Rada Unii Europejskiej Bruksela, 20 lipca 2015 r. (OR. en) 11102/15 ECOFIN 623 RELEX 628 FIN 528 PISMO PRZEWODNIE Od: Data otrzymania: 16 lipca 2015 r. Do: Nr dok. Kom.: Dotyczy: Sekretarz Generalny Komisji Europejskiej, podpisał dyrektor Jordi AYET PUIGARNAU Jeppe TRANHOLM-MIKKELSEN, Sekretarz Generalny Rady Unii Europejskiej COM(2015) 343 final SPRAWOZDANIE KOMISJI DLA PARLAMENTU EUROPEJSKIEGO I RADY DOTYCZĄCE FUNDUSZU GWARANCYJNEGO I ZARZĄDZANIA NIM W 2014 R. Delegacje otrzymują w załączeniu dokument COM(2015) 343 final. Zał.: COM(2015) 343 final 11102/15 kd DGG 1A PL
KOMISJA EUROPEJSKA Bruksela, dnia 16.7.2015 r. COM(2015) 343 final SPRAWOZDANIE KOMISJI DLA PARLAMENTU EUROPEJSKIEGO I RADY DOTYCZĄCE FUNDUSZU GWARANCYJNEGO I ZARZĄDZANIA NIM W 2014 R. PL PL
Spis treści 1. Wprowadzenie... 3 2. Sytuacja finansowa funduszu na dzień 31 grudnia 2014 r.... 4 2.1. Przepływy finansowe funduszu... 4 2.2. Znaczące transakcje... 5 2.3. Znacząca transakcja po dniu sprawozdawczym... 6 2.4. Prezentacja sprawozdania finansowego... 6 2.4.1. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego... 6 2.4.2. Nieskonsolidowane sprawozdanie finansowe funduszu na dzień 31 grudnia 2014 r.. 6 3. Wypłaty z funduszu i wpłaty na rzecz funduszu... 9 3.1. Podstawa prawna wpłat na rzecz funduszu z budżetu ogólnego... 9 3.2. Wpłaty z budżetu ogólnego lub do budżetu ogólnego podczas roku budżetowego... 9 3.2.1. Finansowanie funduszu... 9 3.2.2. Odsetki z inwestycji dokonywanych z aktywów płynnych funduszu... 10 3.2.3. Przychody z operacji finansowych... 11 3.2.4. Przychody i koszty z działalności operacyjnej... 12 4. Zobowiązania funduszu... 12 4.1. Płatności z tytułu niewykonania zobowiązania... 12 4.2. Wynagrodzenie EBI... 13 2
1. WPROWADZENIE Rozporządzeniem Rady (WE, Euratom) nr 480/2009 z dnia 25 maja 2009 r. 1 (wersja ujednolicona) ( rozporządzenie ) ustanowiono Fundusz Gwarancyjny dla działań zewnętrznych ( fundusz ) w celu spłaty wierzycieli Unii w przypadku niewykonania zobowiązań przez beneficjentów pożyczek przyznanych lub gwarantowanych przez Unię Europejską. Zgodnie z art. 7 rozporządzenia Komisja powierzyła zarządzanie finansowe funduszem Europejskiemu Bankowi Inwestycyjnemu (EBI) na mocy porozumienia podpisanego przez Wspólnotę i EBI dnia 23 listopada 1994 r. w Brukseli oraz dnia 25 listopada 1994 r. w Luksemburgu ( porozumienie ), zmienionego następnie w dniach 17/23 września 1996 r., 8 maja 2002 r., 25 lutego 2008 r., 20 października 2010 r. i 9 listopada 2010 r. Art. 8 rozporządzenia wymaga, aby Komisja przesyłała Parlamentowi Europejskiemu, Radzie oraz Trybunałowi Obrachunkowemu sprawozdanie dotyczące sytuacji funduszu i zarządzania nim za każdy rok budżetowy do dnia 31 maja następnego roku budżetowego. Odpowiednie informacje przedstawiono w niniejszym sprawozdaniu oraz dokumencie roboczym służb Komisji. Zgodnie z porozumieniem ich podstawę stanowią dane przekazane przez EBI. 1 Dz.U. L 145 z 10.6.2009, s. 10. 3
