PYLON S.A. RAPORT jednostkowy za III kwartał 2017 roku r r.

Transkrypt

1 PYLON S.A. RAPORT jednostkowy za III kwartał 2017 roku r r. Uważamy, że kluczem do doskonałości jest dostarczenie Klientowi najczystszego dźwięku o wyrazistej barwie, oraz stworzenie zestawu głośnikowego o zauważalnym designie, w perfekcyjnie przygotowanej obudowie. Warszawa, 14 listopad 2017 roku 1

2 Spis treści 1. PODSTAWOWEINFORMACJE O SPÓŁCE 1.1. Informacje podstawowe Zarząd spółki Rada Nadzorcza Akcjonariat Dane finansowe za III kwartał 2017 roku Informacja o zasadach przyjętych przy sporządzaniu raportu kwartalnego, w tym informacje o zmianie zasad (polityki) rachunkowości Kwartalny skrócone sprawozdanie finansowe Bilans Rachunek zysków i strat Rachunek przepływów pieniężnych Rachunek zmian w kapitale własnym Komentarz Zarządu na temat czynników i zdarzeń, które miały wpływ na osiągnięte wyniki finansowe Informacje Zarządu na temat aktywności, jaką w okresie objętym raportem Emitent podejmował w obszarze rozwoju prowadzonej działalności, w szczególności poprzez działania nastawione na wprowadzenie rozwiązań innowacyjnych w przedsiębiorstwie Jednostki wchodzące w skład grupy kapitałowej emitenta na ostatni dzień okresu objętego raportem kwartalnym Informacja dotycząca liczy osób zatrudnionych przez Emitenta w przeliczeniu na pełne etaty Oświadczenie emitenta 18 2

3 Podsumowanie III kwartału 2017 roku Tabela numer 1 dane porównawcze Stan na r. Stan na r. Wzrost % Przychody ze sprzedaży produktów własnych (PLN) Sprzedaż zestawów głośnikowych (szt.) , ,68 11,79% ,6% Wykres numer 1 sprzedaż zestawów głośnikowych /kwartał do kwartału/ Zestawy głośnikowe (sztuki) Kwartał I Kwartał II Kwartał III Kwartał IV Kwartalna sprzedaż zestawów głośnikowych 3

4 Wykres numer 2 przychody ze sprzedaży produktów własnych /kwartał do kwartału/ (dane w PLN) Przychody ze sprzedaży produktów własnych ( PLN) , , , , , , , , , ,59 zł , , , , ,38 Kwartał I Kwartał II Kwartał III Kwartał IV Kwartalne przychody ze sprzedaży produktów własnych

5 1. Podstawowe informacje o Spółce 1.1. Informacje podstawowe Firma: PYLON S.A. Forma spółka akcyjna Prawna: Kraj Siedziby: Polska Siedziba: Warszawa Adres: Siedziba Zarządu Pylon S.A.: Warszawa , ul. Grzybowska 80/82 lok. 716, budynek Kolmex. Oddział Pylon S.A. zakład produkcyjny: Jarocin , ul. Powstańców Wielkopolskich 1. Tel./ fax: Zakład produkcyjny/biuro handlowe: Siedziba Zarządu Pylon S.A.: Fax. Internet: biuro@pylonsa.pl relacje.inwestorskie@pylonsa.pl KRS: REGON: NIP: Podstawową działalnością Emitenta jest produkcja: sprzętu elektroakustycznego w postaci zestawów głośnikowych: obudów do głośników; posiada udziały w Pylon Sp. z o.o. - producent przetworników elektroakustycznych sygnowanych marką Pylon Audio. W celu możliwie najskuteczniejszego zdywersyfikowania posiadanej oferty oraz ułatwienia potencjalnym odbiorcom dostępu do oferowanych przez siebie produktów, Emitent dystrybuuje sprzęt elektroakustyczny poprzez: 1. współpracę z licznymi partnerami handlowymi na terenie Polski a od 2016 również Europy i Azji, którzy w ramach prowadzonych przez siebie sklepów oferują w sprzedaży produkty Emitenta: 5

6 2. własny sklep internetowy: 3. pokój odsłuchowy (zlokalizowany przy zakładzie produkcyjnym) 6

