Grupa Kapitałowa ORPHÉE S.A. Skonsolidowane Sprawozdanie Finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2014 r. Janusz Płocica - Przewodniczący Rady Dyrektorów Domingo Dominguez - Członek Rady Dyrektorów Krzysztof Rudnik - Członek Rady Dyrektorów Piotr Skrzyński - Członek Rady Dyrektorów Wojciech Suchowski - Członek Rady Dyrektorów Genewa, 17 grudnia 2015 r.
Spis treści GRUPA KAPITAŁOWA Orphée SA WYBRANE DANE FINANSOWE...5 1. SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT...6 2. SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW...7 3. SKONSOLIDOWANY BILANS...8 4. SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH...9 5. SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM...10 6. INFORMACJE OGÓLNE...11 6.1. OPIS GRUPY KAPITAŁOWEJ ORPHÉE SA ORAZ ZMIANY W STRUKTURZE GRUPY KAPITAŁOWEJ...11 6.2. SKŁAD ORGANÓW STATUTOWYCH JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ...12 7. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO...13 7.1. PRZYJĘTE ZASADY (POLITYKA) RACHUNKOWOŚCI ORAZ OŚWIADCZENIE O ZGODNOŚCI...13 7.2. ZMIANY POLITYKI RACHUNKOWOŚCI (PORÓWNYWALNOŚĆ DANYCH)...13 7.3. ZAŁOŻENIE KONTYNUOWANIA DZIAŁALNOŚCI...14 7.4. WALUTA POMIARU I WALUTA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH...14 7.5. NOWE STANDARDY I INTERPRETACJE, KTÓRE WESZŁY W ŻYCIE OD 1 STYCZNIA 2014 R....14 7.6. INFORMACJE CO DO STANDARDÓW, JAKIE ZOSTAŁY OPUBLIKOWANE, ALE JESZCZE NIE WESZŁY W ŻYCIE...15 7.7. STOSOWANE ZASADY KONSOLIDACJI Z UWZGLĘDNIENIEM NOWEJ DEFINICJI KONTROLI W MSSF 10...16 8. ISTOTNE WARTOŚCI OPARTE NA PROFESJONALNYM OSĄDZIE I SZACUNKACH...17 8.1. PROFESJONALNY OSĄD...17 8.2. NIEPEWNOŚĆ SZACUNKÓW...17 9. INNE ZASADY RACHUNKOWOŚCI...17 9.1. PRZELICZANIE POZYCJI WYRAŻONYCH W WALUCIE OBCEJ...17 9.2. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE...18 9.3. NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE...19 9.5. WARTOŚCI NIEMATERIALNE...20 9.6. LEASING...21 9.7. UTRATA WARTOŚCI NIEFINANSOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH...21 9.8. AKTYWA FINANSOWE...22 9.9. UTRATA WARTOŚCI AKTYWÓW FINANSOWYCH...23 9.10. ZAPASY...23 9.11. NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI...24 9.12. ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY...24 9.13. OPROCENTOWANE KREDYTY BANKOWE, POŻYCZKI I PAPIERY DŁUŻNE...24 9.14. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA...24 9.15. REZERWY...25 9.16. ODPRAWY EMERYTALNE I NAGRODY JUBILEUSZOWE...25 9.17. PŁATNOŚCI W FORMIE AKCJI WŁASNYCH...25 9.18. PODZIAŁ ZYSKU NA CELE PRACOWNICZE ORAZ FUNDUSZE SPECJALNE...25 9.19. PRZYCHODY...25 2
9.20. PODATKI...26 9.21. ZYSK NETTO NA AKCJĘ...27 9.22. KAPITAŁ WŁASNY...27 9.23. ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE...27 10. DODATKOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE...27 10.1. INFORMACJE DOTYCZĄCE SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI...27 10.2. POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE...30 10.3. POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE...30 10.4. PRZYCHODY FINANSOWE...31 10.5. KOSZTY FINANSOWE...31 10.6. KOSZTY WEDŁUG RODZAJÓW...31 10.7. KOSZTY ŚWIADCZEŃ PRACOWNICZYCH...31 10.8. PODATEK DOCHODOWY...32 10.8.1 OBCIĄŻENIE PODATKOWE...32 10.8.2 UZGODNIENIE EFEKTYWNEJ STOPY PODATKOWEJ...32 10.8.3 ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY...32 10.9. DZIAŁALNOŚĆ ZANIECHANA...33 10.10. ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ...33 10.11. PODZIAŁ WYNIKU FINANSOWEGO...33 10.12. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE...33 10.13. LEASING...34 10.13.1 ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU OPERACYJNEGO GRUPA JAKO LEASINGOBIORCA...34 10.13.2 NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU LEASINGU OPERACYJNEGO GRUPA JAKO LEASINGODAWCA...34 10.13.4 ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU UMÓW LEASINGU FINANSOWEGO I UMÓW DZIERŻAWY Z OPCJĄ ZAKUPU GRUPA JAKO LEASINGOBIORCA...35 10.13.5 NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU UMÓW LEASINGU FINANSOWEGO I UMÓW DZIERŻAWY Z OPCJĄ ZAKUPU GRUPA JAKO LEASINGODAWCA...35 10.14. NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE...35 10.15. WARTOŚCI NIEMATERIALNE...35 10.16. UDZIAŁY WE WSPÓLNYCH PRZEDSIĘWZIĘCIACH...37 10.17. POŁĄCZENIA JEDNOSTEK GOSPODARCZYCH, NABYCIA AKTYWÓW O ZNACZĄCEJ WARTOŚCI I NABYCIA UDZIAŁÓW MNIEJSZOŚCI...37 10.19. AKTYWA FINANSOWE DOSTĘPNE DO SPRZEDAŻY...38 10.20. POZOSTAŁE AKTYWA DŁUGOTERMINOWE...38 10.21. ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE...39 10.22. ZAPASY...39 10.23. NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG I POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI...40 10.24. ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE KOSZTÓW...41 10.25. ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY...41 10.26. KAPITAŁ PODSTAWOWY...41 10.27. OPROCENTOWANE KREDYTY BANKOWE I POŻYCZKI ORAZ PAPIERY DŁUŻNE...43 3
10.28. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU EMISJI DŁUŻNYCH PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH...43 10.29. NABYTE DŁUŻNE PAPIERY WARTOŚCIOWE...43 10.30. UDZIELONE POŻYCZKI...43 10.31. REZERWY...43 10.32. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA (KRÓTKOTERMINOWE)...44 10.33. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU ZALICZEK...44 10.34. ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE KOSZTÓW...44 10.35. ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE...45 10.36. ZOBOWIĄZANIA UMOWNE Z TYTUŁU NABYCIA RZECZOWYCH AKTYWÓW TRWAŁYCH...45 10.37. INFORMACJE O PODMIOTACH POWIĄZANYCH...45 10.38. CELE I ZASADY ZARZĄDZANIA RYZYKIEM FINANSOWYM...45 10.38.2 RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ...46 10.38.3 RYZYKO WALUTOWE...47 10.38.4 RYZYKO KREDYTOWE...47 10.38.5 RYZYKO ZWIĄZANE Z PŁYNNOŚCIĄ...48 10.39. INSTRUMENTY FINANSOWE...48 10.40. ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM...49 10.41. SEZONOWOŚĆ...49 10.42. ZATRUDNIENIE W GRUPACH ZAWODOWYCH...49 10.43. WYNAGRODZENIA, ŁĄCZNIE Z WYNAGRODZENIEM Z ZYSKU, WYPŁACONE CZŁONKOM ZARZĄDU I ORGANÓW NADZORCZYCH SPÓŁEK KAPITAŁOWYCH...50 10.44. WYNAGRODZENIE BIEGŁEGO REWIDENTA ZA BADANIE JEDNOSTKOWEGO I SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ ZA ROK OBROTOWY 2014...50 10.45. ZDARZENIA NASTĘPUJĄCE PO DNIU BILANSOWYM...50 10.45.1 UTRATA PRZEZ PZ CORMAY S.A. POZYCJI DOMINUJĄCEJ WZGLĘDEM ORPHÉE...50 10.45.2 SKUP AKCJI WŁASNYCH ORPHÉE SA...50 10.45.3 ZAKOŃCZENIE POSTĘPOWANIA ARBITRAŻOWEGO Z DIAGNOSTICA HOLDING S.R.L. I SENESE HOLDING S.R.L....50 10.45.4 REZYGNACJA BIEGŁEGO REWIDENTA...50 10.45.5 ODMOWA WYDANIA OPINII PRZEZ REWIDENTA SPECJALNEGO DO ZBADANIA SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO...50 10.45.7 NADZWYCZAJNE WALNE ZGROMADZENIE AKCJONARIUSZY...51 10.45.8 ZAWIESZENIE NOTOWAŃ ORPHÉES.A. NA RYNKU NEW CONNECT...51 10.45.9 REJESTRACJA ZMIAN W SKŁADZIE RADY DYREKTORÓW ORAZ DEKLARACJA ZARZĄDU PZ CORMAY S.A. CO DO PRZYSZŁOŚCI SPÓŁKI ORPHEE S.A...51 10.45.10PODJĘCIE UCHWAŁY PRZEZ RADĘ DYREKTORÓW W ZAKRESIE ZAKOŃCZENIA POSTĘPOWANIA PROSPEKTOWEGO....51 10.45.11ZAWARCIE ANEKSU DO UMOWY PRZEDWSTĘPNEJ SPRZEDAŻY ZORGANIZOWANEJ CZĘŚCI PRZEDSIĘBIORSTWA Z DNIA 15 LIPCA 2014 R....52 10.46. POZOSTAŁE INFORMACJE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO...52 4