2. SYTUACJA FINANSOWA FUNDUSZU NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2014 R. Sytuację finansową funduszu wyznacza suma wszystkich przepływów finansowych, jakie miały miejsce od czasu ustanowienia funduszu w 1994 r. 2.1. Przepływy finansowe funduszu Wartość funduszu wynosiła 2 137 753 047,57 EUR (zob. załącznik do dokumentu roboczego służb Komisji: sprawozdanie finansowe Funduszu Gwarancyjnego na dzień 31 grudnia 2014 r. przedstawione przez EBI). Odpowiada ona sumie wszystkich przepływów od czasu ustanowienia funduszu: Fundusz Gwarancyjny Kwota na dzień 31.12.2014 r. Kwota na dzień 31.12.2013 r. Zmiana Wkłady budżetowe do funduszu 3 743 236 312,00 3 598 826 794,00 144 409 518,00 Kolejne roczne wyniki netto 908 051 618,54 878 284 248,11 29 767 370,43 Odzyskanie płatności dokonanych przez fundusz z tytułu niewykonania zobowiązań Pozostałe kwoty do zapłacenia (w tym wykorzystane gwarancje jeszcze niewypłacone oraz prowizja należna EBI z tytułu zarządzania funduszem) Prowizje tytułem kwot odzyskanych z opóźnieniem (w 2002 r.) Wezwania do zapłaty ze środków funduszu (w tym wykorzystane gwarancje jeszcze niewypłacone) Kolejne zwroty do budżetu (w tym wyjątkowy zwrot do budżetu w związku z przystąpieniem do UE nowych państw 578 854 353,78 578 854 353,78-23 084 839,03 23 066 612,47 18 226,56 5 090 662,91 5 090 662,91 - -644 939 881,42-584 704 389,46-60 235 491,96-2 531 726 712,72-2 531 726 712,72-4
członkowskich) Dostosowanie wyceny portfela na podstawie wyceny zgodnej z MSSF 56 101 855,45 36 665 073,82 19 436 781,63 Wartość funduszu księgowa 2 137 753 047,57 2 004 356 642,91 133 396 404,66 W 2014 r. wartość księgowa funduszu wzrosła o ok. 133 mln EUR. Wynika to z następujących czynników: czynniki prowadzące do wzrostu wartości księgowej: wkładu z budżetu (kwota wpłaty) w wysokości 144,4 mln EUR w celu dostosowania wysokości środków funduszu do kwoty docelowej ustalonej na poziomie 9 %; dochodów netto z operacji finansowych, które wyniosły 30 mln EUR; zwiększenia o 19 mln EUR wyceny portfela w związku z dostosowaniem do wartości rynkowej jego wartości. czynniki prowadzące do spadku wartości księgowej: interwencji funduszu celem pokrycia zaległych płatności Syrii w łącznej kwocie 60 mln EUR, z czego 22 mln EUR pozostaje do zapłaty według stanu na dzień 31 grudnia 2014 r. (pozostałe kwoty do zapłacenia). 2.2. Znaczące transakcje 1) Od listopada 2011 r. EBI odnotowuje zaległości w spłacie pożyczek udzielonych Syrii. W związku z powyższym i zgodnie z umową gwarancyjną między UE a EBI Bank wystosował do dnia 31 grudnia 2014 r. 21 wezwań do zapłaty z Funduszu Gwarancyjnego UE na łączną kwotę 165 mln EUR. (zob. pkt 4.1 dotyczący płatności z tytułu niewykonania zobowiązania). 2) W lutym 2014 r. wkład z budżetu na rzecz funduszu obliczono zgodnie z art. 3 i 5 rozporządzenia. W art. 3 rozporządzenia 2 kwotę docelową funduszu ustalono na 9 % łącznych wymagalnych zobowiązań kapitałowych wynikających z każdej operacji, powiększonych o niespłacone należne odsetki. 2 Rozporządzenie stanowi, że pokrywane przez fundusz operacje dotyczące krajów przystępujących są nadal objęte gwarancją unijną po przystąpieniu tych krajów do UE. Od dnia przystąpienia przestają one jednak stanowić działania zewnętrzne UE i są pokrywane bezpośrednio z budżetu ogólnego Unii Europejskiej, a nie, jak dotychczas, z funduszu. 5