7 1.2. Zarząd W skład Zarządu Emitenta wchodzą: Mateusz Jujka Mikołaj Rubeńczyk Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu 1.3. Rada Nadzorcza W skład Rady Nadzorczej Emitenta wchodzą: Jolanta Srebnicka Andrzej Budasz Stanisław Sobczyński Anna Imra Sabbatini Marzenna Czerwińska Irek Rymaszewski Przewodnicząca Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej 1.4. Akcjonariat Na dzień sporządzenia niniejszego raportu, wiodący Akcjonariusze posiadają następującą liczbę akcji Lp. Oznaczenie akcjonariusza Liczba akcji (w szt.) Udział w kapitale zakładowym (w proc.) Udział w głosach (w proc.) 1. Przedsiębiorstwo ,5% 20,5% Handlowe Maks Sp. z o.o. 2. Mateusz Jujka % 11% Łączna ilość akcji w kapitale akcyjnym Akcjonariusze posiadający akcje w przedziale 10-15%. Emitent nie posiada dokładnych danych o ilości akcji poniższych Akcjonariuszy ponieważ Inwestorzy są zobowiązani do informowania o zmianach procentowych a nie ilościowych. 1. Formatpol Sp. z o.o.; 2. Rymaszewski Asset Ltd. 7

8 2. Dane finansowe za III kwartał 2017 roku 2.1 Informacja o zasadach przyjętych przy sporządzaniu raportu kwartalnego, w tym informacje o zmianie zasad (polityki) rachunkowości. Niniejszy raport obejmujący kwartalne skrócone sprawozdanie finansowe na poziomie jednostkowym za trzeci kwartał 2017 roku nie podlegał badaniu ani przeglądowi przez biegłego rewidenta lub przez podmiot uprawniony do przeprowadzania kontroli sprawozdań finansowych. Sprawozdanie finansowe zostało przygotowane zgodnie z przepisami Ustawy z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości (tekst jednolity Dz. U. z dnia 17 czerwca 2002 r. Nr 76, poz.694 z późniejszymi zmianami). Sprawozdanie finansowe zostało przygotowane zgodnie z konwencją kosztu historycznego. a) Wartości niematerialne i prawne Wartości niematerialne i prawne wyceniane są według cen nabycia lub kosztów wytworzenia pomniejszonych o odpisy amortyzacyjne (umorzeniowe). Wartości niematerialne i prawne amortyzowane są według stawek określonych na podstawie ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych. Wartości niematerialne i prawne o wartości jednostkowej od zł do złotych amortyzowane są jednorazowo w miesiącu przyjęcia ich do używania. Wartości niematerialne i prawne o przewidywanym okresie użytkowania nie przekraczającym jednego roku bądź o wartości do zł są jednorazowo odpisywane w ciężar kosztów w momencie przekazania ich do użytkowania. b) Środki trwałe Środki trwałe wyceniane są według cen nabycia lub kosztów wytworzenia pomniejszonych o odpisy amortyzacyjne (umorzeniowe) oraz odpisy z tytułu trwałej utraty wartości. Odpisów aktualizujących wartość środków trwałych z tytułu trwałej utraty wartości, w celu doprowadzenia wartości księgowej netto aktualizowanych środków trwałych do ich cen sprzedaży netto, dokonuje się z chwilą zaistnienia przyczyny uzasadniającej dokonanie takiego odpisu. Środki trwałe amortyzowane są metodą liniową według stawek określonych na podstawie okresu ekonomicznej użyteczności środków trwałych. Stawki amortyzacji dla środków trwałych są ustalane indywidualnie zgodnie z ustawą o podatku dochodowym od osób prawnych. Środki trwałe o wartości jednostkowej od zł do złotych amortyzowane są jednorazowo w miesiącu przyjęcia ich do używania przyjęcia ich do używania. Środki trwałe o przewidywanym okresie użytkowania nie przekraczającym jednego roku bądź o wartości do zł są jednorazowo odpisywane w ciężar kosztów w momencie przekazania ich do użytkowania. W pozycji środki trwałe w budowie wykazywane są środki trwałe w okresie ich budowy, montażu lub ulepszenia już istniejącego środka trwałego. Środki trwałe w budowie wykazywane według ogółu wielkości kosztów związanych bezpośrednio z ich nabyciem lub wytworzeniem, pomniejszonych o odpisy z tytułu trwałej utraty ich wartości. Środki trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji do momentu przekazania ich do użytkowania. c) Inwestycje długoterminowe Inwestycje długoterminowe wyceniane są według ceny nabycia, ceny zakupu, wartości godziwej, skorygowanej ceny nabycia bądź ceny rynkowej. Rozchód inwestycji długoterminowych wyceniany jest w oparciu o zasadę FIFO (pierwsze przyszło - pierwsze wyszło). d) Zapasy Zapasy wycenia się według cen zakupu, cen nabycia bądź kosztów wytworzenia. Rozchód zapasów w magazynie wyceniany jest w oparciu zasadę FIFO (pierwsze przyszło - pierwsze wyszło). e) Należności Należności wykazywane są w kwotach wymagalnych do zapłaty, przy zastosowaniu zasady ostrożności wyceny. Wartość należności aktualizowana jest o odpisy aktualizacyjne tworzone w oparciu o analizę ściągalności należności od poszczególnych dłużników oraz przy uwzględnieniu stopnia prawdopodobieństwa ich zapłaty. 8

