KARTA INFORMACYJNA Produktu Strukturyzowanego Światowa Energia 2 PARAMETRY UFK Forma prawna Produktu Strukturyzowanego: Ubezpieczyciel: Waluta: Grupowe Ubezpieczenie na Życie z Ubezpieczeniowym Funduszem Kapitałowym Światowa Energia 2 ING Towarzystwo Ubezpieczeń na Życie S.A. z siedzibą w Warszawie zwane dalej ING Życie. PLN Okres subskrypcji: 02.04.2012 r. 20.04.2012 r. Dzień Utworzenia Funduszu: 26.04.2012 r. Dzień Zamknięcia Funduszu: 07.11.2014 r. Początkowa wartość jednej Jednostki uczestnictwa: 100 PLN Minimalna wartość początkowa inwestycji: 3 000 PLN (30 jednostek uczestnictwa) Opłata początkowa: Cel Inwestycyjny Funduszu: do 1,5% z podstawowym wariantem ubezpieczenia do 2% z rozszerzonym wariantem ubezpieczenia Celem Funduszu jest uzyskanie na dzień zamknięcia Funduszu wzrostu wartości Aktywów Funduszu, w zależności od wzrostu Strategii Systematycznej Alokacji działającej na jednostkach uczestnictwa funduszu BlackRock Global Funds - World Energy Fund, z jednoczesną ochroną wartości zainwestowanego kapitału na poziomie 100% wartości początkowej inwestycji w dniu zapadalności. Zasady lokowania środków Funduszu Zarządzający Funduszem: Wykup przed Dniem Zamknięcia Funduszu: Aktywa Funduszu inwestowane są w 100% w Certyfikaty Depozytowe emitowane przez Alior Bank SA. W związku z rozliczeniami transakcji zakupu, odkupu i wykupu Certyfikatów Depozytowych, w aktywach Funduszu dopuszcza się okresowy udział (do 100%) depozytów lub środków pieniężnych. Podmiot uprawniony na podstawie powszechnie obowiązujących przepisów prawa do zarządzania aktywami na zlecenie. Ubezpieczony ma prawo do otrzymania Wartości wykupu całkowitego lub Wartości wykupu częściowego. Alior Bank S.A. gwarantuje, że wartość certyfikatu depozytowego nie będzie niższa niż 85 za 100. 1/7
PARAMETRY CERTYFIKATU DEPOZYTOWEGO PBWEIN141105 Emitent: Alior Bank SA Waluta: PLN Okres odsetkowy: Indeks: 26.04.2012 r. 30.10.2014 r. BlackRock Global Funds World Energy Fund (Bloomberg Ticker: MERENYE LX <EQUITY>) Skrócony opis inwestycji: Inwestycja w Bankowe Papiery Wartościowe emitowane przez Alior Bank SA oferująca 100% ochronę kapitału w Dniu Wykupu. Inwestor partycypuje 90-110% we wzroście Strategii Systematycznej Alokacji. Strategia Systematycznej Alokacji to dynamiczna strategia, która codziennie dostosowuje poziom inwestycji w Indeks oraz w stopę procentową w zależności od występującego ryzyka. Zaangażowanie w Indeks w danym dniu może wynosić od 0% do 150%, natomiast zaangażowanie w stopę procentową od 0% do 100%, przy czym jeżeli ekspozycja w Indeks przewyższa 100% (lewarowanie), stopa procentowa proporcjonalnie pomniejsza stopę zwrotu Strategii. Szczegółowy opis inwestycji znajduje się w Specyfikacja Parametrów Ekonomicznych Subskrypcji Certyfikatów Depozytowych serii PBWEIN141105. Stopa Procentowa: W dniu 30.10.2014 r. (Dzień Ustalenia Odsetek) wartość Odsetek dla każdego Certyfikatu Depozytowego za cały Okres Odsetkowy zostanie wyliczona na podstawie poniżej formuły: Partycypacja Max, gdzie: Partycypacja 90 110% BSK k (Poziom Końcowy Strategii Systematycznej