WIG WIG (41 423 pkt.) 51 49 49 48 48 47 47 46 46 45 4 44 44 43 43 42 42 41 41 4 4 39 39 38 38 37 37 36 36 35 3 34 8 7 6 WIG nie zdołał utrzymać wysokiego tempa wzrostów i wszedł w fazę korekcyjnego osłabienia. Aktuanie nie ma żadnych sygnałów, które sugerowałyby że korekta już się zakończyła. Mimo, że nie można wykuczyć jedno, dwusesyjnego odreagowania wzrostowego, to WIG powinien kontynuować korektę spadkową. Jej minimanym zasięgiem jest przedział pomiędzy 4-4 66 pkt. Kupujący powinni się uaktywnić na tych poziomach, ponieważ istnieje spora szansa na wyprowadzenie jeszcze jednej fai wzrostowej, która zaatakuje opory na 42 222 pkt. i 42 633 pkt. Scenariuszem bazowym na najbiższy tydzień jest więc kontynuacja osłabienia, które powinno przebiegać w miarę spokojnie. 4 3 2 1 1 23 3 6 June 13 2 27 4 Juy 11 16 22 29 5 12 Septem ber 19 26 3 1 Novem ber Decem ber 212 16 23 3 6 13 2 27 Achemia Budopo Paweł Małmyga (-22) 521-65-73 pawe.mamyga@pkobp.p IGroup JW Construction Sygnity Wasko CEDC Impexmeta LCC Corporation Ponord Dom Makerski PKO BP SA u. Puławska 15 2-515 Warszawa Istotne zastrzeżenia i informacje na temat powiązań pomiędzy DM a spółką znajdują się na ostatniej stronie niniejszego opracowania. 15 uty 212 1
+ Achemia - Budopo - Impexmeta 16 22 29 5 12 19 26 3 1 R Achemia G 212 R??? j 16 23 3 6 13 9. 8.5 8. 7.5 7. 6.5 6. 5.5 5. 4.5 4. 1 x1 1 2 27 Achemia (5,35 zł) Potencjana formacja ORGR (po zamknięciach sesji) zachęca do wejścia z długą pozycją w akcje Achemii. Wysokie obroty potwierdzają zainteresowanie, a ostatnie sesje upływają pod znakiem korekty. Jeśi jest to korekta jednosesyjnych wzrostów to kurs powinien utrzymać się powyżej 5,21 zł. Spadek poniżej 5,2 zł całkowicie przekreśi szanse na wzrosty w krótkim terminie. Przełamanie inii szyi w formacji OR- GR wygenerowało sygnał kupna. Minimany zasięg doceowy wynosi 6,16-6,42 zł, a potencjany 7,65 zł. spadku poniżej 5,2 zł na koniec sesji. - Ponord Dom Makerski PKO BP SA u. Puławska 15 2-515 Warszawa Pozycja Min. Zasięg Pot. Zasięg Opór 1 Opór 2 Wsparcie 1 Wsparcie 2 długa 6,16-6,42 zł 7,65 zł 5,85 zł 6,82 zł 5,21 zł 5,2 zł 15 uty 212 *Sygnał został wygenerowany przez narzędzie wykorzystywane do anaizy technicznej i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 25 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów ub wystawców. 2
+ Achemia - Budopo - Impexmeta 16 22 29 5 12 19 26 3 1 IGroup 212 16 23 3 6 13 2 27 5.9.85.8.75.7.65.6.55..45.4.35.3.25 1 9 8 7 6 4 3 2 1 IGroup (,62 zł) Pomimo sinego wykupienia kurs wygąda całkiem nieźe. Szanse na dasze wzrosty nada istnieją. Pokonanie średnioterminowego oporu na,62 zł sygnaizuje przewagę popytu. Zniknie ona dopiero w momencie spadku poniżej,57 zł a więc wyjścia dołem z krótkoterminowego kanału wzrostowego. Pokonanie oporu na,62 zł wygenerowało sygnał kupna. Minimany zasięg doceowy wynosi,77 zł a potencjany,8 zł. Unieważnienie sygnału nastąpi spadku poniżej,57 zł na zamknięcie sesji. - Ponord Dom Makerski PKO BP SA u. Puławska 15 2-515 Warszawa Pozycja Min. Zasięg Pot. Zasięg Opór 1 Opór 2 Wsparcie 1 Wsparcie 2 długa,77 zł,8 zł,77 zł,61 zł,57 zł 15 uty 212 *Sygnał został wygenerowany przez narzędzie wykorzystywane do anaizy technicznej i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 25 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów ub wystawców. 3