9 f) Środki pieniężne Środki pieniężne w walucie polskiej wycenia się według wartości nominalnej. Środki pieniężne w walutach obcych (w kasie i na rachunkach bankowych) wycenia się na dzień bilansowy przy zastosowaniu obowiązującego na ten dzień średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez NBP. Różnice kursowe zalicza się do przychodów lub kosztów finansowych. g) Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe Rozliczenia międzyokresowe czynne wykazane zostały w wysokości faktycznie poniesionych kosztów dotyczących przyszłych okresów. h) Kapitały Kapitały własne wykazywane są w wartości nominalnej z podziałem na ich rodzaje. Kapitał zakładowy jest ujmowany w wysokości określonej w statucie i wpisanej w rejestrze sądowym. i) Zobowiązania Zobowiązania wykazane są w kwocie wymagającej zapłaty. j) Wynik finansowy Wynik finansowy spółki za dany rok obrotowy obejmuje wszystkie osiągnięte i przypadające na jej rzecz przychody oraz związane z tymi przychodami koszty zgodnie z zasadami memoriału, współmierności przychodów i kosztów oraz ostrożnej wyceny. 2.2 Kwartalne skrócone sprawozdanie finansowe Informacje finansowe PYLON S.A. zawarte w niniejszym raporcie obejmują okres trzeciego kwartału 2017 roku, tj. okres od dnia 1 lipca 2017 roku do dnia 30 września 2017 roku, dane finansowe narastająco w bieżącym roku obrotowym oraz dane porównywalne za analogiczny kwartał roku poprzedniego. Zamieszczone w raporcie skrócone dane finansowe wyrażone są w złotych, Bilans Wybrane jednostkowe dane finansowe z bilansu Spółki Wyszczególnienie stan na stan na A, AKTYWA TRWAŁE ,88 zł ,47 zł I. Wartości niematerialne i prawne ,43 zł ,55 zł II. Rzeczowe aktywa trwałe ,03 zł ,92 zł III. Należności długoterminowe 2 604,42 zł 0,00 zł IV. Inwestycje długoterminowe ,00 zł ,00 zł V. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe ,00 zł 7 305,00 zł B. AKTYWA OBROTOWE ,28 zł ,16 zł I. Zapasy ,53 zł ,75 zł II. Należności krótkoterminowe ,20 zł ,97 zł III. Inwestycje krótkoterminowe ,25 zł ,70 zł 9

10 IV. Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe ,30 zł ,74 zł AKTYWA RAZEM ,16 zł ,63 zł A. KAPITAŁ WŁASNY ,77 zł ,54 zł I. Kapitał (fundusz) podstawowy ,20 zł ,40 zł II. Kapitał (fundusz) zapasowy, w tym: ,29 zł ,74 zł III. Kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny, w tym: 0,00 zł 0,00 zł IV Pozostałe kapitały (fundusze) rezerwowe, w tym: 0,00 zł 0,00 zł V. Zysk (strata) z lat ubiegłych. 0,00 zł 0,00 zł VI. Zysk (strata) netto ,28 zł ,40 zł VII. Odpisy z zysku netto w ciągu roku obrotowego (wielkość ujemna). 0,00 zł 0,00 zł B. ZOBOWIĄZANIA I REZERWY ,39 zł ,09 zł I. Rezerwy na zobowiązania ,00 zł ,00 zł II. Zobowiązania długoterminowe ,76 zł ,15 zł III. Zobowiązania krótkoterminowe ,37 zł ,28 zł IV. Rozliczenia międzyokresowe ,26 zł ,66 zł PASYWA RAZEM ,16 zł ,63 zł dane w PLN 10