Alokacji) BSK p (Poziom Początkowy Strategii Systematycznej Alokacji) Ostateczna wartość zostanie ustalona przez Emitenta najpóźniej w Dniu Emisji i ogłoszona w formie komunikatu. Wartość Strategii Systematycznej Alokacji w Dniu Ustalenia Odsetek. Wartość Strategii Systematycznej Alokacji w Dniu Ustalenia Początkowego Poziomu Indeksu, równa 100. Kwota odsetek wypłacana Posiadaczowi Certyfikatów Depozytowych stanowi iloczyn Wartości Nominalnej jednego Certyfikatu Depozytowego i Stopy Procentowej. Stopa Procentowa zostanie zaokrąglona do czwartego miejsca po przecinku. 2/7
ZALETY INWESTYCJI 100% gwarancji kapitału w Dniu Wykupu. Możliwość zarabiania z funduszem BlackRock World Energy. Nowatorska Strategia Systematycznej Alokacji, dostosowująca wartość inwestycji w fundusz w zależności o panującego ryzyka. Niska kwota inwestycji 3000 PLN. Brak ryzyka kursowego. Możliwość wycofania się z inwestycji raz w miesiącu. Możliwość założenia dodatkowej wysoko oprocentowanej lokaty w promocji Razem Zyskujesz lub w Programie Zarabiam. KORZYŚCI Z UBEZPIECZENIA Klient zyskuje ochronę ubezpieczeniową i korzyści prawno-podatkowe: ubezpieczenie na życie wypłata osobom uposażonym aktualnej wartości inwestycji oraz świadczenia z tytułu śmierci ubezpieczonego: 6% wartości początkowej inwestycji lub 1% wartości początkowej w sytuacji, gdy Ubezpieczony ukończył 70 lat w dniu objęcia ochroną ubezpieczeniową. możliwość wskazania dowolnych uposażonych, którzy w przypadku śmierci osoby ubezpieczonej otrzymają wartość inwestycji oraz świadczenie ubezpieczeniowe. wyłączenie świadczeń ubezpieczeniowych z postępowania spadkowego brak podatku od spadków i darowizn oraz uniknięcie często długotrwałych procedur spadkowych. częściowe wyłączenie wartości inwestycji z egzekucji sądowej wyłączenie w ¾ świadczenia pieniężnego. Dodatkowe ubezpieczenie (pakiet rozszerzony): czasowa niezdolność do pracy 2% Wartości początkowej inwestycji, wynikającej ze wszystkich Deklaracji przystąpienia złożonych przez Klienta, nie więcej jednak niż 2.400 zł trwałe inwalidztwo - 20% Wartości początkowej inwestycji, wynikającej ze wszystkich Deklaracji przystąpienia złożonych przez Klienta, nie więcej jednak niż 24.000 zł PROFIL WYPŁATY Wykres pokazuje kształtowanie się Stopy Procentowej w zależności od zmiany wartości Strategii Systematycznej Alokacji na Dzień Ustalania Odsetek, przy założeniu poziomu partycypacji 100%. 3/7
ANALIZA SCENARIUSZOWA Scenariusze zostały zaprezentowane jedynie w celach ułatwienia zrozumienia charakterystyki umowy i nie mogą stanowić wyznacznika kształtowania się wartości koszyka w przyszłości. Warunki początkowe: Klient kupuje 100 szt. Jednostek Uczestnictwa / Certyfikatów Depozytowych o łącznej wartości początkowej 10.000 PLN. Poziomy partycypacji ustalony w Dniu Emisji wynosi 100%. 1. Scenariusz optymistyczny W scenariuszu optymistycznym w Dniu Ustalenia Odsetek (30/10/2014 r.) wartość Strategii Systematycznej Alokacji wynosi 140%. Klient otrzyma zwrot zainwestowanego kapitału oraz odsetki w wysokości 40%, czyli ok. 15.92% p.a. Łącznie wypłata wyniesie 14.000 PLN przed opodatkowaniem podatkiem od zysków kapitałowych. 