach. Znaczącym czynnikiem, powodującym spadek przychodów jest załamanie się kursu waluty rosyjskiej i białoruskiej. Pomimo wyżej opisanej sytuacji w III kw. tego roku APLISENS S.A. odnotował po raz pierwszy od wielu kwartałów wyraźny wzrost zamówień z rynku WNP, co wynika zarówno ze zwiększenia ilości zamówień w stosunku do II kw jak i niskiej bazy III kw r. (wzrost o około 18% w stosunku do III kw roku). Tendencja ta utrzymuje się również na początku IV kw roku. W chwili obecnej trudno przewidywać, czy ten trend utrzyma się w kolejnych miesiącach. Wzrost zamówień z rynku WNP przełoży się na wzrost przychodów ze sprzedaży dopiero w IV kw roku. W ocenie Zarządu w III kwartale 2015 roku nie zaistniały inne zdarzenia o nietypowym charakterze mające istotny wpływ na wyniki Grupy. 37

38 4.6 Rodzaj oraz kwoty pozycji wpływających na aktywa, pasywa, kapitał, wynik finansowy netto, lub przepływy środków pieniężnych, które są niezwykłe ze względu na ich rodzaj, wielkość lub wywierany wpływ Koszty realizacji Programu Motywacyjnego ujęte w kosztach operacyjnych za 9 miesięcy 2015 roku wyniosły 1,12 mln zł ( 1,13 mln zł za 9 miesięcy 2014 roku ). W ocenie Zarządu nie wystąpiły inne kwoty, o których mowa w tytule niniejszego punktu, wpływające istotnie na wielkość aktywów, pasywów oraz wynik finansowy Grupy APLISENS w III kwartale 2015 roku. 4.7 Emisja, wykup i spłata nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych W okresie III kwartału 2015 roku Emitent oraz spółki zależne nie dokonywał emisji, wykupu i spłaty nieudziałowych i kapitałowych papierów wartościowych. W okresie III kwartału nie miały miejsca żadne zmiany w zakresie struktury kapitału zakładowego Emitenta. 4.8 Informacje dotyczące wypłaconej / zadeklarowanej dywidendy W dniu 26 maja 2015 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki podjęło uchwałę w sprawie podziału zysku netto Spółki za rok Na mocy ww. uchwały Zwyczajne Walne Zgromadzenie APLISENS S.A. postanowiło zysk netto za 2014 rok w wysokości ,3 tys. zł przeznaczyć: a) w kwocie 9 827,4 tys. zł na zwiększenie kapitału zapasowego Spółki; b) w kwocie 3 893,8 tys. zł na dywidendę dla akcjonariuszy, co daje kwotę 0,30 zł na jedną akcję. W okresie sprawozdawczym tj. w dniu 09 września 2015 roku miała miejsce wypłata przez Emitenta dywidendy dla akcjonariuszy w kwocie 3 893,8 tys. zł. 4.9 Wskazanie zdarzeń, które nastąpiły po dniu, na który sporządzono skrócone kwartalne sprawozdanie finansowe nieujętych w tym sprawozdaniu, a mogących w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Emitenta W dniu 16 października 2015 roku (RB 36/2015) Emitent poinformował, że prowadzi negocjacje w sprawie zawarcia umowy na jednorazową dostawę specjalizowanych urządzeń do pomiaru ciśnienia, o wartości rzędu mln zł, dla kontrahenta z Unii Europejskiej. Emitent postrzega informację za istotną ze względu na wielkość negocjowanego kontraktu, znacznie przekraczającą wielkości odrębnych kontraktów realizowanych dotychczas przez Emitenta. Podpisanie umowy z kontrahentem uzależnione jest m.in. od wynegocjowania przez niego kontraktu ze stroną trzecią, w którego realizacji miałby uczestniczyć Emitent jako poddostawca. O zawarciu umowy bądź niedojściu negocjacji do skutku Emitent poinformuje osobnym raportem bieżącym. Zgodnie z podjętą 15 lipca 2015 roku uchwałą Zarządu APLISENS S.A. o podwyższeniu kapitału zakładowego spółki zależnej OOO APLISENS z siedzibą w Moskwie, po dniu na których sporządzono niniejsze sprawozdanie kwartalne, miała miejsca wpłata drugiej raty na poczet 38