+ Achemia - Budopo JW Construction 16 15 14 13 12 11 1 9 8 7 6 5 4 8 7 6 4 3 2 1 JW Constr. (7,24 zł) W ubiegłym tygodniu spodziewałem się sygnału sprzedaży po przełamaniu 6,9 zł. Taki nie padł, a dywergencje na wskaźnikach i układ wykresu sugerują, że korekta spadkowa dobiegła końca. W związku z tym JW Construction ąduje w portfeu, ponieważ spodziewam się kontynuacji impusu wzrostowego. Udana obrona wsparcia wygenerowała sygnał kupna. Minimany zasięg doceowy wynosi 8,25 zł, a potencjany 9, ub 9,7 zł. spadku poniżej 6,85 zł na koniec sesji. 1 - Impexmeta 25 1 8 16 22 29 5 12 19 26 3 1 16 23 3 6 13 2 27 5 212 - Ponord Dom Makerski PKO BP SA u. Puławska 15 2-515 Warszawa Pozycja Min. Zasięg Pot. Zasięg Opór 1 Opór 2 Wsparcie 1 długa 8,25 zł 9, zł 7,77 zł 8,57 zł 6,85 zł Wsparcie 2 15 uty 212 *Sygnał został wygenerowany przez narzędzie wykorzystywane do anaizy technicznej i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 25 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów ub wystawców. 4
+ Achemia - Budopo - Impexmeta 16 22 29 5 12 19 26 3 1 Sygnity 212 16 23 3 6 13 2 27 23 22 21 2 19 18 17 16 15 14 13 1 9 8 7 6 4 3 2 1 Sygnity (19,4 zł) Na te słabnącego rynku kurs Sygnity wygąda całkiem nieźe. Udana obrona krótkoterminowego kanału wzrostowego sugeruje, że kupujący nie powiedziei jeszcze ostatniego słowa. Szanse na wzrosty przekreśi spadek poniżej 18,36 zł i zarazem wyjście z krótkoterminowego kanału wzrostowego. Udana obrona wsparcia wygenerowała sygnał kupna. Minimany zasięg doceowy wynosi 19,8-2,4 zł, a potencjany 2,7 zł a nawet 21,95 zł. spadku poniżej 18,36 zł na koniec sesji. - Ponord Dom Makerski PKO BP SA u. Puławska 15 2-515 Warszawa Pozycja Min. Zasięg Pot. Zasięg Opór 1 Opór 2 Wsparcie 1 Wsparcie 2 długa 19,8-2,4 zł 2,7 zł 19,8 zł 18,75 zł 18,36 zł 15 uty 212 *Sygnał został wygenerowany przez narzędzie wykorzystywane do anaizy technicznej i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 25 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów ub wystawców. 5
+ Achemia - Budopo - Impexmeta 16 22 29 5 12 19 26 3 1 Wasko 212 16 23 3 6 13 2 27 5 3.2 3.1 3. 2.9 2.8 2.7 2.6 2.5 2.4 2.3 2.2 2.1 2. 1.9 1.8 1.7 1.6 2 15 1 5-5 -1-15 -2-25 -3-35 Wasko (2,64 zł) Płaska konsoidacja po sinych wzrostach i pokonaniu oporu sugeruje, że dasza część zwyżki jeszcze przed nami. Rosnące momentum na wskaźniku potwierdza taką ewentuaność. Pokonanie oporu na 2,52 zł wygenerowało sygnał kupna. Minimany zasięg doceowy wynosi 2,76 zł a potencjany 2,85 zł a nawet 3,2 zł. Unieważnienie sygnału nastąpi spadku poniżej 2, zł na zamknięcie sesji. - Ponord Dom Makerski PKO BP SA u. Puławska 15 2-515 Warszawa Pozycja Min. Zasięg Pot. Zasięg Opór 1 Opór 2 Wsparcie 1 Wsparcie 2 długa 2,76 zł 2,85 zł 2,79 zł 2,53 zł 2, zł 15 uty 212 *Sygnał został wygenerowany przez narzędzie wykorzystywane do anaizy technicznej i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 25 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów ub wystawców. 6