WYBRANE DANE FINANSOWE GRUPA KAPITAŁOWA Orphée SA tys. CHF tys. EUR Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów 2014 2013 2014 2013 po korektach po korektach 20 002 17 476 24 260 21 480 Koszt własny sprzedaży 13 406 11 864 16 260 14 582 Zysk (strata) z działalności operacyjnej -6 902 1 909-8 371 2 346 Zysk (strata) przed opodatkowaniem -9 348 2 181-11 338 2 681 Zysk (strata) netto za okres sprawozdawczy -9 593 2 446-11 635 3 006 Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej -5 982-41 -7 255-50 -7 358-22 200-8 924-27 286 13 468 18 385 16 335 22 597 Przepływy pieniężne netto razem 128-3 856 155-4 739 Zysk (strata) na jedną akcję -0,32 0,11-0,39 0,14 2014 2013 2014 2013 po korektach po korektach Aktywa razem 50 574 49 994 60 810 61 313 Zobowiązania długoterminowe 4 438 4 986 5 336 6 115 Zobowiązania krótkoterminowe 6 166 8 356 7 414 10 248 Kapitał własny 39 970 36 652 48 060 44 950 Kapitał akcyjny 3 861 2 461 4 642 3 018 Liczba akcji w tys. sztuk 38 609 24 609 38 609 24 609 Wartość księgowa na jedną akcję (w CHF) 1,04 1,49 1,24 1,83 5
1. SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Działalność kontynuowana Nota Rok zakończony 31 grudnia 2014 Rok zakończony 31 grudnia 2013 (dane po korektach) Przychody ze sprzedaży 20 002 17 476 Koszt własny sprzedaży 10.6 13 406 11 864 Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 6 596 5 612 Pozostałe przychody operacyjne 10.2 5 350 Koszty sprzedaży 10.6 3 943 3 025 Koszty ogólnego zarządu 10.6 3 763 891 Pozostałe koszty operacyjne 10.3 5 797 137 Zysk (strata) z działalności operacyjnej -6 902 1 909 Przychody finansowe 10.4 414 875 Koszty finansowe 10.5 2 648 622 Udział w zyskach jednostek współkontrolowanych wycenianych metodą praw własności -212 19 Zysk (strata) brutto -9 348 2 181 Podatek dochodowy 10.8 245-265 Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej -9 593 2 446 Działalność zaniechana Zysk (strata) z działalności zaniechanej - Zysk (strata) netto za okres -9 593 2 446 Przypadający: Akcjonariuszom jednostki dominującej -9 593 2 446 Akcjonariuszom niesprawującym kontroli 0 0 Średnioważona liczba akcji 30 381 103 21712276 Średnioważona liczba akcji/rozwodniona (w szt.) 30 381 103 21712276 Liczba akcji w okresie (w szt.) 38 608 500 24 608 500 Podstawowy zysk netto na jedną akcję przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej według średnioważonej liczby akcji w CHF Rozwodniony zysk netto na jedną akcję przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej według średnioważonej liczby akcji w CHF -0,32 0,11-0,32 0,11 6
2. SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW Rok zakończony 31 grudnia 2014 Rok zakończony 31 grudnia 2013 Zysk (strata) netto za okres -9 593 2 446 Inne całkowite dochody Strata na nabyciu udziałów w Orphee Technics Sp. z o.o. -694 Podatek dochodowy dotyczący innych całkowitych dochodów -192 Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zależnych -917-444 Inne całkowite dochody netto -1803-444 Całkowity dochód netto za okres -11 396 2 002 Przypadający: Akcjonariuszom jednostki dominującej -11 396 2 002 Akcjonariuszom niesprawującym kontroli 7
3. SKONSOLIDOWANY BILANS BILANS Nota 31 grudnia 2014 AKTYWA 31 grudnia 2013 (dane po korektach) Aktywa trwałe 23 312 23 341 Rzeczowe aktywa trwałe 10.12 2 238 2 218 Nieruchomości inwestycyjne 1 542 0 Wartości niematerialne 10.15 942 1 402 Wartość firmy 10.15 4 196 Inwestycje w jedn. Podporządkowane 10.19 18 557 18 769 Należności długoterminowe 0 - Inne aktywa długoterminowe 29 164 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 10.8 0 592 Aktywa obrotowe 27 262 26 653 Zapasy 10.22 5 784 7 763 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 10.23 7 182 4 768 Rozliczenia międzyokresowe 10.24 51 5 Pozostałe aktywa finansowe 0 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 10.25 14 245 14 117 SUMA AKTYWÓW 50 574 49 994 PASYWA Kapitał własny (przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej) 39 970 36 561 Kapitał podstawowy 10.26 3 861 2 461 Kapitał zapasowy 46 619 33 173 Zyski zatrzymane/niepokryte straty 444-1 075 Wynik okresu bieżącego -9 593 2 446 Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej -1 361-444 Udziały niekontrolujące 0 91 Kapitał własny ogółem 39 970 36 652 Zobowiązania długoterminowe 4 438 4 986 Oprocentowane kredyty i pożyczki 10.27 4 246 4 363 Rezerwy 0 5 Pozostałe zobowiązania 0 0 Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 10.8 192 0 Zobowiązania krótkoterminowe 6 166 8 356 Zobowiązania z tytułu otrzymanych zaliczek 0 0 Zobowiązania krótkoterminowe pozostałe, w tym: 6 166 8 356 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 10.32 3 650 6 420 Bieżąca część oprocentowanych kredytów i pożyczek 0 1 059 Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 248 Rozliczenia międzyokresowe 10.34 549 629 Rezerwy 10.31 1 967 0 Zobowiązania razem 10 604 13 342 SUMA PASYWÓW 50 574 49 994 8
4. SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Rok zakończony Rok zakończony 31 grudnia 2014 31 grudnia 2013 dane po korektach DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA Zysk (strata) netto -9 593 2 446 Podatek dochodowy 245 327 Zysk( strata przed opodatkowaniem) -9 348 2 181 Korekty: 3 611-2 487 Udział w wyniku jednostek współkontrolowanych wycenianych metodą praw własności 212 19 Amortyzacja 310 257 Odsetki 202 Zmiana stanu należności 1 920-3 217 Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem pożyczek i kredytów -3 636 4 555 Zmiana stanu rezerw 2 154-9 Zmiana stanu zapasów 1 979-4 106 Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych 466 459 Zmiana stanu innych aktywów 327 (Zapłacony) zwrócony podatek dochodowy Inne korekty -323-445 Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej -5 982-41 DZIAŁALNOŚĆ INWESTYCYJNA I. Wpływy 0 0 Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych Wpływy z tytułu spłaty pożyczek i kredytów II. Wydatki 7 