Art. 5 rozporządzenia stanowi, że kwotę, która ma zostać przekazana z budżetu do funduszu w roku n + 1, oblicza się na podstawie istniejącej na koniec roku n - 1 różnicy między kwotą docelową a wartością aktywów netto funduszu, obliczoną na początku roku n. W celu dostosowania wysokości środków funduszu do kwoty docelowej na poziomie 9 % łącznych wymagalnych zobowiązań kapitałowych, w budżecie na 2015 r. zapisano kwotę 144,4 mln EUR jako środki na finansowanie funduszu. Na dzień 31.12.2013 r. kwota docelowa wynosiła 2 124,8 mln EUR, co odpowiada 9 % łącznych nieuregulowanych operacji objętych gwarancjami (23 609 mln EUR). Różnica między kwotą docelową a wartością aktywów netto funduszu wynoszącą 1 980,4 mln EUR na dzień 31.12.2013 r. wynosiła 144,4 mln EUR. O tę kwotę wnioskowano w celu zasilenia funduszu w 2015 r. i w listopadzie 2014 r. została ona zatwierdzona przez Radę i Parlament Europejski w ramach uchwalenia budżetu na 2015 r. Kwotę tę ujęto następnie jako należność funduszu z budżetu. 3) W lutym 2014 r. z budżetu do funduszu przekazano kwotę 58,43 mln EUR, odpowiadającą kwocie wpłaty za 2014 r. (zob. szczegóły w pkt 3.2.1 dotyczącym finansowania funduszu). 2.3. Znacząca transakcja po dniu sprawozdawczym W lutym 2015 r. z budżetu do funduszu przekazano kwotę 144,4 mln EUR odpowiadającą finansowaniu za 2015 r. 2.4. Prezentacja sprawozdania finansowego 2.4.1. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego Sprawozdanie finansowe funduszu (jak również nieskonsolidowane sprawozdanie finansowe) przygotowano zgodnie z zasadami rachunkowości przyjętymi przez księgowego Komisji Europejskiej, a zwłaszcza z 11. zasadą rachunkowości instrumenty finansowe (zob. objaśnienia w dokumencie roboczym służb Komisji). 2.4.2. Nieskonsolidowane sprawozdanie finansowe funduszu na dzień 31 grudnia 2014 r. Nieskonsolidowane sprawozdanie finansowe funduszu sporządza się w celu uwzględnienia operacji księgowych, które nie zostały uwzględnione w sprawozdaniu finansowym funduszu sporządzonym przez EBI (zob. dokument roboczy służb Komisji), co prowadzi do różnicy pomiędzy łączną wartością aktywów funduszu w sprawozdaniu finansowym sporządzonym przez EBI (2 137 753 047,57 EUR) a łączną wartością aktywów funduszu wskazaną w nieskonsolidowanym sprawozdaniu finansowym (2 016 490 714,57 EUR). Nieskonsolidowane sprawozdanie finansowe uwzględnia wszystkie ewentualne zaległe płatności wraz z należnymi odsetkami od 6
opóźnionych płatności oraz innymi rozliczeniami międzyokresowymi 3 do czasu pełnej spłaty kwot należnych funduszowi. W ten sposób powstaje pełne sprawozdanie finansowe funduszu na koniec roku, które może zostać włączone do skonsolidowanego sprawozdania finansowego UE. Aktywa obrotowe w nieskonsolidowanym sprawozdaniu finansowym obejmują również tymczasową należność od EBI w kwocie 22 086 899 EUR z tytułu wykorzystanych gwarancji jeszcze niewypłaconych oraz powiązanych z tym kwot, w przypadku których EBI pozostaje wierzycielem Syrii do czasu wypłacenia gwarancji. Zobowiązania krótkoterminowe obejmują zobowiązanie wobec EBI w kwocie 