2. Scenariusz pesymistyczny Scenariusz pesymistyczny: w przeciwieństwie do poprzedniego scenariusza, w tym przypadku w Dniu Ustalenia Odsetek (30/10/2014 r.) wartość Strategii Systematycznej Alokacji wynosi spadła o 20% w porównaniu z Poziomem Początkowym. Dzięki 100% ochronie kapitału, Klient nie poniósł straty i otrzyma 10.000 PLN. 3. Scenariusz umiarkowanie optymistyczny Scenariusz umiarkowanie optymistyczny przedstawia sytuację, w której w Dniu Ustalenia Odsetek (30/10/2014 r.) wartość Strategii Systematycznej Alokacji wzrosła o 10% w Porównaniu z Poziomem Początkowym. Klient otrzyma zwrot zainwestowanego kapitału oraz odsetki w wysokości 10%, czyli ok. 3.98% p.a. Łącznie wypłata wyniesie 11.000 PLN przed opodatkowaniem podatkiem od zysków kapitałowych. 4/7
INFORMACJA O FUNDUSZU Wykres 1. Historyczna stopa zwrotu w skali inwestycji Źródło: Alior Bank Symulacje przeprowadzone w okresie 15.04.2002-08.03.2012. Najwyższy zysk: 44,82% (17,62% w skali roku) Najniższy zysk: 1,87% (0,74% w skali roku) Średni zysk: 19,44% (7,64% w skali roku) Przedstawione wartości nie stanowią gwarancji ich osiągnięcia w przyszłości oraz nie są zobowiązaniem Alior Banku. Wykres 2. Historyczna stopa zwrotu w skali inwestycji - histogram Źródło: Alior Bank 5/7
OCZEKIWANIA INWESTYCYJNE Oczekuję wzrostów w sektorze energetycznym. Poszukuję dywersyfikacji portfela. Akceptuję 31 miesięczny horyzont inwestycyjny. Wiem i akceptuję, że z inwestycji mogę wycofać się raz w miesiącu. Jestem świadomy/świadoma, że wycofując się z inwestycji przed terminem, cena jaką otrzymam będzie uzależniona od aktualnej sytuacji na rynku. Dlatego akceptuję ryzyko, że w przypadku wycofania się przed terminem, mogę otrzymać mniejszą kwotę niż wpłaciłem/wpłaciłam. PROFIL INWESTYCYJNY PROFIL KLIENTA Przezorny Rozważny Wyważony Wszechstronny do 10% portfela do 10% portfela do 10% portfela do 10% portfela OKRES INWESTYCJI do 12 m-c 31 m-cy 36 m-cy 48 miesięcy powyżej 48 m-cy POZIOM RYZYKA Bardzo niskie Niskie Średnie Podwyższ one Wysokie Bardzo wysokie RYZYKA ZWIĄZANE Z INWESTYCJĄ Poziom ryzyka inwestycyjnego Funduszu jest tożsamy z ryzykiem inwestycyjnym Certyfikatów Depozytowych, w które lokowane są Aktywa Funduszu. Ze względu na ryzyko płynności oraz ryzyko kredytowe Emitenta Certyfikatów Depozytowych, Ubezpieczyciel nie gwarantuje ochrony kapitału zarówno w Okresie inwestycji jak i na jej koniec, określonej na poziomie 100% wartości początkowej inwestycji. Ryzyko zmiany cen - z uwagi na charakter kształtowania się cen Certyfikatów Depozytowych, cena jednostki uczestnictwa Funduszu może ulegać istotnym zmianom w Okresie inwestycji. Ryzyko nie osiągnięcia zysku z inwestycji, gdyż końcowe oprocentowanie Certyfikatów Depozytowych, a co za tym idzie wynik inwestycyjny Funduszu, jest zależne od zachowania Indeksu i nie jest z góry ustalone. Należy wziąć pod uwagę fakt, że zysk z inwestycji może być niższy niż oczekiwany lub nie wystąpić wcale. Ryzyko osiągnięcia stopy zwrotu niższej niż ewentualny wzrost wartości Indeksu z uwagi