11 1.2.3 Rachunek zysków i strat Wybrane jednostkowe dane finansowe z rachunku zysków i strat Spółki Wyszczególnienie 01/07/ /09/ /07/ /09/ /01/ /09/ /01/ /09/2016 A Przychody netto ze sprzedaży i zrównane z nimi, w tym: ,11 zł ,92 zł ,91 zł ,18 zł - od jednostek powiązanych 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł I Przychody netto ze sprzedaży produktów własnych ,60 zł ,45 zł ,17 zł ,68 zł II Zmiana stanu produktów 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł III Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł IV Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów ,51 zł ,47 zł ,74 zł ,50 zł B Koszty działalności operacyjnej ,44 zł ,07 zł ,08 zł ,39 zł 11

12 I Amortyzacja ,99 zł ,90 zł ,80 zł ,21 zł II Zużycie materiałów i energii ,36 zł ,55 zł ,72 zł ,26 zł III Usługi obce ,32 zł ,72 zł ,17 zł ,40 zł IV Podatki i opłaty ,14 zł 3 381,15 zł ,77 zł ,96 zł V Wynagrodzenia ,44 zł ,74 zł ,85 zł ,62 zł VI Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia ,33 zł ,47 zł ,44 zł ,04 zł VII Pozostałe koszty rodzajowe ,60 zł ,15 zł ,86 zł ,91 zł VIII Wartość sprzedanych towarów i materiałów ,26 zł ,39 zł ,47 zł ,99 zł C Zysk/Strata ze sprzedaży ,67 zł ,85 zł ,83 zł ,79 zł D Pozostałe przychody operacyjne ,64 zł ,03 zł ,79 zł ,27 zł I Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł trwałych 8 752,33 zł II Dotacje ,56 zł ,86 zł ,80 zł ,92 zł III Inne przychody operacyjne 3,08 zł 2,17 zł 5,66 zł 3,35 zł E Pozostałe koszty operacyjne 907,82 zł 426,40 zł 2 816,01 zł 1 224,24 zł I Strata ze zbycia niefinansowych aktywów 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 12

13 trwałych II Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł III Inne koszty operacyjne 907,82 zł 426,40 zł 2 816,01 zł 1 224,24 zł F Zysk (strata) na działalności operacyjnej ,49 zł ,48 zł ,61 zł ,82 zł G Przychody finansowe 0,00 zł 0,00 zł 1 657,54 zł 329,86 zł I Dywidendy i udziały w zyskach 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł II Odsetki 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł III Zysk ze zbycia inwestycji 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł IV Aktualizacja wartości inwestycji 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł V Inne 0,00 zł 0,00 zł 1 657,54 zł 329,86 zł H Koszty finansowe ,36 zł 8 754,82 zł ,87 zł ,28 zł I Odsetki ,07 zł 4 344,40 zł ,74 zł ,65 zł II Strata ze zbycia inwestycji 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł III Aktualizacja wartości inwestycji 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 0,00 zł 13

14 IV Inne 8 906,13 zł 4 410,42 zł ,13 zł ,63 zł I Zysk (strata) z działalności gospodarczej ,29 zł ,71 zł ,28 zł ,40 zł J Podatek dochodowy 9 384,00 zł ,00 zł 9 633,00 zł ,00 zł I Zysk (strata) netto ,29 zł ,71 zł ,28 zł ,40 zł 14

15 2.2.3 Rachunek przepływów pieniężnych L.p. Wyszczególnienie Na Na A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej , ,29 I. Zysk (strata) netto , ,40 II. Korekty razem , ,89 III. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I+II) , ,29 B. Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej , ,38 I. Wpływy ,00 0,00 II. Wydatki , ,38 III. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I II) , ,38 C. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej , ,71 I. Wpływy , ,12 II. Wydatki 9 923, ,59 III. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I II) , ,71 D. Przepływy pieniężne netto razem (A.III+B.III+C.III) , ,62 E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych , ,62 F. Środki pieniężne na początek okresu , ,40 G. Środki pieniężne na koniec okresu (F+D) , , Rachunek zmian w kapitale własnym 01/09/2017 Lp. Wyszczególnienie 01/01/ /01/ /12/2016 I. Kapitał własny na początek okresu (BO) ,19 zł ,54 II. Kapitał własny na koniec okresu (BZ) ,77 zł ,69 III. Kapitał własny po uwzględnieniu proponowanego podziału zysku dane w PLN ,77 zł ,69 15