358, 22 200 Wydatki na rzeczowy majątek trwały i wartości niematerialne 294 3 431 Wydatki - zaliczka na zakup zorganizowanej części przedsiębiorstwa 4 334 Wydatki na nabycie podmiotów powiązanych 2 730 18 769 Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej -7 358-22 200 DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA I. Wpływy 14 846 19 798 Wpływy z emisji akcji i rozliczenie wydatków związanych z emisja 14 846 17 194 Wpływy z otrzymanych kredytów, pożyczek 2 604 Inne wpływy II. Wydatki 1 378 1 413 Wydatki z tytułu kredytów / pożyczek 1 176, 1 413 Zapłacone odsetki 202 Wydatki z tytułu nabycia akcji własnych Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego i innych zobowiązań finansowych Inne wydatki finansowe Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej 13 468 18 385 Przepływy pieniężne razem 128-3 856 Zmiana stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 128-3 856 Środki pieniężne na początek okresu 14 117 17 973 Środki pieniężne na koniec okresu 14 245 14 117 9
5. SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM Kapitał podstawow y Akcje własne Kapitał zapasowy Zyski zatrzyman e/ niepokryte straty Różnice z przeliczeń kursowych Razem Udziały niekontrolu jące Kapitał własny ogółem Na dzień 1 stycznia 2014 2 461 0 33 173 1 619-444 36 809 91 36 900 Korekty błędu podstawowego -248-248 -248 Na dzień 1 stycznia 2014 po korektach 2 461 0 33 173 1 371-444 36 561 91 36 652 Zysk / strata za okres -9 593-9 593-9 593 Rozliczenie zakupu udziałów w Orphee Technics Sp. z o.o. Zysk/strata z tytułu alokacji ceny nabycia udziałów w Orphee Technics Sp. z o.o. Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zależnych -192-192 -192-694 -694-694 -917-917 -917 Całkowite dochody za okres ogółem 0 0 0-10 479-917 -11 396 0-11 396 Emisja akcji 1 400 13 446 14 846 14 846 Inne korekty -41-41 -91-132 Na dzień 31 grudnia 2014 3 861 0 46 619-9 149-1 361 39 970 0 39 970 Kapitał podstawowy Akcje własne Kapitał zapasowy Zyski zatrzymane/ niepokryte straty Różnice z przeliczeń kursowych Razem Udziały niekontrolujące Kapitał własny ogółem Na dzień 1 stycznia 2013 1 660 0 15 764-619 0 16 805 0 16 805 Zysk / strata za okres 2 694 2 694 2 694 Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych -444-444 -444 Korekty błędu podstawowego -248-248 -248 Całkowite dochody za okres ogółem 0 0 0 2 446-444 2 002 0 2 002 Emisja akcji 801 17 409 18 210 18 210 Nabycie udziałów niekontrolujących -456-456 91-365 Na dzień 31 grudnia 2013 2 461 0 33 173 1 371-444 36 561 91 36 652 10
6. INFORMACJE OGÓLNE 6.1. OPIS GRUPY KAPITAŁOWEJ ORPHÉE SA ORAZ ZMIANY W STRUKTURZE GRUPY KAPITAŁOWEJ Grupa Kapitałowa Orphée S.A. ( Grupa ) składa się z jednostki dominującej Orphée S.A. ( Jednostka Dominująca, Spółka, Emitent ) i jej spółek zależnych. Siedziba Spółki mieści się w Genewie, Plan-les-Quates. Spółka jest wpisana do Rejestru Handlowego w Genewie (Registredu Commerce du Canton de Genève) pod numerem CHE- 109.605.227 (poprzedni numer w rejestrze: CH-660-1111002-1. Nadano jej kod zgodnie z klasyfikacją działalności DUNS Nr 481882434 oraz NIP 570927. Czas trwania Jednostki Dominującej oraz jednostek zależnych wchodzących w skład Grupy jest nieoznaczony. Podstawowym przedmiotem działalności Grupy jest sprzedaż odczynników, testów i aparatury do diagnostyki in vitro. Głównym miejscem prowadzenia działalności Jednostki Dominującej jest Szwajcaria, a dla spółek zależnych: Kormej Diana - Białoruś, Kormiej Rusłand - Rosja, Innovation Enterprises Ltd. Irlandia, Orphee Technics Sp. z o. o. - Polska. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy obejmuje okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2014 roku oraz dane porównawcze za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2013 roku. Na dzień 31 grudnia 2014 r. udział w ogólnej liczbie głosów posiadany przez Spółkę w podmiotach podporządkowanych jest równy udziałowi w kapitale tych jednostek, z wyjątkiem spółek: Innovation Enterprises Ltd. oraz Diesse Diagnostica Sense S.p.A. Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje dane finansowe Jednostki Dominującej oraz następujących jednostek podporządkowanych i współkontrolowanych: Nazwa Udział w kapitale Udział w głosach Charakter zależności Metoda konsolidacji Orphee Technics Sp. z o. o. 100,0% 100,0% Zależny Pełna Kormej Diana (Sp. z o.o.) 98,5% 98,5% Zależny Pełna Kormiej Rusłand (Sp. z o.o.) 100,0% 100,0% Zależny Pełna Innovation Enterprises Ltd. 99,88% 99,98% Zależny Pełna Diesse Diagnostica Senese S.p.A. 45,0% 50,0% Współkontrolowany Praw własności Głównym przedmiotem działalności podmiotów jest: 1. Orphee Technics Sp. z o. o. - zarządzanie nieruchomościami, 2. Kormej Diana import na Białoruś sprzętu medycznego, materiałów eksploatacyjnych i odczynników, dystrybucja na terenie Białorusi; 3. Kormiej Rusłand import do Federacji Rosyjskiej sprzętu medycznego i odczynników, dystrybucja na terenie Federacji Rosyjskiej; 4. Innovation Enterprises Ltd. produkcji i dystrybucja rozwiązań z zakresu diagnostyki medycznej stosowanej w biochemii, immunologii, cytologii oraz w badaniach POCT na rynku IVD, 5. Diesse Diagnostica Senese S.p.A. producent testów oraz aparatury w obszarze immunologii, mikrobiologii i ESR, dystrybutor sprzętu medycznego. Zmiany w składzie Grupy w okresie od 01.01.2014 do 31.12.2014 roku W dniu 1 września 2014 roku Orphée S.A. nabyła od Planezza Ltd (spółka powiązana z Panem Tomaszem Tuora) 1.499 udziałów (100% kapitału zakładowego) w TT Management Sp. z o.o. (spółka zmieniła nazwę na Orphee Technics Sp. z o.o.) za cenę 2.408 tys. CHF.W procesie alokacji ceny zakupu Grupa zidentyfikowała i wyceniła aktywa materialne (inwestycje długoterminowe, rzeczowe aktywa trwale) posiadane przez Orphee Technics Sp. z o.o. Wartość godziwa nieruchomości położonych przy ul. Rapackiego 19 w Lublinie została oszacowana na podstawie operatu szacunkowego z dnia 1 lipca 2014 roku sporządzonego przez Estim Consulting z określenia wartości rynkowej prawa użytkowania wieczystego wraz z prawem własności budynków biurowo - magazynowo produkcyjnych (dz. nr ew. 2/17, 2/19 i 2/20, obręb 18 Lemszczyzna). Wartość rynkowa zgodnie ze wskazanym operatem wyniosła 1.566 tys. CHF. Szczegóły transakcji zostały zaprezentowane w nocie numer 10.17. Poza zmianami wymienionymi powyżej w okresie zakończonym dnia 31grudnia 2014 roku oraz do dnia sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego nie zaszły inne zmiany w składzie Grupy Kapitałowej Orphée S.A.. 11