na przyjętą formułę wypłaty, stopa zwrotu z Funduszu nie będzie odzwierciedlała zachowania Indeksu. Ryzyko utraty części zainwestowanego kapitału w przypadku wycofania środków przed Dniem Wykupu. Emitent Certyfikatów Depozytowych zapewnia 100% ochronę kapitału tylko w Dniu Wykupu Certyfikatu, co ma przełożenie na wartość jednostki uczestnictwa Funduszu umarzanej przed dniem zakończenia Okresu inwestycji. Ochrona kapitału dotyczy tylko wartości początkowej inwestycji (nie obejmuje zapłaconej opłaty początkowej). Ryzyko kredytowe Emitenta - całość zobowiązania płatniczego z tytułu Certyfikatów Depozytowych w okresie do Dnia Wykupu (włącznie) ciąży na Alior Bank Spółka Akcyjna, dlatego Klient powinien przed podjęciem decyzji o rozpoczęciu inwestycji ocenić wiarygodność kredytową Emitenta. Ryzyko kredytowe Ubezpieczyciela zobowiązania z tytułu umowy ubezpieczenia ciążą na ING Życie, dlatego Klient powinien przed podjęciem decyzji o przystąpieniu do umowy ubezpieczenia ocenić wiarygodność kredytową Ubezpieczyciela. Ryzyko wypłaty świadczenia ubezpieczeniowego w kwocie niższej niż wartość początkowa inwestycji. Ryzyko płynności w zakresie obrotu wtórnego Certyfikatami Depozytowymi i ich wykupu, istnieje ryzyko opóźnienia lub braku realizacji transakcji odkupu/wykupu Certyfikatów Depozytowych przez Emitenta Ryzyko ograniczonej płynności związane z miesięcznym cyklem umorzeń jednostek uczestnictwa Funduszu. Ryzyko braku uzyskania Ceny odkupu Certyfikatu Depozytowego od Emitenta w uzgodnionym terminie, co może powodować opóźnienia w przyjętych do realizacji wnioskach uprawnionych o wypłatę świadczenia lub wnioskach Ubezpieczonych o wykup jednostek uczestnictwa Funduszu. Ryzyko likwidacji lub zmiany Indeksu -jeżeli nastąpi stałe zaprzestanie publikowania wartości Indeksu (a Emitent nie zastąpi Indeksu innym indeksem używającym takiej samej lub zbliżonej metody obliczania wartości indeksu, co Indeks) lub nastąpi zmiana w składzie, formule lub sposobie liczenia Indeksu, Emitent może obliczyć wartość Indeksu w oparciu o formułę lub sposób właściwy dla tego Indeksu przy użyciu instrumentów rynku kapitałowego używanych wcześniej lub zastąpić Indeks innym indeksem, o ile nowy indeks jest reprezentatywny dla tego samego segmentu rynku finansowego. W takiej sytuacji Ubezpieczyciel poinformuje pisemnie Ubezpieczonych o podjętych przez Emitenta działaniach. 6/7
LEGENDA Oznaczenie: Opis: Inwestor ma chroniony kapitał w dacie zapadalności. PLN Indeks Inwestor zarabia na wzroście instrumentu bazowego. Inwestycja jest na zasadzie algorytmu lub zarządzania alokowana pomiędzy klasy instrumentów bazowych w trakcie trwania inwestycji. Stopa zwrotu, uzależniona od poziomów początkowych i końcowych instrumentów bazowych, nie uwzględnia średniej większej niż 10% czasu trwania inwestycji. Stopa partycypacji jest stała i znana w Dniu Emisji. Płatność pożytków w dacie zapadalności inwestycji. WAŻNE INFORMACJE Niniejszy dokument zawiera streszczenie Szczególnych Warunków Grupowego Ubezpieczenia na Życie z Ubezpieczeniowym Funduszem Kapitałowym Światowa Energia 2 