Budopo Budopo (,9 zł) + Achemia 1.35 1.3 1.25 1.2 1.15 1.1 1.5 1..95.9.85.8.75.7 Kurs Budopou nie zdołał utrzymać sie powyżej górnego ograniczenia średnioterminowego kanału spadkowego, co najprawdopodobniej zemści sie na najbiższych sesjach. Spadek poniżej,88 zł na zamknięcie sesji wygeneruje sygnał sprzedaży. powinny sięgnąć nawet,77 zł, choć nie można wykuczyć ruchu do donego ograniczenia kanału spadkowego, a więc okoic,65 zł. - Budopo - Impexmeta 16 22 29 5 12 19 26 3 1 212 16 23 3 6 13 2 27 5.65 1 5-5 -1 Zamknięcie poniżej,88 zł wygeneruje sygnał sprzedaży. Minimany zasięg doceowy wyniesie,83 -,84 zł a potencjany,81 zł a nawet,77 zł ub niżej. wzroście powyżej,93 zł na koniec sesji. - Ponord Dom Makerski PKO BP SA u. Puławska 15 2-515 Warszawa Pozycja Min. Zasięg Pot. Zasięg Opór 1 Opór 2 Wsparcie 1 Wsparcie 2 krótka,83 -,84 zł,77 zł,93 zł,88 zł 15 uty 212 *Sygnał został wygenerowany przez narzędzie wykorzystywane do anaizy technicznej i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 25 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów ub wystawców. 7
+ Achemia - Budopo - Impexmeta 16 22 29 5 12 19 26 3 1 CEDC 212 16 23 3 6 13 2 27 5 3 25 2 15 1 1 9 8 7 6 4 3 2 1 CEDC (19, zł) Mimo, że w średnim terminie spodziewam się kontynuacji wzrostów, to aktuana sytuacja na wykresie sugeruje, że korekta spadkowa po wzroście od 12,3 zł trwa zbyt krótko i nie jest wystarczająco głęboka. Zawracający wskaźnik, spadający woumen oraz siny opór na 19,65 zł sugerują, aby łapać krótkoterminowy szczyt na CEDC. Sprzedaj CEDC na oporze na 19,65 zł. Minimany zasięg doceowy wynosi 16,92 zł, a potencjany 16,5-16,3 zł. wzroście powyżej 19,8 zł na koniec sesji. - Ponord Dom Makerski PKO BP SA u. Puławska 15 2-515 Warszawa Pozycja Min. Zasięg Pot. Zasięg Opór 1 Opór 2 Wsparcie 1 Wsparcie 2 krótka 16,92 zł 16,5-16,3 zł 19,8 zł 16,92 zł 15 uty 212 *Sygnał został wygenerowany przez narzędzie wykorzystywane do anaizy technicznej i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 25 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów ub wystawców. 8
+ Achemia - Budopo - Impexmeta 16 22 29 5 12 19 26 3 1 Impexmeta 212 16 23 3 6 13 2 27 5 5. 4.9 4.8 4.7 4.6 4.5 4.4 4.3 4.2 4.1 4. 3.9 3.8 3.7 3.6 3.5 3.4 3.3 3.2 3.1 5-5 -1 Impexmeta (4,1 zł) Wydłużony górny cierń świecy sugeruje, że podaż staje się aktywniejsza w okoicach górnego ograniczenia wieomiesięcznej konsoidacji. Mimo, że nie można wykuczyć koejnej próby ataku na 4,29 zł, to wskaźniki sugerują, że głębsza korekta może pojawić się w każdej chwii. Spadek poniżej 3,91 zł będzie sygnałem jej rozpoczęcia. Spadek poniżej 3,91 zł wygeneruje sygnał sprzedaży. Minimany zasięg doceowy wyniesie 3,68 zł, a potencjany 3,61 zł a nawet 3,54 zł. wzroście powyżej 4,15 zł na koniec sesji. - Ponord Dom Makerski PKO BP SA u. Puławska 15 2-515 Warszawa Pozycja Min. Zasięg Pot. Zasięg Opór 1 Opór 2 Wsparcie 1 Wsparcie 2 krótka 3,68 zł 3,61 zł 4,15 zł 4,29 zł 3,91 zł 3,74 zł 15 uty 212 *Sygnał został wygenerowany przez narzędzie wykorzystywane do anaizy technicznej i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 25 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów ub wystawców. 9