16 Komentarz Zarządu na temat czynników i zdarzeń, które miały wpływ na osiągnięte wyniki finansowe Zgodnie z informacją Zarządu wartość amortyzacji zwiększyła i ma to wpływ na wynik netto z działalności gospodarczej. Tym samym bardziej adekwatny jest wskaźnik EBITDA. EBITDA oznacza zysk operacyjny przedsiębiorstwa przed potrąceniem odsetek od zaciągniętych zobowiązań oprocentowanych (kredytów, obligacji), podatków, amortyzacji wartości niematerialnych i prawnych oraz amortyzacji (deprecjacji) rzeczowych aktywów trwałych. Za III kwartał 2017 roku EBITDA wynosi: zysk brutto ,13 zł + odsetki ,74 zł + amortyzacja ,80 zł razem ,67 zł W przypadku poczynienia znaczących inwestycji (zwłaszcza w odniesieniu do skali Spółki) posługiwania się wskaźnikiem EBITDA jest zasadne gdyż pomija wszelkie koszty związane z poczynionymi inwestycjami i ujmuje tylko koszty operacyjne i nieoperacyjne z działalności kontynuowanej Zarząd również wskazuje że jest w trakcie realizacji projektu badawczo-rozwojowgo o wartości ponad ,00 złotych brutto który w większości jest przeznaczony na zakup środków trwałych a one podlegają zgodnie z przepisami księgowymi pod amortyzację. Zarząd Emitenta utrzymuje koszty podstawowe w stabilnych parametrach mimo zwiększonej produkcji. Celami Zarządu jest rozwój automatyzacji produkcji która ma przyczynić się do zwiększonej efektywności produkcyjnej, utrzymania w stabilnych ramach zatrudnienia. Na wynik trzeciego kwartału rzutują rozpoczęte realizacje produkcji obudów głośnikowych dla zewnętrznych producentów. 4. Informacje Zarządu na temat aktywności, jaką w okresie objętym raportem Emitent podejmował w obszarze rozwoju prowadzonej działalności, w szczególności poprzez działania nastawione na wprowadzenie rozwiązań innowacyjnych w przedsiębiorstwie 16

17 Sierpień W dniu 02 sierpnia 2017 roku, Zarząd Emitenta dokonał zakupu nieruchomości zabudowanej zlokalizowanej w gminie Zambrów w związku z realizacją projektu Budowa Centrum badawczorozwojowego (CB-R) PYLON Spółka Akcyjna dla konstrukcji głośników i obudów głośnikowych (Nr Umowy: POIR /16-00) w ramach Działania 2.1 Wsparcie inwestycji w infrastrukturę B+R przedsiębiorstw Programu Operacyjnego Inteligentny Rozwój współfinansowanego ze środków Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego. Dla przedmiotowej nieruchomości zostało wydane pozwolenie na budowę zgodnie z przedstawionym przez Emitenta projektem budowlanym. Wrzesień Zarząd rozliczył pierwszy etap realizacji projektu Budowa Centrum badawczo-rozwojowego (CB- R) PYLON Spółka Akcyjna dla konstrukcji głośników i obudów głośnikowych (Nr Umowy: POIR /16-00) w ramach Działania 2.1 Wsparcie inwestycji w infrastrukturę B+R przedsiębiorstw Programu Operacyjnego Inteligentny Rozwój współfinansowanego ze środków Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego. Wartość rozliczonego etapy ,05 z czego wydatki kwalifikowane wyniosły ,00. Zarząd poprzez raporty będzie na bieżąco informował o rozliczeniach kolejnych etapów projektu. Zarząd wskazuje że wydatki projektowe w większości są przeznaczone na zakup środków trwałych a one podlegają zgodnie z przepisami księgowymi pod amortyzację. 5. Jednostki wchodzące w skład grupy kapitałowej emitenta na ostatni dzień okresu objętego raportem kwartalnym Na ostatni dzień okresu objętego niniejszym raportem kwartalnym Emitent nie tworzył grupy kapitałowej w rozumieniu obowiązujących Emitenta przepisów o rachunkowości. 6. Informacja dotycząca liczy osób zatrudnionych przez Emitenta w przeliczeniu na pełne etaty Na dzień 30 września 2017 roku liczba osób zatrudnionych przez Emitenta w przeliczeniu na pełne etaty wynosiła

18 7. Oświadczenie Emitenta Zarząd PYLON S.A oświadcza, że według jego najlepszej wiedzy, kwartalne skrócone sprawozdanie finansowe i dane porównywalne sporządzone zostały zgodnie z obowiązującymi zasadami rachunkowości oraz odzwierciedlają rzetelny obraz sytuacji finansowej Emitenta. Mateusz Jujka Mikołaj Rubeńczyk Prezes Zarządu Pylon S.A. Wiceprezes Zarządu Pylon S.A 18