6.2. SKŁAD ORGANÓW STATUTOWYCH JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ Skład Rady Dyrektorów na dzień 31.12.2014 roku przedstawiał się następująco: Tomasz Tuora Przewodniczący Rady Dyrektorów Tadeusz Tuora Członek Rady Dyrektorów, Domingo Dominguez Członek Rady Dyrektorów, Piotr Skrzyński Członek Rady Dyrektorów. W okresie 12 miesięcy zakończonym 31grudnia 2014 roku wystąpiły następujące zmiany w składzie Rady Dyrektorów: - w dniu 15 września 2014 roku do Rady Dyrektorów został powołany Pan Piotr Skrzyński, - w dniu 4 listopada 2014 roku Pani Katarzyna Jackowska złożyła rezygnację z pełnienia funkcji w Radzie Dyrektorów. W dniu 7 sierpnia 2015 roku w siedzibie Spółki dominującej, w obecności szwajcarskiego notariusza, odbyło się Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Spółki. Zgromadzenie to przeprowadzone zostało zgodnie z ogłoszeniem opublikowanym na stronie internetowej Spółki oraz w systemie ESPI (Raport Bieżący nr 18/2015) oraz w systemie EBI (Raport Bieżący nr 41/2015), a także na podstawie ogłoszenia nr 2242531 opublikowanym w szwajcarskim publikatorze - Swiss Official Gazette of Commerce. Na podstawie art. 7 Statutu Spółki Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Spółki dokonało: - wyboru Członków Rady Dyrektorów na rok finansowy 2015 w osobach Pana Piotra Skrzyńskiego, Pana Janusza Płocicy, Pana Wojciecha Suchowskiego, Pana Krzysztofa Rudnika oraz Pana Domingo Domingueza, - wyboru Przewodniczącego Rady Dyrektorów Orphée S.A. na rok finansowy 2015 w osobie Pana Janusza Płocicy, - wyboru Gerofid, Société Fiduciaire SA z siedzibą w Genewie, ruedunant na rewidenta Spółki za rok 2014 i 2015. W dniu 7 sierpnia 2015 roku w systemie EBI pojawił się raport bieżący nr 52/2015, który dotyczy m.in. wyboru Pana Tomasza Tuory na przewodniczącego i Pana Tadeusza Tuory na członka Rady Dyrektorów Orphée S.A.. Zgodnie z oświadczeniem Rady Dyrektorów Orphée S.A. powołanej w dniu 7 sierpnia podczas NWZA w siedzibie Spółki dominującej, nie jest raportem bieżącym Orphée, nie dotyczy nadzwyczajnego walnego zgromadzenia Orphée S.A., a jego publikacja nie została przez Orphée S.A. zlecona, ani autoryzowana. Orphée S.A. nie ma wiedzy ani na temat miejsca, w którym miało odbyć się zgromadzenie wspomniane w powyższym raporcie, ani też na temat jego uczestników. Orphée S.A. nie posiada także informacji na temat Panów Przemysława Schmidta i Pana Jerzego Lesisza, których nazwiska pojawiają się w powyższym raporcie, ich kandydatury nie znalazły się w porządku obrad opublikowanym w ogłoszeniach o zwołaniu Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Orphée S.A., ani nie uczestniczyli oni w obradach tego zgromadzenia. W dniu 19 sierpnia 2015 roku Sąd Pierwszej Instancji (Tribunal de PremiereInstance) w Genewie wydał postanowienie w przedmiocie natychmiastowego podjęcia środków tymczasowych, zgodnie z którym m.in. zabronił Panu Tomaszowi Tuora i Panu Tadeuszowi Tuora działania w charakterze członków Rady Dyrektorów Orphée S.A. i reprezentowania Orphée S.A. pod groźbą grzywny (art. 292 szwajcarskiego kodeksu karnego). Zakaz działania w charakterze członków Rady Dyrektorów Orphée S.A. i reprezentowania Orphée S.A. przez Pana Tomasza Tuorę i Pana Tadeusza Tuorę obowiązuje do chwili wydania nowego postanowienia rozstrzygającego tę kwestię. W dniu 4 listopada 2015 roku w siedzibie Spółki Orphée ponownie odbyło się Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Orphée S.A., w którym uczestniczyli akcjonariusze reprezentujący łącznie 67,5.% kapitału zakładowego Orphée S.A.. Na tym zgromadzeniu dokonano ponownego wyboru przewodniczącego i członków Rady Dyrektorów Spółki na kadencję obejmującą rok 2015, w osobach Pana Janusza Płocicy (jako przewodniczącego Rady Dyrektorów) oraz panów Domingo Domingueza, Krzysztofa Rudnika, Piotra Skrzyńskiego oraz Wojciecha Suchowskiego (jako członków Rady Dyrektorów). 2 grudnia 2015 Rada Dyrektorów Orphée S.A. otrzymała informację o zarejestrowaniu w Rejestrze Handlowym w Genewie zmian w składzie Rady Dyrektorów Jednostki Dominującej. W skład aktualnej Rady Dyrektorów wchodzą następujące osoby: Pan Janusz Płocica jako Przewodniczący Rady Dyrektorów, Panowie Domingo Dominguez, Krzysztof Rudnik, Piotr Skrzyński oraz Wojciech Suchowski jako Członkowie Rady Dyrektorów. Z Rejestru zostali wykreśleni Panowie Tomasz i Tadeusz Tuora. Jednostka dominująca nie posiada Rady Nadzorczej. Organem statutowym w tym zakresie jest Organ Kontroli. Akcjonariusze dokonali wyboru biegłego rewidenta: Synergie & Partenaires Société Fiduciaire S.A. dla ustawowego sprawozdania finansowego za rok obrachunkowy 2014 oraz BTFG Audit Sp. z o.o., ul. Śniadeckich 17, 00-654 Warszawa, Polska jako rewidenta specjalnego do zbadania skonsolidowanego sprawozdania finansowego. W dniu 11 czerwca 2015 roku jednostka dominująca poinformowała o rezygnacji Synergie & Partenaires Société Fiduciaire S.A. z uwagi na trudności po stronie Audytora w zakończeniu powierzonego zadania mające swe źródło w konflikcie pomiędzy akcjonariuszami Spółki i trudnościami w jednomyślnym działaniu w ramach Rady Dyrektorów Spółki. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Spółki dokonało w dniu 7 sierpnia 2015 roku wyboru Gerofid, Société Fiduciaire S.A. z siedzibą w Genewie, ruedunant na rewidenta Spółki za rok 2014 i 2015, zaś kolejne Nadzwyczajne Walne 12
Zgromadzenie Akcjonariuszy Spółki dokonało w dniu 4 listopada zmiany biegłego na Berney & Associés z siedzibą w Genewie do pełnienia funkcji rewidenta spółki Orphee S.A. za rok 2014 i 2015. 7. PODSTAWA SPORZĄDZENIA SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 7.1. PRZYJĘTE ZASADY (POLITYKA) RACHUNKOWOŚCI ORAZ OŚWIADCZENIE O ZGODNOŚCI Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) oraz MSSF zatwierdzonymi przez Unię Europejską (dalej: MSSF-UE ). Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w Unii Europejskiej proces wprowadzania MSSF oraz prowadzoną przez Grupę działalność, w zakresie stosowanych przez Grupę zasad rachunkowości nie ma różnicy między MSSF, które weszły w życie, a MSSF zatwierdzonymi przez Unię Europejską. MSSF-UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości ( RMSR ) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej ( KIMSF ). Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe jest kolejnym sprawozdaniem finansowym sporządzonym zgodnie z MSSF UE. Sprawozdania spółek wchodzących w skład Grupy sporządzane są wg lokalnych standardów, a następnie podlegają przekształceniu na MSR/MSSF. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zawiera korekty niezawarte w księgach rachunkowych jednostek Grupy, wprowadzone w celu doprowadzenia sprawozdań finansowych tych jednostek do zgodności z MSSF. Przy sporządzeniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupa przestrzegała tych samych zasad rachunkowości, co przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy za rok zakończony dnia 31 grudnia 2013 roku. Rachunek zysków i strat został sporządzony w wariancie kalkulacyjnym, a rachunek przepływów pieniężnych - metodą pośrednią. 7.2. ZMIANY POLITYKI RACHUNKOWOŚCI (PORÓWNYWALNOŚĆ DANYCH) W niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym zastosowano takie same zasady rachunkowości, jakie zastosowano przy sporządzaniu sprawozdania za rok zakończony 31 grudnia 2013 roku. W sprawozdaniu za 2013 rok dokonano reklasyfikacji zobowiązań. AKTYWA 31 grudnia 2013 roku dane po korektach 31 grudnia 2013 roku dane opublikowane korekta korekta korekta korekta podatek dotyczący 2013 roku reklasyfikacja zobowiązań długoterminowych na krótkoterminowe reklasyfikacja kredytów i pożyczek na pozostałe zobowiązania reklasyfikacja pozostałych zobowiązań na kredyty PASYWA Zobowiązania długoterminowe 4 986 5 877 Oprocentowane kredyty i pożyczki 4 363 3 035-600 1928 Rezerwy 5 5 Zobowiązania z tytułu emisji dłużnych papierów wartościowych 0 0 Pozostałe zobowiązania 618 2 837-291 -1928 Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 0 0 Rozliczenia międzyokresowe 0 0 Zobowiązania krótkoterminowe 8 356 7 217 Zobowiązania z tytułu otrzymanych zaliczek 0 0 Zobowiązania krótkoterminowe pozostałe, w 8 356 7 217 tym: Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Zobowiązania z tytułu wyemitowanych papierów dłużnych 0 0 Bieżąca część oprocentowanych kredytów i pożyczek 1 059 1 059 Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 248 0 248 Rozliczenia międzyokresowe 629 629 Rezerwy 0 0 6 420 5 529 291 600 13
Zobowiązania bezpośrednio związane z aktywami trwałymi zaklasyfikowanymi jako 0 0 przeznaczone do sprzedaży Zobowiązania razem 13 342 13 094 SUMA PASYWÓW 49 994 49 994 Podatek (248 tys. CHF) dotyczący 2013 roku, który w jednostkowym sprawozdaniu Orphee sporządzonym zgodnie ze szwajcarskimi zasadami został odniesiony na wynik 2014 roku jako pozycja nadzwyczajna (extraordinary, non-recurring or prior-period expenses), na potrzeby konsolidacji przekształcając na układ MSR/MSSF odniesiono do 2013 roku. okres 12 miesięcy zakończony okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2013 31 grudnia 2013 korekta podatek dotyczący 2013 roku dane po korektach dane opublikowane Podatek dochodowy -265-513 248 Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 2 446 2 694-248 7.3. ZAŁOŻENIE KONTYNUOWANIA DZIAŁALNOŚCI Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej w dającej się przewidzieć przyszłości. Zarząd Jednostki Dominującej na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania nie stwierdza istnienia faktów i okoliczności, które wskazywałyby na zagrożenie możliwości kontynuowania działalności. 7.4. WALUTA POMIARU I WALUTA SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH Walutą pomiaru oraz walutą sprawozdawczą Jednostki Dominującej i innych spółek uwzględnionych w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym jest frank szwajcarski (CHF). Sprawozdania finansowe jednostek wchodzących w skład Grupy zostały przeliczone na walutę sprawozdawczą w oparciu o zasady wynikające z Międzynarodowego Standardu Rachunkowości nr 21. 7.5. NOWE STANDARDY I INTERPRETACJE, KTÓRE WESZŁY W ŻYCIE OD 1 STYCZNIA 2014 R. Następujące standardy i interpretacje wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości lub Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej zostały zatwierdzone przez Unię Europejską oraz weszły w życie w okresie od 1 stycznia 2014 roku do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego: MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe, zatwierdzony w UE w dniu 11 grudnia 2012 roku (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne, zatwierdzony w UE w dniu 11 grudnia 2012 roku (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), MSSF 12 Ujawnienie informacji na temat udziałów w innych jednostkach, zatwierdzony w UE w dniu 11 grudnia 2012 r. (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), MSR 27 (znowelizowany w roku 2011) Jednostkowe sprawozdania finansowe, zatwierdzony w UE w dniu 11 grudnia 2012 roku (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), MSR 28 (znowelizowany w roku 2011) Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach, zatwierdzony w UE w dniu 11 grudnia 2012 roku (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), Zmiany do MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe, MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne oraz MSSF 12 Ujawnienie informacji na temat udziałów w innych jednostkach objaśnienia na temat przepisów przejściowych, zatwierdzone w UE w dniu 4 kwietnia 2013 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), Zmiany do MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe, MSSF 12 Ujawnienie informacji na temat udziałów w innych jednostkach oraz MSR 27 Jednostkowe sprawozdania finansowe jednostki inwestycyjne, zatwierdzone w UE w dniu 20 listopada 2013 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), Zmiany do MSR 32 Instrumenty finansowe: prezentacja kompensowanie aktywów finansowych i zobowiązań finansowych, zatwierdzone w UE w dniu 13 grudnia 2012 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie), 14
Zmiany do MSR 36 Utrata wartości aktywów Ujawnianie wartości odzyskiwalnej aktywów niefinansowych, zatwierdzone w UE w dniu 19 grudnia 2013 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 r. lub po tej dacie), Zmiany do MSR 39 Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena Nowacja instrumentów pochodnych oraz kontynuacja rachunkowości zabezpieczeń, zatwierdzone w UE w dniu 19 grudnia 2013 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2014 roku lub po tej dacie). KIMSF 21 Opłaty. Zastosowanie powyższych standardów, zmian do standardów i interpretacji nie miało istotnego wpływu na politykę rachunkowości Grupy w odniesieniu do aktywów i zobowiązań posiadanych przez spółki Grupy na koniec okresu sprawozdawczego i okresów porównywalnych oraz transakcji zrealizowanych przez spółki Grupy w trakcie okresu sprawozdawczego i okresów porównywalnych, ani na niniejsze sprawozdania finansowe 7.6. INFORMACJE CO DO STANDARDÓW, JAKIE ZOSTAŁY OPUBLIKOWANE, ALE JESZCZE NIE WESZŁY W ŻYCIE Standardy i interpretacje, jakie zostały już opublikowane i zatwierdzone przez UE, ale jeszcze nie weszły w życie Zmiany do różnych standardów Poprawki do MSSF (cykl 2010-2012) dokonane zmiany w ramach procedury wprowadzania