+ Achemia LCC Corporation 1.3 1.25 1.2 1.15 1.1 1.5 1..95.9.85.8 LCC Corp. (1,2 zł) Negatywne dywergencje na wskaźnikach oraz spadająca gwiazda na szczycie sugerują, że kurs może wejść w fazę korekty. Spadek poniżej 1,18 zł będzie oznaczał sygnał sprzedaży. Spadek poniżej 1,18 zł wygeneruje sygnał sprzedaży. Minimany zasięg doceowy wyniesie 1,13-1,14 zł, a potencjany 1,1 zł a nawet 1,6 zł. wzroście powyżej 1,24 zł na koniec sesji. - Budopo 1 - Impexmeta 16 22 29 5 12 19 26 3 1 212 16 23 3 6 13 2 27 5 - Ponord Dom Makerski PKO BP SA u. Puławska 15 2-515 Warszawa Pozycja Min. Zasięg Pot. Zasięg Opór 1 Opór 2 Wsparcie 1 Wsparcie 2 krótka 1,13-1,14 zł 1,6 zł 1,24 zł 1,29 zł 1,18 zł 15 uty 212 *Sygnał został wygenerowany przez narzędzie wykorzystywane do anaizy technicznej i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 25 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów ub wystawców. 1
+ Achemia Ponord 26 25 24 23 22 21 2 19 18 17 16 15 14 13 12 11 Ponord (17,6 zł) Nieudana próba domknięcia uki bessy z przełomu ipca i sierpnia sugeruje, że korekta wzrostowa może być już za nami. Niepokojące dywergencje na wskaźnikach oraz formacja wyspy na szczycie trójfaowej korekty wzmacniają negatywną wymowę. Spadek poniżej 17, zł wygeneruje sygnał sprzedaży i ma szansę być początkiem koejnego sinego impusu spadkowego. - Budopo - Impexmeta 16 22 29 5 12 19 26 3 1 212 16 23 3 6 13 2 27 5 1 1 Spadek poniżej 17, zł na zamknięcie sesji wygeneruje sygnał sprzedaży. Zasięg doceowy wyniesie 15,8-15,89 zł a potencjany 14,2 zł. konaniu 4,65 zł na zamknięcie sesji. - Ponord Dom Makerski PKO BP SA u. Puławska 15 2-515 Warszawa Pozycja Min. Zasięg Pot. Zasięg Opór 1 Opór 2 Wsparcie 1 Wsparcie 2 krótka 15,8-15,89 zł 14,2 zł 19,1 z 18,5 zł 17, zł 16,53 zł 15 uty 212 *Sygnał został wygenerowany przez narzędzie wykorzystywane do anaizy technicznej i nie stanowi rekomendacji w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 25 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów ub wystawców. 11
PKO Dom Makerski u. Puławska 15, 2-515 Warszawa te. (-22) 521-8-, fax (-22) 521-79-46 e-mai: infodm@pkobp.p Biuro Anaiz Rynkowych Dyrektor Artur Iwański Sektor wydobywczy, materiały budowane 22) 521 7931 artur.iwanski@pkobp.p Przemysł paiwowy, chemiczny, spożywczy Monika Kawasińska (22) 521 7941 monika.kawasinska@pkobp.p Sektor energetyczny, deweoperski Stanisław Ozga (22) 521 7913 stanisaw.ozga@pkobp.p Sektor finansowy Jaromir Szortyka (22) 58 3947 jaromir.szortyka@pkobp.p Hande, media, teekomunikacja, informatyka Włodzimierz Gier (22) 521 7917 wodzimierz.gier@pkobp.p Anaiza techniczna, E-commerce Przemysław Smoiński (22) 521 791 przemysaw.smoinski2@pkobp.p Anaiza techniczna Paweł Małmyga (22) 521 