22 846 081 EUR z tytułu wykorzystanych gwarancji jeszcze niewypłaconych oraz powiązanych z tym kwot. Fundusz Gwarancyjny: Nieskonsolidowany bilans Bilans nieskonsolidowany sporządza się celem jego uwzględnienia w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym UE. Główne pozycje wyjaśniono w informacji dodatkowej do bilansu. Bilans Aktywa 31 grudnia 2014 r. 31 grudnia 2013 r. AKTYWA TRWAŁE 1 499 128 901 1 432 206 953 Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży 1 499 128 901 1 432 206 953 AKTYWA OBROTOWE 517 361 813 621 219 474 Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży 346 281 423 361 614 283 Należności 23 147 185 107 502 078 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 147 933 205 152 103 112 AKTYWA RAZEM 2 016 490 714 2 053 426 427 3 Inne rozliczenia międzyokresowe obejmują m.in. różnice kursowe oraz opłaty windykacyjne należne EBI. 7
Bilans Pasywa 31 grudnia 2014 r. 31 grudnia 2013 r. ŚRODKI PODMIOTU WNOSZĄCEGO WKŁAD 1 991 699 974 2 029 113 846 Wkład Komisji Europejskiej 1 067 100 081 1 008 667 787 Kapitał rezerwowy według wartości godziwej 56 101 855 36 665 074 Zyski zatrzymane 868 498 038 983 780 985 ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE - - ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE 24 790 740 24 312 581 Zobowiązania 24 790 740 24 312 581 ŚRODKI PODMIOTU WNOSZĄCEGO WKŁAD I ZOBOWIĄZANIA RAZEM 2 016 490 714 2 053 426 427 Informacja dodatkowa do bilansu: Należności krótkoterminowe obejmują kwoty pożyczek uruchomionych, ale jeszcze niewypłaconych (płatność w okresie styczeń marzec 2015 r.), oraz powiązane z nimi kwoty. Różnica między Zyskami zatrzymanymi wykazanymi w pozycji kapitał własny a sytuacją finansową funduszu przedstawioną w dokumencie roboczym służb Komisji wynika z kolejnych spłat z tytułu wykorzystanych gwarancji i kar pieniężnych do funduszu. Pozycja Zobowiązania krótkoterminowe obejmuje wezwania do zapłaty z tytułu wykorzystanych gwarancji niewypłaconych na dzień bilansowy oraz powiązane z tym kwoty, naliczone opłaty windykacyjne należne EBI, prowizję należną EBI z tytułu zarządzania funduszem i opłaty za audyty. 8
Fundusz Gwarancyjny: Nieskonsolidowany rachunek wyników Podobnie jak w przypadku bilansu, nieskonsolidowany rachunek wyników sporządza się celem jego uwzględnienia w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym UE. 2014 2013 Przychody z działalności operacyjnej 263 355 - Koszty z działalności operacyjnej (1 516 968) (1 671 934) WYNIK DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ (1 253 614) (1 671 934) Przychody finansowe 35 209 330 35 234 728 Koszty finansowe (149 238 663) - WYNIK FINANSOWY (114 029 333) 35 234 728 WYNIK ZA ROK (115 282 947) 35 562 793 Informacja dodatkowa do rachunku wyników Koszty finansowe obejmują straty z tytułu trwałej utraty wartości pożyczek będących przedmiotem subrogacji, związane z niewykonaniem zobowiązania (zob. sekcja 4.1) 3. WYPŁATY Z FUNDUSZU I WPŁATY NA RZECZ FUNDUSZU W niniejszej sekcji wyjaśniono przepływy finansowe funduszu. 