dorocznych poprawek do MSSF (MSSF 2, MSSF 3, MSSF 8, MSSF 13, MSR 16, MSR 24 oraz MSR 38) ukierunkowane głównie na rozwiązywanie niezgodności i uściślenie słownictwa zatwierdzone w UE w dniu 17 grudnia 2014 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 lutego 2015 lub po tej dacie), Zmiany do różnych standardów Poprawki do MSSF (cykl 2011-2013) dokonane zmiany w ramach procedury wprowadzania dorocznych poprawek do MSSF (MSSF 1, MSSF 3, MSSF 13 oraz MSR 40) ukierunkowane głównie na rozwiązywanie niezgodności i uściślenie słownictwa zatwierdzone w UE w dniu 18 grudnia 2014 roku (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2015 lub po tej dacie), Zmiany do MSR 19 Świadczenia pracownicze Programy określonych świadczeń: składki pracownicze - zatwierdzone w UE w dniu 17 grudnia 2014 roku (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 lutego 2015 roku lub po tej dacie, Interpretacja KIMSF 21 Opłaty - zatwierdzona w UE w dniu 13 czerwca 2014 roku (obowiązująca w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 17 czerwca 2014 roku lub po tej dacie). Standardy i Interpretacje przyjęte przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone do stosowania w UE MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji przyjętych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych standardów, zmian do standardów i interpretacji, które według stanu na dzień publikacji niniejszego sprawozdania finansowegonie zostały jeszcze przyjęte do stosowania w UE (poniższe daty wejścia w życie odnoszą się do standardów w wersji pełnej): MSSF 9 Instrumenty finansowe (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2018 roku lub po tej dacie), MSSF 14 Odroczone salda z regulowanej działalności (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie), MSSF 15 Przychody z umów z klientami (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2017 roku lub po tej dacie), Zmiany do MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe oraz MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach Sprzedaż lub wniesienie aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie), Zmiany do MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe, MSSF 12 Ujawnienia na temat udziałów w innych jednostkach oraz MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach Jednostki inwestycyjne: zastosowanie zwolnienia z konsolidacji (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie), Zmiany do MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne Rozliczanie nabycia udziałów we wspólnych operacjach (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie), Zmiany do MSR 1 Prezentacja sprawozdań finansowych Inicjatywa w odniesieniu do ujawnień (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie), Zmiany do MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe oraz MSR 38 Aktywa niematerialne Wyjaśnienia na temat akceptowalnych metod amortyzacyjnych (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie), Zmiany do MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe oraz MSR 41 Rolnictwo Rolnictwo: uprawy roślinne (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie), 15
Zmiany do MSR 27 Jednostkowe sprawozdania finansowe Metoda praw własności w jednostkowych sprawozdaniach finansowych (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie), Zmiany do różnych standardów Poprawki do MSSF (cykl 2012-2014) dokonane zmiany w ramach procedury wprowadzania dorocznych poprawek do MSSF (MSSF 5, MSSF 7, MSR 19 oraz MSR 34) ukierunkowane głównie na rozwiązywanie niezgodności i uściślenie słownictwa (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2016 lub po tej dacie). Według szacunków jednostki, w/w standardy, interpretacje i zmiany do standardów nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez jednostkę na dzień bilansowy. Jednocześnie nadal poza regulacjami przyjętymi przez UE pozostaje rachunkowość zabezpieczeń portfela aktywów i zobowiązań finansowych, których zasady nie zostały zatwierdzone do stosowania w UE. Według szacunków jednostki, zastosowanie rachunkowości zabezpieczeń portfela aktywów lub zobowiązań finansowych według MSR 39 Instrumenty finansowe: ujmowanie i wycena nie miałoby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby przyjęte do stosowania na dzień bilansowy. 7.7. STOSOWANE ZASADY KONSOLIDACJI Z UWZGLĘDNIENIEM NOWEJ DEFINICJI KONTROLI W MSSF 10 Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Jednostki Dominującej, sprawozdania finansowe jej jednostek zależnych oraz udziały w jednostce współkontrolowanej. Sprawozdania finansowe jednostek zależnych sporządzane są za ten sam okres sprawozdawczy co sprawozdanie Jednostki Dominującej. W celu eliminacji jakichkolwiek rozbieżności w stosowanych zasadach rachunkowości wprowadza się korekty. Wszystkie znaczące salda i transakcje pomiędzy jednostkami Grupy, w tym niezrealizowane zyski wynikające z transakcji w ramach Grupy, zostały w całości wyeliminowane. Niezrealizowane straty są eliminowane, chyba że dowodzą wystąpienia utraty wartości. Jednostki zależne podlegają konsolidacji w okresie od dnia objęcia nad nimi kontroli przez Grupę, a przestają być konsolidowane - od dnia ustania kontroli. Zgodnie z MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe sprawowanie kontroli przez Jednostkę Dominującą ma miejsce wtedy i tylko wtedy, gdy podmiot dominujący jednocześnie: posiada władzę nad jednostką, w której dokonał inwestycji, podlega ekspozycji na zmienne zwroty lub posiada prawa do zmiennych zwrotów z tytułu swojego zaangażowania w jednostce, w której dokonał inwestycji, oraz posiada możliwość wykorzystania władzy nad jednostką, w której dokonał inwestycji, do wywierania wpływu na kwotę zwrotów inwestora. Dokonując oceny czy Jednostka Dominująca sprawuje kontrolę nad jednostką, w której dokonała inwestycji zarząd Jednostki Dominującej bierze pod uwagę wszystkie fakty i okoliczności. Grupa dokonuje ponownej oceny, czy sprawuje kontrolę nad daną jednostką, jeżeli fakty i okoliczności wskazują, iż nastąpiła zmiana jednego bądź więcej z trzech elementów kontroli wymienionych powyżej. Zmiany w udziale własnościowym Jednostki Dominującej, które nie skutkują utratą kontroli nad jednostką zależną są ujmowane jako transakcje kapitałowe. W takich przypadkach w celu odzwierciedlenia zmian we względnych udziałach w jednostce zależnej Grupa dokonuje korekty wartości bilansowej udziałów kontrolujących oraz udziałów niekontrolujących. Wszelkie różnice pomiędzy kwotą korekty udziałów niekontrolujących a wartością godziwą kwoty zapłaconej lub otrzymanej odnoszone są na kapitał własny i przypisywane do właścicieli Jednostki Dominującej. Udziały w jednostkach współkontrolowanych, gdzie Grupa sprawuje współkontrolę są ujmowane metodą praw własności. Przed obliczeniem udziału w aktywach netto wspólnego przedsięwzięcia dokonuje się odpowiednich korekt w celu doprowadzenia danych finansowych tych jednostek do zgodności z MSSF stosowanymi przez Grupę. Ocena inwestycji w spółki współkontrolowane pod kątem utraty wartości ma miejsce, kiedy istnieją przesłanki wskazujące na to, że nastąpiła utrata wartości lub odpis z tytułu utraty wartości dokonany w latach poprzednich już nie jest wymagany. 16