6573 pawe.mamyga@pkobp.p Biuro Kientów Instytucjonanych Wojciech Żeechowski (-22) 521 79 19 Piotr Dedecjus (-22) 521 91 4 wojciech.zeechowski@pkobp.p piotr.dedecjus@pkobp.p Dariusz Andrzejak (-22) 521 91 39 Magdaena Kupiec (-22) 521-82-14 dariusz.andrzejak@pkobp.p magdaena.kupiec@pkobp.p Krzysztof Kubacki (-22) 521 91 33 Maciej Kałuża (-22) 521 91 krzysztof.kubacki@pkobp.p maciej.kauza@pkobp.p Tomasz Iczyszyn (-22) 521 82 1 Igor Szczepaniec (-22) 521 65 41 tomasz.iczyszyn@pkobp.p igor.szczepaniec@pkobp.p Tomasz Zabrocki (-22) 521 82 13 Marcin Borciuch (-22) 521 82 12 tomasz.zabrocki@pkobp.p marcin.borciuch@pkobp.p Biuro Strategicznych Kientów Indywiduanych Paweł Kodym (-22) 521 814 Michał Petruczeńko (-22) 521 7969 pawe.kodym@pkobp.p micha.petruczenko@pkobp.p Ewa Kainowska (-22) 521 7988 Grzegorz Kepacki (-22) 521 7876 ewa.kainowska@pkobp.p grzegorz.kepacki@pkobp.p Joanna Makowska (-22) 58 3314 Jacek Gaszewski (-22) 521 6562 joanna.makowska@pkobp.p jacek.gaszewski@pkobp.p Ewad Wyszomirski (-22) 521 7839 ewad.wyszomirski@pkobp.p Informacje, komentarze i opinie zawarte w niniejszym materiae nie są rekomendacją w rozumieniu rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 25 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów ub wystawców i nie stanowią porady inwestycyjnej, rekomendacji ub oferty zakupu ub sprzedaży instrumentów finansowych. Informacje, komentarze i opinie zawarte w niniejszym materiae nie są również anaizą inwestycyjną ub anaizą finansową, których mowa w ustawie z dnia 29 ipca 25 r. o obrocie instrumentami finansowymi. Niniejszy materiał prezentuje wyłącznie stanowisko autora, które nie musi być tożsame ze stanowiskiem Domu Makerskiego PKO Banku Poskiego. Informacje, komentarze i opinie zawarte w niniejszym materiae odzwierciedają wiedzę i pogądy autora i są konsekwencją subiektywnej interpretacji informacji i danych użytych do sporządzenia niniejszego materiału. Opracowanie zostało sporządzone z zachowaniem staranności i rzeteności, na podstawie informacji i źródeł uznanych przez jego autora za wiarygodne. Jednakże ani autor, ani Dom Makerski PKO Banku Poskiego nie gwarantują ich kompetności i wiarygodności. Materiał przygotowano za pomocą programu Metastock firmy Equis. Dane do wykresów dostarcza Parkiet.com i Boomberg. Źródłem pozostałych danych są PAP, Reuters, prasa finansowa i internetowe serwisy finansowo-ekonomiczne. Naeży pamiętać, że anaiza techniczna jest jedną z metod prognozowania tendencji w zmianie kursów instrumentów finansowych, jednakże nie uwzgędnia wszystkich czynników i zdarzeń, które mogą mieć wpływ na ceny instrumentów finansowych. Autor niniejszego opracowania ani Dom Makerski PKO Banku Poskiego ub jakiekowiek osoby reprezentujące Dom Makerski PKO Banku Poskiego nie ponoszą odpowiedzianości za decyzje inwestycyjne podjęte na podstawie informacji, komentarzy i opinii wyrażonych w niniejszym opracowaniu oraz za ich skutki. 15 uty 212 Pełną istę Punktów Obsługi Kienta można znaeźć na stronie internetowej: http://www.dm.pkobp.p/index.php/id=pacowki/ 12