3.1. Podstawa prawna wpłat na rzecz funduszu z budżetu ogólnego Rozporządzenie Rady (WE, Euratom) nr 480/2009 ustanawiające Fundusz Gwarancyjny zapewnia efektywność wykorzystania środków budżetowych poprzez finansowanie funduszu na podstawie aktualnej kwoty gwarantowanych pożyczek pozostających do spłaty. Gdy rośnie kwota niespłaconych zobowiązań, rośnie również wkład z budżetu UE wymagany do utrzymania kwoty docelowej funduszu. Kwota docelowa odpowiada 9 % kwoty pożyczek i gwarantowanych pożyczek pozostających do spłaty, z uwzględnieniem wszystkich rodzajów operacji poza terytorium UE (pożyczki EBI, pomoc makrofinansowa i pożyczki Euratom). Różnica między kwotą docelową a wartością aktywów netto funduszu spowoduje wypłatę z linii budżetowej 01 03 06 Finansowanie Funduszu Gwarancyjnego na rzecz funduszu lub wpłatę z funduszu do budżetu w przypadku nadwyżki. 9
3.2. Wpłaty z budżetu ogólnego lub do budżetu ogólnego podczas roku budżetowego 3.2.1. Finansowanie funduszu Na podstawie kwoty nieuregulowanych operacji objętych gwarancjami wynoszącej na dzień 31 grudnia 2012 r. 23 099 mln EUR, kwotę 58,43 mln EUR zapisano w linii budżetowej 01 03 06 Finansowanie Funduszu Gwarancyjnego w zestawieniu wydatków z budżetu ogólnego Unii Europejskiej na 2014 r. Kwotę tę przekazano w ramach jednej transakcji z budżetu do funduszu w lutym 2014 r. 3.2.2. Odsetki z inwestycji dokonywanych z aktywów płynnych funduszu Polityka inwestycyjna Aktywa płynne funduszu są inwestowane zgodnie z zasadami zarządzania określonymi w załączniku do porozumienia, ze zmianami 4. Zgodnie z tymi zasadami 20 % aktywów funduszu musi być inwestowane w instrumenty krótkoterminowe (o terminie zapadalności wynoszącym maksymalnie jeden rok). Instrumenty krótkoterminowe obejmują papiery wartościowe o zmiennym oprocentowaniu, niezależnie od ich terminu zapadalności, oraz papiery wartościowe o stałym oprocentowaniu i nieprzekraczającym jednego roku okresie pozostającym do terminu zapadalności, niezależnie od ich początkowego terminu zapadalności. W celu zapewnienia równowagi pomiędzy różnymi instrumentami zapewniającymi wymaganą płynność, co najmniej 100 mln EUR jest inwestowane w instrumenty rynku pieniężnego, w szczególności w depozyty bankowe. EBI proponuje wykaz banków upoważnionych do przyjmowania depozytów, który jest następnie zatwierdzany przez Komisję. Wykaz ten jest regularnie aktualizowany w świetle zmian w ratingu banków. Wszystkie banki posiadają co najmniej rating P1 (według klasyfikacji Moody s) w odniesieniu do inwestycji krótkoterminowych lub odpowiednik tego ratingu w klasyfikacjach agencji Standard & Poor s lub Fitch. Deponowanie środków w tych bankach podporządkowane jest zasadom mającym zapewnić konkurencyjną stopę zwrotu oraz uniknięcie koncentracji ryzyka. Do 80 % aktywów funduszu może zostać zainwestowane w portfel obligacji o okresie pozostającym do terminu zapadalności wynoszącym maksymalnie dziesięć lat i sześć miesięcy od daty płatności. Średni termin zapadalności wszystkich inwestycji dokonywanych z aktywów funduszu nie może przekraczać pięciu lat. Inwestycje w obligacje powinny spełniać określone kryteria, w tym dotyczące płynności, ratingu, kwalifikowalności kontrahentów oraz limitów koncentracji. Aby zapewnić stosowną dywersyfikację ryzyka łączna kwota inwestowana w obligacje jednego emitenta nie może przekraczać 10 % łącznej nominalnej wartości portfela. 4 Zmienionym porozumieniem dodatkowym nr 1 z dnia 17/23 września 1996 r., porozumieniem dodatkowym nr 2 z dnia 26 kwietnia/8 maja 2002 r., porozumieniem dodatkowym nr 3 z dnia 25 lutego 2008 r. i porozumieniem dodatkowym nr 4 z dnia 9 listopada 2010 r. 10