39 podwyższenia kapitału zakładowego spółki zależnej w wysokości 380,2 tys. euro odpowiadającej 27 mln rubli. W ocenie Zarządu po dniu, na który sporządzono niniejszy raport okresowy nie wystąpiły inne zdarzenia, które mogłyby w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Grupy APLISENS Informacja dotycząca zmian aktywów i zobowiązań warunkowych W okresie objętym niniejszym raportem nie wystąpiły zmiany w pozycji aktywów i zobowiązań warunkowych Rodzaj oraz kwoty zmian pozycji szacunkowych Poniższa tabela prezentuje zmiany kwot pozycji szacunkowych w okresie trzech kwartałów 2015 roku (w tys. zł): Zmiana wielkości szacunkowych Odpisy aktualizujące wartość należności Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Rezerwa na odroczony podatek dochodowy Rezerwa na przyszłe zobowiązania Rozliczenia międzyokreso we czynne Stan na Zwiększenia Wykorzystania Stan na Informacja dodatkowa do skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego (kwartalnej informacji finansowej) za III kwartał 2015 roku Zasady przyjęte przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego za III kwartał 2015 roku opisane w rozdziale 3 zostały zastosowane także w odniesieniu do jednostkowego sprawozdania finansowego za analogiczny okres sprawozdawczy. W opisywanym okresie nie wystąpiły zmiany zasad (polityki) rachunkowości oraz istotne zmiany wielkości szacunkowych, w tym o korekty utworzonych w poprzednich okresach rezerw, jak również zmiany w dokonanych odpisach aktualizujących wartość składników aktywów. 6. Pozostałe informacje do rozszerzonego skonsolidowanego raportu kwartalnego za III kwartał 2015 r. Pozostałe informacje do rozszerzonego skonsolidowanego raportu kwartalnego Grupy Kapitałowej APLISENS S.A. za III kwartał roku obrotowego 2015 zostały sporządzone zgodnie z zasadami określonymi w 87 ust. 7 Rozporządzenia. 39

40 6.1 Opis organizacji Grupy Kapitałowej Grupę Kapitałową Emitenta tworzą spółki o profilu projektowo - wykonawczym i dystrybucyjnym. Podstawową działalnością Grupy jest produkcja aparatury kontrolno-pomiarowej i elementów automatyki, a także kompleksowe doradztwo w zakresie projektowania oraz opracowania zastosowań produktów znajdujących się w ofercie Grupy. Strukturę Grupy Kapitałowej APLISENS na dzień r. wraz z wielkością udziałów APLISENS S.A. w poszczególnych spółkach zależnych przedstawia poniższy schemat: APLISENS S.A. OOO APLISENS Rosja APLISENS GmbH Niemcy APLISENS France Francja TOV- APLISENS- Ter Ukraina TOV APLISENS- Ukraina SOOO APLISENS Białoruś APLISENS CZ s.r.o. Czechy APLISENS Rumunia S.R.L. Rumunia 90% 100% 100% 51% 100% 60% 75% 51% APLISENS S.A. jako podmiot dominujący, dokonuje konsolidacji następujących spółek zależnych: 1. OOO APLISENS, Moskwa, Rosja (konsolidacja pełna) 2. SOOO APLISENS, Witebsk, Białoruś (konsolidacja pełna) Pozostałe spółki zależne Grupy: APLISENS GmbH, TOV APLISENS Ukraina i TOV APLISENS -Ter, APLISENS France, APLISENS CZ s.r.o. oraz APLISENS Rumunia S.R.L. ze względu na skalę ich działalności, wielkość przychodów i osiągane wyniki finansowe zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości i Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (ze względu na kryterium istotności) - nie podlegają konsolidacji. Działalność TOV APLISENS Ukraina z siedzibą w Kijowie jest zawieszona i została przejęta przez TOV APLISENS-Ter z siedzibą w Tarnopolu. Zamiarem Zarządu jest przeprowadzenie procedury zmierzającej do całkowitej likwidacji spółki w Kijowie. W związku z ujemnymi wynikami finansowymi osiągniętymi przez Spółkę zależną APLISENS France z siedzibą w Eragny Sur Oise a także w związku ze osłabieniem koniunktury jakie obserwuje się na rynku francuskim, Spółka dokonała w 2012 roku kolejnego odpisu aktualizacyjnego wartość udziałów w APLISENS France. Wartość udziałów w APLISENS France została odpisana w 100%. 40