oraz Regulaminu Ubezpieczeniowego Funduszu Kapitałowego Światowa Energia 2 ING Życie wraz z załącznikami i został przygotowany wyłącznie w celach informacyjnych. Szczegółowe informacje na temat produktu zawarte zostały w Szczególnych Warunkach Grupowego Ubezpieczenia na Życie z Ubezpieczeniowym Funduszem Kapitałowym Światowa Energia 2 oraz Regulaminie Ubezpieczeniowego Funduszu Kapitałowego Światowa Energia 2 ING Życie wraz z załącznikami. Powyższe dokumenty są dostępne w placówkach Ubezpieczającego. Szczegółowe informacje na temat dodatkowego ubezpieczenia zawarte zostały w Szczególnych warunkach umowy dodatkowej Pakiet SPA oznaczone kodem DRA2 i mają zastosowanie do Dodatkowej umowy grupowego ubezpieczenia na życie zawartej pomiędzy ING Towarzystwem Ubezpieczeń na Życie S.A. a Alior Bank S.A. na rachunek Klientów Banku oraz stanowią jej integralną część. Niniejszy dokument, wraz z informacjami w nim zawartymi ma charakter informacyjny i nie stanowi oferty ani zaproszenia do rozpoczęcia rokowań w sprawie zakupu w rozumieniu art. 66 i art. 71 kodeksu cywilnego. Szczegółowe informacje dotyczące warunków ubezpieczenia i Funduszu można uzyskać u pracowników Ubezpieczającego Alior Bank S.A. Alior Bank S.A. działający jako Ubezpieczający nie świadczy usług doradztwa w związku z zawieranymi transakcjami ani nie udziela porad inwestycyjnych lub rekomendacji zawarcia transakcji, co oznacza, że podane informacje nie mają charakteru porady inwestycyjnej lub rekomendacji. Jakakolwiek decyzja inwestycyjna Klienta w tym decyzja o złożeniu Deklaracji przystąpienia, zawierającej oświadczenie o chęci skorzystania przez Klienta z zastrzeżenia na rzecz jego ochrony ubezpieczeniowej w ramach Umowy ubezpieczenia, należy wyłącznie do Klienta. Przed złożeniem Deklaracji przystąpienia Klient powinien, nie opierając się wyłącznie na informacjach przekazanych przez Ubezpieczającego, rozważyć ryzyko związane z inwestycją w jednostki uczestnictwa Funduszu, potencjalne korzyści oraz ryzyka z nim związane, konsekwencje prawne, księgowe i podatkowe. Inwestowanie w ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe obarczone jest ryzykiem inwestycyjnym. Wartość jednostek uczestnictwa Ubezpieczeniowego Funduszu Kapitałowego Światowa Energia 2 może ulegać istotnym wahaniom z uwagi na zmienność cen Certyfikatów Depozytowych, w które lokowane będą aktywa Funduszu. Ubezpieczyciel nie gwarantuje realizacji założonego celu inwestycyjnego na koniec okresu inwestycji. Alior Bank S.A. jest jedynie gwarantem wypłaty pożytków z Certyfikatów Depozytowych na rzecz Funduszu, natomiast nie bierze odpowiedzialności za wypłatę środków przez Fundusz na rzecz Ubezpieczonych. Ze względu na swój charakter prawny, produkt nie jest objęty gwarancją Bankowego Funduszu Gwarancyjnego. Niniejszy dokument i jego treść stanowią własność Banku. Kopiowanie i rozpowszechnianie niniejszego dokumentu w części lub w całości możliwe jest wyłącznie po uzyskaniu pisemnej zgody Banku, za wyjątkiem konieczności przedstawienia dokumentu w związku z bezwzględnie obowiązującymi przepisami prawa. 7/7