Wyniki funduszu W 2014 r. fundusz osiągnął bezwzględną stopę zwrotu w wysokości +2,55 %, a tym samym wyniki funduszu były lepsze od wskaźnika odniesienia o 0,19 %.Wskaźnikiem odniesienia na potrzeby pomiaru wyników funduszu jest zbiorczy wskaźnik, na który składają się głównie indeksy iboxx (w szczególności indeksy EUR Eurozone Sovereign i EUR Collateralized Covered) oraz Euribid w przypadku ekspozycji krótkoterminowych). Początkowe oczekiwania co do wzrostu gospodarczego i inflacji zostały obniżone w roku 2014, zwłaszcza w odniesieniu do strefy euro. Jednocześnie środki i działania komunikacyjne podejmowane przez EBC w ramach polityki akomodacyjnej miały na celu sprowadzenie oczekiwań dotyczących inflacji do jej poziomu docelowego wynoszącego poniżej 2 punktów procentowych, ale blisko tego poziomu. W tym kontekście stopy referencyjne euro spadły, osiągając wartości ujemne do punktu blisko 5 letniego okresu zapadalności. Wynikom inwestycyjnym funduszu w 2014 r. towarzyszył spadek rentowności i związany z nim wzrost wartości posiadanych w portfelu papierów wartościowych o stałym dochodzie (zob. sekcja 2.4.2 Wyniki dokumentu roboczego służb Komisji). 3.2.3. Przychody z operacji finansowych W 2014 r. dochód z tytułu odsetek od środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych oraz od papierów wartościowych i naliczonych przychodów z tytułu pożyczek będących przedmiotem subrogacji wyniosły łącznie 35 209 330 EUR i rozkładały się w następujący sposób: Opis: 2014 2013 Dochód z tytułu odsetek od środków pieniężnych i ekwiwalentów środków 267 136,21 208 412,77 pieniężnych odsetki otrzymane depozyty krótkoterminowe 266 031,63 205 694,91 zmiana naliczonych odsetek depozyty krótkoterminowe -2 802,56-10 794,39 odsetki z tytułu bieżących rachunków bankowych 3 907,14 13 512,25 Dochód z tytułu odsetek od aktywów dostępnych do sprzedaży 29 274 967,00 31 299 159,53 odsetki otrzymane portfel aktywów dostępnych do sprzedaży 32 894 240,86 36 599 210,68 zmiana naliczonych odsetek portfel aktywów dostępnych do sprzedaży -2 303 550,35-2 642 922,24 premia / dyskonto -1 315 723,51-2 657 128,91 Dochód z operacji udzielania pożyczek papierów wartościowych 99 651,26 83 827,76 Zrealizowane zyski ze sprzedaży aktywów finansowych 1 162 566,88 1 364 029,81 11