8. ISTOTNE WARTOŚCI OPARTE NA PROFESJONALNYM OSĄDZIE I SZACUNKACH 8.1. PROFESJONALNY OSĄD W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości Grupy Kapitałowej wobec zagadnień podanych poniżej, największe znaczenie oprócz szacunków księgowych, miał profesjonalny osąd kierownictwa. Inwestycje w jednostkach zależnych i współkontrolowanych Grupa, niezależnie od charakteru jej zaangażowania w danej jednostce (jednostce, w której dokonano inwestycji) określa swój status oceniając, czy sprawuje kontrolę nad jednostką, w której dokonano inwestycji. W niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym ujęto udziały w spółce Diesse Diagnostica Senese S.p.A. metodą praw własności określając status tej spółki jako jednostka współkontrolowana. 8.2. NIEPEWNOŚĆ SZACUNKÓW Szacunek to proces ustalania wartości składnika sprawozdania finansowego wymagającego własnego osądu na podstawie najbardziej aktualnych, dostępnych i wiarygodnych informacji. Grupa dokonuje okresowej weryfikacji szacunków w zależności od zmieniających się okoliczności stanowiących podstawę ich dokonania. Zmiany szacunku poszczególnego składnika sprawozdania finansowego Grupa uwzględnia przy obliczaniu zysku/straty netto w okresie, w którym ma miejsce zmiana szacunku, jeśli dotyczy tego okresu lub w okresie, w którym ma miejsce zmiana i w przyszłych okresach, jeżeli dotyczy wszystkich tych okresów. Skutki zmiany szacunku w celu uzyskania porównywalności danych są prezentowane przy zachowaniu kryteriów klasyfikacyjnych zastosowanych w latach poprzednich, to znaczy ujmowane w tej samej pozycji rachunku zysków i strat, w której sklasyfikowano wcześniej wartość szacunku. Poniżej przedstawiono najistotniejsze szacunki dokonywane przez Grupę. Odpisy aktualizujące oraz utrata wartości aktywów niefinansowych Grupa ocenia na każdy dzień bilansowy, czy istnieją przesłanki utraty wartości aktywów niefinansowych. W razie stwierdzenia istnienia przesłanek, że wartość bilansowa tych aktywów może nie być możliwa do odzyskania, Grupa przeprowadza test z tytułu utraty wartości aktywów niefinansowych. Na dzień 31 grudnia 2014 roku, poza ujawnionymi w sprawozdaniu finansowym odpisami aktualizującymi wartość należności i zapasów (noty 10.23 oraz 10.22) oraz odpisem z tytułu trwałej utraty wartości przez wartość firmy (nota 10.15), w ocenie Rady Dyrektorów nie istnieją przesłanki utraty wartości bilansowej innych posiadanych aktywów niefinansowych Wycena rezerw Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych (odprawy emerytalne i rentowe) ustalane są na podstawie wewnętrznych szacunków i są one aktualizowane na koniec każdego roku obrotowego. Szacunków dokonuje się na podstawie wzorów wyprowadzonych na podstawie dotychczasowego doświadczenia. Z racji tego, że mają one charakter szacunków, choć najlepszych w ocenie kierownictwa, może być z nimi związana niepewność. Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Grupie ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowy) wynikający ze zdarzeń przeszłych i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków oraz gdy można dokonać wiarygodnego szacunku kwoty tego zobowiązania. Z uwagi na niewielkie ewentualne wysokości Grupa zdecydowała się nie analizować konieczności zawiązania rezerw związanych ze świadczeniami pracowniczymi. Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego Grupa rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione. Wartość godziwa instrumentów finansowych Grupa wykorzystuje szacunki w celu określenia wartości godziwej instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek. Stawki amortyzacyjne Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Grupa corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków. 9. INNE ZASADY RACHUNKOWOŚCI 9.1. PRZELICZANIE POZYCJI WYRAŻONYCH W WALUCIE OBCEJ Dla jednostek, których walutą funkcjonalną jest CHF, transakcje wyrażone w walutach innych niż frank szwajcarski są przeliczane na franki szwajcarskie przy zastosowaniu kursu stałego. Zarówno w 2013 roku, jak i w 2014 roku kurs EUR/CHF został ustalony w wysokości 1,25. Powstałe z przeliczenia różnice kursowe ujmowane są odpowiednio w pozycji przychodów 17
(kosztów) finansowych. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według kosztu historycznego wyrażonego w walucie obcej są wykazywane po kursie historycznym z dnia transakcji. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według wartości godziwej wyrażonej w walucie obcej są przeliczane po kursie z dnia dokonania wyceny do wartości godziwej. Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania zagranicznych jednostek zależnych, których walutą funkcjonalną jest inna waluta niż frank szwajcarski, są przeliczane na walutę prezentacji Grupy po kursie obowiązującym na dzień bilansowy, a ich rachunki zysków i strat są przeliczane według kursów stanowiących średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca. Różnice kursowe powstałe w wyniku takiego przeliczenia są ujmowane bezpośrednio w kapitale własnym jako odrębny składnik. W momencie zbycia podmiotu zagranicznego, skumulowane odroczone różnice kursowe ujęte w kapitale własnym, dotyczące danego podmiotu zagranicznego, są ujmowane w rachunku zysków i strat. Dane finansowe przeliczono według następujących zasad: poszczególne pozycje aktywów i pasywów według średnich kursów ogłoszonych na dzień 31 grudnia 2014 roku oraz 31 grudnia 2013 roku przez Narodowy Bank Polski, poszczególne pozycje rachunku zysków i strat oraz przepływów pieniężnych według kursów stanowiących średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień każdego zakończonego miesiąca, następujących w okresach sprawozdawczych od 1 stycznia do 31 grudnia 2014 r. oraz od 1 stycznia do 31 grudnia 2013 roku. Na dzień bilansowy Grupa posiadała udziały w następujących jednostkach zagranicznych: 1. Kormej Diana Sp. z o.o. 2. KormiejRusłand Sp. z o.o. 3. Innovation Enterprises Ltd. 4. Orphee Technics Sp. z o.o. 5. DiesseDiagnostica Senese S.p.A. Do przeliczenia wybranych danych finansowych na EUR, CHF, BYR i RUB przyjęte zostały następujące kursy dla potrzeb wyceny bilansowej: 1 EUR 1 CHF 1 RUB 100 BYR DATA euro frank szwajcarski rubel rosyjski rubel białoruski 2014-12-31 4,2623 3,5447 0,0602 0,0319 Kurs średni 2014 4,1893 3,4542 0,0821 0,0308 1 EUR 1 CHF 1 RUB 100 BYR DATA euro frank szwajcarski rubel rosyjski rubel białoruski 2013-12-31 4,1472 3,3816 0,0914 0,0316 Kurs średni 2013 4,2110 3,4260 0,0990 0,0355 9.2. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE Środki trwałe są wykazywane w cenie nabycia (powiększonej o wszystkie koszty bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do użytkowania) lub koszcie wytworzenia, pomniejszonym o skumulowane odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości. Środki trwałe są amortyzowane liniowo począwszy od miesiąca, w którym jest on dostępny do użytkowania. Stawki amortyzacji wynikają z okresów ekonomicznej użyteczności aktywów. Stawki amortyzacyjne w Grupie kształtują się na następującym poziomie: - budynki i budowle 1% - 10%, - urządzenia techniczne i maszyny 12,5% - 20%, - sprzęt komputerowy 20-33%, - środki transportu 15% - 20%, - pozostałe środki trwałe 1%- 10%, 18
- wartości niematerialne i prawne 10%-50%. Inwestycje w obce obiekty wyceniane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszone o odpisy amortyzacyjne. Długość amortyzacji odpowiada okresowi najmu takiego obcego obiektu lub okresowi jego użyteczności, jeżeli ten jest krótszy. Każdorazowo, po wykonaniu modernizacji, koszt ten ujmowany jest w wartości bilansowej rzeczowych aktywów trwałych, jeżeli kryteria ujmowania są spełnione. Koszty poniesione po dacie oddania środka trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, obciążają rachunek zysków i strat w momencie ich poniesienia. Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięta z bilansu po dokonaniu jej zbycia, lub gdy nie są spodziewane żadne przyszłe korzyści ekonomiczne wynikające z dalszego użytkowania lub sprzedaży. Wszelkie zyski lub straty wynikające z usunięcia danego składnika aktywów z bilansu, obliczone jako różnica między wpływami ze sprzedaży a wartością bilansową usuwanego składnika aktywu, ujmowane są w rachunku zysków i strat okresu, w którym dokonywana jest operacja gospodarcza. Inwestycje rozpoczęte dotyczą środków trwałych będących w toku budowy lub montażu i są wykazywane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszonych o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Środki trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji do czasu zakończenia budowy i przekazania środka trwałego do używania. Jednostka klasyfikuje składnik aktywów trwałych (lub grupę) jako przeznaczony do sprzedaży, jeśli jego wartość bilansowa zostanie odzyskana przede wszystkim w drodze transakcji sprzedaży, a nie poprzez jego dalsze wykorzystanie. Jednostka wycenia składnik aktywów trwałych (lub grupę) zaklasyfikowany jako przeznaczony do sprzedaży w kwocie niższej z jego wartości bilansowej i wartości godziwej pomniejszonej o koszty zbycia. 9.3. NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE Nieruchomości inwestycyjne są ujmowane początkowo w wartości równej cenie nabycia, powiększonej o koszty transakcji. Wartość bilansowa składnika aktywów obejmuje koszt zastąpienia części nieruchomości inwestycyjnej w chwili jego poniesienia, o ile spełnione są kryteria ujmowania, i nie obejmuje kosztów bieżącego utrzymania nieruchomości. Po początkowym ujęciu nieruchomości są wykazywane w wartości godziwej, która odzwierciedla warunki rynkowe na dzień bilansowy. Wartości godziwe są określane na dzień bilansowy na podstawie niezależnych wycen rzeczoznawców. Zyski lub straty wynikające ze zmiany wartości godziwej nieruchomości są ujmowane w rachunku zysków i strat tego okresu, w którym powstały. Przeniesienie aktywów do nieruchomości inwestycyjnych (reklasyfikacja np. ze środków trwałych, lub środków trwałych w budowie) następuje tylko wtedy, gdy zmienia się sposób użytkowania przez właściciela, potwierdzone bądź przez zakończenie użytkowania składnika aktywów przez właściciela, bądź rozpoczęcie użytkowania na podstawie umowy leasingu. Jeżeli składnik aktywów wykorzystywany przez właściciela - Grupę staje się nieruchomością inwestycyjną, Grupa stosuje zasady opisane w części Rzeczowe aktywa trwałe aż do dnia zmiany sposobu użytkowania tej nieruchomości. Przeniesienie inwestycji z nieruchomości do aktywów trwałych i zapasów lub z zapasów do nieruchomości W przypadku przeniesienia aktywów z zapasów do nieruchomości inwestycyjnych, różnicę między wartością godziwą nieruchomości ustaloną na ten dzień przeniesienia a jej poprzednią wartością bilansową ujmuje się w rachunku zysków i strat. W przypadku przeniesienia nieruchomości inwestycyjnej do aktywów wykorzystywanych przez właściciela lub do zapasów, zakładany koszt takiego składnika aktywów, który zostanie przyjęty dla celów jego ujęcia w innej kategorii jest równy wartości godziwej nieruchomości ustalonej na dzień zmiany jej sposobu użytkowania. Nieruchomości przeznaczone na sprzedaż w ramach zwykłej działalności jednostki ujmowane są w pozycji zapasy. Nieruchomości inwestycyjne są usuwane z bilansu w przypadku ich zbycia lub w przypadku stałego wycofania danej nieruchomości inwestycyjnej z użytkowania, gdy nie są spodziewane żadne przyszłe korzyści z jej sprzedaży. Wszelkie zyski lub straty wynikające z usunięcia nieruchomości inwestycyjnej z bilansu są ujmowane w rachunku zysków i strat w tym okresie, w którym dokonano takiego usunięcia. Nabycie nieruchomości przeznaczonej do modernizacji W przypadku gdy Grupa nabywa nieruchomość inwestycyjną, która wymaga poniesienia dodatkowych nakładów inwestycyjnych, jej początkową wartość wycenia się w cenie nabycia. Wartość nakładów adaptacyjnych zostaje aktywowana w wartości początkowej nieruchomości, do czasu zakończenia prac modernizacyjnych. Nieruchomość na czas niezbędnych robót pozostaje nieruchomością inwestycyjną i nie jest przeklasyfikowywana do nieruchomości zajmowanych przez właściciela (środki trwałe w budowie). Wycena takiej nieruchomości w trakcie modernizacji, jak również po jej zakończeniu odbywa się zgodnie z MSR 40, tj. wartość nieruchomości podlega każdorazowo wycenie na dzień bilansowy do wartości godziwej poprzez rachunek zysków i strat. Nieruchomość inwestycyjna w budowie Grupa prezentuje nieruchomości inwestycyjne w trakcie budowy jako nieruchomości inwestycyjne. Nieruchomości te w czasie trwania budowy wyceniane są według wartości godziwej od momentu, gdy jest możliwe wiarygodne ustalenie tej wartości. 19