Naliczone odsetki pożyczki będące przedmiotem subrogacji Odsetki z inwestycji finansowych aktywów płynnych funduszu 4 405 009,00 2 279 297,84 35 209 330,35 35 234 727,71 3.2.4. Przychody i koszty z działalności operacyjnej Wynik z działalności operacyjnej wyniósł -1 253 614 EUR, co obejmuje prowizję należną EBI z tytułu zarządzania funduszem w wysokości 844 873 EUR, inne koszty operacyjne w wysokości 170 678 EUR, opłaty za audyty zewnętrzne w wysokości 39 500 EUR, niezrealizowane zyski z tytułu różnic kursowych na pożyczkach będących przedmiotem subrogacji w wysokości 263 355 EUR oraz naliczone opłaty windykacyjne EBI w wysokości 461 918 EUR. 4. ZOBOWIĄZANIA FUNDUSZU Zobowiązania funduszu odpowiadają sumie wszystkich jego zobowiązań finansowych. 4.1. Płatności z tytułu niewykonania zobowiązania Wezwania do zapłaty z Funduszu Gwarancyjnego w związku z niewykonaniem zobowiązania W związku z pogarszającą się sytuacją w Syrii Rada do Spraw Zagranicznych, Parlament Europejski i Rada podjęły w 2011 r. pewne decyzje dotyczące tego państwa. W szczególności zakazały one EBI dokonywania jakichkolwiek wypłat w związku z istniejącymi umowami pożyczek, a także zawiesiły umowy dotyczące pomocy technicznej EBI dla państwowych projektów w Syrii. Decyzja ta została następnie skonsolidowana w ramach decyzji Rady 2011/782/WPZiB z dnia 1 grudnia 2011 r. i rozporządzenia Rady (UE) nr 36/2012 z dnia 18 stycznia 2012 r. W związku z powyższym od maja 2011 r. EBI nie prowadzi nowych operacji finansowania, a wszystkie bieżące wypłaty oraz pomoc techniczna dla Syryjskiej Republiki Arabskiej zostały zawieszone od listopada 2011 r. do odwołania. Podczas gdy we wcześniejszych latach Syria w pełni i terminowo obsługiwała pożyczki udzielone przez bank, od listopada 2011 r. EBI odnotowuje zaległości w spłacie pożyczek udzielonych Syrii. W związku z powyższym i zgodnie z umową gwarancyjną między UE a EBI bank wystosował do dnia 31 grudnia 2014 r. 21 wezwań do zapłaty z Funduszu Gwarancyjnego UE na łączną kwotę 165 mln EUR. Płatności z tytułu 3 ostatnich wezwań (22 mln EUR) są należne w pierwszym kwartale 2015 r. Zdarzenia po dniu sprawozdawczym 12
Do lutego 2015 r. wystosowano kolejne wezwanie do płatności z tytułu niewykonania zobowiązań w Syrii na łączną kwotę 7,9 mln EUR. 4.2. Wynagrodzenie EBI Na wynagrodzenie EBI składają się prowizja z tytułu zarządzania funduszem oraz opłaty windykacyjne. Prowizja z tytułu zarządzania funduszem pokrywa koszty związane z zarządzaniem funduszem. Opłaty windykacyjne pokrywają ponoszone przez EBI koszty działań podejmowanych w celu odzyskania wierzytelności w przypadkach niewykonania zobowiązania objętych gwarancją UE dla operacji finansowania prowadzonych przez EBI poza Unią. Prowizja z tytułu zarządzania funduszem Podpisane w dniach 26 kwietnia i 8 maja 2002 r. drugie porozumienie dodatkowe do porozumienia przewiduje, że wynagrodzenie otrzymywane przez EBI jest ustalane przez zastosowanie odpowiedniego degresywnego rocznego wskaźnika prowizji do poszczególnych transz aktywów funduszu. Wynagrodzenie to jest obliczane na podstawie średniej rocznej wartości aktywów funduszu. Wynagrodzenie EBI za 2014 r. zostało ustalone na kwotę 844 873 EUR i zostało zaksięgowane w rachunku wyników oraz w bilansie (po stronie pasywów) jako rozliczenia międzyokresowe. Opłaty windykacyjne należne EBI są obliczane na podstawie porozumienia o odzyskiwaniu należności podpisanego przez Komisję i EBI w lipcu 2014 r. Na koniec 2014 r. skumulowane naliczone opłaty windykacyjne wyniosły 1 060 285 EUR. 13